Corporacion José R. Lindley S.A. Memoria Anual 2005
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CORPORACION JOSÉ R. LINDLEY S.A. MEMORIA ANUAL 2005 1 Lima, 16 marzo de 2006 Señores Accionistas: De acuerdo a lo establecido en el artículo vigésimo tercero del estatuto social, el directorio somete a su consideración y aprobación la Memoria Anual, correspondiente al ejercicio económico finalizado el 31 de diciembre del 2005. La Memoria da cuenta de los principales actos de gestión social y de administración efectuados durante el ejercicio anual del 2005, así como los resultados económicos reflejados en el Balance General consolidado, el Estado de Pérdidas y Ganancias, el Estado de Cambios en el Patrimonio Neto y el Estado de Flujos de Efectivo al 31 de diciembre del 2005, dictaminados por los auditores externos Medina, Zaldívar, Paredes & Asociados, miembro de Ernst & Young Internacional. La presente Memoria ha sido preparada de acuerdo a lo establecido en la Resolución CONASEV No. 211-98-EF/94.11, Resolución Gerencia General No. 040-99-EF /94.11, Resolución de Gerencia General NO. 147-99-EF/94.11, Resolución CONASEV No. 094- 2002-EF/94.10 y Resoluciones Generales No. 096-2003-EF/94.11 y No. 140-2005- EF/94.11. JOHNNY LINDLEY TABOADA Presidente de Directorio 2 INDICE PÁGINA SECCION I DECLARACION DE RESPONSABILIDAD SECCION II 1. DATOS GENERALES 2. OPERACIONES Y DESARROLLO 3. PROCESOS LEGALES 4. DIRECTORIO Y GERENCIA SECCION III RESULTADO DE LAS OPERACIONES Y ESTADOS FINANCIEROS SECCION IV INFORMACION RELATIVA A LOS VALORES INFORMACION SOBRE EL CUMPLIMIENTO DE LOS PRINCIPIOS DE BUEN GOBIERNO PARA LAS SOCIEDADES PERUANAS 3 SECCION I DECLARACION DE RESPONSABILIDAD El presente documento contiene información veraz y suficiente respecto al desarrollo del negocio de Corporación José R. Lindley S.A. Sin perjuicio de la responsabilidad que compete al emisor, los firmantes se hacen responsables por su contenido conforme a los dispositivos aplicables. Lima, marzo del 2006 Johnny Lindley Taboada, Presidente del Directorio Ma nuel Salazar Corvetto Gerente General Cleber Rocha Vieira, Gerente Corporativo de Finanzas 4 SECCION II 1. DATOS GENERALES 1.1 Denominación La denominación social de la empresa es Corporación José R. Lindley S.A. 1.2 Domicilio El domicilio de la sociedad está ubicado en el Jirón Cajamarca No. 371, distrito del Rimac. Central telefónica No. 481-2070. 1.3 Constitución e Inscripción Corporación José R. Lindley S.A. se constituyó por escritura pública del 1 de abril de 1997 extendida ante Notario de Lima Dr. Jorge Eduardo Orihuela Iberico. La sociedad esta registrada en la Partida Electrónica No. 11010787 de la Oficina Registral de Lima y Callao. 1.4 Grupo Económico El Grupo Económico está conformado por las siguientes empresas: · CORPORACIÓN JOSÉ R. LINDLEY S.A., y · EMBOTELLADORA LA SELVA S.A. 1.5 Capital Social El capital social suscrito y pagado es de S/.580,981,459 representado por 580,981,459 acciones comunes con derecho a voto; distribuido en 223’774,704 acciones Clase A; 329’870,528 acciones Clase B; y, 27’336,227 acciones Clase C; todas ellas de un valor nominal de S/. 1.00. 1.6 Estructura Accionaria La sociedad tiene 353 accionistas titulares de acciones comunes con derecho a voto: ACCIONES CON DERECHO A VOTO NUMERO DE PORCENTAJE DE TENENCIA ACCIONISTAS PARTICIPACION MENOR AL 1% 350 2.41% ENTRE 1% - 5% 0 0.00% ENTRE 5% - 10% 1 5.95% MAYOR AL 10% 2 91.64% TOTAL 353 100.00% 5 Al 31 de diciembre de 2005 los titulares de más del 5% del capital social son los siguientes: ACCIONISTAS COMUNES ACCIONISTA ACCIONES PARTICIPACION JOHNNY LINDLEY TABOADA 308,606,994 53.12% PERU BEVERAGE LIMITADA S.R.L. 223,774,704 38.52% MARIA MARTHA LINDLEY DE ARREDONDO 34,579,400 5.95% TOTAL 566,961,098 97.59% La Sociedad posee tres clases de Acciones Comunes, distribuidas como sigue: TIPO DE ACCION NUMERO DE ACCIONES SERIE A 223,774,704 SERIE B 329,870,528 SERIE C 27,336,227 TOTAL CAPITAL SOCIAL 580,981,459 La sociedad tiene 3,155 accionistas titulares de acciones inversión: ACCIONES DE INVERSION NUMERO DE PORCENTAJE DE TENENCIA ACCIONISTAS PARTICIPACION MENOR AL 1% 3,142 51.30% ENTRE 1% - 5% 10 17.69% ENTRE 5% - 10% 2 16.41% MAYOR AL 10% 1 14.60% TOTAL 3,155 100.00% Al 31 de diciembre de 2005 los titulares de acciones de inversion con más del 5%, son los siguientes: ACCIONISTAS DE INVERSION ACCIONISTA ACCIONES PARTICIPACION Peru Beverage Limitada SRL. 10,505,327 14.60% Inversiones Panarea S.A.C. 6,409,153 8.91% Pennine Fund Ltd. 5,398,767 7.50% TOTAL 22,313,247 31.01% 6 2. OPERACIONES 2.1 Objeto Social La sociedad tiene por objeto dedicarse a la formulación, fabricación, embotellado, venta, distribución y comercialización de jugos de fruta, bebidas gaseosas carbonatadas, bebidas gasificadas y no gasificadas (jarabeadas y no jarabeadas), y pulpa y jugos de fruta para la producción de néctar y sodas; a la distribución de productos o mercaderías de terceros; almacenamiento y transporte de bienes en general; a la fabricación de todo tipo de envases descartables; y al negocio de agricultura y agroindustria. Conforme a la Clasificación Industrial Internacional Uniforme (CIIU), le corresponde a la sociedad la Clasificación No. 1554. 2.2 Plazo de Duración El plazo de duración de la sociedad es indeterminado, conforme a las disposiciones de su artículo tercero de su estatuto, 2.3 Reseña Histórica 2.3.a. José R. Lindley e Hijos S.A. fue constituida por escritura pública del 3 de noviembre de 1928, ante el notario doctor J: Octavo de Oyague, asumiendo las actividades que desarrollaba Fabrica de Aguas Gaseosas La Santa Rosa de José R. Lindley e Hijos S.A., establecida en 1910. Las sociedades vinculadas económicamente, Inmobiliaria Lintab S.A. constituida el 22 de febrero de 1960, dedicada a negocios inmobiliarios; Frutos del País S.A. constituida el 25 de mayo de 1973, dedicada a la fabricación y comercialización de jugos, néctares y pulpas de fruta, Distribución, Transporte y Almacenaje S.A.(Distral S.A.) constituida el 1 de febrero de 1957 dedicada a la distribución y transporte de bebidas gasificadas, jugos y néctares de fruta. Por Junta General Extraordinaria de Accionistas celebrada el 4 de diciembre de 1996 Inmobiliaria Lintab S.A. mediante un proceso de reorganización societaria absorbió por fusión a las sociedades: (i) José R. Lindley e Hijos S.A.; (ii) Frutos del País S.A.; (iii) DISTRAL S.A. y (iv) la rama escindida de la actividad industrial de Sabores Perú S.A.; continuando las actividades que venían realizando dichas sociedades. Por escritura pública extendida ante el Notario doctor Jorge Orihuela Iberico de fecha 1 de abril de 1997, modificó su razón social por la de Corporación José R. Lindley S.A. En el 2001, Corporación José R. Lindley S.A. adquirió el total de las acciones comunes con derecho a voto representativas del capital social de Embotelladora Piura S.A. y de Embotelladora La Selva S.A. 7 Corporación José R. Lindley S.A. suscribió el 29 de enero de 2004, un Contrato de Compra-Venta de Participaciones y Acciones con Embonor Holdings S.A. y Embotelladora Arica Overseas, con la intervención de SOCAP y Coca-Cola Embonor S.A., por el cual adquirió el 81.73% del capital social de SOCAP y un porcentaje de las acciones de inversión de Embotelladora Latinoamericana S.A. (ELSA) por el precio de US$129.9 millones. SOCAP era titular del 80.72% de las acciones comunes representativas del capital de ELSA El 14 de junio de 2004, en cumplimiento de las disposiciones legales, se realizó una oferta pública de adquisición (OPA) para adquirir las acciones comunes de ELSA de propiedad de los accionistas minoritarios. La OPA se efectuó a través de una subsidiaria íntegramente de propiedad de la Corporación denominada Sociedad de Inversiones (SIJRL), que adquirió el 8.91% de acciones comunes de ELSA, por S/. 67.3 millones. En setiembre del 2004 su subsidiaria Embotelladora La Selva S.A. adquirió la totalidad de la tenencia accionaría que Embotelladora Latinoamericana S.A. tenía en Industrial Iquitos S.A. con el objetivo de consolidar la operación del negocio de bebidas gaseosas en el territorio de la Región Selva. El 12 de junio de 2005, ELSA previa a su fusión con Corporación José R. Lindley S.A. efectúo una Oferta Pública de Compra (OPC) para la exclusión de acciones comunes representativas de su capital social del Registro Público del Mercado de Valores. Se adquirió 22,040,265 acciones comunes y como consecuencia, las acciones comunes quedaron excluidas del Registro Público del Mercado de Valores de CONASEV y del Registro de Valores de la Bolsa de Valores de Lima. El 10 de agosto de 2005, el directorio de ELSA, autorizó la venta de las 22,040,265 acciones comunes de propia emisión que adquiriera en la Oferta Pública de Compra. Dichas acciones fueron transferidas a la Sociedad de Inversiones J.R. Lindley S.A.C., subsidiaria de Corporación José R. Lindley S.A. por el precio de US$5,710,654. El 1 de septiembre de 2005, Sociedad de Inversiones J.R. Lindley S.A.C. transfiere a Corporación José R. Lindley la cantidad de 12,822,042 acciones comunes de ELSA, La Corporación José R. Lindley S.A. en Junta de Accionistas celebrada el 19 de septiembre de 2005, acordó absorber, por fusión, a las sociedades: (i) Embotelladora Latinoamericana S.A.-ELSA; (ii) Embotelladora Piura S.A.(EPSA); (iii) Sociedad de Cartera del Pacífico S.R.L. (SOCAP); y, (iv) Sociedad de Inversiones J. R.Lindley S.A.C.(SIJRL). Se fijó como la fecha efectiva para la entrada en vigencia de la fusión el 02 de Noviembre de 2005.