GLOBAL DIGITAL REPORT IL CONSUMO DI MUSICA ESPLODE NEL MONDO

EXECUTIVE SUMMARY ITALIA

IL RAPPORTO COMPLETO È DISPONIBILE IN LINGUA INGLESE SUL SITO WWW.FIMI.IT IL VALORE DELLA MUSICA NEL MONDO

Siamo in un momento cruciale per l'evoluzione del settore discogra co nel mondo. Nel 2015, dopo quasi venti anni di costante declino, il mercato musicale cresce del 3.2% no a raggiungere 15 miliardi di dollari. I ricavi del comparto digitale superano per la prima volta quelli derivati dalla vendita del formato sico e rappresentano oggi il 45% del totale a fronte del 39% del mercato sico. Lo streaming registra un incremen- to del 45.2% compensando il declino del download e sostenendo fortemente la crescita globale. Tuttavia, RICAVI GLOBALI alla base di questo recupero resta un punto di debolez- za: l'esplosione di consumi in atto non determina una proporzionata remunerazione per gli artisti ed i pro- duttori, a causa di una distorsione del mercato creata dal "Value Gap". 3.2%

CRESCITA RICAVI EUROPA MERCATO MUSICALE GLOBALE : I NUMERI 2.3% CRESCITA DEL DIGITALE

RICAVI STREAMING 45% RICAVI (IL DIGITALE SUPERA IL MERCATO FISICO) DIGITALI CHE ORA RAPPRESENTA IL 43% DEL MERCATO 45.2% FISICO 10.2%

TOPTEN MERCATI NEL MONDO

Nazione US $ (M) Moneta Locale (M) % Cambio Fisico Digitale Diritti di Performance Sincronizzazioni 1 USA 4,997.3 4,997.3 1.0% 23% 66% 7% 4% 2 Japan 2,446.7 296,223.7 3.0% 75% 18% 6% 1% 3 UK 1,354.0 880.1 0.6% 35% 44% 19% 2% 4 Germany 1,309.9 1,178.9 -0.3% 60% 25% 14% 1% 5 France 809.1 728.2 -2.2% 42% 25% 29% 4% 6 Australia 342.8 455.9 6.1% 29% 57% 12% 2% 7 Canada 335.8 429.8 8.3% 35% 52% 11% 2% 8 South Korea 281.3 318,882.0 12.4% 31% 62% 7% 0% 9 265.5 238.9 25.1% 44% 31% 22% 3% 10 Brazil 247.0 825.1 -1.8% 25% 38% 37% 0% RICAVI DEL MERCATO DISCOGRAFICO NEL MONDO   US MILIARDI

25 0 0 1.0 0 20 1.1 1.0 2.1 1.2 0 1.3 0 0.3 0.3 0.3 0.3 0.3 0.4 2.9 1.3 1.4 1.6 15 3.7 1.4 1.8 2.0 2.1 4.1 4.3 4.9 5.5 5.8 10 17.9 6.1 6.7 16.2 14.0 11.8 10.3 5 8.9 8.1 7.5 6.7 6.1 5.8

0

2005 2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012 2013 2014 2015

20.0 19.3 18.1 16.8 15.7 14.9 14.8 14.8 14.6 14.5 15.0

Fisico Digitale Diritti Connessi Sincronizzazioni Fonte: IFPI

INVERSIONE DI TENDENZA: IL MERCATO DIGITALE SUPERA QUELLO FISICO Nel 2015 il mercato musicale globale ha guidata innanzitutto dall'aumento del 45.2% raggiunto una pietra miliare con il segmen- dei ricavi derivanti dallo streaming, che to digitale che supera quello ‚sico diven- hanno bilanciato il calo registrato nel down- tando la prima fonte di ricavi. Il trend di load. crescita, che arriva dopo oltre 10 anni di declino, ri†ette la trasformazione delle "Credo che l'industria discografica riuscita ad aziende: la loro capacità di andare incontro alle modi‚cate abitudini di consumo degli emergere con successo dalla rivoluzione digitale e che ascoltatori, di agire proattivamente per lo il futuro sia radioso. Ormai nelle nostre attività il digital sviluppo di nuovi modelli e servizi, e i conti- è predominante, stiamo crescendo e siamo pronti a nui investimenti in A&R. La crescita è stata raggiungere nuove vette." [Edgar Berger, chairman and CEO, international, Entertainment]

L'industria discogra‚ca è stata tra le più veloci nell'adattamen- LA QUOTA DEL DIGITALE NELLA MUSICA RISPETTO AD ALTRI SETTORI. to e nello sviluppo di servizi

digitali. All'inizio del 2016, 70% 10.2% secondo il sito IFPI www.pro- music.org, erano disponibili 60% oltre 400 siti musicali per i consumatori. Questa capacità 60% evolutiva ha determinato un 50% alto livello di penetrazione del settore musicale rispetto ad 40% altri settori del mondo culturale 45% 30%

20% 21% 20% 10% 7% 4%

0% Giochi Musica Film Libri Riviste Giornali

Fonte: PWC & IFPI LA CRESCITA DELLO STREAMING DAL  AL 

3000 37.5% 2500 40.9% 2000 56.0% 45.2%

1500 46.7% US$ milioni 1000

500

0 2011 2012 2013 2014 2015

Grazie alla diusione di smartphone e di che cresce più velocemente: negli ultimi 5 servizi premium di qualità sempre migliore, anni ˆno al 2015, il suo valore si è quadrupli- lo streaming si è distinto come il maggior cato nel mondo ˆno a raggiungere 2.89 traino per la crescita ed ha compensato il miliardi di dollari. Anche in Italia, l'innovazio- lieve declino subito dal download. La ne e la crescita risultano guidate dai servizi trasformazione determinata dallo streaming streaming in abbonamento, con un incre- sta modiˆcando profondamente il modo in mento del 63% e un valore che rappresenta il cui la musica viene fruita e creata, eppure 45% del mercato digitale. questo resta certamente la fonte di ricavi

"Tutto quello che facciamo adesso, relativamente allo sviluppo degli artisti, le scelte preferenziali e il marketing è molto diverso" (Michael Nash, Executive President of Digital Strategy, )

Fonte: IFPI estimate

UTENTI IN ABBONAMENTO (IN MILIONI)

LO STREAMING COMPENSA IL DECLINO DEL DOWNLOAD E DEL FISICO

1,000

800

600

400

200 Fisico Download 0

-200 Streaming Incremento

-400 MERCATO ITALIANO

=148 IL MERCATO MILIONI 21% DI EURO

SEGMENTO DIGITALE SEGMENTO FISICO ITALIANO DEL =88 MERCATO SEGMENTO STREAMING MILIONI IN ABBONAMENTO 41% TOTALE 17% DI EURO 63% CRESCITA 56% DEL VINILE

Il mercato italiano ha registrato un incre- generato oltre 26 milioni di euro contro i mento del 21% per un fatturato di 148 poco più che 14 milioni dei servizi free. Al milioni di euro al sell-in. Il segmento digita- declino del 5% del download si contrappo- le rappresenta ormai il 41% del mercato e ne la crescita del 17% del mercato sico risulta trainato in particolare dallo strea- che genera ricavi per oltre 88 milioni di ming, con i servizi premium in abbonamen- euro. Il vinile continua la sua tendenza to che crescono del 63% e che hanno positiva e cresce del 56%.

TOP    TOP  SINGOLI DIGITALI  

POS. TITOLO E ARTISTA POS. TITOLO E ARTISTA 1 LORENZO 2015 CC. - JOVANOTTI 1 ROMA BANGKOK - BABY K FEAT. GIUSY FERRERI 2 TZN-THE BEST OF TIZIANO FERRO - TIZIANO FERRO 2 EL PERDÓN - NICKY JAM & ENRIQUE IGLESIAS 3 OUT - THE KOLORS 3 CHEERLEADER (FELIX JAEHN REMIX) - OMI 4 25 - ADELE 4 MARIA SALVADOR - J-AX 5 - 5 LEAN ON - MAJOR LAZER FEAT. DJ SNAKE & MØ 6 IL BELLO D'ESSER BRUTTI - J-AX 6 EL MISMO SOL - ALVARO SOLER 7 - 7 TAKE ME TO CHURCH - HOZIER 8 - MARCO MENGONI 8 SEE YOU AGAIN - WIZ KHALIFA FEAT. CHARLIE PUTH 9 PASSIONE MALEDETTA - MODÀ 9 FIRESTONE - KYGO FEAT. CONRAD SEWELL 10 GIRO DEL MONDO - LIGABUE 10 LOVE ME LIKE YOU DO - ELLIE GOULDING

Album - Tra i primi dieci album del 2015, nove titoli sono italiani! Jovanotti si afferma tra tutti con Lorenzo 2015 CC. Artisti emergenti e nomi più consolidati del panorama nazionale si alternano fino al ventesimo posto lasciando pochissimo spazio ai grandi successi internazionali. La percentuale di penetrazione del repertorio nazionale nel segmento degli album è la più elevata al mondo. Singoli Digitali - Il sorprendente ritorno della musica italiana ai vertici della classifica dei Singoli Digitali non si registrava da oltre cinque anni e smentisce le previsioni di chi dava per scontato l'utilizzo dei canali streaming a vantaggio delle hit internazionali. 2IL500 RICAVI DA SERVIZI IN ABBONAMENTO E ADSUPPORTED VS IL NUMERO DI UTENTI 

2000 2MILIARDI COS'È 1500 DI $ GLOBAL DIGITAL REPORT STIMATI* IL CONSUMO DI MUSICA ESPLODE NEL MONDO 1000 68 MILIONI DI UTENTI 900 MILIONI 500 634MILIONI IL VALUE STIMATI DI UTENTI 0.0 DI $ Abbonamenti Ad-Supported

Utenti (m) Ricavi GAP? *Il graco include solo le stime dei ricavi derivati dai servizi in abbonamento. Fonte: IFPI

Il "value gap", una vera discriminazione bour) e distorcendone l'applicazione. remunerativa, deriva dal fatto che alcuni Queste regole furono create per proteg- servizi digitali, in particolare di video gere da rischi di potenziali violazioni di streaming, sono in grado di aggirare le copyright gli intermediare passivi, e non norme applicate alle licenze musicali. Le per esentare importanti aziende distribu- piattaforme che o‚rono servizi di carica- trici di musica dalle regole seguite da tutti mento da parte degli utenti a‚ermano, gli attori nel mercato musicale. L'e‚etto infatti, di non dover negoziare alcuna generato è quello di una distorsione del licenza per i contenuti musicali messi a mercato che determina concorrenza disposizione, appellandosi alla regola sleale e priva artisti e case discogra‰che sull'assenza di responsabilità (safe har- di un'adeguata compensazione. L'EVOLUZIONE DEI DIRITTI CONNESSI

Tra i ricavi diversi dell’industria discogra‰ca L'EVOLUZIONE DEI DIRITTI CONNESSI NEL MONDO   crescono i diritti connessi,

ovvero le licenze per l’utilizzo 2.50 di musica in radio, televisioni e 4% nei pubblici esercizi. 2.00 11% A livello globale gli incassi 12% 11%

hanno superato i 2 miliardi di 1.50 -3% 1% dollari con una crescita del 4%. Si tratta di un segmento US$ miliardi 1.00 2.09 sempre più importante 1.62 1.80 2.00 nell’economia del settore. 0.50 1.44 1.45 In Italia nel 2015 la società di EXECUTIVE SUMMARY ITALIA collecting SCF, ha distribuito

alle case discogra‰che oltre 2010 2011 2012 2013 2014 2015 40 milioni di euro con un IL RAPPORTO COMPLETO È DISPONIBILE Fonte: PWC & IFPI incremento del 20% rispetto IN LINGUA INGLESE SUL SITO WWW.FIMI.IT al 2014.