Declaración De Responsabilidad

DECLARACIÓN DE RESPONSABILIDAD

El presente documento contiene información veraz y suficiente respecto al desarrollo del negocio de la Bolsa de Valores de Lima S.A.A. durante el año 2019.

Sin perjuicio de la responsabilidad que compete al emisor, los firmantes se hacen responsables por su contenido conforme a las disposiciones legales aplicables.

Lima, 22 de abril de 2020

Claudia Cooper Fort Francis Stenning De Lavalle

Presidente del Directorio Gerente General

Planeamiento Estratégico de la empresa

Visión

“Ser la puerta de acceso al Mercado de Capitales del Perú y de la Región”

Misión

“Contribuir al desarrollo del Perú, liderando el crecimiento del mercado de capitales, promoviendo e incentivando el financiamiento y la inversión a través de instrumentos de mercado de valores”.

CARTA A LOS ACCIONISTAS

1. Información general

1.1 Descripción de operaciones y desarrollo respecto a la entidad emisora

Capital Social 182,092,340

• Respecto a la entidad Emisora al 31.12.19

Saldo contable Valor Nemónico Observaciones N° Acciones

ACCIONES CLASE A PEP900001103 173,659,481 Con derecho a voto

ACCIONES CLASE B PEP900004206 8,432,859 Sin derecho a voto

• Composición Accionaria al 31.12.19

Acciones con Derecho a Voto

Número de Porcentaje de Tenencia Accionistas Participación

Menor al 1% 178 10.5703%

Entre 1% - 5% 18 49.6120%

Entre 5% - 10% 6 39.8177%

Total 202 100.0000%

Acciones sin Derecho a Voto

Porcentaje de Tenencia Número de Accionistas Participación

Menor al 1% 47 8.5043%

Entre 1% - 5% 7 18.4222%

Entre 5% - 10% 2 10.8015%

Mayor al 10% 1 62.2721%

Total 57 100.0000%

• Accionistas Principales al 31.12.19 La Bolsa de Valores de Lima S.A.A. cuenta con (06) accionistas con participación mayor al 5% del capital social.

Accionistas Porcentaje de Participación

B3 S.A. - BRASIL BOLSA BALCAO 8.1933%

PARTICIPACIONES GRUPO BMV SA DE CV 7.2770%

INTELIGO BANK LTD 6.9577%

SAID MONTIEL JACOBO DANIEL 5.2874%

CREDICORP CAPITAL S.A. SOC ADM. DE FONDOS 5.2804%

BANCO BBVA PERU 5.0173%

• Eficiencia Operativa

DISTRIBUCIÓN CONSOLIDADA A Y B

Tenencia # Accionistas % Participación

Menor al 1% 218 11.7107%

Entre 1% - 5% 19 50.2762%

Entre 5% - 10% 6 38.0171%

Total 243 100.0000%

1.2 Límite legal de propiedad

De acuerdo a lo establecido en el artículo 137° de la Ley del Mercado de Valores ninguna persona por sí misma o con sus vinculados, puede ser propietaria directa o indirectamente de acciones emitidas por una bolsa que representen más del diez por ciento (10%) del capital social con derecho a voto, ni ejercer derecho de voto por más de dicho porcentaje.

Dicha restricción no aplica en los casos de integración corporativa entre bolsas o entre bolsas e instituciones de compensación y liquidación de valores que autorice SMV, siempre que se verifique los requisitos establecido en la Ley del Mercado de Valores.

2. Entorno económico y bursátil

2.1 Entorno económico

De acuerdo a las últimas estimaciones difundidas por el FMI, se estima que en el 2019 el crecimiento de la economía mundial fue de 2.9%, lo que vendría a ser la menor expansión desde la crisis financiera del 2009 (-0.7%); encontrándose entre los principales factores que incidieron en esta desaceleración, las tensiones comerciales y geopolíticas que frenaron la inversión y el comercio internacional.

Los datos preliminares indican que las economías desarrolladas habrían crecido en 1.7%, a pesar que la Reserva Federal norteamericana y el Banco Central Europeo flexibilizaron su política monetaria, otorgando más incentivos a través de recortes de tasas e inyecciones de liquidez a la banca para fomentar el crédito y la compra de deuda. En el caso de EE.UU., su PBI cayó de 2.9% en el 2018 a un estimado de 2.3%, donde la fortaleza de la demanda interna compensó el estancamiento de las exportaciones.

Por su parte, las economías emergentes habrían alcanzado un crecimiento de 3.7%, muy por debajo del 4.5% logrado el 2018. Dentro de este conglomerado, se advierte una evidente brecha entre la expansión de 5.6% de las economías en vías de desarrollo de Asia y el reducido progreso obtenido por Latinoamérica (0.1%), afectado por las recesiones de Venezuela y Argentina, así como por el estancamiento de México. Cabe mencionar que las economías de China e India crecieron 6.1% y 4.8%, respectivamente.

En cuanto al desempeño de la economía peruana, en el 2019 el crecimiento del Producto Bruto Interno se ubicó en 2.16%, muy por debajo de la tasa alcanzada el año anterior (3.97%), y siendo la menor expansión desde el año 2009 (1.05%). Entre los factores determinantes de esta desaceleración figuran el contexto internacional adverso, originado por el conflicto comercial entre EE.UU. y China y sus efectos sobre la demanda externa; así

como una menor confianza empresarial y de los consumidores y una menor inversión pública (por una menor ejecución por parte de municipalidades y gobiernos regionales).

Fueron determinantes los resultados de sectores como “Otros Servicios” (servicios personales, prestados a empresas, restaurantes, hoteles, a la salud, etc.), “Comercio”, “Telecomunicaciones y otros servicios de información” y “Financiero y Seguros”, que crecieron 3.84%, 3.00%, 5.58% y 4.44%, respectivamente; y que a la vez aportaron 0.53%, 0.34%, 0.27% y 0.25% en la consecución de la tasa de 2.16%.

Los tres rubros que presentaron una menor producción, y que impactaron negativamente en la expansión por su ponderación, están encabezados por la manufactura (-1.68%), seguida de pesca (-25.87%) y minería (-0.05%). El sector agricultura, que cumple un rol importante en la reducción de la pobreza rural, progresó 3.17%, mientras que el sector construcción, intensivo en la mano de obra urbana, creció 1.51%.

Respecto a las cifras del Sector Externo, la Balanza Comercial en el 2019 acumuló un superávit comercial de 6,614 millones de dólares (7,197 millones de dólares en el 2018), resultado de las exportaciones, que sumaron 47,688 millones de dólares, frente a un total de 41,074 millones de dólares en importaciones. En este sentido, resaltó el dinamismo mostrado por las actividades relacionadas con las exportaciones de productos no tradicionales pesqueros (+17.7%) y agropecuarios (+7.2%).

Otro aspecto destacable fue el nivel alcanzado por las Reservas Internacionales Netas (RIN), que ascendieron a 68,316 millones de dólares a fines de 2019 -máximo histórico de cierre de año-, cifra que superó en 8,195 millones de dólares a la registrada a fines de 2018. De esta manera las RIN del Perú representan aproximadamente el 30 por ciento del PBI, porcentaje mucho mayor a los registrados por otros países de la región como Brasil (19%), Colombia (16%), México y Chile (ambos con 14%), según cifras del BCRP.

En cuanto a las finanzas públicas, se registró una reducción del déficit fiscal pasando de 2.3% del PBI en el 2018 a 1.6% del PBI en el 2019, la tasa más baja desde el año 2014. Esta mejoría se debió esencialmente al aumento de 4.6% en los ingresos fiscales, al aminorarse la evasión y elusión tributaria. Respecto a la Deuda Pública, ésta mostró un leve incremento, al pasar de 25.8% del PBI en el 2018 a 26.7% del PBI en el 2019, manteniéndose muy por debajo de los países emergentes (53.8%) y de otros con similar calificación crediticia (42.4%), según cifras del MEF.

Durante el 2019 la política monetaria ejercida por el Banco Central de Reserva del Perú estuvo orientada a mantener una posición expansiva, tomando en consideración el sesgo a la baja que tuvo la inflación, así como debido al bajo desempeño que mostró la economía a lo largo del año. De esta manera, el BCRP recortó su tasa de referencia en dos oportunidades (en agosto y en noviembre), llevándola primero de 2.75% a 2.50% y luego de 2.50% a 2.25%.

Según el INEI, la inflación 2019 medida por el Índice de Precios al Consumidor de Lima Metropolitana fue 1.9%, manteniéndose dentro del rango meta establecido por el Banco Central de Reserva (BCR) por tercer año consecutivo (entre 1% y 3%). Los grandes grupos de consumo que experimentaron las mayores alzas fueron: “Esparcimiento, Diversión, Servicios Culturales y de Enseñanza” (+4.5%), “Alquiler de Vivienda, Combustibles y Electricidad” (+3.9%), así como “Alimentos y Bebidas” (+1%) que también tuvo un efecto importante dada su elevada ponderación.

En lo que se refiere al poder adquisitivo de la moneda peruana, el tipo de cambio inició el año en 3.37 soles por dólar norteamericano y, luego de algunos altibajos, en el mes de julio llegó a cotizarse por debajo de 3.28 soles, debido a las expectativas de reducciones en las tasas referenciales de la Reserva Federal de EE.UU. Sin embargo, a inicios de setiembre y a fines de noviembre, el dólar llegó a cotizarse por encima de 3.40 soles en medio de la inestabilidad interna y externa, aunque en diciembre mostró un fuerte declive cerrando en 3.31 soles, registrando una apreciación anual de 1.8%.

2.2 Mercado bursátil Durante el 2019 los agentes económicos y los mercados se vieron permanentemente afectados por el conflicto comercial entre EE.UU. y China, iniciado a mediados de 2018. La secuencia de acontecimientos que se fueron dando en la búsqueda de un arreglo, y los eventuales retrocesos por amenazas de más aranceles de parte de Norteamérica, incidieron de manera determinante en la toma de decisiones y en la formación de precios en los diferentes mercados.

Frente a los diversos sucesos que se fueron presentando, la percepción fue que los mercados de países desarrollados reaccionaron de mejor manera, mostrando caídas moderadas en los momentos de incertidumbre y recuperándose apreciablemente en los lapsos de mayor certeza por noticias positivas. Por el contrario, en el caso de las bolsas emergentes, se produjo una sobrerreacción en los ciclos donde predominaba el pesimismo, en tanto que la respuesta no fue similar en los periodos alcistas, alejándose de los rendimientos conseguidos por sus pares desarrollados.

Los mercados iniciaron el año favorablemente, con una etapa alcista sostenida por una serie de resultados corporativos satisfactorios de varias compañías referentes de Wall Street, así como por algunos avances en los tratos comerciales entre EE.UU. y China que auguraban una pronta solución. Esta tendencia se mantuvo durante todo el primer cuatrimestre del año, período durante el cual el MSCI ACWI -indicador que considera a todas las bolsas del mundo- obtuvo una ganancia acumulada de 15.18%, en tanto que el Peru Select -nuestro principal indicador- subió 9.09%, alcanzando su nivel más alto el día 08 de abril (570.62 puntos).

En mayo esta tendencia cambió drásticamente cuando el Presidente Trump anunció nuevos aranceles a las importaciones chinas, recibiendo en seguida la réplica de China advirtiendo

aranceles en represalia contra Norteamérica. Asimismo, las tensiones se acrecentaron luego de que Washington impusiera restricciones a la compañía china Huawei (proveedor de equipos de telecomunicaciones más grande del mundo), al limitarla a adquirir productos y servicios de empresas estadounidenses. Esta profundización del enfrentamiento comercial recortó las ganancias del MSCI ACWI en un aproximado de 6%.

Las expectativas negativas se atenuaron en el mes de junio, dando paso a cierto optimismo cuando las autoridades monetarias de países claves empezaron a dar indicios de que estaban evaluando flexibilizar su política hacia nuevos recortes en sus tasas referenciales. Por otro lado, México y EE.UU. llegaron a un acuerdo que evitó la aplicación de aranceles a los productos mexicanos; mientras que China anunció medidas para estimular su economía, apoyando proyectos de infraestructura.

En este contexto, en junio la Bolsa recuperó parcialmente las pérdidas del mes anterior con una subida de alrededor de 3%. Sin embargo, nuevamente las relaciones comerciales entre EE.UU. y China se deterioraron en julio, a lo que se sumó la decisión de la Reserva Federal norteamericana (FED) de recortar su tasa en 25 pbs (31 de julio), lo que causo decepción entre algunos analistas que esperaban una rebaja de 50 pbs. Esta situación afectó sobre todo a los mercados emergentes dada la repercusión en los precios de las materias primas.

Las fricciones comerciales persistieron durante agosto y tuvieron uno de sus peores momentos el día 05 cuando se produjo una fuerte devaluación del yuan, lo que motivó que el Presidente Trump acusara al gobierno chino de una manipulación monetaria. Este hecho originó una inusual liquidación de renta variable en Wall Street que llevó a que el S&P 500 registre su peor caída diaria del 2019 (-2.98%).

Asimismo, la difusión de datos económicos desfavorables en diversas zonas del mundo, así como la “inversión” de la curva de rendimientos de los bonos del tesoro de EEUU - que se interpreta como señal de una inminente recesión-, motivaron una nueva caída de los commodities y, en consecuencia, que la Bolsa tocara su nivel más bajo el 26 de agosto (487.81 puntos).

Posteriormente se produjo un periodo de subidas y bajadas moderadas, pero con una tendencia alcista, respaldada en las dos nuevas reducciones que hizo la FED en sus tasas referenciales (18 de setiembre y 31 de octubre), así como en los progresos que se dieron en las negociaciones entre China y Norteamérica. De esta manera, el 11 de octubre se anunció la implementación de un primer trato -denominado “Fase 1”-, que se fue afinando hasta el anuncio de un acuerdo a mediados de diciembre, lo que dio origen a un rally de las bolsas.

Con estos ascensos y descensos, los índices S&P/BVL Perú Select y Perú General cerraron con variaciones anuales de +3.72% y +6.08%, respectivamente, mientras que se registraron pérdidas en el caso del Lima 25 (-2.85%) y del IBGC (-0.05%). A nivel sectorial, sobresalió el sector Servicios Públicos con un rendimiento de 63.86%, respaldado por un alza excepcional

de las acciones de Luz del Sur, que subieron 149% en el año (ante el anuncio del interés de adquirirla por parte de la compañía china Yangtze Power International).

Otros sectores que mostraron resultados interesantes fueron el de Consumo (+13.4%) y Minería (+7.0%). En el primer caso contribuyeron las acciones de Inretail (+28.3%) y Backus Inv. (+47.6%); en tanto que entre los títulos mineros destacaron Southern-SCCO (+47.2%) y Minsur Inv. (+18.2%). Cabe señalar que las acciones de Credicorp y Volcan “B” –las más liquidas del mercado- perdieron 0.3% y 37.3%, respectivamente.

En el exterior, los mayores rendimientos se dieron en Norteamérica y Europa. Así, en Wall Street el S&P 500 ascendió 28.9%, seguido del Dow Jones y Nasdaq (ambos +22.3%). Cabe resaltar el desempeño de las acciones de Apple (compañía de mayor capitalización bursátil del mundo), las cuales obtuvieron un rendimiento de 86.2%. En Europa, el CAC 40 de París subió 26.4%, seguido del Dax de Frankfurt (+25.5%) y el índice Stoxx 600 (+23.2%); mientras que en Asia prevaleció el resultado obtenido por la Bolsa de Shanghái, cuyo índice compuesto ganó 22.3%.

En el caso de Latinoamérica, sobresalió el repunte de la Bolsa de Sao Paulo, al revalorizarse el Ibovespa en 31.6%; secundado por la Bolsa Mexicana, cuyo S&P/BMV IPC subió 4.6%. Un caso excepcional fue el de la plaza de Buenos Aires donde el Merval alcanzó una variación anual de 37.6%, sin embargo -descontando la devaluación de su moneda-, en términos de dólares registraría una pérdida cercana al 28%.

En cuanto a la negociación de nuestro mercado, el monto total transado en el 2019 fue de 5,473 millones de dólares, es decir 11.8% menos que el año anterior. De esa cifra, el mecanismo de renta variable contado aportó 3,630 millones de dólares (monto superior en 7% al del año 2018), mientras que el mecanismo de renta fija contado participó con 1,256 millones de dólares (39.4% menos que en el 2018). Los otros rubros que contribuyeron -con un menor volumen- fueron Operaciones de Reporte (con 554 millones de dólares) y Colocación Primaria (con 34 millones de dólares).

Por el lado de la cifra del Número de Operaciones, se evidenció de manera fehaciente el retraimiento de la demanda de acciones y similares, históricamente el mercado con mayor actividad de nuestra Bolsa. Así, en el 2019 se realizaron 80,090 transacciones con renta variable, lo que representa un descenso de 21.8% respecto al 2018 y de 45.8% respecto al año 2017. Las acciones que tuvieron mayor número de propuestas adjudicadas fueron VOLCABC1, FERREYC1, BAP, RELAPAC1, TV, ALICORC1, LUSURC1, SIDERC1, BBVAC1, CORAREI1 e INRETC1.

La valorización de las acciones inscritas en nuestro mercado, medida por la Capitalización Bursátil, alcanzó los 162,010 millones de dólares, superando en 13.8% el valor del año anterior (2018: 142,374 millones de dólares). Al respecto, el mayor aumento se dio en la capitalización de Southern Copper Corp (+10,465 millones de dólares), seguido de Luz del Sur (+2,197 millones de dólares), Backus Inversión (+1,418 millones de dólares), Banco de

Crédito (+1,396 millones de dólares), Backus “A” (+1,142 millones de dólares) e Interbank (+1,142 millones de dólares).

En cuanto a la negociación de los valores extranjeros listados por un agente promotor, se produjo un notable incremento del monto transado, el cual alcanzó los 331 millones de dólares, 75% más que el año 2018. En este grupo nuevamente sobresalió SPY (ETF del S&P 500) por su elevada frecuencia de cotización (67%), mientras que otros valores que destacaron por su dinamismo fueron NUGT y DUST (ETF con un elevado nivel de riesgo enfocados al oro), así como las acciones de Amazon y Apple. Los inversionistas que adquirieron SPY obtuvieron un rendimiento de 29.5%, en tanto que NUGT -ETF triple apalancado Bull (alcista) del oro- ganó en la BVL 103.6%; por su parte, las acciones de Apple subieron 83.9 y las de Amazon hicieron lo propio en 29.9%. Una circunstancia excepcional fue la evolución de DUST, que al ser un ETF que triplica de manera inversa al comportamiento del oro, registró una pérdida de 77%.

En lo que se refiere a nuevos emisores, durante el último año ingresaron a la BVL seis nuevas empresas, de las cuales tres correspondieron a emisores de renta variable: AI Inversiones Palo Alto S.A., Coril Renta Prime Soles - Fondo de Inversión y Coril Instrumentos de Corto y Mediano Plazo 5 – Fondo de Inversión.

Asimismo, entre los nuevos emisores de renta fija, dos correspondieron a emisores bajo el régimen del Mercado Alternativo de Valores – MAV: Eléctrica Santa Rosa S.A.C. (ahora Atria Energía S.A.C.) y Lari Contratistas S.A., siendo el tercero Internacional de Títulos Sociedad Titulizadora S.A., la cual registró la primera emisión en bolsa de bonos “Sociales” por la suma de 230 millones de soles (oferta dirigida a inversionistas institucionales). Al respecto, cabe indicar que en 2019 también se produjo el primer listado de Bonos Sustentables, los cuales fueron emitidos por COFIDE por el importe total de 100 millones de soles.

El número total de valores inscritos durante el año 2019 fue de 77; correspondientes a cuatro valores de renta variable y 73 instrumentos de renta fija. De este modo, en lo que se refiere a renta fija, se finalizó el año con 515 emisiones registradas, de las cuales 281 corresponden a emisiones vigentes (239 bonos y 42 instrumentos de corto plazo).

Respecto al financiamiento a través de la colocación de instrumentos de deuda (emisiones inscritas), durante el último año las empresas realizaron 97 colocaciones obteniendo fondos por la suma de 1,892.21 millones de dólares; cifra que representó un incremento de 32.92% en relación al resultado obtenido el año anterior. De dicho importe, el 94% estuvo asociado a emisiones en moneda nacional, mientras que el 6% correspondió a emisiones en dólares.

De acuerdo al tipo de instrumento, los bonos corporativos representaron el 54% de las colocaciones, los certificados de depósito el 28%, los instrumentos de corto plazo el 6% y los bonos subordinados el 5%. En cuanto a las principales colocaciones de bonos corporativos, destacaron las efectuadas por Cementos Pacasmayo (570 millones de soles); seguido de Banco BBVA Perú (432.07 millones de soles), Gas Natural de Lima y Callao (342 millones de soles), COFIDE (300 millones de soles), Luz del Sur (251.30 millones de soles), 11

Fondo Mivivienda (250 millones de soles) y Enel Distribución Perú (220 millones de soles). Considerando el sector, la mayor participación en las colocaciones efectuadas la tuvieron las empresas de los sectores bancos y financieras (62.5%), seguidas de las empresas de energía (13.3%) e industriales (10.2%).

En el caso de las colocaciones a través del Mercado Alternativo de Valores – MAV, destacaron las realizadas por las empresas Eco-Acuícola S.A.C. (13.82 millones de dólares), Atria Energía S.A.C. (8.48 millones de dólares), Agrícola y Ganadera Chavín de Huantar S.A. (7.40 millones de dólares) y A. Jaime Rojas Representaciones Generales S.A. (2.70 millones de dólares).

Durante el 2019 continúo incrementándose la lista de valores extranjeros inscritos bajo la modalidad de Agente Promotor, agregándose 16 nuevos valores. De este modo, al finalizar el año se encontraron registrados en la BVL un total de 100 valores extranjeros, correspondientes a: 54 ETF’s, 45 acciones y 1 bono. Las inscripciones fueron efectuadas por Inteligo SAB, Credicorp Capital SAB y la BVL. En el caso de la BVL los valores inscritos correspondieron a los siguientes ETF’s: Wisdomtree Emerging Markets Equity Income Ucits ETF, Wisdomtree Japan Equity Ucits ETF - USD Hedged Acc, Wisdomtree Europe Equity Ucits ETF - USD Hedged Acc, Wisdomtree US Quality Dividend Growth Ucits ETF - USD Acc, Wisdomtree US Equity Income Ucits ETF – Acc, Global X Social Media ETF, Global X Fintech ETF, Global X Robotics & Artificial Intelligence ETF y Global X Superdividend REIT ETF.

2.3 Bolsa de Valores de Lima en números

2018 2019

Variación SP/BVL Perú General / SP/BVL Perú General Variation

Nominal / In nominal Value -3.12% 6.08%

En Dólares / In US Dollars -6.71% 7.68%

Promedio diario negociado / Daily Average Turnover

Millones de Soles / Millions of Nuevos Soles 81.15 72.38

Millones de Dólares / Millions of US Dollars 24.73 21.72

Volumen / Volume

Renta Variable / Equity Securities

Millones de Soles / Millions of Nuevos Soles 11,146.16 12,102.17

Millones de Dólares / Millions of US Dollars 3,392.49 3,630.36

Instrum. de Deuda / Debt Instruments

Millones de Soles / Millions of Nuevos Soles 6,784.51 4,179.16

Millones de Dólares / Millions of US Dollars 2,072.58 1,255.86

Operac. de Reporte y Préstamo/ Margin and stock loans transactions

Millones de Soles / Millions of Nuevos Soles 2,277.01 1,846.12

Millones de Dólares / Millions of US Dollars 693.95 553.55

Colocación Primaria / Primary Market

Millones de Soles / Millions of Nuevos Soles 160.84 111.91

Millones de Dólares / Millions of US Dollars 48.58 33.57

Compañías Listadas / Listed Companies 273 260

Capitalización Bursátil / Market Capitalization

Millones de Soles / Millions of Nuevos Soles 479,301.15 537,308.22

Millones de Dólares / Millions of US Dollars 142,373.73 162,010.62

2.4 Información relativa al Mercado de Valores inscritos en el registro público del Mercado de Valores

Renta Variable

ADMINISTRADORAS DE FONDOS DE PENSIONES A.F.P. INTEGRA S.A. AFP HABITAT S.A. PRIMA AFP S.A. PROFUTURO A.F.P.

AGRARIAS AGRO INDUSTRIAL PARAMONGA S.A.A. AGRO PUCALA S.A.A. AGROINDUSTRIAL LAREDO S.A.A. AGROINDUSTRIAS SAN JACINTO SOCIEDAD ANONIMA ABIERTA (AGROINDUSTRIAS SAN JACINTO S.A.A.) CARTAVIO SOCIEDAD ANONIMA ABIERTA (CARTAVIO S.A.A.) CASA GRANDE SOCIEDAD ANONIMA ABIERTA (CASA GRANDE S.A.A.) CENTRAL AZUCARERA CHUCARAPI PAMPA BLANCA S.A. EMPRESA AGRARIA AZUCARERA ANDAHUASI S.A.A. EMPRESA AGRARIA CHIQUITOY S.A. - EN REESTRUCTURACION EMPRESA AGRICOLA GANADERA SALAMANCA S.A. EMPRESA AGRICOLA LA UNION S.A. EMPRESA AGRICOLA SAN JUAN S.A. EMPRESA AGRICOLA SINTUCO S.A. EMPRESA AGROINDUSTRIAL CAYALTI S.A.A. EMPRESA AGROINDUSTRIAL POMALCA S.A.A. EMPRESA AGROINDUSTRIAL TUMAN S.A.A. EMPRESA AZUCARERA "EL INGENIO" S.A. PALMAS DEL ESPINO S.A. SOCIEDAD AGRICOLA FANUPE VICHAYAL S.A.

BANCOS Y FINANCIERAS AMÉRIKA FINANCIERA S.A. BANCO AZTECA DEL PERU S.A. BANCO BBVA PERU BANCO DE COMERCIO BANCO DE CREDITO DEL PERU BANCO DE LA NACIÓN BANCO FALABELLA PERU S.A. BANCO GNB PERÚ S.A. BANCO INTERAMERICANO DE FINANZAS S.A. - BANBIF BANCO INTERNACIONAL DEL PERU S.A.A. - INTERBANK BANCO NUEVO MUNDO - EN LIQUIDACION BANCO PICHINCHA 14

BANCO RIPLEY PERÚ S.A. BANCO SANTANDER CENTRAL HISPANO - PERU BANCO SANTANDER PERÚ S.A. CAJA MUNICIPAL DE AHORRO Y CREDITO DE AREQUIPA S.A. CAJA RURAL DE AHORRO Y CREDITO LOS ANDES S.A. CITIBANK DEL PERU S.A. - CITIBANK PERU COMPARTAMOS FINANCIERA S.A. CORPORACION ANDINA DE FOMENTO - CAF CORPORACION FINANCIERA DE DESARROLLO S.A. - COFIDE CREDISCOTIA FINANCIERA S.A. EDPYME SANTANDER CONSUMO PERU S.A. FINANCIERA CONFIANZA S.A.A. FINANCIERA CREDINKA S.A. FINANCIERA EFECTIVA S.A. FINANCIERA OH! S.A. FINANCIERA PROEMPRESA S.A. FINANCIERA QAPAQ S.A. FINANCIERA TFC S.A. EN LIQUIDACION FONDO MIVIVIENDA S.A. ICBC PERÚ BANK S.A. MIBANCO BANCO DE LA MICRO EMPRESA S.A. MITSUI AUTO FINANCE PERÚ S.A. SCOTIABANK PERU S.A.A.

DIVERSAS A. JAIME ROJAS REPRESENTACIONES GENERALES S.A. (MERCADO ALTERNATIVO DE VALORES) ADMINISTRADORA DEL COMERCIO S.A. ADMINISTRADORA JOCKEY PLAZA SHOPPING CENTER S.A. AGROKASA HOLDINGS S.A. AI INVERSIONES PALO ALTO S.A. ANDINO INVESTMENT HOLDING S.A.A. AZZARO TRADING S.A. BAYER S.A. BNB VALORES PERU S.A. SOCIEDAD AGENTE DE BOLSA BOLSA DE VALORES DE LIMA S.A.A. BPO CONSULTING S.A.C. (MERCADO ALTERNATIVO DE VALORES) CAVALI S.A. I.C.L.V. CINEPLEX S.A. COLEGIOS PERUANOS S.A. CONCESIONARIA TRASVASE OLMOS S.A. CONSORCIO CEMENTERO DEL SUR S.A. - CONCESUR S.A. BBVA SOCIEDAD TITULIZADORA S.A.

CORPORACION AZUCARERA DEL PERU S.A. CORPORACION CERVESUR S.A.A. CORPORACIÓN FINANCIERA DE INVERSIONES S.A. CORPORACIÓN PRIMAX S.A. COSAPI S.A. CREDICORP CAPITAL PERÚ S.A.A. CREDICORP CAPITAL SOCIEDAD TITULIZADORA S.A. CREDICORP LTD. DESARROLLOS SIGLO XXI S.A.A. DIVISO GRUPO FINANCIERO S.A. DUNAS ENERGÍA S.A.A. ENERGÍA DEL PACÍFICO S.A. ENFOCA SERVICIOS LOGISTICOS S.A. EXPERTIA TRAVEL S.A. FACTORING TOTAL S.A. FALABELLA PERÚ S.A.A. FERREYCORP S.A.A. FILAMENTOS INDUSTRIALES S.A. FOSSAL S.A.A. FUTURA CONSORCIO INMOBILIARIO S.A. GLOBOKAS PERU S.A. (MERCADO ALTERNATIVO DE VALORES) GR HOLDING S.A. GRAÑA Y MONTERO S.A.A. H2OLMOS S.A. HERMES TRANSPORTES BLINDADOS S.A. ICCGSA INVERSIONES S.A. INCA RAIL S.A. INGENIEROS CIVILES Y CONTRATISTAS GENERALES S.A. INMOBILIARIA IDE S.A. INMOBILIARIA MILENIA S.A. INRETAIL PERÚ CORP. INTERCORP FINANCIAL SERVICES INC. INTERCORP PERU LTD. INTERNACIONAL DE TITULOS SOCIEDAD TITULIZADORA S.A. INTRALOT DE PERU S.A. INVERSIONES CENTENARIO S.A.A. INVERSIONES EDUCA S.A. INVERSIONES EN TURISMO S.A. – INVERTUR INVERSIONES NACIONALES DE TURISMO S.A. – INTURSA J.P. MORGAN BANCO DE INVERSIÓN LEASING TOTAL S.A. LARI CONTRATISTAS S.A.C. (MERCADO ALTERNATIVO DE VALORES)

LOS PORTALES S.A. METALURGICA PERUANA S.A. - MEPSA NESSUS HOTELES PERÚ S.A. NORVIAL S.A. OBRAS DE INGENIERIA SOCIEDAD ANONIMA CERRADA PACIFICO S.A. ENTIDAD PRESTADORA DE SALUD PERU HOLDING DE TURISMO S.A.A. PVT PORTAFOLIO DE VALORES S.A. RED BICOLOR DE COMUNICACIONES S.A.A. REPRESENTACIONES QUIMICA EUROPEA S.A.C. (MERCADO ALTERNATIVO DE VALORES) SAGA FALABELLA S.A. SAN MARTÍN CONTRATISTAS GENERALES S.A. SCOTIA SOCIEDAD TITULIZADORA S.A. SOLUCION EMPRESA ADMINISTRADORA HIPOTECARIA S.A. TRADI S.A.

FONDOS DE INVERSION CORIL INSTRUMENTOS DE CORTO Y MEDIANO PLAZO 1 - FONDO DE INVERSION CORIL INSTRUMENTOS DE CORTO Y MEDIANO PLAZO 2 - FONDO DE INVERSION CORIL INSTRUMENTOS DE CORTO Y MEDIANO PLAZO 4 - FONDO DE INVERSIÓN CORIL INSTRUMENTOS DE CORTO Y MEDIANO PLAZO 5 – FONDO DE INVERSIÓN CORIL INSTRUMENTOS FINANCIEROS 5 - FONDO DE INVERSIÓN CORIL INSTRUMENTOS FINANCIEROS 7 - FONDO DE INVERSIÓN CORIL RENTA PRIME SOLES – FONDO DE INVERSIÓN FONDO DE INVERSION MULTIRENTA INMOBILIARIA – EN LIQUIDACION LXG AMAZON REFORESTRY FUND FI LXG LATIN AMERICAN HIGH YIELD BOND FUND, FI

INDUSTRIALES AGRÍCOLA Y GANADERA CHAVÍN DE HUANTAR S.A. (MERCADO ALTERNATIVO DE VALORES) AGROINDUSTRIAS AIB S.A. ALICORP S.A.A. AUSTRAL GROUP S.A.A. CAMPOSUR INC S.A.C. (MERCADO ALTERNATIVO DE VALORES) CEMENTOS PACASMAYO S.A.A. CERVECERIA SAN JUAN S.A. COMPAÑÍA GOODYEAR DEL PERU S.A. COMPAÑÍA UNIVERSAL TEXTIL S.A. CONSORCIO INDUSTRIAL DE AREQUIPA S.A. CORPORACION ACEROS AREQUIPA S.A. CORPORACION CERAMICA S.A. CORPORACION LINDLEY S.A.

CREDITEX S.A.A. ECO-ACUICOLA S.A.C. (MERCADO ALTERNATIVO DE VALORES) EMPRESA EDITORA EL COMERCIO S.A. EMPRESA SIDERURGICA DEL PERU S.A.A. EXSA S.A. FABRICA DE HILADOS Y TEJIDOS SAN MIGUEL S.A. - EN LIQUIDACIÓN FABRICA NACIONAL DE ACUMULADORES ETNA S.A. FABRICA PERUANA ETERNIT S.A. HIDROSTAL S.A. INDECO S.A. INDUSTRIA TEXTIL PIURA S.A. INDUSTRIAS DEL ENVASE S.A. INDUSTRIAS ELECTRO QUIMICAS S.A. - IEQSA LAIVE S.A. LECHE GLORIA S.A. LIMA CAUCHO S.A. MANUFACTURA DE METALES Y ALUMINIO "RECORD" S.A. MEDROCK CORPORATION S.A.C. (MERCADO ALTERNATIVO DE VALORES) MICHELL Y CIA. S.A. MOTORES DIESEL ANDINOS S.A. PESQUERA EXALMAR S.A.A. PETROLEOS DEL PERÚ - PETROPERU S.A. PRODUCTOS TISSUE DEL PERÚ S.A.C. QUIMPAC S.A. REFINERIA LA PAMPILLA S.A.A. - RELAPA S.A.A. TEXTIL SAN CRISTOBAL S.A. - EN LIQUIDACIÓN UNIÓN ANDINA DE CEMENTOS S.A.A. -UNACEM S.A.A. UNION DE CERVECERIAS PERUANAS BACKUS Y JOHNSTON S.A.A. YURA S.A.

MINERAS CASTROVIRREYNA COMPAÑIA MINERA S.A. - EN LIQUIDACION COMPAÑÍA DE MINAS BUENAVENTURA S.A.A. COMPAÑÍA MINERA PODEROSA S.A. COMPAÑÍA MINERA SAN IGNACIO DE MOROCOCHA S.A.A. COMPAÑÍA MINERA SANTA LUISA S.A. FOSFATOS DEL PACÍFICO S.A. - FOSPAC S.A. MINERA ANDINA DE EXPLORACIONES S.A.A. MINERA IRL LIMITED MINSUR S.A. NEXA RESOURCES ATACOCHA S.A.A. NEXA RESOURCES PERU S.A.A. 18

PERUBAR S.A. SHOUGANG HIERRO PERU S.A.A. SIERRA METALS INC. SOCIEDAD MINERA CERRO VERDE S.A.A. SOCIEDAD MINERA CORONA S.A. SOCIEDAD MINERA EL BROCAL S.A.A. SOUTHERN COPPER CORPORATION SOUTHERN PERU COPPER CORPORATION - SUCURSAL DEL PERU TREVALI MINING CORPORATION VOLCAN COMPAÑIA MINERA S.A.A.

MINERAS JUNIORS ALTURAS MINERALS CORP. BEAR CREEK MINING CORPORATION CANDENTE COPPER CORP. PANORO MINERALS LTD. PPX MINING CORP. REGULUS RESOURCES INC. RIO2 LIMITED TINKA RESOURCES LIMITED

SEGUROS AVLA PERÚ COMPAÑÍA DE SEGUROS S.A. BNP PARIBAS CARDIF S.A. COMPAÑIA DE SEGUROS Y REASEGUROS CHUBB PERU S.A. COMPAÑIA DE SEGUROS Y REASEGUROS COFACE SEGURO DE CREDITO PERÚ S.A. – EN LIQUIDACIÓN COMPAÑÍA DE SEGUROS DE VIDA CAMARA S.A. CRECER SEGUROS S.A. COMPAÑIA DE SEGUROS EL PACIFICO - PERUANO SUIZA CIA. DE SEGUROS Y REASEGUROS INSUR S.A. COMPAÑÍA DE SEGUROS INTERSEGURO COMPAÑÍA DE SEGUROS S.A. LA POSITIVA SEGUROS Y REASEGUROS S.A.A. LA POSITIVA VIDA SEGUROS Y REASEGUROS S.A. LIBERTY SEGUROS S.A. MAPFRE PERU COMPAÑIA DE SEGUROS Y REASEGUROS MAPFRE PERÚ VIDA COMPAÑÍA DE SEGUROS Y REASEGUROS OHIO NATIONAL SEGUROS DE VIDA S.A. PACÍFICO COMPAÑÍA DE SEGUROS Y REASEGUROS PROTECTA S.A. COMPAÑÍA DE SEGUROS QUALITAS COMPAÑÍA DE SEGUROS S.A. RIGEL PERÚ S.A. COMPAÑÍA DE SEGUROS DE VIDA RIMAC SEGUROS Y REASEGUROS

SECREX COMPAÑIA DE SEGUROS DE CREDITO Y GARANTIAS S.A.

SERVICIOS PUBLICOS ATRIA ENERGIA S.A.C. (MERCADO ALTERNATIVO DE VALORES) CONELSUR LT S.A.C. ELECTRO DUNAS S.A.A. ELECTRO PUNO S.A.A. ELECTRO SUR ESTE S.A.A. EMP. REG. DE SERVICIO PUBLICO DE ELECTRICIDAD ELECTRONORTE MEDIO S.A.- HIDRANDINA EMPRESA DE GENERACIÓN ELÉCTRICA DEL SUR S.A. - EGESUR EMPRESA DE GENERACION ELECTRICA SAN GABAN S.A. EMPRESA ELECTRICIDAD DEL PERU - ELECTROPERU S.A. EMPRESA REGIONAL DE SERVICIO PUBLICO DE ELECTRICIDAD - ELECTROSUR S.A. ENEL DISTRIBUCIÓN PERÚ S.A.A. ENEL GENERACIÓN PERÚ S.A.A. ENEL GENERACIÓN PIURA S.A. ENGIE ENERGIA PERU S.A GAS NATURAL DE LIMA Y CALLAO S.A. LUZ DEL SUR S.A.A. PERUANA DE ENERGIA S.A.A. RED DE ENERGIA DEL PERU S.A. SERVICIO DE AGUA POTABLE Y ALCANTARILLADO DE LIMA - SEDAPAL SHOUGANG GENERACION ELECTRICA S.A.A. SOCIEDAD ELECTRICA DEL SUR OESTE S.A. - SEAL TC SIGLO 21 S.A.A. TELEFONICA DEL PERU S.A.A. TELEFONICA, S.A. TRANSPORTADORA DE GAS DEL PERU S.A. - TGP

OTRAS ENTIDADES MINISTERIO DE ECONOMIA Y FINANZAS – REPUBLICA DEL PERU

3.1 Iniciativas y proyectos desarrollados durante 2019

La Bolsa de Valores de Lima anunció en el 2019 una nueva estrategia corporativa para los siguientes años. Se trata de la creación de una empresa holding que se encargaría de la gestión de los servicios comunes de las cuatro empresas actuales y las que podrían surgir próximamente: administración, tecnologías de la información, capital humano, entre otros.

De esta manera, podremos unificar la visión estratégica del grupo para priorizar iniciativas que favorezcan al grupo como un todo. Con ello, tendremos la posibilidad de explotar 20

nuevos negocios de manera rápida y eficiente. Esto implica separar el capital de los nuevos negocios de los de la BVL y Cavali de tal manera que la empresa acote su riesgo y no desvíe la atención en las compañías reguladas.

De acuerdo a lo propuesto por la administración se realizaría un canje de acciones entre los accionistas de la BVL hacia la nueva empresa holding para que esa sea la que maneje las relaciones con los inversionistas. La holding sería la propietaria de las empresas existentes (BVL, CAVALI, Datatec y Valuex).

Tabla. Modelo de holding propuesto

3.2 Listado de nuevas empresas en la BVL

Estos cambios dependen de las aprobaciones del regulador y la confirmación de la Junta General de Accionistas de las sociedades involucradas.

• Nueva sede institucional

Asimismo, la sociedad anunció la mudanza a una nueva sede corporativa para el primer semestre del 2020. El propósito de este cambio es mejorar las condiciones operativas y financieras de las empresas del grupo, cambiar las condiciones del relacionamiento con nuestros clientes y grupos de interés (acercándonos más a ellos), así como establecer un nuevo posicionamiento como grupo de empresas.

• Nuevos valores listados en la BVL

En el año 2019, se han listado 07 nuevos instrumentos en el mercado local. Se trata de las acciones de capital de AI Inversiones Palo Alto (que maneja la marca Canvia), certificados de participación de Credicorp Capital Sociedad Titulizadora, cuotas de participación en fondos de Coril renta prime soles y, también de la misma empresa, cuotas de participación en Coril instrumentos de corto y mediano plazo.

Por otro lado, se listaron tres instrumentos de renta fija: los bonos de Atria Energía S.A.C., los bonos de Internacional de Títulos Sociedad Titulizadora S.A. y los bonos sostenibles de COFIDE.

• Nuevos valores extranjeros listados en la BVL

Asimismo, en el 2019 se inscribieron 15 nuevos valores extranjeros, entre los que destacan 14 ETF (Exchange traded fund) que permite a los inversionistas diversificar sus inversiones y exponerse a las tendencias mundiales. Este es el caso de los ETF de WisdomTree que permite la exposición a grandes mercados mundiales o Global X, que incluye exposición a compañías de social media e inteligencia artificial.

• Mercado Alternativo de Valores – MAV

El segmento dirigido a fomentar el crecimiento de la mediana empresa en el Perú, Mercado Alternativo de Valores (MAV), recibió este año a dos nuevas empresas: Eléctrica Santa Rosa y Lari Contratistas S.A.C. Ambos emitieron instrumentos de corto plazo que lograron altos niveles de demanda en el mercado local.

3. Promoción y Desarrollo del Mercado de Valores

• Índice de Buen Gobierno Corporativo (IBGC) y ranking La Voz del Mercado

Alicorp, BBVA Perú, Cementos Pacasmayo, Compañía de Minas Buenaventura, Credicorp, Engie Energía Perú, Ferreycorp, InRetail Perú Corp, Intercorp Financial Services y Rimac Seguros fueron las empresas seleccionadas dentro del Índice de Buen Gobierno Corporativo S&P/BVL IBGC para el período 2019 – 2020. Este reconocimiento incluye además un descuento promocional de tarifas de la BVL y CAVALI para la negociación de estos valores dentro de la bolsa local.

Este índice forma parte de la familia S&P/BVL elaborado con S&P Dow Jones Indices. Para ser incluido, las prácticas de Buen Gobierno Corporativo deben ser validadas por un auditor externo y tener una calificación alta en la encuesta de la Voz del Mercado, la cual es elaborada conjuntamente con EY.

En esta línea, la Bolsa de Valores de Lima entregó también la Llave a Ferreycorp S.A.A., reconocimiento anual que se entrega a la institución emisora que cumple con tener altos estándares de gobierno corporativo, contar con alta liquidez en su free float y estar entre los cinco primeros puestos del ranking La Voz del Mercado. Cabe destacar que Ferreycorp recibe este reconocimiento por séptima vez.

• VIII Congreso de Representantes Bursátiles

Por octavo año consecutivo, se llevó a cabo el Congreso de Representantes Bursátiles de la Bolsa de Valores de Lima (BVL), que reunió nuevamente a los representantes de los emisores que participan en nuestro mercado local.

Este evento ha sido desarrollado con la finalidad de brindar a los representantes un espacio para discutir temas de interés del mercado como para conocer, de la mano de especialistas, diversos temas del mundo profesional actual. De este modo, se ha contado con la presencia de profesionales que han brindado charlas sobre la economía nacional y las estrategias profesionales en línea.

• Investigaciones económicas

En su interés de promover las ventajas del mercado de valores, la BVL viene promoviendo la publicación de investigaciones académicas, de corte económico, que establezcan los nexos entre la economía real y algunas variables o hechos del mercado de valores local.

El primero de estos estudios tiene como autor a Carlos Casas, Decano de la Facultad de Economía y Finanzas de la Universidad del Pacífico y profesor principal del Departamento Académico de Economía e investigador del Centro de Investigación de la Universidad del Pacífico. El estudio denominado “Impacto del Buen Gobierno Corporativo en diferentes variables bursátiles” tiene como finalidad explicar cómo impacta en el BGC en la performance económica de las compañías.

El segundo estudio ha sido desarrollado de manera conjunta por Alonso Segura, ex Ministro de Economía y Finanzas y Director del Programa de Finanzas de la Pontificia Universidad Católica del Perú, y Julio Villavicencio, profesor en la Pontificia Universidad Católica del Perú. El estudio “Análisis de los posibles Impactos de una Reclasificación de MSCI Perú de Mercado Emergente a Frontera y propuestas para reducir la probabilidad que suceda”, mide cómo un posible cambio en la clasificación de Perú como mercado emergente afectaría la composición y dinámica del mercado de valores local.

3.4. Centro de Estudios Bursátiles • Nuestros estudiantes

Al cierre del 2019 BURSEN – Centro de Estudios Financieros de la BVL realizó 40 cursos y programas de especialización, capacitando a un total de 449 personas en las modalidades presencial y a distancia llegando a público de todo el país donde las principales ciudades han sido: Lima, Arequipa, Trujillo, Piura, Huancayo, Chiclayo y Tacna.

• Visitas Guiadas: “Conoce la Bolsa de Valores de Lima” Durante el año 2019 tuvimos la participación de más de mil setecientas personas que participaron de las visitas guiadas a la Bolsa de Valores de Lima donde estudiantes de universidades, institutos y público en general conocieron el edificio histórico de la BVL y tuvieron charlas sobre el funcionamiento del mercado de capitales y las diversas alternativas de inversión que ofrece.

• Open BURSEN - Charlas Gratuitas Difundimos la cultura financiera y bursátil a través de los OPEN BURSEN - Charlas gratuitas, en la modalidad presencial y a distancia con el fin de llegar a todo el país. Se trataron diversos temas a lo largo de las conferencias realizadas en el año, como por ejemplo: gestión integral de riesgos, mercado bursátil, gestión del lavado de activos, gobierno corporativo, entre otros temas, de la mano de profesionales expertos en su campo de trabajo. Capacitando de esta forma a más de 300 personas durante el año 2019.

• Semana Mundial del Ahorro 2019 BURSEN – Centro de Estudios Financieros de la Bolsa de Valores de Lima participó activamente en la Semana Mundial del Ahorro 2019, una actividad organizada por la Superintendencia de Banco, Seguros y AFP (SBS), que tuvo como objetivo concientizar a la población sobre la importancia del ahorro y la cultura financiera. Nos sumamos a la iniciativa a través de una visita guiada a las instalaciones de la Bolsa de Valores de Lima, así como con una charla gratuita sobre el manejo de las finanzas personales dirigido a público en general.

• Semana Mundial del Inversionista 2019 BURSEN – Centro de Estudios Financieros de la Bolsa de Valores de Lima también participó activamente en la Semana Mundial del Inversionista 2019, evento organizado a nivel mundial por IOSCO y que en el Perú está a cargo de la Superintendencia del Mercado de Valores (SMV) que tuvo como objetivo capacitar a inversionistas y futuros inversionistas.

Estuvimos presentes en las conferencias y ferias, así como en el apoyo del evento a través de nuestros canales digitales de comunicación. Estuvimos presentes en la Escuela de Talentos del Callao, la Universidad Nacional de Ingeniería, Universidad Nacional Mayor de San Marcos, Pontificia Universidad Católica del Perú, así como en la Cámara de Comercio de Lima. Además, tuvimos la oportunidad de viajar a Chiclayo, Cajamarca y Arequipa donde a través de charlas gratuitas capacitamos a escolares, estudiantes universitarios, así como profesionales sobre la importancia del mercado de capitales. De esta forma, visitamos el Colegio de Alto Rendimiento (COAR) de las ciudades: Lima, Arequipa y Lambayeque donde compartimos conocimientos del mercado bursátil. En el marco de esta actividad, BURSEN – Centro de Estudios Financieros de la Bolsa de Valores de Lima llevó a cabo el “Juego de Bolsa”, un concurso de inversión donde estudiantes universitarios compraron y vendieron acciones a través del Simulador Rueda de Bolsa. Participaron más de mil estudiantes universitarios de todo el país, distribuidos en 230 grupos. Organizamos el cierre de la Semana Mundial del Inversionista con el tradicional campanazo en la Bolsa de Valores de Lima donde tuvimos la visita de público en general y la participación del Superintendente del Mercado de Valores, el Sr. Jose Manuel Peschiera y del Gerente General de la Bolsa de Valores de Lima, el Sr. Francis Stenning.

• “IX Concurso Inversionista Junior” con la Universidad del Pacífico Con el objetivo de difundir la cultura bursátil, los días 22 y 23 de octubre del 2019, realizamos junto a la Universidad del Pacífico, el IX “Concurso Inversionista Junior” donde estudiantes de colegios de todo el país compitieron en la simulación de operaciones en el mercado de valores, comprando y vendiendo acciones en un ambiente de prueba de la plataforma de negociación Millenium. El ganador de esta edición fue el colegio “Peruano Chino 10 de Octubre” de Lima.

• “XVII Juego de Bolsa de Valores para escolares 2019” con la Universidad de Lima El 11 de noviembre del 2019, junto a la Universidad de Lima, realizamos el XVII “Juego de Bolsa de Valores para escolares 2019” donde colegios de todo el país realizaron la compra y venta de acciones con el objetivo de generar la mayor rentabilidad. El ganador de dicha edición fue el colegio “San José de Monterrico”.

• XI Foro Anual de Gestión del Riesgo de Lavado de Activos y Financiamiento del Terrorismo en el Mercado de Capitales

Los días 25 y 26 de noviembre del 2019 realizamos el “XI Foro Anual de Gestión del Riesgo de Lavado de Activos y Financiamiento del Terrorismo en el Mercado de Capitales” donde capacitamos y compartimos con 100 profesionales y público en general, las últimas prácticas y tendencias en la prevención del riesgo de lavado de activos y financiamiento del terrorismo de la mano de expositores nacionales e internacionales. Este evento fue inaugurado por el Director de la UIF - Perú, Sr. Sergio Espinoza.

• Nueva Sede Lima Norte Con el objetivo de llegar a más potenciales estudiantes con nuestros cursos y programas en noviembre del 2019 llegamos a Lima Norte donde contamos con una sede en Los Olivos. Allí hemos dictado cursos como “Finanzas Personales”, “Finanzas Corporativas”, “Seminario de Inversiones con simulación en Rueda de Bolsa”, entre otros.

• Alumni BURSEN En 2019 potenciamos nuestro programa “Alumni BURSEN” un servicio para alumnos y exalumnos donde brindamos charlas exclusivas, workshops y otros beneficios. Asimismo, ofrecimos a nuestra comunidad el acceso a una bolsa laboral con ofertas laborales del grupo BVL y de otras empresas del mercado financiero. Todo ello con el objetivo de fidelizar a nuestros alumnos y mantener con ellos una relación en el tiempo.

• Lanzamiento de nuevos cursos Durante el año 2019 se continuó innovando a través del lanzamiento de nuevos cursos especializados como: “Seminario Mercado de Capitales”, “Seminario de Inversiones con Simulación en Rueda de Bolsa” e “Implementación del Sistema Antisoborno: ISO 37001”.

• Comunidad digital BURSEN En el entorno digital nuestra comunidad en Facebook se ha incrementado de enero a diciembre de 2019 en 8%, en Linkedin en 39% y en Instagram en 65%. Asimismo, nuestra página web ha recibido en el año 33,125 visitas de usuarios.

3.5. Estrategia ASG de la Bolsa de Valores de Lima Continuando con el compromiso de seguir y promover las prácticas de sostenibilidad corporativa, basadas en los pilares sociales, gobierno y ambiental, la BVL continuó el

desarrollo de una serie de eventos que permitieron dar visibilidad a lo avanzado durante el año.

• Trabajo por la equidad de género La Bolsa de Valores de Lima continuó su trabajo de promover la equidad de género dentro de las empresas peruanas. Como ya se ha hecho una actividad recurrente, se realizó por cuarto año consecutivo, la Bolsa de Valores de Lima, de la mano con la Corporación Financiera Internacional (IFC) y más de sesenta bolsas de valores alrededor del mundo darán el “Campanazo en favor de la Igualdad de Género” a fin de conmemorar el Día Internacional de la Mujer en 2019 —una iniciativa conjunta que busca destacar que el sector privado puede incentivar la participación de la mujer en la economía global y promover el desarrollo sostenible.

• Finanzas sostenibles A la promoción de las emisiones de bonos verdes y otros instrumentos sostenibles, descritos en el apartado sobre nuevas emisiones, la BVL viene trabajando en espacios para la discusión de las ventajas, beneficios y retos que estos instrumentos trae para el mercado nacional. De esta forma, participó en la Segunda Conferencia Sobre Finanzas Verdesen la Alianza del Pacífico, que reunió a líderes de la industria de los países miembros de esta asociación, para discutir sobre las posibilidades y avances de estos instrumentos.

Asimismo, la BVL participó junto a la Corporación Financiera Internacional (IFC) de la presentación de la Guía de Gobierno Corporativo para las pequeñas y medianas empresas, un documento que tiene como propósito explicar los retos y oportunidades a los que se enfrentan las pymes en las distintas etapas de su ciclo de vida y ofrece recomendaciones sobre gobierno corporativo adaptadas a estos negocios más pequeños. La orientación brindada está diseñada para ayudar a los empresarios de las pymes, inversionistas y gerentes a adoptar un enfoque pragmático de gobierno corporativo como un medio para fortalecer sus negocios a largo plazo.

• Apoyo a la Teletón Por noveno año consecutivo la BVL y la Teletón inician el desafío de superar los montos recaudados para poder financiar el tratamiento de niñas, niños y jóvenes con discapacidad física que se atienden en las seis clínicas San Juan de Dios a nivel nacional.

• InPERÚ: Exportando el Perú al Mundo

La Bolsa de Valores de Lima continua liderando la Asociación inPERÚ, bajo la dirección de Francis Stenning como presidente de la misma.

En el 2019 inPERU realizó el XIV Road Show Europa del 25 al 28 de febrero.

Esta gira de promoción de inversiones y negocios representó una nueva oportunidad para presentar información sobre el panorama macroeconómico del país, así como la política

monetaria peruana como un factor clave para la estabilidad macroeconómica a largo plazo, los más importantes proyectos de infraestructura del País, entre otros.

Este road show contó por primera vez con la participación del Presidente de la República del Perú, Martín Vizcarra, quien inauguró el Seminario de inPERU en Madrid. Del mismo modo, se contó con el acompañamiento del Alcalde de Lima, Jorge Muñoz quien contó con una agenda organizada en conjunto con la Embajada Británica en el Perú.

En ambas ciudades, se potenció la gira alineándola con la mesa de trabajo de Task Force, en Londres; y la visita de estado y feria ARCO en Madrid. En esta ocasión se lograron convocar a más de 40 delegados en la misión, más de 500 inversionistas potenciales y se realizaron más de 100 reuniones bilaterales y mesas redondas.

4. Cambios en la organización – Personal

• Variación del Personal BVL

2013 2014 2015 2016 2017 2018 2019 Funcionarios 12 13 12 10 9 14 15

Empleados 74 73 64 61 73 111 114 (Estables) Contratados 2 3 2 0 1 2 4 (Temporales)

Total 88 89 78 71 83 127 133 *Información a diciembre del 2019

• Ratificación ISO: compromiso vigente En el año 2019, la BVL revalidó sus certificaciones de gestión de calidad (ISO 9001:2015), seguridad de la información (ISO 27001) y continuidad de negocio (ISO 22301). Con ello, la empresa garantiza un compromiso continuo con el desarrollo de un mercado de capitales inclusivo, profundo e integrado que se adecúe permanentemente con las mejores prácticas internacionales.

4.3. Procesos Judiciales, Administrativos y Arbitrales En opinión de los asesores legales de la empresa durante el período informado no existen procesos legales que por su naturaleza puedan afectar el normal desenvolvimiento de las actividades de la compañía.

4.4 Cotizaciones correspondientes al ejercicio 2019 28

COTIZACIONES

Cierre Precio Apertura Máxima Mínima Código ISIN Nemónico Año - Mes Promedio S/. S/. S/. S/. S/.

PEP900001103 BVLAC1 2019-01 2.98 2.96 3.00 2.96 2.98

PEP900001103 BVLAC1 2019-02 2.98 3.00 3.02 2.98 2.98

PEP900001103 BVLAC1 2019-03 3.02 2.97 3.02 2.97 3.01

PEP900001103 BVLAC1 2019-04 2.97 2.82 2.97 2.82 2.89

PEP900001103 BVLAC1 2019-05 2.78 2.70 2.78 2.65 2.76

PEP900001103 BVLAC1 2019-06 2.70 2.57 2.70 2.57 2.66

PEP900001103 BVLAC1 2019-07 2.60 2.70 2.70 2.56 2.57

PEP900001103 BVLAC1 2019-08 2.68 2.60 2.68 2.60 2.60

PEP900001103 BVLAC1 2019-09 2.60 2.61 2.65 2.40 2.51

PEP900001103 BVLAC1 2019-10 2.49 2.35 2.50 2.30 2.38

PEP900001103 BVLAC1 2019-11 2.25 2.18 2.25 2.16 2.19

PEP900001103 BVLAC1 2019-12 2.16 2.24 2.24 1.97 2.08

COTIZACIONES

Cierre Precio Apertura Máxima Mínima

Código ISIN Nemónico Año - Mes Promedio S/. S/. S/. S/. S/.

PEP900004206 BVLBC1 2019-01 -.- -.- -.- -.- -.-

PEP900004206 BVLBC1 2019-02 -.- -.- -.- -.- -.-

PEP900004206 BVLBC1 2019-03 -.- -.- -.- -.- -.-

PEP900004206 BVLBC1 2019-04 2.52 2.52 2.52 2.52 2.52

PEP900004206 BVLBC1 2019-05 2.51 2.51 2.51 2.51 2.51

PEP900004206 BVLBC1 2019-06 -.- -.- -.- -.- -.-

PEP900004206 BVLBC1 2019-07 -.- -.- -.- -.- -.-

PEP900004206 BVLBC1 2019-08 -.- -.- -.- -.- -.-

PEP900004206 BVLBC1 2019-09 -.- -.- -.- -.- -.-

PEP900004206 BVLBC1 2019-10 -.- -.- -.- 2.25 -.-

PEP900004206 BVLBC1 2019-11 2.25 2.25 2.25 2.25 2.25

PEP900004206 BVLBC1 2019-12 -.- -.- -.- -.- -.-

ÍNDICE

1. Introducción

2. Estrategia de Sostenibilidad de la BVL

3. Reportes Anexos

- Anexo 1: Reporte sobre el cumplimiento del Código de Buen Gobierno Corporativo para las Sociedades Peruanas (10150), aprobado por Resolución N°012-2014/SMV/01

- Anexo 2: Reporte de Sostenibilidad corporativa (10180), aprobado por Resolución N°033- 2015/SMV/01

1. INTRODUCCIÓN

La Bolsa de Valores de Lima S.A.A. (BVL) pone a disposición de sus accionistas y demás grupos de interés el presente Informe de Sostenibilidad Corporativa correspondiente al ejercicio 2019.

El objetivo del presente informe es dar a conocer la estrategia de la BVL, la cual se encuentra alineada a los Objetivos de Desarrollo Sostenible (ODS) que la Iniciativa de Bolsas Sostenibles (SSE en inglés) ha identificado y que sus miembros deben promover en sus mercados a fin de contribuir con el desarrollo sostenible.

Asimismo y en cumplimiento a la obligación de la BVL como emisor de valores, se encuentra en calidad de anexo al presente informe lo siguiente: (i) el Reporte sobre el cumplimiento del Código de Buen Gobierno Corporativo para las Sociedades Peruanas y (ii) el Reporte de Sostenibilidad Corporativa. Estos reportes de información no financiera relacionada a los aspectos Ambientales, Sociales y de Gobierno Corporativo (ASG o ESG por sus siglas en inglés) recogen las prácticas e iniciativas realizadas por la BVL en el ejercicio 2019.

2. ESTRATEGIA DE SOSTENIBILIDAD DE LA BVL

Desde el 2014, la BVL se ha adherido voluntariamente a la Iniciativa Bolsas Sostenibles (SSE en inglés) promovida por las Naciones Unidas y que tiene como objetivo impulsar en los mercados de valores las mejores prácticas Ambientales, Sociales y Gobierno Corporativo (ASG).

La SSE ha identificado 5 Objetivos de Desarrollo Sostenible (ODS) y sus correspondientes metas aplicables para las Bolsas de Valores, a fin de que éstas tomen medidas concretas:

En ese sentido, la BVL pone a disposición de sus accionistas y demás grupos de interés el desarrollo de las iniciativas por cada uno de los objetivos de desarrollo sostenible (ODS) identificados por la SSE:

ODS 17 Alianzas para lograr objetivos

Meta Iniciativas

A continuación se detallan las entidades con las que la BVL tiene alianzas y las iniciativas de sostenibilidad desarrolladas:

*Iniciativa de Bolsas Sostenibles (SSE): desde el 2014 la BVL forma parte de la SSE y se adhiere voluntariamente a dialogar con los inversionistas, emisores y reguladores, para promover la inversión sostenible a largo plazo y mejorar la revelación de los aspectos ambientales, sociales y de gobierno corporativo, así como el Mejorar la Alianza desempeño entre las empresas que cotizan en el mercado de valores Mundial para el peruano. Desarrollo Sostenible, complementada por Asimismo, la BVL es miembro integrante del Advisory Group de la SSE, por lo que participa de forma activa realizando comentarios a alianzas entre múltiples interesados que los documentos en aspectos ASG que esta entidad publica al movilicen e mercado para promover la sostenibilidad en los mercados. intercambien Las publicaciones las puede ver aquí: conocimientos, http://www.sseinitiative.org/data_/publications/ especialización, tecnología y recursos *The World Federation of Exchanges (WFE): La BVL al ser miembro financieros, a fin de de esta entidad se compromete a cumplir los principios de apoyar el logro de los sostenibilidad que la WFE ha identificado respecto a los aspectos Objetivos de Desarrollo ASG. Anualmente la BVL responde una encuesta de sostenibilidad, Sostenible en todos los para medir sus avances al respecto y comparar con sus pares. países, particularmente los países en desarrollo. Asimismo, la BVL participa de la Asamblea y reunión anual de WFE.

Los principios de sostenibilidad los puede ver aquí: https://www.world-exchanges.org/our-work/articles/wfe- sustainability-principles

*Federación Iberoamericana de Bolsas (FIAB)- la BVL es miembro de uno de los subcomités de trabajo de FIAB, en el que se revisaron los aspectos ASG, en particular se resalta el trabajo de finanzas sostenibles. Asimismo, anualmente completamos un cuestionario de

sostenibilidad a fin de evaluarnos a nivel región. La BVL participa de la asamblea y reunión anual.

*Consejo consultivo de la Superintendencia del Mercado de Valores (SMV)- la BVL forma parte de distintas mesas de trabajo de la SMV para mejorar la operatividad del mercado de valores, entre ellas lidera la mesa de trabajo ESG. Esta mesa de trabajo tiene como objetivo redefinir la divulgación de información no financiera respecto a los aspectos ambientales, sociales y de gobierno corporativo.

En el 2019, la Mesa ESG revisó la propuesta de mejora del Reporte de Sostenibilidad Corporativa, elaborada por la Asociación Programa de Inversión Responsable (PIR), y lo sometió a consideración del Consejo Consultivo de la SMV.

Cabe señalar, que dicha propuesta fue elaborada con el apoyo de la Secretaría Técnica de la Corporación Financiera Internacional -IFC y es producto de un esfuerzo consensuado con los inversionistas institucionales y diversos emisores del mercado de capitales peruano.

Finalmente, la referida propuesta fue adoptada por la SMV y se difundieron en dos ocasiones el Proyecto de norma para consulta ciudadana y con fecha 08.02.2020, fue publicado en el Diario el Peruano la Resolución SMV N°018-2020 que reemplaza el Reporte de Sostenibilidad Corporativa.

*Asociación Programa de Inversión Responsable (PIR)-la BVL junto con el Grupo SURA y la empresa A2G fundaron la asociación sin fines de lucro PIR a través del cual se promueven políticas y prácticas de inversión que incorporen aspectos ASG en el mercado peruano, tomo como base los Principios de Inversión Responsable (PIR).

Participamos activamente de los grupos de trabajo y de la Asamblea Anual, a fin de impulsar mayores iniciativas de inversión responsable.

Para conocer más sobre PIR ver más aquí: https://pir.pe/

*Procapitales- la BVL forma parte del Comité de Gobierno Corporativo de Procapitales desde donde se impulsan mejoras en la divulgación de información no financiera tomando en cuenta la opinión de todos los gremios del mercado.

En el 2019, el Comité de Gobierno Corporativo y Sostenibilidad estableció como objetivo presentar a la SMV una propuesta de mejora del Reporte sobre el cumplimiento del Código de Buen Gobierno Corporativo, que incluya la segmentación de preguntas según tipo de empresa.

*EY - desde el 2014 EY y la BVL en una alianza estratégica se unieron para desarrollar la iniciativa “La Voz del Mercado”, la cual busca conocer, a través de una encuesta anual la percepción de los distintos actores principales del mercado de capitales local y extranjero tienen sobre el Gobierno Corporativo y la sostenibilidad de las empresas más líquidas de la bolsa limeña, emisoras de deuda o de acciones.

*Confederación Nacional de Instituciones Empresariales Privadas (CONFIEP)- la BVL en su calidad de gremio empresarial dentro de CONFIEP se compromete a cumplir con su código de conducta donde se establece expresamente que se “estimulará la responsabilidad social, a través del respeto a la ley, los principios y fines de la empresa, los consumidores, los competidores, los derechos humanos, la sociedad, la ética, la cultura y el ambiente͘”

*Consejo Privado de Anticorrupción (CPA) - la BVL es miembro de esta asociación sin fines de lucro cuyo objetivo es “la promoción, implementación y difusión de valores éticos que permitan erradicar la corrupción en el país y busca la promoción de la transparencia y el buen gobierno corporativo en la actividad empresarial pública y privada͘”

*Women CEO Perú/ WCD / Programa BTG/ Ranking Par - con el apoyo de estas entidades aliadas, se desarrollan talleres y actividades en conjunto para mejorar la igualdad de género en el mercado de valores.

ODS 13 Acción por el clima

Meta Iniciativas externas

-En febrero del 2018 con el apoyo de la Embajada del Reino Unido se elaboró una “Guía para bonos verdes Perú” con la finalidad de incentivar las inversiones verdes y juntar esfuerzos contra el cambio climático.

Para ver la guía ver aquí:

https://www.bvl.com.pe/bonosGuia.html

-En el 2019 y luego de realizarse talleres y capacitaciones a los emisores se emitieron los siguientes 3 bonos: COFIDE colocó un bono verde por 100 millones de soles, los recursos obtenidos serán para financiar proyectos de mitigación del impacto al cambio climático. INTERTÍTULOS colocó un bono social por 230 millones de soles, el financiamiento recibido se destinará a la Mejorar la educación, la construcción de 14 colegios en diversas partes del país. sensibilización y la COFIDE colocó un bono sostenible por 100 millones de capacidad humana e soles, los recursos obtenidos serán destinados a financiar institucional respecto de o refinanciar a microempresas, vehículos alternativos y plantas de tratamiento de aguas residuales. la mitigación del cambio climático, la adaptación a él, la reducción de sus Para mayor información ver aquí: efectos y la alerta http://www.blogbvl.pe/articulos/239/ temprana. https://www.bvl.com.pe/bonosDefinicion.html

-Junto con la Embajada Británica se organizó la II Conferencia sobre finanzas climáticas en la Alianza del Pacífico, a fin de brindar mayores conocimientos sobre finanzas climáticas a los emisores.

https://www.gov.uk/government/news/british-embassy-in- lima-organises-ii-conference-on-green-finance-in-the-pacific- alliance.es-419

Iniciativas internas

La BVL certificó la medición de sus emisiones de gases de efecto invernadero (GEI) generadas en el desarrollo de sus actividades correspondientes al año 2016 y en el 2018, a fin de obtener información del uso de sus recursos y así tomar medidas necesarias para reducir el impacto de sus actividades en el medioambiente. La

medición de su huella de carbono fue realizado bajo los estándares del Protocolo de GEI y el ISO 14064.

La BVL se encuentra trabajando en un plan de acción para mitigar las emisiones de GEI producidas por sus actividades.

ODS 12 Producción y consumo responsables

Meta Iniciativas externas

- En enero de 2017, en un esfuerzo de todos los miembros del PIR se publicó la Guía de Usuario para facilitar a los emisores con valores registrados en el Registro Público del Mercado Peruano el llenado del Reporte de Sostenibilidad Corporativa.

- En 2018, el PIR publicó el documento “Incorporación de los criterios de sostenibilidad en el mercado de valores peruano: calidad y transparencia de la información” en el que se analizaron los resultados Alentar a las del primer reporte emitido por las empresas listadas en bolsa en el 2017 empresas, en en el que se evaluaron los aspectos sociales y ambientales divulgados. especial las grandes empresas y las Para ver los documentos publicados por el PIR ver aquí: empresas https://pir.pe/aportamos/ transnacionales, a que adopten -Desde el 2014, la BVL en alianza con EY se desarrollaron diversos prácticas sostenibles estudios anuales sobre la percepción de los distintos actores del e incorporen mercado de capitales referente al gobierno corporativo y sostenibilidad información sobre la de las empresas más líquidas de la bolsa. sostenibilidad en su ciclo de Para ver los documentos publicados de “La Voz del Mercado” ver aquí: presentación de https://www.ey.com/pe/es/issues/governance-and-reporting/ey-la- informes. voz-del-mercado-ranking

-La BVL mantiene desde julio de 2002 un índice de Buen Gobierno Corporativo -IBG, el cual es un indicador del comportamiento de los valores de las empresas emisoras que cumplen con los principios del Código de Buen Gobierno Corporativo para las Sociedades Peruanas. Dichos principios se basan en cinco pilares: transparencia de la información, derechos de los accionistas, de la junta general de accionistas, del directorio y alta gerencia, y del riesgo y cumplimiento.

La BVL y CAVALI aprobaron extender hasta el 31.12.2020 el descuento de 90% de la tarifa de negociación de constituyentes del índice de IBGC: https://www.bvl.com.pe/merctarifa.html

Para ver a las empresas que conforman el IBGC Index ver aquí: https://www.bvl.com.pe/estadist/mercindicesmercado.html

-Por décimo primer año consecutivo la BVL en una alianza con EY reconocen a las empresas por sus buenas prácticas corporativas. Para participar del mencionado reconocimiento, las empresas entregan de forma voluntaria un documento que contiene la adopción de sus prácticas corporativas, las cuales han sido previamente validadas por una consultora externa. La validación se realiza en base a los principios del Código de Buen Gobierno Corporativo para las Sociedades Peruanas y los parámetros de validación establecidos por la BVL.

En el 2019 se reconocieron a 10 empresas del mercado de valores con las mejores prácticas de gobierno corporativo. Estas empresas representan casi el 60% de la negociación de renta variable en el 2019. https://www.linkedin.com/posts/bolsa-de-valores-de-lima_xii- edici%C3%B3n-del-reconocimiento-spbvl-ibgc-activity- 6559551087781699584-TPk8

Para conocer más sobre las empresas validadoras, así como los parámetros de validación ver aquí: https://www.bvl.com.pe/acercabuengobierno.html

-En el 2018, se incluyó a la empresas del mercado de valores peruano en el Down Jones Sustainability MILA Pacific Alliance Index, índice regional cuyo objetivo es impulsar la integración los factores ESG dentro de las estrategias de las compañías que forman parte de los mercados capitales de Mercado Integrado Latinoamericano (MILA).

En vista que solo una empresa del mercado de valores peruano ingresó a dicho índice, la BVL brindó capacitaciones a los emisores a fin de que se incremente el número de empresas en el Down Jones Sustainability MILA Pacific Alliance Index.

-Junto con RobecoS M se organizó el “Workshop: Corporate Sustainability ssessment” a fin de capacitar a los emisores en cómo reportar aspectos ESG.

https://www.linkedin.com/posts/bolsa-de-valores-de- lima_compartimos-con-ustedes-la-presentaci%C3%B3n-del- activity-6522154960690442240-u0rY

ODS 8 Trabajo decente y crecimiento económico

Meta Iniciativas externas

-Mediante Resolución 023-2018 de fecha 23.07.2018, la SMV modificó el Promover políticas Reglamento del Mercado Alternativo de Valores, con el fin de continuar orientadas al promoviendo el desarrollo del MAV, como una alternativa de desarrollo que financiamiento e inversión en los agentes del mercado. Entre los apoyen las principales cambios del Reglamento, se destaca que (i) se haya ampliado actividades de 3 a 5 ejercicios el plazo para que los ingresos anuales promedio por productivas, la venta de bienes o prestación de servicios no superen los 350 millones de creación de soles, (ii) se haya incorporado que la obligatoriedad de la presentación del puestos de trabajo Reporte de Buen Gobierno Corporativo será partir del tercer año decentes, el siguiente al año en que la Empresa realizó la primera colocación de sus emprendimiento, valores y no desde la inscripción del valor, (iii) Se incorporaron dos la creatividad y la régimen de revelación de información, de manera que las empresas que innovación, y participen en este mercado deberán escoger entre los siguientes fomentar la regímenes: a. Presentación de información financiera trimestral no formalización y el auditada y anual auditada; o b. Presentación de información financiera crecimiento de las semestral no auditada y anual auditada microempresas y las pequeñas y -En el 2019, las pequeñas y medianas empresas han respondido medianas efectivamente a estas mejoras logrando superar los US$100 millones, empresas, incluso principalmente debido a la emisión de deuda (instrumentos de corto mediante el acceso plazo y bonos). a servicios -En el 2019, se organizó junto al International Finance Corporation -IFCel financieros Workshop: How is my business evolvin? Presentation of the corporate governance for SMEs.

https://www.linkedin.com/posts/bolsa-de-valores-de-lima_la-bolsa-de- valores-de-lima-y-la-corporaci%C3%B3n-activity- 6535262634298662912-VXAt

-En julio 2019, la BVL organizó el Workshop: “VII Meeting & Breaksfast del Mercado lternativo de Valores” a fin de brindar a las empresas M V alternativas de financiamiento a costos competitivos. https://www.linkedin.com/posts/bolsa-de-valores-de-lima_la-bolsa-de- valores-de-lima-realiz%C3%B3-el-vii-activity-6552621139611394048- rv3g

Iniciativas internas

La BVL en el marco de trabajo decente y crecimiento económico brinda a sus colaboradores lo siguiente:

-Un entorno seguro y sin riesgos, por lo que ha conformado un Comité Paritario de Seguridad y Salud en el Trabajo el mismo que ha aprobado un Reglamento de Seguridad y Salud, los planes anuales de capacitación sobre la materia, vigilar el cumplimiento de la legislación correspondiente, hacer recomendaciones para el mejoramiento de las condiciones y el medio ambiente de trabajo, realizar inspecciones para evitar accidentes o incidentes de trabajo, entre otros

-La BVL cuenta con un lactario, por lo que las mujeres colaboradores en periodo de lactancia cuentan con un ambiente especialmente acondicionado para la extracción y conservación adecuada de la leche materna durante el horario de trabajo.

-Otras iniciativas brindadas a los colaboradores: política de capacitaciones y desarrollo, política de escolaridad y beneficios corporativos.

-La BVL se encuentra trabajando en la actualización de las normas internas de conducta que incluya aspectos ASG de forma transversal en el actuar de los colaboradores.

ODS 5 Igualdad de género

Meta Iniciativas externas

-La BVL en conjunto con Women Ceo organizaron el Workshop: Board Director platform launch, en el que la BVL y otras empresas del mercado de valores firmaron la declaración de realizar sus mejores esfuerzos para lograr al año 2030 al menos el 30% de presencia de mujeres en los directorios del mercado de valores.

https://www.linkedin.com/posts/bolsa-de-valores-de-lima_la-bvl-se- uni%C3%B3-a-womenceoperu-asociaci%C3%B3n-activity- 6544696500276998144-MKFI

-La BVL conforma el Ranking Par en calidad de aliado estratégico. El Ranking Par es una plataforma -gratuita y confidencial- que se pone a Asegurar la disposición de las empresas del mercado de valores para que midan la participación equidad de género. La BVL exhorta a todas las empresas del mercado de plena y efectiva de valores a medirse a fin de tomar medidas al respecto para lograr la las mujeres y la igualdad de género. igualdad de oportunidades de -Por quinto año consecutivo, en la fecha de celebración del Día liderazgo a todos Internacional de la Mujer (8 de marzo), la BVL sumándose a más de 60 los niveles Bolsas de Valores del mundo realiza el “Campanazo por la igualdad de decisorios en la género”, con el objetivo de concientizar sobre el papel fundamental que vida política, el sector privado puede desempeñar en la promoción de la igualdad de económica y género. En este evento se tuvo la presentación del economista Hugo pública. Ñopo, representante regional del International Labor Organization (ILO), respecto a la presencia de la mujer en los distintos sectores de empleo.

https://www.linkedin.com/posts/bolsa-de-valores-de-lima_bolsa-de- valores-de-lima-sitio-oficial-activity-6511272804132933632-ef_9

Iniciativas internas

-En el 2019, la BVL midió las brechas de género en el trabajo, a través del Ranking Par. Los resultados se encuentran en evaluación, a fin de implementar un plan de acción al respecto.

3. REPORTES ANEXOS

La Superintendencia del Mercado de Valores (SMV) incorpora como anexo adicional a la Memoria Anual los siguientes reportes:

Reporte sobre el cumplimiento del Código de Buen Gobierno Corporativo para las Sociedades Peruanas (10150), aprobado por Resolución N°012-2014/SMV/01.

Reporte de Sostenibilidad corporativa (10180), aprobado por Resolución N°033- 2015/SMV/01.

Los reportes antes mencionados han sido publicados como Hecho de Importancia, se encuentran publicados en la página web de la sociedad www.bvl.com.pe y adicionalmente se insertan al presente documento.

SECCIÓN A

CARTA DE PRESENTACIÓN GOBIERNO CORPORATIVO 2019

La Bolsa de Valores de Lima S. . . (en adelante “BVL”) presenta a sus accionistas y demás grupos de interés, las principales acciones implementadas en Gobierno Corporativo durante el ejercicio 2019, así como el Reporte sobre el cumplimiento del Código de Buen Gobierno Corporativo para las Sociedades Peruanas al 31 de diciembre de 2019.

La BVL tiene como objetivo permanente el mantener actualizadas sus prácticas de Buen Gobierno Corporativo, pues en su calidad de mecanismo centralizado de negociación de valores en el Perú tiene la responsabilidad de dirigir la sociedad con los más altos estándares de transparencia y confiabilidad, así como de responder al interés legítimo de sus accionistas, clientes, reguladores y distintos grupos de interés con los que se relaciona.

En este sentido, BVL incorpora en su estrategia corporativa anual, actividades permanentes para ir mejorando sus prácticas de Gobierno Corporativo y Sostenibilidad.

En definitiva, los esfuerzos desplegados en el ejercicio 2019, demuestran el compromiso y la vocación de fortalecimiento de los principios de Gobierno Corporativo al interior de la sociedad.

REPORTE SOBRE EL CUMPLIMIENTO DEL CODIGO DE BUEN GOBIERNO CORPORATIVO PARA LAS SOCIEDADES PERUANAS (10150)

Denominación: BOLSA DE VALORES DE LIMA S.A.A.

Ejercicio: 2019 Página Web: WWW.BVL.COM.PE

Denominación o razón social de la empresa revisora: (1)

RPJ 1974785 (1) Solo es aplicable en el caso en que la información contenida en el presente informe haya sido revisada por alguna empresa especializada (por ejemplo: sociedad de auditoría o empresa de consultoría).

Para el correcto llenado del formato por favor tomar en cuenta las siguientes consideraciones dadas en el

ejemplo:

SECCION B: Evaluación del cumplimiento de los Principios del Código de Buen Gobierno Corporativo para las Sociedades Peruanas

PILAR I: Derecho de los Accionistas Principio 1: Paridad de trato Pregunta I.1 Si No Explicación: Todos los accionistas de una misma clase tienen los ¿La sociedad reconoce en su actuación un trato mismos derechos igualitario a los accionistas de la misma clase y que x mantienen las mismas condiciones(*)?

(*) Se entiende por mismas condiciones aquellas particularidades que distinguen a los accionistas, o hacen que cuenten con una característica común, en su relación con la sociedad (inversionistas institucionales, inversionistas no controladores, etc.). Debe considerarse que esto en ningún supuesto implica que se favorezca el uso de información privilegiada. Pregunta I.2 Si No Explicación: En el 2014, la BVL promovió el intercambio de acciones Clase B (sin derecho a voto) por acciones clase A (con ¿La sociedad promueve únicamente la existencia de x derecho a voto) quedando a la fecha 8 432 859 acciones clases de acciones con derecho a voto? sin derecho a voto que representan el 4.63% del capital social. a. Sobre el capital de la sociedad, especifique:

Número total de Capital suscrito al Capital pagado al acciones Número de acciones cierre del ejercicio cierre del ejercicio representativas del con derecho a voto capital

182092340 182092340 182092340 173659481 b. En caso la sociedad cuente con más de una clase de acciones, especifique:

Clase Número de acciones Valor nominal Derechos(*) Clase A 173659481 1 Derecho a voto Clase B 8432859 1 Sin derecho a voto. No obstante, tiene derecho a participar en el reparto de utilidades en forma preferencial, la misma que consiste en recibir un pago adicional de cinco por ciento por acción sobre el monto de los dividendos en efectivo pagados a las acciones Clase A por acción.

(*) En este campo deberá indicarse los derechos particulares de la clase que lo distinguen de las demás.

Pregunta I.3 Si No Explicación: En caso la sociedad cuente con acciones de no aplica inversión, ¿La sociedad promueve una política de redención o canje voluntario de acciones de inversión por acciones ordinarias?

Principio 2: Participación de los accionistas Pregunta I.4 Si No Explicación: El Estatuto de la sociedad establece que las acciones de la BVL a. ¿La sociedad establece en sus documentos serán representadas mediante anotación en cuenta. A la fecha societarios la forma de representación de las x las acciones de la BVL se encuentran en el registro contable acciones y el responsable del registro en la administrado por CAVALI. El Gerente General es el responsable matrícula de acciones? del registro de la matricula de acciones. b. ¿La matrícula de acciones se mantiene x permanentemente actualizada?

Indique la periodicidad con la que se actualiza la matrícula de acciones, luego de haber tomado conocimiento de algún cambio. Dentro de las cuarenta y ocho horas Semanal Periodicidad: Al encontrarse la matrícula de acciones anotada en cuenta en el Otros / Detalle (en días) registro contable de CAVALI, la matricula se actualiza de forma automática, luego de producirse algún cambio o variación.

Principio 3: No dilución en la participación en el capital social Pregunta I.5 Si No Explicación: De acuerdo al artículo 22 del Estatuto, este tipo de a. ¿La sociedad tiene como política que las operaciones son previamente explicadas y puestas a conocimiento de los accionistas, a través del informe del propuestas del Directorio referidas a operaciones Directorio. Por otro lado, una de las facultades del corporativas que puedan afectar el derecho de no Directorio es contratar a asesores externos dilución de los accionistas (i.e, fusiones, independientes a efectos que emitan una opinión sobre escisiones, ampliaciones de capital, entre otras) x las mencionadas operaciones, la cual se adjunta al sean explicadas previamente por dicho órgano en informe del Directorio. un informe detallado con la opinión independiente de un asesor externo de reconocida solvencia profesional nombrado por el Directorio?.

b. ¿La sociedad tiene como política poner los referidos informes a disposición de los x accionistas?

En caso de haberse producido en la sociedad durante el ejercicio, operaciones corporativas bajo el alcance del literal a) de la pregunta I.5, y de contar la sociedad con Directores Independientes(*), precisar si en todos los casos: Si No ¿Se contó con el voto favorable de la totalidad de los Directores Independientes x para la designación del asesor externo? ¿La totalidad de los Directores Independientes expresaron en forma clara la aceptación del referido informe y sustentaron, de ser el caso, las razones de su x disconformidad?

(*) Los Directores Independientes son aquellos que de acuerdo con los Lineamientos para la Calificación de Directores Independientes, aprobados por la SMV, califican como tal.

Principio 4: Información y comunicación a los accionistas Pregunta I.6 Si No Explicación: La Sociedad cuenta con un canal de atención al ¿La sociedad determina los responsables o medios para inversionista, mediante el cual los accionistas que los accionistas reciban y requieran información x pueden recibir y solicitar información. La oportuna, confiable y veraz? información se encuentra detallada en la pagina web y es de dominio público. a. Indique los medios a través de los cuales los accionistas reciben y/o solicitan información de la sociedad.

Reciben Solicitan Medios de comunicación información información Correo electrónico x x Vía telefónica x x Página web corporativa x Correo postal x x Reuniones informativas x x De ser el caso, la información también puede brindarse de manera presencial. Los accionistas Otros / Detalle reciben información al correo electrónico que hayan registrado en la Sociedad. b. ¿La sociedad cuenta con un plazo máximo para responder las solicitudes de información presentadas por los accionistas?. De ser afirmativa su respuesta, precise dicho plazo:

Plazo máximo (días) 2

Pregunta I.7 Si No Explicación: La Sociedad cuenta con una Oficina de Relación ¿La sociedad cuenta con mecanismos para que los con el Inversionista, a través de la cual se pueden accionistas expresen su opinión sobre el desarrollo de la x brindar atenciones vía telefonica, correo misma? electrónico, correo postal, entre otros

De ser afirmativa su respuesta, detalle los mecanismos establecidos con que cuenta la sociedad para que los accionistas expresen su opinión sobre el desarrollo de la misma.

Se han establecido mecanismos profesionales para que los accionistas puedan expresarse y mantenerse informados sobre el desarrollo de la sociedad. A través de la Oficina de Relación con el Inversionista se propicia la comunicación mediante correo electronico, reuniones informativas, vía telefónica y correo postal.

Principio 5: Participación en dividendos de la Sociedad Pregunta I.8 Si No Explicación: a. ¿El cumplimiento de la política de dividendos se encuentra sujeto a evaluaciones de periodicidad x definida? b. ¿La política de dividendos es puesta en conocimiento de los accionistas, entre otros medios, x mediante su página web corporativa? a. Indique la política de dividendos de la sociedad aplicable al ejercicio.

Fecha de aprobación 5/03/2009 Pagar dividendos en efectivo por la totalidad de las utilidades distribuibles del ejercicio, pagándose dividendos a cuenta Política de dividendos trimestralmente hasta por un máximo de 70% de la utilidad (criterios para la distribución de utilidades) distribuible respectiva, una vez aprobado por el Directorio el estado financiero intermedio correspondiente a marzo, junio, setiembre y diciembre y que este haya sido presentado a la SMV. b. Indique, los dividendos en efectivo y en acciones distribuidos por la sociedad en el ejercicio y en el ejercicio anterior.

Dividendos por acción

Ejercicio que se reporta Ejercicio anterior al que se reporta Por acción En efectivo En acciones En efectivo En acciones Clase 0.1038442654 0.1356802101 Clase 0.1090364787 0.1424642207 Acción de Inversión

Principio 6: Cambio o toma de control Pregunta I.9 Si No Explicación: La sociedad no mantiene estas políticas. ¿La sociedad mantiene políticas o acuerdos de no x adopción de mecanismos anti-absorción?

Indique si en su sociedad se ha establecido alguna de las siguientes medidas: Si No Requisito de un número mínimo de acciones para ser Director x Número mínimo de años como Director para ser designado como Presidente x del Directorio Acuerdos de indemnización para ejecutivos/ funcionarios como consecuencia x de cambios luego de una OPA. Otras de naturaleza similar/ Detalle

Principio 7: Arbitraje para solución de controversias Pregunta I.10 Si No Explicación: El Estatuto y Reglamento de JGA establecen el a. ¿El estatuto de la sociedad incluye un convenio mecanismo de convenio arbitral a fin de resolver arbitral que reconoce que se somete a arbitraje de cualquier discrepancia entre la sociedad, socios o derecho cualquier disputa entre accionistas, o entre administradores de la misma. x accionistas y el Directorio; así como la impugnación de acuerdos de JGA y de Directorio por parte de los accionistas de la Sociedad?

b. ¿Dicha cláusula facilita que un tercero independiente resuelva las controversias, salvo el caso x de reserva legal expresa ante la justicia ordinaria?

En caso de haberse impugnado acuerdos de JGA y de Directorio por parte de los accionistas u otras que involucre a la sociedad, durante el ejercicio, precise su número.

Número de impugnaciones de acuerdos de JGA 0 Número de impugnaciones de acuerdos de Directorio 0

PILAR II: Junta General de Accionistas

Principio 8: Función y competencia Pregunta II.1 Si No Explicación:

¿Es función exclusiva e indelegable de la JGA la X aprobación de la política de retribución del Directorio?

Indique si las siguientes funciones son exclusivas de la JGA, en caso ser negativa su respuesta precise el órgano que las ejerce. Si No Órgano Disponer investigaciones y auditorías especiales x El Directorio y sus Comités Acordar la modificación del Estatuto x Acordar el aumento del capital social x Acordar el reparto de dividendos a cuenta x El Directorio acuerda los adelantos y la JGA los ratifica. El Directorio, solo en caso de delegación expresa por parte de la JGA Designar auditores externos x

Principio 9: Reglamento de Junta General de Accionistas Pregunta II.2 Si No Explicación:

¿La sociedad cuenta con un Reglamento de la JGA, el que tiene carácter vinculante y su incumplimiento X conlleva responsabilidad?

De contar con un Reglamento de la JGA precise si en él se establecen los procedimientos para:

Si No Convocatorias de la Junta x Incorporar puntos de agenda por parte de los accionistas x Brindar información adicional a los accionistas para las Juntas x El desarrollo de las Juntas x El nombramiento de los miembros del Directorio x El nombramiento de los miembros del Directorio se encuentra regulado en el Estatuto y en el Otros relevantes/ Detalle Reglamento del Directorio. Además en el Reglamento de JGA se regulan los lineamientos de representación y se encuentra el modelo de carta de representación.

agenda a tratar en las Juntas? en a tratar agenda de puntos los a referida información la encontraba se donde lugar el precisó ¿Se ejercicio: el durante la sociedad por realizados de convocatoria los avisos En (mociones)? adoptar plantean se que acuerdos los de propuestas las y JGA la de agenda la en contenidos puntos los a relativa información la toda accionistas los de disposición a pone sociedad ¿La II.4 Pregunta ejercicio? el durante Juntas a las convocatorias las difundir para la sociedad utilizó Reservada, e Información de Importancia Hechos de el Reglamento b. a. sociedad? la de o gestión en control el participación noque tienen aquellos con particularmente accionistas, los contacto con establecer permiten de que convocatoria mecanismos con cuenta sociedad ley, ¿La por establecidos convocatoria de mecanismos los a Adicionalmente II.3 Pregunta PrincipioMecanismos 10: convocatoria de

23/02/2019 5/12/2018 5/12/2018 deconvocatoria (*) El ejercicio(*) El directo comprende votoelpor cualquier medioo modalidadque noimplique representación. Fecha deFechaaviso Complete la siguiente información para cada una de las Juntas realizadas durante ejercicio: el durante realizadas Juntas deuna las para cada información siguiente Complete la ¿Qué ¿Qué medios, además del contemplado en el artículo 43 de la Ley General de Sociedades y lo dispuesto

Página web corporativa Correo electrónico Correo

22/03/2019 11/01/2019 11/01/2019 Vía telefónica Fecha deFecha la Junta

106, Lima pasaje acuña 106, Lima pasaje acuña 106, Lima pasaje acuña Lugardela

Junta

Tipode Junta x

Especial

X X

x x

General

Junta UniversalJunta

Si x

Si Si X

No No x x x

Redes Sociales Redes

Otros /Detalle Otros Correo postal Correo

través lade oficina de Relación con Inversionista.el sustentos. Asimismo, esta información es publicada de agenda, así como sus correspondientes 94.99 59.74 57.58 aviso de convocatoria y las mociones de cada tema Se comunica mediante hechoimportancia de el en la web de la so

Quórum %

62 27 26

Nº de Acc. Asistentes

Explicación: Explicación: 93.86 59.47 57.31

cieda y encuentra se disponible a

Participación(%) sobre el total

deacciones con derecho de

A través de Si X poderes

1.13 0.27 0.27

Ejercicio directo (*) voto

0 0 0 X

No ejerció su

en en

derecho de voto

¿Se incluyó como puntos de agenda: “otros temas”, “puntos varios” o similares? X

Principio 11: Propuestas de puntos de agenda Pregunta II.5 Si No Explicación:

¿El Reglamento de JGA incluye mecanismos que permiten a los accionistas ejercer el derecho de formular X propuestas de puntos de agenda a discutir en la JGA y los procedimientos para aceptar o denegar tales propuestas?

a. Indique el número de solicitudes presentadas por los accionistas durante el ejercicio para incluir puntos de agenda a discutir en la JGA, y cómo fueron resueltas:

Número de solicitudes Recibidas Aceptadas Denegadas 0 0 0

b. En caso se hayan denegado en el ejercicio solicitudes para incluir puntos de agenda a discutir en la JGA indique si la sociedad comunicó el sustento de la denegatoria a los accionistas solicitantes. Sí No

instrucciones de cada representado? de cada instrucciones las con cumplan que manera de accionista, cada por diferenciados votos emitir accionistas, varios de cuenta por actúan quienes a permite, sociedad ¿La II.8 Pregunta Detalle Otras/ independientes. sustancialmente sean que artículos de grupo o artículo cada por Estatuto, del modificación La ellos. de uno cada por individual voto mediante Directores los de ratificación la o nombramiento El p accionistas los que claridad con especifican que societarios documentos con cuenta sociedad la si Indique voto? de preferencias sus separadamente ejercer que puedan forma tal de independientes, sustancialmente pueden sean que asuntos aquellos separadamente votar accionistas los que claridad con especifican que societarios documentos con cuenta sociedad ¿La II.7 Pregunta b. distancia. a. accionista? el efectivamente es voto el emite que persona la que garanticen que postales, o electrónicos seguros, por medios distancia voto a del ejercicio el accionista al permiten que los mecanismos habilitados tiene ¿La sociedad II.6 Pregunta PrincipioProcedimientos 12: para ejercicio el del voto ueden votar separadamente por: separadamente votar ueden

De haberse utilizado durante el ejercicio el voto a distancia, precise la sig precise distancia, voto a el ejercicio el durante De haberseutilizado votodela ejercicio el para tiene sociedad la que medios o mecanismos los indique caso, el ser De

Voto por medio electrónico por medio Voto Fecha de la Junta la de Fecha

Correo

electrónico distancia a% voto

Página web

0 corporativa

Correo 0 postal

Voto por medio postal por medio Voto

0 Otros

Si Si Si

x X x

No No No

modelo de carta representación.de el como así junta la en representación la para independientes. sustancialmente asuntos aquellos separadamente votar pueden accionistas los que establece JGA de voto por medios postales. de derecho el ejercer para procedimiento el regula directorio del reglamento El postales. y electrónicos medio por voto el habilita Estatuto del 22 artículo El El reglamento de JGA cuenta conlos lineamientos El artículo 26 del Estatuto y artículo Reglamento 11 % voto distancia / total distancia % voto

uiente información: uiente

0 Explicación: Explicación: Explicación:

Si x x

No X

Principio 13: Delegación de voto Pregunta II. 9 Si No Explicación: ¿El Estatuto de la sociedad permite a sus accionistas delegar su voto a favor de cualquier x persona? En caso su respuesta sea negativa, indique si su Estatuto restringe el derecho de representación, a favor de alguna de las siguientes personas: Si No De otro accionista De un Director De un gerente

Pregunta II.10 Si No Explicación: Los lineamientos para la delegación de voto se a. ¿La sociedad cuenta con procedimientos en los encuentran en el reglamento de JGA. Este reglamento que se detallan las condiciones, los medios y las se encuentra en la página web de la sociedad, en la x sección de gobierno corporativo. formalidades a cumplir en las situaciones de delegación de voto?

Se remite al comentario anterior b. ¿La sociedad pone a disposición de los accionistas un modelo de carta de representación, donde se incluyen los datos de los representantes, x los temas para los que el accionista delega su voto, y de ser el caso, el sentido de su voto para cada una de las propuestas?

Indique los requisitos y formalidades exigidas para que un accionista pueda ser representado en una Junta:

carta simple, facsimil u otro medio escrito. Se entiende que la Formalidad (indique si la sociedad exige carta simple, representación es solo para la junta determinada, salvo que se carta notarial, escritura pública u otros). otorgue poder mediante Escritura Pública. 24 horas de la hora fijada para la celebración de la junta. Anticipación (número de días previos a la Junta con que debe presentarse el poder). Costo (indique si existe un pago que exija la sociedad para sin costo estos efectos y a cuánto asciende).

Pregunta II.11 Si No Explicación:

ningún director o miembro de la alta gerencia podrá a. ¿La sociedad tiene como política establecer recibir delegaciones de voto en un porcentaje que limitaciones al porcentaje de delegación de votos a x exceda el 10% de las acciones con derecho a voto. favor de los miembros del Directorio o de la Alta Gerencia? El modelo de carta de representación, el cual es un b. En los casos de delegación de votos a favor de miembros del Directorio o de la Alta Gerencia, ¿La anexo del reglamento de JGA, exige que se exprese claramente el sentido del voto en caso de sociedad tiene como política que los accionistas x representación a favor del Director y/o gerente de la que deleguen sus votos dejen claramente sociedad. Asimismo, se pone a disposición de todo establecido el sentido de estos? accionista el modelo de carta de representación con sentido de voto.

Principio 14: Seguimiento de acuerdos de JGA Pregunta II.12 Si No Explicación: De acuerdo al Reglamento del Directorio, el a. ¿La sociedad realiza el seguimiento de los Gerente General realiza el seguimiento de los x acuerdos adoptados por la JGA? acuerdos adoptados en la JGA y brinda reportes al Directorio sobre los mismos. Los reportes de seguimiento de acuerdos de b. ¿La sociedad emite reportes periódicos al JGA son publicados en la página web y se envian Directorio y son puestos a disposición de los x a los accionistas, a través del correo electrónico accionistas? registrado en la sociedad.

De ser el caso, indique cuál es el área y/o persona encargada de realizar el seguimiento de los acuerdos adoptados por la JGA. En caso sea una persona la encargada, incluir adicionalmente su cargo y área en la que labora.

Área encargada Gerencia General

Persona encargada Nombres y Apellidos Cargo Área Francis Norman José Stenning de Lavalle Gerencia General Gerencia General

PILAR III: EL DIRECTORIO Y LA ALTA GERENCIA Principio 15: Conformación del Directorio Pregunta III.1 Si No Explicación:

¿El Directorio está conformado por personas con diferentes especialidades y competencias, con prestigio, ética, independencia económica, x disponibilidad suficiente y otras cualidades relevantes para la sociedad, de manera que haya pluralidad de enfoques y opiniones? a. Indique la siguiente información correspondiente a los miembros del Directorio de la sociedad durante el ejercicio.

Fecha Part. Accionaria (****) Formación Nombre y Apellido (*) Profesional Inicio (**) Término (***) N° de acciones Part. (%) Directores (sin incluir a los independientes) José Fernando Romero Economista 25/03/2008 Tapia Reynaldo Humberto Economista 22/03/2019 Roisenvit Grancelli Cesar Alberto Luyo Luyo Economista 26/03/2013

Roberto Belchior Da Silva Abogado 22/03/2019

Jose Manuel Allende Zubiri Administrador de 26/03/2013 empresas Ricardo Eleazar Revoredo Administrador de 22/03/2019 Luna empresas Frank Erick Babarczy Economista 22/03/2019 Rodriguez Juan Alberto Rafael Abogado 26/03/2013 22/03/2019 D'angelo Serra Christian Thomas Laub Economista 26/03/2013 22/03/2019 Benavides Roberto Eudoro Hoyle Mc Administrador de 4/04/2016 22/03/2019 Callum empresas Manuel Bustamante Letts Abogado 26/03/2013 22/03/2019

Directores Independientes Claudia María Amelia Economista 22/03/2019 Cooper Fort José Antonio Damian Payet Abogado 26/04/2017 Puccio Rafael Oscar Pedro Economista 4/04/2016 Carranza Jahnsen Jorge Javier Melo-Vega Abogado 22/03/2019 Layseca Marco Antonio Zaldivar Contador 26/09/2016 22/03/2019 García (*) Detallar adicionalmente si el Director participa simultáneamente en otros Directorios, precisando el número y si estos son parte del grupo económico de la sociedad que reporta. Para tal efecto debe considerarse la definición de grupo económico contenida en el Reglamento de Propiedad Indirecta, Vinculación y Grupos Económicos. (**) Corresponde al primer nombramiento en la sociedad que reporta.

(***) Completar sólo en caso hubiera dejado de ejercer el cargo de Director durante el ejercicio. (****) Aplicable obligatoriamente solo para los Directores con una participación sobre el capital social igual o mayor al 5% de las acciones de la sociedad que reporta.

% del total de acciones en poder de los Directores 0 Indique el número de Directores de la sociedad que se encuentran en cada uno de los rangos de edades siguientes:

Menor a 35 Entre 35 a 55 Entre 55 a 65 Mayor a 65 6 3 2 b. Indique si existen requisitos específicos para ser nombrado Presidente del Directorio, adicionales a los que se requiere para ser designado Director.

Sí No x En caso su respuesta sea afirmativa, indique dichos requisitos.

c. ¿El Presidente del Directorio cuenta con voto dirimente? Sí x No

Pregunta III.2 Si No Explicación: ¿La sociedad evita la designación de Directores suplentes o alternos, especialmente por razones de x quórum?

De contar con Directores alternos o suplentes, precisar lo siguiente:

Nombres y apellidos del Inicio (*) Término (**) Director suplente o alterno

(*) Corresponde al primer nombramiento como Director alterno o suplente en la sociedad que reporta. (**) Completar sólo en caso hubiera dejado el cargo de Director alterno o suplente durante el ejercicio.

Principio 16: Funciones del Directorio Pregunta III.4 Si No Explicación: ¿El Directorio tiene como función?: a. Aprobar y dirigir la estrategia corporativa de la x sociedad. b. Establecer objetivos, metas y planes de acción incluidos los presupuestos anuales y los planes de x negocios. c. Controlar y supervisar la gestión y encargarse del x gobierno y administración de la sociedad. d. Supervisar las prácticas de buen gobierno corporativo y establecer las políticas y medidas x necesarias para su mejor aplicación. a. Detalle qué otras facultades relevantes recaen sobre el Directorio de la sociedad.

El artículo 48 del Estatuto señala lo siguiente: nombrar al director de la rueda de bolsa y removerlo de su cargo solamente con el voto de la mayoría absoluta o por decisión del directorio de la SMV. Dictar los reglamentos internos de la sociedad de conformidad con el ordenamiento jurídico vigente. Disponer de la suspesión de la negociación de un valor por motivo debidamente fundamentado y con arreglo a las disposiciones legales. Velar porque las operaciones que realicen las sociedades agentes de bolsa que operen en la sociedas se efectuen con arreglo a las disposiciones legales. Aprobar y modificar los convenios a suscribirse con las sociedades agentes de bolsaque operen en los mecanismos centralizados a cargo de la sociedad.

b.¿El Directorio delega alguna de sus funciones? Sí x No

Indique, de ser el caso, cuáles son las principales funciones del Directorio que han sido delegadas, y el órgano que las ejerce por delegación:

Funciones Órgano / Área a quien se ha delegado funciones

Evaluar el desempeño de productos y proyectos, así como los cambios normativos propios del negocio. Asimismo, a la administración de las inversiones de la sociedad, que incluye la Comité de proyectos, desarrollo e inversión evaluación de las modificaciones de la Política de Inversión de la Sociedad.

Funciones relacionadas al gobierno corporativo de la sociedad, tales como la selección de candidatos a director independiente; proceso de evaluación de desempeño del directorio; reportes de Comité de Gobierno Corporativo y Gestión del Talento sostenibilidad corporativa que incluyen aspectos ambientales, sociales y de gobierno corporativo; así como temas relacionados a la gestión del talento (remuneración variable, políticas, entre otros).

Aprobación y envio de estados financieros intermedios consolidados. Seguimiento de la labor de auditoría interna y externa, así como la Comité de Auditoría y Riesgos supervisión de gestión integral de riesgos.

Principio 17: Deberes y derechos de los miembros del Directorio Pregunta III.5 Si No Explicación: ¿Los miembros del Directorio tienen derecho a?: De acuerdo a la política de contratación de consultorías y asesorías externas. a. Solicitar al Directorio el apoyo o aporte de x expertos. De acuerdo a la política de inducción y capacitación del b. Participar en programas de inducción sobre sus directorio facultades y responsabilidades y a ser informados x oportunamente sobre la estructura organizativa de la sociedad. La retribución de los directores es aprobada por la Junta c. Percibir una retribución por la labor efectuada, General de Accionistas. que combina el reconocimiento a la experiencia x profesional y dedicación hacia la sociedad con criterio de racionalidad. a. En caso de haberse contratado asesores especializados durante el ejercicio, indique si la lista de asesores especializados del Directorio que han prestado servicios durante el ejercicio para la toma de decisiones de la sociedad fue puesta en conocimiento de los accionistas.

Sí No x

De ser el caso, precise si alguno de los asesores especializados tenía alguna vinculación con algún miembro del Directorio y/o Alta Gerencia (*).

Sí No x

(*) Para los fines de la vinculación se aplicarán los criterios de vinculación contenidos en el Reglamento de Propiedad Indirecta, Vinculación y Grupos Económicos.

b. De ser el caso, indique si la sociedad realizó programas de inducción a los nuevos miembros que hubiesen ingresado a la sociedad.

Sí x No c. Indique el porcentaje que representa el monto total de las retribuciones y de las bonificaciones anuales de los Directores, respecto a los ingresos brutos, según los estados financieros de la sociedad.

(%) Ingresos (%) Ingresos Retribuciones Bonificaciones Brutos Brutos Directores (sin incluir a los 0.99 Entrega de acciones 0 independientes) Directores Independientes 1.21 Entrega de opciones 0 Entrega de dinero 0 0 Otros (detalle)

Principio 18: Reglamento de Directorio Pregunta III.6 Si No Explicación: ¿La sociedad cuenta con un Reglamento de Directorio que tiene carácter vinculante y su incumplimiento x conlleva responsabilidad?

Indique si el Reglamento de Directorio contiene: Si No

Políticas y procedimientos para su funcionamiento x

Estructura organizativa del Directorio x

Funciones y responsabilidades del presidente del Directorio x

Procedimientos para la identificación, evaluación y nominación de candidatos a miembros del Directorio, que son propuestos x ante la JGA

Procedimientos para los casos de vacancia, cese y sucesión x de los Directores

El procedimiento para la selección del director Otros / Detalle independiente se encuentra a cargo del Comité de Gobierno Corporativo y Gestión del Talento.

Principio 19: Directores Independientes Pregunta III.7 Si No Explicación: A la fecha el Directorio se encuentra conformado ¿Al menos un tercio del Directorio se encuentra por un directorio de 11 miembros, de los cuales 4 constituido por Directores Independientes? x son independientes.

Adicionalmente, a los establecidos en los “Lineamientos para la Calificación de Directores Independientes”, la sociedad ha establecido los siguientes criterios para calificar a sus Directores como independiente:

Pregunta III.8 Si No Explicación:

Todo candidato a Director, independiente declara a. ¿El Directorio declara que el candidato que propone cumplir con dicha condición de acuerdo a la es independiente sobre la base de las indagaciones que x declaración jurada establecida en el Reglamento realice y de la declaración del candidato? del Directorio.

Remitirse a la respuesta anterior b. ¿Los candidatos a Directores Independientes declaran su condición de independiente ante la sociedad, x sus accionistas y directivos?

Indique si al menos una vez al año el Directorio verifica que los Directores Independientes mantengan el cumplimiento de los requisitos y condiciones para poder ser calificados como tal. Sí x No

Principio 20: Operatividad del Directorio Pregunta III.9 Si No Explicación: El plan de trabajo es aprobado en la última sesión del ¿El Directorio cuenta con un plan de trabajo que año o en la primera del siguiente ejercicio. x contribuye a la eficiencia de sus funciones?

Pregunta III.10 Si No Explicación:

¿La sociedad brinda a sus Directores los canales y procedimientos necesarios para que puedan x participar eficazmente en las sesiones de Directorio, inclusive de manera no presencial?

a. Indique en relación a las sesiones del Directorio desarrolladas durante el ejercicio, lo siguiente:

Número de sesiones realizadas 12 Número de sesiones en las que se haya prescindido de convocatoria (*) 0 Número sesiones en las cuales no asistió el Presidente del Directorio 0 Número de sesiones en las cuales uno o más Directores fueron representados por Directores 0 suplentes o alternos

Número de Directores titulares que fueron representados en al menos una oportunidad 0

(*) En este campo deberá informarse el número de sesiones que se han llevado a cabo al amparo de lo dispuesto en el último párrafo del artículo 167 de la LGS.

b. Indique el porcentaje de asistencia de los Directores a las sesiones del Directorio durante el ejercicio.

Nombre % de asistencia Claudia María Amelia Cooper Fort 100 José Antonio Damian Payet Puccio 91.6 Rafael Oscar Pedro Carranza Jahnsen 100 Jorge Javier Melo-Vega Layseca 100 José Fernando Romero Tapia 100 Reynaldo Humberto Roisenvit Grancelli 88.8 Cesar Alberto Luyo Luyo 100 Roberto Belchior Da Silva 91.6 Jose Manuel Allende Zubiri 91.6 Ricardo Eleazar Revoredo Luna 100 Frank Erick Babarczy Rodriguez 100 Marco Antonio Zaldivar García 100 Juan Alberto Rafael D'angelo Serra 66.66 Christian Thomas Laub Benavides 100 Roberto Eudoro Hoyle Mc Callum 100 Manuel Bustamante Letts 100 c. Indique con qué antelación a la sesión de Directorio se encuentra a disposición de los Directores toda la información referida a los asuntos a tratar en una sesión.

Menor a 3 días De 3 a 5 días Mayor a 5 días

Información no confidencial x Información confidencial x

Pregunta III.11 Si No Explicación: a. ¿El Directorio evalúa, al menos una vez al año, de manera objetiva, su desempeño como x órgano colegiado y el de sus miembros?

La evaluación de desempeño del directorio para el b. ¿Se alterna la metodología de la ejercicio 2017 fue realizado bajo la metodologia de un autoevaluación con la evaluación realizada por x asesor externo. asesores externos? a. Indique si se han realizado evaluaciones de desempeño del Directorio durante el ejercicio.

Si No Como órgano colegiado x

A sus miembros x

En caso la respuesta a la pregunta anterior en cualquiera de los campos sea afirmativa, indicar la información siguiente para cada evaluación:

Autoevaluación Evaluación externa Evaluación Entidad Difusión Fecha Difusión (*) Fecha encargada (*) La evaluación de desempeño del ejercicio 2019, será realizada bajo la metodología de un asesor externo. La evaluación se

(*) Indicar Si o No, en caso la evaluación fue puesta en conocimiento de los accionistas.

Principio 21: Comités especiales Pregunta III.12 Si No Explicación: a. ¿El Directorio de la sociedad conforma comités especiales que se enfocan en el análisis de aquellos x aspectos más relevantes para el desempeño de la sociedad? b. ¿El Directorio aprueba los reglamentos que rigen a x cada uno de los comités especiales que constituye? c. ¿Los comités especiales están presididos por x Directores Independientes? d. ¿Los comités especiales tienen asignado un x presupuesto?

Pregunta III.13 Si No Explicación: ¿La sociedad cuenta con un Comité de Dicha función se encuentra asignada al Comité Nombramientos y Retribuciones que se encarga de de Gobierno Corporativo y Gestión del Talento. nominar a los candidatos a miembro de Directorio, que x son propuestos ante la JGA por el Directorio, así como de aprobar el sistema de remuneraciones e incentivos de la Alta Gerencia?

Pregunta III.14 Si No Explicación: ¿La sociedad cuenta con un Comité de Auditoría que supervisa la eficacia e idoneidad del sistema de control interno y externo de la sociedad, el trabajo de la x sociedad de auditoría o del auditor independiente, así como el cumplimiento de las normas de independencia legal y profesional? a. Precise si la sociedad cuenta adicionalmente con los siguientes Comités Especiales:

Si No Comité de Riesgos x Comité de Gobierno Corporativo x b. De contar la sociedad con Comités Especiales, indique la siguiente información respecto de cada comité:

COMITÉ 1

“Comité de Proyectos, Desarrollo e Inversión” - Denominación actual (Desde el 25.04.2019 se Denominación del Comité: incluyen las funciones de inversión)

Fecha de creación: 11/12/2012

Revisar y presentar al Directorio para su aprobación: A. Agenda de trabajo anual del Comité. B. Presupuesto anual de operación del Comité. C. Reglas de operación del Comité. D. Reportes de actividades semestrales del Comité. Principales funciones: E. Reporte anual de actividades del Comité. F. Enviar al Directorio los informes y propuestas para su aprobación. G. Seguimiento a los asuntos y acuerdos definidos en el Comité hasta la solución de los mismos. H. Contratar servicios o asesorías especiales cuando lo considere necesario. I. Las demás que le señale el Directorio.

(*) Fecha Miembros del Comité : Cargo dentro del Comité Nombres y Apellidos Inicio (**) Término (***) Christian Thomas Laub Benavides 15/04/2013 22/03/2019 Ex Presidente Roberto Belchior Da Silva 28/02/2017 Miembro Rafael Carranza Jahnsen 4/04/2016 5/04/2019 Miembro Jose Manuel Allende Zubiri 15/04/2016 Miembro Frank Babarczy Rodríguez 5/04/2019 Miembro Claudia Cooper Fort 5/04/2019 Presidenta (actual) % Directores Independientes respecto del total del Comité 25 Número de sesiones realizadas durante el ejercicio: 8 Cuenta con facultades delegadas de acuerdo con el artículo 174 Sí No de la Ley General de Sociedades: x El comité o su presidente participa en la JGA Sí No x

(*)Se brindará información respecto a las personas que integran o integraron el Comité durante el ejercicio que se reporta.

(**) Corresponde al primer nombramiento como miembro del Comité en la sociedad que reporta. (***)Completar sólo en caso hubiera dejado de ser parte del Comité durante el ejercicio.

COMITÉ 2

Denominación del Comité: Comité de uditoría y Riesgos - Denominación actual (Desde el 25.04.2019 se eliminaron las funciones de inversión)

Fecha de creación: 24/05/2016

Labor auditora: Aprobar el estatuto de auditoría interna , plan de auditoría. Aprobar la retribución, nombramiento y cese del Auditor Interno. Supervisar el proceso de información financiera y de los sistemas de información contable, procesos de control interno, riesgos y gobierno corporativo. Informe sobre medidas disciplinarias a la Alta Gerencia de la Sociedad. Principales funciones: Labor de supervisión de Riesgos: Aprobar las políticas y la organizacion para la Gestión Integral de riesgos. Definir el nivel de tolerancia y el grado de exposicion al riesgo de la BVL e implementar las acciones necesarias. Estas funciones son enunciativas, sin perjuicio de otras que el Directorio pudiera encomendarle. Labor de Riesgo: Vigilar y evaluar las obligaciones y responsabilidades de la administracion en función a los informes elaborados.

(*) Fecha Miembros del Comité : Cargo dentro del Comité Nombres y Apellidos Inicio (**) Término (***) José Antonio Payet Puccio 28/02/2017 Presidente Cesar Alberto Luyo Luyo 4/04/2016 Miembro Manuel Bustamante Letts 4/04/2016 5/04/2019 Miembro Roberto Eudoro Hoyle Mc Callum 4/04/2016 5/04/2019 Miembro Marco Antonio Zaldivar Garcia 23/10/2017 5/04/2019 Miembro Ricardo Revoredo Luna 5/04/2019 Miembro Reynaldo Roinsenvit Grancelli 5/04/2019 Miembro % Directores Independientes respecto del total del Comité 25 Número de sesiones realizadas durante el ejercicio: 9 Cuenta con facultades delegadas de acuerdo con el artículo 174 Sí No de la Ley General de Sociedades: x El comité o su presidente participa en la JGA Sí x No

(*)Se brindará información respecto a las personas que integran o integraron el Comité durante el ejercicio que se reporta.

(**) Corresponde al primer nombramiento como miembro del Comité en la sociedad que reporta. (***)Completar sólo en caso hubiera dejado de ser parte del Comité durante el ejercicio.

COMITÉ 3

Denominación del Comité: Comité de Gobierno Corporativo y Gestión del Talento Fecha de creación: 11/12/2012 Orientar la actuación de la Sociedad para lograr la mayor eficiencia, transparencia e Independencia en el Directorio. Brindar soporte al Directorio en temas relacionados a Principales funciones: nominación, evaluación, compensación de Directorores y de Ejecutivos, temas en sostenibiidad coporativa (aspectos ASG), inducción y capacitación de los directores, gestión del talento en general.

(*) Fecha Miembros del Comité : Cargo dentro del Comité Nombres y Apellidos Inicio (**) Término (***) Rafael Carranza Jahnsen 4/04/2016 Presidente Jose Fernando Romero Tapia 4/04/2016 Miembro Juan Alberto Rafael D'angelo Serra 21/05/2013 22/03/2019 Miembro Jose Antonio Payet Puccio 28/02/2017 5/04/2019 Miembro Jorge Melo-Vega Layseca 5/04/2019 Miembro % Directores Independientes respecto del total del Comité 66.66 Número de sesiones realizadas durante el ejercicio: 8 Cuenta con facultades delegadas de acuerdo con el artículo 174 Sí No de la Ley General de Sociedades: x El comité o su presidente participa en la JGA Sí x No

(*)Se brindará información respecto a las personas que integran o integraron el Comité durante el ejercicio que se reporta.

(**) Corresponde al primer nombramiento como miembro del Comité en la sociedad que reporta. (***)Completar sólo en caso hubiera dejado de ser parte del Comité durante el ejercicio.

COMITÉ 4 Denominación del Comité: Fecha de creación: Principales funciones:

(*) Fecha Miembros del Comité : Cargo dentro del Comité Nombres y Apellidos Inicio (**) Término (***)

% Directores Independientes respecto del total del Comité Número de sesiones realizadas durante el ejercicio: Cuenta con facultades delegadas de acuerdo con el artículo 174 Sí No de la Ley General de Sociedades: El comité o su presidente participa en la JGA Sí No

(*)Se brindará información respecto a las personas que integran o integraron el Comité durante el ejercicio que se reporta.

(**) Corresponde al primer nombramiento como miembro del Comité en la sociedad que reporta. (***)Completar sólo en caso hubiera dejado de ser parte del Comité durante el ejercicio.

COMITÉ 5 Denominación del Comité: Fecha de creación: Principales funciones:

(*) Fecha Miembros del Comité : Cargo dentro del Comité Nombres y Apellidos Inicio (**) Término (***)

(*)Se brindará información respecto a las personas que integran o integraron el Comité durante el ejercicio que se reporta.

(**) Corresponde al primer nombramiento como miembro del Comité en la sociedad que reporta. (***)Completar sólo en caso hubiera dejado de ser parte del Comité durante el ejercicio.

Principio 22: Código de Ética y conflictos de interés Pregunta III.15 Si No Explicación: ¿La sociedad adopta medidas para prevenir, detectar, manejar y revelar conflictos de interés que puedan x presentarse?

Indique, de ser el caso, cuál es el área y/o persona responsable para el seguimiento y control de posibles conflictos de intereses. De ser una persona la encargada, incluir adicionalmente su cargo y área en la que labora.

Área encargada comité de ética

Persona encargada Nombres y Apellidos Cargo Área no aplica

Pregunta III.16 / Cumplimiento Si No Explicación: a. ¿La sociedad cuenta con un Código de Ética (*) cuyo cumplimiento es exigible a sus Directores, gerentes, funcionarios y demás colaboradores (**) de la x sociedad, el cual comprende criterios éticos y de responsabilidad profesional, incluyendo el manejo de potenciales casos de conflictos de interés? b. ¿El Directorio o la Gerencia General aprueban programas de capacitación para el cumplimiento del x Código de Ética?

(*) El Código de Ética puede formar parte de las Normas Internas de Conducta. (**) El término colaboradores alcanza a todas las personas que mantengan algún tipo de vínculo laboral con la sociedad, independientemente del régimen o modalidad laboral.

Si la sociedad cuenta con un Código de Ética, indique lo siguiente: a. Se encuentra a disposición de: Si No Accionistas x Demás personas a quienes les resulte aplicable x Del público en general x

b. Indique cuál es el área y/o persona responsable para el seguimiento y cumplimiento del Código de Ética. En caso sea una persona la encargada, incluir adicionalmente su cargo, el área en la que labora, y a quien reporta.

Área encargada Comité de Auditoría y Riesgos

Persona encargada Nombres y Apellidos Cargo Área Persona a quien reporta

no aplica c. ¿Existe un registro de casos de incumplimiento a dicho Código? Sí x No d. Indique el número de incumplimientos a las disposiciones establecidas en dicho Código, detectadas o denunciadas durante el ejercicio.

Número de incumplimientos 0

Pregunta III.17 Si No Explicación: Se cuenta con un Canal de Ética que garantiza la a. ¿La sociedad dispone de mecanismos que permiten confidencialidad del denunciante. Se encuentra efectuar denuncias correspondientes a cualquier disponible en la página web y en la intranet. x comportamiento ilegal o contrario a la ética, garantizando la confidencialidad del denunciante?

Las denuncias son investigadas por el Comité de b. ¿Las denuncias se presentan directamente al Ética que está conformado por 5 miembros, 3 de los Comité de Auditoría cuando están relacionadas con cuales son Directores, mínimo un Director aspectos contables o cuando la Gerencia General o la x independiente y 2 Ejecutivos. El resultado de la Gerencia Financiera estén involucradas? investigación es presentado al Comité de Auditoría y Riesgos.

Pregunta III.18 Si No Explicación: El Comité de ética revisa los casos de conflictos de a. ¿El Directorio es responsable de realizar interés y luego informa al directorio. seguimiento y control de los posibles conflictos de x interés que surjan en el Directorio?

Los Directores se encuentran prohibidos de recibir b. En caso la sociedad no sea una institución préstamos de la sociedad, esta prohibición se financiera, ¿Tiene establecido como política que los encuentra establecida en el reglamento del miembros del Directorio se encuentran prohibidos de Directorio. x recibir préstamos de la sociedad o de cualquier empresa de su grupo económico, salvo que cuenten con la autorización previa del Directorio?

La política de prestamos fue aprobada por el c. En caso la sociedad no sea una institución Directorio donde se establecen los criterios para que financiera, ¿Tiene establecido como política que los un préstamo proceda. miembros de la Alta Gerencia se encuentran prohibidos de x recibir préstamos de la sociedad o de cualquier empresa de su grupo económico, salvo que cuenten con autorización previa del Directorio?

a. Indique la siguiente información de los miembros de la Alta Gerencia que tengan la condición de accionistas en un porcentaje igual o mayor al 5% de la sociedad.

% sobre el total de Nombres y apellidos Cargo Número de acciones acciones

no aplica

% del total de acciones en poder de la Alta Gerencia 0

cuantía o por materia,su indique la siguiente inf ejercicio, alguna relación de índole comercial o contractual con la sociedad, que hayan sido importantesd. por reporte algún cargo gerencial en la sociedad, indique la siguiente información: c. pariente en primer o segundo grado de consanguinidad, o pariente en primer grado de afinidad de: b.

En caso algún miembro del Directorio ocupe o haya ocupado durante el ejerciciodelpresentemateriael durante ocupadohaya Directorioo ocupemiembrodel algún caso En En En caso algún miembro del Directorio o Alta Gerencia de la sociedad haya mantenido durante el no aplica no aplica no aplica (**) Completar sólo en caso hubiera dejado de ejercer el cargo gerencial durante el ejercicio. (*)Correspondeal primer nombramiento enla sociedad que reporta en el cargogerencial. miembro de la planagerencial, incluir su cargo. (***)Encasoelexista vinculación conalgún accionista incluir suparticipación accionaria. ellaEncasovinculación seac Vinculacióny GruposEconómicos. (**)Paravinculaciónlosfineslade seaplicarán loscriterios vinculaciónde contenidos Reglamentoelen Propiedad de Indir (*)Accionistas con una participaciónigual o mayoral 5% del capital social. Indique si alguno de los miembros del Directorio o de la Alta Gerencia de la Sociedades la cónyuge, de Gerencia Alta la deDirectorio o delmiembros los dealguno Indiquesi Nombres y apellidos Nombres y apellidos Nombres y apellidos

Cargo gerencial que desempeña o Vinculación

Accionista (*)

con: Director

desempeñó

Alta Gerencia

Nombres y apellidos del Tipo de Relación accionista / Director / ormación.

Gerente

Tipo de vinculación Fecha en el Inicio (*)

(**) Breve Descripción

cargo gerencial

adicional (***) Término (**) Información

on algúnon

ecta,

Principio 23: Operaciones con partes vinculadas Pregunta III.19 Si No Explicación: a. ¿El Directorio cuenta con políticas y procedimientos para la valoración, aprobación y revelación de determinadas operaciones entre la sociedad y partes vinculadas, así como para x conocer las relaciones comerciales o personales, directas o indirectas, que los Directores mantienen entre ellos, con la sociedad, con sus proveedores o clientes, y otros grupos de interés? b. En el caso de operaciones de especial relevancia o complejidad, ¿Se contempla la x intervención de asesores externos independientes para su valoración? a. De cumplir con el literal a) de la pregunta III.19, indique el(las) área(s) de la sociedad encargada(s) del tratamiento de las operaciones con partes vinculadas en los siguientes aspectos:

Aspectos Área Encargada Valoración Auditoría interna - CAVALI Aprobación Directorio Revelación Auditoría interna- CAVALI b. Indique los procedimientos para aprobar transacciones entre partes vinculadas:

Cualquiera de las Gerencias que requiera realizar una Transacción con alguna persona que se encuentre dentro del Registro de Vinculados, deberá informarlo a la Gerencia de uditoría Interna para que registre la Transacción en el “Registro de Transacciones” . La c. Detalle aquellas operaciones realizadas entre la sociedad y sus partes vinculadas durante el ejercicio que hayan sido importantes por su cuantía o por su materia.

Nombre o denominación social Naturaleza de la Tipo de la Importe (S/.) de la parte vinculada vinculación(*) operación INTERNET Y TRASMISION CAVALI S.A. I.C.L.V. 65293 Subsidiaria DE DATOS CAVALI S.A. I.C.L.V. Subsidiaria ALQUILER DE COCHERAS 10320 SERVICIOS CAVALI S.A. I.C.L.V. 17444 Subsidiaria INFORMATICOS CAVALI S.A. I.C.L.V. Subsidiaria ALQUILER DE OFICINAS 66224 SERVICIOS DE CAVALI S.A. I.C.L.V. 7198 INFORMACION Subsidiaria PROYECTO DE CAVALI S.A. I.C.L.V. 98160 Subsidiaria CORRECCIONES WARI MANTENIMIENTO DEL CAVALI S.A. I.C.L.V. 97169 Subsidiaria EDIFICIO MANTENIEMIENTO CAVALI S.A. I.C.L.V. 11676 Subsidiaria XEROX

CAVALI S.A. I.C.L.V. REEMBOLSOS DE GASTOS 156031 Subsidiaria CAVALI S.A. I.C.L.V. Subsidiaria SERVICIO CONTABILIDAD 422424 SERVICIO CAVALI S.A. I.C.L.V. MANTENIMIENTO Y SS 463392 Subsidiaria GG SERVICIO CONTABILIDAD CAVALI S.A. I.C.L.V. 638880 Subsidiaria BURSATIL SERVICIO DE CAVALI S.A. I.C.L.V. 664896 Subsidiaria ADMINISTRACION SERVICIO DE CAVALI S.A. I.C.L.V. COMUNICACION Y 166056 Subsidiaria MARKETING SERVICIO DE OFICIAL DE CAVALI S.A. I.C.L.V. CUMPLIMIENTO 191940 Subsidiaria CORPORATIVO SERVICIO DE CAVALI S.A. I.C.L.V. 225108 Subsidiaria INNOVACION Y SERVICIO DE PROYECTOS CAVALI S.A. I.C.L.V. 700188 Subsidiaria Y POST TRADE SERVICIO DE GESTIÓN CAVALI S.A. I.C.L.V. 372228 Subsidiaria HUMANA SERVICIO DE TI E CAVALI S.A. I.C.L.V. 1865568 Subsidiaria INFRAESTRUCTURA

CAVALI S.A. I.C.L.V. SERVICIO DE SOLUCIONES 1966632 Subsidiaria SERVICIO DE ASESORÍA CAVALI S.A. I.C.L.V. 441276 Subsidiaria LEGAL

(*) Para los fines de determinar la vinculación se aplicarán las Disposiciones para la aplicación del literal c) del artículo 51 de la Ley del Mercado de Valores, aprobadas por Resolución N° 029-2018-SMV/01 o norma que la sustituya.

d. Precise si la sociedad fija límites para realizar operaciones con vinculados: Sí No x

Principio 24: Funciones de la Alta Gerencia Pregunta III.20 / Cumplimiento Si No Explicación: a. ¿La sociedad cuenta con una política clara de delimitación de funciones entre la administración o gobierno ejercido por el Directorio, la gestión ordinaria a x cargo de la Alta Gerencia y el liderazgo del Gerente General? b. ¿Las designaciones de Gerente General y presidente de Directorio de la sociedad recaen en diferentes x personas? c. ¿La Alta Gerencia cuenta con autonomía suficiente para el desarrollo de las funciones asignadas, dentro del x marco de políticas y lineamientos definidos por el Directorio, y bajo su control? d. ¿La Gerencia General es responsable de cumplir y hacer cumplir la política de entrega de información al x Directorio y a sus Directores? e. ¿El Directorio evalúa anualmente el desempeño de la Gerencia General en función de estándares bien x definidos? f. ¿La remuneración de la Alta Gerencia tiene un componente fijo y uno variable, que toman en consideración los resultados de la sociedad, basados en x una asunción prudente y responsable de riesgos, y el cumplimiento de las metas trazadas en los planes respectivos? a. Indique la siguiente información respecto a la remuneración que percibe el Gerente General y plana gerencial (incluyendo bonificaciones).

Remuneración (*) Cargo Fija Variable Gerencia General, Gerencia General 513467.09 Adjuntas y otros Gerentes 2720830 4.96 0.94 (*) Indicar el porcentaje que representa el monto total de las retribuciones anuales de los miembros de la Alta Gerencia, respecto del nivel de ingresos brutos, según los estados financieros de la sociedad.

b. En caso la sociedad abone bonificaciones o indemnizaciones distintas a las determinadas por mandato legal, a la Alta Gerencia, indique la(s) forma(s) en que éstas se pagan.

Gerencia General Gerentes Entrega de acciones no aplica Entrega de opciones no aplica Entrega de dinero no aplica Otros / Detalle no aplica c. En caso de existir un componente variable en la remuneración, especifique cuales son los principales aspectos tomados en cuenta para su determinación. (i) indicador general; (ii) rentabilidad; (iii) cumplimiento institucional; (iv) competencias; (v) compromisos de gestión

d. Indique si el Directorio evaluó el desempeño de la Gerencia General durante el ejercicio. Sí x No

PILAR IV: Riesgo y Cumplimiento

Principio 25: Entorno del sistema de gestión de riesgos Pregunta IV.1 Si No Explicación: a. ¿El Directorio aprueba una política de gestión integral de riesgos de acuerdo con su tamaño y complejidad, promoviendo una cultura de gestión de x riesgos al interior de la sociedad, desde el Directorio y la Alta Gerencia hasta los propios colaboradores?

b. ¿La política de gestión integral de riesgos alcanza a todas las sociedades integrantes del grupo y permite una x visión global de los riesgos críticos?

¿La sociedad cuenta con una política de delegación de gestión de riesgos que establezca los límites de riesgo que pueden ser administrados por cada nivel de la empresa?

Sí x No

Pregunta IV.2 Si No Explicación: La Gerencia General implementa las políticas a. ¿La Gerencia General gestiona los riesgos a los que generales establecidas por el Directorio a se encuentra expuesta la sociedad y los pone en x tráves del Comité de Auditoría y Riesgos, conocimiento del Directorio? promoviendo una cultura de Administración de Riesgo. No aplica. Según la estructura organizacional se b. ¿La Gerencia General es responsable del sistema contempla una Gerencia de Control de Riesgos de gestión de riesgos, en caso no exista un Comité de x (servicio brindado por CAVALI) que reporta al Riesgos o una Gerencia de Riesgos? Directorio y al Comité de Auditoría y Riesgos.

¿La sociedad cuenta con un Gerente de Riesgos? Sí x No

En caso su respuesta sea afirmativa, indique la siguiente información:

Fecha de ejercicio del cargo Nombres y apellidos Área / órgano al que reporta Inicio (*) Término (**) Gerencia de Control de Riesgo (Servicio Elisa Taba Higa 1/04/2015 brindado por CAVALI) / Directorio y Comité de (*) Corresponde al primer nombramiento en la sociedad que reporta. (**) Completar sólo en caso hubiera dejado de ejercer el cargo durante el ejercicio. Pregunta IV.3 Si No Explicación: ¿La sociedad cuenta con un sistema de control interno y externo, cuya eficacia e idoneidad supervisa el Directorio x de la Sociedad?

Principio 26: Auditoría interna Pregunta IV.4 Si No Explicación:

a. ¿El auditor interno realiza labores de auditoría en forma exclusiva, cuenta con autonomía, experiencia y especialización en los temas bajo su evaluación, e x independencia para el seguimiento y la evaluación de la eficacia del sistema de gestión de riesgos?

b. ¿Son funciones del auditor interno la evaluación permanente de que toda la información financiera generada o registrada por la sociedad sea válida y x confiable, así como verificar la eficacia del cumplimiento normativo?

c. ¿El auditor interno reporta directamente al Comité de Auditoría sobre sus planes, presupuesto, x actividades, avances, resultados obtenidos y acciones tomadas?

a. Indique si la sociedad cuenta con un área independiente encargada de auditoría interna.

Sí x No En caso la respuesta a la pregunta anterior sea afirmativa, dentro de la estructura orgánica de la sociedad indique, jerárquicamente, de quién depende auditoría. Depende de: Directorio y Comité de Auditoría y Riesgos

b. Indique si la sociedad cuenta con un Auditor Interno Corporativo.

Sí x No Indique cuáles son las principales responsabilidades del encargado de auditoría interna y si cumple otras funciones ajenas a la auditoría interna.

El servicio de auditoría lo presta CAVALI a la BVL desde abril de 2015. Entre las funciones del auditor se encuentran apoyar al Directorio y al Comité de Auditoría y Riesgos de la BVL realizando una labor independiente de aseguramiento y consulta, para cumplir sus objetivos. Evaluar y mejorar la eficacia de los procesos de gestión de riesgos, control y gobierno. Cumplir y verificar el cumplimiento de las disposiciones dictadas por la SMV, así como de las políticas y procedimientos establecidos por Ia BVL.

Pregunta IV.5 Si No Explicación: ¿El nombramiento y cese del Auditor Interno corresponde al Directorio a propuesta del Comité de x Auditoría?

Principio 27: Auditores externos Pregunta IV.6 Si No Explicación: ¿La JGA, a propuesta del Directorio, designa a la sociedad de auditoría o al auditor independiente, los x que mantienen una clara independencia con la sociedad? a. ¿La sociedad cuenta con una política para la designación del Auditor Externo?

Sí x No

En caso la pregunta anterior sea afirmativa, describa el procedimiento para contratar a la sociedad de auditoría encargada de dictaminar los estados financieros anuales (incluida la identificación del órgano de la sociedad encargado de elegir a la sociedad de auditoría).

Para designar a un auditor externo se presenta al Comité de Auditoría y Riesgos la propuesta de servicios de una terna de sociedades auditoras de prestigio nacional e internacional y finalmente el Directorio aprueba la contratación.

b. En caso la sociedad de auditoría haya realizado otros servicios diferentes a la propia auditoría de cuentas, indicar si dicha contratación fue informada a la JGA, incluyendo el porcentaje de facturación que dichos servicios representan sobre la facturación total de la sociedad de auditoría a la empresa.

Sí x No c. ¿Las personas o entidades vinculadas a la sociedad de auditoría prestan servicios a la sociedad, distintos a los de la propia auditoría de cuentas? Sí x No

En caso la respuesta a la pregunta anterior sea afirmativa, indique la siguiente información respecto a los servicios adicionales prestados por personas o entidades vinculadas a la sociedad de auditoría en el ejercicio reportado.

Nombre o razón social Servicios adicionales % de remuneración(*)

KPMG ASESORES SOCIEDAD CIVIL DE Servicio de Asesoría en el Diseño de la 62.41 RESPONSABILIDAD LIMITADA Implementación Oficina Gestión de Proyectos KPMG ASESORES SOCIEDAD CIVIL DE Servicio de Declaración Jurada de Informativa 8.83 RESPONSABILIDAD LIMITADA Reporte Local 2018 basado en pedidos 9109 KPMG ASESORES SOCIEDAD CIVIL DE Honorarios relacionados al sistema de 4.42 RESPONSABILIDAD LIMITADA prevención de lavado de activos y (*)Facturación de los servicios adicionales sobre la facturación de los servicios de auditoría. d. Indicar si la sociedad de auditoría ha utilizado equipos diferentes, en caso haya prestado servicios adicionales a la auditoría de cuentas. Sí x No

Pregunta IV.7 Si No Explicación: a. ¿La sociedad mantiene una política de renovación de su auditor independiente o de su sociedad de x auditoría?

b. En caso dicha política establezca plazos mayores de renovación de la sociedad de auditoría, ¿El equipo de x trabajo de la sociedad de auditoría rota como máximo cada cinco (5) años?

Indique la siguiente información de las sociedades de auditoría que han brindado servicios a la sociedad en los últimos cinco (5) años.

Razón social de la sociedad Servicio (*) Periodo Retribución (**) % de los ingresos de auditoría sociedad de auditoría ERNST & YOUNG ASESORES S.CIVIL DE Honorarios 2014 11865 8.74 profesionales por PAREDES, ZALDIVAR, BURGA & ASOCIA Honorarios profes. 2014 14750 11.26 PAREDES, ZALDIVAR, BURGA & ASOCIA Por honorarios Profesionales por 2014 135700 100.00 PAREDES, ZALDIVAR, BURGA & ASOCIA Honorarios de evaluación 2015 7670 6.24 CAIPO Y ASOCIADOS SOCIEDAD CIVIL D Honorarios por la Auditoria de los 2015 122824 100.00 CAIPO Y ASOCIADOS SOCIEDAD CIVIL D Evaluación del sistema de 2016 7670 6.61 CAIPO Y ASOCIADOS SOCIEDAD CIVIL D Honorarios por la Auditoria de los 2016 116057 100.00 CAIPO Y ASOCIADOS SOCIEDAD CIVIL D Honorarios profesionales, 2017 13200 12.69 CAIPO Y ASOCIADOS SOCIEDAD CIVIL D Honorarios por la Auditoria de los 2017 104045 100.00 CAIPO Y ASOCIADOS SOCIEDAD CIVIL D Honorarios relacionados 2018 33300 26.64 CAIPO Y ASOCIADOS SOCIEDAD CIVIL D Honorarios por la Auditoria de los 2018 125000 100.00 CAIPO Y ASOCIADOS SOCIEDAD CIVIL D Honorarios relacionados al 2019 6500 4.42 ERNST & YOUNG ASESORES S.CIVIL DE Honorarios 2019 98778 67.15 Profesionales en KPMG ASESORES SOCIEDAD CIVIL DE REServicio de Asesoría en el 2019 91800 62.41 KPMG ASESORES SOCIEDAD CIVIL DE REServicio de Declaración 2019 12996 8.83 PRICEWATERHOUSECOOPERS SOC.CIVI Categorización de Puestos y Diseño 2019 42855 29.13 PRICEWATERHOUSECOOPERS SOC.CIVI Diagnóstico de Ciberseguridad 2019 38923 26.46 CAIPO Y ASOCIADOS SOCIEDAD CIVIL Honorarios 2019 147100 100.00 D relacionados con (*) Incluir todos los tipos de servicios, tales como dictámenes de información financiera, peritajes contables, auditorías operativas, auditorías de sistemas, auditoría tributaria u otros servicios. (**) Del monto total pagado a la sociedad de auditoría por todo concepto, indicar el porcentaje que corresponde a retribución por servicios de auditoría financiera.

Pregunta IV.8 Si No Explicación: En caso de grupos económicos, ¿el auditor externo es el mismo para todo el grupo, incluidas las filiales off- x shore?

Indique si la sociedad de auditoría contratada para dictaminar los estados financieros de la sociedad correspondientes al ejercicio materia del presente reporte, dictaminó también los estados financieros del mismo ejercicio para otras sociedades de su grupo económico.

Sí x No En caso su respuesta anterior sea afirmativa, indique lo siguiente:

Denominación o Razón Social de la (s) sociedad (es) del grupo económico CAVALI S.A. I.C.L.V. Valuadora y Proveedora de Precios del Perú S.A.

PILAR V: Transparencia de la Información Principio 28: Política de información Pregunta V.1 Si No Explicación: La sociedad se encuentra evaluando el desarrollo de la misma. ¿La sociedad cuenta con una política de información para los accionistas, inversionistas, demás grupos de interés y el mercado en general, con la cual define de manera formal, ordenada e integral los lineamientos, x estándares y criterios que se aplicarán en el manejo, recopilación, elaboración, clasificación, organización y/o distribución de la información que genera o recibe la sociedad?

a. De ser el caso, indique si de acuerdo a su política de información la sociedad difunde lo siguiente: Si No Objetivos de la sociedad x Lista de los miembros del Directorio y la Alta Gerencia x Estructura accionaria x Descripción del grupo económico al que pertenece x Estados Financieros y memoria anual x Otros / Detalle Estamos próximos al lanzamiento de la nueva página web corporativa. b.¿La sociedad cuenta con una página web corporativa? Sí x No

La página web corporativa incluye:

Si No

Una sección especial sobre gobierno corporativo o relaciones con accionistas e x inversionistas que incluye Reporte de Gobierno Corporativo Hechos de importancia x Información financiera x Estatuto x Reglamento de JGA e información sobre Juntas (asistencia, actas, otros) x Composición del Directorio y su Reglamento x Código de Ética x Política de riesgos x Responsabilidad Social Empresarial (comunidad, medio ambiente, otros) x Otros / Detalle Toda información adicional se encuentra en la memorua anual y en el portal de la SMV

Pregunta V.2 Si No Explicación:

¿La sociedad cuenta con una oficina de relación con x inversionistas?

En caso cuente con una oficina de relación con inversionistas, indique quién es la persona responsable.

Responsable de la oficina de relación Miguel Angel Zapatero, Gerente General Adjunto de Negocios con inversionistas

De no contar con una oficina de relación con inversionistas, indique cuál es la unidad (departamento/área) o persona encargada de recibir y tramitar las solicitudes de información de los accionistas de la sociedad y público en general. De ser una persona, incluir adicionalmente su cargo y área en la que labora.

Área encargada no aplica

Persona encargada Nombres y Apellidos Cargo Área no aplica

Principio 29: Estados Financieros y Memoria Anual

En caso existan salvedades en el informe por parte del auditor externo, ¿dichas salvedades han sido explicadas y/o justificadas a los accionistas?

Sí No

Principio 30: Información sobre estructura accionaria y acuerdos entre los accionistas

Pregunta V.3 Si No Explicación: ¿La sociedad revela la estructura de propiedad, considerando las distintas clases de acciones y, de x ser el caso, la participación conjunta de un determinado grupo económico?

Indique la composición de la estructura accionaria de la sociedad al cierre del ejercicio.

Tenencia acciones con derecho a Número de tenedores (al cierre % de participación voto del ejercicio) Menor al 1% 178 10.57 Entre 1% y un 5% 18 49.61 Entre 5% y un 10% 6 39.82 Mayor al 10% 0 0 Total 202 100

Tenencia acciones sin derecho a Número de tenedores (al cierre % de participación voto (de ser el caso) del ejercicio) Menor al 1% 47 8.51 Entre 1% y un 5% 7 18.42 Entre 5% y un 10% 2 10.8 Mayor al 10% 1 62.27 Total 57 100

Tenencia acciones de inversión Número de tenedores (al cierre % de participación (de ser el caso) del ejercicio) Menor al 1% no aplica Entre 1% y un 5% Entre 5% y un 10% Mayor al 10% Total

Porcentaje de acciones en cartera sobre el capital social: 0

Pregunta V.4 Si No Explicación:

¿La sociedad informa sobre los convenios o pactos X entre accionistas? a. ¿La sociedad tiene registrados pactos vigentes entre accionistas?.

Sí No x b. De haberse efectuado algún pacto o convenio entre los accionistas que haya sido informado a la sociedad durante el ejercicio, indique sobre qué materias trató cada uno de estos.

Elección de miembros de Directorio no aplica Ejercicio de derecho de voto en las asambleas no aplica Restricción de la libre transmisibilidad de las acciones no aplica Cambios de reglas internas o estatutarias de la sociedad no aplica Otros /Detalle no aplica

Principio 31: Informe de gobierno corporativo Pregunta V.5 Si No Explicación: ¿La sociedad divulga los estándares adoptados en materia de gobierno corporativo en un informe anual, de cuyo contenido es responsable el Directorio, previo x informe del Comité de Auditoría, del Comité de Gobierno Corporativo, o de un consultor externo, de ser el caso? a. La sociedad cuenta con mecanismos para la difusión interna y externa de las prácticas de gobierno corporativo. Sí x No De ser afirmativa la respuesta anterior, especifique los mecanismos empleados. Las prácticas de gobierno corporativo se difunden en el informe anual de sostenibilidad anexo a la Memoria Anual. Este documento se encuentra publicado en la página web de la sociedad y se informa como hecho de importancia.

temas: siguientes los regulados encuentran se Sociedad la de documento(s) siguientes los de cual(es) en Indique SECCIÓN C: SECCIÓN 20 19 18 17 16 15 14 13 12 11 10

9 8 7 6 5 4 3 2 1

accionistasinformación relativa a puntos contenidos conformanel Directorio de la sociedad número El mínimoy máximodeDirectores que acuerdosde la JGA Procedimientopara realizar el seguimiento de los Gerencia. delos delmiembros Directorio deo la Alta Procedimientospara la delegación devotos a favor puedarepresentadoser enuna Junta Requisitosy formalidadespara que unaccionista delegacióndevoto Procedimientosa cumplirenlas situaciones de diferenciadopor parte delos accionistas Procedimientospara la emisión del voto presencialdelos accionistas Mecanismosque permitan participaciónla no agendadiscutira enla JGA propuestasdelos accionistas deincluir puntos de Procedimientospara aceptar denegaro las discutir enla JGA. puedanformular propuestas depuntos de agenda a Mecanismosadicionales para que losaccionistas utilizadospor la sociedadpara convocarJuntasa Mediosadicionales a los establecidos por Ley, enagendala dela JGA ypropuestas deacuerdo Mecanismospara poner a disposición de los Directoresdela sociedad Políticapara evaluar remuneraciónla delos sociedad Políticapara la seleccióndelos Directores dela Convenioarbitral mecanismosanti Políticasacuerdoso deno adopción de Políticadedividendos deinformación yopinión delos accionistas Procedimientopara recibir yatender las solicitudes diluciónde losaccionistas corporativasque puedan afectar el derecho de no propuestasdelDirectorio de operaciones queemita opinión independiente sobre las Procedimientospara la selección deasesor externo accionariayresponsable delregistro Métododelregistro delos derechos depropiedad derechovotoa Políticapara redenciónla o canje deacciones sin

absorción

Contenido lade Contenido documentos de Sociedad

15 14 13 13 13 12 12 11 11 10 10 3 2 1 8 8 7 6 5 4

Principio

X x x x x x x x x

Estatuto

x x x x x x x x x x x x

Reglamento Interno (*)

Manual

x x x Otros

x No regulado

x No Aplica

intercambio de susacciones Reglamento del Directorio (conderecho a voto). poracciones clase A clase B (sinderecho a voto) 2014 la BVL promovio el acciones inversión.de En el La sociedad no cuenta con Reglamento de JGA Reglamento de JGA Reglamento de JGA Reglamento de JGA Reglamento de Directorio Reglamento de JGA Reglamento de JGA Reglamento de JGA Reglamento de JGA Acta de JGA Reglamento del Directorio Reglamento de JGA Acta de JGA relación inversionista. al Política lade oficina de

Denominación del documento (**)

Los deberes, derechos y funciones de los 21 17 x Directores de la sociedad Tipos de bonificaciones que recibe el directorio por 22 17 x cumplimiento de metas en la sociedad Política de contratación de servicios de asesoría Reglamento de Directorio 23 17 x para los Directores 24 Política de inducción para los nuevos Directores 17 x Reglamento de Directorio Los requisitos especiales para ser Director Reglamento de Directorio 25 19 x x Independiente de la sociedad Criterios para la evaluación del desempeño del Reglamento de Directorio 26 20 x Directorio y el de sus miembros Normas internas de Política de determinación, seguimiento y control de 27 22 x conducta / código de éticca posibles conflictos de intereses Política que defina el procedimiento para la Política de administración y 28 valoración, aprobación y revelación de operaciones 23 x transacción de vinculados con partes vinculadas Responsabilidades y funciones del Presidente del Reglamento de directorio 29 Directorio, Presidente Ejecutivo, Gerente General, y 24 x x de otros funcionarios con cargos de la Alta Gerencia Criterios para la evaluación del desempeño de la Reglamento de Directorio 30 24 x Alta Gerencia Política para fijar y evaluar la remuneraciones de la Política de compensaciones 31 24 x Alta Gerencia Política de gestión integral 32 Política de gestión integral de riesgos 25 x de riesgos Manual de funcionesy Responsabilidades del encargado de Auditoría 33 26 x contrato de locación de Interna. servicios con CAVALI Política para la designación del Auditor Externo, Política de contratación de 34 27 x duración del contrato y criterios para la renovación. auditores externos Política de revelación y comunicación de Política de Relación con el 35 28 x información a los inversionistas inversionista (*) Incluye Reglamento de JGA, Reglamento de Directorio u otros emitidos por la sociedad. (**)Indicar la denominación del documento, salvo se trate del Estatuto de la sociedad.

SECCIÓN D

OTRA INFORMACIÓN DE INTERÉS 2019

Se les invita a revisar el informe de Sostenibilidad Corporativa de la Sociedad 2019, que forma parte de la Memoria Anual.

REPORTE DE SOSTENIBILIDAD CORPORATIVA (10180)

Denominación: BOLSA DE VALORES DE LIMA S.A.A.

Ejercicio: 2019 Página Web: WWW.BVL.COM.PE

Denominación o Razón Social de la Empresa Revisora: 1

RPJ 1974785 1 Solo es aplicable en el caso en que la información contenida en el presente informe haya sido revisada por alguna empresa especializada (por ejemplo: sociedad de auditoría o empresa de consultoría).

Sección A Completo Pregunta A.1 SI Pregunta A.2 SI Pregunta A.3 SI Pregunta A.4 SI Pregunta A.5 SI Pregunta A.6 SI

Sección A: Implementación de acciones de Sostenibilidad Corporativa

Pregunta A.1 SI NO Explicación:

¿La sociedad se ha adherido voluntariamente a estándares de X buenas prácticas en materia de Sostenibilidad Corporativa?

En caso de ser afirmativa la respuesta indicar el estándar y fecha de adhesión:

Estándar Fecha de adhesión Iniciativa de Bolsas Sostenibles (SSE) 19/08/2014 Miembro Asociación Programa de Inversion Responsable (PIR) 11/02/2016

En caso de elaborar informes o reportes de sostenibilidad distintos al presente reporte, indique la información siguiente:

Estos reportes se elaboran: SI NO Voluntariamente x Por exigencia de inversionistas x

Por exigencia de instituciones públicas x Se elabora un informe Anual de Sostenibilidad Corporativa que incluye aspectos ASG- Otros (detalle): Ambiental, Social y de Gobierno Corporativo, que también forma parte de la memoria

Dichos informes o reportes pueden ser de acceso a través de: El Portal de la SMV x Página web corporativa x Redes Sociales Otros / Detalle

Pregunta A.2 SI NO Explicación: La Sociedad se encuentra evaluando el ¿La sociedad tiene una política corporativa que contemple el desarrollo de una política ambiental. x impacto de sus actividades en el medio ambiente?

a. En caso de ser afirmativa su respuesta a la pregunta A.2 indicar el documento societario en el que se regula dicha política y el órgano que lo aprueba. Documento Órgano

b. ¿La sociedad cuantifica las emisiones de gases de efecto invernadero que son generadas en sus actividades (huella de carbono)?

SI x NO

De ser afirmativa su respuesta indique los resultados obtenidos:

Cabe señalar que en agosto 2019 la sociedad midió su huella de carbono por las actividades realizadas en el 2018, bajo los estándares del Protocolo de GEI y del ISO14064. El resultado de dicha medición fue de 273.92 toneladas métricas de C02 equivalente.

c. ¿La sociedad cuantifica y documenta el uso total de la energía utilizada en sus actividades?

SI x NO

De ser afirmativa su respuesta indique los resultados obtenidos:

El total de energía utilizada en el 2019 para nuestras actividades fue de 493487,52 kw/hr

d. ¿La sociedad cuantifica y documenta el total de agua utilizada (huella hídrica) en sus actividades?

SI x NO

De ser afirmativa su respuesta indique los resultados obtenidos:

El total de agua utilizada en el ejercicio 2019 para nuestras actividades fue de 3528 m3

e. ¿La sociedad cuantifica y documenta los residuos que genera producto de sus actividades?

SI NO x

De ser afirmativa su respuesta indique los resultados obtenidos:

Pregunta A.3 SI NO Explicación: ¿La sociedad tiene una política para promover y asegurar los principios y derechos fundamentales en el trabajo de sus x colaboradores? 1 1 De acuerdo con la Declaración de la Organización Internacional del Trabajo (OIT) relativa a los principios y derechos fundamentales en el trabajo, adoptada en 1998, los principios y derechos se encuentran comprendidos en las siguientes cuatro categorías: (i) la libertad de asociación y la libertad sindical y el reconocimiento efectivo del derecho de negociación colectiva, (ii) la eliminación del trabajo forzoso u obligatorio, (iii) la abolición del trabajo infantil y, (iv) la eliminación de la discriminación en materia de empleo y ocupación.

a. En caso de ser afirmativa su respuesta a la pregunta A.3 indicar el documento societario en el que se regula esta política y el órgano que aprueba este documento. Documento Órgano Reglamento interno de trabajo/ Normas Internas de Conducta/ Código de Gerencia General/ Directorio ética b. ¿La sociedad lleva un registro de accidentes laborales?

SI x NO

En caso de ser afirmativa su respuesta indicar el área encargada de llevar el registro y de quien depende jerárquicamente dicha área. Área encargada Depende jerárquicamente de Comité Paritario de Seguridad y Salud Ocupacional Gerencia General

c. ¿La sociedad tiene un plan de capacitación o formación para sus colaboradores?

SI x NO

En caso de ser afirmativa su respuesta indicar el órgano societario que aprueba dicho plan y la periodicidad con que evalúa el cumplimiento de dicho plan: Órgano Periodicidad de evaluación Plana Gerencial y la Gerencia General Anual

d. ¿La sociedad realiza encuestas o evaluaciones referentes al clima laboral?

SI x NO

De ser afirmativa su respuesta indique los resultados obtenidos:

Resultado obtenido 74% de un total de 100%

Pregunta A.4 SI NO Explicación: ¿La sociedad tiene una política que establece los lineamientos básicos para su relación con las comunidades x con las que interactúa?

a. En caso de ser afirmativa su respuesta a la pregunta A.4 indicar el documento societario en el que se regula esta política y el órgano que aprueba este documento. Documento Órgano Reglamento de operaciones en rueda de bolsa y sus DC, Directorio / SMV Reglamento Interno de Inscripción y exclusión de valores b. ¿La sociedad ha afrontado conflictos sociales (huelgas, marchas, otros) en la comunidad donde tiene sus actividades principales a consecuencia de sus operaciones?

SI NO X

En caso de que su respuesta sea afirmativa, explique el impacto de dichos conflictos sociales en la actividad de la sociedad.

c. ¿La sociedad trabaja en colaboración con la comunidad en la creación conjunta de valor, incluyendo la identificación y solución de sus principales problemas comunes?

SI X NO

d. ¿La sociedad invierte en programas sociales en la comunidad donde tiene sus actividades principales?

SI X NO

De ser afirmativa su respuesta, indique el porcentaje que representa su inversión en dichos programas respecto a los ingresos brutos, según los estados financieros de la sociedad:

(%) Ingresos Brutos 0.04

Pregunta A.5 SI NO Explicación: El procedimiento de compras ¿La sociedad tiene una política que establece los lineamientos establecen los lineamientos de x básicos para gestionar la relación con sus proveedores? relacionamienot con proveedores. a. En caso de ser afirmativa su respuesta a la pregunta A.5 indicar el documento societario en el que se regula esta política y el órgano que aprueba este documento. Documento Órgano Gestión de compras LOG-PR-01 Gerencia General b. ¿La sociedad lleva un registro actualizado de sus proveedores?

SI x NO

En caso de ser afirmativa su respuesta indicar el área encargada de llevar el registro y de quien depende jerárquicamente dicha área. Área encargada Depende jerárquicamente de Administración Subgerencia de Administración, Finanzas y Contabilidad c. ¿La sociedad tiene un criterio para la selección de proveedores que contemple aspectos éticos y el cumplimiento de la legislación laboral?

SI X NO

d. ¿La sociedad tiene una política de compra o contratación que seleccione a proveedores que cumplen con estándares de gestión sostenible o medios ambientales?

SI NO X

Pregunta A.6 SI NO Explicación:

¿La sociedad tiene una política que establece los lineamientos X básicos para la gestión de las relaciones con sus clientes?

a. En caso de ser afirmativa su respuesta indicar el documento societario en el que se regula esta política y el órgano que aprueba este documento.

Documento Órgano Reglamento de operaciones en rueda de bolsa y sus DC, Directorio/SMV Reglamento Interno de Inscripción y exclusión de valores b. ¿La sociedad lleva un registro actualizado de reclamos de sus clientes?

SI X NO

Área encargada Depende jerárquicamente de Unidad de Riesgos (Servicio brindado por CAVALI) Directorio c. ¿La sociedad cuenta con canales de atención permanentes para la atención al público y para la recepción de sugerencias y reclamos relativos a los productos y servicios que brinda?

SI x NO

d. ¿La sociedad ha recibido algún reconocimiento por la calidad en el servicio de atención a sus clientes?

SI x NO

En caso de ser afirmativa su respuesta indique los reconocimientos obtenidos:

BVL cuenta con la certificación de la Norma ISO 9001 Sistema de Gestión de Calidad, ISO22301 Sistema de Gestión de la Continuidad del Negocio e ISO 27001 Sistema de Gestión de Seguridad de Información

SECCIÓN B Detalle de las acciones implementadas por la Sociedad

La Bolsa de Valores de Lima S. . . (en adelante “BVL”) presenta a sus accionistas y demás grupos de interés, las principales acciones implementadas en Sostenibilidad Corporativa durante el ejercicio 2019, en el “Informe de Sostenibilidad Corporativa 2019”.