KLP Årsrapport 2015 Åpen, Tydelig, Ansvarlig, Engasjert Geir Teigo, Driftssjef, KLP Eiendom Årsrapport 2015
Total Page：16
File Type：pdf, Size：1020Kb
KLP årsrapport 2015 Åpen, tydelig, ansvarlig, engasjert Geir Teigo, Driftssjef, KLP Eiendom Årsrapport 2015 Konsernsjefens forord 4 REGNSKAP KONSERN Utvikling de siste fem år 7 Resultatregnskap 75 Balanse 76 Vekst og lønnsomhet 9 Oppstilling av endringer i egenkapital 78 Viktige begivenheter i 2015 10 KLP inviterte i 2015 til en intern fotokonkurranse der Kontantstrømoppstilling 79 Historikk 12 ansatte skulle visualisere en av KLPs verdier: åpen, tydelig, Noter Konsern 80 ansvarlig og engasjert, eller «For dagene som kommer». Pensjonssystemet 13 Juryens leder var fotograf Olav Storm. Dette tilbyr KLP 14 IKKE-FINANSIELT REGNSKAP Dette er KLP 16 Ikke-finansielt regnskap ved Vi presenterer noen av bidragene i denne årsrapporten. Konsernledelsen i KLP 30 årsslutt 31. desember 136 Noter Ikke-finansielt regnskap 137 Drift- og sårbarhetsanalyse 32 Revisors uttalelse, ikke-finansielt regnskap 140 Kapitalforvaltningsstrategi 35 Medarbeiderregnskap 37 REGNSKAP KLP Risikostyring og internkontroll 38 Resultatregnskap 142 Balanse 144 Pensjons- og livsforsikring 40 Oppstilling av endringer i egenkapital 147 Kontantstrømoppstilling 148 Skadeforsikring 42 Noter KLP 149 Kapitalforvaltning 44 Eiendom 46 REVISORS BERETNING 218 Bank 48 Erklæringer 220 Norsk anbefaling for eierstyring Styrer i KLP 223 og selskapsledelse (NUES) 52 Tillitsvalgte 225 Årsberetning 2015 56 Styret i KLP 70 FORORD 5 Stø kurs 2015 ble nok et spennende år. KLP leverte gode resultater i et turbulent finansmarked. Vi holdt kostnadene nede, selv om omfanget av tjenestene vokser. Og vi har satset for fullt på effektive prosesser og god kundekommunikasjon. 2015 ble et nervepirrende år for alle med investeringer i aksje- nye reformer og regelverksendringer. Vi har derfor satt i gang markedet. Dette året ble også et bevis på at KLP er godt rustet prosesser som skal gjøre oss i stand til å håndtere flere kunder for store markedsbevegelser. Vi leverte et solid resultat, og det og medlemmer på en mer effektiv måte, uten at våre kostnader klarte vi fordi vi har forberedt oss på at tøffe tider vil komme. øker. Gjennom 2015 har vi jobbet systematisk med effekti- Verdijustert og bokført avkastning i 2015 endte på henholdsvis viseringsprosjekter i hele konsernet, og ser store effekter: Vi 4,0 og 3,6 prosent og konsernet hadde ved årets slutt en for- har ikke minst redusert den kundeopplevde behandlingstiden valtningskapital på 543 milliarder kroner. betydelig. Vi jobber også målrettet med digitalisering for å møte våre kunders forventninger om gode selvbetjente løsninger og Lave renter - en utfordring høy brukervennlighet. KLP forvalter rundt 425 milliarder kroner for dagens og mor- gendagens pensjonister. Vi skal sørge for at våre 900 000 pen- Bedre informasjon sjonister og medlemmer skal få den pensjonen de har krav på. Vi ønsker å bli bedre til å skrive med et språk og innhold som Samtidig skal vi gi en garantert avkastning til våre eiere. er lettere for folk flest å forstå. Vi har engasjert alle ansatte i et språkprosjekt med mål om at all kommunikasjon som formid- Svake økonomiske vekstutsikter og vedvarende lave renter ska- les fra KLP skal være enkel, tydelig, relevant og utformet etter per hodebry for alle som skal forvalte penger – og vi ser i tillegg hva våre kunder har behov for å vite. Arbeidet har allerede gitt høyere risikopåslag på gjeldsinstrumenter, urolige aksjemarke- oppløftende resultater. Dette vil vi jobbe videre med. der og lavere råvarepriser. Med det som bakteppe er det viktig å ha tilstrekkelig soliditet til å stå imot fremtidige markedssving- Stø kurs ninger. Vi har derfor valgt å styrke våre finansielle buffere for å Ingen vet hva fremtiden vil bringe, men mange vil være enige være best mulig forberedt til å møte utfordrende markeder. i at fremtidsutsiktene er mer usikre enn på lenge. Finansmar- kedene reagerer raskt på negative nyheter og utslagene kan bli Ikke likegyldig hvordan pengene forvaltes kraftige. Det vi vet er at KLP har et solid fundament for frem- Med store pensjonsfond å forvalte følger også stort ansvar. KLP tidig vekst. Vi fortsetter å bygge på denne soliditeten og har ønsker å bidra til en bærekraftig utvikling globalt, og signerte fokus på å jobbe smartere, både for å møte kundenes behov for FNs Global Compact allerede i 2003. Med det forplikter KLP seg tjenester fra oss og for å holde kostnadene nede. For dagene som kommer til å følge programmets ti prinsipper om vern om menneskeret- Gisle Hunvik, Systemutvikler, KLP Kapitalforvaltning tigheter og arbeidstakerrettigheter, bedre miljøet og bekjempe KLP skal være en forutsigbar partner som styrker kundenes korrupsjon. I 2014 tok vi et viktig valg. Vi trakk oss ut av sel- økonomi, letter deres hverdag, bidrar til å gjøre kundene til skaper som har mer enn halvparten av sine inntekter fra kull. attraktive arbeidsgivere og bidra til en mer bærekraftig offent- Høsten 2015 senket vi denne grensen til 30 prosent. Samtidig lig sektor. Derfor jobber vi systematisk med å utvikle tjenester besluttet vi å øke våre investeringer med en halv milliard kro- og produkter som vi opplever at eierne og deres ansatte har ner i fornybar kraftproduksjon i fremvoksende økonomier, der behov for. Dette arbeidet har foregått i lang tid og fortsetter i behovet for energi er stort. Det gjør vi ved å utvide samarbeidet 2016. KLPs eiere skal føle seg trygge på at vi også i fremtiden med Norfund. vil levere konkurransedyktig avkastning, ha lave kostnader og yte god service. Vårt mål er ufravikelig: Vi skal være den beste KLP har alltid vært åpne om hvem vi ekskluderer fra våre por- samarbeidspartneren for dagene som kommer, uansett hvor- teføljer, og hvorfor. Vi er åpne fordi vi ønsker velkommen an- dan de ser ut. dres vurdering av hva vi gjør, enten de vil kritisere eller kopiere oss. Slik ønsker vi å bidra til en mer bærekraftig utvikling. Effektive prosesser og bedre kundeservice KLP har hatt en betydelig tilflytting av nye kunder på offent- lig tjenestepensjon de seneste årene. Siden 2013 har totalt 86 kommuner, én fylkeskommune og 375 bedrifter valgt oss som ny leverandør. Stadig flere medlemmer og et økende antall pensjonister stiller høyere krav til oss som selskap. Samtidig skal vi tilpasse oss SVERRE THORNES KONSERNSJEF 7 Utvikling de siste 5 år Millioner kroner KLP Konsern 2015 2014 2013 2012 2011 Resultat før skatt 5 128 1 189 1 157 997 653 Forvaltningskapital 543 262 490 894 399 257 331 783 291 784 Egenkapital 23 260 17 558 15 268 13 630 12 064 Kapitaldekning 11,5 % 9.2 % 10.0 % 10.3 % 10.9 % Antall ansatte 939 899 856 808 775 Kommunal Landspensjonskasse 2015 2014 2013 2012 2011 Resultat før skatt 4 858 959 950 772 705 Premieinntekter (uten tilflyttede premiereserver) 29 541 32 280 24 928 27 477 21 641 Netto til-/fraflytting av premiereserver og andre fond 10 182 28 677 6 178 1 484 -156 Resultat til kunder 20 650 6 959 10 420 5 455 3 594 herav til tilleggs- og bufferavsetninger 3 122 3 568 - - 2 143 herav til premiefond 5 138 3 391 5 891 2 365 1 451 Forsikringsfond 412 363 378 602 312 127 275 860 243 439 Forvaltningskapital 457 453 415 030 339 592 299 708 261 746 Egenkapital 23 204 17 454 15 089 13 472 11 941 Soliditetskapital 87 086 73 909 46 897 44 132 36 190 Soliditetskapital målt mot forsikringsfond med rentegaranti 23,5 % 21.6 % 16.2 % 17.4 % 16.0 % Kapitaldekning 12,0 % 9.5 % 10.3 % 10.6 % 11.5 % Solvensmargindekning 279,5 % 228.1 % 228.8 % 233.2 % 243.5 % Avkastning kollektivportefølje: - bokført avkastning 3.6 % 4.3 % 6.4 % 5.0 % 4.5 % - verdijustert avkastning 4.0 % 6.9 % 6.7 % 6.7 % 3.2 % - verdijustert avkastning inkl. merverdier i eiendeler bokført til amortisert kost 2.8 % 9.5 % 6.4 % 7.5 % 3.9 % Avkastning investeringsvalgportefølje 4.0 % 6.7 % 8.8 % 7.5 % 2.2 % Forsikringsrelaterte administrasjonskostnader målt mot gjennomsnittlig kundefond 0.25 % 0.23 % 0.28 % 0.32 % 0.34 % Antall premiebetalende medlemmer 435 363 418 133 367 967 316 298 309 333 Antall pensjonister 240 821 230 241 197 837 182 562 172 272 Antall ansatte 533 524 502 477 460 KLP Bedriftspensjon AS 2015 2014 2013 2012 2011 Engasjert Resultat før skatt -24 -23 -22 -25 -24 Lene Inngjerdingen, Spesialkonsulent, Avtaleadministrasjon og drift Premieinntekter (uten tilflyttede premiereserver) 336 261 188 126 93 Netto til-/fraflytting av premiereserver 129 140 189 216 182 Resultat til kunder 22 24 7 15 16 Forvaltningskapital 2 943 2 270 1 792 1 317 904 Kapitaldekning 35.4 % 12.7 % 14.7 % 9.6 % 13.9 % KLP Skadeforsikring AS 2015 2014 2013 2012 2011 Resultat før skatt 173 304 190 105 25 Årlig premie 1 113 921 832 750 650 Totalkostnadsprosent (Combined ratio) 98.8 % 98.1 % 103.7 % 107.8 % 118.1 % Kapitaldekning 48.9 % 44.0 % 40.0 % 34.1 % 31.8 % KLP Banken Konsern 2015 2014 2013 2012 2011 Resultat før skatt 50 29 87 84 -62 Innskudd 7 426 6 251 4 407 2 946 1 840 Utlån 26 359 24 946 21 317 21 875 28 416 Kapitaldekning 17.6 % 16.9 % 19.6 % 20.1 % 14.4 % KLP Kapitalforvaltning AS 2015 2014 2013 2012 2011 Resultat før skatt 46 56 33 21 26 Midler til forvaltning totalt 398 471 370 840 287 077 252 037 215 915 Herav midler til forvaltning fra eksterne kunder 44 797 36 130 28 171 21 153 13 650 9 Vekst og lønnsomhet PERSONER MED OPPTJENING OFTP I KLP NETTO TILFLYTTING LIVSFORSIKRING Millioner 1 400 000 1 342 423 28 816 1 232 322 30 000 1 062 401 1 200 000 995 340 25 000 947 713 911 875 1 000 000 878 704 20 000 847 650 800 000 15 000 10 311 600 000 10 000 6 366 400 000 5 000 1 700 -2 675 -1 763 -1 250 26 200 000 0 0 -5 000 2008 2009 2010 2011 2012 2013 2014 2015 2008 2009 2010 2011 2012 2013 2014 2015 OPPTJENT PENSJON (PREMIERESERVE) Milliarder