Il Sole 24 Ore Venerdì 10 Febbraio 2017 - N

Il Sole 24 Ore 20 Venerdì 10 Febbraio 2017 - N. 40 Il Sole 24 Ore Venerdì 10 Febbraio 2017 - N. 40 Finanza & Mercati 21

Utility. Il gruppo chiude il 2016 con ricavi in calo a 70,6 miliardi e un Ebitda ordinario in crescita dell’1,3% a 15,2 miliardi di euro Pharma. Disponibili 300 milioni per l’M&A Recordati, 2016 Enel migliora i margini e conferma i target con conti record Il ceo Starace: bilancio solido con Ebitda sopra attese malgrado l’effetto cambi sfavorevole e balzo in Borsa

Laura Serafini mercato retail in Italia e Spagna scita nelle rinnovabili, l’efficien- nel mese di luglio 2016), delle mi- Balduino Ceppetelli Farma). L’utile netto poi ha speri- pEnel chiude l’ultimo eserci- continua a dare risultati in cre- te gestione dei costi, i buoni nori attività di trading di energia p«La vera sfida sarà mantenere mentato un progresso del 19,4% a zio del mandato di Francesco scita. Ha inciso anche l’azione di margini realizzati in America La- elettrica, dei minori ricavi con- gli attuali ritmi di crescita, ma an- 237,4 milioni, con un’incidenza Starace migliorando l’Ebitda ri- efficienza sui costi; nel 2016 sono tina e la positiva evoluzione del seguenti alle tariffe di distribu- che alla luce dei risultati appena sui ricavi del 20,6 per cento. Tutti spetto agli obiettivi annunciati al stati contabilizzati i primi effetti settore retail nei mercati maturi zione applicate in Italia e dell’ef- raggiunti confidiamo di riuscir- questi dati sono stati accolti a mercato. Si tratta di 200 milioni della riorganizzazione societa- hanno permesso di contrastare fetto cambi negativo, registrato ci». Andrea Recordati, ad del- Piazza Affari da un rimbalzo del in più per l’Ebitda ordinario (al ria in Sudamerica che ha portato la contrazione dei ricavi e l’effet- in particolare nei paesi del- l’omonimo gruppo farmaceutico titolo, salito ieri di oltre il 4% per netto dunque delle partite stra- risparmi per 190 milioni. to cambi sfavorevole. I solidi ri- l’America Latina. milanese, ha iniziato così nel com- riportarsi sopra quota 29 euro. ordinarie), con un risultato di 15,2 «Siamo molto soddisfatti dei sultati dell’esercizio 2016 ci per- Il mercato ha apprezzato i ri- mentare con Il Sole 24 Ore i conti Quanto al piano industriale al miliardi (+1,3% sul 2015) rispetto risultati conseguiti nel 2016 che mettono di confermare i target di sultati annunciati ieri e il titolo 2016, saliti ancora a livelli record, e 2019, Recordati prevede che il fat- ai 15 miliardi annunciati, ma con- piano, continuando nell’imple- Enel ha segnato un rialzo dell’1,4 il piano industriale al 2019, che turato possa salire fino a 1,45 mi- siderato il contesto di mercato e mentazione della nostra nuova per cento a 4,03 euro. prevede un’ulteriore espansione liardi di euro,l’utile operativo a l’effetto negativo dei cambi non è IL CONTESTO strategia per gli anni 2017-2019». Un lieve discostamento sul dell’azienda puntando sempre circa 450 milioni e l’utile netto a 325 un risultato trascurabile. A trai- Spingono i risultati l’America L’Ebitda, che include anche gli Enel. I vertici del gruppo alla presentazione del nuovo logo a Madrid target annunciato è stato regi- più sull’indipendenza, sull’inter- milioni. L’8% dei ricavi verrà poi nare i numeri del preconsuntivo Latina, le rinnovabili e il effetti delle partite straordinarie strato anche sull’indebitamento nazionalizzazione, sulla crescita destinato a investimenti in ricerca 2016, approvato ieri dal cda, sono nel 2016 come le plusvalenze per netto: nei mesi scorsi era stato organica (potenziando l’attuale e sviluppo (nel 2016 sono stati in- state in particolare le attività in mercato retail in Italia e la cessione di Gnl Quintero, annunciato un miglioramento di portafoglio prodotti e presentan- vestiti in R&S quasi 84 milioni) America Latina, con il migliora- Spagna. In Argentina varato un Hydro Dolomiti e altre minusva- Il titolo a Piazza Affari 1 miliardo, da 38,2 a 37,2 miliardi do nuovi farmaci anche nel setto- puntando sulle tre direttici princi- mento su mercati come Cile, Co- sistema di tariffe più favorevole lenze su progetti idrici, è pari a (in particolare anche per l’effet- re in forte espansione relativo alle pali dell’attività del gruppo: far- lombia e Argentina. In quest’ulti- 15,3 miliardi (invariato sul 2015) Andamento del titolo a Milano to di minori esborsi per il riasset- malattie rare), sulla ricerca e svi- maci tradizionali, specialità far- mo paese, proprio una settimana I ricavi ammontano a 70,6 mi- 4,4 to in America Latina)attesi per luppo, sull’M&A. «Il tutto - ha pre- fa è stata approvata una riforma sono una conseguenza dell’otti- liardi di euro, in diminuzione del 4,22 fine anno. L’esercizio è stato cisato Andrea Recordati - nel- della regolazione (che incide in ma implementazione della no- 6,7% rispetto ai 75,7 miliardi di 4,03 chiuso un debito netto di 37,6 mi- l’ambito delle strategie portate LO SCENARIO particolare favorevolmente sul- stra strategia - ha commentato euro del 2015. Pesano minori ri- 4,1 liardi, più che altro per una varia- avanti dall’azienda, tracciate da Ricavi e utili in forte crescita le tariffe di distribuzione) con- l’ad Starace -. In particolare l’Ebi- cavi da vendite di energia elettri- zione dei tassi di cambio a fine Giovanni Recordati, e che visti i ri- Pronto il piano industriale al fermando quanto aveva promes- tda ordinario si attesta al di sopra ca nei mercati maturi, la riduzio- 3,8 anno, in particolare per sterlina e sultati, si sono dimostrate vincen- so il management della società in della attese di mercato e del tar- ne delle vendite di energia gene- dollaro, disallineata rispetto alle ti, con scelte mirate e senza fare 2019: crescita organica, occasione dell’aggiornamento get annunciato lo scorso novem- rata (per effetto anche del de- assunzioni di piano. Si tratta, in mai il passo più lungo della gam- investimenti in R&S, del piano industriale, lo scorso bre a dispetto del contesto ma- consolidamento della società 3,5 ogni caso, di un effetto contabile. ba». Comunque l’azienda - ha ag- acquisizioni, nuovi mercati

novembre a Londra. Anche il croeconomico sfidante. La cre- slovacca Slovenské elektrárne, 02/01/2017 09/02/2017 © RIPRODUZIONE RISERVATA giunto l’ad - proprio per lo shop- ping prevede di poter disporre «comodamente di un totale fino a maceutiche, malattie rare. Que- 300 milioni di euro» nell’ambito st’ultimo comparto - dove l’azien- del piano triennale. da opera tramite Orphan Europe Banda larga. Procedimento istruttorio per possibile intesa restrittiva della concorrenza Dal canto loro le due società, co- la società «conferma la correttez- Procedendo per ordine, Re- e Recordati Rare Diseases (negli me si legge nel provvedimento, za dei propri comportamenti e la cordati - ormai una “piccola mul- Usa) che già rappresenta il 17% dei oltre a sostenere «che l’accordo validità del progetto industriale tinazionale” che realizza all’este- ricavi consolidati - presenta po- Telecom-Fastweb, indagine dell’Antitrust consenta di realizzare in tempi che consente di accelerare la dif- ro circa l’80% del fatturato, ha tenzialità di crescita enormi. «Ba- più brevi due Gpon anziché una» fusione dei servizi in fibra Ftth in chiuso il 2016 con conti per l’en- sti pensare che - ha aggiunto l’ad - e a sottolineare che «continue- coerenza con gli obiettivi della nesima volta in forte crescita. Il sono state individuate per ora cir- Andrea Biondi L’istruttoria dovrà concludersi coordinamento» tra Fastweb e zioni competitive e evoluzione ranno a farsi concorrenza restan- Strategia Nazionale della Banda giro d’affari ha messo a segno un ca 7mila malattie rare ed esistono pL’Antitrust apre un’indagine entro il 31 dicembre 2017 e discen- Telecom in scelte strategiche re- tecnologica delle reti fisse». do totalmente autonome nella Ultralarga, incrementando la +10,1% per sfiorare la soglia degli trattamenti per appena 300 di su Flash Fiber, la joint venture fra de da tre segnalazioni: di Wind (29 lative alle reti fisse a banda larga e Insomma, il fatto che siano i due commercializzazione dei servi- concorrenza e apportando bene- 1,154 miliardi di euro. Da notare queste. E ogni paziente affetto da Telecom e Fastweb avviata la luglio 2016); poi di Vodafone Italia ultralarga l’accordo, si legge nel principali operatori del mercato zi», hanno sostenuto che «la pres- fici per i consumatori». che i maggiori incrementi delle queste patologie ha diritto alle scorsa estate per realizzare reti (5 agosto) e, infine, di Enel (23 gen- provvedimento dell’Autorità, della banda larga e ultralarga a sione competitiva assicurata da Anche Fastweb si è detta «con- vendite sono stati realizzati negli migliori cure possibili. Quindi Ftth (fibra ottica fino a casa) in 29 naio 2017). Telecom e Fastweb dal «costituisce un’intesa che appare unirsi in questo progetto – e il loro Open Fiber assicuri la traslazione vinta della correttezza del pro- Usa (+23,2% a 101,1 milioni di eu- servono tanta innovazione, tec- città entro il 2020. Il faro dell’Anti- canto loro hanno informato potenzialmente idonea a impedi- essere verticalmente integrati, e delle efficienze a valle, nella for- prio operato e della validità del ro), in Italia (+12,2% a 229,9 milio- nologia, ricerca». Quanto infine trust si è acceso per il sospetto di l’Agcm il 14 settembre e il 16 no- re, restringere o falsare in maniera quindi wholesale ma anche forni- ma di riduzione dei prezzi per i progetto industriale di Flash Fi- ni), in Turchia (+16,5% a 86,3 mi- ai mercati, il gruppo, i punta a raf- un’intesa restrittiva della concor- vembre su questa società di scopo consistente il gioco della concor- tori di servizi – ha fatto finire nel consumatori». ber che sta procedendo spedita- lioni). L’Ebitda è salito del 17,1% a forzarsi soprattutto in Francia, renza. Ieri, come si legge nella no- – nata per la realizzazione di una renza all’interno dei mercati inte- mirino una Flash Fiber che è nata Le parti avranno 60 giorni per mente a cablare in Fiber to the Ho- 371,2 milioni mentre l’utile opera- Germania, Polonia, Russia, Uk, ta dell’Authority, funzionari del- rete Ftth aperta anche agli altri ressati o in una parte rilevante di mentre prendeva spessore il pro- fornire indicazioni in risposta alme 20mila case a settimana, in li- tivo è balzato del 17,6% a 327,4 mi- Turchia (qui sono stati investiti l’Antitrust, con l’aiuto della Gdf, operatori in modalità wholesale – essi». E in più, «l’accordo fra i due getto dell’attuale Open Fiber, pos- l’istruttoria Antitrust. In una nota nea con le previsioni industriali e lioni (il dato comprende gli oneri 50 milioni per un impianto che «hanno eseguito una serie di ispe- partecipata all’80% da Telecom e principali operatori infrastruttu- seduta da Enel e Cdp Equity, che Telecom ha specificato che in coerenza con i piani pubblici di di ristrutturazione organizzativa verrà inaugurato in aprile), senza zioni nelle sedi delle società parti al 20% da Fastweb. rati e attivi nel mercato retail ap- ha in Wind e Vodafone due opera- «Flash Fiber prevede di investire infrastrutturazione del paese». relativi alle acquisizioni realizza- tralasciare il Sud-Est asiatico.

del procedimento». Comportando un «rilevante pare idoneo a condizionare rela- tori che hanno garantito clientela. oltre 1 miliardo entro il 2020» e che © RIPRODUZIONE RISERVATA te nel 2016 di Italchimici e di Pro © RIPRODUZIONE RISERVATA

TRIBUNALE DI VIBO VALENTIA Esec. Imm. n. 31/2015 R.G.E. G.E. Dott.ssa Valentina Di Leo Lotto Unico: piena ed esclusiva proprietà di - unità immobiliare di tipo industriale, ubicata lungo la Strada Provinciale n. 4 che conduce a Filogaso, composta da: 1. Capannone industriale di mq 630; 2. EdiÂ cio a due elevazioni F.T. adibiti a deposito e ufÂ ci di mq 225/piano. AVVISO DI PUBBLICAZIONE DEI 3. Tettoia esterna uso deposito; 4. Ampia super- Â cie di pertinenza di mq 1.365. Vendita senza incanto 06-04-2017 alle ore 10 Prospetti di Base di presso lo studio legale in Vibo Valentia Viale Mediobanca - Banca di Credito Finanziario S.p.A. Sandro Pertini n. 11. Prezzo base Euro 705.947,51; offerte in au- relativi ai Programmi di emissione, offerta e quotazione di mento non inferiore al 3% dell’offerta più alta. Termine presentazione offerte entro le ore Obbligazioni Zero Coupon 12.00 del giorno antecedente la vendita presso lo studio legale in Vibo Valentia Viale Sandro Obbligazioni a Tasso Fisso Pertini n. 11. Il prezzo che si intende offrire non potrà Obbligazioni a Tasso Variabile essere inferiore di oltre 1/4 dellÁimporto in- con eventuale facoltà di rimborso anticipato a favore dell’Emittente e/o dell’obbligazionista dicato come prezzo base (quindi sarà valida lÁofferta che indichi un prezzo offerto pari al Obbligazioni a Tasso Variabile con Tasso Minimo (Floor) e/o Tasso Massimo (Cap) 75% del prezzo base). Maggiori informazioni in Cancelleria ovvero presso il Custode Avv. *** Valeria De Pascali cell. 347/8036598, siti internet www.asteannunci.it, www.asteavvisi.it, Obbligazioni a Tasso Misto (Fix To Floater o Floater To Fix) con eventuale www.canaleaste.it, www.rivistaastegiudiziarie.it, Tasso Minimo (Floor) e/o Tasso Massimo (Cap) www.tribunaledivibovalentia.net. *** Obbligazioni a Tasso Fisso Step Up/Step Down con eventuale facoltà di rimborso anticipato a favore dell’Emittente e/o dell’obbligazionista *** Obbligazioni Strutturate con Opzione Call Europea *** COMUNICAZIONE Obbligazioni Strutturate con Opzioni Digitali Redatti ai sensi della Deliberazione Consob 11971 del 14 maggio 1999 e PUBBLICITARIA del Regolamento (CE) n. 809/2004 della Commissione del 29 Aprile 2004 recante modalità di applicazione della Direttiva 2003/71 CE così come integrati e modificati Documenti depositati presso la CONSOB in data 9 febbraio 2017 a seguito di approvazione DIREZIONE comunicata con nota n. 16275/17 del 3 febbraio 2017. I Prospetti di Base sono composti da documenti distinti e segnatamente dal Documento di Registrazione sull’emittente, GENERALE come di volta in volta eventualmente supplementato, dalla Nota di Sintesi e dalla Nota Informativa sugli strumenti finanziari. Ogni Prospetto di Base sarà integrato in occasione di ciascuna emissione dalle “Condizioni Definitive”, Via Monte Rosa, 91 che saranno rese pubbliche, ai sensi dell’art. 9 del Regolamento Emittenti CONSOB, mediante apposito avviso pubblicato sul sito dell’Emittente www.mediobanca.it, su quello del Responsabile del Collocamento e dei Collocatori. 20149 Milano I Prospetti di Base e le Condizioni Definitive sono consultabili presso la sede dell’Emittente in Milano, Piazzetta Enrico Cuccia, 1 e sul sito dell’Emittente www.mediobanca.it ed eventualmente su quello del Responsabile del Tel. 02 3022 3003 Collocamento e dei Collocatori. Fax. 02 3022 3214 L’adempimento della pubblicazione dei Prospetti di Base non comporta alcun giudizio della Consob sull’opportunità dell’investimento proposto e sul merito dei dati e delle notizie agli stessi relativi. email: 10 febbraio 2017 [email protected] MEDIOBANCA BANCA DI CREDITO FINANZIARIO S.P.A. CAPITALE VERSATO € 435.516.671 - SEDE SOCIALE IN MILANO – PIAZZETTA ENRICO CUCCIA, 1 N. DI ISCRIZIONE NEL REGISTRO DELLE IMPRESE DI MILANO, CODICE FISCALE E P. IVA: 00714490158 ISCRITTA ALL’ ALBO DELLE BANCHE. CAPOGRUPPO DEL GRUPPO BANCARIO MEDIOBANCA ISCRITTO ALL’ALBO DEI GRUPPI BANCARI

CF 97311470583 Ministero della Giustizia Invito 1° - 2017 Dipartimento amministrazione Fondartigianato, il Fondo Interprofessionale per la formazione continua co- penitenziaria stituito da Confartigianato, Cna, Casartigiani, Claai, Cgil, Cisl, Uil, in attua- Direzione generale del personale zione della delibera del CdA del 31 gennaio 2017, pubblica l’INVITO 1° - 2017 e delle risorse PER LA REALIZZAZIONE DI ATTIVITÀ DI FORMAZIONE CONTINUA PER LA RIPRESA Avviso di aggiudicazione Aggiudicazione al minor prezzo, per l’af- ECONOMICA E PRODUTTIVA DELLE ZONE COLPITE DAGLI EVENTI SISMICI 2016, per fi damento della fornitura di n. 2.200.000 un importo complessivo di Euro 820.000,00 (ottocentoventimila/00). cartucce da esercitazione calibro 9X19 mm Le norme, le regole e gli strumenti della presente offerta formativa sono per le esigenze del Corpo di polizia peni- Regolamento generale degli Inviti di Fondartigianato tenziaria - CIG 68331269F3. riportate nel L’avviso è pubblicato sulla Gazzetta Uffi - (ed. marzo 2016), pubblicato sul sito web www.fondartigianato.it. ciale della Comunità Europea in data 20 Le specifiche disposizioni attuative dell’Invito 1° - 2017 ed i termini di gennaio 2017 n. 2017/S 014-021161. scadenza di presentazione previsti sono anch’esse pubblicate sul sito del L’avviso è inoltre reperibile sul sito inter- Fondo. net: https://www.giustizia.it/giustizia/ alla sezione Bandi di gara e contratti. IL VICE PRESIDENTE IL PRESIDENTE IL DIRETTORE GENERALE Giuseppe Briano Stefano Di Niola Pietro Buffa Il Sole 24 Ore 22 Venerdì 10 Febbraio 2017 - N. 40

Codice: AGA02 - 2016 - G0053 CIG: 66621579DE IDeA FIMITsgr IDeA FIMITsgr IDeA FIMITsgr

RELAZIONE DI GESTIONE DEL FONDO DI INVESTIMENTO RELAZIONE DI GESTIONE DEL FONDO DI INVESTIMENTO ALTERNATIVO ALPHA IMMOBILIARE AL 31 DICEMBRE 2016 RELAZIONE DI GESTIONE DEL FONDO DI INVESTIMENTO ALTERNATIVO ATLANTIC 1 AL 31 DICEMBRE 2016 ALTERNATIVO BETA IMMOBILIARE AL 31 DICEMBRE 2016 Il Consiglio di Amministrazione di IDeA FIMIT sgr S.p.A. ha approvato il 9 febbraio Il Consiglio di Amministrazione di IDeA FIMIT sgr S.p.A. ha approvato 2017 la Relazione di gestione al 31 dicembre 2016 di “Alpha Immobiliare - Fondo Il Consiglio di Amministrazione di IDeA FIMIT sgr S.p.A. ha approvato il 9 febbraio il 9 febbraio 2017 la Relazione di gestione al 31 dicembre 2016 di “Atlantic1 - Fondo AUTOSTRADA BRESCIA VERONA VICENZA PADOVA S.P.A. Comune di Investimento Immobiliare di tipo Chiuso” gestito da IDeA FIMIT sgr 2017 la Relazione di gestione al 31 dicembre 2016 di “Beta Immobiliare - Fondo Comune di Investimento Immobiliare di Tipo Chiuso” gestito da IDeA FIMIT sgr ESTRATTO AVVISO DI AGGIUDICAZIONE e quotato sul segmento MIV di Borsa Italiana S.p.A. (codice di negoziazione e quotato sul segmento MIV di Borsa Italiana S.p.A. (codice di negoziazione Comune di Investimento Immobiliare di Tipo Chiuso”, gestito da IDeA FIMIT sgr Società Appaltante: Autostrada Brescia Verona Vicenza Padova Spa - Via QFAL; codice ISIN IT0003049605). e quotato sul segmento MIV di Borsa Italiana S.p.A. (codice di negoziazione QFATL, codice ISIN IT0004014707). F.Gioia, 71- 37135 Verona 045/8272.222 045/508199 Il valore complessivo netto (NAV) del Fondo Alpha è passato da 346.542.613 euro QFBET; codice ISIN IT0003497721). Il valore complessivo netto (NAV) del Fondo Atlantic1 è passato da 249.104.767 euro - Tel. - Fax: - sito internet: http://www.autobspd.it [email protected] al 31 dicembre 2015 a 321.994.233 euro al 31 dicembre 2016. Il valore complessivo netto (NAV) del Fondo Beta è passato da 59.528.329 euro al 31 dicembre 2015 a 266.886.710 euro al 31 dicembre 2016. - e-mail: Il valore unitario della quota è passato da 3.336,150 euro al 31 dicembre 2015 al 31 dicembre 2015 a 46.701.015 euro al 31 dicembre 2016. Il valore unitario della quota è passato da 477,651 euro al 31 dicembre 2015 Procedura di gara: aperta, ai sensi dell’art. 60, D.Lgs. 18 Aprile 2016, n. 50 e s.m. a 3.099,824 euro al 31 dicembre 2016, facendo registrare un decremento del 7,08%. Il valore unitario della quota è passato da 221,728 euro al 31 dicembre 2015 a 511,748 euro al 31 dicembre 2016, facendo registrare un incremento del 7,14%. Data aggiudicazione: 31/01/2017. Dalla data di apporto, 1 marzo 2001, al 31 dicembre 2016, il valore complessivo a 173,950 euro al 31 dicembre 2016 facendo registrare un decremento del 21,55%. Dalla data di apporto, 1 giugno 2006, al 31 dicembre 2016, il valore complessivo Criterio di aggiudicazione: art. 95, D.Lgs. 50/2016, ovvero criterio dell’offerta netto (NAV) del Fondo si è incrementato passando da 259.687.500 euro Dal 1 gennaio 2004, data di apporto, al 31 dicembre 2016, il valore complessivo netto (NAV) del Fondo si è incrementato passando da 260.760.000 euro economicamente più vantaggiosa. a 321.994.233 euro (346.542.613 euro al 31 dicembre 2015). Il valore unitario della netto (NAV) del Fondo si è decrementato passando da 268.474.000 euro a 266.886.710 euro (249.104.767 euro al 31 dicembre 2015). Il valore unitario della quota è passato da 2.500,000 euro a 3.099,824 euro (3.336,150 euro al 31 dicembre a 46.701.015 euro. Il valore unitario della quota è passato da 1.000,00 euro quota è passato da 500,000 euro a 511,748 euro (477,651 euro al 31 dicembre Offerte ricevute: cinque (5). 2015) con un incremento del 23,99% (33,45% al 31 dicembre 2015); considerando a 173,950 euro, con un decremento dell’ 82,61%, considerando le distribuzioni 2015) con un incremento del 2,35%; considerando le distribuzioni dei proventi Operatore aggiudicatario: Costituendo raggruppamento temporaneo Vezzola le distribuzioni dei proventi effettuate sino alla data del 31 dicembre 2016, dei proventi, per un totale di 656,720 euro per quota, e dei rimborsi parziali effettuate sino alla data del 31 dicembre 2016, per un totale di 262,75 euro S.p.A. + Italbeton S.r.l. + Ecovie Soc. Coop. – Via Mantova, 39 – 25017 Lonato (BS). per un totale di 1.888,85 euro a quota, che hanno inciso per il 75,55% rispetto pro-quota di 773,350 euro, che hanno inciso complessivamente per il 143,01% per ciascuna quota che hanno inciso per il 52,55% rispetto al valore iniziale della al valore iniziale della quota (2.500 euro) e considerata la distribuzione dei rispetto al valore iniziale della quota (1.000 euro), l’incremento di valore realizzato quota (500,00 euro), e dei rimborsi effettuati sino alla data del 31 dicembre 2016, Offerta: ribasso del 51,170%. rimborsi parziali pro-quota per un totale di 97 euro pro-quota, che ha inciso per è pari al 60,40%. per un totale di 55,56 euro per ciascuna quota che hanno inciso per Natura dei lavori e luogo di esecuzione: lavori di rifacimento del manto d’usura il 3,88% rispetto al valore iniziale della quota, l’incremento di valore realizzato Il Tasso Interno di Rendimento, calcolato sulla base del valore iniziale, dei fl ussi l’11,11% rispetto al valore iniziale della quota, l’incremento di valore realizzato drenante e degli strati sottostanti delle pavimentazioni della variante di Lonato è pari al 103,43%. è pari al 66,01%. di cassa in uscita (proventi distribuiti e rimborsi parziali pro-quota effettuati) (BS) – Lotto 5. Il Tasso Interno di Rendimento, calcolato sulla base del valore iniziale del Fondo, e del valore del NAV al 31 dicembre 2016, risulta pari a 8,18%. Il Tasso Interno di Rendimento, calcolato sulla base del valore iniziale del Fondo, dei fl ussi di cassa in uscita e del NAV al 31 dicembre 2016, risulta pari al 6,85%. L’elenco degli offerenti è rilevabile nell’Area Fornitori, Sezione Bandi e Concorsi del La Relazione di gestione del Fondo Beta e l’estratto della Relazione di stima dei dei fl ussi di cassa in uscita e del NAV al 31 dicembre 2016, risulta del 6,31%. La Relazione di gestione del Fondo Alpha e l’estratto della Relazione di stima dei beni del Fondo, redatto dall’Esperto Indipendente, sono a disposizione presso La Relazione di gestione del Fondo Atlantic1 e l’estratto della relazione di stima sito web www.autobspd.it. beni del Fondo, redatta dall’Esperto Indipendente, sono a disposizione presso la sede di IDeA FIMIT sgr, presso la sede del Depositario State Street Bank dei beni del Fondo, redatta dall’Esperto Indipendente, sono a disposizione presso IL CONSIGLIERE

la sede di IDeA FIMIT sgr, presso la sede del Depositario State Street Bank v International GmbH – Succursale Italia, sul sito internet www.fondobeta.it e sul la sede di IDeA FIMIT sgr, presso la sede del Depositario State Street Bank International GmbH – Succursale Italia, sul sito internet www.fondoalpha.it e sul Ing. Carlos Francisco del Rio Carcano meccanismo di stoccaggio autorizzato all’indirizzo www.1info.it. International GmbH – Succursale Italia, sul sito internet www.fondoatlantic1.it meccanismo di stoccaggio autorizzato all’indirizzo www.1info.it. I risultati e i rendimenti comunicati sono stati conseguiti nel passato. Non vi è garanzia e sul meccanismo di stoccaggio autorizzato all’indirizzo www.1info.it. I risultati e i rendimenti comunicati sono stati conseguiti nel passato. che i medesimi risultati possano essere ottenuti in futuro. Il presente documento non I risultati e i rendimenti comunicati sono stati conseguiti nel passato. Non vi è garanzia che Non vi è garanzia che i medesimi risultati possano essere ottenuti in futuro. costituisce un’offerta o un invito ad acquistare o sottoscrivere Quote dei Fondi gestiti da i medesimi risultati possano essere ottenuti in futuro. Il presente documento non costituisce Il presente documento non costituisce un’offerta o un invito ad acquistare IDeA FIMIT sgr. Prima dell’acquisto, leggere i Prospetti Informativi e la documentazione un’offerta o un invito ad acquistare o sottoscrivere Quote dei Fondi gestiti da IDeA FIMIT sgr. o sottoscrivere quote dei Fondi gestiti da IDeA FIMIT sgr. Prima dell’acquisto, leggere Codice: BES01 - 2017 - G0005 contabile pubblicata più recente. Prima dell’acquisto, leggere i Prospetti Informativi e la documentazione contabile pubblicata CIG: Lotto 1B: 6967521438 Lotto2B: 696752792A i Prospetti Informativi e la documentazione contabile pubblicata più recente. più recente.

IDeA FIMIT sgr IDeA FIMIT sgr IDeA FIMIT sgr Via Mercadante 18 00198 Roma Via Mercadante 18 00198 Roma Via Mercadante 18 00198 Roma T. (+39) 06 681631 F. (+39) 06 68192090 T. (+39) 06 681631 F. (+39) 06 68192090 T. (+39) 06 681631 F. (+39) 06 68192090 Via Brera 21 20121 Milano Via Brera 21 20121 Milano Via Brera 21 20121 Milano T. (+39) 02 725171 F. (+39) 02 72021939 WWW.IDEAFIMIT.IT T. (+39) 02 725171 F. (+39) 02 72021939 WWW.IDEAFIMIT.IT T. (+39) 02 725171 F. (+39) 02 72021939 WWW.IDEAFIMIT.IT AUTOSTRADA BRESCIA VERONA VICENZA PADOVA SPA ESTRATTO BANDO DI PROCEDURA APERTA Società appaltante: Autostrada Brescia Verona Vicenza Padova Spa - Via Flavio Gioia, 71 - 37135 Verona - Telefono: 045/8272.222 - Fax: 045/508199 - Sito internet: http://www.autobspd.it - e-mail: [email protected]. Procedura di gara: aperta ai sensi dell’art. 60, D.Lgs. 18 Aprile 2006, n. 50. 2 Forma del contratto: scrittura privata. IDeA FIMITsgr IDeA FIMITsgr Natura dei lavori e luogo di esecuzione: lavori relativi agli interventi di riparazione urgenti e non programmabili sulle pavimentazioni in tratti sparsi di carreggiata e corsia sulle autostrada A4 da Brescia a Padova e A31 della Valdastico, svincoli di RELAZIONE DI GESTIONE DEL FONDO DI INVESTIMENTO autostazione, raccordi interni, tangenziali e pertinenze – Lotti 1B e 2B. RELAZIONE DI GESTIONE DEL FONDO DI INVESTIMENTO Importo complessivo a base d’asta: ALTERNATIVO ATLANTIC 2 – BERENICE AL 31 DICEMBRE 2016 Prestito obbligazionario ALTERNATIVO DELTA IMMOBILIARE AL 31 DICEMBRE 2016 - Lotto 1B, compresi gli oneri per la sicurezza, IVA esclusa, è di € 2.000.000,00 Il Consiglio di Amministrazione di IDeA FIMIT sgr S.p.A. ha approvato il 9 febbraio “Mediobanca New York 2015/2020 a Tasso Variabile in (euro duemilioni), di cui € 111.114,08, (euro centoundicimilacentoquattordici/08) per costi specifici per la sicurezza non soggetti a ribasso. 2017 la Relazione di gestione al 31 dicembre 2016 di “Atlantic 2 - Berenice - Fondo Il Consiglio di Amministrazione di IDeA FIMIT sgr S.p.A. ha approvato il 9 febbraio dollari USA” € Comune di Investimento Immobiliare di Tipo Chiuso” gestito da IDeA FIMIT sgr - Lotto 2B, compresi gli oneri per la sicurezza, IVA esclusa, è di 2.000.000,00 2017 la Relazione di gestione al 31 dicembre 2016 di “Delta Immobiliare - Fondo (codice ISIN IT0005143240) (euro duemilioni), di cui € 111.114,08, (euro centoundicimilacentoquattordici/08) e quotato sul segmento MIV di Borsa Italiana S.p.A. (codice di negoziazione Comune di Investimento Immobiliare di Tipo Chiuso” gestito da IDeA FIMIT sgr per costi specifici per la sicurezza non soggetti a ribasso. QFATL2, codice ISIN IT0003855696). e quotato sul segmento MIV di Borsa Italiana S.p.A. (codice di negoziazione Gli interessi relativi al periodo 14 novembre 2016 – 13 febbraio 2017, già determi- Criterio di aggiudicazione: art. 95, comma 2, D.Lgs. 50/2016, ovvero criterio Il valore complessivo netto (NAV) del Fondo Atlantic 2 - Berenice è passato QFDI; codice ISIN IT0004105273). nati al tasso annuale lordo del 2,30206%, saranno esigibili dal 13 febbraio 2017. dell’offerta economicamente più vantaggiosa. da 94.287.707 euro al 31 dicembre 2015 a 80.400.412 euro al 31 dicembre 2016. Per il periodo 13 febbraio 2017 – 12 maggio 2017 il tasso annuo lordo è stato deter- Luogo e termine di ricezione delle offerte: Via Flavio Gioia, 71 – 37135 Verona, Il valore complessivo netto (NAV) del Fondo Delta è passato da 193.051.034 euro entro le ore 13.00 del giorno 15/03/2017. Il valore unitario della quota è passato da 157,145 euro al 31 dicembre 2015 minato nella misura del 2,43372%, pari a un tasso trimestrale lordo dello 0,59491%. al 31 dicembre 2015 a 195.551.846 euro al 31 dicembre 2016. Ora, data e luogo della gara: ore 09.30 del giorno 28/03/2017 in Via F.Gioia, 71 a 134,000 euro al 31 dicembre 2016, facendo registrare un decremento del 14,73%. Verona, in seduta pubblica. Il valore unitario della quota è passato da 91,697 euro al 31 dicembre 2015 MEDIOBANCA BANCA DI CREDITO FINANZIARIO S.P.A. Dalla data di apporto, 14 luglio 2005, al 31 dicembre 2016, il valore complessivo CAPITALE VERSATO € 436.516.671 - SEDE SOCIALE IN MILANO – PIAZZETTA ENRICO CUCCIA, 1 Pubblicità: il bando completo degli allegati è scaricabile dal sito web netto (NAV) del Fondo si è ridotto passando da 300.001.500 euro a 80.400.412 euro a 92,884 euro al 31 dicembre 2016, facendo registrare un incremento dell’ 1,29%. N. DI ISCRIZIONE NEL REGISTRO DELLE IMPRESE DI MILANO, CODICE FISCALE E P. IVA: 00714490158 http://www.autobspd.it. (94.287.707 euro al 31 dicembre 2015). Il valore unitario della quota è passato Dalla data di avvio dell’operatività del Fondo, ossia il 22 dicembre 2006, ISCRITTA ALL’ ALBO DELLE BANCHE. CAPOGRUPPO DEL GRUPPO BANCARIO MEDIOBANCA ISCRITTO IL CONSIGLIERE ALL’ALBO DEI GRUPPI BANCARI v da 500,000 euro a 134,000 euro (157,145 euro al 31 dicembre 2015) con un al 31 dicembre 2016, il valore complessivo netto (NAV) del Fondo è passato Ing. Carlos Francisco del Rio Carcano decremento del 73,20%; considerando le distribuzioni dei proventi effettuate sino da 210.532.300 euro a 195.551.846 euro ed il valore unitario della quota è passato alla data del 31 dicembre 2016, per un totale di 355,09 euro a quota, che hanno da 100,000 euro a 92,884 euro. inciso per il 71,02% rispetto al valore iniziale della quota (500 euro), e i rimborsi Il decremento è dato dall’effetto combinato dei risultati dei vari esercizi e dal parziali effettuati pari complessivamente a 282,12 euro per quota (pari al 56,42% rimborso pro quota avvenuto nel 2014 per 4,50 euro. del valore iniziale), l’incremento di valore realizzato è pari al 54,24%. Il Tasso Interno di Rendimento, calcolato sulla base del valore iniziale del Fondo, FONCER Il Tasso Interno di Rendimento, calcolato sulla base del valore iniziale del Fondo, dei fl ussi di cassa in uscita e del NAV al 31 dicembre 2016, risulta essere un valore ESTRATTO DI BANDO dei fl ussi di cassa in uscita e del NAV al 31 dicembre 2016, risulta pari all’ 8,43%. negativo pari a 0,27%. Il Consiglio di Amministrazione di “FON- La Relazione di gestione del Fondo Atlantic 2 - Berenice e l’estratto della CER - Fondo pensione complementare a La Relazione di gestione del Fondo Delta e l’estratto della relazione di stima dei relazione di stima dei beni del Fondo, redatta dall’Esperto Indipendente, sono COMUNICAZIONE capitalizzazione per i lavoratori dipen- beni del Fondo, redatta dall’Esperto Indipendente, sono a disposizione presso a disposizione presso la sede di IDeA FIMIT sgr, presso la sede del Depositario denti dell’industria di piastrelle di ce- la sede di IDeA FIMIT sgr, presso la sede del Depositario BNP Paribas Securities PUBBLICITARIA State Street Bank International GmbH – Succursale Italia, sul sito internet Prestito obbligazionario ramica e di materiali refrattari”, iscritto Services – Succursale di Milano, sul sito internet www.fondodelta.it e sul www.fondoatlantic2-berenice.it e sul meccanismo di stoccaggio autorizzato “Mediobanca Londra 2015/2020 a Tasso Variabile in alla Sezione I dell’Albo tenuto dalla Com- meccanismo di stoccaggio autorizzato all’indirizzo www.1info.it. Per la pubblicità all’indirizzo www.1info.it. sterlina inglese” missione di Vigilanza sui Fondi Pensione I risultati e i rendimenti comunicati sono stati conseguiti nel passato. Non vi è garanzia che I risultati e i rendimenti comunicati sono stati conseguiti nel passato. Non vi è garanzia legale su Il Sole 24 Ore (COVIP) con il n. 107, ha deliberato di pro- i medesimi risultati possano essere ottenuti in futuro. Il presente documento non costituisce che i medesimi risultati possano essere ottenuti in futuro. Il presente documento non (codice ISIN IT0005143257) cedere alla selezione dei soggetti abilitati un’offerta o un invito ad acquistare o sottoscrivere Quote dei Fondi gestiti da IDeA FIMIT sgr. costituisce un’offerta o un invito ad acquistare o sottoscrivere Quote dei Fondi gestiti Gli interessi relativi al periodo 14 novembre 2016 – 13 febbraio 2017, già determi- ai quali affidare la gestione del Comparto Prima dell’acquisto, leggere i Prospetti Informativi e la documentazione contabile pubblicata da IDeA FIMIT sgr. Prima dell’acquisto, leggere i Prospetti Informativi e la documentazione Via Monte Rosa, 91 - 20149 Milano più recente. contabile pubblicata più recente. nati al tasso annuale lordo del 1,80181%, saranno esigibili dal 13 febbraio 2017. “BILANCIATO”. Per il periodo 13 febbraio 2017 – 12 maggio 2017 il tasso annuo lordo è stato deter- Tel. 02 3022 3594-3257-3126 Il testo completo del Bando ed il Que- minato nella misura del 1,76113%, pari a un tasso trimestrale lordo dello 0,42460%. stionario sono disponibili sul sito IDeA FIMIT sgr IDeA FIMIT sgr Fax. 02 3022 3259 www.foncer.it. Via Mercadante 18 00198 Roma Via Mercadante 18 00198 Roma MEDIOBANCA BANCA DI CREDITO FINANZIARIO S.P.A. Le candidature devono pervenire in busta T. (+39) 06 681631 F. (+39) 06 68192090 T. (+39) 06 681631 F. (+39) 06 68192090 CAPITALE VERSATO € 436.516.671 - SEDE SOCIALE IN MILANO – PIAZZETTA ENRICO CUCCIA, 1 email: [email protected] chiusa all’indirizzo riportato nel Bando Via Brera 21 20121 Milano Via Brera 21 20121 Milano N. DI ISCRIZIONE NEL REGISTRO DELLE IMPRESE DI MILANO, CODICE FISCALE E P. IVA: 00714490158 ISCRITTA ALL’ ALBO DELLE BANCHE. CAPOGRUPPO DEL GRUPPO BANCARIO MEDIOBANCA ISCRITTO sopra indicato entro le ore 13 del 10 marzo T. (+39) 02 725171 F. (+39) 02 72021939 WWW.IDEAFIMIT.IT T. (+39) 02 725171 F. (+39) 02 72021939 WWW.IDEAFIMIT.IT ALL’ALBO DEI GRUPPI BANCARI 2017, a pena di esclusione. Il Sole 24 Ore Venerdì 10 Febbraio 2017 - N. 40 Finanza & Mercati 23

LA GIORNATA Indici e mercati in diretta su www.ilsole24ore.com/finanza Titoli di Stato e Obbligazioni Spread Bund 2Y L Spread Bund 5Y L Spread Bund 10Y L Spread Treas. 5Y B Spread Treas. 10Y B Startup con il Sole 78 128 187 -101 -21 A 81 a ieri 134 a ieri 195 a ieri -93 a ieri -10 a ieri L’OSSERVATORIO NÒVA E FINANZA&MERCATI 55 a un anno 86 a un anno 139 a un anno -56 a un anno -4 a un anno TITOLI IN SCADENZA Titolo Prezzo Rend. Qtà Prezzo Rend. Date Spread Codice Ced. VWAP eff.% º Date Codice VWAP eff.% Dati al 31-01-2017 in Mld di º. Fonte: Ministero del Tesoro god. Tipo ind. ISIN att. 09.02 lordo (mlg) God. Titolo ISIN 09.02 lordo Scad. BoT BTpBTpº+Ita CcT CTz D.Est. Totale 01-08s 1.2.2019 IT0003493258 4,25 108,255 0,05 1196 Obbligazioni - MOT ed EuroMOT Feb-17 12,500 24,447 —— 11,383 — 48,330 01-03s 1.3.2019 IT0004423957 4,50 109,002 0,09 1124 28-09 B. Imi 16-26 Tf/Tv XS1490787113 96,10 1,18 01-05s 1.5.2019 IT0004992308 2,50 105,162 0,16 766 Mar-17 13,200 —— 7,865 — 0,719 21,785 18-11 B. Popolare 13-20 LT II IT0004966823 103,35 3,89 01-08s 1.8.2019 IT0005030504 1,50 103,181 0,21 1050 18-10 B.Imi 10-19 4,4% IT0004863731 102,22 3,51 Apr-17 12,075 — 17,056 ——— 29,131 01-03s 1.9.2019 IT0004489610 4,25 110,217 0,22 2188 31-10 B.Imi 13-19 Sprint 2 IT0004957020 107,60 0,82 Mag-17 12,500 26,392 ———— 38,892 15-04s 15.10.2019 IT0005217929 0,05 99,518 0,23 2421 06-07 B.Imi 16-18 8,5% Rub XS1435073512 102,09 6,82 01-06s 1.12.2019 IT0005069395 1,05 102,280 0,23 726 10-05 B.Imi 16-26 Tf/Tv XS1379091546 99,68 1,00 L’auto connessa vale Giu-17 13,000 14,979 — 8,867 — 1,820 38,666 01-08s 1.2.2020 IT0003644769 4,50 112,400 0,30 1056 25-01 B.Imi 17-23 Usd Tf/Tv Serie VI XS1555142568 98,80 3,39 Lug-17 13,000 ————— 13,000 01-03s 1.3.2020 IT0004536949 4,25 111,883 0,32 1454 25-01 B.Imi 17-27 Tf/Tv Serie IV XS1551929760 97,40 1,30 01-05s 1.5.2020 IT0005107708 0,70 101,168 0,33 2860 Ago-17 6,600 22,249 —— 12,370 — 41,220 30-04t B.Popolare 15-22 tv IT0005120313 103,29 3,43 01-03s 1.9.2020 IT0004594930 4,00 112,556 0,43 1392 20-07 Bei 11-18 9,25% BondsD.Try XS0648456167 97,48 11,16 Set-17 6,750 — 15,877 —— 0,250 22,877 01-05s 1.11.2020 IT0005142143 0,65 100,829 0,42 2629 — Bei 11-26 zc Usd XS0070553820 75,57 2,92 Ott-17 6,250 —— 12,975 — 0,091 19,316 01-03s 1.3.2021 IT0004634132 3,75 112,781 0,55 2304 25-07 Bei 13-19 8,5% Bonds XS0995130712 94,39 11,20 01-05s 1.5.2021 IT0004966401 3,75 112,840 0,65 352 Nov-17 6,000 15,978 22,272 ——— 44,250 21-12 Bei 14-17 10,5% Bonds due XS1014703851 100,31 9,95 un miliardo di dollari 01-06s 1.6.2021 IT0005175598 0,45 99,166 0,65 10611 15-11 Bei 14-19 10,75% Bonds XS1053090665 99,93 10,74 Dic-17 4,750 ———— 0,152 4,902 01-08s 1.8.2021 IT0004009673 3,75 113,266 0,73 2797 18-09 Bei 14-21 8,75% Try XS1075219763 92,12 10,98 01-03s 1.9.2021 IT0004695075 4,75 117,634 0,79 1934 Gen-18 7,700 15,734 ——— 0,634 24,067 03-10 Bei 14-24 9,25% Try XS1115184753 93,08 10,59 01-05s 1.11.2021 IT0005216491 0,35 97,736 0,84 6549 23-01 Bei 17-19 8,75% Brl XS1550273046 99,91 8,79 La giapponese Toyota ha già investito in 15 startup Totale 114,325 119,780 55,205 29,708 23,754 3,666 346,437 15-06s 15.12.2021 IT0005028003 2,15 106,065 0,87 2769 23-01 Bei 17-20 8,5% Brl XS1550952292 99,91 8,53 01-03s 1.3.2022 IT0004759673 5,00 119,631 1,00 1904 16-03s Bers 13-20 1,5% Usd US29874QCH56 99,37 1,72 Titolo Prezzo 365 360 Qtà 15-04s 15.4.2022 IT0005086886 1,35 101,561 1,04 1954 26-03t Birs 16-19 TF 7,6% Brl XS1488416329 100,08 7,79 Spread Codice VWAP Rend Rend º 01-03s 1.9.2022 IT0004801541 5,50 123,293 1,15 440 06-05t Birs 17-27 3% Aud XS1550144668 100,00 3,03 god./Tipo ind. Isin 09.02 lordo lordo (mlg) 15-03s 15.9.2022 IT0005135840 1,45 101,629 1,15 3100 06-05t Birs 17-27 3,6% Nzd XS1550135088 100,00 3,65 della Silicon Valley, a Sunnyvale, re un’auto e sottoscrivere un fi- cui ha scommesso maggiormen- Buoni ordinari Tesoro 01-05s 1.11.2022 IT0004848831 5,50 123,534 1,22 869 04-01 Bund 01-18 4% DE0001135341 104,41 -0,91 Gianni Rusconi lavorando su sensori di tipo Lidar nanziamento direttamente onli- te il colosso nipponico per pri- 14.02.17 IT0005162620 100,003 ——— 15-03s 15.3.2023 IT0005172322 0,95 97,891 1,32 4584 20-03t CassaDP 15-22 tf/tv IT0005090995 97,07 0,79 01-05s 1.5.2023 IT0004898034 4,50 118,479 1,39 8410 pPoco meno di una novantina per alimentare mappe 3D in tem- ne, senza passare dalla tradizio- meggiare nei veicoli a guida auto- 28.02.17 IT0005211146 100,037 ——— 20-10 Centrobanca 98-18 Sd/Tv IT0001267381 108,21 0,58 14.03.17 IT0005171720 100,027 ——— 01-08s 1.8.2023 IT0004356843 4,75 120,629 1,41 4823 — Comit 98-28 zc IT0001200390 73,82 2,79 di operazioni (87 per la precisio- po reale e ha raccolto lo scorso nale concessionaria. Uno stru- noma, chiudendo round di finan- 31.03.17 IT0005214850 100,045 -0,36 -0,36 — 15-04s 15.10.23 IT0005215246 0,65 94,684 1,49 4894 24-02 HellenicRep. 12-23 New BondsGR0128010676 78,47 8,12 ne), per una raccolta totale di un agosto 90 milioni di dollari da di- mento del fintech adattato ziamento in realtà come le ameri- 13.04.17 IT0005176190 100,062 -0,38 -0,37 7 01-05s 1.11.2023 IT0000366655 9,00 147,693 1,50 5974 17-07 HellenicRep. 14-17 3,375% GR0110029312 96,10 12,87 28.04.17 IT0005216939 100,074 -0,36 -0,36 — 22-06s 22.12.2023 IT0000366721 8,50 152,500 0,64 — 17-04 HellenicRep. 14-19 4,75% GR0114028534 90,29 9,92 miliardo e 49 milioni di dollari. I versi investitori, fra cui Delphi Au- all’auto insomma, del tutto com- cane Getaround e UiEvolution 12.05.17 IT0005186397 100,082 -0,34 -0,34 35 01-03s 1.3.2024 IT0004953417 4,50 118,838 1,66 621 15-11 IVS Gr. senior unsec. 15-22 4,5%XS1308021846 104,91 3,54 numeri che accompagnano le tomotive e Samsung Ventures. plementare all’idea di smart car (software per veicoli connessi) o 31.05.17 IT0005219412 100,105 -0,36 -0,36 — 01-03s 1.9.2024 IT0005001547 3,75 113,803 1,79 1613 18-02 Med.Lombardo 99-19 3 tf/tv IT0001307286 108,72 0,63 14.06.17 IT0005199341 100,161 -0,49 -0,48 — 01-06s 1.12.2024 IT0005045270 2,50 104,737 1,85 2126 13-03t Mediobanca 11-21 Tv IT0004720436 107,94 2,64 nuove imprese tecnologiche che Le prospettive per i prossimi farcita di sensori, intelligenza ar- la giapponese GrooveX, nata in 30.06.17 IT0005222143 100,156 -0,41 -0,40 1898 01-03s 1.3.2025 IT0004513641 5,00 123,025 1,91 2443 18-04 Mediobanca 13-23 sub LowT.2IT0004917842 113,33 3,32 operano nel mondo dell’automo- dodici mesi sembrano ancora tificiale e connessioni ultravelo- pancia al gigante delle telecomu- 14.07.17 IT0005203523 100,156 -0,38 -0,37 — 01-06s 1.6.2025 IT0005090318 1,50 96,796 1,93 4933 02-10 Mediobanca 14-19 Dollaro 3% IT0005056483 100,69 2,72 31.07.17 IT0005239022 100,140 -0,30 -0,30 — 01-06s 1.12.2025 IT0005127086 2,00 99,649 2,05 17109 16-06 Mediobanca 16-26 3,75% IT0005188351 102,54 3,42 14.08.17 IT0005211138 100,152 -0,30 -0,30 — 01-03s 1.3.2026 IT0004644735 4,50 119,329 2,15 7745 tive e in quello delle connected car promettenti e la sensazione de- ci e in grado di rendere l’espe- nicazioni SoftBank. — Mediobanca Atto Un. 11-17 zc IT0004783046 99,94 0,08 14.09.17 IT0005214843 100,190 -0,32 -0,32 — 01-06s 1.6.2026 IT0005170839 1,60 95,667 2,13 11978 in particolare parlano da soli. Il va- gli analisti è che l’impatto delle rienza di acquisto del cliente più L’apertura dei costruttori di 12-06 Medioc. Call. 15-25 2,75% IT0005118796 103,41 2,29 13.10.17 IT0005216921 100,210 -0,32 -0,32 330 01-05s 1.11.2026 IT0001086567 7,25 144,049 2,20 3270 25-11 Oat 15-25 1% FR0012938116 101,80 0,79 lore dei round conclusi nel 2016, di startup sull’industria delle quat- veloce e più semplice. auto all’ecosistema delle star- 14.11.17 IT0005219404 100,219 -0,29 -0,29 — 01-06s 1.12.2026 IT0005210650 1,25 91,857 2,19 20508 25-05 Oat 15-26 0,50% FR0013131877 96,45 0,90 14.12.17 IT0005222135 100,298 -0,36 -0,36 44 01-06s 1.06.2027 IT0005240830 2,20 99,066 2,31 39105 cui il 68% negli Stati Uniti, è pres- tro ruote possa essere sempre Decisamente più rumore ave- tup è quindi decisamente in au- 25-05 Oat 16-36 1,25% FR0013154044 92,53 1,71 12.01.18 IT0005239030 100,259 -0,28 -0,28 — 01-05s 1.11.2027 IT0001174611 6,50 138,928 2,38 1075 25-05 Oat 16-66 1,75% FR0013154028 85,53 2,24 soché raddoppiato rispetto all’an- più incisivo, a cavallo di servizi va fatto, nei primi giorni di gen- mento e lo testimoniamo anche 01-03s 1.9.2028 IT0004889033 4,75 122,718 2,49 3405 17-03s Rep. Polonia 12-23 3% US731011AT95 99,50 3,12 Titolo Prezzo Rend. Qtà 01-05s 1.11.2029 IT0001278511 5,25 129,143 2,56 5717 no precedente (la crescita è di ol- digitali e tecnologie che spazia- naio, l’investimento operato da le operazioni che nel 2016 han- º 15-06s Rep.Italy 03-33 5,375%Usd US465410BG26 108,79 4,65 Date Spread Codice Ced. VWAP eff.% 01-03s 1.3.2030 IT0005024234 3,50 110,197 2,59 3432 tre il 91%) e ha superato di gran no dalla guida assistita e autono- Intel per acquisire una quota del no visto Volkswagen investire god. Tipo ind. ISIN att. 09.02 lordo (mlg) 01-05s 1.5.2031 IT0001444378 6,00 139,544 2,66 331 15-04 Rep.Portogallo 06-37 4,10% PTOTE5OE0007 91,67 4,75 lunga l’exploit registrato nel 2013 ma alla cybersecurity, passando 15% di Here International, la star- 300 milioni di euro nell’israelia- Certificati credito Tesoro 01-03s 1.3.2032 IT0005094088 1,65 88,674 2,58 24498 15-04s Rep.Portogallo 14-24 5,125% UsdXS1085735899 97,09 5,67 01-08s 1.2.2033 IT0003256820 5,75 138,123 2,80 133 15-02 Rep.Portogallo 15-45 4,10% PTOTEBOE0020 86,85 4,98 grazie al botto pre Ipo da 400 mi- per i sistemi di comunicazione tup tedesca specializzata in map- na Gett e General Motors acqui- 01-03s 1.3.17 +0,15s IT0004584204 0,03 100,014 — 1511 21-07 Rep.Portogallo 16-26 2,875% PTOTETOE0012 90,89 4,05 Certificati credito Tesoro - 6mEuribor 01-03s 1.9.2033 IT0005240350 2,45 96,083 2,76 11498 01-08s 1.8.2034 IT0003535157 5,00 129,198 2,88 5101 14-04 Rep.Portogallo 17-27 4,125% PTOTEUOE0019 98,43 4,31 lioni di dollari di Mobileye. A viva- vehicle to vehicle. Fra le prime pe digitali e sistemi di localizza- sire una quota di Lyft per 500 15-06s 15.06.17 +2,5a IT0004809809 1,15 100,861 -0,26 284 25-01 S.Paolo 99-19 swap IT0001302659 105,25 0,54 15-04s 15.10.17 +0,8a IT0004652175 0,30 100,532 -0,22 1108 01-03s 1.9.2036 IT0005177909 2,25 91,091 2,87 17793 cizzare il settore, l’anno passato, ci operazioni registrate in questo zione, venduta 18 mesi fa da No- milioni di dollari. La sfida è stata 01-08s 1.2.2037 IT0003934657 4,00 115,015 3,02 13401 14-04 Tip 14-20 4,75% IT0005009524 107,82 2,16 15-04s 15.04.18 +1,0a IT0004716319 0,40 101,024 -0,10 2768 30-06s Ubi 09-19 Eurib. 6m m IT0004497050 99,02 2,05 hanno pensato soprattutto le star- inizio di 2017 spicca per esempio kia a Daimler, Bmw e Audi. inoltre raccolta anche da Jaguar 01-05s 01.11.18 +1,8a IT0004922909 0,80 102,708 0,01 1960 01-08s 1.8.2039 IT0004286966 5,00 129,423 3,18 12711 01-03s 1.9.2040 IT0004532559 5,00 128,454 3,28 5140 13-03s Ubi 09-19 Lower Tier Fix m IT0004457070 99,14 2,05 15-05s 15.11.19 +1,2a IT0005009839 0,50 102,437 0,09 4987 tup californiane, Zoox e Quaner- quella a firma di Ford. La casa Molto attiva sul fronte startup Land Rover che ha fondato la 01-03s 1.9.2044 IT0004923998 4,75 125,026 3,38 8650 08-04s Ubi 12-19 6% IT0004842370 105,14 2,78 15-06s 15.12.20 +0,8a IT0005056541 0,29 101,465 0,19 10427 gy Systems in testa. La prima, nata americana è entrata, per una ci- è stata anche Toyota, che negli ul- startup InMotion, il cui compi- 01-03s 1.9.2046 IT0005083057 3,25 98,531 3,35 30119 31-07 Unicredit 14-20 BPosta 3,30% IT0005022055 103,98 0,92 15-06s 15.06.22 +0,55 IT0005104473 0,17 99,940 0,33 23256 01-03s 1.3.2047 IT0005162828 2,70 88,037 3,36 74549 nel 2014 a Menlo Park per svilup- fra e una quota societaria rimasta timi dodici mesi ha investito, at- to sarà quello di sviluppare app 15-06s 15.12.22 +0,70 IT0005137614 0,24 100,400 0,40 13054 Dati anagrafici e calcolo dei rendimenti a cura di Skipper Informatica 01-03s 1.3.2067 IT0005217390 2,80 81,704 3,62 58293 pare un taxi elettrico senza guida- ignota, nel capitale di una startup traverso il fondo Mirai Creation e servizi on demand per la mo- 15-07s 15.07.23 +0,70 IT0005185456 0,23 99,790 0,50 2051 Buoni Tesoro Poliennali - Inflazione Eurostat 15-02s 15.02.24 +0,75 IT0005218968 0,29 98,924 0,67 16419 Differenziali tra l'Euro e i principali Paesi tore, ha portato a casa in due di- fondata nel 2015 a San Francisco, Investment Limited Partner, in bilità. Ma siamo, dicono gli Certificati Tesoro zero coupon 15-03s 15.9.2017 IT0004085210 2,10 102,099 -0,59 177 Calcolati sui titoli benchmark delle diverse aree valutarie 15-03s 15.9.2018 IT0004890882 1,70 104,309 0,02 3148 Paese 3 m 6 m 1a 2a 3a 4a 5a 7a 10a stinti round di finanziamento ol- AutoFi. L’obiettivo? Utilizzarne una quindicina di imprese inno- esperti, solo allinizio. — 27.2.17 IT0005089955 — 100,009 — 416 15-03s 15.9.2019 IT0004380546 2,35 107,968 0,34 358 Usa -1,32 -1,48 -1,65 -1,95 -2,20 -2,29 -2,29 -2,33 -2,07 — 30.8.17 IT0005126989 — 100,154 -0,28 323 15-03s 15.9.2021 IT0004604671 2,10 110,190 0,95 276 tre 250 milioni di dollari; la secon- il software a beneficio di quei vative. Car sharing, intelligenza [email protected] un mese fa -1,18 -1,54 -1,52 -1,93 -2,15 -0,59 -2,37 -2,30 -2,09 — 28.3.18 IT0005175366 — 100,214 -0,19 668 15-05s 15.05.2022 IT0005188120 0,10 99,473 1,16 700 da ha preso vita, sempre nel cuore clienti che desiderano acquista- artificiale e robotica i settori su © RIPRODUZIONE RISERVATA — 28.12.18 IT0005221285 — 100,000 0,00 155 15-03s 15.9.2023 IT0004243512 2,60 114,500 1,45 501 Giappone -0,54 -0,65 -0,54 -0,57 -0,62 -0,52 -0,34 -0,17 0,22 Buoni Tesoro Poliennali 15-03s 15.9.2024 IT0005004426 2,35 111,861 1,82 159 un mese fa -0,37 -0,57 -0,41 -0,49 -0,52 -0,45 -0,36 -0,09 0,23 01-05s 1.5.2017 IT0004793474 4,75 101,075 -0,29 65 15-03s 15.9.2026 IT0004735152 3,10 118,668 2,14 1185 Regno Unito -0,99 -1,11 -0,88 -0,89 -0,95 -0,99 -0,91 -0,84 -0,94 15-05s 15.5.2017 IT0005023459 1,15 100,362 -0,29 270 15-03s 15.09.2032 IT0005138828 1,25 99,464 2,39 3375 un mese fa -0,78 -1,07 -0,83 -0,91 -0,93 -1,03 -1,05 -1,02 -1,05 01-06s 1.6.2017 IT0004820426 4,75 101,513 -0,34 39 15-03s 15.9.2035 IT0003745541 2,35 116,966 2,42 700 La nuova frontiera dell’auto 01-08s 1.8.2017 IT0003242747 5,25 102,627 -0,37 430 15-03s 15.9.2041 IT0004545890 2,55 115,886 2,86 606 Rendimenti per scadenze 01-05s 1.11.2017 IT0004867070 3,50 102,708 -0,29 684 Buoni Tesoro Poliennali - Inflazione Italia Calcolati sui titoli benchmark dell'area Euro 15-07s 15.1.2018 IT0005058463 0,75 100,919 -0,25 1076 22-04s 22.4.2017 IT0004917958 2,25 100,623 -1,01 9765 Data 3m 6m 1a 2a 3a 4a 5a 7a 10a L’EVOLUZIONE DEGLI INVESTIMENTI IN STARTUP DEL CAR-TECH DOVE SI INVESTE IN CAR-TECH 01-08s 1.2.2018 IT0004273493 4,50 104,575 -0,22 310 12-05s 12.11.2017 IT0004969207 2,15 102,237 -0,59 116558 Ieri -0,79 -0,85 -0,83 -0,79 -0,78 -0,64 -0,45 -0,19 0,30 Dati in milioni di dollari e in numero di operazioni Dati in % relativi al periodo che va dal 2012 al 2016 15-05s 15.5.2018 IT0005106049 0,25 100,506 -0,15 1900 23-04s 23.4.2020 IT0005012783 1,65 105,141 0,35 89858 Una sett. fa -0,79 -0,85 -0,75 -0,73 -0,71 -0,54 -0,33 -0,07 0,43 01-06s 1.6.2018 IT0004907843 3,50 104,688 -0,11 271 27-04s 27.10.2020 IT0005058919 1,25 104,363 0,45 22147 Un mese fa -0,68 -0,96 -0,71 -0,73 -0,70 -0,59 -0,49 -0,12 0,29 01-08s 1.8.2018 IT0004361041 4,50 106,721 -0,08 16626 20-04s 20.04.2023 IT0005105843 0,50 100,663 0,76 6834 Due mesi fa -0,91 -0,81 -0,80 -0,75 -0,71 -0,59 -0,44 -0,08 0,36 Disclosed Funding (SM) (scala sx) Deals (scala dx) Stati Uniti 15-04s 15.10.2018 IT0005139099 0,30 100,551 -0,03 195 11-04s 11.04.2024 IT0005174906 0,40 99,842 0,80 8296 68 01-06s 1.12.2018 IT0004957574 3,50 106,284 0,00 350 24-04s 24.10.2024 IT0005217770 0,35 99,844 0,78 7285 Fonte Ufficio Studi de Il Sole 24Ore su dati Thomson-Reuters 1.200 87 90 Canada 8 67 1.049 ¤/$ ¤/Y ¤/£ Irs 10y/6m Irs 20y/6m Israele Cambi e tassi L L B L = 800 60 1,0692 120,0400 0,8509 0,72 1,27 4 685 A 0,25 variaz. % 0,54 variaz. % -0,26 variaz. % 3,33 variaz. % 0,00 variaz. % Francia -5,02 var. % ann. -7,25 var. % ann. 10,04 var. % ann. 20,41 var. % ann. 17,24 var. % ann. 3 400 43 43 548 30 Germania EURIBOR IRS RILEVAZIONI BCE 18 395 Tassi del 09.02 . Valuta 13.02 Tassi del 09.02 Dati al Var.% Iniz Dati al Var.% Iniz 2 Scad. Tasso 360 Tasso 365 Scad. Den. Lett. Valute 09.02 giorn anno Valute 09.02 giorn anno 0 106 0 Altri 1 w -0,378 -0,383 1Y/6M -0,23 -0,19 Stati Uniti Usd 1,0692 0,253 1,43 N. Zelanda Nzd 1,4803 1,390 -2,34 2 w -0,372 -0,377 2Y/6M -0,15 -0,13 Giappone Jpy 120,0400 0,544 -2,72 Norvegia Nok 8,8860 0,028 -2,20 15 1 m -0,371 -0,376 2012 2013 2014 2015 2016 3Y/6M -0,09 -0,04 G. Bretagna Gbp 0,8509 -0,264 -0,62 Polonia Pln 4,3096 -0,051 -2,28 2 m -0,342 -0,347 4Y/6M 0,02 0,04 Fonte: CB Insights 3 m -0,328 -0,333 Svizzera Chf 1,0672 0,329 -0,62 Rep. Ceca Czk 27,0210 —— 6 m -0,241 -0,244 5Y/6M 0,13 0,14 Australia Aud 1,3965 0,036 -4,32 Rep.Pop.Cina Cny 7,3413 0,161 0,29 9 m -0,161 -0,163 6Y/6M 0,24 0,26 Brasile Brl 3,3329 -0,003 -2,85 Romania Ron 4,4945 0,123 -0,98 1 a -0,101 -0,102 7Y/6M 0,36 0,39 Bulgaria Bgn 1,9558 —— Russia Rub 62,8730 -0,490 -2,22 Acquisizione. Dai navigatori al self-driving Il caso. In primavera ha vinto la “Car innovation 2016 “ Media % mese Gennaio 8Y/6M 0,49 0,51 Canada Cad 1,4016 -0,029 -1,21 Singapore Sgd 1,5125 0,086 -0,72 1 m -0,371 -0,376 9Y/6M 0,61 0,64 Croazia Hrk 7,4695 0,164 -1,19 Sud Corea Krw 1223,1800 0,208 -3,64 2 m -0,339 -0,344 10Y/6M 0,72 0,77 Danimarca Dkk 7,4347 0,007 — Sudafrica Zar 14,3380 0,152 -0,82 3 m -0,325 -0,329 11Y/6M 0,82 0,85 Filippine Php 53,3690 0,255 2,11 6 m -0,234 -0,237 Svezia Sek 9,4835 0,330 -0,72 1 a -0,093 -0,094 12Y/6M 0,90 0,94 Hong Kong Hkd 8,2952 0,250 1,47 Thailandia Thb 37,4330 0,198 -0,78 TomTom vuole Così la blockchain 15Y/6M 1,11 1,12 India Inr 71,3600 -0,348 -0,33 Turchia Try 3,9486 -0,562 6,51 LIQUIDITÀ (TASSO 360) 20Y/6M 1,27 1,29 Indonesia Idr 14172,2500 -0,273 -0,01 Ungheria Huf 308,7500 -0,184 -0,35 Eonia (09/02/17) -0,3530 25Y/6M 1,33 1,35 Islanda m Isk 121,0707 0,183 1,79 m Corona islandese: l'ultima rilevazione BCE pari a 290,00 è e-Mid/Atic (09/02/17) 30Y/6M 1,35 1,37 Israele Ils 4,0077 0,140 -0,99 avvenuta il 3.12.2008; a partire da lunedì 2.11.2009 Banca la guida autonoma entra in vettura O/N Euro -0,3889 40Y/6M 1,33 1,38 Malaysia Myr 4,7462 0,253 0,37 d'Italia ha ripreso la quotazione della valuta sulla base di O/N Usd 0,6842 50Y/6M 1,29 1,31 Messico Mxn 21,8579 -0,239 0,40 rilevazioni di mercato. acquisizione della getti di ricerca alla Free Uni- a scorsa primavera è stata fra i trovando altri clienti, il team com- startup tedesca Auto- versity di Berlino nell’ambito vincitori della Car Innova- posto unicamente da quattro tecni- L’ nomos, ufficializzata a dei sistemi di guida assistita, L tion 2016, la call for ideas lanci informatici si è concentrato su la- Commodities WTI L Alluminio Alloy L Caffè Arabica L Zucchero raff. B Frumento L metà gennaio e i cui termini fi- contribuendo attivamente al- ciata da Euro Engineering e Digital vori di consulenza e ha avviato ver- 53,04 1839,00 145,20 536,90 443,50 nanziari non sono stati resi la realizzazione di veicoli self Magics e aperta alle startup innova- so la fine dell’anno un nuovo pro- A 1,28 variaz. % 0,99 variaz. % 1,61 variaz. % -1,41 variaz. % 2,72 variaz. % noti, segna una svolta impor- driving per la competizione tive impegnate nel settore automo- getto, SpidChain, un servizio 92,59 var. % ann. 22,68 var. % ann. 26,37 var. % ann. 34,19 var. % ann. -3,64 var. % ann. tante nelle strategie di Darpa Grand Challenge. La tive. CarMe.io, come conferma al destinato a quelle aziende che han- TomTom. E per una ragione startup è stata quasi comple- Sole24ore uno dei suoi fondatori ed no la necessità di gestire in modo si- INDICI Total Return 2399,000 0,49 -0,76 MONETE D'ORO molto semplice. La nuova tamente auto-finanziata dai attuale Ceo della società, Gabriele curo le identità digitali dei loro NE Nomisma Energia 09.02 Var.% In.Anno Excess Return 231,390 0,49 -0,82 Milano - 09.02 (º) Denaro Lettera frontiera per l’azienda olan- soci, contando solo su un pic- Marazzi, nasce qualche tempo pri- clienti, sfruttando un’app mobile, Benzina (self,¤/lit) 1,550 0,03 0,83 Reuters 09.02 Var.% In.Anno Sterlina v.c. 254,25 291,82 dese, pioniera nel campo dei colo investimento di un busi- ma e precisamente da un’idea svi- un software erogato in modalità as Gasolio (self,¤/lit) 1,396 0,03 0,64 Reuters 2662,820 0,27 2,63 Sterlina n.c. 256,44 294,16 CRB Index 09.02 Var.% In.Anno Moody's 09.02 Var.% In.Anno Sterlina post 74 256,44 294,16 navigatori satellitari e delle ness angel e un altrettanto pic- luppata durante un’edizione del- a service e la tecnologia Generale 192,760 0,26 0,13 mappe per auto, si chiama per colo finanziamento ricevuto l’Innovaction Lab guidato Augusto blockchain». Il progetto ottiene di- Industriale 412,820 -0,08 7,17 Moody 5736,860 0,91 -3,23 Marengo italiano 200,90 229,43 Marengo svizzero 198,84 228,32 l’appunto autonomous dri- dal programma Investition- Coppola. «L'idea – spiega Marazzi - versi riconoscimenti. Viene sele- Cereali 304,810 0,49 7,14 LME Index 09.02 Var.% In.Anno Bestiame 338,830 -0,35 1,74 Lmex 2820,600 -0,76 6,05 Marengo francese 198,84 226,24 ving. Da elitario partner di co- sbank Berlins Profit dedicato ha preso corpo nel 2015 in una socie- zionato dal programma di accele- Metalli Preziosi 815,290 0,08 10,46 Marengo belga 198,84 226,19 lossi come Uber e Apple e pro- alle giovani imprese. Dalla sua tà, CarMe.io, grazie all’investimen- razione di E&Y partito proprio Valuta 132,950 -0,42 1,68 INDICI ITEC / REF-E Dati al 03.02.2017 Marengo austriaco 198,84 226,18 vider di servizi di mapping e vanta inoltre competenze in to da 25mila euro effettuato dall’ac- questa settimana (con la multina- Energia 77 523,350 0,73 -2,43 Costo termoelettrico feb-17* mar-17** apr-17** 20 marchi 247,59 288,65 ITEC12/REF-E ¤/MWh 43,92 44,58 44,80 Tassi d'interesse 148,690 -0,54 0,79 10 $ liberty 593,46 650,56 tecnologie Gps su larga scala, materia di software per il pilo- celeratore Working Capital di Tim. zionale britannica è prossimo un ITEC/REF-E ¤/MWh 50,50 51,34 52,94 Bloomberg Commodity 09.02 Var.% In.Anno ITECccgt/REF-E ¤/MWh 51,87 54,05 56,22 10 $ indiano 598,05 654,22 a fornitore di applicazioni taggio completamente auto- La nostra piattaforma di servizi, ini- accordo di partnership per la forni- Commodity 88,530 0,13 1,16 Per ulteriori dettagli http://itec/ref-online.it. * Valore consuntivo costruito da 20 $ liberty 1102,63 1238,92 zialmente, guardava al car sharing e tura di servizi legati alla blockchain Commodity TR 179,100 0,13 1,22 avanzate per la guida autono- matico, sensori 3D e tecnolo- REF-F su dati Platts. ** Valore forward calcolato da REF-E su dati di mercato. 20 $ St. Gaudens 1128,82 1265,83 Commodity Eur 114,330 0,53 0,10 ma: questa, in sintesi, è la gran- gie per l’elaborazione delle al car pooling in modalità peer to e agli smart contracts) e si aggiudica MAGI - INDICI GAS ITALIA Dati al 09.02.2017 4 ducati Austria 491,18 535,98 de scommessa di TomTom, e immagini digitali. TomTom peer, poi ha preso una direzione più in un hackaton promosso da Agid. E Commodity EurTR 231,300 0,53 15,34 Energy 37,220 0,81 -7,20 Rilevazione Mensile gen-17 feb-17 mar-17* 100 corone Austria 1056,61 1193,01 MAGI ¤/MWh 19,28 21,75 22,77 lo ha confermato di recente ha confermato come il team di business, orientandosi alla gestio- l’automotive, mondo nel quale è na- Industrial 115,470 -0,57 6,82 100 pesos Cile 652,44 708,75 Rilevazione Trimestrale Q4-16 Q1-17 Q2-17 Krugerrand (SA) 1072,53 1233,75 anche il suo fondatore e Ceo, Autonomos (32 persone nel ne delle flotte aziendali e all’analisi ta la storia della startup? Non è ab- Precious Metals 171,310 -0,11 8,17 MAGI-Q ¤/MWh 16,82 19,66 20,08 Harold Goddijn. complesso) lavorerà sulle so- e all’elaborazione dei dati raccolti bandonato. «I due progetti si com- Goldman Sachs 09.02 Var.% In.Anno Per ulteriori dettagli www.magindex.org, www.albasoluzioni.com, www.itec.ref- 50 pesos Messico 1205,29 1480,52 Il curriculum di Autono- luzioni già esistenti legati alle dalle auto connesse, per trasforma- pletano – conferma in proposito Spot 401,810 0,76 0,91 e.com , www.tfsbrokers.com. * Media progressiva. A cura di Confinvest F.L. mos, in tal senso, ha giocato un mappe, a cominciare dalla tec- re questi dati in informazioni utili». Marazzi – e CarMe.io potrebbe ruolo decisivo nella scelta di nologia di localizzazione Il primo cliente della startup è stata portare la tecnologia blockchain investimento della casa olan- RoadDna, e si concentrerà nel la cooperativa di Taxi 3570, per la nell’automotive, offrendo servizi di Mercati Azionari mondo Xetra Dax L FTSE All Share L EStoxx L Stoxx 600 L Indice VIX B dese. I suoi fondatori, accade- contempo sullo sviluppo di quale è stato avviata soluzione che car sharing e car pooling tramite 11642,86 20719,98 351,34 366,79 10,98 mici e studiosi di intelligenza componenti di nuova genera- ha portato oggi l’azienda ad accetta- smart contract e sistemi di gestione A 0,86 variaz. % 0,88 variaz. % 0,96 variaz. % 0,78 variaz. % -4,10 variaz. % artificiale e computer science, zione per il mercato della gui- re i Bitcoin come forma di paga- dell’identità digitale p2p propri del 29,12 var. % ann. 13,75 var. % ann. 18,76 var. % ann. 16,37 var. % ann. -58,24 var. % ann. hanno dato vita alla società nel da autonoma. mento tramite app mobile. «Il 2016 progetto SpidChain.com». 2012 dopo aver lavorato per di- G.Rus. – spiega infatti Marazzi - è stato un G.Rus. INDICI BORSE Indici 09.02 Var.% In.Anno Indici 09.02 Var.% In.Anno Indici 09.02 Var.% In.Anno versi anni in importanti pro- © RIPRODUZIONE RISERVATA anno di stallo per il progetto: non © RIPRODUZIONE RISERVATA Mondo Asia Bruxelles Bel. 20 In. 3611,67 0,77 0,15 MSCI em.mk free loc. # 49921,03 0,20 4,76 Mumbai Sensitive 28322,13 0,11 6,37 Dublino Irish SE Idx 6477,16 1,03 -0,61 MSCI em.mk free Usd # 921,68 0,20 6,89 Hong Kong Hang Seng 23525,14 0,17 6,93 Francoforte Dax (Xetra) 11642,86 0,86 1,41 MSCI world Usd # 1802,26 0,28 2,91 Seul Kospi 267,69 -0,01 2,95 Helsinki Omxh General 8894,11 0,69 -0,08 Madrid Ibex 35 9438,40 1,17 0,92 MSCI world val. loc. # 1390,21 0,14 1,90 Shanghai Composite 3183,79 0,53 2,58 In breve Parigi Cac 40 4826,24 1,25 -0,74 America Settentrionale Singapore Straits Tim. 3079,96 0,44 6,91 Londra FTSE 100 7229,50 0,57 1,21 New York Dow J. industr. 20172,40 0,59 2,07 Taipei Taiwan Weighted 9590,18 0,49 3,64 Istanbul Ise-Nation. 100 88830,21 0,66 13,68 Tokyo Nikkei 225 18907,67 -0,53 -1,08 TIBANA sottoscritto un protocollo HOOTSUITE stato a San Francisco, S&P 500 2307,87 0,58 3,08 Mosca Micex Comp. Idx 2173,98 -0,71 -2,63 Nikkei 500 1732,84 -0,53 -0,67 Nasdaq C. 5715,18 0,58 6,17 Zurigo Swiss Market In. 8437,54 0,70 2,65 d'intesa che consentirà di nell'ombelico californiano Topix 1513,55 -0,70 -0,33 Siglato un accordo Rileva l’italiana Dow J. 65 stocks 7052,93 0,46 2,18 Indici Calcio Dow J. serv. 664,72 -0,79 0,77 pagare il rifornimento di che trasforma i talenti in Australia Il Sole 24 Ore Goal Idx 13636,00 0,08 2,53 Dow J. trasp. 9331,17 0,92 3,18 con il gruppo Api carburante tramite AdEspresso dollari. HootSuite, uno dei Sydney All Ordinaries 5717,74 0,25 -0,02 Premier Index 13569,00 0,08 2,90 Nasdaq 100 5212,16 0,30 7,17 Tinaba, il nuovo ecosistema smartphone presso la rete AdEspresso, startup fondata giganti del social Europa S&P industr. 552,01 0,74 2,59 EuroStoxx 351,34 0,96 0,31 DATI AGGREGATI Toronto 300 Compos 15617,30 0,41 2,16 digitale che consente SELF di proprietà del nel 2012 da tre ragazzi italiani management, ha acquisito la EuroStoxx (50) 3277,79 1,23 -0,39 Piazze Totali Rialzo Ribasso Invariati Vol.mln Toronto Tse 60 921,55 0,48 2,39 trasferimenti di denaro, Gruppo.L'accordo diverrà (Armando Biondi, Carlo startup, pagando, secondo le FTSE EuroTop (100) 2842,52 1,00 0,72 Tokyo 3636 1363 1879 394 2265 America Latina MSCI Europe # 1474,72 0,07 0,37 Shanghai 1520 1046 386 88 21832 pagamenti e gestione delle operativo nella primavera 2017 Forghieri e Massimo indiscrezioni, 20 milioni di Buenos Aires Merval Idx 19302,25 0,80 14,09 Stoxx (50) 3040,20 1,04 0,98 New York 3073 1918 1000 155 845 spese quotidiane, e il Gruppo in modo progressivo Chieruzzi), entra nella storia dollari. Nella startup, che si Città Messico Ipc Index 47270,80 0,74 3,57 Stoxx (600) 366,79 0,78 1,49 api, proprietario del marchio all'interno delle 400 stazioni delle exit più importanti del divide fra la California e San Paolo Brsp Bovespa 64964,89 0,20 7,87 Stoxx Sel. Div. 30 1633,39 0,77 -0,47 Londra 1102 479 352 271 1559 Africa Amsterdam Amst. Exch. 488,50 1,03 1,10 Parigi 945 552 285 108 168 IP con oltre 3000 distributori di servizio SELF del Gruppo nostro Paese, nonostante il l'Italia, lavorano una ventina Johannesburg All Share 51904,34 0,19 2,47 Atene Athens General 608,79 -0,34 -5,41 Francoforte 844 485 322 37 171 in tutta Italia, hanno api sul territorio nazionale. quartier generale sia sempre di dipendenti. Il Sole 24 Ore 24 Finanza & Mercati Venerdì 10 Febbraio 2017 - N. 40

MATERIE PRIME CAMBI E TASSI Approfondimenti su www.ilsole24ore.com/indicienumeri Metalli. Al via lo sciopero a Escondida, la maggiore miniera del mondo RILEVAZIONI BANCA D'ITALIA OPZIONI In breve 09.02 ¤ % in.an. $ America Corea Del Nord won 2,3522 1,43 2,2000 Scadenza Base Volatil. Call¤ Put¤ Africa Antille Oland. fiorino 1,9139 1,43 1,7900 Georgia lari 2,8285 1,38 2,6454 Opzioni ¤/Usd Algeria dinaro 117,2822 0,78 109,6916 Argentina peso 16,7489 0,00 15,6649 Giordania dinaro 0,7581 1,43 0,7090 Angola new kwanza 177,6406 1,07 166,1435 Aruba fiorino 1,9139 1,43 1,7900 Irak dinaro 1245,6180 1,43 1165,0000 1 mese 1,0661 8,0250 0,0095 0,0094 Botswana pula 11,2409 -0,03 0,0951 Bahamas $ 1,0692 1,43 1,0000 Iran rial 34616,4192 1,43 32376,0000 2 mesi 1,0671 8,4620 0,0147 0,0147 Burundi franc. 1808,3217 1,55 1691,2848 Kazakistan tenge 346,7204 -1,37 324,2803 Barbados $ 2,1384 1,43 2,0000 3 mesi 1,0671 10,2620 0,0218 0,0217 C. Avorio fran. cfa 655,9570 — 613,5026 Belize $ 2,1497 1,52 2,0106 Kirghizistan som 74,2435 1,61 69,4384 PETROLIFERE/1 Capo Verde esc. 110,2650 — 103,1285 Bermuda $ 1,0692 1,43 1,0000 Kuwait dinaro 0,3263 1,26 0,3052 6 mesi 1,0671 9,9750 0,0298 0,0297 Tra Cile e Indonesia Comore franc. 491,9678 — 460,1270 Bolivia boliviano 7,3882 1,43 6,9100 Laos kip 8757,8172 1,52 8191,0000 12 mesi 1,0671 10,0500 0,0422 0,0419 Egitto sterl. com. 19,1496 -0,32 17,9102 Cayman $ 0,8874 1,43 0,8300 Libano sterlina 1611,8190 1,43 1507,5000 Vacilla l’intesa Eritrea nakfa 16,6225 1,42 15,5467 Cile peso 692,6399 -1,75 647,8113 Macao pataca 8,5444 1,48 7,9914 Opzioni ¤/Jpy Etiopia bir 24,2412 2,14 22,6723 Colombia peso 3076,5801 -2,93 2877,4599 Maldive rufiyaa 16,4229 1,50 15,3600 1 mese 120,3800 10,1100 1,3000 1,3900 Gambia dalasi 47,6115 3,19 44,5300 Mongolia tugrik 2653,4016 1,11 2481,6700 di Total in Iran Costarica colon 595,2031 2,48 556,6808 2 mesi 120,3800 10,6900 1,9600 2,2400 Ghana cedi 4,6655 5,86 4,3635 Cuba peso 1,0692 1,43 1,0000 Nepal rupia 114,1760 -0,33 106,7864 L’intesa siglata da Total in Gibuti franco 190,0193 1,43 177,7210 Dominicana R. peso 50,2246 2,11 46,9740 Oman rial 0,4111 1,43 0,3845 3 mesi 120,3800 13,6000 3,0400 3,4800 Guinea franco 9952,1760 2,34 9308,0584 El Salvador colon 9,3555 1,43 8,7500 Pakistan rupia 112,0490 1,43 104,7971 6 mesi 120,3800 12,8500 3,8800 4,8300 Kenya scellino 110,7449 2,50 103,5774 Falkland pound 0,8509 -0,62 1,2566 Qatar rial 3,8919 1,43 3,6400 Iran per il maxi-giacimento a rischio il 10 per cento Siria sterlina 550,9588 1,43 515,3000 12 mesi 120,3800 12,7000 5,0100 7,2000 Lesotho loti 14,3380 -0,82 13,4100 Giamaica $ 136,4450 1,14 127,6141 di gas South Pars è messa a Liberia $ 90,3474 1,43 84,5000 Guatemala quetzal 7,9541 0,26 7,4393 Sri Lanka rupia 161,1393 2,11 150,7102 Opzioni Usd/Jpy Libia dinaro 1,5234 0,52 1,4248 Guyana $ 221,5489 1,43 207,2100 Tagikistan somoni 8,4503 1,78 7,9034 Taiwan $ 33,1775 -2,42 31,0302 1 mese 112,9000 11,4100 1,3800 1,4700 rischio dall’elezione di Madagascar ariary 2665,0208 -8,36 2101,4200 Haiti gourde 72,8521 2,19 68,1370 Turkmenistan N.man. 3,7422 1,43 3,5000 Malawi kwacha 775,7812 1,17 725,5716 2 mesi 112,9000 11,6700 2,0100 2,2900 Trump negli Usa. La major Honduras lempira 25,1866 1,71 23,5565 U.A.E. dirham 3,9250 1,43 3,6710 Marocco dirham 10,7324 0,71 10,0378 Nicaragua cordoba 31,5221 1,99 29,4819 Uzbekistan sum 3520,2151 3,57 3292,3822 3 mesi 112,9000 12,2900 2,5600 2,9600 francese deciderà entro Mauritania ougulya 382,6720 1,57 357,9050 Panama balboa 1,0692 1,43 1,0000 Vietnam dong 24234,0143 1,01 22665,5577 6 mesi 112,9000 11,7500 3,2900 4,1900 Mauritius rupia 37,9833 0,04 35,5250 Paraguay guar. 6148,9051 1,15 5750,9400 Yemen rial 267,6426 1,48 250,3205 l’estate se dare via libera dell’offerta di rame Mozambico metical 75,4962 0,40 70,6100 Perù sol 3,5040 -1,02 3,2772 12 mesi 112,9000 11,4300 4,1200 6,2000 Europa Namibia $ 14,3380 -0,82 13,4100 St.Kitts & Nevis $ 2,8868 1,43 2,7000 Albania lek 135,8856 0,19 127,0909 all’investimento di 2 miliardi Nigeria naira 335,6988 1,02 313,9719 Suriname $ 4,1851 -1,99 3,3000 Bielorussia rublo 2,0450 -0,95 1,9126 DEPO, OIS E FRA di $, ha detto il ceo Patrick Rep. Congo franco 1367,6366 8,91 1279,1214 Trinidad $ 7,2159 1,28 6,7489 Bosnia Erz. marco 1,9558 — 1,8292 Giakarta non sblocca le esportazioni da Grasberg Rwanda franco 880,2923 2,12 823,3187 Uruguay peso 30,6689 -0,93 28,6840 Gibilterra pound 0,8509 -0,62 1,2566 Sant'Elena sterlina 0,8509 -0,62 1,2566 Venezuela bolivar 10,6786 1,43 9,9875 Macedonia denar 61,7004 -0,09 57,7071 Depo Ois Fra Pouyanné, ma questo Sao Tome dobra 24500,0000 — 22914,3285 Asia Moldavia leu 21,2736 1,00 19,8967 Scad. Den. Lett. Den. Lett. Scad. Den. Lett. dipenderà dal permanere Seychelles rupia 14,4420 1,45 13,5073 Afghanistan afghni 71,5605 1,58 66,9290 Serbia dinaro 124,0019 0,49 115,9763 Sierra Leone leone 7937,7408 36,37 7424,0000 Arabia S. rial 4,0101 1,41 3,7506 Ucraina hryvnia 28,8471 0,38 26,9801 Euro dell’accordo sul nucleare: Somalia scellino 618,5322 1,43 578,5000 Armenia dram 520,0043 1,72 486,3490 Oceania Sissi Bellomo di sviluppo delle infrastrutture 15 giorni di stop, nel 2006 addirit- Sudan sterlina 7,1458 2,80 6,6834 Azerbaidjian manat 1,9515 4,55 1,8252 Fiji $ 2,2109 -1,33 0,4836 1 M -0,40 -0,30 -0,30 -0,30 3x6 -0,29 -0,27 «Se gli Usa decidono di Swaziland lilageni 14,3380 -0,82 13,4100 Bahrain dinaro 0,4020 1,43 0,3760 I. Tonga pa anga 2,3202 1,96 0,4608 2 M -0,40 -0,30 -0,30 -0,30 6x9 -0,25 -0,23 pLa produzione mondiale di da mille miliardi di dollari. Gra- tura 25 giorni. Inoltre altre minie- Tanzania scellino 2388,1753 3,88 2233,6095 Bangladesh taka 84,9567 2,36 79,4582 Papua Guinea kina 3,3943 1,43 0,3150 stracciarlo, non saremo in Togo franco 655,9570 — 613,5026 Birmania kyat 1460,6418 1,79 1366,1071 Polinesia Fr. franco 119,3317 — 111,6084 3 M -0,40 -0,30 -0,30 -0,30 9x12 -0,26 -0,23 grado di lavorare in Iran». rame potrebbe ridursi di circa il zie anche ai consumi (e alle spe- re cilene potrebbero seguire Tunisia dinaro 2,4384 -0,47 2,2805 Brunei $ 1,5125 -0,72 1,4146 Samoa tala 2,6857 -1,59 2,5119 6 M -0,30 -0,20 -0,30 -0,30 6x12 -0,16 -0,13 Uganda scellino 3829,4709 0,81 3581,6226 Buthan ngultrum 71,3600 -0,33 66,7415 Solomon $ 8,4322 -1,13 0,1268 12 M -0,10 — -0,30 -0,30 12x18 -0,13 -0,10 Total, grazie alla forte 10% nelle prossime settimane, culazioni) cinesi, il rame ha con- l’esempio, perché il contratto di Zambia kwacha 10,5061 0,70 9,8262 Cambogia riel 4304,6883 1,16 4026,0833 Vanuatu vatu 116,4011 -2,33 108,8675 riduzione dei costi, ha provocando un deficit di offerta cluso il 2016 in rialzo di oltre il 25% Escondida non è l’unico ad essere Usd sul mercato. La miniera cilena e quest’anno ha guadagnato un arrivato a scadenza. CAMBI - CROSS RATES - RILEVAZIONI BCE 1 M 0,68 0,78 0,65 0,67 3x6 1,13 1,17 resgistrato utili trimestrali 2 M 0,72 0,85 0,67 0,69 6x9 1,26 1,30 oltre le attese, a 2,4 miliardi di Escondida, la più grande del pia- ulteriore 6%. Ancora meno prevedibili sono ¤ Usd Jpy Gbp Dkr Cad Chf Nok Sek Aud Nzd Czk 3 M 0,91 1,04 0,68 0,70 9x12 1,40 1,45 Euro (¤) 1,0000 1,0692 120,0400 0,8509 7,4347 1,4016 1,0672 8,8860 9,4835 1,3965 1,4803 27,0210 6 M 1,15 1,34 0,74 0,77 6x12 1,55 1,61 $ (+16%), e annunciato per la neta, è ferma da ieri per sciopero. Le interruzioni dell’offerta a gli sviluppi delle vicende in Indo- Stati Uniti (Usd) 0,9353 1,0000 112,2709 0,7958 6,9535 1,3109 0,9981 8,3109 8,8697 1,3061 1,3845 25,2722 E a giorni le attività estrattive ri- giudizio di molti analisti rischia- nesia, dove il Governo ha rivolu- Giappone (Jpy) 0,8331 0,8907 100,0000 0,7088 6,1935 1,1676 0,8890 7,4025 7,9003 1,1634 1,2332 22,5100 12 M 1,57 1,70 0,87 0,90 12x18 1,78 1,82 prima volta dal 2014 un Gr. Bretagna (Gbp) 1,1752 1,2566 141,0742 1,0000 8,7375 1,6472 1,2542 10,4431 11,1453 1,6412 1,7397 31,7558 Jpy schiano di interrompersi anche a no ora di spostare il mercato in zionato la normativa sulle attivi- Danimarca (Dkk) 1,3450 1,4381 161,4591 1,1445 10,0000 1,8852 1,4354 11,9521 12,7557 1,8784 1,9911 36,3444 aumento del dividendo. Canada (Cad) 0,7135 0,7628 85,6450 0,6071 5,3044 1,0000 0,7614 6,3399 6,7662 0,9964 1,0562 19,2787 1 M -0,10 -0,01 -0,04 -0,03 3x6 0,05 0,08 Grasberg, altro maxi-deposito di una condizione di deficit di offer- tà minerarie, sospendendo dal 12 Svizzera (Chf) 0,9370 1,0019 112,4813 0,7973 6,9665 1,3133 1,0000 8,3265 8,8863 1,3086 1,3871 25,3195 2 M -0,17 -0,07 -0,04 -0,03 6x9 0,05 0,08 Norvegia (Nok) 1,1254 1,2032 135,0889 0,9576 8,3668 1,5773 1,2010 10,0000 10,6724 1,5716 1,6659 30,4085 PETROLIFERE/2 rame e oro, in Indonesia. In tutto ta per la prima volta dal 2011. Se- gennaio la licenza per l’esporta- Svezia (Sek) 1,0545 1,1274 126,5777 0,8972 7,8396 1,4779 1,1253 9,3700 10,0000 1,4726 1,5609 28,4926 3 M -0,32 -0,02 -0,04 -0,03 9x12 0,06 0,09 Australia (Aud) 0,7161 0,7656 85,9578 0,6093 5,3238 1,0037 0,7642 6,3631 6,7909 1,0000 1,0600 19,3491 6 M -0,12 -0,01 -0,03 -0,02 6x12 0,02 0,05 le due miniere hanno una capaci- condo Goldman Sachs il prezzo zione di concentrati da Grasberg. N. Zelanda (Nzd) 0,6755 0,7223 81,0917 0,5748 5,0224 0,9468 0,7209 6,0028 6,4065 0,9434 1,0000 18,2537 Saudi Aramco tà produttiva intorno a 1,7 milioni del rame potrebbe salire a 6.200 La statunitense Freeport-Mc- Rep. Ceca (Czk) 3,7008 3,9569 444,2471 3,1490 27,5145 5,1871 3,9495 32,8855 35,0968 5,1682 5,4783 100,0000 12 M -0,19 0,11 -0,03 -0,02 12x18 0,01 0,03 sceglie i legali di tonellate l’anno. $/tonn nel giro di sei mesi, men- MoRan, che controlla la miniera, TASSI INTERBANCARI TASSI BCE Saudi Aramco avrebbe Intanto ulteriori difficoltà si fatica a sbloccare il negoziato con profilano in Perù, dove da tre gior- Giakarta, che tra l’altro ora le 09.02.17 Libor Cibor Nibor Stibor Pribor Wibor Data ¤ scelto lo studio White & Scadenze ¤ ¤ 365 Usd Jpy Gbp Chf Dkr Nok Skr Czk Pln Operazioni Durata tasso oper. mld Case come consulente ni centinania di manifestanti MERCATO IN DEFICIT? chiede di cedere il 51% della divi- stanno bloccando le strade nei sione indonesiana a imprendito- O/N -0,41500 -0,42076 0,68667 -0,00657 0,22375 -0,79400 ——— 0,12000 1,61000 Operazioni su iniziativa controparti legale per l’Ipo. Lo Gli analisti temono che 1w -0,39971 -0,40526 0,71611 0,00557 0,23906 -0,79620 -0,36000 0,63000 -0,53900 0,13000 1,60000 Tasso di rifin. marginale 0,25 16.03.16 affermano fonti Reuters. È pressi della miniera di Las Bam- per la prima volta dal 2011 ri locali, invece del 30% concor- 1m -0,39114 -0,39657 0,77056 -0,00586 0,26656 -0,78940 -0,30750 0,67000 -0,54400 0,20000 1,66000 Tasso di deposito -0,40 16.03.16 bas, che nel 2016 ha prodotto oltre dato in precedenza). Main Refinancing Fix Rate 0,05 10.09.14 il secondo incarico la produzione quest’anno 2m -0,36943 -0,37456 0,84000 -0,01743 0,31481 -0,75340 -0,26000 0,91000 -0,57500 0,23000 — Operazioni di mercato aperto assegnato dalla compagnia 300mila tonnellate di rame, impe- A meno di svolte improvvise, a 3m -0,34900 -0,35385 1,03372 0,00814 0,36113 -0,72560 -0,21750 0,99000 -0,52300 0,28000 1,73000 7gg 0,00 08.02.17 30 saudita, dopo quello di dendo ai carichi di concentrati di non sarà sufficiente breve la società sarà costretta a 6m -0,24800 -0,25144 1,33489 0,03157 0,52000 -0,66340 -0,06250 1,16000 -0,37800 0,35000 1,81000 Pronti/termine settimanale 7gg 0,00 01.02.17 32 raggiungere il porto di Matarani. a soddisfare i consumi fermare le estrazioni, poiché non 12m -0,10929 -0,11081 1,69400 0,13514 0,75281 -0,51000 0,13500 —— 0,44000 1,85000 Pronti/termine mensile 91gg 0,00 26.01.17 3 advisor a Moelis & Co. 1456gg 0,00 22.12.16 3 Solo le proteste peruviane so- ha più molto spazio per stoccare i I dati del Cibor e Stibor sono relativi alla giornata precedente (Fonte:Nasdaq OMX) 84gg 0,00 21.12.16 62 AUTOSTRADE no un vero imprevisto. Già da concentrati, che si sono accumu- qualche settimana gli investitori tre Ubs prevede addirittura una lati ancora più rapidamente del RENDIMENTI MEDIOBANCA CITI FIXED INCOME INDICES MUTUI PUBBLICI Abertis sale al 60% hanno ben presenti i rischi relativi media di 6.600 $ nel 2017. normale a causa di uno sciopero Titoli di Stato Media Durata residua (anni) Var% (Tasso massimo da applicare su mutui a carico degli di A4 Holding a Escondida e a Grasberg. E forse La rottura delle trattative per il alla fonderia indonesiana di Gre- e Obblig. (Mot) Settim. Settim. 3-5 5-7 Oltre 7 Chiusura Enti locali) Media settimanale Scadenza T. fisso(*) T. variabile anche per questo le quotazioni del rinnovo contrattuale a Escondi- sik, che ne lavora il 40%. A tasso fisso: 03.02.17 3,025 1,230 1,600 3,410 Abertis ha rilevato per 47,5 27.01.17 2,598 1,170 1,406 3,143 Indice ¤ giorn. mese in.an. Rend. Dur. fino a 10 anni IRS 7yrs+0,90% Euribor 6m+0,90 milioni l’8,53% di A4 Holding rame ieri non si sono impennate da risale a qualche giorno fa e La situazione è così spinosa che Indicizzati: 03.02.17 1,643 2,166 1,849 1,546 WGBI European 590,85 0,31 -0,04 -0,82 1,15 7,57 fino a 15 anni IRS 10yrs+1,50% Euribor 6m+1,50 27.01.17 1,604 1,740 1,824 1,561 fino a 20 anni IRS 12yrs+1,70% Euribor 6m+1,65 all’entrata in sciopero dei minato- c’erano poche chance di succes- Rio Tinto, anch’essa socia di Gra- Media mobile EGBI 228,06 0,48 -1,10 -1,31 0,68 7,24 attraverso l’acquisto delle fino a 25 anni IRS 15yrs+1,80% Euribor 6m+1,80 A tasso fisso: 03.02.17 2,970 2,439 1,917 3,191 EGBI 1-3 Yrs 171,38 0,04 -0,07 -0,17 -0,36 1,92 azioni detenute da Società ri cileni. Con il dollaro forte il me- so del tentativo di mediazione sberg, ha rivelato che sta valutan- 27.01.17 2,953 2,486 1,949 3,152 oltre 25 anni IRS 20yrs+2,30% Euribor 6m+2,35 Indicizzati: 03.02.17 1,709 1,812 1,523 2,489 EGBI 3-7 Yrs 216,29 0,19 -0,42 -0,54 0,20 4,49 tallo rosso è anzi finito sotto pres- imposto dal Governo. Bhp Billi- do se rinunciare all’asset. «Non 27.01.17 1,715 1,814 1,476 2,581 (*) Per IRS si intende il tasso lettera verso Euribor delle Autostrade EGBI 7-10 Yrs 253,24 0,52 -1,12 -1,30 1,01 7,66 a 6 mesi fissato a Francoforte alle h.11,00 del Serenissima (di cui sono soci sione, perdendo circa l’1% al Lon- ton, che controlla la miniera con c’è dubbio che sia una risorsa di Rendimenti odierni: fisso 2,929; indicizz. 1,552 Eurobig 227,11 0,37 -0,67 -0,83 0,62 6,51 giorno precedente alla stipula del contratto. il Gruppo Mantovani con il don Metal Exchange (Lme) per il 58%, aveva inoltre già anticipa- prima classe –ha detto il ceo Jean 36,23% e il Gruppo Gavio con attestarsi intorno a 5.840dollari to che per motivi di sicurezza du- Sébastien Jacques in una confe- COMMODITIES una quota del 25,3%) e dal per tonnellata (base tre mesi). rante un eventuale sciopero rence call con gli analisti – Ma la Gruppo Mantovani All’inizio di febbraio il rame si avrebbe fermato del tutto la pro- questione chiave, soprattutto alla Merce Mercato Mese Data Prezzo Preced. Merce Mercato Mese Data Prezzo Preced. Merce Mercato Mese Data Prezzo Preced. era però spinto fino a 6.007 $, al duzione, con una perdita di 20- luce di quello che è successo tre direttamente (0,16%). Energia e Combustibili Ottone 63(Eur/t) ASSOM Spot 09.02 5636,05 5636,34 Olio lino(Usd/t) NWE P1 09.02 815,00 820,00 Tramite questa operazione, cumine di un lungo rally innesca- 25mila tonnellate a settimana. La settimane fa, è se Grasberg è un af- Brent Dated(Usd/bbl) ICE Spot 09.02 53,32 54,11 Ottone 67(Eur/t) ASSOM Spot 09.02 5748,84 5751,17 Olio palma crude(Usd/t) NWE P1 09.02 815,00 812,50 Brent Crude Oil(Usd/bbl) IPE Apr 09.02 55,63 55,12 Rame(Usc/lb) COMEX Feb 09.02 2,65 2,66 NWE P2 09.02 800,00 800,00 Abertis deterrà quasi il 60% to lo scorso novembre dall’ele- protesta rischia di durare a lungo, fare di prima classe per noi». IPE Mag 09.02 56,00 55,47 COMEX Mar 09.02 2,65 2,67 Olio palmkernel(Usd/t) NWE P1 09.02 1700,00 1760,00 IPE Giu 09.02 56,33 55,79 COMEX Apr 09.02 2,66 2,67 NWE P2 09.02 1700,00 1760,00 (59,93%) di A4 Holding. zione di Donald Trump e dalle considerati i precedenti: nel 2011 @SissiBellomo IPE Lug 09.02 56,57 56,04 COMEX Mag 09.02 2,67 2,68 Olio ricino(Usd/t) NWE P1 09.02 1475,00 1450,00 sue promesse di varare un piano per motivi analoghi c’erano stati Carbon Emiss(Euc/t) ICE Set 09.02 5,28 5,21 Rame catodi(Eur/t) PAR Spot 09.02 5679,00 5625,00 Olio soia crude(Eur/t) NWE P1 09.02 805,00 805,00 © RIPRODUZIONE RISERVATA ICE Dec 09.02 5,29 5,22 Rame coils(Gbp/q) NWE Spot 09.02 529,14 523,06 NWE P2 09.02 800,00 800,00 Etanolo Mais(Usd/gal) NYMEX Mar 09.02 1,59 1,60 Rame elettrol(Eur/qle) FFT Spot 09.02 1,66 7,03 Olio tung crude(Usc/lb) NWE Spot 08.02 170,00 170,00 NYMEX Apr 09.02 1,60 1,62 Rame filo 8mm(Gbp/q) NWE Spot 09.02 529,79 523,71 Semi di colza(Eur/t) MATIF Mag 09.02 418,50 419,25 NYMEX Mag 09.02 1,62 1,63 Rame merchant(Usc/lb) COMEX Spot 08.02 271,55 268,45 MATIF Ago 09.02 389,25 389,75 NYMEX Giu 09.02 1,61 1,62 Rame semilav.(Eur/t) ASSOM Spot 09.02 6679,41 6698,53 MATIF Nov 09.02 393,00 393,50 Gas Oil(Usd/t) IPE Feb 09.02 490,75 490,50 Rodio sp. 99,99%(Usd/oz) NWE Spot 09.02 835,00 835,00 Semi soia Usa 2(Usd/t) NWE P1 14.01 425,60 425,60 IPE Mar 09.02 494,50 494,25 Selenio 99,5%(Usd/lb) NWE Spot 31.01 13,00 13,00 Coloniali IPE Apr 09.02 496,50 496,25 Silicio blocchi(Usd/t) NWE Spot 31.01 1850,00 1850,00 Caffè arabica(Usc/lb) ICE-US Mar 09.02 145,20 142,90 IPE Mag 09.02 498,00 497,50 Silicio Ferro(Usd/t) NWE Spot 31.01 1250,00 1250,00 ICE-US Mag 09.02 147,60 145,30 Gasoline Rbob(Usd/gal) NYMEX Mar 09.02 1,57 1,55 Tantalite 30-35%(Usd/lb) NWE Spot 25.11 56,00 56,00 ICE-US Lug 09.02 149,80 147,60 NYMEX Apr 09.02 1,77 1,76 Titanio Ferro(Usd/kg) NWE Spot 31.01 3,70 3,70 ICE-US Set 09.02 152,00 149,85 NYMEX Mag 09.02 1,79 1,78 Titanio spugna(Usd/kg) NWE Spot 31.01 8,20 8,20 Caffè robusta(Usd/t) LIFFE Mar 09.02 2126,00 2106,00 NYMEX Giu 09.02 1,79 1,78 Tungsteno Ferro(Usd/kg) NWE Spot 31.01 26,00 26,00 LIFFE Mag 09.02 2157,00 2136,00 Heating Oil(Usd/gal) NYMEX Mar 09.02 1,64 1,64 Vanadio Ferro(Usd/kg) NWE Spot 31.01 25,50 25,50 LIFFE Lug 09.02 2167,00 2146,00 NYMEX Apr 09.02 1,65 1,64 Vanadio Pentoss.(Usd/lb) NWE Spot 31.01 5,50 5,50 Zinco elettrol.(Eur/t) PAR Spot 09.02 3230,00 3230,00 LIFFE Set 09.02 2173,00 2153,00 NYMEX Mag 09.02 1,66 1,65 Cacao(Usd/t) ICE-US Mar 09.02 1974,00 1993,00 NYMEX Giu 09.02 1,67 1,66 Metalli preziosi ICE-US Mag 09.02 1996,00 2011,00 Nafta(Usd/t) NWE Spot 09.02 493,50 487,30 Argento Spot(Usc/oz) LBMA Spot 09.02 17,68 17,75 ICE-US Lug 09.02 2008,00 2025,00 Natural Gas(Usc/mbtu) NYMEX Mar 09.02 3,14 3,13 Argento(Usd/oz) NYMEX Feb 09.02 17,72 17,68 ICE-US Set 09.02 2028,00 2046,00 NYMEX Apr 09.02 3,21 3,20 NYMEX Mar 09.02 17,74 17,71 Cacao(Gbp/t) LIFFE Mar 09.02 1622,00 1624,00 NYMEX Mag 09.02 3,27 3,26 NYMEX Apr 09.02 17,77 17,74 LIFFE Mag 09.02 1632,00 1633,00 NYMEX Giu 09.02 3,33 3,31 Oro Londra fixing(Usd/oz) LBMA Spot 09.02 1236,80 1242,10 LIFFE Lug 09.02 1656,00 1659,00 WTI Cushing(Usd/bbl) CME Spot 09.02 52,94 52,32 Oro AM(Eur/gr) ASORL Spot 09.02 37,74 37,57 LIFFE Set 09.02 1670,00 1674,00 WTI(Usd/bbl) NYMEX Mar 09.02 53,00 52,34 Oro PM(Eur/gr) ASORL Spot 09.02 37,64 37,71 Ico caffè Comp(Usc/lb) ICO Spot 09.02 135,74 136,28 NYMEX Apr 09.02 53,46 52,91 Oro(Usd/oz) NYMEX Feb 09.02 1235,10 1237,60 Icco cacao Index(Usd/t) ICCO Spot 09.02 2035,12 2045,98 NYMEX Mag 09.02 53,88 53,37 NYMEX Mar 09.02 1235,70 1238,20 Isa zucch Index(Usc/lb) ISA Spot 09.02 20,64 20,56 NYMEX Giu 09.02 54,25 53,76 NYMEX Apr 09.02 1236,80 1239,50 Succo arancia(Usc/lb) ICE-US Mar 09.02 174,00 173,00 LME - London Metal Exchange NYMEX Giu 09.02 1240,00 1242,70 ICE-US Mag 09.02 168,75 168,15 Acciaio Bill Md(Usd/t) LME Settl 09.02 325,00 325,00 Palladio PM fix(Usd/oz) LBMA Spot 08.02 769,00 768,00 ICE-US Lug 09.02 167,00 166,25 Acciaio Bill Md 1ª(Usd/t) LME Spot 09.02 325,00 325,00 Palladio(Eur/gr) ASORL Spot 09.02 24,52 24,37 ICE-US Set 09.02 166,75 165,15 LME 3m 09.02 325,00 325,00 Palladio(Usd/oz) NYMEX Feb 09.02 772,60 769,80 Zucchero grezz 11(Usc/lb) ICE-US Mar 09.02 20,65 20,76 LME 15m 09.02 320,00 320,00 NYMEX Mar 09.02 772,55 769,75 ICE-US Mag 09.02 20,65 20,73 Acciaio Bill Md 2ª(Usd/t) LME Spot 09.02 325,00 325,00 NYMEX Apr 09.02 773,25 770,45 ICE-US Lug 09.02 20,34 20,43 LME 3m 09.02 325,00 325,00 NYMEX Giu 09.02 774,00 771,15 ICE-US Ott 09.02 20,20 20,26 LME 15m 09.02 320,00 320,00 Platino PM fix(Usd/oz) LBMA Spot 08.02 1016,00 1007,00 Zucchero raffin(Usd/t) LIFFE Mar 09.02 536,90 544,40 Alluminio Alloy(Usd/t) LME Settl 09.02 1605,00 1605,00 Platino(Eur/gr) ASORL Spot 09.02 32,23 32,19 LIFFE Mag 09.02 548,10 550,90 Alluminio Alloy 1ª(Usd/t) LME Spot 09.02 1605,00 1605,00 Platino(Usd/oz) NYMEX Feb 09.02 1019,20 1016,40 LIFFE Ago 09.02 544,40 546,80 LME 3m 09.02 1620,00 1620,00 NYMEX Mar 09.02 1020,30 1017,50 LIFFE Ott 09.02 529,40 531,40 Alluminio Alloy 2ª(Usd/t) LME Spot 09.02 1626,50 1606,00 NYMEX Apr 09.02 1022,20 1019,40 NYMEX Lug 09.02 1025,70 1023,10 Bestiame LME 3m 09.02 1640,00 1620,00 Suini macellati(Usc/lb) CME Feb 09.02 74,23 73,35 Alluminio HG(Usd/t) LME Settl 09.02 1839,00 1821,00 CBOT - Chicago Board of Trade CME Apr 09.02 70,78 71,73 Alluminio HG 1ª(Usd/t) LME Spot 09.02 1839,00 1821,00 Avena(Usc/bu) CBOT Mar 09.02 254,50 254,00 CME Mag 09.02 74,80 75,73 LME 3m 09.02 1855,50 1840,50 CBOT Mag 09.02 253,00 250,00 CME Giu 09.02 78,55 79,63 Alluminio HG 2ª(Usd/t) LME Spot 09.02 1841,50 1831,50 CBOT Lug 09.02 251,50 245,75 LME 3m 09.02 1854,00 1849,00 CBOT Set 09.02 242,50 238,25 Cotone e Lane autraliane Nickel(Usd/t) LME Settl 09.02 10380,00 10440,00 Farina di soia(Usd/t) CBOT Mar 09.02 338,40 341,20 Cotone(Usc/lb) ICE-US Mar 09.02 75,58 75,25 Nickel 1ª(Usd/t) LME Spot 09.02 10380,00 10440,00 CBOT Mag 09.02 342,60 345,30 ICE-US Mag 09.02 76,65 76,43 LME 3m 09.02 10440,00 10490,00 CBOT Lug 09.02 345,10 347,60 ICE-US Lug 09.02 77,41 77,21 Nickel 2ª(Usd/t) LME Spot 09.02 10250,00 10420,00 CBOT Ago 09.02 343,30 345,40 ICE-US Ott 09.02 74,21 74,03 LME 3m 09.02 10300,00 10470,00 Frumento(Usc/bu) CBOT Mar 09.02 443,50 432,50 Northern Index(Auc/kgcl) W-AUS Spot 09.02 1518,00 1508,00 Piombo(Usd/t) LME Settl 09.02 2399,00 2379,50 CBOT Mag 09.02 455,25 443,50 17,5 micron(Auc/kgcl) W-AUS Spot 09.02 2050,00 2036,00 Piombo 1ª(Usd/t) LME Spot 09.02 2399,00 2379,50 CBOT Lug 09.02 467,00 456,00 18 micron(Auc/kgcl) W-AUS Spot 09.02 2002,00 2002,00 LME 3m 09.02 2390,00 2375,00 CBOT Set 09.02 479,25 469,25 18,5 micron(Auc/kgcl) W-AUS Spot 09.02 1918,00 1907,00 Piombo 2ª(Usd/t) LME Spot 09.02 2349,00 2394,00 Granoturco(Usc/bu) CBOT Mar 09.02 369,50 370,75 19 micron(Auc/kgcl) W-AUS Spot 09.02 1795,00 1786,00 LME 3m 09.02 2348,00 2394,00 CBOT Mag 09.02 377,25 378,50 19,5 micron(Auc/kgcl) W-AUS Spot 09.02 1669,00 1659,00 Rame grado A(Usd/t) LME Settl 09.02 5863,00 5865,00 CBOT Lug 09.02 384,00 385,50 20 micron(Auc/kgcl) W-AUS Spot 09.02 1562,00 1549,00 Rame grado A 1ª(Usd/t) LME Spot 09.02 5863,00 5865,00 CBOT Set 09.02 389,75 391,50 21 micron(Auc/kgcl) W-AUS Spot 09.02 1449,00 1438,00 LME 3m 09.02 5875,00 5879,00 Olio soia(Usc/lb) CBOT Mar 09.02 34,67 34,69 22 micron(Auc/kgcl) W-AUS Spot 09.02 1398,00 1377,00 Rame grado A 2ª(Usd/t) LME Spot 09.02 5821,50 5876,50 CBOT Mag 09.02 34,95 34,98 Southern Index(Auc/kgcl) W-AUS Spot 09.02 1385,00 1381,00 LME 3m 09.02 5835,00 5895,00 CBOT Lug 09.02 35,16 35,21 17,5 micron(Auc/kgcl) W-AUS Spot 09.02 2019,00 2019,00 Stagno HG(Usd/t) LME Settl 09.02 19250,00 18760,00 CBOT Ago 09.02 35,19 35,28 18 micron(Auc/kgcl) W-AUS Spot 09.02 1937,00 1933,00 Stagno HG 1ª(Usd/t) LME Spot 09.02 19250,00 18760,00 Riso grezzo(Usc/cwt) CBOT Mar 09.02 9,48 9,56 18,5 micron(Auc/kgcl) W-AUS Spot 09.02 1865,00 1866,00 LME 3m 09.02 19250,00 18760,00 CBOT Mag 09.02 9,73 9,81 19 micron(Auc/kgcl) W-AUS Spot 09.02 1771,00 1773,00 LME 15m 09.02 19115,00 18645,00 CBOT Lug 09.02 9,98 10,05 19,5 micron(Auc/kgcl) W-AUS Spot 09.02 1664,00 1659,00 Stagno HG 2ª(Usd/t) LME Spot 09.02 19145,00 18940,00 CBOT Set 09.02 10,13 10,21 20 micron(Auc/kgcl) W-AUS Spot 09.02 1556,00 1552,00 LME 3m 09.02 19175,00 18975,00 Semi di soia(Usc/bu) CBOT Mar 09.02 1050,50 1058,75 21 micron(Auc/kgcl) W-AUS Spot 09.02 1439,00 1437,00 LME 15m 09.02 19040,00 18840,00 CBOT Mag 09.02 1061,50 1069,25 22 micron(Auc/kgcl) W-AUS Spot 09.02 1375,00 1374,00 Zinco SHG(Usd/t) LME Settl 09.02 2864,00 2825,50 CBOT Lug 09.02 1069,50 1076,75 Eastern Index(Auc/kgcl) W-AUS Spot 09.02 1437,00 1431,00 Zinco SHG 1ª(Usd/t) LME Spot 09.02 2864,00 2825,50 CBOT Ago 09.02 1066,75 1073,00 Western Index(Auc/kgcl) W-AUS Spot 09.02 1472,00 1469,00 LME 3m 09.02 2860,00 2823,50 Altri cereali, olii e semi oleosi Varie industria Zinco SHG 2ª(Usd/t) LME Spot 09.02 2846,00 2841,50 Copra Filippine(Usd/t) NWE P1 09.02 887,50 882,50 Gomma Rss 3(Usc/kg) SICOM Mar 09.02 277,80 279,90 LME 3m 09.02 2844,00 2842,00 Far. pesce Cile(Usd/t) NWE P1 09.02 1400,00 1400,00 SICOM Apr 09.02 279,60 281,70 Altri metalli Far. pesce Danish(Usd/t) NWE P1 09.02 1422,00 1422,00 SICOM Mag 09.02 280,40 282,50 Alpacca Cu64Ni18(Eur/t) ASSOM Spot 09.02 7590,39 7615,63 Far. pesce Islanda(Usd/t) NWE P1 09.02 1415,00 1415,00 SICOM Giu 09.02 276,00 281,00 Antimonio 99,65%(Usd/t) NWE Spot 30.01 7800,00 7800,00 Far. pesce Perù(Usd/t) NWE P1 09.02 1350,00 1350,00 Gomma Rss 3(Usc/kg) TOCOM Feb 09.02 331,40 329,90 Bismuto 99,99%(Usd/lb) NWE Spot 30.01 4,80 4,80 Farina di soia HP(Usd/t) NWE P1 09.02 387,00 385,00 TOCOM Mar 09.02 327,40 325,40 Bronzo Lega B6(Eur/t) ASSOM Spot 09.02 7971,29 7960,45 Frumento tenero(Eur/t) MATIF Mar 09.02 171,75 171,00 TOCOM Apr 09.02 319,50 320,00 Cadmio 99,95%(Usd/lb) NWE Spot 30.01 0,75 0,75 MATIF Mag 09.02 172,75 172,00 TOCOM Mag 09.02 314,60 313,20 Cadmio 99,99%(Usd/lb) NWE Spot 30.01 0,78 0,78 MATIF Set 09.02 172,50 172,50 Gomma Smr CV(Usc/kg) MRE Spot 08.02 267,25 267,25 Cobalto catodi(Usd/lb) NWE Spot 31.01 17,30 17,30 MATIF Dec 09.02 175,00 174,75 Gomma Smr L(Usc/kg) MRE Spot 08.02 262,95 262,95 Cromo Fe LoCarb(Usd/lb) NWE Spot 31.01 2,25 2,25 Granoturco(Eur/t) MATIF Mar 09.02 172,75 173,00 Gomma Smr 5(Usc/kg) MRE Spot 08.02 226,15 226,15 Gallio ling 99,9%(Usd/kg) NWE Spot 31.01 150,00 150,00 MATIF Giu 09.02 174,25 174,00 Gomma Smr 10(Usc/kg) MRE Spot 08.02 223,90 223,90 Germanio met(Usd/kg) NWE Spot 31.01 700,00 700,00 MATIF Ago 09.02 177,50 177,25 Gomma Smr 20(Usc/kg) MRE Spot 08.02 223,40 223,40 Germanio bioss.(Usd/kg) NWE Spot 31.01 650,00 650,00 MATIF Nov 09.02 171,75 172,00 Gomma Tsr 20(Usc/kg) SICOM Mar 09.02 218,60 220,70 Indio ling 99,97%(Usd/kg) NWE Spot 31.01 215,00 215,00 Olio Cocco Filipp.(Usd/t) NWE P1 09.02 1780,00 1790,00 SICOM Apr 09.02 220,80 225,80 Iridio(Eur/kg) PAR Spot 09.02 21658,00 21656,00 NWE P2 09.02 1765,00 1770,00 SICOM Mag 09.02 224,20 230,20 Manganese 99,7%(Usd/t) NWE Spot 31.01 2200,00 2200,00 Olio colza canola(Cad/t) ICE-CA Spot 08.02 539,00 539,00 SICOM Giu 09.02 227,00 233,30 Manganese Ferro(Usd/t) NWE Spot 27.10 800,00 800,00 Olio colza crude(Eur/t) NWE P1 09.02 828,00 825,00 Legname d'opera(Usd/bft) CME Mar 09.02 375,40 371,90 Molibdeno Ferro(Usd/kg) NWE Spot 31.01 18,20 18,20 NWE P2 09.02 816,00 828,00 CME Mag 09.02 378,40 375,80 Molibdeno Ossido(Usd/lb) NWE Spot 31.01 7,50 7,50 Olio girasole UE(Usd/t) NWE P1 09.02 817,50 807,50 CME Lug 09.02 382,40 380,10 Ottone base barra(Eur/t) ASSOM Spot 09.02 5130,00 5130,00 NWE P2 09.02 817,50 815,00 CME Set 09.02 379,00 379,00 LEGENDA: Mercati: ASORL Associazione Orafa Lombarda. ASSOM Assomet. CBOT Chicago Board Of Trade. CME Chicago Mercantile Exchange. COMEX COmmodity Mercantile EXchange New York. CWB Canadian Wheat Board. FFT Francoforte. ICE Inter Continental Exchange, -US United States, -EU EUrope, -CA Canada. ICO International Coffe Organization. ICCO International CoCoa Organization. ISA International Sugar Agreement. IPE International Petroleum Exchange. LBMA London Bullion Market Association. LIFFE Euronext Londra. LME London Metal Exchange. MATIF Euronext Parigi. MRE Malaysian Rubber Exchange. NWE North West Europe (Rotterdam e Londra per i Metalli). NYMEX New York Mercantile EXchange. PAR Parigi. PVE Productschappen Vee, vlees en Eieren, Utrecht. SICOM SIngapore COMmodity exchange. TOCOM TOkyo COMmodity exchange. W-AUS Wool Australia. Sigle: bbl barile. bu bushel. cwt hundred weight. gal gallone. GBp Uk pence. gr grammo. kg chilo. kg cl kg clean - kilogram of clean yield. lb libbra. mbtu million british termal unit. oz oncia. ston short ton. BORSE ESTERE Approfondimenti su www.ilsole24ore.com/indicienumeri Borse chiuse: nessuna

FRANCOFORTE LONDRA NEW YORK-Nasdaq 100 SEUL TOKYO (¤) 09.02 Prec. Var % (Pence GB) 09.02 Prec. Var % (Usd) 09.02 Prec. Var % (Krw) 09.02 Prec. Var % (Jpy) 09.02 Prec. Var % Airbus Group 64,01 62,77 1,98 Astrazeneca 4575 4484,50 2,02 Alphabet C 809,56 808,38 0,15 Cheil Industries 126000 127500 -1,18 Honda Motor 3504 3574 -1,96 Allianz 156,60 155,25 0,87 Bhp Billiton 1338 1341,50 -0,26 Alphabet A 830,06 829,88 0,02 Hynix Semicon 52700 54600 -3,48 Japan Tobacco 3651 3654 -0,08 Basf 88,23 87,55 0,78 Bp 458,70 455,95 0,60 Amazon Com 821,36 819,71 0,20 Hyundai Mobis 239500 242000 -1,03 Kddi 2952 2932,50 0,66 Bayer 105,55 103 2,48 Brit Am Tobacc 5021 5025 -0,08 Amgen 167,47 168,12 -0,39 Hyundai Motor 140000 139000 0,72 Keyence 43720 43760 -0,09 Bmw 84,79 83,49 1,56 Glaxosmithklin 1577 1562,50 0,93 Apple Inc 132,42 132,04 0,72 Korea Elec Pow 40350 40600 -0,62 Mitsub Ufj Fg 740 754 -1,86 Daimler 67,29 66,66 0,95 Hsbc Holdings 689,30 679,90 1,38 Cisco Systems 31,50 31,27 0,74 Nhn 787000 795000 -1,01 Ntt 4863 4829 0,70 Deutsche Telek 15,93 15,77 1,05 Rio Tinto 3382 3377,50 0,13 Comcast Corp A 75,03 74,69 0,46 Posco 271500 268000 1,31 Ntt Docomo 2690 2677 0,49 SAP Se 86,28 85,97 0,36 Royal Dtch Shl A 2142,50 2121,50 0,99 Facebook 134,14 134,20 -0,04 Samsung Electr 1920000 1920000 — Smfg 4427 4500 -1,62 Siemens 120,15 119,45 0,59 Royal Dtch Shl B 2241,50 2208,50 1,49 Intel Corp 35,46 36,38 -2,53 Samsung Life 109000 111000 -1,80 SoftBank Group 8734 8684 0,58 Volkswagen Pref. 140 139,90 0,07 Unilever 3330 3343 -0,39 Microsoft Cp 64,06 63,34 1,14 Shinhan Financ 46650 46050 1,30 Toyota Motor C 6255 6385 -2,04 HELSINKI NEW YORK-NYSE PARIGI SHANGHAI ZURIGO (¤) 09.02 Prec. Var % (Usd) 09.02 Prec. Var % (¤) 09.02 Prec. Var % (Cny) 09.02 Prec. Var % (Chf) 09.02 Prec. Var % Fortum 14,17 14,20 -0,21 At&T 41,31 41,21 0,24 Airbus Group 64 62,77 1,96 Agri Bank Of C 3,19 3,18 0,31 Abb Ltd 22,78 22,53 1,11 Kone Corp 40,12 40,40 -0,69 Bank Of America 23,12 22,67 1,99 Axa 22,66 22,15 2,30 Bank of China 3,57 3,55 0,56 Lafargeholcim 55,80 54,30 2,76 Neste 33,95 32,63 4,05 Berkshre Cl B 164,04 162,87 0,72 Bnp Paribas 56,69 56,06 1,12 Bank Of Comm 6,01 5,96 0,84 Nestle Sa 73,95 74,10 -0,20 Nokia 4,58 4,55 0,79 Exxon Mobil 81,84 81,48 0,44 Danone 60,45 60,65 -0,33 China Life 26,51 26,44 0,26 Novartis 75 74,10 1,21 Nordea Bank 11,39 11,34 0,44 General Elec Co 29,59 29,43 0,54 Hermes Intern. 398,90 395 0,99 China Petroleum & Chem 5,82 5,85 -0,51 Richemont I 74,40 73,75 0,88 Sampo 43,47 43,19 0,65 Johnson Johnson 114,08 113,40 0,60 L Oreal 174 173,35 0,37 Cn Ping An Insurance 36,11 36,02 0,25 Roche Holding Ag 239,90 237,40 1,05 Stora Enso R 9,80 9,70 0,98 Jpmorgan Chase 87,20 85,96 1,44 L.V.M.H. 185,50 182,35 1,73 Icbc 4,57 4,56 0,22 Swiss Re 95,20 94,10 1,17 Telia Company AB 3,69 3,68 0,16 Philip Morris 102,77 102,63 0,14 Sanofi 80,19 76,65 4,62 Merchants Bank 18,75 18,60 0,81 Syngenta 432,60 430 0,60 Upm-Kymmene 22,15 21,79 1,65 Procter & Gamble 88,67 88,33 0,38 Total 47,42 46,83 1,27 Moutai 347,89 344,21 1,07 Ubs Group 15,98 15,78 1,27 Wartsila B 49,15 48,75 0,82 Wells Fargo & Co 56,73 55,63 1,98 Vinci 68,81 68,27 0,79 Petrochina 8,43 8,41 0,24 Zurich Fin 282,50 284 -0,53 Nella sezione Indici e Numeri del nostro sito internet sono pubblicati i titoli sottostanti agli indici delle principali Borse estere Il Sole 24 Ore Venerdì 10 Febbraio 2017 - N. 40 Risparmio gestito 25

FONDI COMUNI APERTI - SICAV ITALIANE - LUSSEMBURGHESI STORICI Approfondimenti su www.ilsole24ore.com/fondi24

Prezzo Perf FLE Anima Sel. Dinam. 2020 III 03.02 10,298 -0,70 FLE Eps MA Val Glob 09/21 D 08.02 4,992 0,10 FLE Eurizon Ges.At.Cla 7/18 # 08.02 5,189 -0,02 OEC Euromob. Euro Aggregate Z 08.02 5,001 0,02 APA Alto Pacifico Azionario 08.02 8,019 0,53 BBI Star Coll Bil.PaesiEm C m # 08.02 5,856 -0,22 Cat Fondo Data ¤ Gior FLE Anima Sel. Dinam. 2020 IV 03.02 10,182 -0,70 FLE Eps MA Val Glob 12/21 A 08.02 5,008 0,10 FLE Eurizon Ges.At.Cla 9/17 # 08.02 5,350 0,02 FLE Euromob. European Banks A 08.02 4,972 -0,14 OEB GI Focus Euro Gov. BT 08.02 17,800 0,07 BBI Star Coll Bil.PaesiEm E # 08.02 5,626 -0,21 FLE Anima Sel. Dinamica 2020 03.02 9,828 -0,69 FLE Eps MA Val Glob 12/21 D 08.02 5,008 0,10 FLE Eurizon Ges.At.Din 02/18 # 08.02 5,595 0,02 FLE Euromob. F3 A 08.02 4,883 0,02 OFL GI Focus Obbligazionario 08.02 6,349 0,03 FLE Star Coll Multi As.Gl A # 08.02 5,053 0,02 FLE Anima Sel. Dinamica 2021 03.02 10,482 -0,71 FLE Epsilon All. Tattica 06/20 08.02 4,914 0,10 FLE Eurizon Ges.At.Din 04/18 # 08.02 5,563 0,02 BOB Euromob. Fle Alloc.Glob A 08.02 36,099 -0,07 FLE Star Coll Multi As.Gl C m # 08.02 5,193 0,06 FLE Anima Selection A 08.02 5,192 0,08 FLE Epsilon All.Tattica 02/20 08.02 4,796 0,10 FLE Eurizon Ges.At.Din 04/19 08.02 5,314 0,04 FLE Euromob. Flex Stars A 08.02 4,933 0,06 Interfund ______FLE Star Coll Multi As.Gl E # 08.02 4,999 0,02 FLE Anima Selection AD 08.02 5,190 0,08 FLE Epsilon All.Tattica 04/20 08.02 4,811 0,10 FLE Eurizon Ges.At.Din 04/20 08.02 4,807 0,02 FLE Euromob. Opportunity 22 A 08.02 5,116 -0,08 tel.00352-262076651 OAS Star Coll Ob Inter. A # 08.02 6,166 -0,03 OMI Anima Sforzesco A 08.02 12,648 0,06 FLE Epsilon All.Tattica 09/19 08.02 5,315 0,09 FLE Eurizon Ges.At.Din 04/21 08.02 5,172 0,02 FLE Euromob. Prog 21 Atto II A 08.02 5,062 -0,06 OEH Interf. Bond Gl. High Yield 08.02 10,582 -0,12 OAS Star Coll Ob Inter. C m # 08.02 6,279 -0,03 OMI Anima Sforzesco AD 08.02 12,392 0,06 FLE Epsilon All.Tattica 11/19 08.02 5,130 0,10 FLE Eurizon Ges.At.Din 05/19 08.02 5,266 0,02 OFL Euromob. Prog 22 Atto I A 08.02 5,000 — OPE Interf. Bond Glb Em Mkt 08.02 14,593 0,20 OAS Star Coll Ob Inter. E # 08.02 6,112 -0,02 OMI Anima Sforzesco F 08.02 12,981 0,05 FLE Epsilon Dif.Att. 07/21 08.02 4,934 0,06 FLE Eurizon Ges.At.Din 05/20 08.02 4,603 0,02 FLE Euromob. Progetto 2021 A 08.02 5,118 -0,04 OAY Interf. Bond Japan 08.02 6,313 0,25 OAS Star Coll Ob M/L Ter A # 08.02 5,499 0,18 tel.800-388876 tel.02-88981 FLE Epsilon Dif.Att. 09/21 08.02 4,995 0,08 FLE Eurizon Ges.At.Din 06/20 08.02 4,779 0,02 OEM Euromob. Reddito A 08.02 19,241 0,40 ODM Interf. Bond US Plus 08.02 10,722 -0,02 m m OMI Anima Sforzesco Plus A 08.02 5,103 0,06 OAS Star Coll Ob M/L Ter C # 08.02 5,608 0,18 FLE Active Currency Flex 08.02 5,026 0,18 OMI Anima Sforzesco Plus AD 08.02 5,104 0,08 FLE Azimut Dinamico 08.02 29,545 -0,15 FLE Epsilon DLongRun 08.02 7,460 0,31 FLE Eurizon Ges.At.Din 07/19 08.02 5,193 0,04 FLE Euromob. Rising Stars A 08.02 5,222 0,02 FLE Interf. Crescita Prot.80 m 08.02 10,158 0,05 OAS Star Coll Ob M/L Ter E # 08.02 5,475 0,16 FLE Active Discovery Flex m 08.02 5,043 0,18 ODM Azimut Reddito Usa 08.02 7,465 -0,16 FLE Epsilon Fle Az.Euro 06/21 08.02 5,152 0,14 FLE Eurizon Ges.At.Din 10/18 08.02 5,459 0,04 m tel.0332-251411 m OMI Anima Sforzesco Plus F m 08.02 5,136 0,08 FLE Euromob. Science 4 Life A 08.02 5,441 -0,02 OPE Interf. Em.Mkt Loc.Cur H 08.02 8,595 0,26 ______AAE 8a+ Eiger 08.02 6,680 0,33 FLE Active Global Flex 08.02 5,043 0,18 FLE Anima Star Eu AltoPot A 08.02 2,820 -0,25 FLE Azimut Scudo 08.02 9,249 0,06 FLE Epsilon Fle Forex C 02/19 07.02 5,159x — FLE Eurizon Ges.At.Din 10/20 08.02 5,038 0,02 FLE Euromob. Seven Stars A 08.02 5,075 -0,06 OPE Interf. Em.Mkt Loc.Curr 08.02 11,062 0,09 Soprarno FLE Active Income Flex m 08.02 5,260 0,17 OBI Azimut Solidity 08.02 9,158 0,10 FLE Epsilon Fle Forex C 02/20 07.02 4,987x — FLE Eurizon Ges.At.Din 11/17 # 08.02 5,727 -0,02 OFL Euromob. TR Flex Value A 08.02 6,826 -0,04 AEM Interf. Eq. Glb Em Mkt 08.02 10,461 -0,03 tel.055-263331 AAE 8a+ Eiger Q 08.02 100,325 0,34 FLE Active Opport. Flex m 08.02 5,043 0,18 FLE Anima Star Eu AltoPot Y 08.02 3,017 -0,23 FLE Azimut Str. Trend 08.02 7,231 0,18 FLE 8a+ Gran Paradiso 08.02 5,140 -0,17 FLE Anima Star It AltoPot A 08.02 5,998 0,10 FLE Epsilon Fle Forex C 02/21 07.02 5,017x — FLE Eurizon Ges.At.Din 11/20 08.02 4,871 0,04 APA Interf. Eq. Japan H 08.02 3,534 0,57 AIN Soprarno Esse Stock A 08.02 7,712 0,05 FLE Anima Alto Pot. Globale A 08.02 15,861 -0,08 FLE Azimut Trend 08.02 38,595 0,31 FLE Epsilon Fle Forex C 04/19 07.02 5,212x — FLE Eurizon Ges.At.Din 12/18 08.02 5,400 0,04 Fideuram Asset Management (Ireland) __ APA Interf. Eq. Pacif. ex Japan 08.02 7,645 0,37 AIN Soprarno Esse Stock B m 08.02 7,983 0,05 FLE 8a+ Gran Paradiso Q 08.02 97,523 -0,18 FLE Anima Alto Pot. Globale F 08.02 16,514 -0,08 FLE Anima Star It AltoPot Y 08.02 6,379 0,11 FLE Azimut Trend America 08.02 15,743 -0,07 FLE 8a+ Latemar 08.02 5,965 0,10 FLE Epsilon Fle Forex C 04/20 07.02 5,062x — FLE Eurizon Ges.At.Din 12/19 08.02 5,078 0,04 tel.00352-262076651 APA Interf. Eq. Pacif. ex Japan H 08.02 5,578 0,45 FLE Soprarno Inflaz. 1,5% A 08.02 6,743 0,12 AAM Anima America A 08.02 20,602 -0,07 FLE Anima Star It AltoPot YD 08.02 6,368 0,11 FLE Azimut Trend Europa 08.02 14,489 0,28 FLE Epsilon Fle Forex C 04/21 07.02 5,019x — FLE Eurizon Ges.At.Din 6/18 # 08.02 5,599 0,04 OEH Fondit Bond Gl.High Yield S 08.02 14,192 -0,08 AAM Interf. Eq. USA H 08.02 8,839 0,07 FLE Soprarno Inflaz. 1,5% B m 08.02 6,882 0,12 FLE 8a+ Latemar Q 08.02 100,053 0,10 AAM Anima America B 08.02 20,196 -0,05 BOB Anima Sviluppo Europa 2022 03.02 4,992 -0,26 FLE Azimut Trend Italia 08.02 18,219 0,80 FLE Epsilon Fle Forex C 06/20 07.02 5,115x — FLE Eurizon Ges.At.Din 7/18 # 08.02 5,474 0,04 OEH Fondit Bond Gl.High Yield T m 08.02 18,821 -0,07 AAM Interf. Eq.USA 08.02 12,116 -0,12 FLE Soprarno Oriz.Att.Ced A 08.02 5,172 0,12 AAM Anima America F 08.02 21,384 -0,07 BOB Anima Sviluppo Globale 2022 03.02 5,030 -0,36 FLE Azimut Trend Pacifico 08.02 9,021 0,52 FLE Epsilon Fle Forex C 07/19 07.02 5,161x — FLE Eurizon Ges.At.Din 9/17 # 08.02 5,753 -0,02 OPE Fondit Bond Glob Em Mkt R 08.02 14,415 0,20 AEU Interf. Equity Europe 08.02 7,769 0,22 FLE Soprarno Oriz.Att.Ced B 08.02 5,153 0,12 OFL Anima BlueBay Reddito Em. A 08.02 5,417 -0,13 BOB Anima Sviluppo Globale 2023 03.02 4,997 -0,06 OAS Azimut Trend Tassi 08.02 10,055 -0,05 FLE Epsilon Fle Forex C 09/18 07.02 5,148x — FLE Eurizon Ges.At.Din. 7/17 # 08.02 5,806 — OPE Fondit Bond Glob Em Mkt S m 08.02 12,654 0,21 AIT Interf. Equity Italy 08.02 11,684 0,56 FLE Soprarno Orizzonte Attivo 08.02 5,142 0,10 OFL Anima BlueBay Reddito Em. AD 08.02 5,457 -0,11 BOB Anima Target Cedola 2022 03.02 9,591 -0,64 FLE Formula 1 Absolute 08.02 6,846 0,09 FLE Epsilon Fle Forex C 09/19 07.02 5,051x — FLE Eurizon Ges.At.Opp 02/18 # 08.02 5,636 -0,02 OPE Fondit Bond Glob Em Mkt T 08.02 14,763 0,20 APA Interf. Equity Japan 08.02 4,230 0,79 FLE Soprarno Orizzonte Dinam. A 08.02 5,138 0,08 OEM Anima Cap. Piu Obbl. A # 08.02 6,061 0,12 OFL Anima Trag. 2016 CED.3 03.02 5,490 -0,04 FLE Formula Target 17 Eq.Opt. 08.02 7,603 -0,04 FLE Epsilon Fle Forex C 09/20 07.02 4,991x — FLE Eurizon Ges.At.Opp 04/18 # 08.02 5,642 0,02 OIH Fondit Bond HY Short R 08.02 10,210 -0,04 AAM Interf. Equity Usa Adv 08.02 122,426 0,28 FLE Soprarno Orizzonte Dinam. B 08.02 5,089 0,08 OEM Anima Cap. Più Obbl. F # 08.02 6,240 0,11 OFL Anima Trag. 2017 CED.4 03.02 4,938 -0,02 FLE Epsilon Fle Forex C 11/19 07.02 5,014x — FLE Eurizon Ges.At.Opp 04/19 08.02 5,433 -0,02 OIH Fondit Bond HY Short S 08.02 9,079 -0,04 OEM Interf. Euro Bond Long T 08.02 12,859 1,09 OEB Soprarno Pronti Termine A m 08.02 5,024 0,02 OEM Anima Cap. Più Obbl. N # 08.02 6,033 0,12 OFL Anima Trag. 2017 CED.4 II 03.02 5,260 -0,06 FLE Epsilon Fle Forex C 11/20 07.02 4,991x — FLE Eurizon Ges.At.Opp 05/19 08.02 5,346 -0,02 OIH Fondit Bond HY Short T 08.02 10,365 -0,05 OEM Interf. Euro Bond Med. T 08.02 10,976 0,36 OEB Soprarno Pronti Termine B 08.02 5,477 — BOB Anima Capitale Più 15 A # 08.02 6,046 0,10 OFL Anima Trag. 2017 CED.4 III 03.02 4,976 -0,06 FLE Epsilon Fle Forex C 12/18 07.02 5,062x — FLE Eurizon Ges.At.Opp 10/18 08.02 5,549 — ODM Fondit Bond US Plus R 08.02 12,164 -0,02 OEC Interf. Euro Corporate Bd 08.02 6,244 0,16 OFL Soprarno Redd.& Cresc. A 08.02 5,220 0,13 BOB Anima Capitale Più 15 F # 08.02 6,273 0,11 OFL Anima Trag. 2017 MultiCed 03.02 4,940 -0,06 FLE Epsilon Fles Az Eu 02/21 08.02 5,110 0,16 FLE Eurizon Ges.At.Opp 11/17 # 08.02 5,921 0,02 ODM Fondit Bond US Plus RH 08.02 9,793 0,14 OEB Interf. Euro Currency 08.02 6,850 — OFL Soprarno Redd.& Cresc. B m 08.02 5,255 0,13 tel.800-893989 OMI Anima Capitale Più 15 N # 08.02 6,028 0,12 OFL Anima Trag. 2018 03.02 5,873 — FLE Epsilon Fles Az Eu 04/21 08.02 5,043 0,16 FLE Eurizon Ges.At.Opp 12/18 08.02 5,611 -0,02 ODM Fondit Bond Us Plus S 08.02 11,088 -0,02 MAE Interf. Euro Liquidity m 08.02 9,858 — FLE Soprarno Relat. Value A 08.02 6,976 0,24 AAM AcomeA America A1 08.02 19,387 0,01 BOB Anima Capitale Più 30 A # 08.02 6,041 0,13 OMI Anima Trag. 2018 Alto Pot. 03.02 5,052 -0,22 FLE Epsilon Fles Az Eu 09/20 08.02 4,898 0,16 FLE Eurizon Ges.At.Opp 6/18 # 08.02 5,642 — ODM Fondit Bond Us Plus T m 08.02 12,789 -0,02 OEM Interf. Euro Short Term 1-3 08.02 7,410 0,03 FLE Soprarno Relat. Value B m 08.02 7,261 0,25 BOB Anima Capitale Più 30 F # 08.02 6,291 0,14 OFL Anima Trag. 2018 Ced. Sem. 03.02 4,931 0,02 FLE Epsilon Fles Az Eu 11/20 08.02 5,006 0,16 FLE Eurizon Ges.At.Opp 7/18 # 08.02 5,619 0,02 ODM Fondit Bond US Plus TH 08.02 10,179 0,15 FLE Soprarno Ritorno Ass A 08.02 6,847 0,13 AAM AcomeA America A2 08.02 20,495 — BOB Anima Capitale Più 30 N # 08.02 6,018 0,15 OEM Interf. Euro Short Term 3-5 08.02 13,592 0,10 APA AcomeA Asia Pacifico A1 08.02 5,728 0,58 OMI Anima Trag. 2018 Eu. A. P. 03.02 5,037 -0,24 OBI Epsilon Italy Bo.Sh.Term A 08.02 6,556 0,02 FLE Eurizon Ges.At.Opp 9/17 # 08.02 5,926 — OEH Fondit BondGlobHigh Yield R 08.02 17,940 -0,08 OAS Interf. Global Convertible 08.02 12,713 0,15 FLE Soprarno Ritorno Ass. B m 08.02 7,161 0,13 BAZ Anima Capitale Più 70 A # 08.02 7,414 0,09 OMI Anima Trag. 2018 Eu. A. P. II 03.02 5,065 -0,24 OBI Epsilon Italy Bo.Sh.Term B 08.02 6,642 0,03 FLE Eurizon Ges.At.Opp. 7/17 # 08.02 5,944 0,05 FLE Fondit Constant Return R 08.02 10,023 0,30 OAS Interf. Inflation Linked 08.02 17,151 0,50 FLE Soprarno Target 4% Fle A 08.02 4,747 -0,13 APA AcomeA Asia Pacifico A2 08.02 6,029 0,58 BAZ Anima Capitale Più 70 F # 08.02 7,797 0,10 OMI Anima Trag. 2018 Eu. A. P. III 03.02 5,136 -0,23 tel.02-430281 OBI Epsilon Italy Bo.Sh.Term I 08.02 6,686 0,01 FLE Eurizon Ges.Att.Din 05/21 08.02 5,202 0,02 FLE Fondit Constant Return S 08.02 9,983 0,30 FLE Soprarno Target 4% Fle B 08.02 4,866 -0,12 OEB AcomeA Breve Term. A1 08.02 15,108 -0,03 BAZ Anima Capitale Più 70 N # 08.02 7,381 0,09 OMI Anima Trag. 2018 IT. A. P. 03.02 5,113 -0,14 OAS Aureo Cedola I - 2016 08.02 5,435 — AAE Epsilon QEquity 08.02 6,549 0,40 FLE Eurizon Gest.At.Cla 12/17 # 08.02 5,279 0,02 FLE Fondit Constant Return T 08.02 10,048 0,31 ASE Interf. Int.Sec.New Ec 08.02 86,532 -0,01 OEB AcomeA Breve Term. A2 08.02 15,397 -0,03 BOB Anima Ced. A. P. 2021 03.02 10,345 -0,61 OAS Aureo Cedola II - 2017 08.02 5,428 0,02 FLE Eurizon Gest.At.Din 10/19 08.02 5,173 0,02 OAS Fondit Core Bond R 08.02 11,166 0,04 FLE Interf. System 100 FLE AcomeA Etf Attivo A1 08.02 4,830 0,25 OMI Anima Trag. 2018 IT. A. P. II 03.02 5,099 -0,16 OAS BCC Cedola Attiva Dic 18 08.02 5,073 0,02 OEM Epsilon Qincome 08.02 9,480 0,31 FLE Interf. System Evolution 08.02 11,971 0,03 BOB Anima Ced. A. P. 2021 II 03.02 10,160 -0,61 OMI Anima Trag. 2018 IT. A. P. III 03.02 5,065 -0,16 FLE Epsilon QReturn 08.02 8,335 0,11 FLE Eurizon Gest.At.Din 12/17 # 08.02 5,704 — OAS Fondit Core Bond S 08.02 10,445 0,03 m FLE AcomeA Etf Attivo A2 08.02 5,077 0,24 BOB Anima Ced. A. P. 2021 III 03.02 10,038 -0,49 OFL Anima Trag. 2018 MultiCed II 03.02 4,934 0,02 OAS BCC Cedola Attiva Dic 19 08.02 5,035 0,06 AEU Epsilon QValue 08.02 8,200 0,49 FLE Eurizon Gest.At.Opp 12/17 # 08.02 5,695 — OAS Fondit Core Bond T 08.02 11,438 0,03 ODM Interfund Bond Us Plus H OEM AcomeA Eurobb. A1 08.02 17,502 -0,03 BOB Anima Ced. A. P. 2022 I 03.02 10,017 -0,46 OAS BCC Cedola Attiva Mar 19 08.02 5,030 0,02 OFL Fondit Credit Abs Return R 08.02 10,054 -0,03 OFL Anima Trag. 2018 Target Ced. 03.02 5,141 — OAS BCC Cedola Attiva Set 19 08.02 5,024 0,06 ______FLE Eurizon Guida Att + 04/21 08.02 5,042 -0,02 Investitori ______OEM AcomeA Eurobb. A2 08.02 17,897 -0,03 BOB Anima Crescita Italia AD 08.02 4,957 0,28 OMI Anima Trag. 2019 Cre. Sost. 03.02 5,594 -0,30 Ersel A. M. FLE Eurizon Guida Att + 11/20 08.02 4,889 — OFL Fondit Credit Abs Return S 08.02 9,906 -0,04 tel.02-72162500 AEU AcomeA Europa A1 08.02 13,831 0,50 BOB Anima Crescita Italia AP 08.02 4,946 0,28 OAS BCC Cedola Dicembre 18 08.02 5,188 0,04 tel.011-5520306 FLE Eurizon Guida Att. + 05/21 08.02 5,056 -0,02 OFL Fondit Credit Abs Return T 08.02 10,120 -0,03 m OMI Anima Trag. 2019 Cre. Sost. II 03.02 5,587 -0,34 OAS BCC Cedola III - 2017 08.02 5,131 — AAM Investitori America 08.02 8,176 -0,11 AEU AcomeA Europa A2 08.02 14,563 0,50 BOB Anima Crescita Italia F 08.02 4,946 0,28 OMI Anima Trag. 2019 Flex 03.02 5,271 -0,23 BBI Fondersel 08.02 59,299 0,17 FLE Eurizon Guida Att. 04/19 08.02 5,093 — OFL Fondit Credit Abs Return TS 08.02 10,090 -0,03 AEU Investitori Europa 08.02 6,808 0,16 AIN AcomeA Globale A1 08.02 13,068 0,31 AEM Anima Emergenti A 08.02 11,265 -0,04 OMI Anima Trag. 2019 Flex II 03.02 5,174 -0,23 OAS BCC Cedola III Op - 2017 08.02 5,034 — FLE Fondersel Active Sel. # 08.02 107,406 0,06 FLE Eurizon Guida Att. 04/20 08.02 4,830 — FLE Fondit Crescita Prot. 80 R 08.02 9,991 0,05 AIN AcomeA Globale A2 08.02 13,967 0,30 AEM Anima Emergenti B 08.02 11,018 -0,04 OAS BCC Cedola IV - 2018 08.02 5,250 0,02 OEM Fondersel Euro 08.02 10,346 0,51 FLE Eurizon Guida Att. 05/19 08.02 5,048 -0,02 FLE Fondit Diver.Real Asset R 08.02 10,040 0,09 APA Investitori Far East 08.02 7,338 0,49 tel.800-614614 OMI Anima Trag. 2019 Globale 03.02 5,152 -0,25 OAS BCC Cedola IV Op - 2018 08.02 5,136 — FLE Investitori Flessibile 08.02 7,638 0,09 AIT AcomeA Italia A1 08.02 18,873 0,60 AEM Anima Emergenti F 08.02 11,748 -0,03 OMI Anima Trag. 2019 Globale II 03.02 5,040 -0,24 AEU Fondersel Europa 08.02 18,066 0,29 FLE Eurizon Guida Att. 07/19 08.02 5,029 — FLE Fondit Diver.Real Asset S 08.02 9,206 0,10 FLE Symphonia Asia Fles. 08.02 9,999 0,26 AIT AcomeA Italia A2 08.02 19,879 0,61 AEU Anima Europa A 08.02 5,719 -0,17 OAS BCC Cedola Marzo 19 08.02 5,134 0,04 OIG Fondersel Int. # 08.02 18,092 0,12 FLE Eurizon Guida Att. 10/18 08.02 5,155 -0,02 FLE Fondit Diver.Real Asset T 08.02 10,236 0,10 FLE Investitori Piazza Affari 08.02 5,313 0,64 AIT Symphonia Azi Sm Cap Ita 08.02 9,573 0,64 OMI Anima Trag. 2019 MultiAss 03.02 5,249 -0,17 FLE BCC Cedola Più Set 19 08.02 5,040 0,08 MAE AcomeA Liquidita' A1 08.02 8,945 0,01 AEU Anima Europa B 08.02 5,618 -0,18 OMI Anima Trag. 2019 Plus 03.02 5,360 -0,26 APA Fondersel Oriente # 08.02 9,431 0,17 FLE Eurizon Guida Att. 10/19 08.02 4,986 — OPE Fondit Em.Mkt.Loc.Cur. R 08.02 9,686 0,23 AAE Symphonia Azionario Euro 08.02 7,265 0,32 MAE AcomeA Liquidita' A2 08.02 8,945 — AEU Anima Europa F 08.02 5,928 -0,17 FLE BCC Cedola Più Set 20 08.02 5,018 0,06 AIT Fondersel P.M.I. 08.02 24,199 0,68 FLE Eurizon Guida Att. 12/18 08.02 5,139 -0,02 OPE Fondit Em.Mkt.Loc.Cur. RH 08.02 7,774 0,40 AAM Symphonia Azionario Usa 08.02 12,390 0,24 FLE Anima Evoluzione 2017 I 03.02 5,055 -0,65 OMI Anima Trag. 2019 PLUS II 03.02 5,355 -0,24 FLE BCC Cedola Piu' Dic 19 08.02 4,865 0,08 AEM AcomeA Paesi Em. A1 08.02 7,680 0,35 OMI Anima Trag. 2021 Globale 03.02 5,147 -0,21 OEB Fondersel Reddito 08.02 16,114 0,01 FLE Eurizon Guida Att. 12/19 08.02 4,970 — OPE Fondit Em.Mkt.Loc.Cur. S 08.02 8,488 0,22 FLE Symphonia Fortissimo 08.02 3,952 0,23 AEM AcomeA Paesi Em. A2 08.02 8,120 0,35 FLE Anima Evoluzione 2019 I 03.02 5,219 -0,44 FLE BCC Cedola Piu' Mar 20 08.02 4,973 0,06 OAS Fondersel Sh. Term Asset 08.02 100,755 — FLE Eurizon Guida.Att.+ 06/21 08.02 5,007 -0,02 OPE Fondit Em.Mkt.Loc.Cur. T 08.02 9,908 0,22 FLE Symphonia Mult Emer Fle # 08.02 14,910 0,13 FLE Anima Evoluzione 2019 II 03.02 5,130 -0,39 OMI Anima Trag. Ced. America 03.02 5,359 -0,17 OAS BCC Cedola Reale Dic 19 08.02 5,061 0,06 FLE Fondersel World All. # 08.02 118,448 0,02 FLE Eurizon High Income 12/21 A 08.02 5,016 0,02 OPE Fondit Em.Mkt.Loc.Cur. TH 08.02 7,595 0,41 OFL Symphonia Obb Alto Pot 08.02 5,685 -0,05 FLE AcomeA Patr. Aggr. A2 08.02 4,428 0,23 FLE Anima Evoluzione 2019 III 03.02 5,138 -0,39 OMI Anima Trag. Ced. Europa 03.02 5,308 -0,30 OAS BCC Cedola Reale Mar 20 08.02 5,076 0,08 AIN Talento Global Equity # 08.02 190,197 0,01 FLE AcomeA Patr. Aggr.A1 08.02 4,163 0,24 OMI Anima Trag. Cre. Italia 03.02 5,140 -0,41 FLE Eurizon High Income 12/21 D 08.02 5,016 0,02 AEM Fondit Eq Glob Em Mkt R 08.02 13,817 -0,04 OEB Symphonia Obb Breve Term 08.02 7,118 0,06 FLE AcomeA Patr. Dinam.A1 08.02 5,508 0,18 FLE Anima Evoluzione 2019 IV 03.02 5,093 -0,35 OAS BCC Cedola Reale Set 19 08.02 5,097 0,06 FLE Eurizon Inc Multis 03/22 A 08.02 4,997 — AEM Fondit Eq Glob Em Mkt T 08.02 14,651 -0,04 OEC Symphonia Obb Corporate 08.02 6,875 0,03 FLE Anima Evoluzione 2020 I 03.02 4,999 -0,32 OMI Anima Trag. Dinamico 03.02 5,207 -0,25 OAS BCC Cedola Reale Set 20 08.02 5,034 0,10 Etica ______FLE Eurizon Inc Multis 03/22 D 08.02 4,997 — ASE Fondit Eq Glob High Div R 08.02 10,712 0,29 OFL Symphonia Obb Din Val 08.02 6,704 0,09 FLE AcomeA Patr. Dinam.A2 08.02 5,752 0,19 OFL Anima Trag. II 2016 03.02 5,595 -0,02 OAS BCC Cedola V - 2018 08.02 5,403 0,04 tel.02-67071422 FLE AcomeA Patr. Prud. A1 08.02 6,370 0,33 FLE Anima Evoluzione 2020 II 03.02 5,019 -0,32 FLE Eurizon MAsset Cre. 06/21 08.02 5,134 — AAS Fondit Eq Glob High Div S 08.02 9,386 0,30 tel.02-777181 OEM Symphonia Obb Euro 08.02 8,540 0,25 FLE Anima Evoluzione 2020 III 03.02 5,077 -0,27 OBI Anima Tricolore A 08.02 6,192 0,73 OAS BCC Cedola V Op - 2018 08.02 5,261 0,02 AIN Etica Azionario E 08.02 9,461 0,46 FLE Eurizon MAsset Cre. 10/21 08.02 5,060 — FLE Fondit Eq Glob High Div T 08.02 10,812 0,29 FLE Kairos Selection 08.02 11,150 0,26 OEB Symphonia Obb Rendita 08.02 8,411 0,04 FLE AcomeA Patr. Prud. A2 08.02 6,625 0,32 FLE Anima Evoluzione 2020 IV 03.02 5,057 -0,22 OBI Anima Tricolore AD 08.02 6,191 0,73 FLE BCC Crescita Bilanciato 08.02 7,207 0,15 AIN Etica Azionario I E 08.02 9,888 0,46 FLE Eurizon MAsset Cre.03/22 A 08.02 4,991 0,02 AAS Fondit Eq Glob High Div TS 08.02 10,633 0,28 FLE Symphonia Patrim. Attivo 08.02 27,498 -0,08 OMI AcomeA Perform. A1 08.02 22,726 0,31 FLE Anima Evoluzione 2021 03.02 5,074 -0,22 OBI Anima Tricolore F 08.02 6,559 0,74 FLE BCC Investimento Azion. 08.02 11,268 0,03 BBI Etica Bilanciato E 08.02 11,327 0,45 FLE Eurizon MAsset Cre.03/22 D 08.02 4,991 0,02 APA Fondit Eq Pacif ex Japan R 08.02 4,675 -0,02 Mediolanum Gest. Fondi ______FLE Symphonia Patrim. Ob. 2021 08.02 5,237 -0,04 OMI AcomeA Perform. A2 08.02 23,411 0,32 FLE Anima Evoluzione 2021 II 03.02 5,028 -0,18 AIN Anima Valore Globale A 08.02 39,794 0,01 MAE BCC Monetario 08.02 5,723 0,02 BBI Etica Bilanciato I E 08.02 11,843 0,46 FLE Eurizon MAsset Cre.12/21 A 08.02 4,989 — APA Fondit Eq Pacif ex Japan T 08.02 4,918 -0,02 tel.800-107107 OMI Symphonia Patrim. Redd. 08.02 8,649 0,10 FLE Anima Evoluzione 2021 III 03.02 4,992 -0,14 AIN Anima Valore Globale B 08.02 39,562 0,01 OFL BCC Risparmio Obbligaz. 08.02 6,663 0,08 OEB Etica Obb. Breve Ter. E 08.02 6,221 0,03 FLE Eurizon MAsset Cre.12/21 D 08.02 4,989 0,02 APS Fondit Equity Brazil R 08.02 6,723 1,04 OFL Mediolanum Fle Obb Glob L 08.02 9,223 -0,05 AIT Symphonia Selezione Italia 08.02 7,842 0,58 OAS Anima Fix Emergenti A # 08.02 15,710 — AIN Anima Valore Globale F 08.02 40,943 0,01 FLE BCC Selez. Crescita # 08.02 5,097 — OEB Etica Obb. Breve Ter. I E 08.02 6,315 0,03 FLE Eurizon MAsset Equi. 06/21 08.02 5,071 0,02 APS Fondit Equity Brazil T 08.02 6,986 1,04 FLE Mediolanum Fle Obb Glob LA 08.02 9,964 -0,05 FLE Symphonia Tematico 08.02 3,919 -0,61 OAS Anima Fix Emergenti Y # 08.02 17,121 0,01 BOB Anima Visconteo A 08.02 45,378 0,08 FLE BCC Selez. Investimento # 08.02 4,812 — OMI Etica Obbligaz. Misto E 08.02 7,814 0,33 FLE Eurizon MAsset Equi. 10/21 08.02 5,007 0,02 APS Fondit Equity China R 08.02 11,020 0,79 FLE Mediolanum Fle Strateg L 08.02 6,538 -0,08 MAE Symphonia Tesoreria 08.02 5,167 — OEB Anima Fix Euro A 08.02 8,639 0,01 OMI Anima Visconteo AD 08.02 44,145 0,08 FLE BCC Selez. Opportunità # 08.02 5,339 0,02 OMI Etica Obbligaz. Misto I E 08.02 8,051 0,34 FLE Eurizon MAsset Equi.03/22 A 08.02 4,992 — APS Fondit Equity China T 08.02 11,407 0,78 FLE Mediolanum Fle Strateg LA 08.02 6,770 -0,07 ______OEB Anima Fix Euro I 08.02 8,871 0,01 BOB Anima Visconteo F 08.02 46,467 0,08 FLE BCC Selez. Risparmio # 08.02 5,710 -0,07 BOB Etica Rendita Bil. I m E 08.02 5,304 0,32 FLE Eurizon MAsset Equi.03/22 D 08.02 4,992 — APS Fondit Equity India R 08.02 11,339 0,09 FLE Mediolanum Fle Svi Ita LA 08.02 10,552 0,09 Tages Capital LLP OEB Anima Fix Euro Y m 08.02 8,878 0,01 BOB Anima Visconteo Plus A 08.02 5,256 0,08 OAS Investiper Ced.Dic 20 08.02 5,080 0,08 BOB Etica Rendita Bil. R E 08.02 5,256 0,32 FLE Eurizon MAsset Equi.12/21 A 08.02 5,019 0,04 APS Fondit Equity India T 08.02 11,729 0,09 FLE Mediolanum Fle Val.Att LA 08.02 10,109 -0,03 tel.Tel. 02/873371 OEH Anima Fix High Yield A 08.02 12,051 -0,03 BOB Anima Visconteo Plus AD 08.02 5,257 0,10 OAS Investiper Ced.Mar 21 08.02 5,052 0,08 BOB Etica Rendita Bil. RD E 08.02 5,255 0,32 FLE Eurizon MAsset Equi.12/21 D 08.02 5,019 0,04 OFL Fondit Ethical R 08.02 10,156 0,20 FLE Mediolanum Flex Glob LA 08.02 19,540 0,21 AIN Tages Equity A 08.021001,195 0,01 OEH Anima Fix High Yield Y 08.02 13,119 -0,04 BOB Anima Visconteo Plus F m 08.02 5,295 0,09 OAS Investiper Ced.Mar 22 08.02 4,976 0,14 FLE Eurizon MAsset Pru.03/22 A 08.02 4,992 — OFL Fondit Ethical T m 08.02 10,226 0,20 FLE Mediolanum Flex Italia LA 08.02 20,195 0,34 tel.06-68809919 OEC Anima Fix Imprese A 08.02 8,621 -0,03 FLE Investiper Ced.Piu' Dic 20 08.02 5,180 0,17 FLE Eurizon MAsset Pru.03/22 D 08.02 4,992 — OEM Fondit Euro Bd Lng Term S 08.02 10,221 1,10 FLE Mediolanum Flex Svi Ita L 08.02 10,286 0,08 OEC Anima Fix Imprese Y 08.02 9,086 -0,03 OAS Investiper Ced.Reale Dic 20 08.02 5,055 0,08 FLE Eurizon MAsset Pru.12/21 D 08.02 4,994 0,02 OEB Fondit Euro Bond Defen R 08.02 8,337 0,02 FLE Agora 4 Invest 08.02 5,188 0,02 OEB Anima Fix Obbl. BT A 08.02 10,780 0,08 OAS Investiper Ced.Reale Mar 21 08.02 5,037 0,12 FLE Mediolanum Flex Val.Att L 08.02 9,667 -0,03 FLE Agora Balanced 08.02 5,422 0,06 FLE Eurizon MAsset Prud. 06/21 08.02 4,986 0,02 OEB Fondit Euro Bond Defen S 08.02 8,201 0,02 OEB Mediolanum Risp Dinam L 08.02 5,158 -0,02 OEB Anima Fix Obbl. BT Y 08.02 11,119 0,09 _____ FLE Eurizon MAsset Prud. 10/21 08.02 4,973 — OEB Fondit Euro Bond Defen T 08.02 8,572 0,02 OEB Mediolanum Risp Dinam LA 08.02 5,295 -0,02 OFL Agora Bond 08.02 5,944 -0,08 OIG Anima Fix Obbl. Glob A 08.02 11,461 0,36 BNP PARIBAS Inv.Partners SGR SpA FLE Eurizon MAsset Prud. 12/21 A 08.02 4,994 0,02 OEC Fondit Euro Corp Bond S 08.02 9,127 0,18 AAS Agora Materials 08.02 6,150 0,11 OIG Anima Fix Obbl. Glob Y 08.02 12,047 0,36 tel.800-900900 FLE Eurizon MAsset Red 03/22 A 08.02 4,989 — OEC Fondit Euro Corp Bond TS 08.02 10,694 0,17 Nextam Partners ______OFL Agora Safe 08.02 5,928 -0,02 OEM Anima Fix Obbl. MLT A 08.02 7,223 0,56 FLE BNL Assetto Comfort 08.02 5,577 — FLE Eurizon MAsset Red 03/22 D 08.02 4,989 — OAS Fondit Euro Yield Plus S 08.02 8,995 0,06 FLE Agora Stars # 08.02 3,858 -0,03 OEM Anima Fix Obbl. MLT Y 08.02 7,526 0,56 FLE BNL Assetto Dinamico # 08.02 5,190 0,23 tel.02-7645121 tel.02-88101 FLE Eurizon MAsset Red 06/21 A 08.02 5,071 0,04 OFL Fondit Fin Credit Bond R 08.02 10,494 -0,12 BBI Nextam Part. Bilanciato 08.02 6,819 -0,01 FLE Agora Valore Protetto 08.02 6,907 0,01 FLE Anima Fondo Trading A 08.02 16,132 0,09 AAM Bnl Azioni America 08.02 33,493 -0,04 FLE Eurizon MAsset Red 06/21 D 08.02 5,021 0,04 OFL Fondit Fin Credit Bond S 08.02 10,312 -0,13 OMI Nextam Part. Obbl. Misto 08.02 8,225 0,11 tel.02-430241 FLE Agoraflex Q m 08.02 7,907 0,11 FLE Anima Fondo Trading F 08.02 17,004 0,09 tel.02-480971 AEM Bnl Azioni Emergenti 08.02 10,798 -0,26 AAM Eurizon Az.America 08.02 19,427 -0,11 FLE Eurizon MAsset Red 10/21 A 08.02 4,988 0,06 OFL Fondit Fin Credit Bond T 08.02 10,517 -0,12 OFL UBI Pra. Active Duration 08.02 5,757 -0,24 FLE Agoraflex R 08.02 7,373 0,11 OAS Anima Forza 1 A 08.02 5,799 0,07 OFL Arca 19 Red. Multiv. P 08.02 5,051 — AEU Bnl Azioni Europa Div 08.02 3,183 0,28 AAE Eurizon Az.Area Euro 08.02 33,493 -0,04 FLE Eurizon MAsset Red 10/21 D 08.02 4,989 0,06 FLE Fondit Fin Credit Bond TS 08.02 10,398 -0,13 AEU UBI Pra. Az. Europa 08.02 7,748 0,52 OAS Anima Forza 1 B 08.02 5,800 0,07 OFL Arca 19 Red. Multiv. R 08.02 5,064 — AIT Bnl Azioni Italia 08.02 20,149 0,66 AEN Eurizon Az.EnMatPrime 08.02 11,486 0,07 FLE Eurizon MAsset Red 12/21 A 08.02 4,996 0,04 FLE Fondit Flexib Strategy R 08.02 7,920 0,04 AEM UBI Pra. Az. Merc. Emerg. 08.02 12,312 0,26 OAS Anima Forza 1 Y 08.02 5,967 0,08 OFL Arca 19 Red. Multiv.II P 08.02 5,060 -0,02 OPE Bnl Obbl. Emergenti 08.02 36,648 -0,10 AEU Eurizon Az.Europa 08.02 11,112 0,14 FLE Eurizon MAsset Red 12/21 D 08.02 4,996 0,04 FLE Fondit Flexib Strategy S 08.02 6,846 0,04 AAE UBI Pra. Azionario Etico E 08.02 6,729 0,21 OAS Anima Forza 2 A 08.02 5,677 0,11 OFL Arca 19 Red. Multiv.II R 08.02 5,072 -0,02 OAS Bnl Obbl. Globali 08.02 8,494 0,13 AFI Eurizon Az.Finanza 08.02 28,350 -0,44 FLE Eurizon MAsset Red. 04/20 08.02 4,860 0,04 FLE Fondit Flexib Strategy T 08.02 8,212 0,05 AAE UBI Pra. Azioni Euro 08.02 8,358 0,28 OAS Anima Forza 2 B 08.02 5,679 0,11 OFL Arca 19 Red.Multiv.III P 08.02 5,064 -0,02 ______AAS Eurizon Az.Int. Etico E 08.02 10,246 -0,03 FLE Eurizon MAsset Red. 04/21 08.02 5,039 0,04 FLE Fondit Flexible Europe R 08.02 8,810 -0,17 AIN UBI Pra. Azioni Globali 08.02 8,709 -0,06 OAS Anima Forza 2 Y 08.02 5,884 0,10 OFL Arca 19 Red.Multiv.III R 08.02 5,073 -0,04 Consultinvest A. M. AIN Eurizon Az.Internazionali 08.02 13,426 0,01 FLE Eurizon MAsset Red. 05/20 08.02 4,784 0,04 FLE Fondit Flexible Europe T 08.02 9,135 -0,17 AIT UBI Pra. Azioni Italia 08.02 6,930 0,42 BOB Anima Forza 3 A # 08.02 6,410 0,16 FLE Arca 20 Red.Multiv.IV P 08.02 4,905 0,04 tel.059-221311 AIT Eurizon Az.Italia 08.02 14,227 0,71 FLE Eurizon MAsset Red. 05/21 08.02 5,019 0,04 FLE Fondit Flexible Italy R 08.02 13,646 0,19 APA UBI Pra. Azioni Pacifico 08.02 9,846 0,45 BOB Anima Forza 3 B # 08.02 6,410 0,16 FLE Arca 20 Red.Multiv.IV R 08.02 4,915 0,04 OEB Consult Breve Termine C 08.02 5,626 0,20 AEM Eurizon Az.Paesi Emer 08.02 9,453 0,03 FLE Eurizon MAsset Red. 06/20 08.02 4,924 0,04 FLE Fondit Flexible Italy T 08.02 14,104 0,20 AAM UBI Pra. Azioni Usa 08.02 8,625 -0,16 BOB Anima Forza 3 Y # 08.02 6,765 0,16 FLE Consult Multi High Vol A # 08.02 5,100 -0,04 AAM Eurizon Az.PMI Amer. 08.02 44,946 -0,16 BOB UBI Pra. Bil Euro Ris Cont 08.02 6,336 0,05 FLE Arca 20 Red.Multiv.V P 08.02 5,068 0,04 AEU Eurizon Az.PMI Europa 08.02 12,918 0,55 FLE Eurizon MAsset Red. 10/19 08.02 5,077 0,06 OFL Fondit Global Bond R 08.02 10,051 — tel.800-551-552 BBI Anima Forza 4 A # 08.02 6,553 0,15 FLE Arca 20 Red.Multiv.V R 08.02 5,077 0,04 FLE Consult Multi High Vol C # 08.02 5,059 -0,04 FLE Eurizon MAsset Red. 10/20 08.02 5,030 0,04 OFL Fondit Global Bond S 08.02 8,816 0,01 OEB Pion. Eur Gov BT (ex Mon.) A 08.02 13,776 0,01 FLE UBI Pra. Capital Growth P 08.02 5,575 0,18 tel.800-337602 BBI Anima Forza 4 B # 08.02 6,553 0,15 FLE Consult Multi Low Vol A # 08.02 5,100 0,04 AIT Eurizon Az.PMI Italia 08.02 7,036 1,06 OEB UBI Pra. Euro BT 08.02 7,135 0,03 FLE Arca 20 Red.Multiv.VI P 08.02 5,115 0,10 AIF Eurizon Az.Tecn.Avanz 08.02 9,108 -0,03 FLE Eurizon MAsset Red. 11/20 08.02 4,921 0,06 OFL Fondit Global Bond T 08.02 10,343 0,01 OEB Pion. Eur Gov BT (ex Mon.) B 08.02 5,019 — FLE Gestielle Absolute R 08.02 16,313 0,20 BBI Anima Forza 4 Y # 08.02 6,983 0,14 FLE Consult Multi Low Vol C # 08.02 5,092 0,04 FLE Eurizon MAsset Red. 12/19 08.02 5,003 0,06 FLE Fondit Global Income S 08.02 4,719 0,02 AAM Pioneer Az. Am. A 08.02 15,119 -0,29 MAE UBI Pra. Euro Cash 08.02 7,464 — FLE Gestielle AbsRet Defensive 08.02 5,031 0,12 BAZ Anima Forza 5 A # 08.02 6,193 0,08 FLE Arca 20 Red.Multiv.VI R 08.02 5,122 0,10 FLE Consult Multi Low Vol I m 08.02 5,318 0,04 ASA Eurizon Azioni Salute 08.02 29,522 -0,02 OEC UBI Pra. Euro Corporate 08.02 9,766 0,14 FLE Arca 20 Red.Multival.VII P 08.02 5,238 0,10 FLE Consult Multi Med Vol A # 08.02 5,022 0,02 BBI Eurizon Bil.Euro Multi. # 08.02 49,094 0,21 FLE Eurizon MAsset St.Fl. 05/23 08.02 4,990 0,10 AAM Fondit. Eq. Usa Blue Ch R 08.02 17,461 -0,09 AAM Pioneer Az. Am. B 08.02 9,407 -0,30 FLE Gestielle Best Sel.Ced AR # 08.02 5,361 -0,07 BAZ Anima Forza 5 B # 08.02 6,189 0,08 FLE Arca 20 Red.Multival.VII R 08.02 5,244 0,10 FLE Eurizon MAsset St.Fl. 10/23 08.02 4,957 0,10 AAM Fondit. Eq. Usa Blue Ch T 08.02 18,389 -0,08 APA Pioneer Az. Area Pacif A 08.02 4,680 0,52 FLE UBI Pra. Euro Eq Risk Cont 08.02 4,179 -0,12 FLE Gestielle Best Sel.Eq 20 # 08.02 5,752 -0,02 BAZ Anima Forza 5 Y # 08.02 6,692 0,07 FLE Consult Multi Med Vol C # 08.02 5,003 0,02 ODB Eurizon Br.Ter.Dollaro 08.02 15,207 -0,18 FLE Eurizon MAsset Str.Fl 06/23 08.02 4,952 0,10 BOB Fonditalia Core 1 R 08.02 12,156 — OEM UBI Pra. Euro M/L Term. 08.02 8,324 0,24 FLE Gestielle Best Sel.Eq.50 08.02 5,356 -0,04 AAM Anima Geo America A 08.02 9,468 -0,06 FLE Arca 21 Red.Multiv.IX P 08.02 5,217 0,06 FLE Consult Multi Mkt Em A # 08.02 5,675 0,12 ODB Eurizon Br.Ter.Dollaro $ 08.02 16,282 — APA Pioneer Az. Area Pacif B 08.02 6,921 0,52 BBI UBI Pra. Europe Multifund 08.02 5,209 0,19 FLE Arca 21 Red.Multiv.IX R 08.02 5,220 0,08 FLE Consult Multi Mkt Em C # 08.02 4,980 0,12 OFL Eurizon Ced. Doc 02/19 08.02 5,373 0,04 OFL Eurizon Ob. Risparmio B 08.02 5,000 — BOB Fonditalia Core 1 T 08.02 12,653 — AIT Pioneer Az. Crescita A 08.02 13,743 0,52 FLE Gestielle Best.Sel.Eq.20 E 08.02 5,775 -0,02 AAM Anima Geo America Y 08.02 10,759 -0,06 FLE Arca 21 Red.Multiv.VIII P 08.02 5,256 0,04 OFL Eurizon Ob. Risparmio C 08.02 5,000 — BBI Fonditalia Core 2 R 08.02 12,197 0,05 AIT Pioneer Az. Crescita B 08.02 7,200 0,52 OEH UBI Pra. Glob. High Yld Euro H 08.02 5,214 — OEB Gestielle BT Cedola A 08.02 5,952 -0,30 APA Anima Geo Asia A # 08.02 8,831 0,31 FLE Consultinvest Alto Div A 08.02 5,695 0,23 OFL Eurizon Ced. Doc 04/19 08.02 5,361 0,04 OMI Eurizon Ob. Valore 08.02 5,000 — BBI Fonditalia Core 2 T 08.02 12,789 0,05 BOB UBI Pra. Glob. Multiasset 08.02 4,973 0,10 APA Anima Geo Asia Y # 08.02 10,081 0,31 FLE Arca 21 Red.Multiv.VIII R 08.02 5,261 0,06 FLE Consultinvest Alto Div A1 08.02 5,207 0,23 FLE Eurizon Ced.Att + 04/20 08.02 4,779 0,06 AEU Pioneer Az. Europa A 08.02 19,662 0,07 FLE UBI Pra. Glob. Multif. 50 08.02 7,699 0,03 OEB Gestielle BT Cedola B m 08.02 6,102 -0,31 FLE Arca 21 Red.Multiv.XI P 08.02 4,993 0,10 FLE Eurizon Ced.Att + 05/18 08.02 4,969 0,04 FLE Eurizon Ob.MCredit 03/22 A 08.02 4,983 -0,10 BAZ Fonditalia Core 3 R 08.02 12,543 0,06 AEU Pioneer Az. Europa B 08.02 7,039 0,06 FLE Gestielle Ced Multima Qual 08.02 4,992 0,04 AEU Anima Geo Euro Pmi A 08.02 37,425 0,14 FLE Consultinvest Alto Div C 08.02 4,323 0,23 FLE Eurizon Ob.MCredit 03/22 D 08.02 4,983 -0,10 BAZ Fonditalia Core 3 T 08.02 13,212 0,07 FLE UBI Pra. Goal 08.02 5,033 0,18 AEU Anima Geo Euro Pmi Y 08.02 42,557 0,15 FLE Arca 21 Red.Multiv.XI R 08.02 4,993 0,08 FLE Consultinvest Alto Div C1 08.02 3,448 0,23 FLE Eurizon Ced.Att + 05/19 08.02 4,831 0,06 AEM Pioneer Az. Paesi Em. A 08.02 11,979 -0,26 P FLE Gestielle Ced. Best Sel. 08.02 4,881 -0,04 FLE Arca 21 Redd.Multiv.X P 08.02 5,160 0,08 FLE Eurizon Ced.Att + 06/18 08.02 4,944 0,06 FLE Eurizon Ob.MCredit 05/22 A 08.02 5,000 — AEU Fonditalia Eq. Europe R 08.02 13,428 0,19 AEM Pioneer Az. Paesi Em. B 08.02 5,773 -0,26 FLE UBI Pra. Inflation Shield 08.02 4,657 0,26 FLE Gestielle Ced. Corp Plus 08.02 5,186 -0,21 AEU Anima Geo Europa A 08.02 16,602 -0,17 OFL Consultinvest Alto Rend B 08.02 5,970 0,18 FLE Eurizon Ob.MCredit 05/22 D 08.02 5,000 — AEU Fonditalia Eq. Europe T 08.02 14,141 0,19 FLE UBI Pra. Mult.Vol.Target 08.02 4,967 0,26 AEU Anima Geo Europa Y 08.02 18,894 -0,16 FLE Arca 21 Redd.Multiv.X R 08.02 5,161 0,06 OFL Consultinvest Alto Rend B1 08.02 5,583 0,20 FLE Eurizon Ced.Att + 07/19 08.02 4,822 0,06 AEU Pioneer Az. Val Eu Dis A 08.02 10,010 0,24 OFL Gestielle Ced. Corp Prof m 08.02 5,000 — FLE Eurizon Ced.Att + 12/19 08.02 4,838 0,04 FLE Eurizon Ob.MCredit 12/21 A 08.02 5,058 -0,06 AIT Fonditalia Eq. Italy R 08.02 15,025 0,58 AEU Pioneer Az. Val Eu Dis B 08.02 7,616 0,24 BOB UBI Pra. Multiasset IT 08.02 5,146 0,27 OFL Gestielle Ced. Corporate 08.02 5,000 — AIN Anima Geo Globale A 08.02 48,890 0,01 FLE Arca 22 Red.Multival.XII P 08.02 5,000 — OFL Consultinvest Alto Rend C 08.02 7,793 0,19 FLE Eurizon Ob.MCredit 12/21 D 08.02 5,058 -0,06 AIT Fonditalia Eq. Italy T 08.02 15,824 0,58 OAS UBI Pra. Obbl Dollari 08.02 7,616 0,05 AIN Anima Geo Globale Y 08.02 55,647 0,01 FLE Arca 22 Red.Multival.XII R 08.02 5,000 — FLE Consultinvest Alto Rend C1 08.02 6,899 0,19 FLE Eurizon Ced.Att. + 10/19 08.02 4,851 0,06 OEM Pioneer Eu Gov MT Dis A 08.02 5,483 0,44 OFL Gestielle Ced. Fissa III 08.02 5,081 -0,18 FLE Eurizon Ced.Att. 04/20 08.02 4,813 0,04 OAS Eurizon Obbl. Cedola A 08.02 6,887 — APA Fonditalia Eq. Japan R 08.02 4,038 0,77 OEM Pioneer Eu Gov MT Dis B 08.02 5,449 0,44 OEC UBI Pra. Obbl Eu Corp Etico E 08.02 5,058 0,16 m AIT Anima Geo Italia A 08.02 17,337 0,70 FLE Arca 22 Red.Val.Glob. P 08.02 5,087 0,08 OFL Consultinvest Alto Rend I m 08.02 6,069 0,20 OAS Eurizon Obbl. Cedola D 08.02 5,986 — APA Fonditalia Eq. Japan T 08.02 4,253 0,78 OIH UBI Pra. Obbl Glob Alto Ren 08.02 13,051 -0,05 OFL Gestielle Ced. O.B.Prof. 08.02 5,154 0,02 AIT Anima Geo Italia Y 08.02 19,668 0,70 FLE Arca 22 Red.Val.Glob. R 08.02 5,090 0,08 AEU Consultinvest Azione A 08.02 5,361 -0,28 FLE Eurizon Ced.Att. 05/18 08.02 4,959 0,04 FLE Pioneer Innovaz.Att. B # 08.02 4,823 -0,02 FLE Gestielle Ced. Target HD 08.02 4,970 -0,22 FLE Eurizon Ced.Att. 05/19 08.02 4,841 0,04 OPE Eurizon Obbl. Emergenti 08.02 14,451 0,20 OEM Fonditalia Eu Bond LongT R 08.02 10,954 1,10 MAE Pioneer Liquidita' Euro 08.02 5,183 -0,02 OIC UBI Pra. Obbl Glob Corp 08.02 8,939 0,18 AEM Anima Geo PaesiEm. A # 08.02 6,103 0,03 FLE Arca 22 Red.Val.Glob.II P 08.02 4,992 0,10 AEU Consultinvest Azione C 08.02 10,953 -0,28 OAS Eurizon Obbl. Etico E 08.02 5,999 0,20 OEM Fonditalia Eu Bond LongT T 08.02 11,333 1,10 OIG UBI Pra. Obbl Globali 08.02 7,296 0,27 FLE Gestielle Ced.Dual Brand 08.02 5,105 -0,12 AEM Anima Geo PaesiEm. Y # 08.02 6,958 0,04 FLE Arca 22 Red.Val.Glob.II R 08.02 4,992 0,08 AEU Consultinvest Azione I m 08.02 5,657 -0,28 FLE Eurizon Ced.Att. 06/18 08.02 4,937 0,04 ODC Pioneer Obb Co Am Dis A 08.02 6,321 — FLE Gestielle Ced.Em.Mkts.Op 08.02 5,062 0,26 FLE Eurizon Ced.Att. 07/19 08.02 4,860 0,04 OEM Eurizon Obbl. Euro 08.02 18,037 0,37 OEC Fonditalia Eu Corp Bond R 08.02 10,389 0,17 ODC Pioneer Obb Co Am Dis B 08.02 6,293 — OFL UBI Pra. Obbl Ob Valore 08.02 4,933 — FLE Anima Gl.Macro Divers. A 08.02 5,133 0,31 AAM Arca Azioni America 08.02 35,833 0,03 BBI Consultinvest Bil A 08.02 5,491 0,27 OEB Eurizon Obbl. Euro BT A 08.02 16,131 -0,01 OEC Fonditalia Eu Corp Bond T 08.02 10,724 0,17 BOB UBI Pra. Obiettivo Controllo 08.02 5,034 0,14 FLE Gestielle Ced.EuroItalia 08.02 5,398 -3,57 FLE Anima Gl.Macro Divers. AD 08.02 5,132 0,31 AEU Arca Azioni Europa 08.02 14,065 0,20 BBI Consultinvest Bilanciato C 08.02 6,416 0,28 FLE Eurizon Ced.Att. 10/19 08.02 4,874 0,04 OEC Pioneer Obb Eu Co Et Dis A E 08.02 5,162 0,12 OFL Gestielle Ced.Fissa II A 08.02 5,024 — FLE Eurizon Ced.Att. 12/19 08.02 4,859 0,04 OEB Eurizon Obbl. Euro BT D 08.02 14,574 -0,01 OEB Fonditalia Eu Currency R 08.02 7,945 — OEC Pioneer Obb Eu Co Et Dis B E 08.02 5,567 0,11 OMI UBI Pra. Obiettivo Stabilita' 08.02 4,919 0,14 FLE Anima Gl.Macro Divers. YD m 08.02 5,158 0,29 APA Arca Azioni Far East 08.02 8,784 0,30 FLE Consultinvest Flex A # 08.02 5,625 0,07 OEC Eurizon Obbl. Euro Corp. 08.02 6,883 0,07 OEB Fonditalia Eu Currency T 08.02 8,136 -0,01 BAZ UBI Pra. Portaf. Aggressivo 08.02 8,036 0,11 OFL Gestielle Ced.Fissa II B m 08.02 5,273 — AEU Anima Iniz. Europa B 08.02 11,477 0,13 AIN Arca Azioni Internaz. 08.02 20,999 0,05 FLE Consultinvest Flex C # 08.02 5,111 0,08 FLE Eurizon Ced.Att.Top 04/21 08.02 5,582 0,07 OEM Pioneer Obb Euro Distr A 08.02 7,275 0,34 OFL Gestielle Ced.Fissa Prof. m 08.02 5,064 0,08 FLE Eurizon Ced.Att.Top 04/22 08.02 5,215 0,08 OEC Eurizon Obbl. Euro Corp. BT 08.02 8,403 -0,05 ASE Fonditalia Eu Cyclicals R 08.02 17,514 -0,27 OEM Pioneer Obb Euro Distr B 08.02 5,607 0,34 BBI UBI Pra. Portaf. Dinamico 08.02 7,759 0,13 AEU Anima Iniziativa Europa A 08.02 11,569 0,16 AIT Arca Azioni Italia 08.02 24,199 0,60 FLE Consultinvest Flex I m 08.02 5,474 0,09 OEH Eurizon Obbl. Euro HY 08.02 10,189 -0,01 ASE Fonditalia Eu Cyclicals T 08.02 18,591 -0,26 BOB UBI Pra. Portaf. Moderato 08.02 7,383 0,16 FLE Gestielle Ced.For.Opp Usd 08.02 5,141 -0,06 AEU Anima Iniziativa Europa F 08.02 12,048 0,14 AEM Arca Azioni Paesi Emerg. 08.02 11,499 -0,06 AIN Consultinvest Global A 08.02 5,572 -0,04 FLE Eurizon Ced.Att.Top 04/23 08.02 5,149 0,10 OIG Eurizon Obbl. Internaz. 08.02 10,950 0,24 OIH Pioneer Obb Glo HY Dis A 08.02 6,290 -0,30 OMI UBI Pra. Portaf. Prudente 08.02 6,958 0,14 FLE Gestielle Ced.Ita.Opp 08.02 4,939 0,08 AIT Anima Iniziativa Italia A 08.02 5,781 0,68 AIN Consultinvest Global C 08.02 5,440 -0,04 FLE Eurizon Ced.Att.Top 05/20 08.02 5,723 0,10 ASE Fonditalia Eu Defensive R 08.02 15,287 0,88 OIH Pioneer Obb Glo HY Dis B 08.02 6,275 -0,30 BBI Arca BB 08.02 42,389 0,31 FLE Eurizon Ced.Att.Top 05/21 08.02 5,555 0,09 OFL Eurizon Obbl.Strat.Fle A 08.02 4,951 0,04 ASE Fonditalia Eu Defensive T 08.02 16,228 0,88 FLE UBI Pra. Protez. Mkt Euro P 08.02 4,759 0,19 OMI Gestielle Ced.Multi Tar 08.02 5,123 -2,47 AIT Anima Iniziativa Italia AD 08.02 5,775 0,68 OEC Arca Bond Corporate 08.02 9,315 0,12 AIN Consultinvest Global I m 08.02 5,962 -0,03 OFL Eurizon Obbl.Strat.Fle D 08.02 4,938 0,04 AFI Fonditalia Eu Financials R 08.02 6,148 -0,82 OPE Pioneer Obb Paesi Em Dis A 08.02 11,546 0,02 FLE UBI Pra. Tot Ret Dinamico 08.02 4,874 0,06 OMI Gestielle Ced.Multi Tar2 08.02 5,025 -0,26 AIT Anima Iniziativa Italia YD m 08.02 5,705 0,69 FLE Arca Bond Flessibile 08.02 4,898 -0,20 FLE Consultinvest Mkt Neutr B 08.02 4,942 -0,36 FLE Eurizon Ced.Att.Top 05/22 08.02 5,100 0,12 FLE Eurizon Obiettivo Rend # 08.02 8,870 — OPE Pioneer Obb Paesi Em Dis B 08.02 5,821 0,02 FLE UBI Pra. Tot Ret Moderato A 08.02 4,928 0,02 OMI Gestielle Ced.Multi Tar3 08.02 5,041 -0,18 AIT Anima Italia A 08.02 18,553 0,69 FLE Consultinvest Mkt Neutr C 08.02 4,947 -0,36 FLE Eurizon Ced.Att.Top 05/23 08.02 5,124 0,14 AFI Fonditalia Eu Financials T 08.02 6,508 -0,82 OMI Pioneer Obb Piu' Dis A 08.02 9,406 0,05 OIG Arca Bond Globale 08.02 16,563 0,31 FLE Eurizon Ced.Att.Top 06/20 08.02 5,748 0,09 FLE Eurizon Profilo Fle Dif. # 08.02 5,906 -0,02 OAS Fonditalia Eu Yield Plus R 08.02 9,571 0,05 FLE UBI Pra. Tot Ret Moderato B 08.02 5,008 0,04 FLE Gestielle Ced.MultiAss II 08.02 5,080 0,04 AIT Anima Italia B 08.02 18,000 0,69 OPE Arca Bond P.Em. Val. Loc 08.02 5,868 0,05 FLE Consultinvest Opport A # 08.02 5,423 0,50 FLE Eurizon Profilo Fle Equi # 08.02 6,085 -0,03 OAS Fonditalia Eu Yield Plus T 08.02 9,869 0,06 OMI Pioneer Obb Piu' Dis B 08.02 5,649 0,05 OFL UBI Pra. Tot Ret Prudente 08.02 11,190 0,01 FLE Gestielle Ced.MultiAsset 08.02 5,017 -0,32 AIT Anima Italia F 08.02 19,207 0,69 OPE Arca Bond Paesi Em. 08.02 18,130 0,17 FLE Consultinvest Opport C # 08.02 5,425 0,50 FLE Eurizon Ced.Att.Top 06/22 08.02 5,156 0,06 FLE Eurizon Profilo Fle Svil # 08.02 6,513 0,02 OBI Pioneer Obb Sist It Dis A 08.02 5,928 0,12 MAE Anima Liquidita Euro A 08.02 6,871 0,03 FLE Consultinvest Plus A 08.02 5,224 0,13 FLE Eurizon Ced.Att.Top 06/23 A 08.02 5,161 0,12 OEM Fonditalia Euro Bond R 08.02 13,290 0,19 OBI Pioneer Obb Sist It Dis B 08.02 5,889 0,12 Zenit ______FLE Gestielle CedMMan SmartBeta 08.02 5,050 0,20 OFL Arca Ced. Attiva 22 P 08.02 5,000 — FLE Eurizon Ced.Att.Top 06/23 D 08.02 5,099 0,14 FLE Eurizon Rend.Ass 2anni # 08.02 5,672 0,02 OEM Fonditalia Euro Bond S 08.02 12,810 0,19 FLE Gestielle CedMultiTargetIV 08.02 5,120 -0,02 MAE Anima Liquidita Euro F 08.02 6,952 0,03 OFL Arca Ced. Attiva 22 R 08.02 5,000 — FLE Consultinvest Plus C 08.02 6,288 0,13 FLE Eurizon Rend.Ass 3anni # 08.02 5,983 — OEM Fonditalia Euro Bond T 08.02 13,728 0,19 BOB Pioneer Risparmio Italia A 08.02 5,000 — tel.02-806071 OFL Gestielle Cedola Fissa 08.02 5,269 0,02 MAE Anima Liquidita Euro I 08.02 6,928 0,03 FLE Consultinvest Plus I m 08.02 5,116 0,12 FLE Eurizon Ced.Att.Top 07/20 08.02 5,768 0,10 OMI Eurizon Rendita A 08.02 6,685 0,07 FLE Pioneer Target Controllo A 08.02 5,451 -0,13 FLE Pensaci Oggi I 08.02 4,607 -0,04 OEC Anima Obbl. Corporate A 08.02 9,497 -0,02 OFL Arca Ced.18 Ob.Att.III P 08.02 5,139 0,02 OFL Consultinvest Reddito B 08.02 5,276 0,36 FLE Eurizon Ced.Att.Top 07/21 08.02 5,467 0,13 ASE Fonditalia Flex Em. Mkts T 08.02 2,797 — FLE Pioneer Target Controllo B 08.02 5,458 -0,13 OFL Gestielle Cedola Più 08.02 5,176 -2,89 OFL Arca Ced.18 Ob.Att.III R 08.02 5,161 0,02 FLE Eurizon Ced.Att.Top 10/20 08.02 5,672 0,09 OMI Eurizon Rendita D 08.02 6,233 0,06 ASE Fonditalia Flex Em.Mkts R 08.02 2,675 — FLE Pensaci Oggi R 08.02 4,321 -0,05 OMI Gestielle Cedola Più Ita 08.02 5,251 -3,33 OEC Anima Obbl. Corporate AD 08.02 8,883 -0,02 OFL Arca Ced.18 Ob.Att.IV P 08.02 5,086 0,06 OFL Consultinvest Reddito B1 08.02 5,004 0,34 OFL Eurizon Riserva 2 Anni A 08.02 4,939 0,02 FLE Fonditalia Flex Risk Par R 08.02 9,641 0,12 FLE Unicr. Evol. Eco Reale A # 08.02 5,973 0,25 OEB Zenit Breve Termine I 08.02 8,413 — FLE Gestielle Dual Brand Eq30 08.02 5,517 0,16 OEC Anima Obbl. Corporate F 08.02 9,691 -0,02 OFL Consultinvest Reddito C 08.02 8,358 0,35 FLE Eurizon Ced.Att.Top 10/21 08.02 5,474 0,13 OFL Eurizon Riserva 2 Anni B 08.02 4,953 0,02 FLE Unicr. Evol. Eco Reale B # 08.02 5,880 0,26 OEB Zenit Breve Termine R 08.02 8,171 — OPE Anima Obbl. Emergente A 08.02 7,670 — OFL Arca Ced.18 Ob.Att.IV R 08.02 5,101 0,04 OFL Consultinvest Reddito C1 08.02 7,467 0,36 FLE Eurizon Ced.Att.Top 10/22 08.02 5,264 0,11 FLE Fonditalia Flex Risk Par T 08.02 10,104 0,12 OMI Unicr. Evol. Reddito A # 08.02 5,203 0,04 OPE Gestielle Em Mkts Bond A 08.02 14,284 0,13 OFL Arca Ced.18 Ob.Attiva II 08.02 5,209 0,04 FLE Eurizon Ced.Att.Top 10/23 A 08.02 4,988 0,12 OFL Eurizon Riserva 2 Anni C 08.02 4,959 — OFL Fonditalia Flexib Bond R 08.02 8,490 0,09 FLE Zenit Evoluzione 2021 08.02 4,868 -0,02 OPE Gestielle Em Mkts Bond B 08.02 15,556 0,14 OPE Anima Obbl. Emergente AD 08.02 6,904 0,01 OFL Arca Ced.18 Obb.Attiva 08.02 5,104 0,02 OFL Consultinvest Reddito I m 08.02 5,378 0,35 FLE Eurizon Scudo 12/21 08.02 4,971 -0,02 OFL Fonditalia Flexib Bond S 08.02 7,654 0,10 OMI Unicr. Evol. Reddito B # 08.02 5,141 0,04 FLE Zenit Evoluzione I 08.02 5,929 0,27 OPE Anima Obbl. Emergente F 08.02 7,839 0,01 FLE Consultinvest Rendita A 08.02 5,269 -0,02 FLE Eurizon Ced.Att.Top 10/23 D 08.02 4,988 0,14 FLE Eurizon Sol.Ced + 04/21 08.02 4,937 0,06 FLE Unicr. Evol. Trend A # 08.02 6,050 0,22 FLE Zenit Evoluzione R 08.02 5,398 -0,11 OEM Gestielle MT Euro Cl.A 08.02 16,876 0,14 OEM Anima Obbl. Euro A 08.02 7,847 0,31 OFL Arca Ced.18 Paesi Em.VL P 08.02 4,639 0,04 FLE Consultinvest Rendita A1 08.02 5,265 -0,02 FLE Eurizon Ced.Att.Top 11/22 08.02 5,129 0,08 OFL Fonditalia Flexib Bond T 08.02 8,760 0,10 FLE Unicr. Evol. Trend B # 08.02 5,957 0,22 OEM Gestielle MT Euro Cl.B 08.02 17,714 0,15 OFL Arca Ced.18 Paesi Em.VL R 08.02 4,661 0,04 FLE Eurizon Ced.Att.Top 12/20 08.02 5,639 0,11 FLE Eurizon Sol.Ced + 05/20 08.02 4,634 0,04 FLE Fonditalia Flexib Growth R 08.02 9,276 0,14 AIN Zenit Megatrend I 08.02 5,218 -0,11 FLE Gestielle Ob. America 08.02 12,147 0,07 OEM Anima Obbl. Euro F 08.02 8,118 0,31 FLE Consultinvest Rendita C 08.02 5,273 -0,02 FLE Eurizon Sol.Ced + 06/20 08.02 4,641 0,04 FLE Fonditalia Flexib Growth T 08.02 9,609 0,14 FLE UniCredit Soluz Pa Em A 08.02 5,454 -0,07 AIN Zenit Megatrend R 08.02 4,888 -0,12 OEH Anima Obbl. High Yield A 08.02 23,645 -0,04 OFL Arca Ced.18 Paesi Em.VL2 P 08.02 4,866 — FLE Consultinvest Rendita C1 08.02 4,877 -0,02 FLE Eurizon Ced.Att.Top 12/21 08.02 5,326 0,11 FLE Eurizon Sol.Ced + 10/20 08.02 4,864 0,04 FLE UniCredit Soluz Pa Em B 08.02 5,309 -0,08 OMI Zenit Obbligazionario I 08.02 9,740 0,03 FLE Gestielle Ob. Brasile 08.02 4,803 0,80 OEH Anima Obbl. High Yield AD 08.02 21,235 -0,04 OFL Arca Ced.18 Paesi Em.VL2 R 08.02 4,892 — BAZ IGM FdF Bilanciato Az. A # 08.02 6,412 -0,05 FLE Eurizon Disci.Att. 03/22 A 08.02 4,982 0,06 OAS Fonditalia Glob Conv. R 08.02 11,126 0,08 FLE Gestielle Ob. Cina 08.02 11,035 0,96 OFL Arca Ced.18 Paesi Em.VL3 P 08.02 5,078 — FLE Eurizon Disci.Att. 03/22 D 08.02 4,983 0,08 FLE Eurizon Sol.Ced + 11/20 08.02 4,785 0,04 OAS Fonditalia Glob Conv. S 08.02 10,395 0,08 FLE UniCredit Soluzione 20A # 08.02 5,409 0,02 OMI Zenit Obbligazionario R 08.02 9,339 0,03 FLE Gestielle Ob. East Europe 08.02 16,293 -0,69 OEH Anima Obbl. High Yield F 08.02 24,669 -0,03 BAZ IGM FdF Bilanciato Az. B # 08.02 6,781 -0,04 FLE Eurizon Soluz.Ced 04/21 08.02 4,932 0,04 OAS Fonditalia Glob Conv. T 08.02 11,384 0,08 FLE UniCredit Soluzione 20B # 08.02 5,270 0,02 AIT Zenit Pianeta Italia I 08.02 11,938 0,22 BOB Anima Obiettivo Ced 2022 03.02 9,535 -0,66 OFL Arca Ced.18 Paesi Em.VL3 R 08.02 5,106 -0,02 FLE IGM FdF Flessibile A # 08.02 4,430 -0,07 FLE Eurizon Disci.Att. 05/22 A 08.02 5,000 — FLE Eurizon Soluz.Ced 05/20 08.02 4,686 0,04 FLE UniCredit Soluzione 40A # 08.02 5,805 0,02 AIT Zenit Pianeta Italia R 08.02 11,156 0,22 FLE Gestielle Ob. Em. Mkt 08.02 17,001 0,14 APA Anima Pacifico A 08.02 7,215 0,31 OFL Arca Ced.19 Ob.Att. VI P 08.02 5,035 0,06 FLE IGM FdF Flessibile B # 08.02 4,668 -0,06 FLE Eurizon Disci.Att. 05/22 D 08.02 5,000 — ASE Fonditalia Glob Income R 08.02 5,316 0,02 FLE Gestielle Ob. Europa 08.02 8,327 0,13 OFL Arca Ced.19 Ob.Att. VI R 08.02 5,042 0,06 FLE Eurizon Disci.Att. 10/21 A 08.02 4,984 0,08 FLE Eurizon Soluz.Ced 06/20 08.02 4,691 0,04 ASE Fonditalia Glob Income T 08.02 5,575 0,04 FLE UniCredit Soluzione 40B # 08.02 5,640 0,04 APA Anima Pacifico B 08.02 7,095 0,30 ______FLE Eurizon Soluz.Ced 10/20 08.02 4,883 0,04 AIN Fonditalia Global R 08.02 163,668 0,10 FLE UniCredit Soluzione 70A # 08.02 6,223 — FLE Gestielle Ob. India 08.02 6,057 0,28 APA Anima Pacifico F 08.02 7,505 0,31 OFL Arca Ced.19 Ob.Att.V P 08.02 5,063 0,06 Duemme SGR FLE Eurizon Disci.Att. 10/21 D 08.02 4,984 0,08 FLE Eurizon Soluz.Ced 11/20 08.02 4,810 0,04 FLE UniCredit Soluzione 70B # 08.02 6,029 -0,02 FLE Gestielle Ob. Internaz. 08.02 23,180 0,14 OIG Anima Pianeta A 08.02 12,412 0,38 OFL Arca Ced.19 Ob.Att.V R 08.02 5,070 0,04 tel.02 85961.311 FLE Eurizon Disci.Att. 12/21 A 08.02 5,013 0,08 AIN Fonditalia Global T 08.02 172,311 0,10 FLE Gestielle Ob. Italia 08.02 12,625 0,61 FLE Eurizon Disci.Att. 12/21 D 08.02 5,013 0,08 OMI Eurizon Soluzione 10 08.02 7,791 — OAS Fonditalia Inflat Linked R 08.02 16,587 0,50 FLE UniCredit Soluzione BTA 08.02 5,090 — OIG Anima Pianeta F 08.02 12,671 0,39 OFL Arca Ced.19 Ob.Att.VII P 08.02 5,080 0,04 BOB Amref Health Africa C 08.02 5,135 0,04 BBI Eurizon Soluzione 40 08.02 8,656 — OAS Fonditalia Inflat Linked T 08.02 17,127 0,51 FLE UniCredit Soluzione BTB 08.02 4,946 — INDICI FIDEURAM FLE Gestielle Ob. Risp A 08.02 8,405 -0,02 FLE Anima Portfolio America 03.02 5,005 -0,10 OFL Arca Ced.19 Ob.Att.VII R 08.02 5,087 0,04 BOB Amref Health Africa I m 08.02 5,157 0,04 OMI Eurizon DiversEtico E 08.02 9,919 — BBI Eurizon Soluzione 60 08.02 35,285 -0,06 FLE Gestielle Ob. Risp B 08.02 8,686 -0,02 FLE Anima Portfolio Globale 03.02 4,997 — OFL Arca Ced.19 Ob.Att.VIII P 08.02 5,026 0,02 BOB Com. Maria Letizia Verga C 08.02 5,182 0,04 FLE Eurizon Evol.Target20 03/22 08.02 4,994 — FLE Eurizon Stra Pro 1tri13 # 08.02 5,202 0,02 Fideuram Investimenti ______Sella Gestioni ______08.02 07.02 Var. OAS Gestielle Obbl. Corp. A 08.02 10,477 -0,04 BOB Anima Pr Dinamico 2022 03.02 4,863 -0,78 OFL Arca Ced.19 Ob.Att.VIII R 08.02 5,031 0,02 BOB Com. Maria Letizia Verga I m 08.02 5,206 0,04 FLE Eurizon Evol.Target35 03/22 08.02 4,994 — FLE Eurizon Fle.Azi. 03/24 A 08.02 4,978 0,04 FLE Eurizon Stra. Flessib 15 08.02 5,418 -0,06 tel.800-546961 tel.800-102010 Indici Provv. Defin. % OAS Gestielle Obbl. Corp. B 08.02 10,975 -0,03 BOB Anima Pr Dinamico 22 II 03.02 4,999 -0,70 OFL Arca Ced.20 Ob.Att.IX P 08.02 5,010 0,12 FLE Diversified Income A m 08.02 4,942 0,08 FLE Eurizon Stra.Pro 1tri12 # 08.02 5,498 — BBI Fideuram Bilanciato 08.02 15,124 0,13 AEU Gestnord Az.Europa A 08.02 12,355 0,40 Generale 128,27 128,17 0,08 OIG Gestielle Obbl. Intern. A 08.02 7,750 0,22 BOB Anima Pr Dinamico 22 III 03.02 5,021 -0,63 OFL Arca Ced.20 Ob.Att.IX R 08.02 5,019 0,12 FLE Diversified Income B 08.02 4,924 0,08 FLE Eurizon Fle.Azi. 03/24 D 08.02 4,978 0,04 FLE Eurizon Stra.Pro 2tri12 # 08.02 5,328 0,02 AIT Fideuram Italia 08.02 33,056 0,58 AEU Gestnord Az.Europa C m 08.02 12,734 0,40 OIG Gestielle Obbl. Intern. B 08.02 8,348 0,23 BOB Anima Pr Dinamico 22 Mu-As 03.02 5,075 -0,65 OFL Arca Ced.20 Ob.Att.X P 08.02 5,078 0,14 FLE Diversified Income C m 08.02 4,940 0,08 FLE Eurizon Fle.Azi. 05/24 A 08.02 5,000 — FLE Eurizon Stra.Pro IIITr11 # 08.02 5,605 0,02 MAE Fideuram Moneta 08.02 14,809 — AIT Gestnord Az.Italia A 08.02 13,776 0,69 Fondi Azionari 131,76 131,61 0,11 FLE Gestielle Profilo Cedola 08.02 5,037 -0,16 BOB Anima Pr Flessibile 2020 03.02 5,151 -0,46 OFL Arca Ced.20 Ob.Att.X R 08.02 5,084 0,12 FLE Diversified Income D 08.02 4,925 0,08 FLE Eurizon Fle.Azi. 05/24 D 08.02 5,000 — FLE Eurizon Team 1 A # 08.02 6,348 -0,08 OEM Fideuram Rendimento 08.02 10,286 0,32 AIT Gestnord Az.Italia C m 08.02 14,187 0,69 Az. Italia 124,70 124,00 0,56 BOB Anima Pr Flessibile 2021 03.02 5,127 -0,47 BOB Duemme Banco Alimentare C 08.02 5,156 0,04 FLE Eurizon Fle.Azi. 12/23 A 08.02 5,011 0,04 FLE Volterra Absolute R 08.02 6,292 0,22 OFL Arca Ced.20 Ob.Att.XI P 08.02 4,999 0,16 FLE Eurizon Fle.Azi. 12/23 D 08.02 5,011 0,04 FLE Eurizon Team 1 G # 08.02 6,444 -0,06 OEB Fideuram Risparmio 08.02 16,760 -0,01 BBI Gestnord Bil. Euro A 08.02 17,739 0,16 Az. Area Euro 121,78 121,60 0,15 FLE Volterra Dinamico 08.02 5,744 -0,03 BBI Anima Prog Eur. 2021 Ced 03.02 5,132 -0,60 OFL Arca Ced.20 Ob.Att.XI R 08.02 5,003 0,16 BOB Duemme Banco Alimentare I m 08.02 5,178 0,04 FLE Eurizon Team 2 A # 08.02 6,162 -0,08 FLE FMS - Absolute Return # 08.02 9,027 -0,08 BBI Gestnord Bil. Euro C m 08.02 18,293 0,17 Az. Europa 141,78 141,65 0,09 BOB Anima Prog Glob. 2022 Ced 03.02 5,077 -0,68 OFL Arca Ced.20 Ob.Att.XII P 08.02 5,071 0,16 OAS Duemme CoCo Credit Fund m 08.02 7,133 -0,25 FLE Eurizon Fle.Obb. + 05/21 08.02 5,023 0,08 FLE Eurizon Team 2 G # 08.02 6,272 -0,08 BBI FMS - Balanced # I 08.02 11,370 0,01 OMI Invest. Sostenib. LIFEGATE E 08.02 99,905 0,08 Alkimis SGR SpA ______OAS Anima Prontodeposito X 08.02 5,007 0,06 OFL Arca Ced.20 Ob.Att.XII R 08.02 5,074 0,14 BOB Duemme Cometa C 08.02 5,128 0,04 FLE Eurizon Fle.Obb. 03/22 A 08.02 4,993 — FLE Eurizon Team 3 A # 08.02 5,379 -0,06 ASE FMS - Eq.Glob.Resources # 08.02 9,105 -0,01 OMI Invest. Sostenib. LIFEGATE SG E 08.02 99,906 0,08 Az. America 172,87 173,08 -0,12 tel.0230370513 OFL Anima Redd. Flessibile A 08.02 5,156 0,08 OFL Arca Ced.21 Plus II P 08.02 4,985 0,12 BOB Duemme Cometa I m 08.02 5,149 0,04 FLE Eurizon Fle.Obb. 03/22 D 08.02 4,993 — FLE Eurizon Team 3 G # 08.02 5,576 -0,05 APA FMS - Equity Asia # 08.02 13,681 0,46 OMI Investimenti Sostenib.A E 08.02 7,687 0,08 Az. Pacifico 166,17 165,52 0,39 FLE Alkimis Cap Ucits Acc. 03.02 6,197 -0,34 OFL Anima Redd. Flessibile AD 08.02 5,157 0,10 OFL Arca Ced.21 Plus II R 08.02 4,987 0,12 BBI Duemme GCC Markets 08.02 5,478 0,22 FLE Eurizon Fle.Obb. 05/21 08.02 4,960 0,04 FLE Eurizon Team 4 A # 08.02 4,744 -0,04 AEU FMS - Equity Europe # 08.02 13,430 0,09 OMI Investimenti Sostenib.C m E 08.02 7,812 0,08 Az. Paesi Emergenti 286,75 286,54 0,07 FLE Alkimis Cap Ucits Coup. 03.02 5,116 -0,33 OFL Anima Redd. Flessibile F m 08.02 5,194 0,10 OFL Arca Ced.21 Plus III P 08.02 4,986 0,12 FLE Duemme Global Financial C 08.02 5,219 0,17 FLE Eurizon Fle.Obb. 06/21 D 08.02 4,969 0,04 FLE Eurizon Team 4 G # 08.02 4,942 -0,02 AEM FMS - Equity Gl Em Mkt # 08.02 14,264 -0,24 BBI Investimenti Strategici A 08.02 5,184 0,02 FLE Anima Reddito 2021 03.02 10,142 -0,36 FLE Duemme Global Financial E 08.02 4,979 0,16 FLE Eurizon Fle.Obb. 10/21 A 08.02 4,955 0,04 Az. Internazionali 148,06 148,00 0,04 FLE Alkimis Capital Ucits I 03.02 5,073 -0,31 OFL Arca Ced.21 Plus III R 08.02 4,987 0,14 FLE Eurizon Fle.Obb. 10/21 D 08.02 4,955 0,04 FLE Eurizon Team 5 A # 08.02 4,810 -0,04 AEM FMS - Equity New World # 08.02 21,734 0,22 BBI Investimenti Strategici C m 08.02 5,234 0,02 FLE Anima Reddito 2021 II 03.02 10,143 -0,37 OFL Arca Ced.21 Plus IV P 08.02 4,969 0,14 FLE Duemme Global Financial I m 08.02 5,219 0,17 FLE Eurizon Team 5 G # 08.02 5,030 -0,04 AAM FMS - Equity Usa # 08.02 17,748 -0,44 BBI Investimenti Strategici E 08.02 5,163 0,02 Az. Settoriali 123,14 123,17 -0,02 ______FLE Anima Reddito 2021 III 03.02 10,069 -0,31 OFL Duemme HY Cr.Portf.2022 C 08.02 5,097 -0,04 FLE Eurizon Fle.Obb. 12/21 A 08.02 5,003 0,04 Allianz Global Investors OFL Arca Ced.21 Plus IV R 08.02 4,969 0,14 FLE Eurizon Fle.Obb. 12/21 D 08.02 5,003 0,04 MAE Eurizon Tesor.Euro A 08.02 7,934 — MAE Nordfondo Liquidità A 08.02 6,418 — Fondi Bilanciati 146,06 145,84 0,15 tel.02-87047000 FLE Anima Reddito 2021 IV S 03.02 10,103 -0,32 OFL Duemme HY Cr.Portf.2022 I m 08.02 5,108 -0,06 MAE Eurizon Tesor.Euro B 08.02 8,095 — Fondaco Sgr ______MAE Nordfondo Liquidità C m 08.02 6,460 0,02 Bilanciati 121,73 121,49 0,20 FLE Anima Reddito 2021 S 03.02 10,164 -0,35 OFL Arca Ced.21 Plus P 08.02 5,030 0,12 BOB Duemme Mission Bambini C 08.02 5,086 0,02 FLE Eurizon Fle.Obb.+ 06/21 A 08.02 5,006 0,06 AAM Allianz Azioni America 08.02 27,134 -0,34 OFL Arca Ced.21 Plus R 08.02 5,033 0,12 FLE Eurizon Fle.Obb.+ 06/21 D 08.02 4,969 0,06 FLE Eurizon Trag 40 - 02/22 08.02 4,997 -0,02 tel.0112309029 OPE Nordfondo Ob.Paesi Em A 08.02 13,365 0,01 Bil. Obbligazionari 136,66 136,50 0,12 AEU Allianz Azioni Europa 08.02 27,399 0,36 FLE Anima Reddito 2022 03.02 9,987 -0,24 OFL Arca Ced.Bo.2016 Alto Pot.3 08.02 5,429 — BOB Duemme Mission Bambini I m 08.02 5,100 0,02 OFL Passadore Riserva 2 Anni 08.02 7,656 — FLE Fondaco Euro Cash m # 08.02 125,214 0,03 OPE Nordfondo Ob.Paesi Em B 08.02 11,468 0,01 AIT Allianz Azioni Ita All Stars 08.02 4,847 0,48 OFL Anima Rend.Ass.Obbl. H 08.02 5,901 0,10 BOB San Patrignano C 08.02 5,172 0,04 FLE Eurizon Flex Ob. 06/21 A 08.02 4,994 0,04 OEB Fondaco Euro Cash A m 08.02 125,207 0,03 m Fondi Obbligazionari 156,93 156,78 0,10 OFL Anima Rend.Ass.Obbligaz. A 08.02 5,860 0,10 OFL Arca Ced.Bo.2017 Alto Pot.4 08.02 5,306 — BOB San Patrignano I m 08.02 5,219 0,04 FLE Eurizon Ges.At.Cla 02/18 # 08.02 5,268 — OPE Nordfondo Ob.Paesi Em C 08.02 13,692 0,01 APA Allianz Azioni Pacifico 08.02 7,505 0,25 OFL Arca Ced.Bo.2017 Alto Pot.5 08.02 5,158 0,02 FLE Eurizon Ges.At.Cla 04/18 # 08.02 5,266 — FLE Fondaco Eurogov Beta m # 08.02 161,306 0,51 OAS Nordfondo Obbl Conv A 08.02 6,584 -0,02 Ob. Italia 95,77 95,68 0,09 AEM Allianz Azioni Paesi Emer 08.02 11,814 0,25 OFL Anima Rend.Ass.Obbligaz. Y 08.02 6,100 0,10 FLE Fondaco Global Opport. m # 08.02 101,136 -0,16 OAS Nordfondo Obbl Conv C m 08.02 6,745 -0,03 Ob. Euro Governativi BT 140,39 140,37 0,01 ODB Anima Riserva Dollaro A 08.02 5,830 -0,19 OFL Arca Ced.Bo.2017 Alto Pot.6 08.02 5,008 0,02 Epsilon ______FLE Eurizon Ges.At.Cla 04/19 08.02 5,098 -0,02 FLE Fondaco Income Classic A m # 07.02 111,474 0,23 FLE Allianz Global Strategy 15 08.02 5,861 0,05 ODB Anima Riserva Dollaro F 08.02 5,919 -0,19 OFL Arca Ced.Corporate 21 II P 08.02 4,980 0,04 tel.02-88102070 FLE Eurizon Ges.At.Cla 04/20 08.02 4,834 -0,02 ODM Nordfondo Obbl Dollari A 08.02 19,035 0,07 Ob. Euro Governativi M/L Term 169,17 168,68 0,29 FLE Allianz Global Strategy 30 08.02 5,910 0,05 OFL Arca Ced.Corporate 21 II R 08.02 4,980 0,04 FLE Eurizon Ges.At.Cla 04/21 08.02 5,049 -0,02 FLE Fondaco Income Classic B 07.02 105,107 0,23 ODM Nordfondo Obbl Dollari C m 08.02 19,366 0,08 FLE Allianz Global Strategy 70 08.02 36,352 0,05 ODB Anima Riserva Dollaro I 08.02 5,897 -0,19 FLE Eps Difesa Attiva 03/22 08.02 4,992 — FLE Fondaco Income Instit. A m # 07.02 110,260 0,22 OEB Nordfondo Obbl Euro B/T A 08.02 9,529 0,02 Ob. Euro Corporate Inv. Grade 142,87 142,76 0,08 OAS Anima Riserva Emerg. A 08.02 5,492 — OFL Arca Ced.Corporate 21 P 08.02 5,026 0,04 FLE Eps Difesa Attiva 05/22 08.02 5,000 — FLE Eurizon Ges.At.Cla 05/19 08.02 5,044 -0,02 FLE Fondaco Income Instit. B m # 07.02 104,059 0,22 MAE Allianz Liquidita' A 08.02 5,648 — OFL Arca Ced.Corporate 21 R 08.02 5,027 0,06 FLE Eps Difesa Attiva 12/21 08.02 4,994 0,06 FLE Eurizon Ges.At.Cla 05/20 08.02 4,746 -0,02 OEB Nordfondo Obbl Euro B/T B 08.02 9,877 0,02 Ob. Area Dollaro 182,11 182,27 -0,09 OAS Anima Riserva Emerg. F 08.02 5,534 -0,02 FLE Fondaco Income Profes. B m 07.02 104,706 0,22 OEB Nordfondo Obbl Euro B/T C m 08.02 9,623 0,02 Ob. Dollaro Govern. M/L Term — 123,63 — MAE Allianz Liquidita' B 08.02 5,893 — OBI Anima Riserva Emergente H 08.02 5,712 — AIT Arca Eco. Reale Eq. It I m 03.02 5,560 1,29 FLE Eps Divers.Credit 09/21 A 08.02 4,937 0,04 FLE Eurizon Ges.At.Cla 05/21 08.02 5,058 -0,02 FLE Fondaco World G ABNoE m # 08.02 121,012 0,31 BOB Allianz Multi20 # 08.02 7,727 0,25 OAS Anima Riserva Globale A 08.02 5,101 0,04 AIT Arca Eco. Reale Eq. It P 03.02 5,465 1,28 FLE Eps Divers.Credit 09/21 D 08.02 4,937 0,04 FLE Eurizon Ges.At.Cla 06/20 08.02 4,856 -0,02 tel.02-62041 OEC Nordfondo Obbl Euro Corp A 08.02 9,903 0,08 Ob. Internaz. Governativi 160,00 159,51 0,31 BBI Allianz Multi50 # 08.02 7,031 0,14 OAS Anima Riserva Globale f 08.02 5,167 0,02 OFL Arca Impresa Rendita 08.02 4,995 0,04 FLE Eps MA 3Y 03/20 08.02 4,992 0,02 FLE Eurizon Ges.At.Cla 07/19 08.02 5,019 -0,02 FLE Euromob. Az. Internaz. A 08.02 17,884 0,08 Generali Investments Europe SGR ______OEC Nordfondo Obbl Euro Corp C m 08.02 10,069 0,09 AIN Allianz Multi90 # 08.02 6,159 -0,08 FLE Eurizon Ges.At.Cla 10/18 08.02 5,168 — OEM Nordfondo Obbl Euro M/T A 08.02 19,429 0,17 Ob. Paesi Emergenti 329,82 329,49 0,10 OFL Anima Risparmio A 08.02 7,546 -0,01 BBI Arca Multiasset Balanced 08.02 5,143 0,02 FLE Eps MA 3Y 05/20 08.02 5,000 — FLE Euromob. Az. Internaz. Z 08.02 5,040 0,10 tel.02-60765711 Ob. Altre Specializzazioni 161,42 161,34 0,05 OFL Allianz Obbligaz. Flessibile 08.02 16,794 -0,06 OFL Anima Risparmio AD 08.02 7,220 -0,01 BAZ Arca Multiasset Dynamic 08.02 5,142 0,04 FLE Eps MA 3Y 12/19 08.02 5,007 0,06 FLE Eurizon Ges.At.Cla 10/19 08.02 4,969 -0,02 AIT Euromob. Azioni Italiane A 08.02 24,935 0,39 OMI Alleanza Obbligazionario A 08.02 5,415 0,52 OEM Nordfondo Obbl Euro M/T C m 08.02 19,732 0,17 OEM Allianz Reddito Euro 08.02 40,609 0,04 OFL Anima Risparmio F 08.02 7,570 -0,01 OMI Arca Obbligaz. Europa 08.02 11,593 0,24 FLE Eps MA Val Glob 03/22 A 08.02 4,992 0,02 FLE Eurizon Ges.At.Cla 10/20 08.02 4,995 -0,02 AIT Euromob. Azioni Italiane Z 08.02 4,890 0,41 AAM Alto America Azionario 08.02 9,656 -0,14 FLE Star Coll 6 Dinamico A # 08.02 4,875 0,08 Ob. Misti 157,24 156,98 0,17 OIG Allianz Reddito Glob 08.02 19,705 0,25 OFL Anima Risparmio H 08.02 7,615 -0,01 OFL Arca Risparmio 08.02 4,983 0,08 FLE Eps MA Val Glob 03/22 D 08.02 4,992 0,02 FLE Eurizon Ges.At.Cla 11/17 # 08.02 5,324 — OFL Euromob. Cedola 2018 A 08.02 5,000 -0,04 AAE Alto Azionario 08.02 17,021 0,12 FLE Star Coll 6 Dinamico C m # 08.02 4,964 0,08 Ob. Flessibili 135,09 135,07 0,01 ______FLE Anima Russell Multi-Asset A 08.02 5,185 — OFL Arca Risparmio Previdenza 08.02 4,983 0,04 FLE Eps MA Val Glob 05/22 A 08.02 5,000 — FLE Eurizon Ges.At.Cla 11/20 08.02 4,900 — OFL Euromob. Cedola 3 - 2017 A 08.02 5,296 0,02 BBI Alto Bilanciato 08.02 19,995 0,14 FLE Star Coll 6 Dinamico E # 08.02 4,823 0,06 Fondi Mercato Monetario 130,20 130,19 0,01 Alpi Fondi FLE Anima Russell Multi-Asset AD 08.02 5,183 0,02 OEM Arca RR Diversif. Bond 08.02 11,595 -0,03 FLE Eps MA Val Glob 05/22 D 08.02 5,000 — FLE Eurizon Ges.At.Cla 12/18 08.02 5,140 — OEB Euromob. Conservativo A 08.02 11,631 0,01 OFL Alto Euro Flessibile Ob. 08.02 9,307 0,14 AIN Star Coll Az.Inter. A # 08.02 7,083 -0,03 tel.015-4508235 OEB Anima Salvadanaio A 08.02 12,150 0,06 FLE Arca Strat.Gl.Crescita 08.02 6,301 0,14 FLE Eps MA Val Glob 06/21 A 07.02 4,997 0,28 FLE Eurizon Ges.At.Cla 12/19 08.02 4,959 — OFL Euromob. Crescita Attiva A 08.02 4,993 -0,08 OEB Alto Euro Governativo B/T 08.02 7,796 0,08 AIN Star Coll Az.Inter. C m # 08.02 7,291 -0,03 Monetario Area Euro 130,29 130,28 0,01 FLE Alpi Multi-Strategy A 08.02 6,089 -0,23 OEB Anima Salvadanaio F 08.02 12,325 0,06 FLE Arca Strat.Gl.Opportun. 08.02 6,775 0,30 FLE Eps MA Val Glob 06/21 D 07.02 4,947x — FLE Eurizon Ges.At.Cla 6/18 # 08.02 5,302 0,02 OFL Euromob. Emerg Mkt Bond A 08.02 8,354 -0,16 AIN Alto Internaz. Azionario 08.02 6,060 0,10 AIN Star Coll Az.Inter. E # 08.02 7,039 -0,04 Flessibili 116,92 116,87 0,04 OFL Alpi Soluzione Prudente A 08.02 7,664 -0,04 FLE Anima Sel. Dinam. 2020 II 03.02 9,989 -0,70 BOB Arca TE 08.02 22,816 0,13 FLE Eps MA Val Glob 09/21 A 08.02 4,992 0,10 FLE Eurizon Ges.At.Cla 7/17 # 08.02 5,377 — OEC Euromob. Euro Aggregate A 08.02 9,163 0,01 OIG Alto Internaz. Obbligaz. 08.02 7,410 0,18 BBI Star Coll Bil.PaesiEm A # 08.02 5,678 -0,19 Indici Lussemburghesi 925,45 924,02 0,15

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Avvertenza: il valore unitario della quota può variare in modo considerevole, il risultato della gestione dei fondi pensione deve essere valutato in un orizzonte temporale di sufficiente ampiezza. HI Global Fund PF 30.12 569332,637 Società / Fondo NAV/Chius. V%an.* Società / Fondo NAV/Chius. V%an.* Società / Fondo NAV/Chius. V%an.* Società / Fondo NAV/Chius. V%an.* I dati relativi al rendimento annuo e la volatilità storica riferibili ad un orizzonte temporale di medio periodo (ove già disponibili, in considerazione della data di inizio della gestione) sono reperibili nella documentazione informativa delle forme pensionistiche complementari presente sui siti internet delle società che le gestiscono e settimanalamente, il sabato, su PLUS 24. di DIRITTO ITALIANO HI Global Opportunity 30.12 500939,255 Msci Brazil Ucits (Inc) 28,595 14,68 Msci EMU 44,675 0,76 I risultati passati non sono necessariamente rappresentativi di quelli che sarà possibile conseguire nel futuro. Msci Brazil Ucits(Acc) 64,260 12,72 Msci Emu Growth 112,180 1,73 Fondo Data Quota HI Global Opportunity HI1 30.12 488954,629 Msci Canada-B Ucits 112,160 2,84 Msci Emu Value 113,330 -0,15 Fondo Data Quota AXA MPS Assicurazioni Vita __ Linea Sicura X 08.02 13,141 Comparto Azionario 31.01 18,036 Msci East Europ Capped Ucits 20,600 1,83 Msci Europe 122,740 1,78 8a+ Investimenti ______HI Global Opportunity HI2 30.12 488954,629 Msci Em Asia Ucits 112,730 7,88 Msci India-C 15,025 9,00 Alleanza Assicurazioni ______Linea Tranquilla m 08.02 17,866 Comparto Bilanciato 31.01 16,741 Axa MPS Previdenza in Azienda HI Global Opportunity II 30.12 508300,627 Msci Em Latam Ucits (Inc) 15,615 8,51 Msci Indonesia 119,920 2,38 8a+ Matterhorn 03.02 840030,790 AlMeglio Azionario 06.02 22,094 Linea Combinata 16.01 20,310 ______Comparto DT 2020 31.01 13,172 Msci Emerg Mkts Ucits (Acc) 26,715 7,25 Msci Korea-D 50,310 7,47 Generali Italia HI Global Opportunity III 30.12 716142,611 Dati NAV al 08-02. Dati CHIUSURA al 09-02. Msci Emerg Mkts Ucits (Inc) 33,750 7,21 Msci Latin America NTR D-EUR 26,110 9,06 AlMeglio Bilanciato X 06.02 17,882 Comparto DT 2025 31.01 13,509 Linea Equilibrio 16.01 20,649 F.P.A. Generali Global Aletti Gestielle ______America Classe Q2 19,743 44,90 Volume totale(mgl): 808,05; Msci Emu Small Cap Ucits 168,150 2,42 Msci Malaysia NTR D-EUR 13,770 3,77 AlMeglio Obbligaz. X 06.02 14,023 Linea Sicura m 16.01 13,438 Comparto DT 2030 31.01 13,556 HI Sector Specialist HI1 30.12 485760,383 Controvalore totale (mln ¤): 31,074. Msci Emu Ucits 100,920 0,71 Msci Small Cap 251,760 2,42 Comp. Azionario A 31.01 16,914 G. Hedge Low Volatility 31.12 586049,252 Asia Pacifico Classe Q2 5,824 26,80 Emerg Mkt Liquid EuroInd 317,720 1,58 ______Linea Sviluppo 16.01 23,902 Comparto DT 2035 31.01 13,462 HI Sector Specialist HI2 30.12 485760,383 Breve Termine Classe Q2 15,188 3,97 Msci Europe Ex-Uk Ucits 29,605 1,49 Msci Taiwan-D 11,980 7,20 Allianz Comp. Azionario B 31.01 16,928 Eonia TotRet Cl.1C 138,700 -0,05 Msci Europe Ucits (Acc) 45,680 1,78 Msci USA 207,450 2,17 Linea Tenuta 16.01 15,305 Comparto DT 2040+ 31.01 10,488 Alpi Fondi SGR SpA ______Eurobbligazionario Classe Q2 17,626 3,78 EuroStoxx 50 Short D. 15,850 -0,53 Allianz Previdenza Comp. Azionario C 31.01 16,914 HI Sector Specialist HI3 30.12 485760,383 Msci Europe Ucits (Inc) 22,895 1,85 Msci World-D 168,060 2,33 Axa MPS Previdenza per Te Comparto Garantito 31.01 11,798 Europa Classe Q2 14,084 17,15 EuroStoxx 50 Ucits DR 1D 34,785 0,20 Msci Japan Eur Hedged Ucits 44,070 0,99 MTS 15+Y Inv Grade Dr Ucits 205,580 -4,54 L. Azionaria 08.02 18,014 Comp. Azionario D 31.01 16,982 Alpi Hedge 08.02 880251,046 HI Sector Specialist I-II 30.12 828178,526 Fed Fd Eff RateTR 160,440 -0,96 Linea Crescita 16.01 22,263 Comparto Ob. Br.Periodo 31.01 11,151 Fondo Etf Attivo Classe Q2 4,917 31,19 Msci Japan Ucits (Acc) 33,900 3,35 MTS 5-7Y Inv Grade Dr Ucits 158,910 -0,97 L. Bilanciata 08.02 18,965 Comp. Azionario E 31.01 17,219 Globale Classe Q2 13,336 29,79 Ftse Vietnam 21,770 4,71 Msci Japan Ucits (Inc) 12,060 2,46 MTS 7-10Y Inv Grade Dr Ucits 167,860 -1,65 Linea Garantita m 16.01 13,223 Comparto Ob. Reale 31.01 13,116 HI Sector Specialist III 30.12 733655,716 Ftse/Xinhua China 25 30,300 7,66 L. Fless. ex Gar. L.A. 08.02 10,096 Comp. Bilanciato A 31.01 17,607 Italia Classe Q2 19,169 16,99 Msci Japan-B Ucits(Acc) 122,270 3,14 MTS Hirat Mc-Wei Gov Dr Ucits 140,470 -1,17 Linea Mista 16.01 20,307 Comparto Prudente 31.01 15,294 Global Inf-Link Ucits 1C 227,750 0,93 L. Fless. ex L. 1 Prev. 08.02 10,107 Comp. Bilanciato B 31.01 17,633 Liquidita' Classe Q2 8,944 -0,15 Msci Korea Ucits (Inc) 36,145 7,64 Nasdaq-100-D 19,270 5,73 Msci Asia ex Japan Trn 33,865 7,39 Msci Korea Ucits(Acc) 124,190 7,73 New Energy NTR-D 19,450 4,54 Linea Moneta 16.01 16,385 Popolare Vita ______Paesi Emergenti Classe Q2 7,714 48,18 L. Flessibile m 08.02 18,330 Comp. Bilanciato C 31.01 17,677 Msci Brazil 39,170 12,65 Msci Mexico Capped Ucits 98,890 2,69 Pan Africa Ucits 9,435 7,16 Linea Stabilità 16.01 19,392 L. Multiasset 08.02 10,268 Comp. Bilanciato D 31.01 17,481 Popolare Bond X 31.01 17,638 Patrimonio Aggressivo Classe Q2 4,256 19,69 Msci Em Mkt 35,570 7,32 Msci North America Ucits 41,045 2,13 Privex (Private Equity) TR-D 7,385 4,01 Patrimonio Dinamico Classe Q2 5,596 15,62 Msci Indonesia Trni Etf 12,975 2,13 L. Obbligazionaria BT 08.02 9,786 Comp. Bilanciato E 31.01 17,828 Popolare Gest X 31.01 17,174 Msci Pac Ex Jpn Ucits(Acc) 117,930 6,14 Russia-DowJones Russia GDR 31,320 -2,84 Patrimonio Prudente Classe Q2 6,449 19,71 Msci Japan 48,805 3,20 Msci Pac Ex-Jpn Ucits (Inc) 38,515 5,41 S&P 500 Daily Hed Ucits 136,730 2,84 m X Aliseo Acc 31.01 748729,735 L. Obbligazionaria LT 08.02 10,009 Comp. Monetario A 31.01 9,921 Popolare Gest Cl.A 31.01 17,718 Performance Classe Q2 22,945 20,15 Msci Korea 57,270 8,36 Msci Russia Adr/Gdr Ucits 87,050 -3,32 Select Dividend 30 15,885 -0,47 Insieme Comp. Monetario B m 31.01 9,925 Popolare Gest Cl.B X 31.01 17,612 Aliseo Dis 31.01 735832,173 Msci Pacific ex Japan Trn 48,985 6,03 Msci Taiwan Ucits 36,855 6,92 South Africa(Ftse JSE TOP40)-D 33,750 4,51 Kairos Multi-Str.-A 31.12 986373,381 Msci Russia Capped Index 23,435 -1,99 L. Azionaria 08.02 15,185 Comp. Monetario C m 31.01 9,943 Popolare Mix 31.01 17,088 Msci Turkey Ucits 21,375 8,17 Stoxx600 Automobiles&Parts 61,640 0,51 Carisma ______Msci World 46,235 2,30 Kairos Multi-Str.-B 31.12 635021,097 Msci Uk Large Cap Ucits 136,610 2,12 Stoxx600 Banks 20,550 2,80 L. Bilanciata 08.02 15,902 Comparto Crescita 31.01 11,848 Comp. Monetario D m 31.01 9,938 Popolare Mix Cl.A 31.01 17,695 Mts Ex-Bankit Aggregate 50,060 -1,88 Msci Uk Small Cap Ucits 220,770 4,31 Stoxx600 Basic Resources 49,330 7,83 Faro 01.02 71338,771 L. Flessibile m 08.02 13,122 Comparto Crescita Cl.C 31.01 11,904 Comp. Monetario E m 31.01 9,940 Kairos Multi-Str.-I 31.12 672679,930 Mts Ex-Bankit Bot 31,740 -0,06 Msci Uk Ucits 115,590 2,36 Stoxx600 Chemical 96,520 2,09 Mts Ex-Bankit Btp 62,510 -2,02 L. Multiasset m 08.02 10,461 Comp. Obbl. Garantito A X 31.01 21,201 ______Msci Usa Small Cap Ucits 261,960 1,22 Stoxx600 Construction 49,980 2,90 Comparto Equilibrato 31.01 13,425 Ersel Asset Management SGR Kairos Multi-Str.-P 31.12 595757,554 Physical Gold euro Hdg 91,110 6,24 Msci Usa-B Ucits 200,740 2,10 Stoxx600 Financial Services 51,080 4,31 L. Obbligazionaria 08.02 15,571 Comparto Equilibrato Cl.C 31.01 13,492 Comp. Obbl. Garantito B X 31.01 21,223 S&P CNX NIFTY 125,360 9,04 Global Alpha Fund Cl.A 30.12 600043,393 Dati CHIUSURA al 09-02. Msci World Eur Hedged Ucits 44,705 2,42 Stoxx600 Food&Beverage 68,360 1,70 L. Obbligazionaria BT 08.02 9,966 Comparto Garantito X 31.01 11,552 Comp. Obbl. Garantito C X 31.01 21,241 Nextam Partners ______Volume totale(mgl): 457,48; S&P/ASX 200 35,285 5,00 Msci World Ucits (Acc) 42,900 2,24 Stoxx600 Health Care 82,230 3,03 Hedgersel 27.01 835119,001 Controvalore totale (mln ): 21,581. S&P500 Short 16,915 -3,97 Msci World Ucits (Inc) 36,090 2,28 Stoxx600 Industrial Goods 53,840 3,42 L. Obbligazionaria LT 08.02 9,916 Comparto Obbligaz. 31.01 10,970 Comp. Obbl. Garantito D X 31.01 21,216 ¤ Teseo-L. Bilanc. Etica 31.01 15,985 Nextam Partners Hedge 30.12 784486,532 Cac 40 Ucits 65,230 -0,18 ShortDAX Daily 23,520 -2,00 Nasdaq 100 Ucits 269,640 5,82 Stoxx600 Insurance 32,760 0,55 Comparto Obbligaz. Cl.C 31.01 11,004 Comp. Obbl. Garantito E X 31.01 21,321 Eurizon Capital SGR ______Teseo-L. Garan. Etica X 31.01 14,268 Cash 3 Mont Emts Inv Gr Ucits 119,810 -0,11 SMI 81,710 3,09 Nikkei 225 Ucits 144,490 2,45 Stoxx600 Media 32,955 -0,47 Comp. Obbligazionario A 31.01 10,158 Pioneer Investment M.SGR ______Stoxx600 73,260 1,99 Pfandbriefe Ucits 105,510 -0,17 Stoxx600 Oil&Gas 38,555 -3,78 BAP Vita e Previdenza ______Teseo-L. Prudenz. Etica 31.01 19,186 Eurizon Low Volatility Cl.R 30.12 670385,158 Euro Corp Ex Fin Iboxx Ucits 108,710 -0,38 StoxxGlobal Sel.Div 100 30,205 2,34 S&P 500 Eur Hedged Ucits 52,570 2,66 Stoxx600 Personal&HouseHld 90,430 4,25 Comp. Obbligazionario B 31.01 10,171 Euro Corp Financ Iboxx Ucits 130,380 -0,28 Bap Pensione 2007 Teseo-L. Sviluppo Etica 31.01 10,256 Eurizon Multi Alpha Cl.I 30.12 588518,991 Pioneer Momentum Equity Hedge 30.12 484767,886 S&P 500 Ucits (Inc) 21,560 1,89 Stoxx600 Retail 35,240 -0,80 Comp. Obbligazionario C 31.01 10,175 Euro Corporates Ucits 213,610 -0,41 S&P 500-B Ucits(Acc) 205,330 1,91 Stoxx600 Technology 41,435 5,33 Linea Equilibrio 30.12 10,467 Comp. Obbligazionario D 31.01 10,204 Eurizon Multi Alpha Cl.R 30.12 581503,020 Pioneer Momentum Masters 30.12 468778,074 Euro High Yld Corp Bd Ucits 211,240 0,96 Stoxx EU600 Ucits 36,635 1,82 Stoxx600 Telecommunications 36,205 -1,50 SecondaPensione F.P.A. Linea Equilibrio A 30.12 11,063 Comp. Obbligazionario E 31.01 10,045 Eurizon Weekly Strategy Cl.R 31.01 519355,549 Euro Inflation Ucits 212,680 -1,62 Stoxx Europe 50 Ucits 30,805 1,00 Stoxx600 Travel&Leisure 26,620 1,60 SP Difensiva 31.01 15,419 Pioneer Momentum Selection 30.12 510584,799 Linea Investimento 30.12 9,724 Euro Stoxx 50 Ucits 66,800 0,16 Stoxx EUSelect Div 30 16,565 -0,60 Stoxx600 Utilities 35,525 0,14 ______Uk Dividend Ucits 10,630 1,41 Thailand Set 50 Net TR 176,890 4,45 SP Espansione 31.01 12,448 Linea Investimento A 30.12 10,417 Hdi Assicurazioni Finanziaria Internazionale Inv. SGR Pioneer Restructuring Fund 30.12 559764,386 Euro Stoxx Small Cap Ucits 38,815 1,92 Uk Gilts Ucits 15,405 0,06 Turkey (Turkey Titans 20) TR 40,225 7,32 SP Garantita m 31.01 12,273 Linea TFR X 30.12 10,387 F.P.A. Azione di Previdenza FTSE Epra Europe RealEstate Ucits 320,950 0,43 UnipolSai Previdenza FPA Finint Bond Classe A 30.12 935062,746 Wealthedge Multistrategy 30.12 396526,238 Dati CHIUSURA al 09-02. Uk Property Ucits 6,793 -0,48 Ucits Australia 42,600 5,25 SP Progressiva 31.01 16,520 Linea TFR A X 30.12 10,944 Linea Dinamica 16.01 13,590 Ftse Mib Ucits 34,020 -1,26 Volume totale(mgl): 2370,05; Us Property Yield Ucits 26,530 -1,56 Ucits Canada 65,730 3,12 Comp. Azionario 07.02 10,733 Finint Bond Classe B 30.12 935062,746 Controvalore totale (mln ¤): 102,368. SP Sicurezza 31.01 16,289 Linea Equilibrata 16.01 16,340 Symphonia SGR ______Gl Eq Mul Smart Sc Beta Ucits 360,900 2,93 Usd Gov Bond 1-3 Ucits(Acc) 99,160 -0,86 Ucits Daily LevDAX 96,970 3,06 Comp. Azionario 1 07.02 10,741 Finint Dynamic Equity 30.12 172545,232 Glob Emerging Bd Ucits 119,040 2,58 $ Corp Bd Ucits 106,460 -0,67 Usd Gov Bond 3-7 Ucits(Acc) 115,160 -0,42 Ucits DAX 111,570 1,61 SP Sviluppo 31.01 15,270 Linea Garantita m 16.01 14,530 $ Emer Mkts Corp Bd Ucits 94,700 1,26 Comp. Azionario 2 07.02 10,774 Symphonia Arbitrage 30.12 713418,766 Gov Hig Rat Emts Inv Gr Ucits 224,490 -1,49 Usd Gov Bond 7-10 Ucitsacc 128,860 -0,19 Ucits Msci Ucits World Utilities 184,720 0,00 Fondaco SGR Spa ______$ High Yield Corp Bd Ucits 98,830 0,47 Linea Prudente 16.01 16,310 Gov Hirat Emts Ingr 1-3 Ucits 82,140 -0,19 Ucits Msci World Cons.Discretion 235,570 2,22 Comp. Azionario 3 07.02 10,772 Symphonia Equity Long/Short 30.12 612741,482 $ Sht Dur High Yld Cor Ucits 89,370 0,20 Ucits Msci World Cons.Staples 278,730 2,34 Comp. Azionario 4 07.02 10,779 Fondaco Growth Classic A 30.09 96,517 Gov Lorat Emts Ingr 1-3 Ucits 115,490 -0,24 $ Tips Ucits 188,510 -0,01 Ucits Msci World Energy 283,930 -5,01 Thema 30.12 840732,141 Gov Low Rat Emts Inv Gr Ucits 223,950 -1,86 $ Trasury Bd 7-10Yr Ucits 182,890 -0,21 Ucits Msci World Financials 152,330 2,21 Aureo comparto az. 31.01 15,300 Comp. Bil. Dinamico 07.02 16,459 Fondaco Growth Profes B 30.09 96,321 Govt Emts Broad Inv Gr Ucits 225,320 -1,73 $ Treasury Bd 1-3Yr Ucits 124,250 -0,87 Ucits Msci World Health Care 239,570 2,71 Aureo comparto bil. 31.01 16,167 Comp. Bil. Dinamico 2 07.02 16,511 Generali Investments Europe SGR SpA ___ Tages Capital LLP ______Govt Emts Inv Gr 10-15 Ucits 265,890 -2,89 Asia Pacific Dividend Ucits 27,265 3,97 Ucits Msci World Industrials 270,620 2,46 Arca Previdenza Aureo comparto gar. 31.01 14,291 Comp. Bil. Dinamico 3 07.02 16,511 Jpn Topix Ucits 198,160 1,11 Asia Property Yield Ucits 24,035 4,09 Ucits Msci World Information Tech 179,590 5,63 Generali Directional 30.12 505464,220 Tages Multistrategy 31.12 572368,812 Bric 50 Ucits 23,515 5,78 Dati CHIUSURA al 09-02. Ucits Msci World Materials 301,340 4,93 Linea Alta Crescita 31.01 25,105 Aureo comparto obbl. 31.01 13,036 F.P.A Giustiniano Comp. Bil. Dinamico 4 07.02 16,518 Lev Euro Stoxx 50 Daily Ucits 235,150 0,12 China Large Cap Ucits 101,930 7,67 Volume totale(mgl): 5498,09; Ucits Msci World Telecom Services 108,950 -1,21 Linea Alta Crescita C 31.01 25,546 Generali Diversified MultiStrategy 30.12 629763,437 Lev Msci Usa Daily Ucits 1307,590 4,02 ______Giustiniano Azionaria 31.01 16,557 Comp. Bil. Equilibrato 07.02 18,636 Tages Platinum 31.12 506631,116 Corpor Int Rate Hed Ucits 97,000 -0,27 Controvalore totale (mln ¤): 109,840. Ucits S&P500 22,048 1,94 Linea Alta Crescita R 31.01 26,440 BIM Vita Msci China Ucits 254,480 6,94 Brazil (iBovespa)-C 17,590 12,97 Giustiniano Bilanciata 31.01 17,179 Comp. Bil. Equilibrato 2 07.02 18,793 ______Tages Platinum Growth 31.12 517662,247 DAX Ucits 101,960 1,67 World Water TR-D 34,895 1,81 Bim Vita Bil. Globale 31.01 17,505 Global Selection Msci East Europ Ex Russ Ucits 261,200 10,05 BTP 10Y Mts Ita Gov Bond Ucits 130,280 -2,99 Linea Crescita 31.01 22,062 Giustiniano Monetaria 31.01 14,707 Comp. Bil. Equilibrato 3 07.02 18,723 Dev Mkts Property Yld Ucits 23,190 0,00 Bim Vita Bond 31.01 15,277 Msci Em Asia Ucits 25,075 7,76 Dj Industrial Average Ucits 200,840 1,06 China (HSCEI) TR D-EUR 134,730 7,29 Linea Crescita C 31.01 22,350 Comp. Bil. Etico 07.02 9,996 Asian Managers Sel. Fund Cl.A 30.12 523521,507 UBS Asset Management (Italia) SGR _____ Giustiniano Obbligaz. 31.01 13,513 Msci Em Latin America Ucits 12,705 9,10 DJ-UBS Commodity Swap Ucits 20,800 -0,17 Comm.ThReut/Jeff CRB ExEnergy TR 19,595 2,94 Linea Crescita R 31.01 23,122 Bim Vita Equilibrio 31.01 15,224 Asian Managers Sel. Fund Cl.B 30.12 871103,858 Comm.ThReut/Jeff CRB TR 16,640 -1,25 Giustiniano TFR + m 31.01 16,719 Comp. Bil. Etico 2 07.02 9,995 Msci Emerging Markets Ucits 3,695 7,51 DJ-US Select Div. Ucits 59,950 -0,32 m Bim Vita Equity 31.01 16,874 O'Connor (I) Multi Strategies Alpha P 31.12 716734,340 Daily Double Short Btp 30,570 5,23 Linea Obiettivo TFR 31.01 12,519 F.P.A PrevidSystem Comp. Bil. Prudente 07.02 18,994 Asian Managers Sel. Fund Cl.D 30.12 470006,582 Msci Emu Ucits 178,940 0,74 Em Mkt Local Govt Bd Ucits 58,220 -0,83 Emerg Mkts Infrastruct Ucits 19,625 3,70 Daily Double Short Bund 37,075 -0,15 Linea Obiettivo TFR C m 31.01 12,681 Cassa Centrale Raiffeisen ____ Comp. Bil. Prudente 1 07.02 19,019 O'Connor (I) Multi Strategies Alpha Q 31.12 508615,351 Msci Europe Banks Ucits 86,580 2,86 Accumulazione Bilan. 31.01 18,936 Asian Managers Sel. Fund Cl.I 30.12 634012,074 Eu Corp Bd Large Cap Ucits 134,890 -0,32 Daily Leveraged Btp Ucits 246,170 -5,45 Linea Obiettivo TFR R m 31.01 13,115 Raiffeisen F.P.A. Crescita Dinamica 31.01 17,742 Comp. Bil. Prudente 2 07.02 19,046 Global Managers Sel. Fund Cl.A 30.12 872670,048 Msci Europe Cons Discr Ucits 192,500 0,57 Eu Gov Bond 1-3 Ucits(Acc) 111,960 -0,16 Daily Leveraged Bund 228,190 -0,16 Dati CHIUSURA al 09-02. Msci Europe Cons Stap Ucits 316,950 3,00 DJ Industrial Average 189,180 1,06 Volume totale(mgl): 377,67; Linea Rendita 31.01 22,139 Linea Activity 31.01 14,408 Crescita Prudente 31.01 16,687 Comp. Bil. Prudente 3 07.02 19,048 Eu Gov Bond 3-7 Ucits(Acc) 132,280 -0,57 Global Managers Sel. Fund Cl.B 30.12 1230858,315 di DIRITTO ESTERO Msci Europe Ex Emu Ucits 218,750 2,54 Emts 1-3Y Inv.Grad Ucits 126,190 -0,24 Controvalore totale (mln ¤): 8,453. Linea Rendita C 31.01 22,431 Comp. Bil. Prudente 4 07.02 19,042 Eu Gov Bond 7-10 Ucits(Acc) 153,120 -1,66 Linea Dynamic 31.01 12,225 Rivalutazione Azionaria 31.01 12,622 Global Managers Sel. Fund Cl.D 30.12 793520,072 Emts 10-15Y Inv.Grad Ucits 203,060 -2,72 Barclays Cap US 1-3 Y TBond A 23,310 -1,12 Linea Rendita R 31.01 23,203 Msci Europe Healthcare Ucits 222,230 2,69 Eu High Yld Corp Bd Ucits 107,350 0,72 Linea Safe 31.01 13,651 TFR + X 31.01 15,276 Comp. Gar. Flex 07.02 10,043 Fondo Data Quota Eu Infl Link Govt Bd Ucits 203,630 -1,68 Emts 3-5Y Inv.Grad Ucits 152,800 -0,42 Barclays Cap US 7-10 Y TBond A 39,160 -1,11 Global Managers Sel. Fund Cl.I 30.12 638413,667 Msci Europe Industrials Ucits 274,680 3,07 Emts Glob Inv.Grad Ucits 174,480 -1,65 Barclays US Liquid Corporates 1-5 Y A 13,400 -1,25 ______Comp. Gar. Flex 1 m 07.02 10,046 Euro Aggregate Bd Ucits 120,290 -1,84 Aviva Vita ______F.P.A. Il Mio Domani Msci Europe Materials Ucits 316,930 3,69 Emts Hirat Mw Gov 1-3 Ucits 103,340 -0,16 Barclays US Liquid Corporates A 15,100 -2,55 Credemprevidenza Eskatos Capital Man. Sarl ______Euro Corp Bd 1-5Yr Ucits 110,150 -0,48 Linea Breve Termine 31.01 15,568 Comp. Gar. Flex 2 07.02 10,066 Msci Europe MIN VOL Ucits 87,300 1,69 Emts Hirat Mw Gov 3-5 Ucits 112,810 -0,34 CMCI Comp SF A-acc 57,120 2,57 Aviva Euro Corp Bd Ex-Fin Ucits 116,540 -0,90 Comparto Azionario A 31.01 15,599 Emts Hirat Mw Gov 5-7 Ucits 122,490 -0,51 ETFS Msci AC Asia ex Japan SF A-acc 111,700 7,45 L.Inv. Azionaria 13.01 19,987 Linea Breve Termine Cl. C 31.01 14,086 Comp. Gar. Flex 3 07.02 10,066 Eskatos AZ Multistrategy ILS F.A ($) 31.12 143,470 Msci Europe Telec Serv Ucits 107,290 -1,68 Euro Corp Bd Ucits 128,770 -1,01 Comparto Azionario B 31.01 16,292 Est Europe (CECE) NTR D-EUR 18,730 8,64 ETFS Msci Canada SF A-acc 42,565 2,81 Comp. Gar. Flex 4 07.02 10,067 Msci Europe Ucits 199,560 1,79 Euro Covered Bd Ucits 154,560 -0,36 L.Inv. Bilanciata 13.01 18,131 Linea Lungo Termine 31.01 14,264 Eskatos AZ Multistrategy ILS F.B 31.12 142,350 EStoxx50 Daily D. Short 5,770 -1,03 ETFS Msci Emerg. Mkt SF A-acc 36,295 7,13 Comparto Bilanciato A 31.01 17,129 Msci Europe Utilities Ucits 165,910 0,14 Euro Dividend Ucits 21,445 -0,56 L.Inv. Gar.Rend.Mn.Pres 13.01 14,355 Linea Lungo Termine Cl.C 31.01 12,912 Comp. Obbligazionario 07.02 19,081 ETN Gold 108,380 5,60 EURO STOXX 50 A 32,545 -0,43 Comparto Bilanciato B 31.01 17,610 Eskatos AZ Multistrategy ILS F.B ($) 31.12 105,430 Msci Germany Ucits 214,870 1,68 Euro Govt Bd 0-1Yr Ucits 100,130 -0,11 L.Inv. Gar.Rest.Capitale 13.01 15,531 Linea Medio Termine 31.01 14,802 Comp. Obbligazionario 1 07.02 19,105 Eur Corp.Bd Ex Financial-C 132,810 -0,35 FTSE 100A 78,540 0,86 Comparto Flessibile A 31.01 10,997 Msci India Ucits 470,320 8,68 Euro Govt Bd 1-3Yr Ucits 144,160 -0,15 Euro Cash (EONIA) 106,375 -0,04 Markit iBoxx EUR Germany 1-3 A 79,500 -0,03 L.Inv. Obbligazionaria 13.01 17,247 Linea Medio Termine Cl.C 31.01 14,784 Comp. Obbligazionario 2 07.02 19,118 HI Global Fund HI1 30.12 488651,192 Eskatos AZ Multistrategy ILS F.D 31.12 104,310 Euro Govt Bd 10-15Yr Ucits 168,960 -3,43 Comparto Flessibile B 31.01 10,971 Msci Italy Ucits 88,930 -3,09 Euro Corp Bds-D 145,280 -0,19 Markit iBoxx EUR Liquid Corporates A 100,860 -0,72 Aviva Ass. V. UBI Prev. Linea TFR X 31.01 16,855 Comp. Obbligazionario 3 07.02 19,133 HI Global Fund HI2 30.12 488651,192 Msci Japan Ucits 179,060 3,14 Euro Govt Bd 15-30Yr Ucits 222,380 -4,26 EuroMTS InflatLink Inv.Grade 146,800 -1,69 Markit iBoxx EUR Sovereigns 1-5 A 12,230 -1,25 Comparto Obb. Gar. A X 31.01 17,798 ______Euro Govt Bd 3-5Yr Ucits 168,460 -0,38 Comp. Obbligazionario 4 07.02 19,128 Tenax Capital Ltd Msci Nordic Ucits 334,200 2,99 EuroStoxx 50 Ucits 32,130 0,17 MSCI Canada A 28,355 1,27 Comparto Aggressivo Cl.C 27.01 16,162 Linea TFR Cl.C m 31.01 17,207 HI Global Fund I-II 30.12 844774,759 Euro Govt Bd 5-7Yr Ucits 153,990 -0,91 Comparto Obb. Gar. B X 31.01 17,963 Msci Pacific Ex Japan Ucits 485,820 6,05 Ftse 100 Ucits 10,995 2,09 MSCI Emerging Markets A 85,200 5,62 Comparto Aggressivo Cl.I 27.01 13,809 ______HI Global Fund III 30.12 564341,578 Tenax Financials F. Plc Cl.A 30.09 123,570 Euro Govt Bd 7-10Yr Ucits 205,900 -1,69 Itas Vita Vittoria Formula Lavoro Msci Spain Ucits 181,370 1,48 FTSE Athex Large Cap Ucits 0,766 -7,26 MSCI EMU A 113,370 -0,22 Comparto Capital.Sicuro m 27.01 10,990 Crédit Agricole Vita ______Euro Govt Bd Ucits 120,900 -2,03 Ftse Epra Europe 39,675 0,20 MSCI EMU Value A 37,330 -1,03 F.P.A. PensPlan Plurifonds Previdenza Capitalizz. 31.01 11,297 HI Global Fund IV 30.12 582715,489 Tenax Financials F. Plc Cl.D 30.09 90,410 Msci Uk Ucits 183,320 2,04 Euro Stoxx Ucits 35,260 0,69 Comparto Dinamico Cl.C 27.01 14,778 Taro 31.01 20,281 Ftse Epra Global 45,105 0,92 MSCI Europe & Middle East SocResp. A 81,790 -0,90 ActivITAS 31.01 15,309 Previdenza Equilibrata 31.01 14,106 Msci Usa Ucits 254,590 2,12 Euro Stoxx 50 Ucits (Inc) 33,205 -0,27 Ftse Epra Usa 50,290 -0,71 MSCI Europe A 60,380 0,82 Comparto Dinamico Cl.I 27.01 13,904 Taro Cl.A 31.01 21,088 Euro Stoxx Mid Ucits 53,120 2,75 AequITAS 31.01 14,966 Previdenza Garantita X 31.01 16,134 Msci World Energy Ucits 285,290 -5,01 FTSE Italia Mid Cap 107,320 4,19 MSCI Japan A 37,925 2,49 Comparto Garantito 27.01 11,090 Taro Cl.B 31.01 21,465 Msci World Ex Emu Ucits 248,230 2,35 Euro Stoxx Small Ucits 30,300 1,75 Ftse Mib 18,552 -1,42 Msci Japan Eur Hedged Ucits 18,755 1,08 SecurITAS m 31.01 14,489 ______Euro Ultrashort Bond Ucits 100,510 0,00 Comparto Moderato Cl.C 27.01 13,137 Ticino X 31.01 14,494 Zed Omnifund Msci World Ex Europe Ucits 252,160 2,16 FTSE Mib Daily D. Short 6,295 1,29 MSCI North America SocResp. A 85,540 1,18 SerenITAS 31.01 15,985 INDICI E CERTIFICATI Europe Property Yield Ucits 37,475 0,54 Global Titans 50 31,925 1,54 MSCI Pacific (ex Japan) A 37,205 4,35 Ticino Cl.A 31.01 15,023 Azionaria 31.01 12,019 Msci World Financials Ucits 152,440 2,12 Comparto Moderato Cl.I 27.01 13,574 Eurostoxx 50-B Ucits(Acc) 96,690 0,15 Hong Kong (HSI) TR D-EUR 26,790 6,92 MSCI Pacific SocResp. A 60,270 2,40 SolidITAS 31.01 16,213 Msci World Ucits 237,960 2,28 Comparto Prudente Cl.C 27.01 12,151 Ticino Cl.B 31.01 15,392 Bilanciata 30 31.01 15,963 Ftse 100 Ucits (Dist) 8,405 1,91 IBOXX Liquid Emerg. MKT Sov. Ucits 97,180 2,49 Msci Swit 20/35 Eu H Ucits A-acc 13,835 2,71 AXA MPS Financial Var% Var% Ob. Euro Gov. M/L 136,62 136,57 0,04 -1,64 Nasdaq-100 Eu Hed Daily Ucits 140,340 6,71 Comparto Prudente Cl.I 27.01 13,213 Trebbia 31.01 18,987 PensPlan Invest SGR ______Bilanciata 65 31.01 14,712 Ftse 100 Ucits(Acc) 122,850 2,02 IBOXX Liquid H.Yield 30 Ex-Fin Ucits 117,510 0,56 Msci Switzerl 20/35 Ucits A-acc 15,790 3,03 Indice 09.02 08.02 (3) (2) Ob. Internazionale Gov. 132,54 131,97 0,43 -1,21 Nasdaq-100 Ucits 53,070 5,82 Ftse Mib Ucits (Inc) 11,365 -1,17 IBOXX Treasuries 10 Y+ 128,190 0,47 Msci UK Eur Hedged Ucits 17,660 1,29 Trebbia Cl.A 31.01 19,775 Garantita X 31.01 12,654 AXA Assicurazioni ______PensPlan Profi F.P.A. Stoxx Nordic 30© Index 9645,11 9570,08 0,78 2,27 S&P 500 Ucits 37,520 1,93 Ftse Mib Ucits(Acc) 67,170 -1,12 Japan (Topix)-D 122,770 3,41 Msci USA Hedged Ucits A-acc 19,390 2,95 Trebbia Cl.B 31.01 19,891 Comparto A 31.01 14,610 Obbligazionaria 31.01 16,308 Lombarda Vita S&P Global Luxury Ucits 94,380 2,34 Global Clean Energy Ucits 4,590 4,68 Japan Daily Hed Ucits 122,410 1,21 MSCI USA UCITS A 207,440 2,09 Comparto Conservativo 06.02 12,012 F.C.I. Index© Prov. Prov. Var% Var% ______Comparto B 31.01 13,994 ______Titolo(Euro Tlx) Isin 09/02 Rateo L. Rend. L. S&P500 Eur Hedged Daily Ucits 59,280 2,76 Global Corp Bd Ucits 89,450 -0,19 Lever Ftse Mib 6,195 -2,90 Msci Usa Value A-dis 64,120 -0,91 Comparto Dinamico 06.02 10,416 Creditras Vita Zurich Contribution Indice 07.02 06.02 (3) (2) Global Infrastructure Ucits 22,360 -0,31 Leveraged Euro Stoxx 50 21,815 0,00 MSCI World SocResp. A 73,120 0,97 Comparto C 31.01 11,408 Spagna 5,5% 07.17 ES0000012783 102,7000 2,9836 -0,3605 Sh Gov Emts In Gr 10-15 Ucits 64,640 2,77 Comparto Equilibrato 06.02 12,095 Unicredit Linea Conservativa 31.01 15,021 Az. Internazionale 155,46 154,90 0,36 -0,63 Global Water Ucits 32,915 3,28 Msci Ac Asia-Pacific ex J.-D 47,610 7,06 MSCI World UCITS A 168,880 1,48 Short Eu Stoxx 50 Daily Ucits 16,815 -0,44 Italy Govt Bd Ucits 154,140 -2,46 Comparto Garantito X 06.02 11,029 Linea Dinamica 08.02 14,644 Pioneer Investment Mgmt ____ Linea Dinamica 31.01 16,501 Titolo(Euronext) Isin 09/02 08/02 Rend. L. Msci All Country World 217,870 2,82 S&P 500 A-dis 34,795 1,06 Mercato Monetario Europeo 113,11 113,11 0,00 -0,11 Short Msci Usa Daily Ucits 18,080 -2,51 Jpmorgan $ Em Mkt Bd Ucits 104,420 0,66 Msci Asia Apex 50-D 92,070 7,84 SBI Foreign AAA-BBB 1-5 A 11,225 0,13 Comparto Prudente 06.02 14,989 Linea Serena 08.02 17,962 Pioneer Futuro Linea Garantita X 31.01 14,897 Ob. Euro Gov. B/T 116,28 116,26 0,01 -0,26 Nether 4,5% 07.17 NL0006007239 102,1865 102,2200 -0,7160 Sht Govt Emts Br Inv Gr Ucits 81,490 1,51 Msci Ac Fareast Ex-Jpn Ucits 43,050 7,50 Msci Emerging Markets-D 9,360 7,34 SBI Foreign AAA-BBB 5-10 A 13,475 1,47 Il Sole 24 Ore 26 Risparmio gestito Venerdì 10 Febbraio 2017 - N. 40

FONDI ASSICURATIVI UNIT LINKED Approfondimenti su www.ilsole24ore.com/fondi24 FONDI ASSICURATIVI INDEX LINKED

Alleanza Assicurazioni ______Aviva Pip Flessibile 07.02 5,040 AXA MPS VP16 Progresso 01.02 105,780 CNP D Bond Mix 07.02 6,087 CRV Eurotre 07.02 4,862 BG 2011-2027 02.02 14,082 ISV Prosp. Protetta val.corr. 09.02 10,055 Pop Vita Value 08.02 15,232 Prodotti Data Valore Rating Aviva Pip Obbligazionario 07.02 6,360 AXA MPS VP17 Ob.Europa 01.02 100,250 CNP D Protection 80 07.02 5,236 CRV F Az.America Stars 07.02 7,793 BG 2011-2030 02.02 14,089 ISV Prosp. Protetta val.prot. 09.02 9,494 Prospettiva Equilibrata 08.02 10,315 Alleata Azionaria P 03.02 10,736 CapitalPiù - Luglio 2010 05.07 105,570 BBB- FIT Alleata Bilanciata P 03.02 12,169 Aviva Prev. Equity Pip 07.02 6,740 AXA MPS VP18 Ba.Comunic. 01.02 102,570 CNP D Prudente 07.02 6,326 CRV F Az.Emergenti Stars 07.02 5,679 BG 2011-2031 02.02 14,017 ISV Prosp.Conservat.Reddito 09.02 10,681 Prospettiva Rendimento 08.02 10,072 Fix 03.02 6,571 Aviva UniAttiva 06/2017 07.02 5,180 AXA MPS VP19 Targ.Europa 01.02 99,620 CNP D Prudente Più 07.02 6,639 CRV F Az.Europa Stars 07.02 6,410 BG 2011-2032 02.02 13,998 ISV Prosp.Conservativa 09.02 12,301 Prospettiva Rendimento II 08.02 10,010 ______Garantita Alleanza 06-16 30.12 10,872 Aviva UniAttiva 12/2017 07.02 5,360 AXA MPS VP20 Foc.Globale 01.02 102,170 CNP E Az. America Latina 07.02 4,123 CRV F Crescita Stars 07.02 6,112 BG A 2018 02.02 12,550 ISV Prosp.Moderata 09.02 13,424 Prospettiva Rendimento III 08.02 10,007 Aviva CU A Bilanciato 07.02 6,660 AXA MPS VP21 Italia Spagna 01.02 99,120 CNP E Az. Internazionale 07.02 8,680 CRV F Inflazione Stars 07.02 4,775 BG A 2023 02.02 16,127 ISV Prosp.ModerataReddito 09.02 11,243 Prudente 07.02 11,687 Garantita Alleanza 06-21 03.02 12,092 CapitalPiù - Luglio 2011 07.02 114,570 BBB- FIT Garantita Alleanza 06-26 03.02 11,751 CU A Bilanciato Più 07.02 6,710 AXA MPS VP22 Mix Europa 01.02 100,880 CNP E Az.Em.Eu Mediterraneo 07.02 4,926 CRV F Obbl.Euro BT Stars 07.02 4,976 BG A 2028 02.02 16,370 IV Prosp. Protetta2010 v.corr. 09.02 11,069 Risp. Dinamica Plus 03.02 13,293 Garantita Alleanza 06-31 03.02 11,753 CU A Cauto 07.02 5,630 AXA MPS VP23 Small Caps Eu 01.02 99,640 CNP E Az.Pacifico e Giappone 07.02 7,767 CRV F Obbl.Euro Stars 07.02 5,391 BG A 2033 02.02 16,274 IV Prosp. Protetta2010 v.prot. 09.02 9,547 Risp. Pronta Dinamica 03.02 11,980 Mix 03.02 7,276 CU A Dinamico 07.02 6,840 AXA MPS VP24 Strat. Glob. 01.02 98,470 CNP E Azionario America 07.02 10,985 CRV F Obbl.US Stars 07.02 6,018 BG Azionario I 03.02 2,979 Lungo Termine 06.02 12,198 Risp. Pronta Prudente 03.02 11,839 UniDifesa Inflaz. 10/2017 06.02 99,710 (1) — Stock 03.02 5,821 CU A Flessibile 07.02 5,130 AXA MPS VP25 Dir. Eur. 01.02 98,911 CNP E Azionario Cina 07.02 7,946 CRV F Reddito Stars 07.02 5,354 BG Azionario II 03.02 3,370 LV Cap, Att. Base Reddito 07.02 96,232 Risp. Pronta Vivace 03.02 10,161 Top 03.02 6,062 CU A Mix 07.02 6,640 AXA MPS VP32 Eu Ut. 01.02 90,762 CNP E Azionario Europa 07.02 7,838 CRV F Strategia Stars 07.02 5,314 BG Bilanciato I 03.02 4,526 LV Cap. Att. Base 07.02 106,956 Risp. Prudente Plus 03.02 11,465 Lombarda Vita ______CU A Monetario 07.02 4,980 AXA MPS VPB90 Eu Div. 01.02 92,750 CNP E Azionario India 07.02 7,538 CRV Fip2 07.02 6,957 BG Bilanciato II 03.02 5,412 LV Cap. Att. Plus 07.02 119,456 Risp. Vivace Plus 03.02 14,812 Allianz AXA MPS VPB90 Eu Oil&Gas 01.02 91,440 Risposta Monetaria 03.02 10,445 UniDifesa Inflaz. II 10/2017 06.02 99,710 (1) — AIV Global Private 10 07.02 5,666 CU A Prudente 07.02 6,350 CNP E Inflazione più 07.02 5,606 CRV Fip5 07.02 7,301 BG Dinamico 02.02 10,213 LV Cap. Att. Standard 07.02 115,446 CU A Prudente Più 07.02 6,610 AXA MPS VPB90 Eu Tar. 01.02 85,225 CNP E Obblig. Euro 1-3 07.02 4,975 CRV Fip6 07.02 7,524 Espansione 03.02 3,556 LV Cap. Att. Standard Redd. 07.02 100,421 Scegliere Conservativo 07.02 4,716 AIV Global Private 30 07.02 5,808 AXA MPS VPB90 Eu Tar. 2 01.02 82,780 Scegliere Dinamico 07.02 5,744 AIV Global Private 50 07.02 5,771 CU A Total 07.02 5,060 CNP E Obblig. Euro Corp. 07.02 5,942 CRV Fip8 07.02 7,339 Espansione Duemila 03.02 3,401 LV Prosp. Prot.2010 Val.Corr. 07.02 108,069 LV Eurostoxx 50 4+4 03.02 102,956 (1) — CU A1 07.02 6,17 AXA MPS VPB90 Eu Utility 01.02 89,670 CNP E Obblig. Euro Oltre 3 07.02 6,163 CRV Five 07.02 7,254 GLIFE Income Bond (Acc) 02.02 10,167 LV Prosp. Prot.2010 Val.Prot. 07.02 93,186 Scegliere Prudente 07.02 5,722 AIV Rainbow 10 07.02 5,482 AXA MPS VPB90 Eu Utility 2 01.02 87,578 Scegliere Vivace 07.02 5,451 UniDifesa Inflaz. III 10/2017 06.02 99,710 (1) — AIV Rainbow 4 07.02 5,261 CU A2 07.02 5,750 CNP E Obbligazionario Misto 07.02 5,788 CRV Four 07.02 8,022 GLIFE Income Bond (Dis) 02.02 10,098 LV Prosp. Protetta Val.Corr. 07.02 101,044 CU A3 07.02 7,54 AXA MPS VPB90 Sust. 01.02 88,824 CNP E Obbligazionario US 07.02 6,759 CRV G2 07.02 5,494 GLIFE Income Equity (Acc) 02.02 10,803 LV Prosp. Protetta Val.Prot. 07.02 95,928 Strategia Flessibile 08.02 10,995 AIV Rainbow 7 07.02 5,420 Az. Internazionale 08.02 18,605 Strategia Flessibile 2 08.02 10,713 Armonico 08.02 13,998 CU A4 07.02 8,30 CNP E Strategia 20 07.02 5,091 CRV G5 07.02 7,013 GLIFE Income Equity (Dis) 02.02 10,208 LV Prospettiva Conservativa 07.02 123,321 LV Eurostoxx 50 4+4 II 03.02 102,967 (1) — CU A6 07.02 9,48 Azionario Top Ten 08.02 18,702 CNP E Strategia 30 07.02 5,130 CRV G6 07.02 6,963 GLIFE Smart Mix (Acc) 03.02 10,000 LV Prospettiva Dinamica 07.02 154,311 Strategia Flessibile 2 S 08.02 10,785 Armonico 2007 08.02 12,517 Balanced 2.0 08.02 10,959 Valore Az.Europa 08.02 12,313 Attivo 08.02 15,362 CU Credit Alfa II 07.02 8,440 CNP E Strategia 40 07.02 5,552 CRV G8 07.02 6,233 GT Bond 2023 03.02 14,029 LV Prospettiva Moderata 07.02 137,834 AXA MPS Financial ______CU Credit Beta IV 07.02 9,020 Balanced Plus A 08.02 16,376 CNP E Strategia 50 07.02 5,792 CRV Income 360 07.02 5,581 GT Bond 2028 03.02 14,669 Medio Termine 06.02 10,911 Valore Az.Usa 08.02 20,988 Attivo 2007 08.02 11,475 Balanced Plus B 08.02 15,911 Valore Dinamico 08.02 10,659 AZ Azionario 08.02 19,38 CU Credit Delta VIII 07.02 9,860 CNP E Strategia 70 07.02 6,139 CRV Large 07.02 3,717 GT Bond 2033 03.02 15,100 Multiasset Flex 10 09.02 9,424 LV Eurostoxx 50 4+4 III 03.02 108,629 (1) — CU Credit Gamma VI 07.02 9,960 China Equity 08.02 12,218 CNP Equity&Credit Stars 07.02 5,447 CRV Medium 07.02 5,997 GT Bond 2038 03.02 15,199 Multiasset Flex 5 09.02 9,989 Valore Moderato 08.02 10,575 AZ Best in Class 08.02 9,424 Commodiities B 08.02 9,445 P Valore Prudente 08.02 10,050 AZ Best in Class A 08.02 9,663 CU Credit Garanzia 07.02 7,010 CNP F Az. America Stars 07.02 7,921 CRV Ob.Inflazione 03/2018 07.02 5,238 LVA Az. Previdenza 02.02 6,773 Mutiasset Flex 15 09.02 9,400 TB Growth 100 SwissPer2018 31.01 126,576 (1) — CU Credit Omega X 07.02 9,770 Commodities 08.02 12,925 CNP F Az. Emergenti Stars 07.02 5,613 CRV One 07.02 7,245 LVA Din Previdenza P 02.02 10,153 Obbligaz. Blue 07.02 143,865 Velvet - Blue 07.02 11,630 AZ Flex I01 08.02 10,876 Defensive 2.0 08.02 10,641 Velvet - Green 07.02 11,350 AZ Obbligazionario 08.02 11,584 CU CRT B1 07.02 6,230 CNP F Az. Europa Stars 07.02 6,434 CRV Previdenza Equity 07.02 6,692 LVA Din. Azionario 02.02 4,725 Obbligaz. Plus 07.02 248,201 LV Inflation 03.02 102,528 (1) — CU CRT B3 07.02 6,910 Defensive A 08.02 14,450 CNP F Crescita Stars 07.02 6,063 CRV Sicurezza 07.02 6,304 LVA In Azione 02.02 4,712 Obbligazionario 07.02 223,065 Velvet - Red 07.02 11,190 AZ Orizzonte 10 08.02 9,998 Defensive B 08.02 14,183 ______AZ Orizzonte 10 cl.A 08.02 10,067 CU CRT B4 07.02 7,100 CNP F Inflazione Stars 07.02 4,761 CRV Small 07.02 — LVA Ob. Obbligazion. 02.02 3,713 Obbligazionario Flex 09.02 9,470 Poste Vita TB Growth 101 KoreaJap2018 31.01 123,612 (1) — CU CRT B6 07.02 6,840 DPI - Large Caps 2019 01.02 118,320 CNP F Obbl. Euro BT Stars 07.02 4,939 CRV Sviluppo 07.02 7,704 Premium Portfolio Model 02.02 10,796 ProtezAttiva 2010 val. corr. 09.02 11,065 PV Dinamico 09.02 134,510 AZ Orizzonte 10 cl.B 08.02 10,152 DPI Asia 2018 01.02 113,790 AZ Orizzonte 10 cl.C 08.02 10,271 CU CRT D1 07.02 6,350 CNP F Obbl. Euro Stars 07.02 5,421 CRV Three 07.02 8,106 Stg Model Portfolio 02.02 11,340 ProtezAttiva 2010 val. prot. 09.02 9,640 PV Equilibrato 09.02 125,940 DPI Emerging Mkts 2018 01.02 111,610 Sviluppo 03.02 4,712 Poste Vita ______AZ Orizzonte 20 08.02 11,055 CU CRT D10 07.02 6,580 CNP F Obbl. US Stars 07.02 6,014 CRV Two 07.02 7,916 ProtezAttiva set05 val.corr 09.02 9,987 PV Moderato 09.02 118,430 DPI Health Care 2019 01.02 129,660 Sviluppo Duemila 03.02 4,334 AZ Orizzonte 20 cl.A 08.02 11,392 CU CRT D2 07.02 5,590 CNP F Reddito Stars 07.02 5,369 CRV Uniattiva(scad. 06/2017) 07.02 5,174 ProtezAttiva set05 val.prot 09.02 9,598 PV Soluzione Flessibile 09.02 103,940 TB Growth 102 ScandPer2018 31.01 133,014 (1) — DPI Real Asset 2018 01.02 111,500 Tirreno Unit Equilibrio 03.02 7,233 AZ Orizzonte 20 cl.B 08.02 11,468 CU CRT D3 07.02 6,790 CNP F Strategia Stars 07.02 5,313 CRV Uniattiva(scad. 12/2017) 07.02 5,357 ProtezAttiva val.corrente 09.02 12,421 PV Strategia Diver. 09.02 96,730 DPI U.S. High Div. 2019 01.02 123,560 Tirreno Unit Protezione 03.02 5,618 AZ Orizzonte 20 cl.C 08.02 11,617 CU CRT D4 07.02 6,740 CNP Life Income 360 07.02 5,524 Exclusive Beta 07.02 2032,348 ProtezAttiva val.protetto 09.02 11,685 PV Trend 09.02 124,990 Dynamic 2.0 08.02 11,189 Tirreno Unit Sviluppo 03.02 6,956 Radar 07.02 107,800 AZ Orizzonte Azionario 08.02 13,629 CU CRT D5 07.02 6,430 CNP Obiettivo Inflaz.03/2018 07.02 5,208 Exclusive Cisles 07.02 1031,224 SPV P.Protetta 2010 val.corr. 09.02 11,124 6avanti 08.02 103,730 (1) — Dynamic A 08.02 17,717 Valore 03.02 6,479 AZ Orizzonte Azionario cl.A 08.02 13,959 CU CRT D6 07.02 10,870 CNP Opportunità Az. 07.02 8,636 Exclusive F40 07.02 1031,070 SPV P.Protetta 2010 val.prot. 09.02 9,576 TB Growth 97 DblCEur2017 31.01 100,918 (1) — CU CRT D7 07.02 6,420 Dynamic B 08.02 18,037 CNP Patrimonio Stars 07.02 5,064 Exclusive Fusine 07.02 1997,880 Groupama Assicurazioni ______Synthesis Mix 10 07.02 10,054 AZ Orizzonte Azionario cl.B 08.02 13,972 Em. Mkt Debt 08.02 11,262 AZ Orizzonte Azionario cl.C 08.02 14,297 CU CRT D8 07.02 6,100 CNP Previdenza Equity 07.02 6,819 Exclusive Futuro 07.02 1244,649 Groupama Bilanciato I 07.02 74,750 Synthesis Mix 20 07.02 9,717 CU CRT D9 07.02 6,610 Emerging Markets Eq. A 08.02 27,956 CNP Uniattiva (scad.06/2017) 07.02 5,180 Exclusive Giuliano 07.02 1186,290 Groupama Bilanciato N 07.02 14,280 Synthesis Mix 30 07.02 9,734 6sereno 08.02 113,720 (1) — AZ Orizzonte Azionario cl.D 08.02 14,555 Emerging Markets Eq. B 08.02 17,792 AZ Orizzonte Bilanciato 08.02 12,632 CU CRT Euro 10 07.02 5,490 CNP Uniattiva- scad 12/2017 07.02 5,349 Exclusive Granata 07.02 1244,785 Groupama Dinamico I 07.02 74,710 Synthesis Multiasset 15 07.02 10,040 TB Growth 98 Australia 2017 31.01 104,744 (1) — CU CRT Euro 2 07.02 6,190 Euro Credit 08.02 10,167 Green G.E. 07.02 10,225 Exclusive Michele 07.02 1220,103 Groupama Dinamico N 07.02 12,260 Synthesis Multiasset 30 07.02 10,101 AZ Orizzonte Bilanciato cl.A 08.02 12,809 Euro Govern.Bonds A 08.02 12,657 AZ Orizzonte Bilanciato cl.B 08.02 12,778 CU CRT Euro 5 07.02 6,240 L. Dinamica 07.02 7,277 Exclusive Risparmio Attivo 07.02 1016,462 Groupama Prudente I 07.02 75,230 Synthesis Multiasset Flex 07.02 9,665 Bilanciata Aggressiva 06.02 8,459 CU CRT Euro 6 07.02 5,830 Euro Govern.Bonds B 08.02 12,545 L. Dinamica Plus 07.02 5,427 Exclusive Romano 07.02 1784,923 Groupama Prudente N 07.02 18,880 Synthesis Protetto 07.02 10,062 6speciale 08.02 108,010 (1) — AZ Orizzonte Bilanciato cl.C 08.02 13,057 European Equity A 08.02 21,915 Bilanciata Attiva 06.02 10,814 AZ Orizzonte Bilanciato cl.D 08.02 13,330 CU CRT Euro 8 07.02 5,190 L. Protetta 01 Gennaio 07.02 5,498 Darta Saving Life A. ______ValorePiù Azionario Cl.A 07.02 14,432 Synthesis Protetto Val.Prot. 07.02 8,083 Dinamica Protetta 06.02 16,797 TB Growth 99 P.America2018 31.01 106,785 (1) — CU CRT Fip 2 07.02 6,230 European Equity B 08.02 20,982 L. Protetta 02 Febbraio 07.02 5,447 ValorePiù Azionario Cl.B 07.02 15,702 Total Return 08.02 9,125 AZ Orizzonte Flessibile 08.02 11,810 Global Bond 08.02 9,831 Advam Alarico Re 07.02 7,371 Fondo Reale Consolida 06.02 9,911 AZ Orizzonte Flessibile cl.A 08.02 12,042 CU CRT Fip 5 07.02 6,960 L. Protetta 03 Marzo 07.02 5,483 AGI Capital Plus 07.02 9,954 ValorePiù Azionario Prev. 07.02 9,863 Unit Linea 1 08.02 14,820 Impresa Emergente 06.02 13,026 CU CRT Fip 6 07.02 7,170 Global Real Estate 08.02 24,265 L. Protetta 04 Aprile 07.02 5,458 ValorePiù Bilanciato Cl.A 07.02 15,716 Unit Linea 2 08.02 15,307 Alba 01.02 102,680 (1) — AZ Orizzonte Flessibile cl.B 08.02 11,520 Global Real Estate B 08.02 11,891 AGI Fund Strat 07.02 10,405 Impresa Italia 06.02 7,859 AZ Orizzonte Flessibile cl.C 08.02 11,700 CU CRT Fip 8 07.02 7,410 L. Protetta 05 Maggio 07.02 5,427 AGI Strategy Plus 07.02 10,029 ValorePìù Bilanciato Cl.B 07.02 13,624 Unit Linea 3 08.02 14,735 Impresa Mondo 06.02 10,073 CU CRT G2 07.02 7,100 Liquidity 2.0 08.02 9,764 L. Protetta 06 Giugno 07.02 5,320 ValorePiù Quota Medium 07.02 10,061 Unit Linea 4 08.02 10,189 AZ Orizzonte Flessibile cl.D 08.02 11,785 Liquidity A 08.02 9,702 Agora Dynamic 07.02 9,298 Linea Controllata 06.02 9,669 AZ Orizzonte Monetario 08.02 9,752 CU CRT G5 07.02 7,190 L. Protetta 07 Luglio 07.02 5,392 Alkimis Capital 07.02 9,631 ValorePiù Quota Small 07.02 13,716 Intesa Sanpaolo Vita L.Fideuram Linea Crescita Dinamica 06.02 10,911 CU CRT G6 07.02 6,880 Liquidity B 08.02 9,453 L. Protetta 08 Agosto 07.02 5,259 ______EV Strategia 15 P 06.02 11,999 AZ Orizzonte Monetario cl.A 08.02 9,803 Obbligazionario Top Ten 08.02 15,051 Allianz Liquid Alternative 07.02 9,902 ING Life Luxembourg Linea Dinamica Protetta 2 06.02 16,45 Arco 08.02 115,480 (1) — AZ Orizzonte Monetario cl.B 08.02 9,842 CU CRT G8 07.02 6,110 L. Protetta 09 Settembre 07.02 5,233 AllianzGl Special Capital Plus 07.02 11,348 ING ClearFuture Euro Sh.T 08.02 97,260 EV Strategia 30 P 06.02 11,799 Linea Equilibrio P 07.02 11,282 CU D Az. America 07.02 7,030 Pacific Equity A 08.02 19,906 L. Protetta 10 Ottobre 07.02 5,463 EV Strategia 40 P 06.02 11,332 AZ Orizzonte Monetario cl.C 08.02 9,998 Pacific Equity B 08.02 18,879 Ch F Flex Bond 07.02 9,856 ING Global Bonds 08.02 174,190 Linea Futuro P 07.02 9,446 AZ Orizzonte Obblig.B.T. 08.02 9,817 CU D Az. Europa 07.02 5,470 L. Protetta 11 Novembre 07.02 5,582 Ch F Megatrend 07.02 12,917 ING Pioneer Corp. Bonds 08.02 140,550 EV Strategia 55 P 06.02 11,425 Linea Garantita 06.02 9,805 CU D Az. Internazionale 07.02 5,780 PC02 Europe & South Eur. 01.02 10,244 L. Protetta 12 Dicembre 07.02 5,519 EV Strategia 70 P 06.02 11,034 AZ Orizzonte Obblig.B.T. cl.A 08.02 10,056 PC03 Italian Eq. 01.02 10,198 Ch OT Equity 07.02 12,769 ING Pioneer Eur. Equities 08.02 128,770 Linea Mercato Globale 06.02 13,691 Primula 08.02 110,070 (1) — AZ Rendimento Italia 2018 08.02 12,417 CU D Obbligaz. Internaz. 07.02 6,010 Profilo Attivo 07.02 7,291 Ch OT New Talent 07.02 11,835 ING Pioneer Euro Bonds 08.02 137,860 Intesa Sanpaolo Vita L.Noricum _ Linea Prudente P 07.02 15,848 CU D Prudente 07.02 6,230 PC04 Dyn. Europe 01.02 10,301 Profilo Bilanciato 07.02 9,835 AZ Rendimento Italia 2020 08.02 13,614 PC05 Alto Div. Glob. 01.02 9,876 Ch OT USD 07.02 11,006 ING Pioneer Glb Equities 08.02 178,560 Azionario Internazionale 08.02 13,290 Obbligazionaria 06.02 14,126 AZ Rendimento Italia 2030 08.02 17,111 CU D Prudente Più 07.02 6,530 Prog. Opportunity 07.02 12,178 Ch Q Gold 07.02 9,654 ING Pioneer Jap. Equities 08.02 142,450 Bilanciato Euro 08.02 13,869 RealMida 2 30.12 16,510 CU Diamante 07.02 6,220 Protetto AXA 80 Sett. Europei 08.02 9,950 Progetto Azionario 07.02 15,169 AZ Selezione Reddito 08.02 10,160 Secure 2.0 08.02 10,237 Ch Q-Selection 07.02 11,135 ING Pioneer US Equities 08.02 243,020 Conservativo 08.02 13,897 Trasformazioni 06.02 9,996 Prisma 08.02 113,010 (1) — AZ Squadra Vincen.M.Stanley 08.02 12,980 CU Equity Growth 07.02 6,410 Progetto Medium 07.02 12,632 Ch Q-Stone 07.02 11,697 Dinamico 08.02 11,439 Sara Vita ______CU Giada 07.02 7,020 Secure A 08.02 15,376 Progetto Obbligazion. 07.02 13,803 AZ Squadra Vincente AGI 08.02 11,860 Secure B 08.02 12,171 Ch Tg Ret Bond 07.02 11,298 Equilibrato 08.02 12,789 Azionario Megatrend 01.02 9,805 Idea 10/2011 03.02 107,215 (1) — AZ Squadra Vincente BlackR. 08.02 12,114 CU Mixed Growth 07.02 6,170 Progetto Smart 07.02 11,737 Challenge Formula SRI 07.02 12,072 Obbligazionario Euro 08.02 14,121 Azionario Mondiale 01.02 10,948 CU Moderate Growth 07.02 5,620 Secure Plus 08.02 10,071 Progetto Sprint 07.02 11,274 AZ Squadra Vincente Pictet 08.02 11,594 Usa Equity A 08.02 12,805 China CSOP HY Bond 07.02 8,421 Specializzato 08.02 11,215 Multistrategy Az.Intern.G.A. 01.02 11,361 Quarzo 08.02 102,480 (1) — AZ Squadra Vincente Pimco 08.02 10,563 CU New Rubino 07.02 6,510 Red I.E. 07.02 11,523 Darta Ch Team Invesco 07.02 11,709 Valore Aggiunto 08.02 149,879 Multistrategy Az.Internaz. 01.02 11,138 CU New Smeraldo 07.02 6,470 Usa Equity B 08.02 28,023 Risparmio Attivo 07.02 6,378 AZ Sviluppo 08.02 11,523 World Bonds Opportunities 08.02 15,931 Darta Challenge OpenTeam 07.02 12,435 Intesa Sanpaolo Vita L.Sanpaolo Multistrategy Obbl.Europeo 01.02 9,955 Idea 12/2011 03.02 113,844 (1) — CU New Zaffiro 07.02 5,830 Risparmio Bilanciato 07.02 8,254 Darta Challenge Tesoreria 07.02 9,805 AZ Sviluppo cl.A 08.02 12,078 ______Alpha Mix7-Classe Deluxe 08.02 9,007 Global Equity 06.02 17,803 Multistrategy Obbl.Globale 01.02 9,998 AZ Sviluppo cl.B 08.02 12,314 CU Rubino 07.02 17,140 AXA MPS Vita Risparmio Obbligaz. 07.02 11,453 Darta ChallengeFormula100 07.02 8,601 Arianna 2003 08.02 144,959 Alpha Mix7-Classe Exclusive 08.02 9,222 Global Equity Plus 06.02 15,197 Multistrategy PIP Az. Int. P 31.01 16,406 Terra 08.02 101,100 (1) — Az. Specializzato 08.02 14,865 CU Smeraldo 07.02 19,770 Yellow E.B. 07.02 14,085 Darta ChallengeFormula15 07.02 11,093 Attivo Europa 08.02 14,639 Alpha Mix7-Superior 08.02 8,799 Global Equity Previ P 06.02 13,913 Multistrategy PIP Obbl. Eur. P 31.01 12,663 AZB Monetario 08.02 9,693 CU Vita Balanced 07.02 7,110 Credemvita ______Darta ChallengeFormula30 07.02 11,020 Obbligazionario Glob. G.A. 01.02 9,278 CBA Vita ______CU Vita Cronos 1 07.02 7,810 Base 75 08.02 11,851 Crescendo+Base 06.02 12,659 Darta ChallengeFormula70 07.02 10,242 Az. America 08.02 1,221 AZB Rendimento Italia 2018 08.02 12,198 Base 8 08.02 15,838 Az. America MM 08.02 1,319 Obbligazionario High Yield 01.02 9,044 AZB Rendimento Italia 2020 08.02 13,277 CU Vita Cronos 2 07.02 7,420 Crescita 06.02 12,483 Darta ChallengeTeam GAM 07.02 12,234 ______Titanium 08.02 103,950 (1) — CU Vita Cronos 3 07.02 7,600 Base 85 08.02 124,272 Az. America SPIF 08.02 1,201 SJP International AZB Rendimento Italia 2030 08.02 16,365 Global View 2 06.02 9,993 Darta Obiettivo Crescita 07.02 9,752 SJPI/Global Eq 09.02 77,299 CU Vita EB Dollar Bond 07.02 7,890 Base Progressiva 08.02 12,784 Global View 3 06.02 10,521 Darta PIMCO Inc. Bond 07.02 10,245 Az. Econ. Em. MM 08.02 2,396 Azion. Globale 08.02 12,110 Conservativo 08.02 14,872 Az. Econ. Em. SPIF 08.02 1,982 SJPI/Intl Corp Bond 09.02 1,814 CBA Evoluzione Ago. 2017 II 08.02 109,642 (1) — Azionario 08.02 18,047 CU Vita EB Dutch Equity 07.02 4,680 Global View 4 06.02 11,082 Darta PIMCO Inc. Eq. Focus 07.02 10,633 SJPI/Money Mkt Eur 09.02 6,287 CU Vita EB Emu Bond 07.02 9,100 Coupon 8% 08.02 13,056 Global View 5 06.02 12,461 Darta PIMCO Inc. Plus 07.02 11,226 Az. Euro 08.02 1,024 AZS Obbligaz.Protetto 07.02 6,409 Az. Europa MM 08.02 1,474 SJPI/Money Mkt USD 09.02 13,121 Top5 08.02 109,030 (1) — CU Vita EB European Eq. 07.02 5,970 Dinamico 08.02 10,485 Global View Convertible Bond 06.02 10,003 Darta Target Diamond 07.02 7,394 Azionaria Indici 06.02 12,900 Bilan. Globale 08.02 15,020 Az. Europa SPIF 08.02 1,018 CU Vita EB I. T. Fund 07.02 3,050 Double Engine Aggressivo 08.02 12,536 Global View Dream Team 06.02 10,089 Darta Target Emerald 07.02 6,164 Conservativa 06.02 11,245 Bilanciato Euro 08.02 14,261 Double Engine Aggressivo B 08.02 18,572 Az. Flessibile 08.02 10,493 CBA Evoluzione Agosto 2017 08.02 116,105 (1) — Dinamico 08.02 18,473 CU Vita EB Japanese Eq. 07.02 4,110 Global View Europe Equity 06.02 10,216 Darta Target Gold 07.02 7,072 Dinamica Protetta 06.02 16,694 CU Vita EB NorthAm. Eq. 07.02 6,380 Double Engine Difensivo 08.02 12,984 Global View Flex Emerging 06.02 10,671 Az. Flessibile 7 anni 08.02 10,614 Dinamica Protetta 2 06.02 16,21 Equilibrato 08.02 18,670 Double Engine Difensivo B 08.02 14,495 Darta Target Platinum 07.02 6,977 Az. Giappone 08.02 0,719 Top5 Edizione II 08.02 111,310 (1) — Euromoneta 08.02 12,113 CU Vita Eurofinancial Eq. 07.02 5,530 Global View Global Bond 06.02 10,005 Darta Target Silver 07.02 6,521 FP Azionaria Indici 06.02 10,162 CU Vita Europe Click 07.02 30,870 Double Engine Equilibrato 08.02 13,108 Global View Global Equity 06.02 10,829 Az. Internazionale 08.02 1,039 Investire Emergenti 07.02 13,943 Exclusive 25 07.02 1351,409 Double Engine Equilibrato B 08.02 15,894 Darta Target Stone 07.02 7,050 Az. Italia 08.02 0,946 CBA Evoluzione Agosto 2018 08.02 113,204 (1) — Exclusive 50 07.02 1270,158 CU Vita European Eq. 07.02 8,380 Global View Liquidity 06.02 9,976 Darta Target Titanium 07.02 5,994 Investire Italia 07.02 8,525 CU Vita Global Bond 07.02 6,290 Equilibrato 08.02 12,924 Az. Italia MM 08.02 0,995 Investire Mondo 07.02 9,828 Alfa 2000 08.02 7,800 Formula Attiva 08.02 6,274 Flessibile 08.02 9,546 Risparmio 06.02 10,253 Darta Team Blackrock 07.02 13,563 Trio 05/07 08.02 124,220 BBB+ FIT CU Vita Global Equity 07.02 7,390 Sicurezza 06.02 14,481 Az. Italia SPIF 08.02 0,779 Italiana Linea Equilibrio P 07.02 11,132 Aurora Dinamico 08.02 13,108 Formula Attiva Cl.A 08.02 11,403 Global Income 08.02 10,063 Darta Team Carmignac 07.02 12,721 Az. Pacifico MM 08.02 1,246 Formula Equilibrata 08.02 6,176 CU Vita Japan Click 07.02 28,570 Soluzione 97 06.02 10,692 Darta Team JPMorgan AM 07.02 13,915 Italiana Linea Futuro P 07.02 9,466 Aurora Equilibrato 08.02 13,837 CU Vita Liquidity Fund 07.02 5,310 Opera 13 08.02 13,532 Az. Pacifico SPIF 08.02 0,997 Italiana Linea Prudente P 07.02 15,395 Aurora Prudente 08.02 13,257 Crédit Agricole Vita ______Formula Equilibrata Cl.A 08.02 11,017 Previdenza Aggessivo 31.01 16,755 Crédit Agricole Vita ______Darta Team Morgan Stanley 07.02 16,127 Az. Settoriale MM 08.02 1,415 Formula Moderata 08.02 5,884 CU Vita Mosso 07.02 7,190 CA Vita Top Selection 03.02 10,230 Darta Team Pictet 07.02 13,343 Italiana Unit 80+ 06.02 9,856 Beta 2000 08.02 6,500 CU Vita Prestige Equity 07.02 8,750 Previdenza Equilibrato 31.01 14,695 Az. Settoriale SPIF 08.02 1,139 L. Bilanciata Aggressiva 06.02 12,276 Comp.1 Obbl Misto Euro 08.02 13,009 Glob. Assic. GPA 14 07.02 2,520 Progr. Europa 08.02 10,522 Do 08.02 10,560 Darta Team Pimco 07.02 12,658 Base Target 04/2022 08.02 9,450 Glob. Assic. GPA 15 07.02 5,323 CU Vita Protected 70 07.02 5,550 Duemme Flex1 03.02 10,290 Darta Team Schroders 07.02 13,041 L. Bilanciata Vivace 06.02 11,899 Comp.2 CL.A 08.02 14,742 CU Vita Protected 80 07.02 5,670 Quadrifoglio 7+7 08.02 15,476 Base Target 04/2022 val. prot. 08.02 8,013 L. Garantita 06.02 9,586 Comp.2 CL.B 08.02 14,676 Az. Più Gar. (em.64) 1.8.17 06.02 102,280 (1) — Glob. Assic. GPA 7 07.02 5,422 Sereno Europa 08.02 15,094 Duemme Flex2 03.02 10,260 Darta Team Templeton 07.02 12,984 Base Target High Divid. 08.02 9,664 Glob. Assic. GPA 8 07.02 5,460 CU Vita Protected 90 07.02 5,780 Duemme Flex3 03.02 10,000 Darta Total Return100 06.02 5,813 L. Obbligazionaria 06.02 12,756 Comp.3 CL.A 08.02 14,467 Suite II 08.02 19,111 Base Target High Divid. val. prot. 08.02 8,003 Comp.3 CL.B 08.02 14,325 Glob. Assic. GPA 9 07.02 6,194 CU Vita Technology Eq. 07.02 3,620 Duemme Flex4 03.02 10,000 Darta Total Return50 06.02 5,605 L. Stabile 06.02 10,018 CU Vita Usa Click 07.02 29,770 Target 48 08.02 12,476 Cap. Attivo Base 2 08.02 10,330 L. Trasformazioni 06.02 9,997 Comp.3 CL.C 08.02 14,392 Glob. Assic. GPA B Glob. 07.02 4,901 Trend Globale 08.02 12,571 Fa 2009 08.02 8,960 OT Alpha 07.02 9,875 Cap. Attivo Plus 2 08.02 11,150 Glob. Assic. GPA b10 07.02 5,787 CU Zaffiro 07.02 15,130 OT Em Mkts 07.02 10,513 Itas Vita ______CS Private Life 4 int.bil. 03.02 10,288 Az. Più Gar.(em.65) 1.2.17 30.01 101,440 (1) — VOLCAP 3% 08.02 9,973 Flex EZ 08.02 12,570 Cap. Attivo Standard 2 08.02 10,829 Fonsai Azionario Globale 08.02 14,701 Glob. Assic. GPA b30 07.02 5,774 Equity Growth Plus 07.02 5,710 Flex FT 08.02 13,510 Pimco Credit Navigator 07.02 10,259 Formula Bilanciata 07.02 9,984 F. Az. America Stars 07.02 7,880 VOLCAP 5% 08.02 9,975 Dinamico 08.02 1,500 FonsaiLink Azionario Cl.A 08.02 6,719 Glob. Assic. GPA b50 07.02 5,986 VOLCAP 8% 08.02 9,977 Flex JP 08.02 14,270 Pimco Special Strat. Income 07.02 11,279 Dinamico MM 08.02 1,493 Previ Bilanciato 07.02 13,617 Glob. Assic. GPA b70 07.02 5,995 F. Az. Emergenti Stars 07.02 5,690 Selezione Reddito 07.02 10,398 FonsaiLink Bilanciato Cl.A 08.02 7,410 Flex PT 08.02 12,900 Dinamico SPIF 08.02 1,229 Previ Dinamico 07.02 16,493 Az. Più Gar.(em.66) 1.2.18 06.02 99,580 (1) — Glob. Assic. GPA b90 07.02 5,047 F. Az. Europa Stars 07.02 6,370 T Ret Bond US HY 07.02 9,795 ______FonsaiLink Monetario 08.02 6,059 Flex SC 08.02 12,390 EL Base 24 08.02 14,226 La Mondiale Europartner FonsaiLink Obbligaz. 08.02 7,067 Glob. Assic. GPA Gz 07.02 4,932 F. Crescita Stars 07.02 6,150 Global Selection 03.02 10,130 Team Allianz Gl. Investors 07.02 13,198 Adb Dyn.Asset Allocation 06.01 1294,500 F. Obbl. Euro BT Stars 07.02 4,960 EL Base 24 val.prot. 08.02 12,433 InvestiConObiettivo 08.02 13,087 Glob. Assic. GPA S Em. 07.02 10,544 La 2007 08.02 10,120 Team Kairos 07.02 11,749 EL Base Più Bonus val.prot. 08.02 10,556 Alba Prof. Balanced 03.02 8,955 Glob. Assic. GPA S Glob. 07.02 5,866 F. Obbl. Euro Stars 07.02 5,380 Team M&G 07.02 10,770 Milass Azionario Globale 08.02 14,724 Investi4,20 08.02 103,784 (1) — MI 2009 08.02 12,570 EL Base Più val.prot. 08.02 10,005 Alba Prof. Dynamic 03.02 7,752 Omega 2000 08.02 8,400 Az. Più Gar.(em.67) 1.2.18 06.02 100,720 (1) — LA BilanciatoPiù 08.02 15,950 F. Obbl. US Stars 07.02 6,060 PIP Progetto Previdenza 2025 08.02 10,880 Team Pioneer 07.02 11,107 Alba Prof. Prudent 03.02 10,723 F. Reddito Stars 07.02 5,350 EL Base Piu' 08.02 12,248 Previlink Azionario Cl.A 08.02 5,719 LA Capitale Prudente 08.02 14,460 PIP Progetto Previdenza 2030 08.02 11,720 TR Bond EM 07.02 10,317 EL Base Piu' Bonus 08.02 12,042 Asfalia Custodia-Crescita 06.01 1062,500 LA GarantitoPiù 08.02 13,545 F. Strategia Stars 07.02 5,320 Alternative 09.02 5,029 X Agi Eur Eq.Select 07.02 12,521 Previlink Bilanciato Cl.A 08.02 6,655 PIP Progetto Previdenza 2035 08.02 11,850 EL Capitale Attivo Base 08.02 10,745 Bgb Flex Alpha 06.01 1050,450 Previlink Monetario 08.02 6,126 LA InternazionalePiù 08.02 15,670 F.I.I. 102 03.02 9,190 Artico 1 09.02 5,024 PIP Progetto Previdenza 2040 08.02 11,980 X Agi Inc&Gr. 07.02 10,768 Bgb Multistrategy 06.01 964,710 Investi4,35 08.02 104,059 (1) — F.I.I. 109 03.02 7,110 Artico 2 09.02 5,050 EL Capitale Attivo Plus 08.02 12,139 Previlink Obbligaz. 08.02 6,494 Creditras Vita ______LA ProtettoPiù 08.02 15,945 PIP Progetto Previdenza 2045 08.02 11,970 X Agi Strat 50 07.02 12,087 EL Capitale Attivo Standard 08.02 11,619 Bgb My Fund 06.01 1237,950 LA Vita Avanzato 08.02 10,854 F.I.I. 110 03.02 6,110 Artico 3 09.02 4,990 X Bgf Eur Eq.Inc. 07.02 11,523 Quota 08.02 21,840 Progetto Domani 2015 08.02 10,070 EL Prosp. Az. Italia 08.02 8,193 ELF Absolute Ret. Bond C 06.01 1116,870 Target Aurora 08.02 10,535 LA Vita Bilanciato 08.02 12,318 F.I.I. 111 03.02 7,030 Atlantico 1 09.02 5,130 Protezione 90 Dicembre 2022 08.02 10,710 X Bgf Fix Inc. Gl.Opp. 07.02 10,025 Marigian Fund 17.04 730,980 F.I.I. 115 03.02 8,930 Atlantico 2 09.02 5,202 EL Prosp. Conservativa 08.02 12,162 Uninvest ArcoSereno 08.02 146,709 UGF Valore 08.02 113,355 (1) — LA Vita Cash 08.02 11,918 Protezione 90 Giugno 2022 08.02 10,450 X Bgf Glob.All. 07.02 9,987 EL Prosp. Dinamica 08.02 14,679 Neul Az. Europa 03.02 4,963 LA Vita Convertibile 08.02 7,657 F.I.I. 116 03.02 8,930 Atlantico 3 09.02 4,878 X Carm Gl.Eq. 07.02 11,446 Uninvest Equilibrio 08.02 18,567 UniDifesa Inflaz. 10/2017 06.02 99,710 (1) — Protezione 90 Marzo 2022 08.02 9,620 EL Prosp. Moderata 08.02 13,354 Neul Az. Giappone 03.02 3,094 Uninvest Flessibile 08.02 10,039 LA Vita Focus 08.02 11,478 F.I.I. 117 03.02 8,910 AZ STYLE Blue I 09.02 5,847 Protezione 90 Settembre 2022 08.02 10,170 X Carm. Flex Bal. 07.02 11,106 Neul Az. Globale 03.02 3,827 F.I.I. 138 03.02 8,000 AZ STYLE Blue II 09.02 6,078 EL Prosp. Ob. High Yield 08.02 20,811 Uninvest Risparmio 08.02 16,874 LA Vita Integro 08.02 13,176 Protezione Agosto 2019 08.02 12,940 X Carm. Stab. 07.02 9,801 EL Prosp. Obblig. Corpor. 08.02 12,998 Neul Az. Tattico-Eur. 03.02 4,120 LA Vita Ponderato 08.02 11,156 F.I.I. 148 03.02 7,110 AZ STYLE Blue III 09.02 6,288 Unit Balanced 08.02 14,832 Protezione Agosto 2021 08.02 10,250 X Inv. Eur Corp. Bond 07.02 10,370 EL Prosp. Prot. Val. Prot. 08.02 9,458 Neul Az.Nord-America 03.02 4,411 Unit Share 08.02 15,778 LA Vita Prudente 08.02 10,602 F.I.I. 161 03.02 8,510 AZ STYLE Green I 09.02 5,001 Protezione Aprile 2020 08.02 11,750 X Inv. Ibra 07.02 10,775 Neul Azionario UK Growth 03.02 5,082 UniDifesa Inflaz. II 10/2017 06.02 99,710 n.d. — F.I.I. 162 03.02 7,680 AZ STYLE Green II 09.02 4,980 EL Prosp. Protetta 08.02 10,020 Winvest Bilanciata 03.02 15,864 LA Vita Scudo 08.02 12,271 Protezione Dicembre 2019 08.02 12,060 X Inv. Paneur HI 07.02 11,020 EL Prosp. Prot.V.Prot.2010 08.02 9,562 Neul Obblig. Europa 03.02 9,379 Linea Equilibrio 07.02 6,566 F.I.I. 163 03.02 9,800 AZ STYLE Green III 09.02 4,931 Winvest Dinamica 03.02 15,716 Protezione Maggio 2021 08.02 10,380 X Jpm Eur Eq.Plus 07.02 12,039 EL Prosp. Protetto 2010 08.02 11,111 Neul Obblig. Globale 03.02 7,013 Winvest Prudente 03.02 14,865 Linea Risparmio 07.02 6,557 F.I.I. 164 03.02 10,180 AZ STYLE Red I 09.02 5,682 Protezione Ottobre 2021 08.02 10,220 X Jpm Glob.Inc. 07.02 10,889 Neul Prof. Bilanciato 03.02 6,161 F.I.I. 173 03.02 6,910 AZ STYLE Red II 09.02 6,207 Equilibrato 08.02 1,608 Linea Sviluppo 07.02 5,464 Protezione Settembre 2020 08.02 10,590 X Jpm Inc.Opp. 07.02 9,914 Equilibrato MM 08.02 1,476 Neul Prof. Dinamico 03.02 4,892 Fata Vita di Genertellife ______Monetario 08.02 12,638 F.I.I. 195 03.02 5,500 AZ STYLE Red III 09.02 6,494 RE 2009 08.02 8,940 X Kairos It. 07.02 10,426 Neul Prof. Prudente 03.02 5,952 Mixed Growth Plus 07.02 6,060 Conservative 09.02 5,571 Equilibrato SPIF 08.02 1,348 Obblig. Euro 08.02 14,944 Si 2007 08.02 8,540 X Kairos Multi Strat. 07.02 9,734 Excludive Base 08.02 10,192 Ser Uk Equity Growth F. A 03.02 5,222 Obblig. Misto 08.02 14,246 Moderate Growth Plus 07.02 5,740 Equilibrium 09.02 5,513 Sol 2009 08.02 14,080 X Kairos Sel. 07.02 9,756 Ser. American A 03.02 4,279 RV CRT Azione 07.02 7,880 Growth 09.02 5,620 Exclusive Plus 08.02 10,633 Obbligazionario 08.02 14,685 Creditras Vita ______X MS Dap 07.02 7,867 Exclusive Protetto 08.02 10,352 Ser. Euro Bond 03.02 11,003 EuroValore Attivo con Fata —Y n.r. — Protetto 08.02 14,526 RV CRT Bilancia 07.02 8,240 Pacifico 1 09.02 4,987 X MS GBaR 07.02 11,725 Ser. Europe Tactical A 03.02 4,236 RV CRT Euro Azione 07.02 5,340 Pacifico 2 09.02 4,982 2RV B1 07.02 6,093 Exclusive Protetto val.prot. 08.02 8,311 Protetto 2007 08.02 12,086 2RV B3 07.02 6,912 X Pict. Eur Sh.T. HY 07.02 10,250 Exclusive Standard 08.02 10,427 Ser. Global Balanced 03.02 10,334 Asfalia Custodia Accumulo 03.02 6,657 Ras Obblig.Protetto 07.02 6,245 RV CRT Euro Bilancia 07.02 6,850 Pacifico 3 09.02 4,958 2RV B4 07.02 7,013 X Pict. Mago 07.02 10,979 Extra 08.02 1,004 Ser. Global Bond 03.02 11,303 ASSIX Linea Flessibile 03.02 4,958 Ras Oriente 07.02 7,079 RV CRT Euro Moneta 07.02 7,860 Private Selection 09.02 5,098 2RV B6 07.02 7,056 X Pict. Megatrend 07.02 10,167 Extra MM 08.02 1,288 Ser. Global Equity 03.02 9,588 Finanza&Previdenza Alloc. 03.02 5,123 Planet Idx Alhena 03.02 107,198 (1) — RB Vita America 07.02 5,192 RV CRT Moneta 07.02 7,710 Quasar 09.02 5,129 Finanza&Previdenza Flessibile 03.02 5,088 Groupama Assicurazioni ______2RV D1 07.02 5,660 X Pimco Div. Inc. 07.02 10,863 Extra SPIF 08.02 1,103 Ser. Japan A 03.02 3,248 RB Vita Bilanciato 07.02 6,549 Aviva Life ______Star B Equity 09.02 6,297 X Pimco Gmaf 07.02 10,915 Ser. Prof.Conservative 03.02 8,663 Finanza&Previdenza Prestigio 03.02 4,794 Star F Equity 09.02 7,084 2RV D10 07.02 6,915 Far East 08.02 2,289 RB Vita Capital - Unit 30 07.02 12,940 Armonia 07.02 27,920 X Pimco Tot.Ret. 07.02 10,120 Forziere Dinamico 08.02 0,946 Ser.Cash Fund 03.02 5,835 Finanza&Previdenza Trend 03.02 5,677 RB Vita Capital - Unit 60 07.02 12,809 Star Infinity Aggressive 09.02 4,476 2RV D2 07.02 5,856 Flexible Solution Altamente Din. 03.02 4,869 Av. New BDM Corallo 07.02 5,680 2RV D3 07.02 6,458 X Pioneer Abs Ret. Bond 07.02 8,934 Forziere Equibrato 08.02 0,990 Lawrence Life ______Planet Idx Altair 03.02 129,141 (1) — RB Vita Capital - Unit 90 07.02 11,845 Av. New BDM Stella Marina 07.02 5,970 Star Infinity Balanced 09.02 4,873 X Pioneer Strat.Inc. 07.02 13,054 Flexible Solution Bilanciata 03.02 4,730 CapitalPiù - Aprile 2011 07.02 105,560 BBB- FIT Star Infinity Conservative 09.02 4,989 2RV D4 07.02 6,701 Forziere Prudente 08.02 0,952 Bilanciato 08.02 17,734 RB Vita Europa 07.02 6,897 Av. New BDM Tritone 07.02 6,380 X Pioneer Top Eur Pl. 07.02 10,959 Forziere Quota 90 08.02 0,992 Flexible Solution Crescita 03.02 5,119 RB Vita Forza 1 07.02 7,457 Star Infinity Income 09.02 5,315 2RV D5 07.02 7,117 Diapason II 30.12 7,781 Flexible Solution Crescita Plus 03.02 4,854 Aviva BNI Balanced Trend 07.02 3,690 2RV D6 07.02 — X Schr. Eur Divid.Max 07.02 10,344 Inv. con Me Att.Forte 08.02 10,337 Dinamico 08.02 16,679 RB Vita Forza 2 07.02 7,723 Aviva BNI Bond 24.01 4,450 Star J Bond 09.02 5,316 X Schr. Front.Mkts 07.02 11,985 Flexible Solution Dinamica 03.02 4,956 Star P Bond 09.02 5,403 2RV D7 07.02 6,502 Inv. con Me iFlex 08.02 9,977 Moderato 08.02 16,879 CapitalPiù - Aprile 2012 07.02 104,130 BBB- FIT Planet Idx Deneb 03.02 105,314 (1) — RB Vita Forza 3 07.02 7,131 Aviva BNI Flexi Dynamic 07.02 4,960 X Schr. MA Inc. 07.02 9,741 Inv. con Me Obbl.Fless. 08.02 10,005 Flexible Solution Equilibrata 03.02 4,783 RB Vita Forza 4 07.02 5,760 Star T Bond 09.02 5,592 2RV D8 07.02 5,721 Obiettivo Performance 06.02 10,100 Flexible Solution Moderata 03.02 4,756 Aviva BNI Flexi Equity 07.02 3,520 2RV D9 07.02 5,348 X Templ. Africa 07.02 7,459 Invest Dinamico 08.02 1,140 Smart Brand 06.02 9,850 RB Vita Forza 5 07.02 7,023 Aviva BNI Flexi Moderate 07.02 4,220 Star T Equity 09.02 6,430 X Templ. GF Strat. 07.02 12,669 Flexible Solution Vivace 03.02 4,838 Style Money Market 09.02 4,998 2RV Dinamica 07.02 5,931 Invest Equilibrato 08.02 1,444 Smart Brand 2.0 06.02 9,910 RB Vita Forza 6 07.02 5,760 Aviva BNI Trend 07.02 3,080 X Templ. Gl.Tr. 07.02 9,803 Invest Prudente 08.02 1,412 Forza Aggressiva 03.02 6,278 RB Vita Globale 07.02 6,623 ______2RV Eurounit 1 07.02 5,861 Top Brand 06/14 06.02 10,940 Forza Bilanciata 03.02 7,297 CapitalPiù - Dicembre 2011 07.02 105,600 BBB- FIT Planet Idx Electra 03.02 103,503 (1) — Azimut Aggressivo 07.02 5,020 Baloise Luxembourg 2RV Eurounit 2 07.02 6,201 X-TEAM AGI GMAC 07.02 9,975 Invest. Private 0-15 08.02 11,390 Val. Aprile 2013 06.02 11,420 RB Vita Obbl. Protetto 07.02 6,334 Azimut Dinamico 07.02 5,010 BFI Euro Target Vol 5% 08.02 101,750 X-TEAM AGI HI Inc SD$ 07.02 10,517 Invest. Private 0-30 08.02 11,736 Forza Dinamica 03.02 5,705 RB Vita Oriente 07.02 8,042 2RV Eurounit 3 07.02 6,127 Val. Gennaio 2013 06.02 11,200 Forza Futuro Aggressiva P 03.02 6,724 Azimut Moderato 07.02 5,100 2RV Eurounit 4 07.02 5,213 X-TEAM AGI Select GL HY 07.02 10,017 Invest. Private 0-40 08.02 11,912 Val. Marzo 2012 06.02 11,830 RB Vita Settoriale 07.02 6,759 X-TEAM ALGEBRIS M Cred 07.02 10,263 Forza Prudente 03.02 6,047 CU Azimut Accr.Int. 07.02 5,830 2RV Eurounit Plan 1 07.02 6,087 Invest. Private 20-60 08.02 12,979 Val. Marzo 2016 06.02 10,470 Capitalpiù - Dicembre 2012 07.02 100,080 BBB- FIT Planet Idx Vega 03.02 110,749 (1) — Sicuro 08.02 15,169 CU Azimut Accr.Italia 07.02 5,960 X-TEAM BNYM Gbl Real Ret 07.02 9,644 Life Arc Linea Blu P 03.02 4,537 2RV Eurounit Plan 2 07.02 6,145 ISPL Power 08.02 1,095 Val. Novembre 2016 06.02 9,840 Profilo Top Azionaria Glob 03.02 5,377 Trend 08.02 19,388 CU Azimut Conserv. 07.02 6,600 X-TEAM BSF Eur Sel Str 07.02 9,821 ISPL Power 2 08.02 1,073 Trend Dinamico 08.02 10,878 2RV Eurounit Plan 3 07.02 5,939 Val. Rend. 08/2012 06.02 10,330 Profilo Top Mid Volatility 03.02 5,138 CU Azimut Equilibrato 07.02 6,520 2RV Eurounit Plan 4 07.02 5,168 X-TEAM CARMIGNAC Comm 07.02 11,393 Linea Conservativa 08.02 1,268 Valore Performance 06.02 9,940 Trend Equilibrato 08.02 11,798 CU BDM Conchiglia 07.02 6,330 X-TEAM CS Abs Ret Bond 07.02 10,057 Linea Dinamica 08.02 1,277 UNIQA Life ______Trend Plus 08.02 11,553 2RV Fip2 07.02 6,669 Lombard ______CU BDM Corallo 07.02 5,460 Azionario Gl. Flessibile 09.02 4,815 2RV Fip5 07.02 7,009 X-TEAM CS Asia Corp Bond 07.02 9,822 Linea Equilibrata 08.02 1,412 Doppia Opp.Linea Flessibile 03.02 6,812 Trend Protetto 08.02 11,265 CU BDM Giove 07.02 7,560 X-TEAM CS Glob Sec Equity 07.02 10,874 Euro UL Bond A 08.02 5,400 Linea Attiva 03.02 7,653 ______Equity America 09.02 11,805 2RV Fip6 07.02 7,363 Linea Moderata 08.02 1,427 Euro UL Equity A 08.02 6,630 Allianz Global Life dac CU BDM Marte 07.02 8,650 Equity America PIP 09.02 10,437 2RV Fip8 07.02 7,118 X-TEAM CS Portf Reddito 07.02 9,896 Linea Molto Dinamica 08.02 1,208 Linea Conservativa 03.02 6,450 FONDI CHIUSI AGL Allianz Short Term Bd 07.02 10,000 CU BDM Mercurio 07.02 7,970 X-TEAM DNCA Eur Growth 07.02 10,223 Euro UL PP Bond A 08.02 1,460 Linea Equilibrata 03.02 7,105 Equity Asia 09.02 8,251 2RV Invest 1 07.02 6,018 Liquidita SPIF 08.02 1,184 Euro UL PP Bond B 08.02 6,700 AGL Allianz Strategy Sel. 50 07.02 10,023 CU BDM Stella Marina 07.02 6,290 Equity Asia PIP 09.02 7,553 2RV Invest 2 07.02 5,999 X-TEAM FIDELITY Sharper Eur 07.02 9,717 Monet. 08.02 1,147 Linea Valore Etico 03.02 5,800 Allianz Strategy 15 07.02 150,480 CU BDM Tritone 07.02 6,340 X-TEAM FRANKLIN Conserv 07.02 9,923 Euro UL PP Equity A 08.02 1,800 VIS à VIS Azioni Europa 03.02 8,049 Equity Europa 09.02 6,914 2RV Invest 3 07.02 5,875 Monet. America SPIF 08.02 0,862 Euro UL PP Equity B 08.02 8,230 09.02 ______Allianz Strategy 15-IT 07.02 1014,820 CU BDM Urano 07.02 8,350 Equity Europa PIP 09.02 6,162 X-TEAM GAM H Inc Credit 07.02 10,253 Monet. Euro SPIF 08.02 1,142 VIS à VIS Azioni Paesi Emerg. 03.02 6,050 Investire SGR Spa 2RV Invest 4 07.02 5,216 Eurolife Perf. Plus ric.A 01.02 1,680 VIS à VIS Azioni Tematiche 03.02 6,252 Società/Fondo Tipo Nav Prezzo Scambi Allianz Strategy 50 07.02 177,380 CU Bond 07.02 11,910 Obbligazionario Gl. Flessibile 09.02 5,002 2RV Invest 5 07.02 5,945 X-TEAM GS Em Mkts Equity 07.02 10,203 Multinvest Az. America 08.02 1,124 Allianz Strategy 50-IT 07.02 1332,050 CU BPL Azionario 07.02 5,170 X-TEAM INVESCO Gl Mkt Strategy 07.02 10,182 Eurolife Perf. Plus ric.un.B 01.02 6,790 VIS à VIS Azioni Usa 03.02 11,517 Immobilium 2001* Imm-Q 3411,907 1764,00 — World Global Bond 09.02 6,143 2RV Plan 1 07.02 2,952 Multinvest Az. Econ. Em. 08.02 1,705 Eurolife Perf. Plus un. A 01.02 5,560 Amundi RE Italia ______Liquidity 07.02 9,921 CU BPL Bilanciato 07.02 5,400 World Global Bond PIP 09.02 5,808 X-TEAM JANUS Intech US Core 07.02 10,663 Multinvest Az. Europa 08.02 1,186 VIS à VIS Flessibile Opport. 03.02 4,641 Invest Real Security* Imm-Q 1229,734 — — 2RV Plan 2 07.02 5,321 Eurolife Perf. ric.A 01.02 1,240 VIS à VIS Inflat. Linked Bond 03.02 6,314 Portfolio 0-20 07.02 9,952 CU BPL Futuro Az. 07.02 5,860 ______2RV Plan 3 07.02 5,604 X-TEAM JPM Glob Macro Bal 07.02 9,444 Multinvest Az. Italia 08.02 0,836 Amundi RE Europa Imm-Q 2156,353 975,00 21 Portfolio 20-40 07.02 10,117 Berica Vita X-TEAM KAIROS Pentagon 07.02 10,034 Eurolife Perf. un.A 01.02 4,108 VIS à VIS Monetaria 03.02 4,911 Obelisco* Imm-Q 1118,332 191,00 8 CU BPL Futuro Bil. 07.02 5,880 B.V. Azionario 03.02 7,558 2RV Plan 4 07.02 4,438 Multinvest Az. Pacifico 08.02 1,177 Portfolio 30-50 07.02 10,231 CU BPL Futuro Obbl. 07.02 5,680 X-TEAM M&G Optimal Income 07.02 10,111 Eurolife Perf. un.ric.B 01.02 5,016 VIS à VIS Multistrategy 03.02 4,830 Amundi RE Italia Imm-Q 2016,685 804,00 17 B.V. Flessibile 03.02 9,305 2RV Serena 07.02 6,595 Multinvest Az. Settoriale 08.02 1,167 MultiManager UL E un.A 01.02 6,863 T4L Asia Pacific ex Jap Eq. 07.02 10,000 CU BPL Gemini 07.02 7,130 X-TEAM MS Glb Brands 07.02 10,995 Multinvest Obb. America 08.02 0,852 VIS à VIS Multistrategy Cons. 03.02 4,850 Securfondo* Imm-Q 1691,987 892,00 4 B.V. Obbligazionario 03.02 8,137 2RV Sicura 07.02 6,653 Myr Capital Increase 07.02 13,179 VIS à VIS Obbl. Convertibili 03.02 6,211 T4L Asian Equities 07.02 10,000 CU BPL Lyra 07.02 6,940 ______2RV Tranquilla 07.02 6,585 X-TEAM MS Global HY 07.02 10,237 Multinvest Obb. Euro 08.02 1,242 ______BNP Paribas REIM ______T4L Commodities 07.02 10,000 CU BPL Obbl. 07.02 5,350 BIM Vita X-TEAM PICTET Robotics 07.02 10,874 Multinvest Obb. Giappone 08.02 0,691 Lombarda Vita VIS à VIS Obbl. Crediti 03.02 5,891 Mediolanum Real Estate ______Bim Vita Allegro 08.02 12,410 2RV VPP Riccardo 07.02 1244,001 Direz. Futuro Prima 03.02 13,000 VIS à VIS Obbl. Gov. Euro 03.02 6,294 T4L Convertibles 07.02 10,000 CU BPL Orion 07.02 5,900 2RV VPP Sequoia 07.02 1243,523 X-TEAM PIMCO Glob High Yield 07.02 10,187 Multinvest Obb. Merc. Em. 08.02 1,561 Immobiliare Dinamico* Imm-Q 191,103 —— T4L Em. Market Bonds 07.02 10,281 CU BPL Pegasus 07.02 6,590 Bim Vita Andante 08.02 14,790 X-TEAM PIMCO RAE Glob Develop 07.02 11,201 Obb. America 08.02 1,662 Direz. Futuro Seconda 03.02 6,711 VIS à VIS Obbl. Paesi Emerg. 03.02 5,042 Quote di Classe A* Imm-Q 5,768 3,60 — Bim Vita Moderato 08.02 14,060 2RV VPP Vitiano 07.02 1193,067 Direz. Futuro Terza 03.02 9,063 VIS à VIS Multistrategy Din. 03.02 4,638 T4L Em. Market Equities 07.02 11,069 CU BPL Taurus 07.02 6,700 CGV Futuroro Azione 07.02 7,860 X-TEAM PIONEER Eur Strat Bond 07.02 10,155 Obb. America MM 08.02 1,231 ______T4L Em. Market Short Term 07.02 10,000 CU Cash 07.02 8,380 Bim Vita Plus 08.02 10,680 X-TEAM SCHRODER Strat. Credit 07.02 10,092 Obb. America SPIF 08.02 1,206 FLP Bond Plus Serie II A 03.02 12,886 Vittoria ______Bpm Real Estate Quote di Classe B* Imm-Q 3,963 2,53 6836 ______CGV Futuroro Bilancia 07.02 8,298 FLP Bond Plus Serie II B 03.02 13,324 T4L EMU Corporate Bonds 07.02 9,827 CU Equity 07.02 14,050 Cardif Vita CGV Futuroro Euro Azione 07.02 5,997 XT AGI Agricultural 07.02 9,053 Obb. Corpor. MM 08.02 1,744 Azionario Europa 09.02 11,360 Investietico - Aedes* Imm-Q 1776,642 243,60 617 T4L EMU Gov. Bonds 07.02 10,000 CU New Gemini 07.02 6,060 Azionario B 07.02 204,167 XT AGI Big Japan 07.02 12,425 Obb. Corpor. SPIF 08.02 2,146 FLP Dynamic serie II A 03.02 12,225 Azionario Europa A 09.02 11,240 ______CGV Futuroro Euro Bilancia 07.02 6,488 FLP Dynamic serie II B 03.02 12,876 Pioneer Investments T4L EUR Cash 07.02 9,463 CU New Lyra 07.02 5,450 Bilanciato B 07.02 242,442 CGV Futuroro Euro Moneta 07.02 5,817 XT AGI Conv 07.02 10,613 Obb. Euro 08.02 1,822 Eureka Classe A 02.02 48,245 T4L European Equities 07.02 10,000 CU New Taurus 07.02 6,200 Fondo Fortune 33 07.02 1768,440 XT AGI EM Def 07.02 9,845 Obb. Euro MM 08.02 1,591 Linea Alpha Accumulo 03.02 13,953 Ida 06.02 10,400 Castello SGR ______Pioneer Progetto Italia** Mob-Q 51250,015 — — CGV Futuroro Moneta 07.02 8,100 Linea Lybra Ob.2025 03.02 12,414 T4L European High Yield B. 07.02 10,000 CU Previd. Cronos 1 07.02 5,810 Fondo Fortune 36 07.02 260,724 Creditras A Bilanc. Più 07.02 6,707 XT AGI Intellectual 07.02 10,900 Obb. Euro SPIF 08.02 1,698 Obbligaz. Euro 09.02 14,060 T4L Fixed Inc. Medium Term 07.02 9,639 CU Previd. Cronos 2 07.02 5,860 Fondo Fortune 7 07.02 239,347 XT AGI Strat 15 07.02 9,911 Obb. Giappone MM 08.02 0,765 Linea Maxima Ob.2025 03.02 9,466 Zurich Investments Life ______Valore Immob.Globale* Imm-Q 2135,955 1640,00 25 Creditras A Bilanciato 07.02 6,635 LV Aggressivo Cl. A 03.02 10,730 Polis Fondi ______T4L Fixed Inc. Short Term 07.02 9,614 CU Previd. Cronos 3 07.02 5,870 MF 10036200 07.02 145,600 Creditras A Cash 07.02 4,826 XT Algebris Allocation 07.02 10,040 Obb. Giappone SPIF 08.02 0,871 DV Azionaria 06.02 9,943 T4L Global Equities 07.02 11,434 Flex Aggressivo 07.02 5,180 Obbligazionario B 07.02 246,426 XT Algebris Fin. Cred. 07.02 10,774 Obb. Internazionale 08.02 1,339 LV Aggressivo Cl. B 03.02 9,823 DV Bil. Europa 06.02 14,746 ______Polis* Imm-Q 1576,241 860,50 50 Creditras A Cauto 07.02 5,707 LV Dinamico Cl. A 03.02 9,952 Credem T4L High Yield Bonds 07.02 10,173 Flex Dinamico 07.02 5,110 Creditras A Dinamico 07.02 6,844 XT Algebris Fin. Eq. 07.02 10,445 Obb. M. Emerg. 08.02 2,818 DV Bil. Internazionale 06.02 13,507 T4L Japanese Equities 07.02 10,000 Flex Moderato 07.02 5,010 XT Algebris Fin. Income 07.02 9,986 Obb. Merc. Em. MM 08.02 1,919 LV Dinamico Cl. B 03.02 10,069 DV New Economy 06.02 4,261 Credem Vent. Capital#* Mob-N 70265,474 —— Creditras A Flessibile 07.02 5,158 LV Moderato Cl. A 03.02 10,163 ______T4L Multistrategy 07.02 9,664 Ouverture 07.02 19,240 Creditras A Mix 07.02 6,591 XT BGF Gl Ma Inc 07.02 9,945 Obb. Merc. Em. SPIF 08.02 2,056 DV Obbligazionaria 06.02 14,874 Prelios XT BNY EM Debt 07.02 9,285 LV Moderato Cl. B 03.02 10,073 T4L US Equities 07.02 10,000 Aviva Vita ______Creditras A Monetario 07.02 4,697 Obb. Mercati Emergenti 08.02 11,095 Eurovip (s) 03.02 9,611 ______Tecla Fondo Uffici* Imm-Q 227,810 99,60 110 T4L US High Yield Bonds 07.02 10,000 XT BNY Gl Opp 07.02 10,312 Optima 12 - Classe Deluxe 08.02 11,298 LV Strategy Ubi Edition 03.02 12,049 Worldwide Blend 03.02 16,456 IDea FIMIT SGR Aviva BPU 1 07.02 5,850 Creditras A Prudente 07.02 6,363 MultiBalanced A 03.02 15,317 T4L Volatility 07.02 10,000 Aviva BPU 10 07.02 6,040 Creditras A Prudente Più 07.02 6,663 XT BNY SmallCap Eur 07.02 13,315 Optima 12 - Classe Exclusive 08.02 11,576 Worldwide Bond 03.02 13,137 Atlantic 1* Imm-Q 497,414 226,90 216 Amissima Vita ______XT BSF Fix Inc Str 07.02 10,055 Optima 12 - Superior 08.02 11,029 MultiBalanced B 03.02 16,063 Worldwide Equity 03.02 14,187 Torre SGR Spa ______Aviva BPU 11 07.02 6,060 Carismi Bil. Prudente 03.02 12,307 Creditras A Total 07.02 5,239 MultiFlex A 03.02 16,034 Gestilink Aran. Dinamica 02.02 6,417 Aviva BPU 2 07.02 6,460 Carismi Bilanciato 03.02 10,823 Creditras A2 07.02 5,996 XT Carmignac Conserv 07.02 10,012 Optima 5 - Classe Deluxe 08.02 10,845 Z Profilo 0-30 07.02 9,933 Atlantic 2 - Berenice* Imm-Q 149,523 66,00 — Gestilink Blu Moderata 02.02 7,475 XT Carmignac Gl Bond 07.02 11,398 Optima 5 - Classe Exclusive 08.02 11,073 MultiFlex B 03.02 16,737 Z Profilo 10-40 07.02 9,975 Unicredito Immob. Uno* Imm-Q 1780,220 1152,00 110 Aviva BPU 3 07.02 6,670 Carismi Conservativo 03.02 8,012 Creditras Absolute Return Stars 07.02 5,137 Previnext Balanced 03.02 14,008 Fondo Alpha Immobil* Imm-Q 3304,549 1301,00 42 Gestilink Verde Prudente 02.02 8,119 Aviva BPU 4 07.02 6,640 Carismi Flessibile 03.02 15,667 Creditras Accumulo 03/2019 07.02 5,145 XT DNCA Eurose 07.02 10,355 Optima 5 - Classe Superior 08.02 10,598 Z Profilo 20-50 07.02 10,107 Rosa dei Venti F.Levante 02.02 5,759 XT DNCA Evolutif 07.02 10,816 Optima 8 - Classe Deluxe 08.02 11,521 Previnext Dynamic 03.02 15,475 Z Profilo 50-80 07.02 10,414 ______Aviva BPU 5 07.02 6,040 Carismi Vivace 03.02 8,643 Creditras China Equity 07.02 10,413 S.I. Globale Multimanager 03.02 10,456 Fondo Beta Immobiliare* Imm-Q 211,717 126,30 198 Vegagest Immobiliare Unitpiù Deciso 02.02 6,037 Aviva BPU 6 07.02 6,100 Cattolica Azionario 07.02 6,012 Creditras D Az. America 07.02 7,586 XT DNCA Miuri 07.02 10,459 Optima 8 - Classe Exclusive 08.02 11,804 ZLAP Azione Globale 08.02 7,272 Unitpiù Equilibrato 02.02 5,715 XT Fidelity China Cons 07.02 12,154 Optima 8 - Superior 08.02 11,247 Terza 2002 A 03.02 11,961 ZLAP Bilanciato Euro 08.02 6,443 Fondo Delta Immobil.* Imm-Q 93,613 64,75 370 Europa Imm. n. 1 Imm-Q 1562,051 974,00 14 Aviva BPU 7 07.02 5,740 Cattolica Bilanciato 07.02 5,980 Creditras D Az. Europa 07.02 5,771 Terza 2002 B 03.02 12,666 Unitpiù Misurato 02.02 5,202 Aviva BPU 8 07.02 6,160 Cattolica Obbligazionario 07.02 5,821 Creditras D Az. Intern. 07.02 6,378 XT Fidelity Glb Div 07.02 11,313 Private Style Equity 08.02 12,825 ZLAP Controllo 08.02 6,911 XT Fidelity GMAI 07.02 12,599 Unit Private 450.103 03.02 10,562 ZLAP Crescita 08.02 10,125 Arca Vita ______Aviva BPU 9 07.02 6,180 Cp Flex Garantito 2020 02.02 12,065 Creditras D Az. Pacifico 07.02 5,772 Private Style Flexible 08.02 10,243 __ Aggr. classe Sprint 07.02 5,000 Aviva Sol. Inv. Glb M.Manager 07.02 10,490 Cp Flex Garantito 2025 02.02 13,989 Creditras D Bond Mix 07.02 6,150 XT GAM Abs. Return 07.02 9,680 Private Style Income 08.02 10,806 Mediolanum International Life ZLAP Equilibrio 08.02 11,169 Aggressive 07.02 9,574 Aviva Str.Gl.M.ManagerUbi Ed. 07.02 5,660 Cp Flex Garantito 2030 02.02 12,479 Creditras D Obbl. Intern. 07.02 6,054 XT GAM EM Opp 07.02 9,360 Profilo 15 08.02 1,422 Alternative Fund 1 06.02 5,492 ZLAP Evoluzione 08.02 6,731 LEGENDA AV Total Return 08.02 11,853 Aviva Strategy UBI Edition 07.02 6,080 Cp Flex Garantito 2035 02.02 11,088 Creditras D Prudente 07.02 6,272 XT GAM Health Innov 07.02 12,478 Profilo 30 08.02 1,523 Alternative Fund 2 06.02 5,948 ZLAP Obiettivo Mix 08.02 4,414 ZLAP Pension Azione Globale 08.02 7,697 Bal. classe Moderate 07.02 6,667 Aviva UBI 1 07.02 6,180 Cp Unico Aggressivo 02.02 14,823 Creditras D Prudente Più 07.02 6,540 XT GAM L/S Equity 07.02 9,597 Profilo 50 08.02 1,562 Alternative Fund 3 06.02 6,259 Aviva UBI 2 07.02 6,180 Cp Unico Bilanciato 02.02 13,852 Creditras Dynamic Prot. 80 07.02 5,153 XT GAM Luxury 07.02 10,865 Profilo 70 08.02 1,566 Mediolanum Più 2015 Fund 06.02 5,272 ZLAP Pension Bilanciato Euro 08.02 6,160 CATEGORIE ASSOGESTIONI: AZIONARI: AIT Italia; AAE Area Euro; AEU Europa; AAM America; APA Balanced 07.02 8,048 ZLAP Pension Obiettivo Mix 08.02 4,847 Capital Tutor 06.02 10,801 Aviva UBI 3 07.02 6,580 Cp Unico Prudente 02.02 13,632 Creditras E Az. America 07.02 13,369 XT GS Gl. Equity Long Short 07.02 8,757 Profilo 90 08.02 1,505 Mediolanum Più 2016 Fund 06.02 5,482 Pacifico; AEM Paesi Emergenti; APS Paese; AIN Internazionali; AEN Energia e Materie prime; AID Indu- Aviva UBI 4 07.02 6,670 Duomo Unit Moderate 07.02 6,354 Creditras E Az. CIna 07.02 11,427 XT GS Gl. Income Builder 07.02 10,509 Profilo Base 08.02 10,535 Mediolanum Più 2016/1 Fund 06.02 5,359 ZLAP Protezione 08.02 9,790 Cons. classe Comfort 07.02 6,703 ZLAP Prudenza 08.02 7,610 Conservative 07.02 7,105 Aviva UBI Aggressivo A 07.02 4,950 Ev Strategia Int.le 02.02 17,354 Creditras E Az. Em.EU e Med. 07.02 9,647 XT GS Strat. Inc. Bond 07.02 9,894 Profilo Monetario 08.02 1,134 Mediolanum Più 2016/2 Fund 06.02 5,300 stria; ABC Beni di Consumo; ASA Salute; AFI Finanza; AIF Informatica; ATE Servizi di Telecomunicazio- Aviva UBI Aggressivo B 07.02 5,030 Formula L In seconda 03.02 14,447 Creditras E Az. Giappone 07.02 10,798 XT GS Strategic Macro Bond 07.02 10,148 Profilo Obbligazionario 08.02 1,371 Mediolanum Più 2016/3 Fund 06.02 5,264 ZLAP Sicurezza 08.02 6,230 Dyn. classe Fast 07.02 5,183 ZLAP Sviluppo 08.02 5,938 ne; APU Servizi di Pubblica Utilità; ASE Altri Settori; AAS Altre Specializzazioni. BILANCIATI: BAZ Dynamic 07.02 8,605 Aviva UBI Dinamico A 07.02 4,930 Formula Life Az. 07.02 6,068 Creditras E Az. India 07.02 12,461 XT INV America 07.02 13,053 Profilo Plus 08.02 12,017 Mediolanum Più 2016/4 Fund 06.02 5,175 Flex. classe Active 07.02 6,332 Aviva UBI Dinamico B 07.02 4,950 Fuoriclasse Balanced 07.02 6,599 Creditras E Az.Am.Latina 07.02 7,122 XT INV Fless 07.02 10,327 Profilo Protetto10-01/2017 25.01 1,006 Mediolanum Più 2016/5 Fund 06.02 5,077 Zurich Life Assurance plc ______Azionari; BBI Bilanciati; BOB Obbligazionari. FLESSIBILI: FLE Flessibili. OBBLIGAZIONARI: Obbliga- Flexible 07.02 9,042 Aviva UBI Moderato A 07.02 4,890 Ges. Obbligazionario 03.02 13,121 Creditras E Azion. Europa 07.02 10,181 XT INV PiazzAffari 07.02 10,811 Profilo Standard 08.02 11,167 Mediolanum Più 2016/6 Fund 06.02 5,030 5 Star 5 Americas 08.02 2,111 zionari: OBI Italia; OEB Euro Governativi Breve Termine; OEM Euro Governativi Medio Lungo Termine; Gold Fund 08.02 10,180 Aviva UBI Moderato B 07.02 4,900 Gestivita Azionario 03.02 13,103 Creditras E Azion. Internaz. 07.02 10,923 XT Invesco Gl Tgt Ret 07.02 10,112 Prosp. Az. America 08.02 20,053 Mediolanum Più 2016/7 Fund 06.02 5,029 5 Star 5 Asia Pacific 08.02 1,136 MultiAzionario 08.02 13,073 E-Link Evoluz. 2005 07.02 14,950 Gestivita Bilanciato 03.02 15,282 Creditras E Inflaz. Più 07.02 6,488 XT Invesco PanEur Eq Inc 07.02 11,327 Prosp. Az. Europa 08.02 12,876 Mediolanum Più 2016/8 Fund 06.02 5,054 5 Star 5 Europe 08.02 1,448 OEC Euro Corporate Investment Grade; OEH Euro High Yield; ODB Dollaro Governativi Breve Termine; MultiMonetario 08.02 11,361 E-Link Increm. 2005 07.02 14,370 Linea Azionaria Globale 07.02 11,300 Creditras E Obbl. Euro 1-3 07.02 5,027 XT Janus Bal 07.02 10,224 Prosp. Az. Giappone 08.02 14,779 Premium Plan I 09.02 8,349 Active Fixed Income 08.02 6,673 ODM Dollaro Governativi Medio Lungo Termine; ODC Dollaro Corporate Investment Grade; ODH Dolla- XT Janus Gl Flex Inc 07.02 8,921 Pension Control 31.01 14,194 E-Link Stabilità 2005 07.02 12,620 Linea Obbligaz. Globale 07.02 11,650 Creditras E Obbl. Euro Corp. 07.02 5,960 Prosp. Az. Globale 08.02 15,913 Premium Plan II 09.02 7,791 Akkumula 07.02 1,878 ro High Yield; OIG Internazionali Governativi; OIC Internazionali Corporate Investment Grade; OIH Pension Medium 31.01 15,306 E-Link Sviluppo 2005 07.02 15,310 Nuove Rotte 07.02 7,218 Creditras E Obbl. Euro Oltre 3 07.02 6,309 XT Janus Gl Life Sc 07.02 10,332 Prosp. Az. Pac.exGiap 08.02 13,451 Premium Plan III 09.02 7,316 Amundi Obl. Intern.I EUR 06.02 610,320 Pension Power 31.01 14,183 ______Previdenza Azionario 07.02 14,380 Creditras E Obbl. Misto 07.02 6,176 XT JPM EM Strat Bond 07.02 9,837 Prosp. Az. Paesi Emer. 08.02 11,958 Premium Plan IV 09.02 6,579 Anima Star Hi Pot it 06.02 4,983 Internazionali High Yield; OAY Yen; OPE Paesi Emergenti; OAS Altre Specializzazioni; OMI Misti; OFL AXA XT JPM Gl Bond Opp 07.02 10,352 Prosp. Monetario Euro 08.02 10,210 Synergy 4Years 2013 Fund 30.01 5,145 Australasia Property 08.02 1,298 Percorso 18 Cl. A 08.02 13,677 AXA Azionario Italia 07.02 16,976 Previdenza Bilanciato 07.02 12,778 Creditras E Obbl. US 07.02 6,870 Flessibili. MONETARI: MAE Area Euro; MAD Area Dollaro; MAY Area Yen; MAV Altre Valute. Percorso 40 Cl. A 08.02 14,399 Progetto Attivo Equity 07.02 5,817 Creditras E Strategia 20 07.02 5,407 XT Kairos Bond Plus 07.02 11,172 Prosp. Obbl. Corp. Cl.A 08.02 10,401 Synergy Double 2010 Fund 30.01 5,200 Balanced 08.02 18,300 AXA Exclusive Azionaria 06.02 13,940 XT Kairos Key 07.02 11,032 Prosp. Obbl. H.Y. Cl.A 08.02 13,629 Synergy Double 2010/1 Fund 30.01 5,427 Bantelon Opportunities L 07.02 171,550 Percorso 61 Cl. A 08.02 14,533 AXA Exclusive Progressive 06.02 13,239 Protezione Valore 13.01 10,000 Creditras E Strategia 30 07.02 5,509 ETF: * La variazione % è riferita a inizio anno. Percorso 83 Cl. A 08.02 13,976 ______Creditras E Strategia 40 07.02 6,126 XT M&G Eur Div 07.02 10,110 Prosp. Obblig. Dollaro 08.02 15,936 Synergy Double 2010/2 Fund 30.01 5,342 Bestinver International 06.02 676,826 AXA Exclusive Prudente 06.02 12,344 Cattolica Life DAC XT M&G G1 F R HY 07.02 11,051 Prosp. Obbligaz. Euro 08.02 13,476 Synergy Double 2010/3 Fund 30.01 5,152 Carmignac Inv. Latitude 06.02 264,040 FONDI HEDGE: Qualifiche: I Indicizzato; E Etico; P Capitale Protetto; G Capitale Garantito. R.Est. classe D. Property 07.02 10,847 AXA Investimento Assoluto 02.02 11,973 Duet Azionario Europa 03.02 13,550 Creditras E Strategia 50 07.02 6,516 Real Estate 07.02 11,640 Creditras E Strategia 70 07.02 7,141 XT M&G Pr All 07.02 10,746 Protetto 08.02 1,236 Synergy Lock-In 2012 Fund 30.01 5,404 Cash 08.02 1,076 FONDI ITALIANI: * Il prezzo nella colonna Euro è espresso nella valuta indicata nella descrizione del AXA Investimento Europa 02.02 13,980 Duet Monetario 03.02 10,503 Comgest GrowthEm.MktsEur 06.02 30,620 SinergiKa Azionario 08.02 16,274 ETF Bilanciato & Prudente 08.02 4,625 Creditras Em. Economy Eq. 07.02 4,729 XT MS Frontier EM Mkts 07.02 10,629 Protezione Dinamica 08.02 10,100 Synergy Lock-In 2012/1 Fund 30.01 5,342 fondo. (#) Fondo dei fondi. (m) Fondo riservato. (1) Fondo garantito a formula.(L) Fondo liquidità AXA Investimento Internaz. 02.02 15,103 XT MS Gl Fixed Inc Opp 07.02 9,769 Protezione Dinamica val. prot. 08.02 8,108 Synergy Memory 2010 Fund 30.01 5,129 Comgest GrowthEuropeAcc 06.02 20,510 SinergiKa Oro 08.02 7,924 DM Emerging Equity 02.02 11,040 ETF Conservativo 08.02 4,691 Creditras Em.Europe&Med.Eq 07.02 6,910 Valore Bilanciato Cl. A 07.02 9,946 Creditras Equity & Credit Stars 07.02 5,416 XT Pictet Em Loc Debt 07.02 8,065 Prudente 08.02 1,443 Synergy Memory 2010/1 Fund 30.01 5,128 Deutsche Inv Multi Opp 07.02 110,770 dinamico. (ex / x) Quota fondo ex cedola. DM Global Equity 02.02 10,319 ETF Dinamico 08.02 5,240 Dividend Growth 08.02 1,870 Valore Bilanciato Cl. B 07.02 10,079 ETF Vivace 08.02 5,574 Creditras Euro B. Enhanced 07.02 6,439 XT Pictet High Div 07.02 11,022 Prudente SPIF 08.02 1,299 Synergy Power 2009 Fund 30.01 6,109 FONDI CHIUSI: Tutti i fondi hanno valore patrimoniale al 31.12.2016.* Valore patrimoniale al DM Global Income 02.02 9,853 XT Pimco Cap Sec 07.02 10,577 Small Caps 08.02 1,764 Trio Fund 1 06.02 4,305 DJE-Divid.&Substanz I 07.02 406,940 Valore Dinamico Cl. B 07.02 10,457 DM Global Small Cap 02.02 13,323 Flex Azionario Europa 03.02 13,736 Creditras Euro B. Over 3 07.02 7,135 30.06.2016. ** Valore patrimoniale al 30.12.2016. # Già effettuato rimborso parziale per Euro Valore Ponderato Cl. A 07.02 10,105 Creditras Euro Bond 1-3 07.02 5,471 XT Pimco Div Inc&Build 07.02 8,989 Trio Fund 2 06.02 3,917 DWS Akkumula 07.02 977,320 DM VOLCAP 3% 07.02 9,979 Flex Monetario 03.02 10,688 DWS Con DJE Alpha Rent Glbl 07.02 120,510 Valore Ponderato Cl. B 07.02 10,016 Guida Life America 08.02 10,910 Creditras Euro Cash 07.02 4,851 XT Pimco Gl B 07.02 10,248 Trio Fund 3 06.02 2,466 14.084,21 il 19 febbraio 2015. Prezzo: viene indicato il Prezzo di Riferimento rilevato per il fondo nel DM VOLCAP 5% 07.02 9,988 XT Pimco Income 07.02 10,655 ______DWS Euro Reserve 07.02 134,580 Valore Prudente Cl.A 07.02 9,896 DM VOLCAP 8% 07.02 9,973 Guida Life Brillante 08.02 7,653 Creditras Europe Equity 07.02 5,305 Mediolanum Vita Mercato Telematico di Borsa Italiana. Scambi: sono riportati gli scambi giornalieri. Imm: Immobiliari; Creditras Income 07.02 5,782 XT Pimco Strat. Income 07.02 10,487 Az. Dinamismo 08.02 5,350 DWS Rentenfonds 10y 07.02 198,000 Arca Vita International ______Easy Plan Az. High Dividend 02.02 10,210 Guida Life Commodities 08.02 4,788 DWS Rentenfonds 15y 07.02 229,000 Guida Life Dinamico 08.02 7,016 Creditras Income Clock 07.02 8,223 XT Pioneer Eur Eq Inc 07.02 10,320 Az. Dinamismo bis 08.02 6,087 Mob: Mobiliari;Q: Quotati; NQ: Non Quotati. Em. Mkt Equities 08.02 19,005 Easy Plan Obb. Dinamico 02.02 8,384 XT Pioneer Multi Asset Inc 07.02 12,358 DWS Rentenfonds 3y 07.02 114,660 Euro Bonds 08.02 14,300 Gestiplus 07.02 16,457 Guida Life Europa 08.02 9,273 Creditras India Equity 07.02 11,985 Az. Fedeltà (m) 08.02 3,422 FONDI PENSIONE: Var. delle quote: (g) giornaliera; (s) settimanale; (q) quindicinale; (m) mensile. Data: XT Schroder Alpha Abs 07.02 10,699 Az. Intraprendenza 08.02 4,867 DWS Rentenfonds 5y 07.02 148,920 Europ. Equities 08.02 10,444 Linea Dinamica 01.02 11,487 Guida Life Flex Active 08.02 5,603 Creditras Intern. Equity 07.02 6,395 Accumulazione 03.02 6,678 DWS Rentenfonds 7y 07.02 163,090 m X Guida Life Flex Defensive 08.02 4,412 Creditras LatinAmerica Eq 07.02 5,824 XT Schroder Italian Eq 07.02 10,638 Az. Intraprendenza bis 08.02 5,932 data dell’ultima var. della quota. con garanzia del capitale; con garanzia di rendimento. Su richiesta Force 25 08.02 12,584 Linea Equilibrata 01.02 10,644 XT Schroder S US L/S 07.02 10,186 Anni 40 07.02 139,149 DWS Top Dividende 07.02 122,410 Guida Life Forex 08.02 5,135 Creditras Life Active1 07.02 5,657 Anni 50 07.02 164,720 Az. Protezione 08.02 6,302 della Commissione Vigilanza (Covip) si precisa che il valore unitario della quota è soggetto a variazione Force 50 08.02 11,467 Linea Globale 01.02 11,180 XT Templeton Gl Inc 07.02 9,558 DWS Vors Rentenf XL Durat 07.02 147,860 Guida Life High Yield 08.02 6,799 Creditras Life Active2 07.02 5,731 Anni 60 07.02 157,683 Balanced 08.02 6,463 Force 90 08.02 8,943 Linea Innovazione 01.02 12,337 XT Templeton Str Inc 07.02 9,612 Dynamic 08.02 22,482 in relazione all’andamento dei mercati. Pertanto il risultato complessivo della gestione va valutato in Internat. Bonds 08.02 13,309 Linea Italia 01.02 12,651 Guida Life Pacifico 08.02 8,740 Creditras Life Active3 07.02 5,988 Anni 70 07.02 177,484 Balanced bis 08.02 6,472 Ergo Previdenza ______Country 08.02 5,504 ES/BGI Eur.ex-UK Index 08.02 1,241 Japan Equities 08.02 5,478 Linea Prudenziale 01.02 8,130 Guida Life Paesi Emergenti 08.02 5,523 Creditras Life Az. America 07.02 7,714 Anni 80 07.02 150,979 ES/BGI Japan Index 08.02 1,502 un orizzonte temporale di sufficiente ampiezza. Money Box 08.02 11,249 Previdenza Assoluto FIP 02.02 11,968 Guida Life Prudente 08.02 6,703 Creditras Life Az. Europa 07.02 5,596 Fondo Attivo 02.02 14,363 Azionario 07.02 165,206 Country bis 08.02 6,437 Fondo Azionario 02.02 14,188 Dynamic 08.02 6,111 ES/BGI UK Index 08.02 1,298 INDICI E CERTIFICATI: (2) Var. % rispetto all’ultimo valore dell’anno prec. (3) Var. % rispetto al giorno UK Equities 08.02 8,500 Previdenza Euro Small Cap 02.02 11,788 Guida Life Tesoreria 08.02 5,336 Creditras Life Az. Internaz. 07.02 6,249 Azionario Blue 07.02 83,486 ES/Lyxor Div.MultiStrat. 27.01 1,002 US Equities 08.02 8,386 Previdenza Europa FIP 02.02 13,050 Guida Life Wealth 08.02 10,452 Creditras Life Az. Pacifico 07.02 5,499 Fondo Azione Più 02.02 10,779 Azionario Flex 09.02 9,658 Dynamic bis 08.02 6,621 precedente. Fondo Bilanciato 03.02 14,201 E.Bond B.Term. * 08.02 6,899 ES/Lyxor Glob. Arbitrage 08.07 0,987 Area Life ______Previdenza Internaz. FIP 02.02 15,879 Life Bilanciato & Prudente 08.02 10,164 Creditras Life Bond Selec. 07.02 6,029 Azionario Green 07.02 85,343 ES/TI American Select 08.02 1,403 TARIFFE: Fondi Comuni e Sicav di diritto Italiano ¤ 2050 + Iva a riga. Fondi Lussemburghesi storici ¤ Previdenza Megatrend 02.02 10,760 Life Conservativo 08.02 9,913 Creditras Life Dinamico 07.02 6,552 Fondo Dinamico 03.02 14,187 Azionario Plus 07.02 204,126 E.Bond Opport. * 08.02 7,865 Balance 2001 02.02 10,340 Fondo Dinamico Cl. A 03.02 13,311 E.Bond Sviluppo * 08.02 7,203 ES/TI European Select 08.02 2,116 2050 + Iva a riga. A cura di Radiocor Sole-24Ore. La tariffa dei Fondi Pensione e dei Fondi Speculativi Balance 2001 - PIP 02.02 7,030 AXA Interlife ______Life Dinamico 08.02 12,021 Creditras Life Flessibile 07.02 5,079 Bilanciato 07.02 202,208 ES/TI Global Select 08.02 1,707 Life Protezione III/2018 08.02 10,113 Creditras Life Prudente 07.02 6,233 Fondo Prima Base 03.02 14,063 Bilanciato Plus 07.02 236,809 E.Equity Opport. * 08.02 6,700 di Diritto Italiano è di ¤ 1180 +Iva a riga. La tariffa dei fondi chiusi è di ¤ 1180 +Iva a riga. La tariffa Best World 02.02 8,220 AXA Excellence Azionaria 03.02 9,732 Fondo Seconda Base 03.02 18,514 E.Equity Protez. * 08.02 7,269 European(Ex UK) Property 08.02 1,549 Best World - PIP 02.02 8,250 Life Vivace 08.02 14,304 Creditras M1 07.02 4,480 Crescita 03.02 6,988 Eurozone Equity 08.02 3,910 AXA Excellence Progressive 03.02 9,076 New Life Aggressivo 08.02 5,305 Creditras M10 07.02 10,828 Fondo Terza Base 03.02 23,426 E.Equity Sviluppo * 08.02 7,289 degli Indici e Certificati è di ¤ 2050 +Iva a riga. Assogestioni associati (tariffa speciale) ¤ 720+Iva a Brick & Share - PIP 02.02 9,570 AXA Excellence Prudente 10.07 9,228 Dinamica 03.02 6,325 FMM-Fonds 07.02 462,670 New Life Bilanciato 08.02 6,789 Creditras M2 07.02 6,327 Euresa-Life ______Eurounit Azionario 07.02 4,964 Moderate 08.02 6,238 riga. Per informazioni+39 0230223661. Le Società di Gestione dei Fondi sono tutte costituite in forma Bull & Bear 02.02 5,540 AXA Global Ass. b30 02.02 11,549 Moderate bis 08.02 6,283 Global Allocation 07.02 1,318 Bull & Bear - PIP 02.02 7,150 New Life Dinamico 08.02 6,105 Creditras M3 07.02 6,893 Ifis G.Dynamic Allocation 02.02 113,137 Eurounit Dinamico 07.02 6,536 Global Bond 07.02 1,816 di SGRpA. AXA Global Ass. b50 02.02 11,918 New Life Monetario 08.02 7,209 Creditras M4 07.02 5,921 Obb. Breve Termine bis 08.02 5,564 Bull & Bear Equity 02.02 5,540 AXA Global Ass. b70 02.02 12,507 Ifis G.Selective Allocation 02.02 97,786 Eurounit Equilibrato 07.02 6,586 Global Commodities 08.02 0,455 New Life Prudente 08.02 7,353 Creditras M5 07.02 8,266 ______Eurounit Prudente 07.02 7,043 Obb. Crescita 08.02 7,627 GS NA Shal Rev&En Inf Por 07.02 9,090 *FONDI ASSICURATIVI - Index Linked: Viene indicato il rating aggiornato dall'emittente o di chi forni- Dynamic 01.02 4,360 Life Absolute Value 02.02 8,669 Fata Vita di Genertellife Obb. Crescita bis 08.02 5,986 Priv. Insurance Linea Azzurra 30.12 5,498 Creditras M6 07.02 8,983 Life Dinamico 01.02 4,454 Fondo Antonietta 07.02 122,141 India Equity 08.02 1,259 sce la garanzia. In caso di rating attribuito da più agenzie, viene indicato il più basso. Nel caso di combi- European Defensive 01.02 9,750 Life Az. Innovazione 02.03 13,038 Protezione I/2017 08.02 10,025 Obb. Evoluzione bis 08.02 5,551 Saving Units Note 03.02 10,890 Creditras M7 07.02 7,795 Life Obbligazionario 01.02 3,879 Fondo Brunello 07.02 128,066 International Equity 08.02 7,548 Life Az. Internazionale 07.02 8,229 Protezione I/2018 08.02 9,867 Creditras M8 07.02 11,422 Obb. Liquidità 08.02 6,751 nazione di titoli obbligazionari e di strumenti derivati, il rating, ove non specificamente riferito alle Trend 2001 02.02 10,100 Life Az. Nord America 07.02 11,744 FWU Life Insurance Lux S.A ______Fondo Ponti 07.02 118,478 Investissement 06.02 1,620 Protezione I/2019 08.02 10,341 Creditras M9 07.02 7,745 Fondo Tito 07.02 132,037 Obb. Moderazione 08.02 7,017 Irish Equity 08.02 1,427 singole componenti, deve intendersi relativo all'emittente/garante della sola componente obbligazio- Value 2001 02.02 10,370 Life Az. Paesi Emerg. 02.10 13,415 Protezione I/2020 08.02 10,776 Bond Strategy 09.02 51,031 Obb. Moderazione bis 08.02 5,807 Value 2001 - PIP 02.02 8,500 Creditras North A. Equity 07.02 8,348 Fourten Fund 07.02 130,865 LM Brandywine Glbl Fix Inc 06.02 126,620 Life Azion. Giappone 07.02 8,424 Protezione I/2021 08.02 10,005 Creditras Opportunità Az. 07.02 8,426 Global Opportunities 09.02 52,918 Obb. Stabilità bis 08.02 5,455 naria. In presenza di più titoli obbligazionari viene indicato il rating più basso dell'emittente/garante. World Bond 02.02 5,710 Life Azionario Asia 07.02 13,535 Sustainable Investments 09.02 54,063 GpA Accordo 01.02 752,120 LM ClearBr US Aggr. Growth 06.02 249,730 ______Protezione II/2017 08.02 9,928 Creditras Pacific Equity 07.02 5,974 GpA Accordo 2 01.02 710,400 Opportunity 08.02 5,793 Long Bond 08.02 2,196 Informazioni di dettaglio sono disponibili sui siti internet delle compagnie. Aspecta Assurance Intern. Life Azionario Europa 07.02 11,375 Protezione II/2018 08.02 9,812 Creditras Patrimonio Stars 07.02 5,077 Sustainable Opportunities 09.02 54,113 Opportunity bis 08.02 6,276 Life Azionario Italia 07.02 12,178 GpA Acuto 01.02 645,630 Neptune Europ.Opp.B Eur 07.02 2,077 Sigle: MOO: Moody's; S&P: Standard Poors; FIT: Fitch.(1)L'impresa si assume integralmente il rischio Multichance Moderato 03.02 74,690 Protezione II/2019 08.02 9,603 Creditras Total Return 07.02 5,143 Generali Italia ______GpA Acuto 2 01.02 540,940 Prudent 08.02 6,249 Multichance Vivace 03.02 85,160 Life Azionario Svizzera 30.12 10,000 Neptune US Opp.B Eur 07.02 2,380 Protezione II/2020 08.02 10,465 Creditras Us Bond 07.02 8,424 Az. Globale(Augusta) 08.02 12,721 GpA Armonia 01.02 712,060 Prudent bis 08.02 5,510 Oddo Optimal Income 06.02 101,530 di controparte; n.d.: non disp.; n.r.: non rilev; w.r. : ritirato.* Index Linked con emittente Irish Bank Assicurazioni Generali SpA ______Life Monetario Euro 07.02 9,507 Protezione II/2021 08.02 9,580 CRV 2K 07.02 7,122 Az.Globale(Toro,L.Italico) 08.02 15,726 Sector 08.02 5,485 Life Multif. Flessibile 07.02 7,684 GpA Armonia 2 01.02 619,260 Parvest Divers Dynamic 06.02 141,620 Resolution Corp. (già Anglo Irish Bank). YIndex e Unit con sottostante Lehman Brothers.XIndex e Unit European Equity FP 03.02 5,304 Protezione III/2017 08.02 10,099 CRV 4K 07.02 7,187 Bilanciato Globale 08.02 15,114 GpA Motivo 01.02 751,910 Sector bis 08.02 6,853 Patrimonie 06.02 1,389 ______Life Obbligaz. Europa 07.02 15,472 Protezione III/2019 08.02 9,612 CRV 5K 07.02 6,829 Cash 03.02 6,377 Step Azionario 08.02 7,010 in cui Lehman Brothers è agente di calcolo.ZIndex e Unit con sottostante le banche islandesi. Unit Aviva Life Profilo Dinamico 07.02 11,014 GpA Motivo 2 01.02 694,330 Performance 08.02 18,306 Protezione III/2020 08.02 10,630 CRV 6K 07.02 6,426 Dynamic 03.02 3,439 GpA Private Bond 23.01 819,540 Step Bilanciato 08.02 7,326 Aviva D Az. Pacifico 07.02 5,450 Life Profilo Equilibrato 07.02 10,603 Pictet - Em Lcl Currency Dbt 06.02 156,120 Linked: P Piano Individuale Pensionistico P Avvertenza: il valore unitario della quota può variare in Aviva D Bond Mix 07.02 6,130 Protezione IV/2017 08.02 9,950 CRV 8K 07.02 5,462 Euro Blue Chips 03.02 7,293 GpA Private Global Guar. 23.01 702,520 Step Obbligazionario 08.02 6,355 Pictet GLB Megatrend Sel I 06.02 219,420 Life Profilo Prudente 07.02 8,482 Protezione IV/2018 08.02 10,776 European Equity P 03.02 4,967 ______modo considerevole, il risultato della gestione dei fondi pensione deve essere valutato in un orizzonte Aviva E Az. Am. Latina 07.02 6,650 ______CRV A1 07.02 6,157 GpA Private Global High 23.01 553,650 Popolare Vita PIMCO GIS Total Ret Bond 06.02 18,680 Aviva E Az. America 07.02 13,040 AXA Life Europe Protezione IV/2019 08.02 10,312 CRV A3 07.02 7,523 Fondo Ina Valore Attivo 07.02 4,800 GpA Private Global Low 23.01 810,170 Bilanciato 07.02 12,247 R Club 06.02 152,020 timporale di sufficiente ampiezza. I dati relativi al rendimento annuo e la volatilità storica riferibili ad Accumulator Best Mix 07.02 13,939 Fondo Valore Azione 07.02 14,441 Aviva E Az. Europa 07.02 9,990 Protezione IX/2018 08.02 10,681 CRV A4 07.02 8,333 GpA Private Global Medium 23.01 721,930 Bpn Unit Futura 03.02 5,810 R Euro Crédit 06.02 434,790 un orizzonte temporale di medio periodo (ove già disponibili, in consideraz. della data di inizio gestio- Aviva E Az. Internaz. 07.02 10,750 Accumulator Best Perform. 07.02 13,207 Protezione V/2017 08.02 10,068 CRV A6 07.02 9,552 Fondo Valute Estere 07.02 1,261 Intesa Vita Az Cina 08.02 36,191 Bpn Unit Overland 03.02 7,660 RMB High Yield Bond Fund 07.02 103,870 Aviva E Az. Pac. e Giapp. 07.02 10,580 Accumulator Best Save 07.02 13,827 Protezione V/2018 08.02 10,385 CRV B1 07.02 6,459 Global Bond 03.02 7,968 Intesa Vita AzAmerGrowth 08.02 20,580 Bpn Unit Technology 03.02 3,510 SEB East. Eur.ex Russia C 06.02 3,113 ne) sono reperibili nella documentazione informativa delle forme pensionistiche complementari pre- Aviva E Az.Em. EU e Med. 07.02 9,810 AXA MPS Financial ______Protezione VI/2017 08.02 10,939 CRV B3 07.02 6,910 Global Equity 03.02 7,515 Intesa Vita AzAmerValue 08.02 23,639 Creberg Sim Life Brill. 07.02 11,368 Seb Eu Equity Small Cap 06.02 102,082 sente sui siti internet delle società che le gestiscono. I risultati passati non sono necessariamente rap- Aviva E Azionario Cina 07.02 11,510 Alternative Strategies 08.02 8,863 Protezione VI/2018 08.02 10,072 CRV B4 07.02 7,034 Il Meglio Azionario 07.02 5,960 Intesa Vita AzEuropa Gr. 08.02 19,966 Creberg Sim Life Mod. 07.02 10,407 SEB Russia C 06.02 10,801 Aviva E Azionario India 07.02 12,710 Alternative Strategies 2.0 08.02 10,154 Protezione VII/2017 08.02 10,451 CRV B6 07.02 6,850 Il Meglio Bilanciato 07.02 6,709 Intesa Vita AzEuropa Value 08.02 16,754 Dinamico 07.02 11,546 Top Tech 100 08.02 2,629 presentativi di quelli che sarà possibile conseguire nel futuro. Mediolanum Vita - *Il corrispondente Aviva E Inflazione Più 07.02 6,530 AXA MPS Balanced 07.02 12,923 Protezione VII/2018 08.02 10,743 CRV Balanced 07.02 6,362 Il Meglio Obbligaz. 07.02 6,290 Intesa Vita Monet Dollaro 08.02 11,080 Elite Flex 2,5 cl. A 06.02 9,999 UBS (L) MedTerm Bond QAcc 06.02 130,030 prezzo di acquisto è maggiore del 2%. Aviva E Obblig. Euro 1-3 07.02 5,050 AXA MPS Conservative 07.02 12,953 Protezione VIII/2017 08.02 11,712 CRV Bond 07.02 4,756 INA F. Blunit Forza5 07.02 11,566 Intesa Vita Monet Euro 08.02 10,535 Elite Flex 2,5 cl. B 06.02 10,038 UBS (L) USA Growth (hdg)Q 06.02 219,470 Aviva E Obblig. Euro Corp. 07.02 5,950 AXA MPS Dynamic 07.02 12,897 Protezione VIII/2018 08.02 12,087 CRV D1 07.02 6,518 INA F. Blunit Forza6 07.02 13,538 Intesa Vita Obblig Euro 08.02 14,514 Elite Flex 5 cl. A 06.02 9,981 Z Balanced Fundamental 08.02 1,276 FONDI ESTERI - Le quote sono espresse in ¤ salvo diversa indicazione e sono arrotondate a due o tre Aviva E Obblig. Euro Oltre 3 07.02 6,330 AXA MPS Euro U. VPB90 01.02 82,270 Protezione X/2018 08.02 10,518 CRV D10 07.02 6,517 INA F. Blunit Forza7 07.02 12,617 ISV CapAttivoBase 09.02 10,774 Elite Flex 5 cl. B 06.02 10,017 Z Balanced Patrimoine 08.02 1,233 decimali, ad eccezione dei Nav espressi in Yen per i quali non sono previsti decimali. Le colonne "Risc/ Aviva E Obblig. Misto 07.02 6,110 AXA MPS PC 01 Europ.Equity 01.02 9,825 CNP UniCredit Vita ______CRV D2 07.02 5,698 Italian Equity 03.02 9,689 ISV CapAttivoBaseReddito 09.02 9,736 Elite Flex 8 cl. A 06.02 9,978 Z Equity American Select 08.02 2,659 Aviva E Obblig. US 07.02 6,920 AXA MPS VP 01 Germania 01.02 118,740 Blue E.M. 07.02 15,148 CRV D3 07.02 6,857 Nuovo Fondo Ina 07.02 9,738 ISV CapAttivoPlus 09.02 12,144 Elite Flex 8 cl. B 06.02 9,974 Z Equity Emergents 08.02 1,480 NAV" ed "Emiss" rappresentano i valori delle quote, che, per i fondi che hanno due valori corrispondono Aviva E Strategia 20 07.02 5,370 AXA MPS VP 02 U.K. 01.02 113,010 CNP A Bilanciato 07.02 6,666 CRV D4 07.02 6,842 Target 2010 - 2025 03.02 7,322 ISV CapAttivoStandard 09.02 11,613 Equilibrio 08.02 9,975 Z Equity Emerging Markets 08.02 1,521 a Riscatto ed Emissione, mentre, per i fondi con un solo prezzo, corrispondono al NAV (Net Asset Value), Aviva E Strategia 30 07.02 5,470 AXA MPS VP 03 Svizzera 01.02 118,190 CNP A Bilanciato Più 07.02 6,712 CRV D5 07.02 6,288 Target 2011 - 2021 03.02 6,680 ISV CapAttivoStandardRedd. 09.02 10,171 Gl.Unit Bpn Allegro 06.02 6,510 Z Equity Europe 08.02 2,033 Aviva E Strategia 40 07.02 6,020 AXA MPS VP 04 Sel. Ger. 01.02 118,430 CNP A Cauto 07.02 5,677 CRV D6 07.02 11,268 Genertellife ______ISV Prosp. Az. America 09.02 19,591 Gl.Unit Bpn Andante 06.02 5,890 Z Equity Global Selection 08.02 1,501 eccetto quando diversamente indicato. La dicitura "Fund" non è riportata nella denominazione dei Aviva E Strategia 50 07.02 6,530 AXA MPS VP 05 Stati Uniti 01.02 114,730 CNP A Dinamico 07.02 6,877 CRV D7 07.02 6,371 Adria Equilibrio 02.02 6,708 ISV Prosp. Az. Europa 09.02 12,768 Gl.Unit Bpn Brioso 06.02 7,240 Z Equity Investissement 08.02 1,419 singoli comparti. Aviva E Strategia 70 07.02 7,140 AXA MPS VP 06 Eurozone C. 01.02 114,060 CNP A Flessibile 07.02 5,038 CRV D8 07.02 6,186 Aptus I 03.02 5,280 ISV Prosp. Az. Giappone 09.02 14,129 Gl.Unit Bpn Vivace 06.02 6,590 Z Equity Nord America 08.02 2,384 Abbreviazioni: Az.=Azionario, Eq.= Equities, Obbl.=Obbligazionario, Bd=Bond, Bil=Bilanciato, Aviva F Inflazione Stars 07.02 4,770 AXA MPS VP 07 UK CH SE 01.02 111,650 CNP A Monetario 07.02 4,755 CRV D9 07.02 6,650 Aptus II 03.02 5,228 ISV Prosp. Az. Internazionale 09.02 15,371 Integrazione Dinamico 07.02 12,159 Z Equity Paneuropean 08.02 2,107 Aviva Life Active 1 07.02 5,430 AXA MPS VP 08 Nord America 01.02 112,600 CNP A Prudente 07.02 6,372 CRV Equilibrio 07.02 8,192 Aptus III 03.02 4,627 ISV Prosp. Az. Italia 09.02 7,928 Integrazione Prudente 07.02 11,319 Z Equity Substanz 08.02 1,672 Bal=Balanced, Glb=Global, Mkt=Market, Opps=Opportunities, Idx=Index, Sect.=Sector, Mix=Mixed. Aviva Life Active 2 07.02 5,790 AXA MPS VP 09 Am. Latina 01.02 102,120 CNP A Prudente Più 07.02 6,663 CRV Equity 07.02 5,341 BG 2011-2016 29.12 10,605 ISV Prosp. Az. Pacif. ex Giapp. 09.02 13,261 Integrazione Total Return 07.02 9,989 Z Equity Top 50 Asia 08.02 1,482 (1) Più commissione di sottoscrizione. (2) Più commissione di sottoscrizione e riscatto. (3) Più commis- Aviva Life Active 3 07.02 6,330 AXA MPS VP10 P. Euro Core 01.02 111,460 CNP Abs Return Stars 07.02 5,121 CRV Euro 10 07.02 5,724 BG 2011-2017 02.02 11,138 ISV Prosp. Az. PaesiEmergenti 09.02 11,821 Integrazione Vivace 07.02 13,498 Z Global Bond 08.02 1,675 Aviva Life Flessibile 07.02 5,020 AXA MPS VP11 U. Europee 01.02 110,630 CNP Accumulo 03/2019 07.02 5,144 CRV Euro 2 07.02 6,410 BG 2011-2020 02.02 12,607 ISV Prosp. Dinamica 09.02 14,620 Multicr. Conservativo 07.02 12,254 Z Gulliver 08.02 0,896 sione di sottoscrizione e *riscatto (* a favore del fondo). (5) Più o meno commissione emissione/riscat- Aviva Obiettivo Inflaz.3/2018 07.02 5,250 AXA MPS VP12 Imp Eurozona 01.02 105,400 CNP D Az. America 07.02 8,402 CRV Euro 5 07.02 6,400 BG 2011-2021 02.02 12,712 ISV Prosp. Mon. Euro 09.02 9,786 Multicr. Global Equities 07.02 10,516 Z International Bond 08.02 1,550 to. (6) Fondo non autorizzato alla vendita in Italia. (7) Offerta riservata ad operatori qualificati. Aviva Oppurtunità Az. 07.02 8,330 AXA MPS VP13 Salute 01.02 112,350 CNP D Az. Europa 07.02 5,269 CRV Euro 6 07.02 6,157 BG 2011-2022 02.02 13,286 ISV Prosp. Obblig. Corporate 09.02 13,005 Multicrescita Bilanciato 07.02 11,137 Z Liquidity 08.02 0,954 Aviva Pip Azionario 07.02 4,650 AXA MPS VP14 Opp Europa 01.02 114,610 CNP D Az. Internazionale 07.02 6,229 CRV Euro 8 07.02 5,435 BG 2011-2025 02.02 13,820 ISV Prosp. Obblig. Dollaro 09.02 15,580 Multicrescita Dinamico 07.02 10,371 Zurich Vorsorge Premium I 07.02 169,410 TARIFFE DI PUBBLICAZIONE Fondi Assicurativi è di ¤ 1180 + Iva a riga. Per informazioni+39 Aviva Pip Bilanciato 07.02 5,950 AXA MPS VP15 Resp. Soc. 01.02 102,260 CNP D Az. Pacifico 07.02 6,031 CRV Eurodue 07.02 — BG 2011-2026 02.02 13,986 ISV Prosp. Obblig. Euro 09.02 13,208 Pop Vita Bilanciato Global 08.02 12,216 Zurich Vorsorge Premium II 07.02 162,080 0230223661. Fondi Esteri è di ¤ 2050 + Iva a riga. Per informazioni+39 0230223527. Il Sole 24 Ore Venerdì 10 Febbraio 2017 - N. 40 Risparmio gestito 27

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FLE ARC 09.02 109,59 — OFL Cedola x 4 Ind.10/2012 08.02 — 100,99 OEM Euro Govern. Bond B 09.02 11,090 — BBI Income Allocation Fund A 09.02 12,26 — BOB Balanced World C. 08.02 140,93 148,66 OEC Obb. Euro 09/2017 E 31.01 5,391 — AEM Emerging Mkts Eq ($) 08.02 666,34 177,57 Dynamic Fund All B 08.02 1114,490 — FLE ARC 10 09.02 121,56 — FLE Dynamic Inc. Multit. 01/2016 02.02 — 99,70 OEC Europe Corp. Bond B 09.02 11,023 — BOB Prudent Allocation 09.02 10,38 — OEB Euro Bonds Short Term 08.02 138,75 142,19 OEC Obb. Euro 11/2017 E 31.01 5,388 — OEC EUR Corp Bd Mid Yield (¤) 08.02 170,22 210,61 Dynamic Fund All B (Chf) 08.02 1037,230 — ARMONIZZATI UE FLE Black Rock - GL MA 09.02 127,78 — FLE Dynamic Preservat. 01/2016 02.02 102,33 — FLE Flex High Vol B 09.02 9,524 — M&G Investment Funds (3) AAE Euro Equities 08.02 52,32 55,75 OEC Obb. Euro 12/2017 E 31.01 5,309 — OEM Euro Bd (¤) 08.02 390,43 — Nav Dynamic Fund Large B 08.02 1271,930 — FLE BlackR- Multi A.Infl F 09.02 106,80 — FLE Equity Coupon 02/2014 02.02 — 106,45 BAZ Gl. Enhanced Div.-GEDI A 09.02 11,938 — OPE Emerging Market Bond F. A 09.02 15,73 — --- Extra Euro HQB 08.02 108,57 109,36 OAS Obbligazionario 11/2018 E 31.01 5,433 — MAE Euro Money (¤) 08.02 132,73 158,95 Dynamic Fund Large B (Chf) 08.02 1121,450 — Cat. Fondo Data Risc. Emis. OEC Obbligazionario 2/2018 E 31.01 5,493 — AIN Columbia Thread. - Gl. Eq. Alpha 09.02 109,66 — FLE Equity Coupon 04/2014 02.02 — 102,97 BAZ Gl. Enhanced Div.-GEDI B 09.02 13,383 — Mediolanum International F. ______AIN Global Equities (Eur Hdg) 08.02 79,02 84,16 AEU Europ.Equity (¤) 08.02 279,45 195,76 Dynamic Fund Q B 08.02 10,480 — FLE DNCA Navigator 09.02 119,95 — OFL Flexible Eq.Coupon 2017-1 07.02 — 131,25 BAZ Gl. Enhanced Div.-GEDI D 09.02 9,338 — OEM Inflation Lkd Bd Eur. 08.02 106,70 110,40 OAS Obbligazionario 5/2018 E 31.01 5,489 — AEU Europ.Mid&Sm.Cap Eq (¤) 08.02 214,03 189,88 www.bancamediolanum.it; tel. 800 107107 AEM Eastern Europe Eq 09.02 51,61 — OFL Forex Coupon 2016 07.02 — 96,23 BAZ Gl. Enhanced Div.-GEDI P 09.02 9,983 — OEC Large Europe Corporate 08.02 139,55 144,86 OAS Obbligazionario 6/2018 E 31.01 5,549 — APA Far East Eq ($) 09.02 423,64 174,88 CH - Challenge Funds - Classi Mediolanum FLE Eurizon - Concerto 09.02 109,11 — OFL Forex Coupon 2017 07.02 — 92,90 OFL Global Bond D 09.02 11,149 — FLE Total Return Flexible 03.02 123,24 — FLE Progetto Cedola 02/2020 E 31.01 4,780 — AEN Future Resources (¤) 08.02 207,18 196,69 ASE Counter Cycl Eq L 09.02 5,313 — FLE Flexible Europe 09.02 98,20 — OFL Forex Coupon 2017-2 07.02 — 96,35 BBI IPAC Balanced A 09.02 9,190 — FLE VolActive 08.02 93,64 96,99 FLE Progetto Cedola 02/2021 E 31.01 5,237 — OAS GlbConvertBd (¤) 08.02 143,57 193,15 ASE Counter Cycl Eq S 09.02 10,964 — BBI Franklin T. - Multi Alpha F. 09.02 120,46 — OFL Forex Coupon 2017-3 07.02 — 95,17 OFL Multi Income F4 A 09.02 9,946 — FLE Progetto Cedola 03/2020 E 31.01 4,731 — AIN GlbEquity ($) 08.02 228,14 218,25 ASE Cyclical Eq L 09.02 6,850 — FLE GAM Flexible Strategy 09.02 117,17 — OFL Forex Coupon 2017-4 07.02 — 95,82 OFL Multi Income F4 B 09.02 11,164 — FLE Progetto Cedola 03/2021 31.01 5,143 — AAS GlbEquityInc ($) 08.02 231,20 — ASE Cyclical Eq S 09.02 13,760 — FLE Generali Inv. Eur - Div. Solution 09.02 109,57 — OFL Forex Coupon 2017-5 07.02 — 93,03 OFL Multi Income F4 D 09.02 9,321 — FLE Progetto Cedola 05/2020 E 31.01 4,761 — OIH High Yield Bd (¤) 08.02 129,05 101,59 www.animasgr.it Tel. 800.388.876 AEM Emerg. Mkts Eq. L 09.02 8,368 — BAZ Global Dynamic 09.02 116,33 — OFL Forex Coupon 2017-6 07.02 — 91,87 OFL Multi Income I4 A 09.02 11,461 — FLE Progetto Cedola 05/2021 E 31.01 5,137 — APS Japanese Eq (Yen) 09.02 7320,00 — Anima Funds AEM Emerg. Mkts Eq. S 09.02 18,528 — Rappresentato da: GAM (Italia) SGR S.p.A.; FLE Global Real Assets 09.02 104,55 — OFL Forex Coupon 2017-7 07.02 — 95,04 OFL Multi Income I4 B 09.02 11,375 — FLE Progetto Cedola 06/2020 E 31.01 4,873 — APS mtx China Leaders ($) 09.02 181,14 186,18 FLE Am.Lat.Ced.Plus2017Silver 06.02 5,115 — AEN Energy Eq. L 09.02 7,291 — FLE Progetto Cedola 06/2021 31.01 5,131 — [email protected], www.jbfundnet.com; tel. T +39 02 FLE Global Risk Managed 09.02 130,08 — OFL Forex Coupon 2018-1 07.02 — 97,01 OFL Multi Income I4 D 09.02 10,308 — AEM mtx Sust Em. Mkts Leaders ($) 08.02 114,61 — FLE An. Ced.BRIC2018 Silver 06.02 5,207 — AEN Energy Eq. S 09.02 14,088 — FLE Progetto Cedola 08/2020 E 31.01 4,859 — 36604900 AEM Greater China Eq 09.02 98,13 — FLE Glb Dyn. Multitrend. 06/2015 02.02 97,73 96,21 AIN Multi Smart Equity-MuSE A 09.02 12,538 — AIN mtx Sust Global Leaders ($) 08.02 124,96 — FLE Anima Active Selection(7) 01.02 5,268 — OEM Euro Bd L-A 09.02 9,970 — FLE Progetto Cedola 08/2021 31.01 5,051 — JB Multilabel BAZ HSBC - Em. Mkts Solution 09.02 101,50 — FLE Global Absolute Strat. 05/2016 02.02 102,44 — AIN Multi Smart Equity-MuSE B 09.02 13,963 — www.pioneerinvestments.com; tel. 800551552 APA mtx SustAsianLeadExJap 09.02 277,04 — FLE Anima Att.Ced.Plus2018 I 06.02 109,970 — OEM Euro Bd L-B 09.02 6,582 — FLE Progetto Cedola 09/2020 E 31.01 5,086 — Artemide B 08.02 129,51 — AEM India&So.East Asia Eq 09.02 130,94 — FLE Global Coupon 06/2014 02.02 — 97,36 OFL Obiettivo 2017 A 09.02 11,657 — Pioneer Funds AAS N-Food Com.($) 08.02 81,59 — OEC Anima ShortT.Corp. Bd I(7) 08.02 5,646 — OEM Euro Bd S-A 09.02 17,379 — FLE Progetto Cedola 09/2021 31.01 5,044 — Artemide C 08.02 133,67 — APA Invesco - Asia Gl. Opps 09.02 162,37 — FLE Global Coupon 10/2013 02.02 — 103,53 OFL Obiettivo 2019 B 09.02 10,155 — FLE Absolut Ret. Bond E 08.02 4,896 — AEN New Power (¤) 08.02 135,16 122,65 APA Asia Pacific Eq. I(7) 08.02 12,889 — OEM Euro Bd S-B 09.02 12,440 — FLE Progetto Cedola 11/2020 E 31.01 4,983 — Lyra B 08.02 101,04 — APA Asia Pacific Eq. Prest. 08.02 14,638 — AEU Invesco - Europe Eq. 09.02 103,79 — FLE Global Coupon 11/2014 02.02 — 98,35 APA Pacific Eq. A 09.02 23,209 — FLE Absolut Ret. M.Str. E 08.02 6,183 — OAS Swiss Franc Bd (Chf) 08.02 244,38 194,45 OEB Euro Income L-A 09.02 7,316 — FLE Progetto Cedola 11/2021 31.01 5,038 — Lyra C 08.02 102,67 — FLE Invesco - Real Ass Ret 09.02 100,18 — FLE Global Div. Allocat. 02/2015 02.02 — 96,93 APA Pacific Eq. B 09.02 25,930 — FLE Absolut Ret. M.Str.Gr. E 08.02 6,693 — AAS Swiss Mid&SmCapEq (Chf) 08.02 188,12 — APA Asia Pacific Eq. Silver 08.02 9,020 — OEB Euro Income L-B 09.02 4,815 — FLE Progetto Cedola 12/2019 E 31.01 4,834 — FLE JPM - Best Ideas 09.02 121,70 — FLE Global Flexible Strat. 04/2016 02.02 102,20 102,20 OFL QBond Absolute Return A 09.02 11,745 — OFL Absolut Return Curr. E 08.02 5,683 — OFL Bd 2015 Multic. Din. Silver 16.03 5,049 — OEB Euro Income S-A 09.02 12,897 — FLE Progetto Cedola 12/2020 E 31.01 5,015 — MAV Swiss Money (Chf) 08.02 115,05 — Luxicav Sicav ______FLE JPM Global MultiAsset Inc.F 09.02 96,20 — FLE Global Inc. Multitrend. 09/2015 02.02 99,00 96,00 OFL QBond Absolute Return B 09.02 12,412 — OFL Absolut Return Curr. F 08.02 5,395 — OFL Bd 2015 Multic. Silver 16.03 5,082 — OEB Euro Income S-B 09.02 9,334 — FLE Progetto Cedola 12/2021 31.01 4,989 — BBI Target Return Bal. (¤) 08.02 90,58 89,96 Azionario Europa B 06.02 68,77 — OFL Bd 2016 Multic. Silver 08.02 5,132 — FLE Kairos - Blend 09.02 112,04 — FLE Multiasset Absolute 3anni 04/2016 02.02 99,48 — OFL QBond Absolute Return D 09.02 9,826 — FLE Absolute R.Eur.Eq. EH($) 08.02 103,578 — BOB Target Return Def. 08.02 95,99 140,49 AEU European Eq L cop 09.02 7,601 — FLE S&P 12/2017 E 03.02 108,416 — Global Bond B 06.02 376,76 — FLE Kairos Real Return 09.02 92,03 — FLE Multiasset Cedola Glob. 02/2016 07.02 100,28 100,28 FLE TR Flex Aggressive A 09.02 9,788 — FLE Absolute Ret. As. Eq. E 08.02 5,770 — OFL Bd 2017 Crescita Imprese 08.02 5,275 — AEU European Eq S cop 09.02 14,657 — FLE S&P 18/12/2017 E P 03.02 106,375 — BAZ Target Return Growth 08.02 92,19 91,69 MAE Liquidity 09.02 106,78 — FLE Multiasset Cedola Glob. 12/2015 07.02 102,14 102,14 FLE TR Flex Aggressive B 09.02 10,144 — FLE Absolute Ret. Eur. Eq. E 08.02 106,326 — Global Income B 06.02 131,85 — ODMBond Dollar I(7) 08.02 7,415 — AEU European Eq. L 09.02 5,405 — FLE Sel. Div. 05/19 E 03.02 109,719 — MAD US Dollar Money ($) 08.02 129,93 — FLE M&G - Multi Asset Allocation Fund 09.02 106,88 — FLE Soluzione Attiva Pr12 2017 08.02 126,79 — FLE TR Flex Aggressive G 09.02 10,048 — FLE Absolute Ret. M. Str. F. 08.02 5,462 — ODMBond Dollar Prest. 08.02 7,286 — AEU European Eq. S 09.02 9,170 — FLE Sel. Div. 06/19 E P 03.02 107,903 — AAM US Equity ($) 08.02 1023,50 255,34 FLE Soluzione Attiva Pr5 2017 08.02 113,17 — FLE TR Flex Aggressive P 09.02 9,916 — APA Asia (ex Japan) Eq. E 08.02 9,048 — ODMBond Dollar Silver 08.02 7,365 — FLE Morgan Stanley - Act.All. 09.02 137,89 — AFI Financial Eq. L 09.02 3,838 — FLE Sel. Div. 07/19 E 03.02 105,903 — A AS FLE Soluzione Attiva Pr6 2017 08.02 116,90 — APA Asia (ex Japan) Eq. F 08.02 7,972 — --- Bond2020 Opportunity I 08.02 5,040 — FLE Morgan Stanley Real A.Port 09.02 112,73 — European & Global Investments ______AFI Financial Eq. S 09.02 7,415 — FLE Sel. Div. 09/19 E P 03.02 104,893 — OAS Abs. Return Bd (¤) 08.02 92,03 — --- Brightview 2023 I 01.02 9,974 — AAM Morgan Stanley-N.Am.Eq. 09.02 154,64 — FLE Soluzione Attiva Pr7 2017 08.02 119,63 — APA China Eq. E 08.02 13,355 — OAS Abs. Return Bd (Chf) 08.02 79,84 — FLE Diadema Algorithmic R 08.02 67,361 — FLE Flexible L-A 09.02 4,563 — FLE Sel. Div. 17/12/18 E 03.02 107,074 — FLE Ced.P.Scandin.2017Silver 06.02 5,287 — AEM Next 11 Equities 09.02 92,67 — FLE Soluzione Attiva Pr9 2017 08.02 116,99 — APA China Eq. F 08.02 11,691 — OAS Abs. Return Bd Dyn A (¤) 08.02 90,28 — OMI Diadema Cap. Plus P 08.02 91,926 — FLE Flexible S-A 09.02 8,755 — FLE Sel. Div. 26/11/18 E P 03.02 109,607 — FLE Cedola Italia 2017 Silver 06.02 5,2598 — AEU Oddo AM Expertise Eu 09.02 124,43 — FLE Soluzione Fless. Pr2 2014 08.02 103,65 — FLE Commodity Alpha E 08.02 3,137 — OFL Bond Global Aggregate (¤) 08.02 102,07 101,10 FLE Diadema Global Sel R 08.02 85,660 — APS Germany Eq. L 09.02 6,234 — FLE Sel. Div. 6/12/18 E P 03.02 107,488 — OAS Credit Opportunities I(7) 08.02 4,985 — --- Pictet - Dynamic Advisory 09.02 104,42 — FLE Soluzione Fless. Pr4 2014 08.02 102,47 — APS Germany Eq. S 09.02 11,864 — FLE Commodity Alpha E Hed 08.02 2,548 — OFL Bond Global Aggregate AI ¤ 08.02 99,65 — FLE Plur. Apuano DE Inst(7) 08.02 94,094 — ______London Office tel: +44 207 429 7200 - Fax +44 207 9501701 FLE Crescita Europa Silver 08.02 5,996 — ASE Pictet World Opportun. 09.02 186,69 — FLE Valore Cedola Glob. 02/2015 07.02 — 97,08 OIG Intern Bd L-A 09.02 6,552 — FLE Commodity Alpha F 08.02 2,934 — Sella Capital Management Sicav OPE Eastern European Bd (¤) 08.02 41,12 — FLE Plur. Apuano DE Ret Plus 08.02 93,634 — AEM Emerging Mkts Eq. I(7) 08.02 5,849 — FLE Pimco - Smart Invest Flex All 09.02 104,49 — FLE Valore Cedola Glob. 04/2015 07.02 — 99,27 OIG Intern Bd L-A Cop 09.02 8,651 — AEM Em. Eur. Med. Eq. E 08.02 18,181 — OFL Bond Strategy I D(7) 09.02 9969,49 — OPE Em Mkts Debt ($) 08.02 — 99,29 Absolute Return A1 08.02 21,14 — FLE Plur. Apuano DE Ret Prem 08.02 93,639 — AEM Emerging Mkts Eq.Prest. 08.02 5,740 — FLE Schroder Multi Asset 09.02 104,45 — FLE Valore Cedola Glob. 07/2015 07.02 100,42 — OIG Intern Bd L-B 09.02 6,084 — AEM Em. Eur. Med. Eq. F 08.02 15,240 — OFL Bond Strategy I(7) 09.02 12311,53 — OPE Em Mkts Loc Cu Bd ($) 08.02 67,43 — Asia ex-Japan A1($) 08.02 25,52 — AEM Emerging Mkts Eq.Silver 08.02 5,519 — OMI Plur. Apuano FB Ret Inst(7) 08.02 107,191 — OPE Em. Mark. Bond E DT 08.02 6,339 — FLE Short Strategies 09.02 36,43 — FLE Valore Cedola Glob. 09/2015 07.02 — 100,99 OIG Intern Bd L-B Cop 09.02 6,512 — OFL Bond Strategy R 09.02 52,05 — OEC EUR Corp Bd Mid Yield (¤) 08.02 107,24 — Blended Res Eur Eq A1 08.02 18,81 — AAE Euro Equity I 08.02 7,468 — OMI Plur. Apuano FB Ret Plus 08.02 104,757 — OPE Em. Mark. Bond F DT 08.02 6,315 — AIN Smaller Companies 09.02 134,53 — FLE Valore Cedola X5 02/2013 07.02 — 101,95 OIG Intern Bd S-A 09.02 12,888 — OFL Bond Strategy R D 09.02 49,40 — OEM Euro Bond (¤) 08.02 144,60 — Continental Europ. Eq A1 08.02 18,13 — OEM Euro Government Bomd I(7) 08.02 5,086 — OMI Plur. Apuano FB Ret Prem 08.02 105,883 — OPE Em. Mark. Bond LC E 08.02 6,908 — AIN T-Cube 09.02 112,88 — FLE Valore Cedola X5 02/2014 07.02 — 102,46 OIG Intern Bd S-A Cop 09.02 14,892 — AAE Eq.Eu.Stra. I D(7) 09.02 9039,19 — MAE Euro Money (¤) 08.02 89,68 — Emerg. Mkts Debt A1($) 08.02 36,21 — AEU Europe Eq. I(7) 08.02 11,286 — OMI Plur. Apuano FB Ret Ret 08.02 102,071 — OPE Em. Mark. Bond LC E D. 08.02 4,641 — FLE UBS - Top Em Mark Fund 09.02 96,48 — FLE Valore Cedola X5 04/2013 07.02 — 102,12 OIG Intern Bd S-B 09.02 11,983 — AAE Eq.Eu.Stra. I(7) 09.02 14425,16 — OAS Glb Convert Bd ($) 08.02 — 95,99 Emerg. Mkts Debt LoCurr A1($) 08.02 11,97 — AEU Europe Eq. Prestige 08.02 8,326 — AIN Plur. Apuano Romulus Inst Prem(7) 08.02 100,207 — OPE Em. Mark. Bond LC E DT 08.02 4,578 — AAE Eq.Eu.Stra.A D 09.02 44,08 — AIN Vontobel - Gl. Elite 09.02 144,31 — FLE Valore Cedola x5 04/2014 07.02 — 100,84 OIG Intern Bd S-B Cop 09.02 12,207 — OIH High Yield Bd (¤) 08.02 — 97,17 Emerg. Mkts Equity A1($) 08.02 11,56 — AEU Europe Eq. Silver 08.02 7,178 — AIN Plur. Apuano Romulus Inst(7) 08.02 100,123 — OPE Em. Mark. Bond LC F 08.02 6,611 — AAE Eq.Eu.Stra.A R 09.02 1340,58 — FLE Valore Cedola X5 06/2013 07.02 — 102,60 OIG Intern Inc L-A 09.02 5,657 — AIN mtx Sust Global Leaders ($) 08.02 124,06 — FLE Flex 50 I(7) 03.02 5,346 — BG Sicav ______AIN Plur. Apuano Romulus Ret Plus 08.02 99,934 — Eq. Opportunities A1($) 08.02 11,01 — FLE Valore Cedola X5 07/2013 07.02 — 101,93 OIG Intern Inc L-A Cop 09.02 6,704 — OPE Em. Mark. Bond LC F D. 08.02 4,597 — AAM Equity USA R 09.02 86,62 — OFL Flexible Income I 08.02 5,143 — AIN Plur. Apuano Romulus Ret Prem 08.02 99,922 — OAS Swiss Franc Bd (Chf) 08.02 126,84 — Eq. Opportunities AH1 08.02 10,83 — Cl. D FLE Valore Cedola X5 10/2013 07.02 — 104,63 OIG Intern Inc L-B 09.02 5,463 — OPE Em. Mark. Bond LC F DT 08.02 4,571 — OEC Euro Corp Bd I(7) 09.02 1484,52 — OIG Global Bond I(7) 08.02 6,785 — AEM Plur. CSV China Inst. USD(7) 08.02 10,620 — MAV Swiss Money (Chf) 08.02 90,14 — Europ. Smaller Comp. A1 08.02 53,22 — FLE Algebris Best Ideas 09.02 102,80 — FLE Valore Cedola X5 11/2014 07.02 — 98,68 OIG Intern Inc L-B Cop 09.02 5,032 — OPE Em. Mark. Bond ST E 08.02 5,508 — OEC Euro Corp Bd R 09.02 63,30 — OIG Global Bond Prest. 08.02 7,773 — BAZ Plur. Eur AbsRet Inst(7) 08.02 6,429 — BBI Target Return Bal. (¤) 08.02 88,93 — European Core Eq.Fd A1 08.02 32,59 — FLE Amundi Absolute Forex 09.02 101,50 — FLE Valore Cedola X5 12/2012 07.02 — 103,90 OIG Intern Inc S-A 09.02 11,131 — OPE Em. Mark. Bond ST E D 08.02 5,162 — OIG Global Bond Silver 08.02 6,719 — BAZ Plur. Eur AbsRet NL 08.02 5,697 — Symphonia Lux Sicav ______BOB Target Return Def. (¤) 08.02 93,34 — OAS Amundi Glob Inc Bond 09.02 100,29 — FLE Valore Cedola X5 12/2013 07.02 — 105,24 OIG Intern Inc S-A Cop 09.02 11,761 — OPE Em. Mark. Bond ST E DT 08.02 5,434 — European Res. A1 08.02 32,28 — OAS Global Currencies I(7) 08.02 4,861 — BAZ Plur. Eur AbsRet Ret 08.02 7,782 — FLE Symphonia AltoValore 07.02 11,400 — BAZ Target Return Gr. (¤) 08.02 92,17 — OFL BlackRock Glb Opp Bd 09.02 98,97 — Cl. RD1 Cl. R1 OIG Intern Inc S-B 09.02 10,760 — OPE Em. Mark. Bond ST E Hed 08.02 5,282 — European Value A1 08.02 37,48 — OAS Global Currencies Prest. 08.02 4,715 — BAZ Plur. Eur AbsRet S2 08.02 6,316 — OEC Symphonia As Best Sel 07.02 2,890 — MAD US Dollar Money ($) 08.02 87,00 — FLE Controlfida Global Macro 09.02 96,27 — FLE Global Inc. Multitrend. 09/2015 02.02 95,76 — OIG Intern Inc S-B Cop 09.02 9,817 — OPE Em. Mark. Bond ST F DT 08.02 5,427 — Global Concentrated A1($) 08.02 39,09 — AIN Global Equity I(7) 08.02 11,846 — FLE Plur. Fra.AlphaStr I(7) 26.01 6,294 — AAE Symphonia Az Best Sel 07.02 3,040 — H hdg HC hdg AEU Controlfida Low Vol Eur Eq 09.02 96,25 — FLE Multiasset Absolute 3anni 07/2016 02.02 — 99,74 AIN International Eq L 09.02 8,339 — OPE Em. Mark. Cor. HY B. E 08.02 7,435 — Global Credit Fund A1($) 08.02 10,87 — AIN Global Equity Prest. 08.02 8,501 — FLE Plur. Fra.AlphaStrat 26.01 4,847 — OPE Symphonia Az Paesi Em. 07.02 11,920 — OFL Bond Global Aggregate ($) 08.02 313,33 — FLE EurizonMult.OptimalDiv.Appr. 09.02 92,72 — Rossini Lux Fund Cl. R Cl. I AIN International Eq L cop 09.02 8,585 — OPE Em. Mark. Cor. HY B. E DT 08.02 6,387 — Global Energy A1($) 08.02 13,54 — AIN Global Equity Silver 08.02 9,329 — FLE Plur. Fra.AlphaStrChf 26.01 5,399 — OEC Symphonia Az Tr Lg Per 07.02 1308,500 — AAS Comm. (¤) 08.02 39,17 — OEM Euro Debt 09.02 127,97 — AAE Az. Euro 08.02 130,45 143,06 AIN International Eq S 09.02 10,710 — OPE Em. Mkts B.E Hed. 08.02 12,684 — Global Equity A1 08.02 29,10 — --- Global Macro 08.02 4,989 — BOB Symphonia Comb.Div.Acc 07.02 10,370 — AAS Dynamic Com. (¤) 08.02 67,00 — OFL Euro Income Bond 09.02 106,17 — APA Az. Giapp. 08.02 131,97 144,63 FLE Plur. Fra.AlphaStrNL 26.01 6,041 — AIN International Eq S cop 09.02 16,668 — OPE Em. Mkts Bond E 08.02 17,201 — OEC Hybrid Bond I 08.02 5,256 — BOB Symphonia Comb.Div.Dis 07.02 1487,030 — OPE Em Mkts Loc Cu Bd (¤) 08.02 85,41 — Global Equity A1($) 08.02 48,99 — AEU European Equities 09.02 82,59 — AIN Az. Internat. 08.02 182,47 200,04 FLE Plur. Fra.AlphaStUsd 26.01 6,126 — AIT Italian Eq. L 09.02 4,296 — OPE Em. Mkts Bond F 08.02 15,067 — --- Italian Bond I 08.02 4,847 — OEC Symphonia Obbl. Corporate 07.02 6,160 — OPE Emerging Mkts Debt (¤) 08.02 112,23 98,62 Global Equity Inc A1($) 08.02 11,03 — FLE Flexible Global Eq 09.02 106,20 — AAM Az. N. America 08.02 201,20 220,57 FLE Plur. Fra.AlphaStUsdI(7) 26.01 5,524 — AIT Italian Eq. S 09.02 7,389 — AEM Em. Mkts Eq. E 08.02 8,145 — --- Italian Bond Silver 08.02 4,830 — OEC Symphonia Obbli Corp 07.02 5,770 — AEM Emerging Mkts Eq (¤) 08.02 179,26 163,49 Global Equity Inc AH1 08.02 10,83 — AEU Gen Inv Eur Eq Recovery F 09.02 108,90 — BBI Bilanciato 08.02 153,18 — FLE Plur. Gamma Abs Inst(7) 08.02 7,346 — MAD Liquid. US$ L 09.02 4,916 — AEM Em. Mkts Eq. F 08.02 6,995 — --- Italian Equity Silver 08.02 5,611 — FLE Symphonia Smart Gl Bd 07.02 11,230 — OEC EUR Corp Bd Mid Yield (Chf) 08.02 115,05 — Global High Yield Fund A1($) 08.02 27,26 — OIG Global Supranational 09.02 97,81 — MAE Euro Monetario 08.02 116,78 119,50 FLE Plur. Gamma Abs Ret A EUR 08.02 6,931 — MAD Liquid. US$ S 09.02 9,835 — OAS Euro Aggr. Bond E 08.02 7,751 — OEB Life Short Term Silver 08.02 4,997 — APA Far East Equity (¤) 09.02 159,93 — Global High Yield Fund A1(6) 08.02 18,60 — OAS HSBC Euro Credit Opportun 09.02 108,93 — OIG Obb. Dollari 08.02 165,01 175,38 FLE Plur. Gamma Abs Ret CHF 08.02 6,999 — MAE Liquidity Euro L 09.02 6,780 — OAS Euro Aggr. Bond E D. 08.02 5,806 — MAE Liquidity A 08.02 6,398 — AIN GlbEquity (¤) 08.02 125,06 209,45 Global Multi-Asset A1($) 08.02 16,10 — OAS Invesco Fin. Credit Bond 09.02 116,59 — OEB Obb.Euro B-T 08.02 122,63 127,51 FLE Plur. Gamma Abs Ret P EUR 08.02 9,619 — MAE Liquidity Euro S 09.02 12,521 — OAS Euro Aggr. Bond F 08.02 7,477 — MAE Liquidity I(7) 08.02 5,698 — AAS GlbEquityInc ( ) 08.02 125,63 — BOB JP Morgan - Capital Struct. Opp 09.02 101,10 — FLE Plur. Gamma Abs Ret USD 08.02 6,828 — OAS Euro Aggr. Bond F D. 08.02 5,771 — ¤ Global Opport. Bd A1($) 08.02 9,91 — MAE Liquidity Prestige 08.02 5,059 — OEM Obb.Euro L-T 08.02 162,47 171,18 AAM North Amer Eq L cop 09.02 10,129 — AAS MS Gl Real Est&Infr Eq 09.02 124,91 — MAV Plur. Gamma Dynamic Inst(7) 08.02 7,164 — OAS Euro Aggreg. Bond E DT 08.02 5,739 — AIN mtx Sust Global Leaders (¤) 08.02 121,37 — Global Opport. Bd AH1 08.02 9,81 — MAE Liquidity Silver 08.02 5,454 — OEM Obb.Euro M-T 08.02 138,98 144,56 AAM North Amer Eq S cop 09.02 19,755 — OFL Muzinich Credit Alternative F 09.02 99,97 — MAV Plur. Gamma Dynamic Ret 08.02 6,955 — OEM Euro Bond E 08.02 9,994 — AIN mtx Sust Global Leaders HI (¤) 08.02 103,28 — Global Research Foc A1($) 08.02 27,25 — OEM Medium Term Bd I(7) 08.02 7,057 — OEB Obbligaz. TV 08.02 122,70 126,30 AAM North Amer. Eq. L 09.02 9,163 — AEN Plur. Junior Resources Prem 08.02 8,796 — AIN mtx Sust Global Leaders HI (Chf) 08.02 101,69 — Global Total Return A1 08.02 19,32 — OEM Medium Term Bd Prest. 08.02 9,253 — APA Pictet Japanese Eq 09.02 91,69 — Soluzioni Eurizon Cl. RD Cl. R AAM North Amer. Eq. S 09.02 11,847 — OEM Euro Bond E DT 08.02 5,320 — OAS Schroder Conv Bond Opp 09.02 102,75 — BBI Plur. MultiAlphaPlusB 08.02 8,092 — APA Pacific Eq L cop 09.02 6,545 — OEM Euro Bond F 08.02 9,167 — APA mtx SustAsianLeadExJap(¤) 09.02 264,66 — OEM Medium Term Bd Silver 08.02 6,860 — OFL Cedola DOC 05/2017 08.02 106,930 — IW4Me Inflat-Adjusted Bond A1($) 08.02 14,32 — AEU Schroder High Div Eu 09.02 100,57 — BBI Plur. MultiAlphaPlusI(7) 08.02 8,432 — APA Pacific Eq S cop 09.02 12,813 — OAS Euro Cash Plus E 08.02 65,321 — AAS N-Food Com. (¤) 08.02 78,69 — FLE Pro 100 Cedola BRIC/2 11.01 4,993 — OFL Cedola DOC 07/2017 08.02 106,200 — FLE IW4Me Active A 07.02 4,883 — Japan Equity A1($) 08.02 10,88 — BBI Plur. MultiAlphaPlusR 08.02 8,242 — APA Pacific Eq. L 09.02 7,053 — OAS Euro Cash Plus E DT 08.02 5,025 — BBI Target Return Bal. ($) 08.02 91,39 — OEB Short Term Bd I(7) 08.02 5,668 — FLE Short Equities 09.02 45,51 — OFL Cedola DOC 09/2017 08.02 105,720 — BOB IW4Me Care A 07.02 5,025 — Latin American Equity A1($) 08.02 14,11 — FLE Plur. Pairst. Selection R 08.02 10,903 — APA Pacific Eq. S 09.02 9,260 — BBI Target Return Bal. (Chf) 08.02 89,11 — OEB Short Term Bd Prest. 08.02 6,216 — AAE Small Mid Cap Eu Eq 09.02 102,87 — OBI Cedola DOC It. 11/2017 08.02 107,060 — OEC Euro Corp. Short T. E 08.02 5,993 — BBI IW4Me Dynamic A 07.02 5,179 — Limited Maturity A1($) 08.02 14,15 — MAV Plur. Pairstech Strategy Ret 08.02 8,788 — FLE Solidity& Return S-A 09.02 11,404 — BOB Target Return Def. ($) 08.02 94,95 — OEB Short Term Bd Silver 08.02 5,689 — AIN Tenax Gl F Eq Long Short 09.02 87,60 — FLE Strategia I 02/2020 07.02 — 125,200 OEC Euro Corp. Short T. F 08.02 5,724 — BOB IW4Me Smart A 07.02 5,147 — Managed Wealth A1($) 08.02 9,99 — FLE Plur. Theorema ACE Ret 08.02 99,118 — BOB Target Return Def. (Chf) 08.02 91,79 — --- Short Term Corp Bd Silver 08.02 4,984 — OIH UBS Dyn Cred High Yield 09.02 94,97 — FLE Strategia I 08/2019 07.02 — 133,700 FLE Solidity& Return S-B 09.02 9,808 — OEC Euro Corpor. Bond E DT 08.02 5,977 — UBI Sicav FLE Plur. Theorema ACE Seed Inv(7) 08.02 99,266 — BAZ Target Return Gr. ($) 08.02 92,83 — Managed Wealth AH1 08.02 9,83 — FLE Smart Dividends Europe I 08.02 4,801 — AAS UBS Global Long Short 09.02 83,83 — FLE Strategia I 10/2019 07.02 — 132,140 APS Spain Eq. L-A 09.02 7,391 — OEC Euro Corporate Bond E 08.02 9,604 — FLE Active Beta I(7) 07.02 5,388 — AEU Plur. Theorema Europ LS B Inst EUR(7) 08.02 95,020 — BAZ Target Return Gr. (Chf) 08.02 90,69 — Prudent Capital A1 08.02 10,10 — FLE Smart Volatility Europe I 08.02 5,071 — AAM US Equities 09.02 189,61 — FLE Strategia I 12/2019 07.02 — 129,210 APS Spain Eq. S-A 09.02 15,979 — OEC Euro Corporate Bond F 08.02 8,351 — APA Asia Pacific Eq.-D 07.02 6,107 — AEU Plur. Theorema Europ LS Inst EUR(7) 08.02 109,646 — AIN US Equity (¤) 08.02 184,25 — Prudent Capital AH1 08.02 10,04 — FLE Smart Volatility Global I 08.02 5,068 — OPE VONT New Front Debt 09.02 111,69 — AIF Technology Eq. L 09.02 4,058 — OEH Euro H. Y. E 08.02 10,790 — APA Asia Pacific Eq.-F 07.02 5,822 — Eurizon EasyFund ______AEU Plur. Theorema Europ LS Inst USD(7) 08.02 113,230 — AAM US Equity (Chf) 08.02 111,24 — Prudent Wealth A1($) 08.02 14,96 — FLE Smart Volatility Italy I 08.02 4,839 — OFL Vontobel Glb Active Bd 09.02 108,15 — AIF Technology Eq. S 09.02 9,652 — OEH Euro H. Y. F 08.02 9,614 — APA Asia Pacific Eq.-I(7) 07.02 7,779 — AEU Plur. Theorema Europ LS Mng EUR 08.02 119,467 — AH hdg UK Equity A1(Gbp) 08.02 8,96 — --- Solution 2022 III 01.02 0,989 — FLE Vontobel Pure Strategy 09.02 86,29 — CL. A Legenda proventi: A = accumulazione; B = distribuzione OEH Euro H. Y. F DT 08.02 5,615 — APA Asia Pacific Eq.-M 07.02 6,035 — AEU Plur. Theorema Europ LS Ret EUR 08.02 104,963 — OFL Bond Global Aggregate ($) 08.02 108,55 — US Concentrat. G. A1($) 08.02 16,69 — OFL Star Bond Classic A 08.02 5,097 — MAE Cash EUR 08.02 115,92 — Mediolanum Best Brands OEH Euro High Yield E DT 08.02 6,197 — APA Asia Pacific Eq.-R 07.02 6,723 — AEU Plur. Theorema Europ LS Ret USD 08.02 93,580 — OPE Emerging Mkts Debt (¤) 08.02 98,76 — OFL Star Bond Classic B 08.02 4,982 — Limited Tracking Error CL. R CL. Z AIN BlackRock Glb L 09.02 7,406 — MAE Euro Liquidity E 08.02 5,074 — APA Asia Pacific Eq.-U 07.02 5,942 — US Corporate A1($) 08.02 10,970 — FLE Plur. Unifortune GS E(7) 08.02 5,000 — OFL Star Bond I 08.02 5,612 — OAS Bond EUR Float.Rate LTE 08.02 129,44 136,83 AIN BlackRock Glb L cop 09.02 5,990 — OAS Euro Short T. E 08.02 6,279 — FLE Beta Neutral-I(7) 07.02 4,696 — US Equity Inc A1($) 08.02 11,38 — MAV Plur. VB TR Bond Inst(7) 08.02 9,728 — OFL Star Bond I Dist(7) 08.02 5,105 — OEM Bond EUR Long T. LTE 08.02 228,63 250,49 AIN BlackRock Glb S 09.02 14,287 — OAS Euro Short T. F 08.02 5,947 — OPE Cedola MercatiEm-R 07.02 3,895 — Zenit Multistrategy Sicav ______US Government Bd A1($) 08.02 17,12 — OFL Star Bond Prestige 08.02 5,589 — OEM Bond EUR Medium T. LTE 08.02 339,26 373,67 MAV Plur. VB TR Bond Ret 08.02 9,590 — AIN BlackRock Glb S cop 09.02 11,523 — OFL Euro Strat. Bond E D. 08.02 5,125 — US Total Return A1($) 08.02 17,06 — OFL CedolaCer 2012-15-R 07.02 5,268 — www.zmssicav.com; 12, rue Eugène Ruppert, L-2453 OFL Star Bond Silver 08.02 5,533 — OEB Bond EUR Short T. LTE 08.02 142,31 155,35 MAV Plur. VB TR Bond RetP 08.02 9,500 — OEM Convertible Strat Col LA 09.02 5,899 — OFL Euro Strat. Bond E DT 08.02 5,602 — OFL CedolaCer 2013-16-R 07.02 5,214 — Luxembourg Value A1($) 08.02 24,65 — FLE Star High Potent. Eur. B 08.02 4,822 — OAS Bond GBP LTE 08.02 161,49 179,47 OMI Plur. Wave GS I(7) 08.02 7,554 — OEM Convertible Strat Col LB 09.02 5,566 — OFL Euro Strat. Bond F D. 08.02 5,073 — OFL CedolaCer 2013-17-R 07.02 5,350 — BOB Defender I(7) 22.12 96,52 — FLE Star High Potent. Eur. I(7) 08.02 7,388 — www.bnpparibas-ip.it - tel. 800009944 OAS Bond International LTE 08.02 158,81 170,30 OMI Plur. Wave GS Inst(7) 08.02 7,180 — OEM Convertible Strat Col LHA 09.02 5,491 — OFL Euro Strat. Bond F DT 08.02 5,297 — OPE Emerging Market Bd.-C 07.02 5,228 — BOB Defender P 07.01 91,05 — FLE Star High Potent. Eur.Classic A 08.02 5,695 — OEC Bond Euro Corp 08.02 109,78 — OAY Bond JPY LTE 08.02 115,89 128,54 OMI Plur. Wave GS Ret 08.02 7,272 — OEM Convertible Strat Col LHB 09.02 5,184 — OFL Euro Strategic Bond E 08.02 10,789 — OPE Emerging Market Bd.-D 07.02 4,593 — BBI Global Opportunities I(7) 08.02 115,68 — FLE Star High Potent. Eur.Prest. 08.02 8,282 — OAS Bond Europe Plus 08.02 423,89 — ODMBond USD LTE 08.02 182,49 202,95 OEM Convertible Strat Col SA 09.02 11,666 — OFL Euro Strategic Bond F 08.02 9,087 — OPE Emerging Market Bd.-F 07.02 5,297 — BBI Global Opportunities P 08.02 98,85 — FLE Star High Potent. Eur.Silver 08.02 6,002 — OAS Bond World Plus 08.02 1668,81 — MAE Cash EUR 08.02 112,65 119,21 OEM Convertible Strat Col SB 09.02 11,009 — AAE Euroland Equity E 08.02 7,251 — OPE Emerging Market Bd.-I(7) 07.02 5,713 — BBI Global Opportunities R 08.02 89,83 — FLE Star High Potent. Glb Classic A 08.02 4,919 — OAS Conv Bd Best Sel Eur 08.02 80,46 — ABC Eq. Cons.Discretionary LTE 08.02 296,78 340,00 OEM Convertible Strat Col SHA 09.02 10,848 — AAE Euroland Equity F 08.02 6,276 — OPE Emerging Market Bd.-R 07.02 5,349 — AIT Stock Picking I(7) 08.02 147,05 — FLE Star High Potent. Glb Classic B 08.02 5,143 — OMI Convertible Bond World 08.02 112,07 — ABC Eq. Consumer Staples LTE 08.02 255,52 293,05 OEM Convertible Strat Col SHB 09.02 10,247 — AEU Europ. Eq Income ED 08.02 5,723 — OPE Emerging Markets Bd.-U 07.02 5,340 — AIT Stock Picking P 08.02 138,61 — FLE Star High Potent. Glb I(7) 08.02 5,196 — BBI Diversified World Balanced 07.02 197,91 — AEM Eq.Em.MktsN.Frontiers LTE 08.02 115,72 138,77 FLE Coupon Strat. Coll LA 09.02 6,849 — OAS Europe Rec.Inc. 2017 E 31.01 5,291 — AEM Emerging Mkts Eq.-D 07.02 5,538 — AIT Stock Picking R 08.02 129,36 — www.nef.lu FLE Star High Potent. Glb Silver 08.02 5,019 — BAZ Diversified World Growth 07.02 207,19 — ATE Eq.Telecommunication LTE 08.02 81,97 94,00 FLE Coupon Strat. Coll LA cop 09.02 6,051 — AEU European Eq. Optimal Volatility E 08.02 4,598 — AEM Emerging Mkts Eq.-F 07.02 5,974 — BOB Zms Stability I(7) 08.02 92,95 — Absolute Return Bond D 08.02 8,45 — FLE Star High Potent. Italy Classic A 08.02 4,670 — BOB Diversified World Stability 07.02 188,15 — APS Equity China LTE 08.02 114,80 127,16 FLE Coupon Strat. Coll LB 09.02 5,375 — AEU European Eq. Optimal Volatility F 08.02 4,983 — AEM Emerging Mkts Eq.-I(7) 07.02 6,692 — BOB Zms Stability P 08.02 92,24 — Absolute Return Bond R 08.02 9,46 — FLE Star High Potent. Italy Classic B 08.02 4,590 — AAE Equity Euro 08.02 328,82 — AEM Equity Em. Mkts Asia LTE 08.02 193,34 220,17 Cl. D Cl. E FLE Coupon Strat. Coll LB cop 09.02 4,731 — AEU European Eq. Value E 08.02 7,157 — AEM Emerging Mkts Eq.-M 07.02 5,999 — BOB Zms Stability R 08.02 91,34 — Convertible Bond 08.02 12,69 — FLE Star High Potent. Italy I(7) 08.02 4,961 — AEU Equity Europe 08.02 31,14 — AEM Equity Em. Mkts EMEA LTE 08.02 149,85 170,73 OFL Abs Ret Credit Strat 09.02 106,50 104,14 FLE Coupon Strat. Coll SA 09.02 13,385 — AEU European Eq. Value F 08.02 10,602 — AEM Emerging Mkts Eq.-R 07.02 5,840 — EE.ME.A. Equity 08.02 22,34 — FLE Star High Potent. Italy Prestige 08.02 4,918 — AAM Equity USA Core 08.02 234,23 — AEM Equity Em. Mkts LTE 08.02 219,60 241,35 FLE Abs Ret Multi Strat 09.02 112,86 110,05 FLE Coupon Strat. Coll SA cop 09.02 11,792 — AEU European Potential E 08.02 7,548 — AEM Emerging Mkts Eq.-U 07.02 6,162 — FLE Coupon Strat. Coll SB 09.02 10,505 — FLE Star High Potent. Italy Silver 08.02 4,801 — AEM Equity World Emerging $ 08.02 99,93 — AEN Equity En. & Materials LTE 08.02 158,14 181,52 OAS AR Convertible Bond 09.02 107,81 108,92 AEU European Potential F 08.02 6,925 — OEC Euro Corp. Bd. HiPo A 07.02 5,145 — Emerging Market Bond 08.02 26,12 — FLE Coupon Strat. Coll SB cop 09.02 9,240 — --- Star High Potential Europe Cls A 08.02 4,927 — BOB Sustainable Active All 08.02 416,97 — AAE Equity Euro LTE 08.02 106,89 122,63 OPE Asian Bond 09.02 92,88 91,54 AEU European Research E 08.02 6,067 — OEC Euro Corp. Bd. HiPo C 07.02 5,157 — ALTRI ARMONIZZATI UE Emerging Market Equity 08.02 46,20 — FLE Tesoreria Imp. Prestige 27.01 5,291 — AIN DWS MegaTrend Sel L 09.02 6,373 — Fondi comuni di diritto francese AEU Equity Europe LTE 08.02 118,55 135,74 OPE Asian Credit $ 09.02 102,66 98,31 AEU European Research F 08.02 5,298 — OEC Euro Corp. Bd. HiPo I 07.02 5,003 — Nav Ethical Balanced D 08.02 10,03 — OFL Traguardo III 2016 08.02 5,077 — AIN DWS MegaTrend Sel L cop 09.02 5,784 — OFL BNPP ABC3 08.02 98,99 — AFI Equity Financial LTE 08.02 81,41 93,52 OPE Central&East Eur. Bonds 09.02 164,43 160,49 FLE Flexible Opportunities E 08.02 5,249 — OEC Euro Corp. Bd. HiPo R 07.02 5,160 — Fondo Data Risc. Emis. Ethical Balanced R 08.02 10,04 — OFL Traguardo2017Gl.Bd Silver 08.02 5,409 — AIN DWS MegaTrend Sel S 09.02 12,405 — ASE BNPP Aqua 08.02 328,11 — AIF Equity High Tech LTE 08.02 125,98 144,41 AEM Central&Eastern Europ. Eq 09.02 207,73 194,79 FLE Flexible Opportunities EH 08.02 5,011 — OEC Euro Corp. Bd. HiPo U 07.02 5,156 — Euro Bond 08.02 18,47 — AAM U.S. Equity I(7) 08.02 15,144 — AIN DWS MegaTrend Sel S cop 09.02 11,214 — FLE BNPP Rend. 1 Anno 07.02 101,23 — AID Equity Industrials LTE 08.02 260,75 298,70 OEM Euro Bond 09.02 163,75 159,23 FLE Flexible Opportunities F 08.02 5,219 — OEC Euro Corp. Bond-C 07.02 4,991 — Euro Corporate Bond 08.02 15,78 — AAM U.S. Equity Prest. 08.02 11,813 — OEB Euro Bond 1-3 years 09.02 119,17 117,11 BBI Dynamic Coll L 09.02 7,022 — OFL BNPP Seicedole 08.02 97,67 — AIT Equity Italy LTE 08.02 78,01 89,79 OAS Gl. Sub. Bond E 08.02 5,377 — OIC Euro Corp. Bond-D 07.02 5,288 — Euro Equity 08.02 15,00 — AAM U.S. Equity Silver 08.02 9,054 — BBI Dynamic Coll L cop 09.02 6,922 — OFL Euro Flexi Bond Inc 08.02 101,11 — APA Equity Japan LTE 08.02 85,28 97,05 OEM Euro Bond 3-5 years 09.02 134,14 132,58 AIN Glb Eq. Tar. Income E 08.02 7,999 — OEC Euro Corp. Bond-F 07.02 4,994 — OAS Var Rate Bond I 08.02 5,183 — BBI Dynamic Coll S 09.02 12,057 — Euro Short Term Bond D 08.02 13,76 — OFL FQ Bond Opp. 07.02 1394,65 — AEM Equity LatinAmerica LTE 08.02 304,09 348,31 OEC Euro Corporate Bond 09.02 155,86 151,77 AIN Glb Eq. Tar. Income E DT 08.02 4,484 — OEC Euro Corp. Bond-I(7) 07.02 7,904 — BBI Dynamic Coll S cop 09.02 13,368 — Euro Short Term Bond R 08.02 13,78 — FLE FQ Patrimoine 07.02 107,77 — AAM Equity N.America LTE 08.02 129,51 148,61 OEC Euro Corporate Short Term Bd 09.02 112,59 110,95 AIN Glb Eq. Tar. Income F 08.02 7,523 — OEC Euro Corp. Bond-R 07.02 7,301 — AIN Dynamic Int Val Opp LA 09.02 5,789 — Global Bond 08.02 15,54 — APA Equity Oceania LTE 08.02 249,98 288,76 OEC Euro Covered Bond 09.02 124,51 124,41 AIN Glb Eq.Tar. Income ED 08.02 5,070 — OEC Euro Corp. Bond-U 07.02 5,038 — ______AIN Dynamic Int Val Opp LHA 09.02 5,686 — Global Equity 08.02 8,88 — BPVN Strategic Inv. Fund ASA Equity Pharma LTE 08.02 150,25 172,16 AAE Euro Equity 09.02 102,08 — OIG Glb GDP Weig. Gov. Bd E DT 08.02 4,701 — OIC Euro Corp. Sh.Term D 07.02 4,976 — 8a+ Sicav Eiger I(7) 08.02 105,820 — AIN Dynamic Int Val Opp SA 09.02 11,550 — Global Property 08.02 7,52 — FLE VIS in EUR 07.02 11,90 — APU Equity Utilities LTE 08.02 141,41 162,03 AAE Euro Equity Controlled Volatility 09.02 104,60 104,11 OIG Glb GDP Weig. Gov. Bd F DT 08.02 4,696 — OEC Euro Corp. Sh.Term I(7) 07.02 5,824 — 8a+ Sicav Eiger R 08.02 134,360 — AIN Dynamic Int Val Opp SHA 09.02 11,315 — MAD Treasury USD 08.02 116,38 124,41 AAE Euro Equity Mid Cap 09.02 132,99 127,31 OIG Glb GDP Weig. Gov. Bond E 08.02 4,774 — OEC Euro Corp. Sh.Term R 07.02 5,525 — 8a+ Sicav K2 I(7) 08.02 95,800 — Obiettivo 2018 08.02 9,87 — CoRe Series ______AEM Em Mkts Coll L 09.02 10,641 — Active Market cop.rischio cambio CL. RH CL. ZH OEB Euro Short Term Bond 09.02 122,59 119,23 OIG Glb GDP Weig. Gov. Bond F 08.02 4,741 — AAE Euro Eq. High Div. C 07.02 4,642 — 8a+ Sicav K2 R 08.02 99,280 — Obiettivo 2019 08.02 10,02 — AEU CoRe All Europe E 08.02 7,620 — AEM Em. Mkts Coll S 09.02 17,205 — AAE Euro Eq. High Div. D 07.02 5,437 — OPE Bond Emerging Mkts 08.02 348,31 381,50 AAE European Equity Recovery 09.02 90,48 89,03 FLE Glb M.Asset TI E Hed. DS 08.02 4,593 — 8a+ Sicav Kilimanjaro I(7) 08.02 77,310 — Obiettivo 2020 08.02 10,41 — Gruppo Azimut FLE CoRe Alternative E 08.02 4,719 — AAS Eq. Power Coup. Coll L 09.02 7,076 — AAE Euro Eq. High Div. F 07.02 5,469 — Active Market CL. R CL. Z FLE Garant 1 09.02 119,13 — FLE Glb Multi Asset TI E DS 08.02 4,271 — 8a+ Sicav Kilimanjaro Q 08.02 94,580 — Pacific Equity 08.02 9,76 — Cl. AZ Fund (ACC) Cl. A Cl. B BOB CoRe Bal. Cons. E 08.02 5,284 — AAS Eq. Power Coup. Coll L cop 09.02 6,209 — AAE Euro Eq. High Div. I(7) 07.02 6,722 — OPE Bd Em.Mkts Local Curr 08.02 92,81 — FLE Garant 2 09.02 111,20 — FLE Glb Multi Asset TI E DT 08.02 5,665 — 8a+ Sicav Kilimanjaro R 08.02 76,210 — U.S. Equity 08.02 9,86 — FLE Active Selection 08.02 5,491 5,491 BOB CoRe Bal. Opport. E 08.02 5,910 — AAS Eq. Power Coup. Coll S 09.02 10,948 — AAE Euro Eq. High Div. R 07.02 5,691 — OFL Bond Corporate EUR 08.02 99,95 128,21 FLE Garant 3 09.02 118,67 — OAS Glb Sub. Bond Cl. E 08.02 5,154 — 8a+ Sicav Monviso I 08.02 100,300 — FLE Active Strategy 08.02 5,059 5,059 MAE CoRe Cash E 08.02 5,018 — AAS Eq. Power Coup. Coll S cop 09.02 11,823 — AAE Euro Eq. High Div. U 07.02 5,134 — OnCapital Sicav ______OPE Bond Emerging Mkts 08.02 362,08 397,46 FLE Garant 4 09.02 107,21 — OAS Global Aggr. Bond E 08.02 8,283 — 8a+ Sicav Monviso R 08.02 100,010 — OIG Aggregate Bond Euro Plus 08.02 7,027 7,027 BBI CoRe Champ. Em. Mark. E 08.02 5,909 — AAS Eq. Power Coup. Coll. L B 09.02 5,448 — AAE Euro Equity-D 07.02 6,069 — OFL Bond Flexible 08.02 98,96 101,14 FLE Garant 5 09.02 107,16 — OAS Global Aggr. Bond E DT 08.02 5,455 — Dynamic Multistrategy A 08.02 106,29 — FLE American Trend 08.02 3,929 3,929 AAS Eq. Power Coup. Coll. LH B 09.02 5,063 — 8a+ Sicav Tibet I 08.02 100,510 — BBI CoRe Champions E 08.02 6,683 — FLE Global Equity 09.02 126,41 117,61 AAE Euro Equity-F 07.02 5,839 — Fixed Income A 08.02 125,02 — FLE Arbitrage 08.02 5,000 5,000 OAS Bond High Yield 08.02 220,04 242,69 OAS Global Aggr. Bond F 08.02 7,992 — 8a+ Sicav Tibet R 08.02 103,100 — OMI CoRe Coupon E 08.02 5,330 — FLE Global Multi Asset Income 09.02 100,62 — AAS Eq. Power Coup. Coll. S B 09.02 10,694 — AAE Euro Equity-I(7) 07.02 6,912 — FLE Arbitrage Plus 08.02 5,037 5,037 OAS Bond Inflation Linked 08.02 133,99 144,82 ASE Global Ecology E 08.02 6,613 — Global Equity B 08.02 108,08 — OMI CoRe Coupon E Dis 08.02 5,201 — AEM Greater China Equity 09.02 169,01 164,18 AAS Eq. Power Coup. Coll. SH B 09.02 9,950 — AAE Euro Equity-M 07.02 5,544 — FLE Asia Absolute 08.02 4,013 4,013 OMI BondCorp.Eur ST 08.02 68,33 74,82 ASE Global Ecology F 08.02 6,125 — Long Short Diversified A 08.02 99,68 — AIN CoRe Dividend E 08.02 6,687 — AAE SRI Ageing Population 09.02 101,88 105,13 OFL Equilibrium LA 09.02 4,856 — AAE Euro Equity-R 07.02 5,882 — FLE Asset Dynamic 08.02 4,151 4,151 AEM Equity Eastern Europe 08.02 — 120,29 OIH Global High Yield E 08.02 11,298 — AIN CoRe Dividend E Dis 08.02 6,689 — AEU SRI European Equity 09.02 156,27 146,02 OFL Equilibrium LAH 09.02 4,834 — AAE Euro Equity-U 07.02 5,436 — Oppenheim Asset Management Services S.à.r.l. ______BOB Asset Plus 08.02 5,954 5,955 AEU Equity Europe 08.02 146,66 158,35 OIH Global High Yield E DT 08.02 6,201 — OPE CoRe Em. Mark. Bond E 08.02 5,885 — OEH Total Return Euro High Yield 09.02 204,99 180,35 OFL Equilibrium LB 09.02 4,697 — OEM Euro Fix. Income-C 07.02 4,965 — BBI Asset Power 08.02 6,371 6,371 AIT Equity Italy 08.02 87,90 95,61 OIH Global High Yield F 08.02 9,772 — Transfer Agent: Sal. Oppenheim jr. & Cie. Luxembourg S.A. Tel. OPE CoRe Em. Mark. Bond E Dis 08.02 4,324 — AAE UK Equity Income Gbp 09.02 110,58 — OFL Equilibrium LBH 09.02 4,671 — OEM Euro Fix. Income-I(7) 07.02 11,665 — BBI Asset Timing 08.02 4,789 4,791 AEU Equity Small Cap Europe 08.02 621,03 696,85 OIH Global High Yield F DT 08.02 5,878 — +352 221522-441; Fax +352 221522-600 AEM CoRe Em. Mark. Equity E 08.02 6,131 — Generali Investments Global Solutions Fund OFL Equilibrium SA 09.02 9,664 — OEM Euro Fixed Inc.-R 07.02 11,019 — FLE Bd Target 2018 Eq. Opt. 08.02 4,949 4,949 AIT Equity Small Mid Cap Italy 08.02 99,66 109,45 OFL Equilibrium SAH 09.02 9,620 — OPE Global High Yield F DT 08.02 6,364 — Worldwide Investors Portfolio OIG CoRe Global Curr. E 08.02 5,261 — OFL GIGS Fund-Bridge 11-2021 RA2 03.02 100,73 — OEM Euro Fixed Inc.-U 07.02 4,968 — FLE Bond Target 2017 Eq.Opt. 08.02 5,432 5,432 AAM Equity Usa 08.02 118,14 125,78 OFL Equilibrium SB 09.02 9,350 — OAS Global Inflation Lkd STerm 08.02 4,976 — Asset Allocation B(7) 08.02 102,100 — Em. Mkts Fix. Inc. A($) 08.02 20,43 — OFL CoRe Global Opp. E 08.02 4,877 — OFL GIGS Fund-Bridge 11-2021 RD 03.02 100,73 — MAE Euro Liquidity-I(7) 07.02 5,155 — FLE Bond Target 2019 Eq. Opt. 08.02 6,325 6,325 AEU Top European Research 08.02 99,79 109,51 OFL Equilibrium SBH 09.02 9,305 — BOB Global Multi Asset Cons. E 08.02 5,705 — Asset Allocation I(7) 08.02 102,190 — Em. Mkts Fix. Inc. AX($) 08.02 22,81 — OMI CoRe Income Opport. E Acc 08.02 5,117 — OFL GIGS Fund-Bridge 11-2021 RD2 03.02 100,73 — MAE Euro Liquidity-R 07.02 4,976 — FLE Bond Target 2020 Eq.Opt. 08.02 5,670 5,670 CL. Z CL. Zu FLE Euro Coup Strat Coll LA 09.02 5,189 — BOB Global Multi Asset Cons. F 08.02 5,145 — AEU European Equity-C 07.02 4,705 — Financial Credit I(7) 08.02 143,380 — Opp. Eq A 08.02 84,16 — OMI CoRe Income Opport. E Dis 08.02 4,992 — OFL GIGS Fund-Bridge 2021 ID(7) 03.02 105,45 — FLE Carry Strategies 08.02 5,103 5,103 OPE Bd Em.Mkts LocalCurr 08.02 98,88 77,20 FLE Euro Coup Strat Coll LB 09.02 5,073 — BAZ Global Multi Asset E 08.02 9,445 — AEU European Equity-D 07.02 5,264 — Financial Credit R 08.02 127,750 — Opp. Eq A($) 08.02 92,59 — BAZ CoRe Multi Ass. Aggr. E Acc 08.02 5,446 — OFL GIGS Fund-Bridge 2021 RA2 03.02 104,89 — MAE Cash 12 mesi 08.02 5,438 5,438 CL.RD CL.ZD FLE Euro Coup Strat Coll LHA 09.02 5,223 — BAZ Global Multi Asset F 08.02 8,884 — AEU European Equity-F 07.02 5,234 — Financial Credit RD 08.02 105,410 — BBI CoRe Multi Ass. Inc. E 08.02 5,240 — OFL GIGS Fund-Bridge 2021 RD 03.02 104,90 — ______MAE Cash Overnight 08.02 5,319 5,319 OFL Bond Flexible 08.02 96,21 97,33 FLE Euro Coup Strat Coll LHB 09.02 5,112 — AIN Global Select E 08.02 7,063 — AEU European Equity-I(7) 07.02 4,674 — Financial Equity B(7) 08.02 107,420 — Pharma Whealth Manag. Company S.A. BBI CoRe Multi Ass. Inc. E Dis 08.02 5,024 — OFL GIGS Fund-Bridge 2021 RD2 03.02 104,89 — FLE Cat Bond Fund Plus 31.01 5,308 5,308 CL. SD CL. RH FLE Euro Coup Strat Coll SA 09.02 10,350 — AIN Global Select F 08.02 6,542 — AAE European Equity-M 07.02 5,501 — Financial Equity I(7) 08.02 105,140 — B.P. 714 L-2017 Luxembourg; tel. (00352) 221522-1; fax (00352) BBI CoRe Target All. 100 (II) 08.02 4,965 — OMI Cgm Opport. Corp. Bond 08.02 6,325 6,325 OEC Bond Corporate EUR Short T. 08.02 99,46 — Gestielle Inv. Sicav ______FLE Euro Coup Strat Coll SB 09.02 10,121 — AEM Indian Equity E 08.02 8,398 — AEU European Equity-R 07.02 5,164 — Financial Income I(7) 08.02 126,930 — 221522-500 FLE Cgm Opport. European 08.02 6,902 — BOB CoRe Target All. 25 (II) 08.02 4,961 — OPE Bond Emerg. Mkts local c. 08.02 99,78 — AEM Indian Equity F 08.02 7,873 — Banco Popolare Società Cooperativa; www.bancopopolare.it FLE Euro Coup Strat Coll SHA 09.02 10,420 — AEU European Equity-U 07.02 5,469 — Financial Income R 08.02 121,710 — Pharma/w Health($) 09.02 480,64 — FLE Cgm Opport. Global 08.02 6,864 — BOB CoRe Target All. 50 (II) 08.02 4,952 — OAS Bond High Yield 08.02 103,40 — AIT Italian Equity E 08.02 6,674 — OEM Bond Euro (I)(7) 08.02 159,780 — FLE Euro Coup Strat Coll SHB 09.02 10,190 — BOB Focus Italia-R 07.02 5,935 — OMI Cgm Opport. Gov. Bond 08.02 5,733 — AAM CoRe US Strategy E 08.02 9,024 — AIT Equity Italy 08.02 124,01 — AIT Italian Equity F 08.02 5,902 — OEM Bond Euro (R) 08.02 146,370 — OEM Euro Fixed Income L A 09.02 4,692 — OIC Global Corp Bd-C 07.02 5,082 — BOB Conservative 08.02 6,559 6,559 AAM Equity Usa 08.02 — 105,18 APA Japanese Eq. E 08.02 3,129 — Credit Suisse ______OFL Cedola Europlus 08.02 5,350 — OEM Euro Fixed Income L B 09.02 5,992 — OIC Global Corp Bd-D 07.02 5,199 — FLE Convertible Bond 08.02 5,085 5,085 CL. S APA Japanese Eq. E Hed 08.02 9,196 — http://multiconcept.credit-suisse.com OFL Cedola Plus 08.02 5,200 — OEM Euro Fixed Income S A 09.02 9,106 — OIC Global Corp Bd-F 07.02 4,934 — AEU Core Brands 08.02 5,822 5,822 OFL Bond Corporate EUR 08.02 98,54 — APA Japanese Eq. F 08.02 2,763 — Umbrella White Fleet IV OFL Cedola Sicura 08.02 5,080 — OEM Euro Fixed Income S B 09.02 11,554 — OIC Global Corp Bd-I(7) 07.02 6,294 — FLE Corporate Premium 08.02 5,778 5,777 OPE Bond Emerging Markets 08.02 108,81 — AEM Latin Am. Equity E 08.02 4,120 — AIN IndexBlink B(7) 08.02 133,66 — OFL Cedola Sicura II 08.02 5,300 — AEU European Coll L 09.02 6,621 — OIC Global Corp Bd-R 07.02 6,034 — OIH Credit 08.02 5,492 5,493 OFL Bond Flexible 08.02 99,66 — AEU European Coll L cop 09.02 7,091 — AEM Latin Am. Equity F 08.02 3,892 — OIC Global Corp Bd-U 07.02 4,973 — FLE Dividend Premium 08.02 6,307 6,307 AIN Londinium Global Bds B 08.02 24,52 — AEU Value Equity Europe (I)(7) 08.02 137,980 — OAS Bond High Yield 08.02 105,82 — AEU European Coll S 09.02 9,857 — AAM North Am. Bas. V. E Hed. 08.02 6,306 — BBI Global Dyn. All.-A 07.02 4,989 — 20, boulevard Emmanuel Servais, L-2535 Luxembourg Cassa Lombarda, via Manzoni 14 Milano OPE Em Mkts Hard Ccy Bd Hed 08.02 5,370 5,343 AIN Londinium Global Eq B 08.02 15,22 — AEU Value Equity Europe (R) 08.02 122,510 — OAS Bond Inflation Linked 08.02 97,00 — AEU European Coll S cop 09.02 13,294 — AAM North American Bas. Val. E 08.02 8,808 — BBI Global Dyn. All.-B 07.02 4,990 — www.basesicav.it Alpha Flex A 03.02 191,61 — OPE Em Mkts Hard Ccy Bd NonHed 08.02 5,502 5,453 Ersel Gestion Internationale ______AIT Equity Italy 08.02 113,31 — Hedge Invest ______FLE F.Templeton EM Sel L 09.02 5,750 — AAM North American Bas. Val. F 08.02 8,096 — BBI Global Dyn. All.-C 07.02 4,739 — Bonds - Multicurrency EUR 07.02 91,27 — OPE Em Mkts Local Ccy Bd 08.02 5,349 5,349 American Selection($) 06.02 176,96 — FLE Globersel Active Strategies 08.02 103,25 — AEU Top European Research 08.02 106,53 — FLE Hi Africa Opp Fund Eur D(7) 03.02 95,960 — FLE F.Templeton EM Sel S 09.02 11,193 — OFL Optimal Yield Short Term E Acc. —— BBI Global Dyn. All.-D 07.02 5,301 — Bonds - Multicurrency USD 07.02 87,13 — OPE Em Mkts Local Ccy Bd 08.02 4,823 4,934 Anthilia Blue A 09.02 98,72 — OEC Globersel Corp. Bond 08.02 297,99 — Active Strategy CL. R CL. Z FLE Hi Africa Opp Fund Eur DM(7) 03.02 97,430 — OAS Financial Inc Strat LA 09.02 5,131 — OFL Optimal Yield Short Term E Dis. —— BBI Global Dyn. All.-F 07.02 5,158 — Bonds CHF 07.02 113,20 — OPE Em Mkts Local Ccy Bd 08.02 4,949 4,949 Anthilia Grey A 09.02 104,68 — AIN Globersel Equity A 08.02 684,03 — FLE Absolute Attivo 08.02 118,86 129,65 FLE Hi Africa Opp Fund Eur I(7) 03.02 100,45 — OAS Financial Inc Strat LB 09.02 4,800 — OFL Optimal Yield Short Term F Acc. —— BBI Global Dyn. All.-I(7) 07.02 6,617 — Bonds USD 07.02 128,95 — OPE Em Mkts Local Ccy Bd 08.02 5,114 5,114 Anthilia Silver A 09.02 122,26 — AIN Globersel Equity B 08.02 143,52 — OFL Absolute Prudente 08.02 118,95 126,70 FLE Hi Africa Opp Fund Usd D 03.02 96,62 — OAS Financial Inc Strat SA 09.02 10,212 — OFL Optimal Yield Short Term F Dis. —— BBI Global Dyn. All.-R 07.02 6,090 — Bonds Value EUR 07.02 155,57 — AEM Em. Market Asia 08.02 8,305 8,305 Anthilia White A 09.02 118,72 — AIT Globersel P.M.I. H.D. 08.02 101,16 — FLE Azioni Strategia Flessibile 08.02 151,20 164,21 FLE Hi Africa Opp Fund Usd DM(7) 03.02 96,780 — OAS Financial Inc Strat SB 09.02 9,558 — FLE Real Assets TI E 08.02 4,064 — BBI Global Dyn. All.-U 07.02 5,283 — Bonds Value USD 07.02 119,95 — AEU Em. Market Europe 08.02 3,408 3,408 AEN Globersel Pact Nat Res A 08.02 97,06 — FLE Dynamic Asset All. 08.02 90,52 565,38 FLE Hi Core Ucits F. Eur DM 07.02 109,020 — OIH Glb High Yield cop L A 09.02 7,755 — FLE Real Assets TI F 08.02 3,966 — AIN Global Equity C 07.02 5,103 — Emerg.and Front.M.Eq A 02.02 93,62 — Anthilia Yellow 09.02 137,05 — AEM Em. Market Latin America 08.02 4,974 4,974 AEN Globersel Pact Nat Res B 08.02 92,53 — FLE Equity Absolute Return 08.02 — 97,44 FLE Hi Core Ucits F. Eur I 07.02 106,650 — OIH Glb High Yield cop L B 09.02 4,959 — FLE Real Assets TI E Hed DS 08.02 4,482 — AIN Global Equity D 07.02 7,108 — Emerg.and Front.M.Eq B 02.02 95,60 — Dollar Bonds A($) 09.02 197,37 — FLE Equity Option 08.02 4,994 4,993 FLE Flexible Beta Tot.Return 08.02 105,01 739,00 OIH Glb High Yield cop S A 09.02 14,858 — APS Russian Equity E 08.02 5,467 — AIN Global Equity F 07.02 5,643 — Equities Switzerland 07.02 90,28 — Eurocurrencies Bonds A 09.02 93,31 — BBI European Dynamic 08.02 5,606 5,606 AAM Globersel US Eq. Sel. Cl.A 08.02 152,700 — FLE Hi Core Ucits F. Eur R 07.02 103,360 — FLE Flexible Multistrategy 08.02 99,52 100,94 OIH Glb High Yield cop S B 09.02 9,484 — APS Russian Equity F 08.02 5,229 — AIN Global Equity I(7) 07.02 9,397 — Flex 60 A 03.02 122,47 — FLE European Trend 08.02 3,547 3,547 AAM Globersel US Eq. Sel. Cl.B 08.02 157,81 — FLE Hi Core Ucits F. Usd DM(7) 07.02 97,81 — Equities USA 07.02 160,54 — FLE Focus Az.StratFlessRL 08.02 154,70 — OIH Glb High Yield L A 09.02 12,406 — OFL Strategic Income E 08.02 11,422 — AIN Global Equity M 07.02 5,907 — Flex 90 A 03.02 156,01 — FLE Formula 1 - Absolute 08.02 5,272 5,272 BBI Leadersel Balanced 08.02 114,12 — FLE Hi Core Ucits F. Usd R 07.02 106,780 — Euro Hedging 07.02 104,92 — FLE Multiasset 08.02 104,26 106,42 OIH Glb High Yield L B 09.02 5,812 — OFL Strategic Income E D. 08.02 6,530 — AIN Global Equity R 07.02 8,213 — FLE Formula 1 - Alpha Plus 31.01 5,677 5,677 AEN Leadersel Diver.Strategies 08.02 102,61 — OFL Hi Numen Cr. F. Eur I Initial 03.02 117,98 — Flexible Low Risk Exp. 07.02 123,55 — Fundamental Europ. Sel. A 09.02 161,77 — OFL Securitized Bond Fund 08.02 — 100,09 OIH Glb High Yield S A 09.02 18,304 — OFL Strategic Income E DT 08.02 6,515 — AIN Global Equity U 07.02 5,813 — FLE Formula 1 - Conservative 08.02 5,190 5,190 AEM Leadersel Em. Market Mult. 03.02 158,42 — OFL Hi Numen Credit F. Eur D 03.02 95,32 — I.D.E.A. 07.02 91,74 — SG Active Equities A 09.02 106,15 — OIH Glb High Yield S B 09.02 9,144 — OFL Strategic Income E Hed. 08.02 9,550 — OIH Global HiYi Euro C 07.02 5,142 — FLE Formula Com. Trading 08.02 2,698 2,698 OPE Leadersel Em.Bond Opp. 08.02 107,79 — FLE SLJ Global FX 08.02 — 98,57 OFL Hi Numen Credit F. Eur DM(7) 03.02 110,06 — Lepton EUR 07.02 93,62 — SG Active Equities A($) 09.02 106,77 — AIF Glb Tech Coll L 09.02 2,830 — OFL Strategic Income E Hed. D. 08.02 5,341 — OIH Global HiYi Euro D 07.02 5,205 — FLE Formula Macro Dyn.Trading 08.02 6,249 6,249 FLE Leadersel Event Driven 03.02 100,52 — FLE SLJ Global Liquid Macro 08.02 — 97,34 OFL Hi Numen Credit F. Eur DM2(7) 03.02 97,04 — Lepton USD 07.02 97,28 — SG Active Equities A(Chf) 09.02 101,83 — AIF Glb Tech Coll L cop 09.02 9,019 — OFL Strategic Income F 08.02 10,251 — OIH Global HiYi Euro F 07.02 5,034 — AEM Gl. Emerg. Mkt Eq 08.02 4,955 4,955 FLE Leadersel Flex Mult. 03.02 99,21 — Active Strategy Cl. ZD OFL Hi Numen Credit F. Eur I 03.02 113,10 — Macro Dynamic EUR 07.02 102,99 — AIF Glb Tech Coll S 09.02 8,398 — OFL Strategic Income F D. 08.02 6,620 — OIH Global HiYi Euro I(7) 07.02 5,483 — ______AIN Gl. Growth Sel. 08.02 7,452 7,452 FLE Leadersel Tot. Ret.Strategies 03.02 98,92 — OFL Securitized Bond Fund 08.02 — 100,02 OFL Hi Numen Credit F. Eur I2 03.02 96,02 — Short Term EUR 07.02 114,52 — Popso (Suisse) Investment Fund Sicav AIF Glb Tech Coll S cop 09.02 17,344 — OIH Global HiYi Euro R 07.02 5,308 — OFL Global Currencies&Rates 08.02 4,670 4,671 OMI Leadersel Total Ret 08.02 119,14 — Active Strategy Cl. S Cl. SD OFL Hi Numen Credit Fund Eur R 03.02 110,53 — OFL Strategic Income F DT 08.02 6,296 — Short Term USD 07.02 113,13 — www.popsofunds.com; 0342 528.111 AAS Infrastruct Opp Col LA 09.02 5,966 — OIH Global HiYi Euro U 07.02 5,189 — AEM Global EmMkts Dividend 08.02 6,032 6,032 FLE Systematica Global Trend 08.02 103,09 — FLE Absolute Attivo 08.02 99,72 — FLE Hi Principia Fund Eur DM(7) 08.02 123,25 — OFL Strategic Income F Hed. 08.02 8,811 — Distribuito da Banca Popolare di Sondrio AAS Infrastruct Opp Col LB 09.02 5,577 — BOB Global Multiasset 15 1 07.02 4,999 — CB-Accent Lux Sicav ______FLE Global Equity 08.02 6,336 6,336 OFL Absolute Prudente 08.02 99,880 — FLE Hi Principia Fund Eur I 08.02 121,11 — OFL Strategic Income F Hed. D. 08.02 5,085 — Asian Equity (¤) 08.02 11,180 — Esperia Funds Sicav ______AAS Infrastruct Opp Col LHA 09.02 5,595 — AEU Top Europ. Play. E 08.02 8,377 — BOB Global Multiasset 15 2 —— Cornèr Banca SA Lugano 004191.8005111 FLE Global Macro 08.02 4,004 4,004 FLE Azioni Strategia Flessibile 08.02 105,04 106,86 FLE Hi Principia Fund Eur R 08.02 120,21 — Euro Bond (¤) 08.02 234,940 — AAS Infrastruct Opp Col LHB 09.02 5,224 — BOB Global Multiasset 15 A 07.02 5,153 — OPE Global Sukuk 08.02 6,415 6,415 Duemme FLE Flexible Beta Total Return 08.02 108,90 — FLE Hi Principia Fund Usd R 08.02 121,77 — AEU Top Europ. Play. F 08.02 7,207 — Cl.A Cl.B AAS Infrastruct Opp Col SA 09.02 11,758 — BOB Global Multiasset 15 C 07.02 5,059 — European Equity (¤) 08.02 127,690 — OFL High Income 08.02 5,755 5,755 FLE Alkimis Absolute 09.02 116,99 — FLE Flexible Multistrategy 08.02 — 99,78 FLE Hi Sibilla Macro F. Eur DM(7) 03.02 104,77 — ODMU.S. Dollar Aggregate Bd E 08.02 9,031 — Alternative Alpha Evol. 07.02 101,33 — AAS Infrastruct Opp Col SB 09.02 10,994 — BOB Global Multiasset 15 D 07.02 5,023 — Flex (¤) 08.02 10,660 — OAS Hybrid Bonds 08.02 5,626 5,626 AIN Alkimis Special Value C 09.02 114,950 — Cl.RD FLE Hi Sibilla Macro F. Eur R 03.02 101,88 — ODMU.S. Dollar Aggregate Bd F 08.02 8,525 — Asian Century 08.02 116,65 116,13 BOB Global Multiasset 15 F 07.02 5,071 — Global Balanced (¤) 08.02 15,190 — AIN Alkimis Special Value I(6,7) 09.02 116,87 — FLE Multiasset 08.02 102,80 — FLE Hi Sibilla Macro F. Usd R 03.02 103,53 — AAS Infrastruct Opp Col SHA 09.02 11,028 — ODB U.S. Dollar Short T. E 08.02 6,282 — Bluestar Absolute 08.02 100,64 — OEM Income 08.02 6,297 6,297 BOB Global Multiasset 15 I 07.02 5,053 — OPE C-Quadrat Asian Bd Op.(6) 09.02 108,33 — Linea LTE cop. rischio cambio CL. RH CL. ZH AAS Infrastruct Opp Col SHB 09.02 10,296 — ODB U.S. Dollar Short T. F 08.02 5,951 — Bluestar Dynamic 08.02 101,52 — Global Convertible Bd (¤) 08.02 14,980 — FLE Institutional Target 08.02 5,823 — ______BOB Global Multiasset 15 R 07.02 5,074 — OPE C-Quadrat Asian Bd Op.I(6) 09.02 109,49 — OAS Bond GBP 08.02 180,09 200,80 HSBC Global Investment Funds AIN JPMorgan Glb L 09.02 7,650 — AAM U.S. Fundam. Growth E 08.02 16,228 — Bond Euro 08.02 165,48 164,43 Global Corporate Bd (¤) 08.02 11,790 — OFL International Bond 08.02 5,753 5,753 BOB Global Multiasset 15 U 07.02 5,151 — FLE Italian Trend 08.02 3,428 3,429 BOB C-Quadrat Effic. Cl. I(6,7) 09.02 131,35 — OAS Bond International 08.02 156,97 168,29 AEM HGIF BRIC Eq. ICEUR(7) 08.12 11,550 — AIN JPMorgan Glb L cop 09.02 6,206 — AAM U.S. Fundam. Growth E H 08.02 154,820 — Darwin Selection 08.02 110,81 112,12 Short Maturity Euro Bond (¤) 08.02 12,140 — BOB Global Multiasset30 A 07.02 4,965 — FLE Japan Champion 08.02 4,849 4,849 BOB C-Quadrat Efficient Cl. C 09.02 123,55 — OAY Bond JPY 08.02 159,03 215,50 AIN JPMorgan Glb S 09.02 14,757 — AAM U.S. Fundam. Growth F 08.02 19,081 — Erasmus Fund 08.02 113,12 112,26 Swiss Equity (Chf) 08.02 180,360 — BOB Global Multiasset30 C 07.02 4,812 — FLE Japan Champion 08.02 4,967 4,967 OEC C-Quadrat Eu I. Plus Cl. C 09.02 135,14 — ODMBond USD 08.02 205,08 227,86 AIN JPMorgan Glb S cop 09.02 11,974 — AAM U.S. Pioneer Fund E 08.02 8,801 — European Equity 08.02 86,69 86,10 Swiss Franc Bond (Chf) 08.02 181,610 — BOB Global Multiasset30 D 07.02 5,282 — AEM Lira Plus 08.02 4,645 4,645 OEC C-Quadrat Eu I.Pl. Cl. I(6,7) 09.02 144,14 — FLE Long Short Strat Coll LA 09.02 4,955 — AAM U.S. Pioneer Fund E Hed. 08.02 6,162 — Explorer Equity 08.02 107,22 102,48 Total Return Bond (¤) 08.02 10,460 — ABC Equity Cons.Discretionary 08.02 252,88 292,18 BOB Global Multiasset30 F 07.02 5,184 — AIN Long Term Value 08.02 8,607 8,607 OMI C-Quadrat Gl. C. Pl. Cl. I(6) 09.02 112,43 — FLE Long Short Strat Coll SA 09.02 9,880 — AAM U.S. Pioneer Fund F 08.02 7,766 — ABC Equity Consumer Staples 08.02 232,71 268,30 BOB Global Multiasset30 I(7) 07.02 5,042 — Explorer Fund of Funds 08.02 108,08 100,64 Usa Dollar Bond ($) 08.02 228,460 — FLE Macro Volatility 08.02 4,218 4,218 OMI C-Quadrat Gl. C. Plus Cl. C 09.02 109,20 — FLE Med Carmignac Str Sel LA 09.02 5,664 — AAM U.S. Res. Value E 08.02 12,589 — AEN Equity Energy & Materials 08.02 132,53 153,08 BOB Global Multiasset30 R 07.02 5,068 — Far East Equity EUR hdg 08.02 161,93 171,68 Usa Equity ($) 08.02 263,950 — FLE Market Neutral 08.02 4,659 4,659 OFL Duemme Beta Neutral(7) 09.02 99,92 — FLE Med Carmignac Str Sel SA 09.02 11,202 — AAM U.S. Res. Value F 08.02 13,747 — AEU Equity Europe 08.02 114,84 134,11 BOB Global Multiasset30 U 07.02 5,179 — Far East Equity($) 08.02 252,11 250,12 OEM Patriot 08.02 7,430 7,430 OEM Duemme Bond Euro C 09.02 158,13 — FLE Med FidelityAsian Sel LA 09.02 5,488 — AAM U.S. Research E 08.02 9,802 — Praude Asset Management Ltd ______AFI Equity Financial RH 08.02 70,44 80,97 BOB Global Stars 1 07.02 5,013 — Global Economy 08.02 105,02 104,76 FLE QBond 08.02 5,414 5,415 AAM KIS - America D 07.02 211,82 — FLE Med FidelityAsian Sel LB 09.02 5,366 — AAM U.S. Research E Hed. 08.02 6,742 — OEM Duemme Bond Euro I(6,7) 09.02 119,27 — AIF Equity High Tech 08.02 109,58 126,04 BOB Global Stars 2 —— Invictus Absolute 08.02 98,13 98,14 Hermes Linder F. A 08.02 4587,077 — FLE QInternational 08.02 5,102 5,102 AAM KIS - America P 07.02 217,99 — FLE Med FidelityAsian Sel LHA 09.02 5,293 — OMI Duemme Corpor. Bd Euro C 09.02 152,53 — AID Equity Industrials 08.02 232,66 265,93 AAM U.S. Research F 08.02 8,594 — BOB Global Stars A 07.02 5,302 — New World 08.02 80,26 79,92 Hermes Linder F. B 08.02 1623,180 — FLE QProtection 08.02 5,127 5,127 AAM KIS - America P Usd 07.02 313,87 — FLE Med FidelityAsian Sel LHB 09.02 5,171 — OMI Duemme Corpor. Bd Euro I(6,7) 09.02 133,52 — APA Equity Japan 08.02 100,62 114,95 ODH Us High Yield E 08.02 12,676 — BOB Global Stars B 07.02 5,236 — Strategic Diversified EUR 08.02 — 135,15 FLE QTrend 08.02 4,949 4,949 AAM KIS - America X 07.02 222,23 — FLE Med FidelityAsian Sel SA 09.02 10,947 — Tages Capital Sicav ______AAE Duemme Euro Equities C 09.02 124,15 — AAM Equity North America 08.02 147,60 168,75 ODH Us High Yield E Hed. 08.02 8,115 — BOB Global Stars C 07.02 5,048 — Swan Bond Opp.CHF hdg 08.02 107,37 107,09 OAS Real Plus 08.02 5,582 5,582 OAS KIS - Bond D 08.02 124,75 — FLE Med FidelityAsian Sel SB 09.02 10,707 — AAE Duemme Euro Equities I(6,7) 09.02 178,87 — APA Equity Oceania 08.02 170,75 198,92 ODH Us High Yield F 08.02 11,466 — BOB Global Stars I(7) —— Swan Bond Opp.USD hdg 08.02 110,92 104,90 Cl.RE Acc Cl.IE Dist OAS Renminbi Opp. Hedge 08.02 4,841 4,841 OAS KIS - Bond P 08.02 131,13 — FLE Med FidelityAsian Sel SHA 09.02 10,546 — MAE Duemme Money Market C 09.02 108,87 — ASA Equity Pharma 08.02 136,50 156,80 AAM Us Mid Cap Value E 08.02 12,987 — BOB Global Stars R 07.02 5,103 — Swan Bond Opport. 08.02 115,55 114,86 Global Alpha Selection 08.02 5,015 5,000 OAS Renminbi Opp.Fix.Inc.Hdg 08.02 5,058 5,058 OAS KIS - Bond P Usd 08.02 180,50 — FLE Med FidelityAsian Sel SHB 09.02 10,309 — MAY Duemme Money Market I(6,7) 09.02 103,00 — ATE Equity Telecommunication 08.02 77,18 88,65 AAM Us Mid Cap Value F 08.02 11,446 — OAS Globo (Global Bond) A 07.02 4,867 — Swan Flexible 08.02 107,95 107,27 OAS Renminbi Opp.NoHdg 08.02 5,859 5,859 OFL KIS - Bond Plus D 08.02 134,71 — FLE Med Invesco B Risk CS LA 09.02 5,573 — AIN Duemme Private Eq.Str.I(6,7) 09.02 236,88 — APU Equity Utilities 08.02 128,35 147,58 Pioneer Fund Solution OAS Globo (Global Bond) I —— Swan High Yield 08.02 122,79 122,24 OAS RenminbiOp.Fix.Inc.NoHdg 08.02 6,148 6,148 OFL KIS - Bond Plus D Dist 08.02 98,68 — FLE Med Invesco B Risk CS LB 09.02 5,080 — AIN Duemme Private Eq.Strat C 09.02 175,62 — Le Classi I, Z e ZH sono riservate a investitori istituzionali.. BBI Balanced E 08.02 7,303 — OAS Globo (Global Bond) R 07.02 4,954 — Swiss Equity(Chf) 08.02 147,60 146,63 MAE Reserve Short Term Euro 08.02 6,279 6,279 FLE Med Invesco B Risk CS SA 09.02 11,023 — FLE Duemme Strategic Portf. I(6,7) 09.02 168,49 — OFL KIS - Bond Plus P 08.02 140,22 — BBI Balanced F 08.02 6,542 — OIH High Yield Bond-A 07.02 5,125 — OIH Short Term Glb High Yield 08.02 5,384 5,384 Eurizon Investment Sicav ______FLE Med Invesco B Risk CS SB 09.02 10,050 — ______FLE Duemme Total Return C 09.02 114,15 — OFL KIS - Bond Plus P Dist 08.02 122,93 — BOB Conservative E 08.02 8,428 — OIH High Yield Bond-C 07.02 5,364 — Duemme International Luxembourg SA AEU Small Cap Europe 08.02 6,295 6,295 FLE Med Pimco Inf Str Sel LB 09.02 4,498 — FLE Duemme Total Return I(6,7) 07.09 112,67 — OFL Euro Reserve 08.02 496,26 — OFL KIS - Bond Plus P Usd 08.02 104,81 — BOB Conservative F 08.02 7,513 — OIH High Yield Bond-D 07.02 5,555 — Crescita Protetta cl.C 08.02 100,340 — OBI Solidity 08.02 6,271 6,271 FLE Med Pimco Inf Str Sel SB 09.02 8,899 — AAS Russell Global Equity C 09.02 152,39 — FLE Flexible Beta 1 I1 08.02 624,72 — OFL KIS - Bond Plus X 08.02 104,52 — BAZ Diversified Growth E 08.02 4,402 — OIH High Yield Bond-F 07.02 5,366 — Crescita Protetta cl.I(7) 08.02 101,250 — FLE Strategic Trend 08.02 6,524 6,524 FLE Flexible Beta 2 I1 08.02 583,89 — OFL KIS - Bond Plus Y 08.02 104,00 — AIN MStanley Glb L 09.02 8,423 — AAS Russell Global Equity I(6,7) 09.02 195,42 — BAZ Diversified Growth F 08.02 4,098 — OIH High Yield Bond-I(7) 07.02 11,090 — Bond Two Steps I(7) 07.02 4,225 — BOB Top Rating 08.02 5,428 5,428 AIN MStanley Glb L cop 09.02 7,130 — FLE Syst. Diversific. C 09.02 119,83 — FLE Flexible Beta 4 I 08.02 504,89 — OAS KIS - Bond Y 19.12 101,26 — Pioneer SF OIH High Yield Bond-R 07.02 10,267 — FLE Trend 08.02 7,964 7,964 AIN MStanley Glb S 09.02 16,250 — Bond Two Steps R 07.02 4,655 — FLE Syst. Diversific. I(6,7) 09.02 120,28 — FLE Flexible Beta 5 08.02 446,30 — OAS KIS - Bond Y USD 08.02 103,16 — OAS Diver. Sub. Bond 2018 E 08.02 5,422 — OIH High Yield Bond-U 07.02 5,433 — OIG US Income 08.02 6,546 6,546 AIN MStanley Glb S cop 09.02 13,729 — Secular Euro I(7) 07.02 6,259 — OFL Flexible Duration 1 I1 08.02 563,54 — OAS KIS - Bond Z 08.02 101,63 — OAS Diversified Short Term Bd E 08.02 5,025 — FLE Income Opport. A 07.02 4,533 — Cl. AZ Fund (DIS) Cl. A Cl. B FLE New Opportunity C. LAcop 09.02 5,529 — Secular Euro R 07.02 6,194 — OFL Flexible Duration 2 I1 08.02 573,78 — APA KIS - Em. Markets D 07.02 121,33 — OPE Em. Mkts Bd 2019 E DA 31.01 6,415 — FLE Income Opport. C 07.02 4,535 — FLE Active Selection 08.02 5,369 5,369 FLE New Opportunity C. SAcop 09.02 10,822 — OFL Flexible Duration 5 I 08.02 508,83 — APA KIS - Em. Markets P 07.02 126,05 — OPE Em. Mkts Bd 2019 E Hd DA 31.01 5,117 — FLE Income Opport. D 07.02 5,027 — ______FLE Arbitrage 08.02 4,874 4,874 FLE New Opportunity Coll. LA 09.02 6,150 — The Century Fund Sicav FLE Flexible Eq.Strategy I1 08.02 510,49 — APA KIS - Em. Markets P Usd 07.02 171,89 — BBI Equity Plan 60 E 08.02 5,194 — FLE Income Opport. F 07.02 5,001 — FLE Arbitrage Plus 08.02 4,962 4,962 FLE New Opportunity Coll. SA 09.02 12,057 — Global Equity B(7) 31.01 15,17 — OEM Ins Unit Europe Bds I 08.02 553,68 — AEU KIS - Europa D 08.02 133,31 — FLE EUR Commodities E 08.02 2,313 — FLE Income Opport. I —— GFG GROUPE FINANCIER DE GESTION FLE Bond Target 2017 Eq.Opt. 08.02 5,034 5,034 APA Pacific Coll L 09.02 7,016 — Global Fixed Income B(7) 31.01 13,60 — OEB Ins Unit Europe S/Trm I 08.02 554,91 — AEU KIS - Europa P 08.02 140,02 — FLE EUR Commodities F 08.02 2,147 — FLE Income Opport. R 07.02 4,701 — Website: www.egfund.it; www.gfggroupe.com; FLE Bond Target 2018 Eq. Opt. 08.02 4,711 4,711 APA Pacific Coll L cop 09.02 5,883 — OFL Ins Unit Tot Ret ID 08.02 523,09 — AEU KIS - Europa X 08.02 142,20 — OEB Euro Curve 1-3y E 08.02 5,937 — FLE Income Opport. U 07.02 5,016 — Email: [email protected] ______FLE Bond Target 2019 Eq. Opt. 08.02 5,366 5,366 APA Pacific Coll S 09.02 10,089 — Yellow Funds Sicav Help desk c/o Eurizon Capital Sgr; Gruppo Intesa Sanpaolo; tel. 02 FLE Tactical Em. Exposure I 08.02 488,20 — AEU KIS - Europa Y 08.02 111,19 — OEB Euro Curve 1-3y F 08.02 5,725 — AIT Italian Equity D 07.02 4,961 — Efficiency Growth Fund Sicav FLE Bond Target 2020 Eq.Opt. 08.02 5,019 5,019 APA Pacific Coll S cop 09.02 11,110 — Attacco Cl. C 08.02 91,730 — 88101 FLE Tactical US&Vol Exposure I 08.02 518,07 — OAS KIS - Global Bond D 07.02 98,25 — OEM Euro Curve 10+y E 08.02 8,418 — AIT Italian Equity F 07.02 5,745 — Euro Global Bd I EUR(7) 07.02 115,12 — FLE Carry Strategies 08.02 4,990 4,990 FLE Pimco Inflat Strat Sel L 09.02 5,326 — Cedola Cl. C 08.02 97,890 — Eurizon Focus Capitale Protetto Cl. R Cl.A Cl.I OAS KIS - Global Bond P 07.02 103,71 — OEM Euro Curve 10+y F 08.02 7,911 — AIT Italian Equity I(7) 07.02 5,066 — Euro Global Bd P EUR 07.02 136,90 — FLE Cat Bond Fund Plus 31.01 5,177 5,177 FLE Pimco Inflat Strat Sel S 09.02 10,438 — Centrocampo Cl. C 08.02 95,570 — FLE Protezione 03/2017 08.02 123,26 — FLE Flexible Beta 3 08.02 — 724,58 OAS KIS - Global Bond P Usd 07.02 144,58 — OEM Euro Curve 10+year E Dis. 08.02 5,988 — AIT Italian Equity M 07.02 5,681 — Euro Global Bd PP EUR 07.02 103,25 — FLE Convertible Bond 08.02 5,058 5,058 BOB Premium Coup.Coll L 09.02 6,543 — OFL Flexible Duration 3 08.02 — 594,46 FLE KIS - Italia D 08.02 102,20 — AIT Italian Equity R 07.02 4,760 — Euro Global Bd Q EUR 07.02 91,36 — Difesa Cl. C 08.02 96,780 — AEU Core Brands 08.02 5,498 5,498 FLE Protezione 06/2016 08.02 118,92 — BOB Premium Coup.Coll L B 09.02 5,205 — OEM Euro Curve 3-5y E 08.02 6,716 — OFL Flexible Duration 4 08.02 — 503,27 FLE KIS - Italia J 08.02 105,58 — AIT Italian Equity U 07.02 5,561 — Dividendo Cl. C 08.02 103,020 — FLE Corporate Premium 08.02 5,154 5,154 FLE Protezione 09/2016 08.02 117,03 — BOB Premium Coup.Coll L cop 09.02 6,188 — OEM Euro Curve 3-5y F 08.02 6,463 — ______OFL Flexible Duration 6 08.02 — 502,96 FLE KIS - Italia P 08.02 141,80 — FLE Long/Short Euro D 07.02 4,895 — Fagus Multimanager Sicav FLE Dividend Premium 08.02 4,979 4,979 FLE Protezione 12/2016 08.02 120,08 — BOB Premium Coup.Coll LH B 09.02 4,955 — OEM Euro Curve 5-7year E 08.02 6,572 — OFL Flexible Duration 7 08.02 — 505,85 FLE KIS - Italia X 08.02 143,79 — FLE Long/Short Euro F 07.02 4,927 — Distribuita dal Gruppo Banca di San Marino S.P.A. - www.bsm.sm OPE Em Mkts Hard Ccy Bd Hed 08.02 5,121 5,095 Eurizon Manager Selection Fund Cl. R BOB Premium Coup.Coll S 09.02 12,761 — OEM Euro Curve 5-7year E Dis. 08.02 5,405 — FLE Flexible Plus 08.02 — 709,91 FLE KIS - Italia X Dist 08.02 99,00 — FLE Long/Short Euro I(7) 07.02 5,302 — Balanced Flexible(6) 07.02 63,60 — OPE Em Mkts Hard Ccy Bd NonHed 08.02 5,391 5,407 OMI MS 10 08.02 148,63 — BOB Premium Coup.Coll S B 09.02 10,351 — OEM Euro Curve 7-10y E 08.02 7,981 — FLE Flexible Plus 2 08.02 — 575,81 FLE KIS - Italia Y 08.02 107,15 — FLE Long/Short Euro R 07.02 4,831 — Equity Dynamic(6) 07.02 43,75 — FLE Equity Option 08.02 4,968 4,968 BOB MS 20 08.02 149,75 — BOB Premium Coup.Coll S cop 09.02 12,048 — OEM Euro Curve 7-10y F 08.02 7,501 — AAS KIS - Key D 08.02 110,87 — FLE Long/Short Euro U 07.02 4,873 — International Bond(6) 07.02 79,09 — BBI European Dynamic 08.02 5,311 5,311 BBI MS 40 08.02 147,11 — FLE Flexible Plus 3 08.02 — 509,85 BOB Premium Coup.Coll SH B 09.02 9,789 — OEM Euro Curve 7-10year E Dis. 08.02 5,557 — AAS KIS - Key D Dist 08.02 105,92 — BBI Multiasset Eur. 50-A 07.02 5,200 — FLE Formula 1 - Alpha Plus 31.01 5,528 5,528 BAZ MS 70 08.02 162,40 — OFL Ins. Unit Bond Strategy 1 08.02 — 504,52 AIN Socially Resp Coll LA 09.02 4,942 — OAS Euro Fin. Rec. 05/2018 E 08.02 5,486 — Fideuram Asset Management (Ireland) ______OFL Ins. Unit Bond Strategy 2 08.02 — 482,38 AAS KIS - Key J 08.02 105,33 — OAS Euro Finan. Rec. 18 E Dis. 08.02 5,766 — BOB Obiettivo Controllo A 07.02 5,003 — FLE Formula 1 Absolute 08.02 5,105 5,105 Eurizon MM Collection Fund AIN Socially Resp Coll LAH 09.02 4,865 — Fideuram Fund APA Daiwa Eq. Japan Cl.I 08.02 208,48 — OFL Ins. Unit Bond Strategy 3 08.02 — 505,80 AAS KIS - Key P 08.02 161,71 — OAS HY & Em.Mkts Bd Opp. 2021 31.01 5,308 — BOB Obiettivo Controllo I —— Absolute Return VaR 4 08.02 133,77 — OFL Global Currencies&Rates 08.02 3,972 3,972 AIN Socially Resp Coll SA 09.02 9,828 — Bond Eur HY(6) 08.02 19,05 — BOB Obiettivo Controllo R —— Derivatives Allocation R1 08.02 1034,41 — AEM Global EmMkts Dividend 08.02 5,707 5,791 OPE G. Rmb FixInc Cl.I 08.02 126,68 — OFL Ins. Unit Bond Strategy 4 08.02 — 481,45 AAS KIS - Key P Dist 08.02 147,77 — AIN Socially Resp Coll SAH 09.02 9,639 — FLE Saving Box I E 08.02 5,026 — BBI Obiettivo Equilibrio I —— Bond Glb Em Mkts(6) 08.02 13,46 — OPE Global Sukuk 08.02 5,656 5,656 OPE G. Rmb FixInc Cl.IS 08.02 129,07 — OFL Ins. Unit Bond Strategy 5 08.02 — 527,65 AAS KIS - Key X 08.02 164,05 — AAM US Collection L 09.02 6,188 — FLE Saving Box I U 08.02 50,230 — Dynamic Opp. 08.02 106,80 — OMI Obiettivo Stabilità A 07.02 4,933 — Bond USD(6) 08.02 18,09 — OFL High Income 08.02 4,883 4,883 OPE G. Rmb FixInc Cl.R 08.02 124,08 — OFL Ins. Unit Bond Strategy 6 08.02 — 521,50 AAS KIS - Key Y 08.02 116,30 — AAM US Collection L cop 09.02 6,605 — FLE Saving Box II E 08.02 5,012 — Emerging Mkts + 08.02 111,16 — OMI Obiettivo Stabilità I —— Bond YEN(6) 08.02 10,54 — OAS Hybrid Bonds 08.02 4,995 4,995 OPE G. Rmb FixInc Cl.RD 08.02 112,56 — OFL Ins. Unit Bond Strategy 7 08.02 — 478,94 FLE KIS - Multi Strategy X 07.02 105,81 — AAM US Collection S 09.02 9,686 — FLE Saving Box II U 08.02 50,110 — Global Value R1 08.02 110,05 — OMI Obiettivo Stabilità R —— Commodities 08.02 6,40 — OEM Income 08.02 5,635 5,635 OPE G. Rmb FixInc Cl.RU 08.02 101,50 — OFL Ins. Unit Bond Strategy 8 08.02 — 459,35 FLE KIS - Multi-St.UCITS D 07.02 113,44 — AAM US Collection S cop 09.02 12,504 — FLE Saving Box III E 08.02 5,008 — Global Value R2 08.02 97,55 — BAZ Obiettivo Sviluppo I —— Eq Glb Em Mkts Eur(6) 08.02 8,60 — FLE Institutional Target 08.02 5,373 — Eurizon MM Stars Fund Cl. R Cl. I OFL Ins. Unit Bond Strategy 9 08.02 — 487,39 FLE KIS - Multi-St.UCITS P 07.02 117,83 — FLE US Coupon Strat Coll LA 09.02 5,586 — FLE Saving Box III F 08.02 5,008 — Mediter.Absolute Value I(7) 08.02 983,79 — FLE Prot. e Cresc. 2017-R 07.02 6,567 — Eq Pac. ex Jap. A(6) 08.02 12,61 — FLE Italian Trend 08.02 3,223 3,223 FLE Private Style Equity 08.02 135,87 — OIC Ins. Unit Corp Bond 2022 07.02 — 508,44 FLE KIS - Multi-St.UCITS P Usd 07.02 158,01 — FLE US Coupon Strat Coll LB 09.02 5,462 — OAS US Doll. DCB B 17 E Dis. 08.02 6,252 — FLE Prot. Merc. Em.-R 07.02 4,575 — Eq Pac. ex Jap. H(6) 08.02 9,03 — Mediter.Absolute Value R 08.02 966,89 — AEM Lira Plus 08.02 3,529 3,529 FLE Private Style Flexible 08.02 106,24 — OFL Ins. Unit High Yield 2018-1 07.02 — 604,47 FLE KIS - Pagasus P 08.02 107,02 — FLE US Coupon Strat Coll LHA 09.02 5,318 — OAS US Doll. DCB B 17 E Dis.H 08.02 5,116 — OEB Short Term EUR I(7) 07.02 3,760 — Eq USA Advant(6) 08.02 14,74 — North Am. Pairs Relative R 08.02 990,16 — OEM Patriot 08.02 6,154 6,154 FLE Private Style Total Return 07.02 103,54 108,51 OFL Ins. Unit High Yield 2020-1 07.02 — 693,33 FLE KIS - Pagasus X 08.02 107,31 — FLE US Coupon Strat Coll LHB 09.02 5,196 — Pioneer SSF OEB Short Term EUR R 07.02 3,682 — Eq USA Value(6) 08.02 12,03 — OAS Real Plus 08.02 5,331 5,331 Cl.R1 Cl.R2 OFL Ins. Unit High Yield 2020-2 07.02 — 619,08 FLE KIS - Pegasus D 08.02 109,15 — FLE US Coupon Strat Coll SA 09.02 11,143 — FLE America AD 12/12/17 E 03.02 107,102 — BOB Social 4 Future 1 07.02 5,000 — Equity Europe(6) 08.02 9,54 — OIH Short Term Glb High Yield 08.02 4,957 4,957 FLE Private Style Flexible 08.02 107,57 107,03 OFL Ins. Unit High Yield 2022-1 07.02 — 514,78 FLE KIS - Pegasus J 08.02 112,46 — FLE US Coupon Strat Coll SB 09.02 10,897 — FLE America AD 20/12/17 E P 03.02 104,116 — BOB Social 4 Future A 07.02 5,269 — Equity Italy(6) 08.02 12,10 — OBI Solidity 08.02 5,561 5,561 Cl.RD1 Cl.RD2 OFL Ins. Unit Inv.Grade 2018-1 07.02 — 568,50 FLE KIS - Pegasus P Usd 08.02 111,03 — FLE US Coupon Strat Coll SHA 09.02 10,616 — FLE Cina 07/2018 E 03.02 102,267 — NON ARMONIZZATI UE BOB Social 4 Future C 07.02 5,204 — Equity Japan A(6) 08.02 7,82 — BOB Top Rating 08.02 5,244 5,244 FLE Private Style Income 08.02 100,99 101,77 OFL Ins. Unit Inv.Grade 2020-1 07.02 — 650,74 FLE KIS - Pegasus Y 08.02 104,20 — FLE US Coupon Strat Coll SHB 09.02 10,349 — FLE Cina 09/2018 E 03.02 108,304 — Nav BOB Social 4 Future I(7) 07.02 4,995 — Equity Japan H(6) 08.02 6,48 — Cl.D AZ Fund (DIS) Cl. D Cl.RD OFL Ins. Unit Inv.Grade 2020-2 07.02 — 579,43 AIT KIS - Real Return D 08.02 96,18 — Portfolio Fund - Classi Mediolanum FLE Crescita Europa 05/2018 E 03.02 99,026 — Fondo Data Risc. Emis. BOB Social 4 Future R 07.02 5,215 — Equity USA A(6) 08.02 11,43 — FLE Bond Target 2018 Eq.Opt. 08.02 4,988 — FLE Private Style Income 08.02 100,20 — OFL Ins. Unit Inv.Grade 2022-1 07.02 — 505,85 FLE KIS - Real Return D Dist 08.02 97,74 — OMI Active 10 S 09.02 10,630 — FLE Crescita Europa 06/2018 E 03.02 101,367 — AAM Us Core Equity-I 07.02 5,624 — Equity USA H(6) 08.02 12,09 — FLE Bond Target 2019 Eq.Opt. 08.02 5,058 — Eurizon Opportunità Cl. RD Cl. I OBI Ins. Unit Italian Bond 2022 07.02 — 494,74 FLE KIS - Real Return J 08.02 99,44 — AIN Active 100 S 09.02 11,859 — FLE Dividendo 07/11/2018 E 03.02 109,510 — AAM Us Core Equity-R —— Euro Bd Long Risk(6) 08.02 23,92 — Az Multi Asset Cl. A Cl. B OFL Global Bond Cedola 06/2021 02.02 100,16 — OEC PB Bond Corporate EUR 08.02 — 606,34 AIT KIS - Real Return P 08.02 97,34 — BOB Active 40 S 09.02 11,177 — FLE Europa 07/11/2018 E 03.02 105,118 — AAM USA Equity-D 07.02 7,762 — Euro Bd Low Risk(6) 08.02 15,67 — FLE Algo Equity Strategies 08.02 4,789 4,786 OFL Global Bond Cedola 07/2021 02.02 98,69 — FLE PB Flexible Macro 08.02 — 515,15 FLE KIS - Real Return X 08.02 102,18 — BBI Active 80 S 09.02 10,709 — FLE Europa 07/2018 E 03.02 97,542 — AAM USA Equity-F 07.02 5,694 — Euro Bd Med Risk(6) 08.02 19,41 — OEM BTPortfolio 08.02 5,658 5,665 OFL Global Bond Cedola 10/2021 02.02 99,24 — OFL PIP Flexible 1 08.02 — 623,95 FLE KIS - Real Return Y 08.02 99,19 — AIN Aggressive Plus S 09.02 12,579 — FLE Europa 10/12/18 E P 03.02 103,328 — AAM USA Equity-I(7) 07.02 10,976 — Euro Corp. Bd(6) 08.02 8,17 — OEM BTPortfolio dis 08.02 5,079 5,356 OFL Global Bond Cedola 12/2021 02.02 99,98 — OFL PIP Flexible 2 08.02 — 550,91 AIT KIS - Risorgimento D 08.02 100,83 — AIN Aggressive Plus SH 09.02 11,175 — FLE Europa 19/12/18 E 03.02 102,661 — AAM USA Equity-M 07.02 6,291 — Euro Defensive Bd(6) 08.02 11,79 — OAS CGM Valor Bd Strateg.F.(7) 08.02 5,001 — OFL Obbligazioni Flessibile 08.02 101,23 109,36 AIT KIS - Risorgimento P 08.02 134,61 — AIN Aggressive S 09.02 12,408 — FLE Europa 26/11/2018 E 03.02 104,848 — BBI CGM Valor Flex. Strat.F.(7) 08.02 4,918 — AAM USA Equity-R 07.02 10,093 — Euro Short Term(6) 08.02 12,77 — Cl. R AIT KIS - Risorgimento X 08.02 133,22 — AIN Aggressive SH 09.02 10,829 — FLE Europa 30/11/2020 E 03.02 100,703 — Algebris Fin. CoCo ID(7) 30.06 102,900 — FLE Flex 08.02 5,686 5,263 AAM USA Equity-U 07.02 6,106 — Europe Eq. Grth(6) 08.02 17,05 — FLE Flessibile 15 08.02 99,98 — FLE KIS - Selection D 20.10 121,55 — BBI Balanced S 09.02 11,882 — FLE Europa 6/11/2020 E P 03.02 101,942 — OAS Renminbi Opportunities 08.02 5,106 5,474 Europe Eq. Val.(6) 08.02 6,86 — FLE Sparkasse Prime Fund cl R 08.02 95,67 — FLE KIS - Selection P 20.10 125,63 — BBI Balanced SH 09.02 11,255 — FLE Europa Dic. 2017 E P 03.02 108,390 — FLE Sustainable Equity Trend A Euro —— Inflation Linked(6) 08.02 16,57 — Cl. IDY Cl. IDZ FLE KIS - Selection P Usd 20.10 174,57 — BAZ Dynamic S 09.02 12,122 — FLE Europa Giugno 2019 E P 03.02 102,625 — FLE World Trading(7) 08.02 5,445 — Marshall Wace Tops 08.02 11,84 — OFL Obbligazioni Flessibile 08.02 100,23 100,23 FLE KIS - Selection X 20.10 127,97 — BAZ Dynamic SH 09.02 11,085 — FLE Europa Lu. 2019 E P 03.02 100,461 — Az Multi Asset Cl. A Ret Cl. B Ret Epsilon Fund Cl. R Cl. I FLE KIS - Selection Y 20.10 102,28 — MAE Liquidity S 09.02 11,087 — FLE Europa Maggio 2019 E P 03.02 102,982 — ______OIH 5 Years Global Bd (euro retail dis) —— Finlabo Investments Sicav FLE Absolute Q-Multistrategy 08.02 — 100,450 Eurofundlux FLE KIS - Selection Y Usd 20.10 103,65 — MAE Liquidity SA 09.02 11,246 — FLE Europa Nov. 2017 E P 03.02 109,241 — OIH 5 Years Global Bd (euro retail) 08.02 4,991 — Finlabo Investments Sicav, 41 bd Royal, L-2449; Tel. 00352 27 OFL Alto Rendimento 2017 A 09.02 11,349 — AIT KIS - Target Italy Alpha S 08.02 101,04 — BOB Moderate S 09.02 11,365 — FLE Europa Set. 2018 E 03.02 99,248 — OBI ABS 07.02 5,005 — OFL Em. Bond Total Return 08.02 132,77 139,31 000 70100; Fax 00352 26 200 868; www.finlabosicav.com OFL Alto Rendimento 2017 B 09.02 11,496 — AIN KIS - World P 08.02 111,72 — BOB Moderate SH 09.02 10,986 — FLE Europa Set. 2019 E P 03.02 100,802 — OAS CGM Inv Grade Opport Euro Ret 08.02 4,851 — FLE Enhanced C.Risk Contr. 08.02 — 105,05 (Gruppo Vontobel Zurigo) Vontobel Fonds Services AG Tel 0041 Dynamic Emerging Mkts R 08.02 106,21 — EOS Investment Management Ltd - 67 Grosvenor Street - London - OFL Alto Rendimento 2019 A 09.02 9,878 — AIN KIS - World X 08.02 111,03 — Le quote esposte si riferiscono ai prezzi di chiusura del giorno FLE Glob. Div. 11/12/2020 E P 03.02 100,185 — FLE Global Value 08.02 5,200 5,202 OEM Euro Bond 08.02 163,05 170,19 582835350; Casse Raiffeisen A.Adige Tel 0471 946621 Dynamic Equity R 08.02 179,78 — W1K 3JN - Phone: +44 (0)20 37097761 - Fax: +44 (0)20 73556201 OFL Alto Rendimento 2019 B 09.02 10,207 — AIN KIS - World Y 08.02 110,15 — lavorativo precedente quello sopra indicato FLE Glob. Div. 18/12/2020 E P 03.02 100,599 — OBI Renaissance Opp Bd (euro retail) 08.02 4,997 — MAE Euro Cash 08.02 109,98 111,32 BC Dynamic US Equity R 08.02 110,19 — - www.eosinvestment.co.uk OFL Alto Rendimento 2019 Plus B 09.02 11,125 — FLE Glob. Giugno 2021 E P 03.02 93,590 — FLE Sust. Equity Trend A Euro Ret 08.02 5,291 — AAE Euro Q-Equity 08.02 108,93 117,67 myNEXT ______OFL 24 GlbUnconstrained bd (¤) 08.02 100,06 — Efesto Energy(7) 30.06 1134,070 — OFL Alto Rendimento 2019 Plus D 09.02 10,689 — FLE Glob. Giugno 2022 03.02 99,868 — Generali Investments Luxembourg S.A. ______FLE Sust. Equity Trend A Euro Ret Dis 08.02 5,288 — AEU European Q-Equity 08.02 117,89 127,09 OFL myNEXT Bond E 08.02 5,171 — OAS Abs Ret Bd (¤) 08.02 153,53 164,55 OFL Cedola 2017 B 09.02 8,715 — FLE Glob. Luglio 2021 E 03.02 96,342 — Luxicav Plus Sicav ______FLE World Trading 08.02 5,306 5,261 FLE Q-Flexible 08.02 135,21 146,28 AAS myNEXT Equity E 08.02 6,174 — OAS Abs. Return Bd (Chf) 08.02 103,96 — GP & G Fund Dinamico 09.02 76,28 — OFL Cedola 2017 D 09.02 8,105 — FLE Glob. Maggio 2021 E 03.02 94,975 — Absolute Return A Cap 06.02 180,62 — FLE World Trading Z 08.02 5,350 5,300 Cl. RA BBI myNEXT Multi Asset E 08.02 5,702 — OAS Abs. Return Bd Dyn (¤) 08.02 94,57 140,68 GP & G Fund Multistrategy 09.02 95,10 — OPE Emerging Mkt Bond B 09.02 12,950 — FLE Glob. Ottobre 2021 E 03.02 95,416 — MAE Euro Cash 08.02 99,66 — BBI myNEXT Plan 08.02 5,288 — OFL Bond Global Aggregate (¤) 08.02 106,05 97,60 GP & G Fund Valore 09.02 108,36 — Short Term A Cap($) 06.02 117,82 — FLE Equity Returns Absolute A 09.02 12,354 — OAS Obb. Cedola 11/2019 E 31.01 5,237 — ______Cl. S Cl. SD AEN Clean Technology (¤) 08.02 288,84 — VoBa Responible Bond Plus 09.02 111,39 — ______BG Selection Sicav OFL Emerging Bond Total Return 08.02 101,05 100,67 FLE Equity Returns Absolute B 09.02 10,314 — New Millennium Sicav ______OEC Obb. Euro 02/2017 E 31.01 5,394 — AAS Comm. ($) 08.02 59,41 98,15 VoBa Responsible Flex 09.02 122,57 — Mediolanum International Funds Ltd Website - www.mandgitalia.it. Email - [email protected] Cl.A AAE Euro Q-Equity 08.02 100,55 — FLE Equity Returns Absolute G 09.02 10,098 — Banca Finnat Euramerica; tel. 06 699 33 1 OEC Obb. Euro 03/2017 E 31.01 5,376 — AAS Dynamic Com. ($) 08.02 69,99 — ______Mediolanum Fund of Hedge Funds OPE Aberdeen EM Bd&CurrOpp 09.02 98,31 — FLE Q-Flexible 08.02 100,03 — FLE Equity Returns Absolute P 09.02 9,816 — M&G Dynamic Allocation Fund Cl.A Cl.I OAS Obb. Euro 03/2018 E 31.01 5,625 — OPE Eastern European Bd (¤) 08.02 137,02 178,58 Hypo Portfolio Selection Sicav Alternative Strat. Collection S A(6,7) 30.12 9,900 — AEM Aberdeen Lat Am Eq 09.02 88,06 — Investment Solutions by Epsilon Cl. R Cl. RD OEB Euro Cash A 09.02 11,878 — FLE Dynamic Allocation ¤A 09.02 15,53 — OEC Augustum Corporate Bond 08.02 204,55 214,73 OEC Obb. Euro 05/2017 E 31.01 5,391 — OPE Em Mkts Loc Cu Bd ($) 08.02 89,65 131,27 PKB Privatbank SA; via S. Balestra 1,CH - 6901 Lugano; tel. +41 Alternative Strat. Collection S B(6,7) 30.12 9,900 — AEM Africa&Middle East Eq 09.02 81,31 — OEB Euro Cash B 09.02 12,291 — M&G Investment Funds (7) 919134840; fax +41 919133449 OFL Cedola X 4 Ind.05/2012 08.02 — 100,80 OEB Augustum High Qual. Bond 08.02 148,38 152,89 OEC Obb. Euro 06/2017 E 31.01 5,518 — OPE Em Mkts Loc Cu Bd (¤) 08.02 104,44 — ______FLE Anima - Club 09.02 114,83 — OFL Cedola X 4 Ind.07/2012 08.02 — 99,96 AAE Euro Equity B 09.02 12,683 — OIH Gl.l Floating Rate High Yield F. 09.02 10,59 — OBI Augustum Italian Div. Bond 08.02 119,17 123,55 OEC Obb. Euro 07/2017 E 31.01 5,386 — OPE Em Mkts Loc Cu Bd (Chf) 08.02 92,12 — Basic Fund All B 08.02 87,700 — P & G Sgr SpA AIT Anima - Italy Equities 09.02 65,16 — OFL Cedola X 4 Ind.09/2012 08.02 — 100,74 AAE Euro Equity D 09.02 9,125 — M&G Investment Fund (14) --- Augustum Mkt Timing 08.02 107,02 110,73 OEC Obb. Euro 08/2017 E 31.01 5,370 — OPE Emerging Mkts Debt ($) 08.02 115,410 99,310 Basic Fund Q B 08.02 10,010 — P&G Struct.Cr.Opport.(7) 31.12 195,966 — Il Sole 24 Ore 28 Mercati azionari in Italia Venerdì 10 Febbraio 2017 - N. 40

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BORSA ITALIANA INDICI Media Media Pr. Chiusura (3) Var.% Vwap Apert. Contr. p/mez. Capit. Div. Media Media Pr. Chiusura (3) Var.% Vwap Apert. Contr. p/mez. Capit. Div. Titoli trattati: FTSE ITALIA MIB STORICO E SCAMBI 2016-2017 (1) 30 gg 30 gg ¤ ¤ Var.% annua ¤ (6) (¤) Min.¤ Max¤ N.ro Quant. tot. in p/u propri Div/p in mln lordo Data 2016-2017 (1) 30 gg 30 gg ¤ ¤ Var.% annua ¤ (6) (¤) Min.¤ Max¤ N.ro Quant. tot. in p/u propri Div/p in mln lordo Data 681.238.791 Min ¤ Max ¤ prezzo quant. ZAzioni 09.02 08.02 (4) (5) 09.02 09.02 09.02 09.02 Cont. (mlg) ¤(mlg) (7) (8) ¤ (9) ¤ (2) stacco Min ¤ Max ¤ prezzo quant. Z Azioni 09.02 08.02 (4) (5) 09.02 09.02 09.02 09.02 Cont. (mlg) ¤(mlg) (7) (8) ¤ (9) ¤ (2) stacco Indice Ftse Mib Storico Scambi Controvalore Euro: 1,244 1,676 1,545 1546 1339 MD Iren 1X 1,581 1,550 2,00 1,12 1,568 1,551 1,537 1,584 1214 2528 3965 16,94 1,10 3,51 1854 0,0550 20.06.16 01/01/75 = 1000 Milioni di euro A 2.500.619.130 0,938 1,320 1,269 10463 1621 LC A2A 1X 1,299 1,291 0,62 5,26 1,293 1,293 1,280 1,306 2813 14453 18680 55,48 1,53 3,17 4050 0,0410 20.06.16 0,878 1,547 1,188 97 1301 m Isagro 1X 1,197 1,200 -0,25 6,24 1,189 1,200 1,170 1,205 31 31 37 14,70 0,46 2,10 29 0,0250 16.05.16 9,765 14,270 11,657 84 1512 MD Acea 1X 11,720 11,650 0,60 1,43 11,653 11,650 11,450 11,740 506 61 710 14,18 1,63 4,29 2482 0,5000 20.06.16 0,700 1,200 0,990 50 1050 m Isagro Az. Svil. sp 1,000 1,000 — 2,75 0,981 1,000 0,980 1,000 6 5 5 12,13 0,38 3,06 14 0,0300 16.05.16 Contratti Totali: 17700 10/1 9/2 4600 2,950 9,400 6,506 97 1094 m Acotel 1X 6,135 6,230 -1,52 -4,17 6,167 6,155 6,120 6,275 45 17 104 neg. 1,78 — 26 0,4000 26.05.03 1,102 2,026 1,690 17 1054 m It Way 1X 1,629 1,648 -1,15 1,41 1,616 1,658 1,610 1,658 8 2 3 511,14 1,28 — 13 0,1300 02.02.09 283.827 X 3,104 4,278 3,724 2699 Italgas ) 3,784 3,756 0,75 1,30 3,780 3,764 3,740 3,810 2499 2430 9183 11,37 2,70 — 3058 — 1,182 1,820 1,584 20 1566 SM Acsm-Agam 1 1,520 1,530 -0,65 -4,09 1,528 1,511 1,510 1,539 19 11 16 9,81 0,72 2,94 117 0,0450 23.05.16 Dati Aggregati: 17400 3400 X 1,668 2,884 2,342 90 1256 SM Italiaonline 1X 2,580 2,564 0,62 7,87 2,553 2,588 2,540 2,596 113 106 271 neg. 0,85 — 293 0,0070 21.05.07 0,310 0,517 0,389 1026 1005 SM Aedes 1 0,375 0,384 -2,24 0,13 0,380 0,384 0,373 0,387 107 679 258 23,51 0,45 — 122 0,2500 07.05.07 Titoli Quotati 262 0,844 1,474 1,163 146 1836 m Aeffe 1X 1,170 1,130 3,54 4,77 1,152 1,140 1,140 1,170 47 76 87 81,28 0,94 — 124 0,0070 18.05.09 299,000 333,500314,536 — 1257 Italiaonline rnc ——————————————— 0,0015 19.05.08 In rialzo 141 6,055 15,600 12,155 46 1084 m Aeroporto di Bologna 1X 15,550 15,000 3,67 56,28 15,411 15,000 15,000 15,600 508 96 1475 80,03 3,47 1,10 557 0,1700 02.05.16 29,660 46,740 45,377 11 1152 MD Italmobiliare 1X 46,360 46,500 -0,30 5,06 46,360 46,500 46,220 46,500 112 9 406 158,78 0,60 0,86 1104 0,4000 09.05.16 17100 2200 In ribasso 87 2,184 3,098 3,039 4 1617 Alba 1X ——————————————— 0,2500 20.06.16 7,285 9,730 8,826 33 1302 IVS Gr. A 1X 9,300 9,330 -0,32 8,18 9,255 9,340 9,200 9,340 21 6 60 neg. 1,44 — 360 0,1200 29.06.15 1,480 3,028 2,892 65 1434 SM Alerion Cleanpwr 1X 2,926 2,868 2,02 0,02 2,908 2,892 2,880 2,926 82 52 152 neg. 1,20 1,55 127 0,0450 20.06.16 Invariati 15 J Non rilevati 19 16800 1000 0,333 0,473 0,402 85 1579 SM Ambienthesis 1X 0,381 0,390 -2,21 -3,10 0,379 0,390 0,371 0,390 42 66 25 neg. 0,73 — 35 0,0100 11.06.12 0,216 0,320 0,311 607 1116 MD Juventus FC 1X 0,314 0,313 0,35 3,89 0,314 0,314 0,312 0,315 143 595 187 77,82 5,92 — 316 0,0120 04.11.02 6,710 10,100 9,273 539 1049 m Amplifon 1X 9,975 9,900 0,76 10,70 10,007 9,890 9,890 10,100 1144 513 5133 48,36 4,53 0,43 2264 0,0430 23.05.16 Var Var % ALTRI INDICI 70 medie 101,11 0,82 2,55 3,550 7,940 5,473 1351 1011 MD Anima Holding 1X 5,380 5,365 0,28 4,46 5,360 5,365 5,285 5,430 1096 971 5203 12,66 2,02 4,66 1607 0,2500 23.05.16 K Indice 09.02 % annua FTSE It. Small Cap 19371,10 0,53 4,31 0,366 0,695 0,493 147 1358 SM K.R.Energy 1X 0,465 0,467 -0,43 -16,64 0,468 0,468 0,465 0,475 15 33 16 neg. 0,63 — 15 — Minori 31,39 0,61 3,87 9,375 11,890 11,615 36 1212 m Ansaldo Sts ) 11,650 11,700 -0,43 -0,92 11,683 11,660 11,650 11,700 173 69 812 30,00 —— 2337 0,1800 23.05.16 FTSE MIB STORICO 2.1.75 = 1000 Caboto Bca Intesa 2267,28 0,86 -1,45 Az. senza voto 88,34 1,05 -3,25 Generale 17050,99 1,08 -1,24 m X Sole 24Ore 1394,66 0,65 -1,50 Star 174,65 0,49 6,47 2,000 2,924 2,765 137 1035 Ascopiave 1 2,808 2,838 -1,06 3,99 2,830 2,808 2,806 2,860 183 102 290 15,42 1,60 5,30 663 0,1500 09.05.16 L Settoriali Comit Glob.R 1114,64 0,81 -0,77 3,180 6,150 5,881 498 1146 m Astaldi 1X 5,820 5,735 1,48 7,49 5,730 5,730 5,630 5,840 536 306 1755 6,97 0,89 3,49 564 0,2000 09.05.16 6,950 13,390 9,015 48 1524 m La Doria 1X 8,550 8,415 1,60 -5,20 8,479 8,400 8,350 8,600 95 12 99 5,86 1,32 3,30 263 0,2800 04.07.16 Energia 16303,53 1,66 -7,65 Comit Gl.+R 1079,73 0,81 -0,73 Materiali di Base 43148,03 1,63 -5,73 INDICI ORA PER ORA 8,685 11,990 10,431 59 1020 MD ASTM 1X 10,600 10,490 1,05 1,89 10,570 10,300 10,300 10,700 224 41 435 9,68 0,67 4,26 1046 0,4500 30.05.16 0,251 0,760 0,422 426 1430 m Landi Renzo 1X 0,500 0,497 0,50 42,64 0,494 0,507 0,490 0,507 31 90 44 neg. 0,78 — 56 0,0550 23.05.11 Comit Gl.R 10/40 71,49 0,78 -0,60 FTSE MIB MID Cap All Share X X Chimico 13055,35 -0,25 8,52 Comit Per. R 4384,47 0,81 -0,59 19,300 24,800 21,915 2006 1338 LC Atlantia 1 22,020 21,820 0,92 -1,81 21,910 21,840 21,630 22,050 3696 1605 35163 21,21 2,66 4,02 18093 0,8800 23.05.16 0,380 0,648 0,589 104 1594 SM Lazio 1 0,584 0,587 -0,51 0,50 0,582 0,590 0,580 0,590 23 51 30 neg. 4,44 — 39 — Risorse di Base 42893,12 1,64 -5,75 Apertura 18845,67 33004,21 20606,76 X X Comit Per.+R 4278,95 0,81 -0,57 9:30 18783,85 33010,36 20546,47 6,110 8,950 8,449 440 1574 MD Autogrill 1 8,150 8,200 -0,61 -5,52 8,130 8,185 8,040 8,225 1028 610 4956 32,24 3,70 1,48 2068 0,1200 06.06.16 8,025 13,760 12,843 2234 1259 LC Leonardo-Finmecc. 1 11,990 11,920 0,59 -10,12 11,923 12,000 11,780 12,060 4196 3095 36901 14,15 1,61 — 6893 0,4100 23.05.11 Industriali 33203,08 0,23 1,36 Comit Per.R 10/40 93,87 0,78 -0,47 15,200 18,830 18,299 5 6135 MC Autostrade M. 1X 18,810 18,690 0,64 4,92 18,732 18,740 18,500 18,830 36 6 104 8,79 0,69 2,14 82 0,4000 18.04.16 39,920 60,300 50,149 1122 1344 LC Luxottica 1X 50,050 49,910 0,28 -2,59 49,963 49,850 49,410 50,250 2954 519 25956 30,09 4,47 1,78 24195 0,8900 23.05.16 Costruzioni/Mater. 39010,58 1,42 1,20 10:00 18762,62 32978,08 20515,96 Comit NM R 66,95 — 2,32 10:30 18733,04 32967,99 20499,89 12,430 23,000 17,078 1396 1398 LC Azimut H. 1X 16,870 17,050 -1,06 6,70 16,914 17,120 16,780 17,230 2791 1040 17588 9,79 3,38 8,87 2423 1,5000 21.11.16 0,374 0,724 0,582 161 1503 SM LVenture Group 1X 0,582 0,562 3,47 3,10 0,592 0,563 0,563 0,612 125 299 177 neg. 1,98 — 15 0,0500 29.04.02 Prodotti/Serv.Ind. 33137,64 0,14 1,37 Comit S.Cap R 93,51 0,19 3,35 Beni di Consumo 93556,65 0,98 7,65 11:00 18697,41 32910,42 20461,59 Auto/Componenti 131264,91 1,59 13,14 Comit (1972=100) 11:30 18695,54 32903,88 20456,41 B M 12:00 18676,93 32889,70 20433,92 6,010 8,990 8,078 8 6020 SM B&C Speakers 1X 8,855 8,690 1,90 12,66 8,874 8,730 8,730 8,990 64 14 125 19,61 5,39 3,94 98 0,3500 02.05.16 0,110 0,203 0,164 80 1245 SM M & C 1X 0,154 0,154 0,07 -7,46 0,154 0,154 0,154 0,158 15 8 1 neg. 0,98 — 73 0,6200 10.08.09 Prodotti Alimentari 60230,69 0,17 2,14 Bancario 537,38 1,65 -5,57 Beni Person./Fam. 67752,57 0,15 2,17 Finanziario 564,53 0,43 5,77 12:30 18791,97 32980,18 20545,28 0,206 1,245 0,359 6205 1506 SM B. Carige 1X 0,344 0,345 -0,20 8,38 0,342 0,352 0,335 0,352 421 2598 888 neg. 0,12 — 284 0,0700 21.05.12 1,722 2,790 2,644 507 1821 MD Maire Tecnimont 1X 2,598 2,588 0,39 0,07 2,572 2,590 2,542 2,602 323 294 756 17,88 6,29 1,83 786 0,0470 02.05.16 Salute 114399,56 2,07 4,15 Assicurativo 3908,83 0,81 -0,94 13:00 18791,11 32950,31 20544,89 47,890 101,000 54,015 — 1280 B. Carige r 53,850 —— -0,03 53,850 — 53,850 53,850 1 — — neg. 18,21 — 1 0,0875 21.05.12 15,500 19,080 17,851 51 1019 m Marr 1X 18,410 18,440 -0,16 6,08 18,428 18,470 18,250 18,500 416 46 850 21,11 4,51 3,58 1226 0,6600 23.05.16 Servizi 23135,51 0,74 -3,60 Comunicazioni 1405,06 1,50 -1,99 13:30 18767,43 32957,45 20525,71 Commercio 105048,04 1,32 -6,47 Immobiliare 98,70 4,09 1,69 14:00 18790,66 32973,43 20548,35 1,498 2,842 2,243 49 1514 SM B. Desio 1X 2,470 2,430 1,65 23,20 2,439 2,450 2,380 2,470 92 77 189 8,32 0,36 3,47 285 0,0846 18.04.16 6,100 9,500 6,856 18 1060 m M.Zanetti Beverage 1X 6,650 6,520 1,99 -3,71 6,656 6,530 6,530 6,740 580 161 1072 19,86 0,78 1,35 228 0,0900 16.05.16 14:30 18789,85 32976,13 20545,27 1,525 2,604 2,139 12 1349 B. Desio r nc 2,166 2,190 -1,10 16,75 2,175 2,140 2,140 2,232 15 10 23 7,42 0,33 4,67 29 0,1016 18.04.16 0,519 1,749 0,748 94 1052 Mediacontech 1X 0,685 0,713 -3,86 9,35 0,701 0,700 0,683 0,747 62 117 82 29,65 10,76 — 13 0,6000 22.04.02 Media 13432,42 0,52 -1,74 Industriale 720,45 0,82 -0,01 Turismo/TempoLib. 29973,32 -0,36 -4,04 Trasp.-Tempo lib. 2267,28 0,86 -1,45 15:00 18803,83 32981,08 20566,38 0,280 0,430 0,383 188 1292 m B. Finnat 1X 0,387 0,373 3,75 1,91 0,381 0,379 0,372 0,387 31 118 45 16,61 0,63 2,63 138 0,0100 16.05.16 2,200 4,806 4,092 9057 1543 LC Mediaset 1X 3,876 3,832 1,15 -5,95 3,871 3,852 3,810 3,904 2448 3296 127581143,05 1,99 0,52 4572 0,0200 23.05.16 Telecomunicazioni 15118,13 0,95 -0,93 15:30 18804,69 32972,70 20568,44 15,750 28,930 23,853 375 1197 MD B. Generali 1X 23,430 23,400 0,13 3,86 23,533 23,700 23,380 23,780 1382 236 5552 13,47 4,30 5,10 2741 1,2000 23.05.16 4,600 9,085 8,073 5668 1173 LC Mediobanca 1X 7,880 7,755 1,61 0,95 7,862 7,980 7,740 8,045 6458 6521 51271 11,35 0,78 3,43 6864 0,2700 21.11.16 Utilities 23108,40 1,13 -2,27 Mediobanca (2006=100) 16:00 18872,30 33050,27 20631,41 m X X Finanziari 11457,88 0,89 -2,68 Total Return 81,97 1,30 -3,02 16:30 18895,91 33103,05 20648,73 15,850 29,550 25,870 65 1268 B. Ifis 1 25,900 25,520 1,49 0,67 25,876 25,440 25,310 26,170 761 92 2377 8,60 2,43 2,94 1392 0,7600 29.03.16 0,051 0,115 0,093 73 1706 MC Meridie 1 ———————————————— Banche 8974,44 0,99 -5,64 Assicurazioni 48,60 1,02 0,10 17:00 18960,88 33199,03 20732,03 0,980 2,350 1,472 50 1397 SM B. Intermobiliare 1X 1,491 1,453 2,62 5,69 1,472 1,458 1,454 1,491 26 54 80 neg. 0,69 — 230 0,4000 05.05.08 3,900 4,600 —— 1039 MC Mid Industry Cap 1X ——————————————— 0,5000 01.06.15 Assicurazioni 14687,60 0,87 1,11 Banche 20,08 1,52 -6,34 17:30 18979,97 33233,09 20749,57 — ——— 1474 m B.P. Etruria e L. ——————————————— 0,1000 11.05.09 1,260 1,580 1,441 11 1178 SM Mittel ) 1,379 1,385 -0,43 -1,85 1,372 1,380 1,364 1,398 9 7 9 neg. 0,48 — 121 0,1000 28.02.11 Servizi Finanziari 77242,45 0,11 5,52 Industriale 81,28 1,26 -2,40 Massimo 18992,59 33248,43 20769,90 2,086 4,140 3,295 699 6028 MD B.P. Sondrio 1X 3,310 3,288 0,67 5,83 3,286 3,280 3,246 3,348 641 740 2432 11,52 0,58 2,13 1490 0,0700 23.05.16 0,223 0,637 0,431 4549 1010 SM MolMed 1X 0,429 0,437 -1,90 2,21 0,427 0,431 0,422 0,437 598 3419 1462 neg. 5,78 — 184 — Tecnologici 47816,68 -1,25 15,54 30 maggiori 48,54 1,40 -4,35 Minimo 18650,00 32873,66 20412,24 — ——— 1548 MC B.P. Spoleto 1X ——————————————— 0,0122 11.04.16 11,300 18,400 17,426 967 1037 LC Moncler 1X 17,770 17,790 -0,11 7,42 17,736 17,900 17,600 17,900 3296 688 12194 26,44 8,13 0,79 4438 0,1400 23.05.16 0,155 0,268 0,213 2211 1533 MD B. Profilo 1X 0,208 0,210 -0,81 20,89 0,208 0,207 0,206 0,210 53 448 93 24,33 0,87 2,89 141 0,0060 02.05.16 0,712 1,534 1,374 1035 1014 m Mondadori 1X 1,493 1,526 -2,16 27,06 1,498 1,509 1,488 1,519 293 358 536 61,56 1,48 — 392 0,1700 23.05.11 AIM ITALIA 5,250 8,200 6,501 3 1029 SM B. Sard. r nc 6,385 6,430 -0,70 2,92 6,385 6,385 6,385 6,385 1 — — 5,44 0,26 — 42 0,2639 11.05.15 3,003 5,916 4,330 226 1046 m Mondo TV 1X 4,148 4,144 0,10 0,48 4,118 4,130 4,096 4,168 171 61 251 38,28 3,03 0,93 118 0,0400 23.05.16 ) Pr. Chiusura ¤ Var. Num. Contr. 3,226 5,455 5,137 22 1537 B. Santander ) 5,000 4,900 2,04 4,45 5,045 5,025 4,992 5,110 20 10 50 11,86 — 4,16 73571 0,1550 30.01.17 0,156 0,266 0,216 136 1095 SM Monrif 1X 0,205 0,209 -1,82 8,59 0,205 0,205 0,204 0,209 14 15 3 8,32 1,61 — 31 0,0240 22.05.06 Azioni Attuale Prec. Var.% Anno% Vwap Apert. Min. Max Cont. Quant. Tot.¤ 5,130 7,790 7,197 1497 1539 LC Banca Mediolanum 1X 7,000 6,905 1,38 0,98 6,923 6,995 6,830 7,000 1876 1462 10115 11,67 2,47 4,33 5117 0,3000 18.04.16 14,710 121,400 21,242 48013 1500 LC Monte Paschi Si 1X ————— —————————— 0,0245 23.05.11 4 Aim Sicaf 268,100 268,100 — -42,96 268,100 ————— — Abitare In 234,500 234,500 — 0,64 234,500 ————— — 1,791 4,000 2,337 132 1080 m Banca Sistema ) 2,370 2,300 3,04 7,75 2,345 2,312 2,300 2,410 299 303 710 7,45 1,65 2,26 189 0,0530 09.05.16 6,300 9,900 9,159 16 1451 m MutuiOnline 1X 8,975 8,935 0,45 6,12 9,012 9,000 8,940 9,080 37 7 59 16,15 6,79 1,66 356 0,1500 02.05.16 Ambromobiliare 2,898 2,898 — -2,75 2,898 ————— — 2,252 3,020 2,733 34525 LC Banco BPM 2,482 2,488 -0,24 6,37 2,438 2,492 2,390 2,510 8631 22437 54700 1,44 0,26 — 3694 — Assiteca 1,610 1,621 -0,68 -11,44 1,610 1,561 1,550 1,610 4 3000 4748 N Axelero 3,890 3,868 0,57 33,04 3,890 3,896 3,824 3,942 14 6000 23377 2,600 4,820 3,332 40 1582 SM BasicNet 1X 3,378 3,360 0,54 0,98 3,359 3,388 3,332 3,388 56 17 58 12,23 2,21 2,98 205 0,1000 23.05.16 Bio On 16,300 16,190 0,68 10,51 16,300 16,250 16,020 16,440 33 11250 182560 1,903 2,848 2,573 22 1236 m Nice 1X 2,742 2,752 -0,36 7,50 2,750 2,732 2,732 2,784 14 3 8 20,96 1,56 2,56 319 0,0703 30.05.16 Biodue 4,480 4,440 0,90 6,16 4,480 4,390 4,380 4,480 12 8000 35320 0,983 1,664 1,304 189 1033 SM Bastogi 1X 1,233 1,199 2,84 14,14 1,203 1,187 1,180 1,234 49 52 62 neg.209,82 — 149 — Blue Financial 1,912 1,912 — -3,43 1,912 ————— — 0,200 0,552 0,239 2 6136 Nova Re 1X 0,318 0,318 — 27,21 0,318 — 0,318 0,318 4 2 1 neg. 11,28 — 4 0,0200 04.06.07 Bomi Italia 1,758 1,758 — 3,11 1,758 ————— — 35,420 54,200 51,541 22 1325 m BB Biotech ) 52,450 52,450 — 1,63 52,414 52,750 51,850 52,850 195 11 591 neg. — 5,11 2904 13,3825 21.03.16 Caleido 1,770 1,770 — -0,28 1,770 ————— — 0,333 0,930 0,815 847 1103 m BE 1X 0,911 0,906 0,61 35,26 0,911 0,910 0,901 0,923 413 666 607 35,58 2,54 1,22 123 0,0111 23.05.16 O Casta Diva 2,038 2,110 -3,41 -9,58 2,038 2,038 2,038 2,038 1 1000 2038 CdR Advance 0,655 0,655 — 6,33 0,655 ————— — 0,330 0,480 0,394 240 1610 SM Beghelli 1X 0,387 0,386 0,42 5,88 0,389 0,386 0,386 0,396 14 34 13 157,38 0,75 — 78 0,0200 25.06.12 0,115 0,216 —— 1529 SM Olidata 1X ——————————————— 0,0440 10.05.04 Clabo 0,915 0,914 0,11 48,54 0,915 0,881 0,881 0,915 5 3500 3160 X Cover 50 8,850 8,850 — -1,12 8,850 ————— — 0,472 0,722 0,544 3300 1569 MD Beni Stabili 1X 0,556 0,530 4,91 2,02 0,555 0,534 0,530 0,566 1883 11154 6189 neg. 0,72 4,33 1259 0,0240 02.05.16 5,025 7,500 6,174 20 Openjobmetis 1 6,620 6,620 — 10,46 6,600 6,600 6,570 6,600 4 25 165 20,11 1,36 — 91 — Digital Magics 4,010 4,014 -0,10 3,30 4,010 4,046 4,010 4,046 7 2000 8053 X 4,708 6,540 5,171 574 1065 MD OVS 1X 5,270 5,270 — 10,18 5,266 5,290 5,215 5,300 682 499 2629 13,80 1,45 2,85 1195 0,1500 06.06.16 Digitouch 1,480 1,460 1,37 26,93 1,480 1,478 1,470 1,480 7 7500 11043 2,004 3,680 3,073 58 6043 Best Union 1 3,350 3,336 0,42 12,40 3,327 3,302 3,300 3,350 5 2 8 11,95 2,46 1,62 31 0,0540 09.05.16 Dominion Host 9,650 9,650 — 1,58 9,650 ————— — 0,231 0,464 0,399 310 1874 SM Bialetti 1X 0,391 0,379 3,30 4,11 0,384 0,379 0,378 0,391 39 40 15 10,17 3,14 — 42 — Ecosuntek 4,368 4,676 -6,59 16,17 4,368 4,482 4,300 4,482 5 2030 8902 P Elettra Invest 5,000 5,120 -2,34 -4,40 5,000 5,000 5,000 5,000 1 250 1250 0,114 0,281 0,160 132 6035 m Biancamano 0,147 0,152 -3,16 3,16 0,147 0,151 0,141 0,151 31 231 34 neg. -1,06 — 5 0,0400 04.07.11 2,282 4,048 3,607 66 1013 m Panariagroup I.C. 1X 3,490 3,470 0,58 5,15 3,484 3,470 3,432 3,512 39 30 105 26,94 0,99 — 158 0,0300 11.05.09 Energica Motor 2,958 2,940 0,61 1,65 2,958 3,046 2,958 3,050 14 8000 24074 Energy Lab 0,683 0,675 1,11 45,52 0,683 0,683 0,683 0,683 1 3000 2048 9,800 20,480 19,502 70 1048 m Biesse 1X 19,180 19,150 0,16 -0,65 19,001 19,220 18,800 19,220 436 34 641 24,82 3,69 1,89 520 0,3600 09.05.16 2,222 3,060 2,999 965 1110 MD Parmalat 1X 2,984 3,012 -0,93 0,23 2,983 2,984 2,980 3,002 577 1269 3785 37,95 1,84 0,57 5533 0,0170 23.05.16 Enertronica 3,450 3,394 1,65 2,37 3,450 3,460 3,380 3,462 8 8400 28810 0,176 0,375 0,252 418 6018 Bioera 1X 0,251 0,251 0,08 19,07 0,251 0,251 0,251 0,253 13 126 32 neg. 0,73 — 9 0,0100 21.07.14 Expert System 1,890 1,881 0,48 — 1,890 1,889 1,889 1,912 31 56000 106538 1,390 2,308 1,566 843 1180 MD Piaggio 1X 1,472 1,465 0,48 -7,51 1,470 1,464 1,452 1,487 794 1393 2047 44,72 1,31 3,40 531 0,0500 18.04.16 Fintel Energia r 4,490 4,490 — -1,23 4,490 ————— — 16,500 22,490 18,306 1 1040 Boero 1X ——————————————— 0,1300 16.05.16 First Capital 0,880 0,880 — 3,53 0,880 ————— — 0,158 0,558 0,237 953 6029 SM Pierrel 1X 0,233 0,243 -4,16 28,56 0,234 0,241 0,230 0,243 64 419 98 neg. -0,64 — 11 — Fope 3,020 3,020 — 1,34 3,020 ————— — 16,210 19,310 18,666 1 1041 SM Bon. Ferraresi 1X 18,890 18,580 1,67 1,45 18,855 18,720 18,720 18,890 4 — 2 21,94 0,96 0,34 148 0,0650 23.05.16 1,360 3,696 1,971 53 1206 SM Pininfarina 1X 1,923 1,909 0,73 8,99 1,925 1,911 1,909 1,930 14 5 9 neg. 5,91 — 58 0,3400 23.05.05 Frendy Energy 0,296 0,294 0,72 7,60 0,296 0,294 0,286 0,296 4 4320 1263 X Gala 2,404 2,404 — -6,82 2,404 ————— — 0,230 0,285 0,251 10 6115 MC Borgosesia 1 — 0,230 —————————————— 0,944 1,400 1,149 60 6045 SM Piquadro 1X 1,115 1,128 -1,15 -1,50 1,121 1,120 1,112 1,130 32 37 41 14,20 1,52 3,57 56 0,0400 03.08.15 Gambero Rosso 0,513 0,530 -3,12 24,82 0,513 0,516 0,510 0,560 36 201000 104781 0,342 0,381 0,343 12 6120 Borgosesia rnc ——————————————— 0,0600 04.02.08 Giglio 3,046 2,940 3,61 5,99 3,046 2,950 2,940 3,140 49 41250 124263 4,022 7,200 6,023 11 1567 m Poligrafica S.F. 1X 6,190 6,050 2,31 10,68 6,118 6,010 6,010 6,190 17 2 11 100,08 1,03 — 7 0,3615 08.05.00 Giorgio Fedon 12,200 12,200 — -5,06 12,200 ————— — 2,510 6,935 5,354 4868 6014 LC Bper Banca 1X 5,160 5,080 1,57 0,82 5,128 5,165 5,035 5,215 3577 3401 17440 11,18 0,49 1,95 2468 0,1000 23.05.16 X Glenalta Food 11,260 11,250 0,09 8,27 11,260 11,230 11,130 11,270 14 8900 100045 0,136 0,267 0,174 113 1213 SM Poligr. Ed. 1 0,167 0,169 -0,95 8,83 0,168 0,168 0,167 0,170 15 22 4 neg. 0,73 — 22 0,2634 21.05.07 Go Internet 1,750 1,770 -1,13 16,67 1,750 1,775 1,716 1,783 72 69500 120722 32,150 62,250 60,795 153 1516 LC Brembo 1X 61,300 61,300 — 6,20 61,208 61,550 60,600 61,600 1020 81 4954 22,22 6,00 1,31 4088 0,8000 23.05.16 4,982 7,200 6,115 2730 1009 LC Poste Italiane 1X 6,075 5,970 1,76 -4,55 6,037 5,985 5,960 6,095 3312 3444 20791 14,28 0,82 5,63 7885 0,3400 20.06.16 Gpi 9,800 9,900 -1,01 -6,22 9,800 9,700 9,700 9,900 3 1400 13700 X Green Power Gr 3,320 3,320 — 9,57 3,320 ————— — 0,044 0,089 0,056 5338 1045 SM Brioschi 1 0,053 0,053 — -4,79 0,052 0,053 0,051 0,053 34 434 23 neg. 0,38 — 41 0,0038 19.05.03 0,070 0,268 0,101 8426 1151 SM Prelios 1X 0,097 0,097 — 6,97 0,098 0,097 0,096 0,099 92 767 75 neg. 2,11 — 113 2,0600 14.04.08 H-Farm 0,710 0,680 4,41 5,19 0,710 0,680 0,680 0,710 10 39000 27056 12,650 22,320 21,093 159 1025 MD B. Cucinelli 1X 20,480 20,680 -0,97 1,10 20,546 20,670 20,410 20,890 361 48 981 41,91 7,34 0,63 1397 0,1300 23.05.16 Health Italia 3,802 —— — 3,802 4,122 3,802 4,494 237 203700 835853 0,040 0,194 0,074 2779 1465 SM Premuda 1X 0,072 0,063 14,38 32,47 0,068 0,061 0,061 0,072 415 6496 442 neg. 0,47 — 13 0,0300 20.06.11 Imvest 0,285 0,285 — -19,10 0,285 0,285 0,285 0,285 1 2800 798 11,670 24,630 23,300 760 1556 LC Buzzi Unicem 1X 22,760 22,480 1,25 -0,07 22,604 22,750 22,290 22,900 3669 943 21325 37,16 1,82 0,33 3738 0,0750 23.05.16 8,550 17,650 16,707 18 1558 m Prima Ind. 1X 16,630 16,510 0,73 4,79 16,603 16,700 16,500 16,700 40 4 61 28,93 1,34 1,51 174 0,2500 09.05.16 Ind Stars It2 wr 1,002 0,950 5,47 31,58 1,002 1,002 1,002 1,002 1 540 541 Ind Stars Italy2 9,735 9,735 — -1,07 9,735 ————— — 7,125 13,140 12,328 81 1557 Buzzi Unic. r nc 12,300 12,100 1,65 5,10 12,140 12,100 11,910 12,330 219 63 764 19,96 0,98 0,62 494 0,0750 23.05.16 16,060 25,500 24,610 932 1353 LC Prysmian 1X 24,420 24,560 -0,57 -0,40 24,337 24,750 24,120 24,830 5028 1436 34957 24,65 4,13 1,73 5274 0,4200 18.04.16 Iniziat. Bresciane 18,100 18,100 — -3,00 18,100 ————— — Innova Italy 1 9,770 9,770 — 0,21 9,770 ————— — C Innovatec 0,074 0,078 -5,15 — 0,074 0,080 0,073 0,080 119 1753110 134067 R It Wine Brands 9,000 9,050 -0,55 3,45 9,000 9,145 9,000 9,145 13 16200 145925 3,020 4,478 4,043 14 1327 m Cad It 1X 4,186 4,172 0,34 16,61 4,146 4,178 4,042 4,230 24 9 39 33,16 0,70 3,62 37 0,1500 09.05.16 2,878 4,818 3,776 142 1027 MD Rai Way 1X 4,120 4,176 -1,34 14,99 4,092 4,156 4,024 4,168 596 241 987 28,58 6,99 3,50 1113 0,1432 23.05.16 Italia Independent 4,252 4,298 -1,07 -28,24 4,252 4,300 4,136 4,310 13 3600 15276 m KI Group 2,718 2,770 -1,88 -0,80 2,718 2,718 2,718 2,718 1 800 2174 3,220 4,990 3,731 208 1066 Cairo Comm. 1X 3,516 3,566 -1,40 -6,64 3,519 3,522 3,502 3,578 398 143 505 42,79 4,07 5,68 473 0,2000 09.05.16 1,605 2,686 1,905 8 1342 Ratti 1X 1,873 1,938 -3,35 4,86 1,930 1,938 1,857 1,938 5 — — 16,07 1,28 5,18 53 0,1000 23.05.16 Leone Film Gr 3,000 3,000 — 12,36 3,000 ————— — 0,846 1,319 1,258 36 6021 SM Caleffi 1X 1,253 —— -0,90 1,253 1,253 1,253 1,253 1 1 1 66,59 1,40 — 20 0,0100 19.05.14 Lucisano Med Gr 1,350 1,388 -2,74 -5,59 1,350 1,350 1,350 1,352 6 6000 8103 0,389 1,084 0,849 413 1564 MD RCS Mediagroup 1X 0,826 0,811 1,85 -1,54 0,825 0,830 0,793 0,838 384 210 173 neg. 4,30 — 430 0,1100 19.05.08 Luve 11,700 11,700 — 4,93 11,700 11,670 11,650 11,700 10 5550 64856 1,721 2,380 2,105 32 1306 Caltagirone 1X 2,148 2,140 0,37 3,52 2,144 2,146 2,130 2,148 12 10 22 5,73 0,25 2,33 258 0,0500 23.05.16 X Mailup Spa 1,720 1,700 1,18 -1,71 1,720 1,720 1,720 1,720 2 3900 6708 19,080 29,740 27,189 387 1221 LC Recordati 1 28,090 27,000 4,04 2,87 27,686 26,990 26,630 28,150 3837 971 26888 29,12 6,66 2,17 5790 0,6000 18.04.16 Masi A. 4,398 4,380 0,41 0,46 4,398 4,398 4,398 4,398 1 500 2199 0,651 1,000 0,768 71 1058 MC Caltagirone Ed. 1X 0,767 0,762 0,72 5,79 0,766 0,761 0,761 0,774 22 20 16 neg. 0,17 — 96 0,0300 21.05.12 0,265 0,374 0,344 581 1238 m Reno De Medici 1X 0,365 0,356 2,38 17,09 0,364 0,356 0,352 0,374 75 311 113 14,04 0,90 1,43 137 0,0052 09.05.16 Mc-Link 5,410 5,410 — 6,08 5,410 ————— — X Modell. Brambilla 3,288 3,240 1,48 -2,09 3,288 3,280 3,280 3,288 3 1800 5912 6,880 10,280 9,416 950 1061 LC Campari 1 9,580 9,540 0,42 2,35 9,540 9,580 9,465 9,605 1484 637 6078 31,59 3,17 0,94 5541 0,0900 23.05.16 100,100 136,300119,858 8 1345 m Reply 1X 121,100 123,300 -1,78 3,45 121,414 123,300 120,300 123,500 285 6 680 20,01 3,84 0,82 1136 1,0000 09.05.16 Mondo TV France 0,105 0,103 2,34 -10,26 0,105 0,105 0,104 0,105 8 117000 12249 1,040 1,980 1,599 43 1527 SM Carraro 1X 1,517 1,482 2,36 -3,16 1,497 1,495 1,472 1,517 18 10 14 neg. 2,43 — 69 0,1650 05.05.08 Mondo TV Suisse 1,145 1,129 1,42 -10,06 1,145 1,130 1,101 1,149 16 15200 17250 0,415 1,335 1,167 2586 1085 m Retelit 1X 1,139 1,132 0,62 8,35 1,127 1,130 1,114 1,143 229 451 508 54,14 1,40 — 185 — Net Insurance 3,820 3,820 — -12,98 3,820 3,820 3,820 3,820 1 1050 4011 4,952 7,290 5,914 489 1333 MD Cattolica Ass. 1X 5,940 5,860 1,37 6,76 5,908 5,880 5,815 5,990 495 297 1756 16,90 0,54 5,92 1030 0,3500 23.05.16 0,147 0,250 0,195 147 1549 SM Ricchetti 1X 0,200 0,199 0,76 18,03 0,201 0,199 0,197 0,206 12 32 6 neg. 0,17 — 16 0,0300 19.05.08 Neurosoft 3,366 3,366 — 22,40 3,366 ————— — m Notorius Pict 0,832 0,910 -8,63 -0,89 0,832 0,910 0,827 0,910 48 159200 135031 11,600 15,650 14,618 10 1580 Cembre 1X 15,000 15,110 -0,73 8,34 15,033 14,960 14,870 15,100 38 25 371 16,04 1,95 3,06 256 0,4600 16.05.16 0,029 0,129 0,036 26365 1228 Risanamento ) 0,036 0,035 0,85 4,17 0,035 0,035 0,035 0,036 127 4026 143 neg. 0,33 — 64 0,1030 19.02.06 Piteco 4,482 4,482 — 3,99 4,482 ————— — 3,300 5,915 4,145 188 1067 m Cementir Hldg. 1X 3,958 3,910 1,23 -6,41 3,927 3,900 3,880 3,964 220 100 392 9,26 0,60 2,55 625 0,1000 23.05.16 Plt Energia 2,604 2,588 0,62 6,46 2,604 2,590 2,564 2,618 25 19500 50639 0,360 0,514 0,429 260 1028 SM Roma A.S. 1X 0,429 0,428 0,28 3,24 0,428 0,425 0,425 0,429 34 76 32 neg. -1,45 — 170 — Poligrafici Printing 0,320 0,320 — 26,91 0,320 ————— — 2,500 3,470 2,974 31 1329 m Centrale Latte d'Italia 1X 2,848 2,808 1,42 -12,20 2,834 2,806 2,806 2,870 15 9 26 76,79 0,60 2,12 40 0,0600 02.05.16 X Primi sui motori 1,712 1,724 -0,70 -8,94 1,712 1,774 1,701 1,775 9 5760 9890 0,510 1,675 0,983 232 6047 SM Rosss 1 1,378 1,321 4,31 140,43 1,382 1,321 1,321 1,448 406 378 522 neg. 6,69 — 16 — Rosetti Marino 33,980 33,980 — -1,99 33,980 ————— — 6,070 8,385 7,920 333 1053 MD Cerved Inf. 1X 8,095 8,055 0,50 2,68 8,092 8,045 8,030 8,130 1015 397 32161098,02 2,81 2,42 1578 0,2300 09.05.16 Safe Bag 1,138 1,110 2,52 22,76 1,138 1,145 1,110 1,199 49 72000 83804 0,015 0,052 0,029 9924 1042 SM Chl 1X 0,037 0,038 -3,95 65,01 0,037 0,040 0,035 0,040 349 12182 454 neg. 38,96 — 11 — S Siti B&T 7,405 7,630 -2,95 -4,88 7,405 7,405 7,405 7,405 1 400 2962 m Smre 5,080 5,310 -4,33 — 5,080 5,325 4,834 5,430 147 88000 444181 0,157 0,233 0,190 208 6023 SM Cia 1X 0,202 0,199 1,41 25,72 0,205 0,206 0,194 0,206 9 20 4 neg. 1,88 1,07 19 0,0022 23.05.16 8,655 11,620 10,495 9 1590 Sabaf 1X 10,420 10,420 — 1,58 10,481 10,500 10,420 10,500 22 2 23 13,43 1,09 4,58 121 0,4800 23.05.16 Softec 3,550 3,550 — 65,89 3,550 ————— — 8,725 14,180 11,761 16 1481 m Saes G. 1X 11,650 11,590 0,52 -2,71 11,611 11,590 11,540 11,680 67 7 79 29,03 2,02 3,27 170 0,3800 02.05.16 Solution 10,500 10,270 2,24 -4,55 10,500 10,500 10,500 10,500 1 120 1260 — ——— 1087 Ciccolella ——————————————— 0,0516 24.05.01 TBS Group 1,600 1,600 — 5,40 1,600 ————— — 6,500 10,790 9,513 12 1505 m Saes G. r nc 9,615 9,560 0,58 0,43 9,603 9,545 9,545 9,620 19 8 77 24,01 1,67 4,13 71 0,3966 02.05.16 TE Wind 0,384 0,384 — -9,34 0,384 ————— — 0,740 1,118 1,073 271 1070 MD Cir 1X 1,085 1,089 -0,37 5,98 1,082 1,090 1,066 1,092 185 423 458 20,46 0,78 4,07 860 0,0440 23.05.16 Tech Value 3,398 3,310 2,66 4,55 3,398 3,398 3,398 3,398 1 360 1223 0,265 0,689 0,402 440 1317 SM Class 1X 0,375 0,375 -0,11 17,07 0,373 0,371 0,369 0,383 25 37 14 neg. 0,83 — 35 0,0100 10.05.10 6,230 10,650 7,238 332 1091 MD Safilo Group 1X 6,335 6,345 -0,16 -20,00 6,324 6,385 6,270 6,385 520 163 1028 neg. 0,40 — 396 0,0850 12.05.08 Triboo Media 2,750 2,688 2,31 1,55 2,750 2,700 2,700 2,782 7 4500 12329 X Vetrya 5,100 5,265 -3,13 -1,64 5,100 5,100 5,080 5,125 6 2205 11247 5,170 9,090 8,524 3896 1475 LC CNH Industrial 1X 8,975 9,025 -0,55 8,31 8,931 8,995 8,805 9,085 3910 3234 28885 neg. 3,89 1,46 12172 0,1300 25.04.16 0,283 0,943 0,506 85202 1247 LC Saipem 1 0,467 0,453 3,13 -13,01 0,466 0,457 0,452 0,474 5901 66790 31117 neg. 1,36 — 4710 0,6800 20.05.13 Visibilia Editor 0,096 0,099 -3,24 28,15 0,096 0,096 0,096 0,096 2 14000 1338 3,900 6,200 5,792 — 1248 Saipem r 5,990 —— 10,72 5,990 — 5,990 5,990 1 — — neg. 17,43 — 1 0,0500 18.05.15 Vita 0,056 0,054 3,90 -6,98 0,070 0,054 0,054 0,056 5 84500 4663 0,310 0,439 0,405 326 1073 MD Cofide 1X 0,401 0,405 -0,91 5,89 0,401 0,400 0,395 0,404 57 319 128 15,43 0,51 3,49 288 0,0140 02.05.16 WM Capital 0,205 0,210 -2,38 -18,33 0,205 0,210 0,205 0,210 3 15000 3120 6,250 9,500 6,801 21 Coima Res 1X 6,870 7,000 -1,86 4,74 6,798 7,070 6,605 7,070 228 75 512 14,18 0,70 — 245 — 2,320 3,942 3,044 942 1075 LC Salini Impregilo 1X 2,962 2,860 3,57 -2,36 2,921 2,888 2,856 2,972 1181 1191 3479 23,80 1,29 1,37 1437 0,0400 23.05.16 Zephyro 7,120 7,120 — -3,78 7,120 ————— — 0,197 0,330 0,252 102 6038 SM Conafi Prestitò 1X 0,242 0,244 -0,70 -3,18 0,237 0,237 0,236 0,244 15 130 31 neg. 0,40 — 11 0,0600 06.05.13 6,135 9,500 7,651 1 1076 Salini Impregilo r nc 7,300 7,220 1,11 -2,91 7,233 7,115 7,115 7,340 8 1 6 58,94 3,20 3,59 12 0,2600 23.05.16 1X 17,260 27,080 24,909 904 1057 LC S. Ferragamo 1X 26,020 26,020 — 15,19 26,026 26,230 25,880 26,230 2349 555 14445 25,43 7,79 1,77 4393 0,4600 23.05.16 4,628 6,835 5,941 187 1100 MD Credem 5,965 5,895 1,19 3,26 5,912 6,050 5,765 6,050 655 342 2019 11,83 0,79 2,54 1965 0,1500 16.05.16 Approfondimenti su www.ilsole24ore.com/indicienumeri 0,285 1,099 0,440 18201 1454 MD C. Valtellinese 1X 0,407 0,407 — 8,75 0,405 0,408 0,395 0,417 1989 14003 5677 3,80 0,21 7,40 450 0,0300 23.05.16 1,201 1,995 1,590 5212 1222 MD Saras 1X 1,449 1,421 1,97 -16,31 1,445 1,421 1,420 1,459 1291 3387 4896 6,15 1,55 11,76 1375 0,1700 23.05.16 OPZIONI 0,751 1,260 1,082 17 1570 SM Csp Int. 1X 1,070 1,070 — 1,41 1,063 1,070 1,050 1,070 9 4 4 18,77 0,49 4,70 35 0,0500 06.06.16 10,800 19,770 18,309 8 1008 MC Save 1X 18,880 18,740 0,75 7,60 18,704 18,770 18,520 18,880 91 6 111 35,41 4,89 2,93 1035 0,5481 02.05.16 2,300 12,230 4,609 600 1312 CTI Biopharma 1X 4,256 4,300 -1,02 9,33 4,252 4,270 4,212 4,342 366 132 563 neg. 2,51 — 120 — 3,102 3,890 3,687 10 6037 m Servizi Italia 1X 3,736 3,720 0,43 4,68 3,736 3,730 3,730 3,740 7 1 3 9,34 0,98 4,02 119 0,1500 25.04.16 Dati al 09.02 Open 12,350 19,700 18,926 12 1068 m Sesa 1X 18,700 18,510 1,03 5,58 18,529 18,570 18,180 18,700 88 14 262 12,10 1,68 2,59 290 0,4800 12.09.16 Base Mese T Prez. Vol. Int. DIRITTI D 7,260 9,725 7,834 161 1123 MD Sias 1X 7,485 7,390 1,29 -7,31 7,475 7,400 7,370 7,530 700 202 1508 10,58 0,96 4,28 1701 0,3200 23.05.16 FTSE MIB 0,224 0,691 0,312 2031 1355 m D'Amico 1X 0,235 0,236 -0,68 -28,97 0,235 0,232 0,232 0,238 160 861 202 2,01 0,28 11,55 101 0,0271 23.05.16 0,012 0,275 0,085 3341 6044 SM Sintesi 1X 0,156 0,128 21,97 973,49 0,147 0,140 0,140 0,156 277 2508 370 neg. 53,36 — 6 0,0078 18.03.93 Vol.tot. 13267 Op.Int. 450410 Unicredit 1,918 3,200 2,731 46 1047 m Dada ) 2,456 2,452 0,16 -20,04 2,452 2,452 2,432 2,492 6 1 3 30,68 0,69 — 41 — 0,520 1,446 1,288 259 1297 SM Snai 1X 1,140 1,152 -1,04 -13,27 1,138 1,168 1,121 1,168 239 207 235 neg. 1,58 — 214 0,0387 24.07.00 17000 Feb C 1927 30 134 Nr. 13 nuove azioni ordinarie (godimento regolare 01/01/2016), prive del 0,895 1,220 0,974 23 1676 Damiani 0,952 0,955 -0,31 -3,27 0,954 0,956 0,952 0,976 6 2 2 14,01 1,18 — 79 — 18500 Feb C 502 56 552 valore nominale, ogni 5 azioni ordinarie possedute (ovvero ogni 5 diritti ) 3,410 4,601 3,752 10566 1115 LC Snam 1X 3,782 3,748 0,91 -4,16 3,760 3,748 3,710 3,784 4203 10452 39296 13,55 2,00 5,49 13161 0,2500 23.05.16 d'opzione posseduti) al prezzo di Euro 8,09. Operazione dal 6/2/17 (giorno dal 13,400 21,180 20,143 33 1089 MD Danieli 1X 19,730 19,680 0,25 2,58 19,758 19,750 19,620 19,900 170 18 363 18,19 0,90 0,51 808 0,1000 07.11.16 18600 Feb C 348 38 86 1,127 2,650 2,430 194 1276 m Sogefi 1X 2,090 2,056 1,65 -14,90 2,060 2,056 2,022 2,094 260 191 393 223,54 1,44 — 246 0,1300 29.04.13 18600 Feb C 424 64 86 quale il titolo quota “ex diritto di opzione”) al 23/2/17 inclusi. Trattazione dei 10,550 16,080 15,195 43 1090 Danieli r nc 15,000 14,890 0,74 -0,30 15,002 15,050 14,930 15,050 125 11 166 13,81 0,69 0,80 606 0,1207 07.11.16 6,890 9,795 8,188 9 1618 Sol 1X 8,450 8,550 -1,17 9,39 8,531 8,515 8,450 8,600 26 4 34 23,85 1,75 1,41 774 0,1200 23.05.16 18700 Feb C 251 144 183 diritti in Borsa dal 6/2/17 al 17/2/17 inclusi. 12,520 20,670 19,146 44 1018 m Datalogic 1X 20,320 19,900 2,11 10,45 20,405 20,030 19,940 20,670 336 52 1064 29,41 4,00 1,23 1193 0,2500 09.05.16 0,264 0,660 0,374 174 1032 SM Sole 24 Ore sp 0,362 0,363 -0,30 -0,64 0,363 0,363 0,361 0,368 19 29 11 neg. 0,56 — 16 0,0980 04.05.09 18700 Feb C 353 36 69 Fattore di rettifica AIAF az. Ord.: 0,50112555 18,450 27,600 22,947 48 1072 MD De' Longhi 1X 23,180 23,360 -0,77 3,35 23,225 23,380 23,110 23,400 498 61 1417 23,22 3,85 1,89 3472 0,4400 18.04.16 9,500 11,100 10,794 12 Space2 1X 10,850 10,750 0,93 1,71 10,810 10,700 10,700 10,850 3 2 251091,86 1,09 — 333 — 18750 Feb C 320 301 595 Fattore di rettifica AIAF az. Risp.: 0,74080327 m X 18800 Feb C 161 184 254 Tabella della parità dei diritti: 0,993 1,289 1,209 155 1003 Dea Capital 1 1,161 1,162 -0,09 -3,50 1,162 1,176 1,152 1,176 91 49 57 8,68 0,65 9,39 356 0,1200 16.05.16 0,082 0,270 0,131 565 1283 SM Stefanel 1X 0,128 0,130 -1,38 -7,57 0,129 0,130 0,128 0,133 15 79 10 neg. 5,13 — 11 0,0400 08.05.06 Az. Diritto Az. Az. Diritto Az. 41,660 62,450 56,769 67 1598 MD Diasorin 1X 56,550 57,000 -0,79 1,33 56,840 57,000 56,450 57,100 613 42 2409 31,67 5,42 1,14 3180 0,6500 23.05.16 145,000 145,000145,000 — 1550 Stefanel r nc ——————————————— 0,0750 08.05.06 18800 Feb C 287 119 132 Ex az. ordinaria piena Ex az. ordinaria piena 3,820 16,790 13,010 100 1326 m Digital Bros 1X 11,070 11,200 -1,16 -18,28 11,051 11,270 10,900 11,450 402 58 639 12,44 3,23 1,18 156 0,1300 12.12.16 18900 Feb C 88 68 204 4,480 13,610 11,475 5142 1596 LC STMicroelectr. ) 12,850 13,040 -1,46 18,83 12,806 13,180 12,570 13,240 10606 7918 101400 74,54 2,71 1,73 11668 0,1650 19.12.16 18900 Feb C 229 53 89 20,200 31,486 51,686 13,700 14,586 28,286 0,600 2,160 0,954 278 1351 m Dmail Gr. 1X 0,620 0,631 -1,67 -48,64 0,637 0,648 0,617 0,669 192 434 276 neg. -1,60 — 70 0,1000 19.05.08 19,700 30,186 49,886 13,200 13,286 26,486 T 19000 Feb C 41 57 117 19,200 28,886 48,086 12,700 11,986 24,686 E 2,508 4,030 3,761 185 6022 MC Tamburi Inv. 1X 3,966 3,928 0,97 9,16 3,924 3,882 3,860 3,968 207 107 420 22,98 1,59 1,55 580 0,0610 30.05.16 19000 Feb C 179 523 2400 18,700 27,586 46,286 12,200 10,686 22,886 0,585 0,797 0,773 152 1275 Edison r nc 1X 0,770 0,753 2,26 1,78 0,767 0,759 0,759 0,774 37 39 30 neg. 0,02 — 84 0,0500 14.04.14 19100 Feb C 18 54 148 18,200 26,286 44,486 11,700 9,386 21,086 0,385 6,530 3,523 966 1031 Tas 1X 4,380 4,328 1,20 189,52 4,447 4,418 4,320 4,600 567 251 1117 neg.357,16 — 186 1,1694 05.05.03 19100 Feb C 136 47 68 17,700 24,986 42,686 11,200 8,086 19,286 0,611 1,080 0,797 293 1099 MD Ed. Espresso 1X 0,776 0,768 1,11 5,66 0,771 0,773 0,766 0,778 89 104 80 18,71 0,54 — 318 0,0629 21.05.12 3,500 5,020 4,715 733 MD Technogym 4,732 4,754 -0,46 7,00 4,762 4,754 4,650 4,804 670 251 1196 34,43 22,24 — 952 — 19250 Feb C 86 285 915 17,200 23,686 40,886 10,700 6,786 17,486 0,060 0,126 0,089 843 1138 SM Eems ) 0,089 0,088 1,03 0,03 0,088 0,089 0,088 0,089 12 115 10 0,91 -10,77 — 4 — 3,892 5,000 4,677 25 m Tecnoinvestimenti 1X 4,898 4,850 0,99 8,09 4,882 4,878 4,806 4,900 20 40 196 20,48 2,93 — 226 — 19300 Feb C 73 50 77 16,700 22,386 39,086 10,200 5,486 15,686 m X 16,200 21,086 37,286 9,700 4,186 13,886 37,191 55,029 48,091 67 1359 EI Towers 1 48,870 49,000 -0,27 3,13 48,802 49,000 48,300 49,000 808 74 3618 28,87 2,26 2,10 1379 1,1000 18.05.15 0,627 1,169 0,830 85474 1193 LC Telecom Italia 1X 0,825 0,819 0,73 -2,83 0,817 0,825 0,806 0,828 6788 80359 65641 neg. 0,98 — 12419 0,0200 22.04.13 19500 Feb C 35 126 1988 15,700 19,786 35,486 9,200 2,886 12,086 8,885 25,210 23,056 35 1346 m El.En 1X 21,790 22,000 -0,95 -6,17 21,871 22,000 21,680 22,000 289 25 545 29,37 2,48 1,37 422 1,2000 23.05.16 0,502 0,937 0,681 17065 1260 Telecom It. r nc 0,675 0,677 -0,30 -2,51 0,671 0,677 0,662 0,678 2140 20820 13979 neg. 0,81 4,10 4047 0,0275 20.06.16 19750 Feb C 12 156 631 15,200 18,486 33,686 8,700 1,586 10,286 1,391 2,048 1,765 30 1188 m Elica 1X 1,640 1,621 1,17 -10,19 1,648 1,621 1,621 1,667 25 16 26 16,86 0,93 0,59 104 0,0098 23.05.16 1X 20000 Feb C 3 31 3073 14,700 17,186 31,886 8,200 0,286 8,486 8,530 17,440 16,702 2115 1194 LC Tenaris 15,990 15,730 1,65 -6,35 15,920 15,730 15,730 16,050 4110 2433 38742 neg. 1,75 2,60 18794 0,4133 23.05.16 17000 Mar C 1982 29 6330 0,593 0,980 0,932 74 1613 m Emak 1X 0,980 0,953 2,83 6,17 0,971 0,960 0,959 0,980 86 200 195 18,00 0,95 2,57 159 0,0250 06.06.16 3,828 5,120 4,264 7246 1360 LC Terna 1X 4,346 4,302 1,02 -0,89 4,324 4,300 4,264 4,358 5373 9730 42070 14,59 2,62 4,63 8691 0,2000 20.06.16 14,200 15,886 30,086 7,700 — 7,700 X 18000 Mar C 1110 35 4122 Quotazione diritti: 11,3000 ¤ che corrisponde ad un valore dell’azione 2,936 3,846 3,335 770 1064 Enav 1 3,200 3,210 -0,31 -2,28 3,213 3,200 3,180 3,244 1378 1212 3894 26,34 1,60 — 1741 — 0,624 1,607 0,898 268 6049 m TerniEnergia 1X 0,868 0,875 -0,80 1,56 0,874 0,869 0,857 0,889 39 65 56 19,44 0,69 2,86 38 0,0250 23.05.16 18500 Mar C 745 78 3877 ordinaria di 12,4362 ¤ contro una quotazione odierna di 12,5700 ¤ 3,330 4,242 4,056 39089 1575 LC Enel 1X 4,038 3,982 1,41 -3,66 4,018 3,996 3,984 4,044 12579 44523 178890 18,60 1,26 4,48 40849 0,1800 23.01.17 0,441 0,651 0,552 87 1038 m Tesmec 1X 0,548 0,550 -0,27 1,64 0,548 0,544 0,542 0,556 10 9 5 8,47 1,08 4,56 59 0,0250 23.05.16 1,972 3,190 2,861 8 6048 MC Enervit 1X 2,990 2,990 — 14,55 2,962 2,902 2,902 2,990 8 — — 291,65 2,58 1,01 53 0,0300 23.05.16 0,037 0,060 0,048 15415 1553 SM Tiscali 1X 0,048 0,048 -0,21 4,80 0,048 0,048 0,047 0,048 234 6508 311 neg. -1,24 — 150 — LEGENDA 10,930 15,920 15,117 13266 1525 LC Eni 1X 14,360 14,140 1,56 -7,37 14,294 14,220 14,100 14,420 11135 15410 220262 neg. 1,00 5,60 51945 0,8000 23.05.16 45,620 75,900 65,174 186 1331 MD Tod's 1X 65,700 64,850 1,31 5,98 65,611 65,500 65,050 66,000 601 45 2961 23,41 2,52 3,05 2171 2,0000 23.05.16 2,354 4,800 3,866 107 1007 ePRICE 1X 3,880 3,810 1,84 -0,28 3,873 3,804 3,804 3,924 189 41 158 neg. 1,89 — 159 — 12,320 16,250 14,277 2 1837 Toscana Aeroporti 1X 14,000 14,340 -2,37 -0,48 14,078 14,190 13,960 14,490 33 6 85 30,83 2,37 3,01 262 0,4240 09.05.16 BORSA ITALIANA Nelle colonne Dividendo Lordo e Data Stacco, l’ultimo dividendo – 8,880 11,883 10,311 187 1576 MD Erg 1X 10,400 10,390 0,10 1,64 10,401 10,370 10,330 10,460 469 192 1998 75,80 0,96 4,81 1564 1,0000 23.05.16 CALENDARIO DI BORSA: Febbraio 2017: Venerdì 17 (ore 8,45): storicamente – distribuito. X : Dati di bilancio 2015. 1 : bilancio 0,778 1,880 1,051 1044 1511 MD Trevi 1X 0,990 0,970 2,01 -0,07 0,973 0,970 0,956 0,990 333 599 583 neg. 0,28 — 160 0,0700 06.07.15 scadenza futures su azioni e opzioni; scadenza futures su indice; consolidato. z : dati di bilancio post fusione. # : L’importo distribuito 0,041 0,080 0,056 687 1154 SM Ergycapital 1X 0,054 0,054 0,56 -5,44 0,055 0,054 0,054 0,056 17 247 13 neg. 0,77 — 9 — 6,855 9,450 8,572 50 1063 m Txt e-solutions 1X 8,580 8,660 -0,92 14,85 8,598 8,700 8,500 8,860 114 24 209 28,81 3,33 2,91 112 0,2500 16.05.16 revisione/ribilanciamento indici S&P/Mib, Midex, All Star. Giorni di è relativo ad un acconto per l’anno successivo. neg.: L’ultimo bilancio 4,558 8,800 6,998 62 1104 m Esprinet 1X 6,900 6,795 1,55 -2,60 6,888 6,650 6,650 7,040 263 52 359 11,90 1,22 2,18 361 0,1500 09.05.16 Borsa chiusa: 4, 5, 11, 12, 18, 19, 25, 26. è in perdita. LC: Titolo appartenente all’indice FTSE MIB. m: Società 0,856 1,145 0,947 20 6025 SM Eukedos 1X 0,923 0,935 -1,28 -8,27 0,924 0,927 0,905 0,940 36 48 45 neg. 0,69 — 21 — U ORARI: per tutti gli strumenti sul mercato MTA (inclusi quelli negoziati appartenente al "segmento titoli con alti requisiti (STAR)". MD: Titolo 1,080 1,696 1,476 183 1088 m Eurotech 1X 1,334 1,319 1,14 -11,84 1,325 1,297 1,297 1,346 114 143 190 neg. 0,45 — 47 — 1,903 6,150 3,194 18942 1287 LC UBI Banca 1X 3,140 3,030 3,63 18,25 3,083 3,054 2,994 3,168 6194 13054 40245 25,78 0,30 3,57 3010 0,1100 23.05.16 nel segmento STAR e MTA International): 8,00-9,00 Asta di apertura; appartenente all’indice FTSE Mid Cap. SM: Titolo appartenente 8,534 25,357 13,425 49687 1082 LC Unicredit 1X 12,570 12,400 1,37 -9,59 12,392 12,350 12,150 12,630 32718 35138 435414 4,52 0,15 4,85 7655 0,1200 18.04.16 9,00-17,25 Negoziazione continua; 17,25-17,30 Asta di chiusura. all’indice FTSE Small Cap. MC: Titolo appartenente all’indice FTSE 23,130 44,630 42,549 536 1627 LC Exor 1X 43,680 43,600 0,18 5,98 43,400 43,550 42,790 43,810 2670 439 19068 14,05 1,03 0,81 10460 0,3500 20.06.16 NOTE: In neretto i titoli appartenenti al paniere dell’indice S&P/Mib. Micro Cap. d: Dividendo. Il calcolo della var. % rispetto al giorno 0,590 0,887 0,785 200 1081 m Exprivia 1X 0,752 0,739 1,69 8,56 0,742 0,748 0,731 0,752 23 48 36 8,53 0,52 2,87 39 0,0213 25.04.16 36,670 61,561 41,294 3 1083 Unicredit r nc 42,700 43,370 -1,54 1,44 43,104 42,310 42,020 45,490 60 2 103 15,72 0,53 2,06 11 0,1200 18.04.16 Dividendi: i dividendi di STMicroelectronics, Tenaris e BB Biotech, precedente e di quella annua non tiene conto del dividendo 1,909 4,736 3,509 3720 1352 LC Unipol 1X 3,324 3,312 0,36 -4,00 3,282 3,352 3,246 3,352 2150 3331 10933 8,66 0,43 5,48 2355 0,1800 23.05.16 sono espressi in Euro al cambio Euro/US $ ed Euro/Franco Svizzero distribuito; f: Frazionamento; g: Assegnazione gratuita; o: Stacco F 1,250 2,338 2,023 7293 1243 LC UnipolSai 1X 1,900 1,893 0,37 -8,53 1,866 1,903 1,842 1,909 4776 10569 19731 7,42 0,84 8,04 5280 0,1500 23.05.16 alla data di chiusura del bilancio o, in caso di chiusura dei mercati, diritto opzione; r: Raggruppamento; s: Scissione; st: Dividendo 0,650 1,116 0,966 721 1124 m Falck Renew 1X 0,982 0,966 1,66 4,95 0,977 0,971 0,965 0,984 156 307 300 53,96 0,60 4,61 285 0,0450 09.05.16 dell’ultimo giorno lavorativo precedente. Le medie mobili sono straordinario; sp: azioni di categoria speciale, per maggiori dettagli calcolate tenendo conto solo dei giorni in cui sono stati effettuati 27,910 61,200 57,397 514 1012 Ferrari 1X 60,950 61,000 -0,08 9,72 60,719 61,000 60,050 61,150 3164 495 30071 40,91-468,69 0,76 11775 0,4600 23.05.16 V consultare il sito www.gruppoilsole24ore.com. Abbreviazioni: c, 14,310 22,114 16,357 6 6032 MC Valsoia 1X 15,880 15,680 1,28 0,02 15,897 15,920 15,810 15,960 13 2 27 13,88 3,11 1,89 166 0,5500 02.05.16 scambi sul titolo. Per le quantità i valori si intendono in migliaia. Il conv: convertibile; p, priv: privilegiata; r, risp: risparmio; r nc: 0,340 0,569 0,500 449 6066 SM FNM 1X 0,494 0,494 -0,04 1,19 0,493 0,505 0,486 0,505 55 243 120 10,65 0,61 2,84 215 0,0140 29.06.15 numero di azioni dei titoli in fase di aumento di capitale 1,060 1,310 1,131 5 1308 MC Vianini 1X 1,091 1,104 -1,18 -2,79 1,094 1,100 1,091 1,100 3 1 1 67,46 0,30 1,83 33 0,0200 23.05.16 risparmio non convertibile; n.r.: non rilevato; n.s.: non signific. 4,890 10,700 9,682 26128 1111 LC FCA-Fiat Chrysler 1X 10,180 9,920 2,62 15,28 10,017 9,950 9,815 10,210 13766 18333 183629 58,09 1,21 — 15305 0,0900 18.04.11 (contrassegnati dalle apposite note) resta invariato fino all’avvenuta quando il rapporto supera mille. m X pubblicazione del nuovo numero sul Listino Ufficiale della Borsa 3,836 7,015 6,006 40 1335 m Fidia 1X 6,330 6,330 — 13,86 6,352 6,330 6,300 6,420 26 4 26 11,95 1,96 6,30 33 0,4000 16.05.16 7,135 10,960 10,455 42 1310 Vittoria 1 10,730 10,600 1,23 4,57 10,544 10,450 10,400 10,860 258 72 754 10,06 1,03 1,90 710 0,2000 02.05.16 WARRANT: (1) Prezzo di chiusura: Closing Price. (2) Il delta è la Italiana. Il numero delle azioni considerato nel calcolo degli indicatori variazione del valore nel prezzo del warrant dovuta ad una variazione 1,222 2,300 1,471 104 1211 Fiera Milano 1X 1,394 1,399 -0,36 -1,75 1,395 1,418 1,379 1,418 37 22 30 98,95 1,19 — 100 0,2000 07.05.12 Y di cui alle note (4) (5) e (10) è dato dal totale delle azioni che di un centesimo di Euro nel prezzo dell’azione sottostante. (3) Valore 9,300 14,150 13,500 31 1071 m Fila 1X 13,460 13,610 -1,10 0,73 13,612 13,600 13,350 13,700 170 144 1950 neg. 2,99 0,66 472 0,0900 23.05.16 19,000 34,400 25,922 824 1284 LC Yoox Net-A-Porter 1X 23,910 23,450 1,96 -12,19 23,733 23,500 23,450 23,950 3445 765 18167 191,23 1,56 — 2158 — compongono il capitale sociale. teorico è il valore del warrant che si ottiene in base al modello 0,261 0,585 0,536 3360 1062 MD Fincantieri 1X 0,542 0,554 -2,26 14,83 0,540 0,555 0,523 0,557 664 2401 1295 neg. 0,80 — 913 — LEGENDA: I prezzi esposti nella pagina sono arrotondati alla terza cifra probabilistico adottato (modello binominale per il calcolo di Z decimale. (1) Minimi e massimi: calcolati a partire dal 4.1.2016, fino 4,568 7,550 5,517 2185 1056 LC FinecoBank ) 5,495 5,480 0,27 1,82 5,458 5,490 5,405 5,510 1479 1319 7199 15,63 4,86 4,67 3312 0,2550 18.04.16 un’opzione di stile americano) e che tiene conto del livello dei tassi di 4,900 6,055 5,698 29 1239 m Zignago Vetro 1X 5,770 5,725 0,79 5,14 5,772 5,730 5,655 5,810 111 34 197 17,49 3,49 4,07 508 0,2350 09.05.16 all’ultima seduta, sui prezzi minimi e massimi assoluti di interesse, dividendi e variabilità registrata dai prezzi del titolo contrattazione. In grassetto se si sono verificati nell’ultima seduta. (2) 0,983 3,200 2,041 150 1077 FullSix 1X 2,832 2,790 1,51 111,15 2,800 2,868 2,728 2,878 93 46 129 222,06 4,30 — 31 — sottostante negli ultimi 9 mesi. Il valore teorico viene inoltre calcolato 0,008 0,041 0,027 11896 1314 SM Zucchi 1X 0,034 0,031 9,06 63,51 0,033 0,032 0,031 0,034 550 25864 857 neg. -2,11 — 13 0,2500 24.05.04 Dividendo lordo: l’ammontare percepito dal possessore di ogni azione nell’ipotesi di esercizio del warrant alla data di scadenza. (4) Prezzo inclusi gli eventuali acconti e l’eventuale parte straordinaria di G 0,115 0,265 0,224 26 1340 Zucchi r nc ——————————————— 0,0300 19.05.08 d’esercizio riferito alla singola azione. (A) Prezzo di esercizio: ¤7,00 se dividendo. (3) Prezzo di chiusura ovvero Closing Price. (4) Variazione 0,381 0,860 0,513 265 1369 SM Gabetti Prop. S. 1X 0,516 0,507 1,78 4,46 0,513 0,516 0,501 0,517 22 34 17 neg. 1,92 — 30 0,0700 15.05.06 esercitato in ottobre 2016; ¤7,20 se esercitato in ottobre 2017. Elaborazione a cura de Il Sole 24 Ore su dati forniti da BIt Market Services percentuale del prezzo di chiusura rispetto a quello della seduta CONVERTIBILI: Valuta di regol.: 3 giorni. Rendimento effettivo a 2,216 3,700 3,034 19 1332 SM Gasplus 1X 2,990 2,970 0,67 24,03 3,021 3,088 2,990 3,088 6 2 5 19,03 0,61 3,31 136 0,1000 23.05.16 precedente. (5) Variazione percentuale del prezzo VWAP rispetto a scadenza della componente obbligazionaria, inteso come rendimento 1,355 3,284 3,017 38 1607 m Gefran 1X 3,200 3,022 5,89 11,22 3,190 3,050 3,048 3,284 308 210 671 neg. 0,73 — 46 0,1500 30.04.12 quello dell’ultima seduta dell’anno precedente. In grassetto se il titolo WARRANT CONVERTIBILI "to worst", ossia se callable il rendimento è calcolato alla data di è entrato nel listino dopo l’inizio dell’anno (anche nella tabella AIM), 9,760 16,820 14,475 12578 1131 LC Generali 1X 14,500 14,390 0,76 1,78 14,433 14,460 14,270 14,610 9322 9648 139243 11,09 0,96 4,99 22513 0,7200 23.05.16 esercizio CALL più prossimo. (1) Il premio di conversione indica lo in tal caso come prezzo base viene utilizzato quello di collocamento o X Date P.Vwap Pr.Chi. Rend. Pr./Sc. Qt ¤ svantaggio, lo sconto rappresenta il vantaggio derivante dalla 1,790 4,060 2,080 1161 1006 MD Geox 1 2,020 1,903 6,15 -10,04 1,965 1,923 1,904 2,020 983 1757 3454 50,90 1,37 3,05 509 0,0600 23.05.16 Prz Prz Prz Contr Prz Rap. Val. quello teorico. (6) VWAP: Volume Weghted Average Price, il prezzo conversione immediata in azioni. mneg: molto negativo. n.s.: non 0,024 0,098 0,046 4123 1361 SM Gequity ) 0,065 0,060 8,36 111,12 0,061 0,060 0,057 0,066 256 6409 393 neg. 6,64 — 7 0,0362 18.06.01 God. Titolo 09.02 09.02 Eff.ld (1) % (mlg) medio ponderato calcolato sui dati dell'intera seduta di negoziazione, 2016-2017 vwap ¤ vwap ¤ chi. ¤ Min ¤ Max ¤ Quant. tot.in Data eserc. di Delta teorico significativo. 0,680 1,070 0,984 73 1622 SM Grandi Viaggi ) 0,988 1,000 -1,20 4,34 0,991 1,000 0,980 1,009 30 38 38 44,16 0,63 — 47 0,0300 07.04.08 26-06 Bomi 6% 15-20 (*) —— 6,14 104,78 — comprese le fasi di asta. (7) Prezzo/Utile per azione. L’utile Min ¤ Max ¤ Z Azioni 09.02 08.02 (1) 09.02 09.02 totali mlg¤ Scad. ¤ (4) (WxA) (2) ¤(3) considerato è il risultato d’esercizio dopo le imposte. Il bilancio preso OPZIONI: La tabella delle opzioni include una selez. dei contratti più 0,076 0,737 0,161 563 1253 Gr. Waste Italia 1X 0,158 0,160 -1,62 1,52 0,159 0,159 0,157 0,160 19 96 15 neg. 0,49 — 9 0,0100 02.06.14 26-10 Cdr 6% 21 (*) —— 6,09 67,94 — in considerazione è l’ultimo approvato dall’assemblea degli azionisti. scambiati. A parità di volumi i contratti vengono scelti sulla base del numero delle pos. aperte (open interest). Base: prz di esercizio (strike) 0,026 0,050 1079 Aedes 20 0,037 0,036 0,038 0,035 0,038 15000 1 07.07.20 0,690 3 0,34 — 15-07 CdR Advance 14-19 6,5% (*) —— 6,63 67,85 — (8) Dividendo/Prezzo. Il dividendo utilizzato è quello dell’esercizio H dell’opzione; nel caso dei contratti su indice di Borsa è espresso in X 30-06 Chl 14-18 6% 101,40 102,39 3,15 1247,24 6 precedente fino al giorno di annuncio del dividendo relativo al nuovo 1,845 2,676 2,225 1871 1251 MD Hera 1 2,250 2,250 — 2,69 2,247 2,266 2,224 2,270 2705 4297 9653 18,59 1,42 4,01 3346 0,0900 20.06.16 16-03 Digitouch 15-20 6% (*) —— 5,95 106,51 — bilancio. Da tale momento il calcolo viene effettuato sulla base del punti indice, nel caso di contratti su azioni è espresso in Euro. T: 0,094 0,467 1363 Caleffi 20 — 0,361 0,370 ———— 30.06.20 1,350 1 0,57 0,039 tipologia dell’opzione, C (call) se è un diritto a comprare; P (put) se è 20-05 Energy Lab 14-19 7% (*) —— 7,20 213,79 — dividendo annunciato (provvisorio) sino allo stacco della cedola per I un diritto a vendere. Prez: prezzo di chiusura, è espresso in punti 03-08 Energy Lab 5% 16-21 (*) —— 5,00 136,92 — l’esercizio appena chiuso, da allora verrà utilizzato il dividendo 0,611 0,882 0,729 1038 1036 MD Imm. Grande Dis. 1X 0,734 0,716 2,51 0,43 0,727 0,719 0,711 0,740 422 1557 1132 12,95 0,58 5,50 591 0,0400 23.05.16 ordinario definitivo; per le società che hanno effettuato aumenti di indice nel caso di opzioni sugli indici e in Euro nel caso di opzioni su —— Fope 19 —— 0,020 ———— 29.11.19 3,190 10 —— 30-11 Fope 4,5% 16-21 (*) —— 3,80 31,18 — 40,100 66,800 61,033 46 1515 m Ima 1X 64,750 65,700 -1,45 13,23 65,152 65,750 64,500 66,200 1268 70 4576 36,59 16,09 2,15 2558 1,4000 23.05.16 capitale il dividendo viene rettificato; per quelle che distribuiscono azioni. Viene calcolato sulla media dei prezzi, o quotazioni, degli 0,318 0,456 0,375 230 1001 SM Immsi 1X 0,358 0,351 1,97 -1,88 0,356 0,351 0,351 0,359 10 23 8 neg. 0,46 4,21 121 0,0150 23.05.16 31-12 Frendy Energy 13-18 (*) 81,50 81,50 11,50 90,71 2 dividendi riferiti a più anni, viene utilizzata la quota riferita all’ultimo ultimi minuti di contrattazione. Vol: volume. Numero dei contratti 0,001 0,005 1362 Gequity 19 0,004 0,004 0,004 0,004 0,005 620000 3 31.01.19 0,050 1 0,83 0,540 31-03 Gequity 4% 16-21 —— 7,43 -26,06 — esercizio. Allo stesso modo viene considerato il solo dividendo standard scambiati nel corso della seduta. Open Int.: open interest. É il 0,102 0,304 0,225 370 6031 MC Industria e Inn. 1X 0,229 0,231 -0,91 71,67 0,231 0,232 0,229 0,232 22 118 27 neg. -0,70 — 5 — 05-12 Mod.Brambilla 14-19 7%(*) —— 6,58 -5,54 — ordinario per le società che hanno distribuito una quota di dividendo num. dei contratti in essere (ancora aperti) dello stesso tipo. Il numero 0,184 0,315 0,220 245 1269 SM Intek Group 1X 0,205 0,208 -1,54 0,17 0,205 0,208 0,202 0,208 24 98 20 13,17 0,18 — 71 0,0110 09.05.11 31-07 Piteco 4,5% 15-20 (*) —— 1,79 2,14 — straordinario dal punto di vista "borsistico". Per i titoli contrassegnati di titoli sottostanti ad ogni contratto è il seguente: Buzzi Unicem, Exor, 1,000 1,200 Innova Italy1 — 1,200 1,200 ———— 19.10.20 9,500 -—— Generali, Italcementi, Gtech, Prysmian, Tod’s 100; Acea, Ansaldo, 0,320 0,482 0,358 44 1270 Intek Group r nc 0,342 0,348 -1,64 -2,06 0,337 0,340 0,335 0,346 23 48 16 21,63 0,30 — 17 0,0724 09.05.11 06-12 Psm 7% 15 (*) —— -3,32 309,99 — con (st) è stato messo in pagamento anche un dividendo straordinario (di qualunque natura esso sia) che viene incluso nel dividendo lordo di Atlantia, Autogrill, Azimut, Enel, Eni, Erg, Diasorin, Fiat, Finmeccanica, m X 30-06 Sias 05-17 2,625% 100,66 100,66 0,86 43,02 13 10,300 18,740 17,009 239 1554 Interpump 1 18,540 18,690 -0,80 19,52 18,538 18,700 18,350 18,700 1219 283 5242 17,16 3,27 1,02 2018 0,1900 23.05.16 0,550 1,575 1098 Space2 1,599 1,575 1,600 1,461 1,600 5040 8 31.07.20 9,500 -—— cui alla nota (2). (9) Capitalizzazione in mln ¤: La capitalizzazione Geox, Luxottica, Mediobanca, Mediolanum, Pirelli C., Saipem, S. 1,522 3,058 2,354 118522 1186 LC Intesa Sanpaolo ) 2,148 2,138 0,47 -11,29 2,142 2,150 2,116 2,164 16340 109553 234617 11,56 0,74 — 33965 0,1400 23.05.16 31-03 Siti 4% 16-21 (*) —— 5,47 24,51 — viene calcolata utilizzando il prezzo VWAP. I ratio di bilancio sono Ferragamo, STMicroelectronics, Tenaris, Ubi Banca, Unipol 500; B.ca 04-10 TE Wind 13-18 6% (*) —— 5,46 323,94 — Popolare Em. Romagna, B.co Popolare, Campari, Enel Green Power, 1,460 2,812 2,195 7424 1187 Intesa Sanp. r nc 2,052 2,048 0,20 -8,20 2,047 2,066 2,026 2,070 2083 7182 14703 11,05 0,70 7,38 1909 0,1510 23.05.16 0,290 0,462 1364 Tamburi 20 0,435 0,417 0,425 0,435 0,436 5855 3 30.06.20 4,150 1 0,49 — calcolati utilizzando i prezzi non arrotondati. 3,692 5,085 4,421 330 1069 MD Inwit 1X 4,510 4,380 2,97 1,79 4,479 4,368 4,350 4,518 512 901 4015 42,71 1,86 2,11 2688 0,0945 23.05.16 (*) Titoli quotati al mercato AIM. SIMBOLI: (1) Multipli di bilancio calcolati su dati approvati dal Cda Fondiaria-Sai, Intesa-Sanpaolo, Intesa-Sanpaolo r, Mediaset, ma non dall’Assemblea. | i rapporti borsistici: p/u, p/mez. propri, Mondadori, Parmalat, Saras, Snam Rete Gas, Telecom It., Telecom It. r, 1,582 2,130 1,853 5 1555 m Irce 1X 1,845 1,860 -0,81 3,51 1,847 1,878 1,845 1,878 5 2 4 17,62 0,40 1,62 52 0,0300 23.05.16 Fonte: Thomson Reuters Div/p, sono stati calcolati utilizzando i dati annunciati nei vari CdA. Unicredit 1000; A2A, B.P. Milano, Monte Paschi, Terna 5000.

Venerdì www.ilsole24ore.com 10 Febbraio 2017 IL GIORNALE DEI PROFESSIONISTI t @24NormeTributi

CONDOMINIO E PRECOMPILATA CONTROLLI PER MALATTIA Amministratori, Boeri: reperibilità così l’invio dati di 7 ore per tutti Saverio Fossati upagina 31 Matteo Prioschi e Gianni Trovati upagina 32

Principi contabili. Con il criterio introdotto dal Dlgs 139/15 è possibile omettere i dati che non impattano sulla rilevazione veritiera Milleproroghe. Trovate le coperture Stop alla restituzione La rilevanza snellisce i bilanci dello 0,1% sulle pensioni Per le rimanenze via libera ai metodi dei costi standard, del prezzo al dettaglio e del valore costante incassate nel 2015

L'introduzione del principio dei principi contabili, ha esem- cedente del principio. Davide Colombo re con un testo blindato alla Ca- generale della rilevanza ha com- plificato alcune casistiche relati- Cosa diventa irrilevante In ogni caso l'utilizzo dei cri- Marco Mobili mera. Ha incassato il primo sì la portato l'eliminazione, in quan- ve al principio in questione. teri alternativi non deve com- ROMA proroga per un altro anno di to ridondanti, dei riferimenti a Il principio di rilevanza, anche portare differenze rilevanti ai fi- pNessuna restituzione del- cassa integrazione per i dipen- tale principio presenti, in parti- prima dell'aggiornamento, era ATTREZZATURE E UTENSILI SOGGETTI A USURA ni valutativi rispetto ai metodi lo 0,1% sulle pensioni incassate denti dei partiti. Sì anche alla colare, nell'articolo 2427 relati- già contenuto in alcuni principi tradizionali. nel 2015 in virtù del differenziale stabilizzazione dei precari del- vo al contenuto della nota inte- contabili. Per esempio nell'Oic 13 La società Alfa, rinnova iniziale, pertanto, resta Anche l'Oic 16, Immobilizza- tra inflazione programmata ed l’Istituto superiore di sanità: grativa, nonché del numero 12 (Rimanenze) con riferimento costantemente alcune immutato e il costo di acquisto zioni materiali, richiama il prin- effettiva per quell’anno (la pri- 230 saranno assunti subito e a dell'articolo 2426, chiaro esem- all'adozione dei costi standard e attrezzature e utensili di scarso sostenuto per l'attrezzatura cipio di rilevanza per l'applica- ma era stata calcolata sullo breve dovrebbe essere risolto pio di applicazione del principio degli altri metodi alternativi a valore unitario soggetti a usura: rinnovata è imputato nel conto zione dell'aliquota di ammorta- 0,3%, la seconda sullo 0,2%). Il anche il destino dei lavoratori di rilevanza alla valutazione del- quelli previsti dal Codice civile: l'ammontare della dotazione economico mento ridotta alla metà nell'eser- governo ha mantenuto l’impe- Istat. E via libera pure al rinvio le voci di bilancio. con l'aggiornamento i concetti cizio di acquisizione del cespite gno annunciato dal ministro del delle nuove norme antincen- La relazione al decreto precisa sono stati rafforzati. se la quota così ottenuta non si di- Lavoro, Giuliano Poletti, e ieri dio, anche per gli alberghi, non- Franco Roscini Vitali che il principio consente di mi- Infatti, il principio contabile scosta significativamente da ha depositato in commissione ché alla proroga dei termini per pIl bilancio di esercizio de- gliorare l'informazione fornita contiene alcune precisazioni re- RIMANENZE E COSTI STANDARD quella calcolata a giorni/mesi. Affari costituzionali al Senato il personale precario dell’Anti- ve esporre le informazioni dal bilancio nei limiti in cui impe- lative ai “metodi alternativi” che, Sempre l'Oic 16 declina il prin- l’emendamento al Dl Millepro- trust. In materia di lavoro è sta- che hanno un effetto rilevan- disce un'eccessiva proliferazio- in alcuni casi, è possibile utilizza- La società Beta valuta le rimanenze revisione e riveduti alla luce delle cipio in questione con riferimen- roghe per cancellare un prelie- to poi approvato l’emenda- te sul processo decisionale dei ne delle informazioni, tale da non re per la valutazione delle rima- applicando i costi standard. In condizioni effettive del momento: to all'iscrizione in bilancio ad un vo sugli assegni che sarebbe mento governativo che allunga destinatari. permettere di distinguere ciò che nenze in applicazione del com- particolare, i costi standard l'irrilevanza è riferita al costo valore costante delle attrezzatu- scattato in marzo. Lo stop verrà da sei mesi a un anno i termini Il decreto legislativo 139/15, è rilevante per il lettore del bilan- ma 4 dell'articolo 2423 del Codice approssimano il costo effettivo effettivo di produzione, come re industriali e commerciali qua- messo in votazione martedì po- con cui le aziende devono co- nel recepire la direttiva 34/13, cio da ciò che invece rappresenta civile in tema di rilevanza: si trat- delle rimanenze in quanto precisato anche nell'Oic 13, lora siano regolarmente rinno- meriggio a Palazzo Madama, in- municare all’Inail le informa- ha inserito nell'articolo 2423 del un dato non funzionale alle sue ta dei metodi del prezzo al detta- considerano livelli normali di dopodiché il costo effettivo delle vate e complessivamente di scar- sieme con l’altrettanto annun- Codice civile il comma 4 che esigenze. Dall'altro lato consen- glio, dei costi standard e del valo- efficienza e di capacità produttiva, rimanenze è determinato con il sa rilevanza rispetto all'attivo di ciata semplificazione dei bilan- prevede la possibilità di non rite di realizzare l'obiettivo di non re costante applicato a materie sono regolarmente sottoposti a metodo del costo medio ponderato bilancio e quando non si hanno ci. Il riallineamento delle regole LA NORMA SUI BILANCI spettare gli obblighi di rileva- far gravare sulle società oneri ec- prime, sussidiarie e di consumo. variazioni sensibili nell'entità, fiscali per la determinazione Martedì voto al Senato zione, valutazione, presenta- cessivi rispetto ai benefici per i Il documento precisa che le valore e composizione di tali im- dell’Ires e dell’Irap ai nuovi anche sull’emendamento zione e informativa quando la lettori dei bilanci. Inoltre, restan- tecniche di determinazione del mobilizzazioni materiali. principi contabili introdotti loro osservanza ha effetti irri- do fermi gli obblighi in tema di re- costo delle rimanenze, quali il DEBITO SOTTO I 12 MESI Altra applicazione del prin- dall’Oic è particolarmente atte- con il riallineamento levanti ai fini della rappresen- golare tenuta delle scritture con- metodo dei costi standard, del cipio di rilevanza è contenuta so da oltre un milione di impre- delle regole fiscali ai nuovi tazione veritiera e corretta, fer- tabili, l'applicazione di tale prin- prezzo al dettaglio e del valore La società Gamma non applica la all'applicazione del costo nei principi contabili Oic 15, se alle prese in queste settimane principi contabili Oic mi restando gli obblighi di tenu- cipio non comporta la perdita dei costante, possono essere impie- valutazione al costo ammortizzato decide di non Oic 19 e Oic 20 con riferimento con la presentazione dei bilanci ta della contabilità e con obbli- dati informativi preordinati alla gate per praticità se i risultati ap- ammortizzato per un debito utilizzarlo per i debiti con alla valutazione con il costo sull’esercizio 2016. go di illustrazione nella nota formazione del bilancio. prossimano il costo effettivo del- inferiore a 12 mesi come scadenza inferiore a 12 mesi o di ammortizzato. Sulle pensioni il Governo ha zioni sugli infortuni sul lavoro integrativa. Si tratta dell'enun- La relazione, poi, rimanda ai le rimanenze: questo non impli- consentito dal principio Oic 19. non attualizzare un debito nel L'inserimento nell'articolo trovato, dunque, le risorse ne- che comportino l’assenza dal ciazione del principio della “ri- principi contabili la declinazione ca, al fine del giudizio di rilevan- La società illustra nella nota caso in cui il tasso di interesse 2423 del Codice civile del princi- cessarie. La norma previden- lavoro di almeno un giorno. levanza” o “significatività” (o pratica di tale principio, compre- za, un calcolo parallelo dei beni integrativa tale decisione. desumibile dalle condizioni pio generale della “rilevanza” po- ziale era rimasta in sospeso per Tra gli emendamenti gover- “materialità”), di fatto già presa la descrizione delle possibili fungibili utilizzando i metodi di Infatti, l'Oic 19 richiede contrattuali non sia trebbe riflettersi anche su even- problemi di copertura, visto che nativi per i quali è data per scon- sente nel nostro ordinamento e casistiche. valutazione Lifo, Fifo e costo me- l'illustrazione nella nota significativamente diverso dal tuali impugnative strumentali la cancellazione della maggiore tata l’approvazione spiccano contenuto anche nel principio L'Organismo italiano di conta- dio ponderato come invece si po- integrativa se una società tenuta tasso di interesse di mercato del bilancio, disincentivandole. perequazione sugli assegni de- poi una proroga della riforma contabile Oic 11. bilità (Oic), nell'aggiornamento teva ricavare in base al testo pre- © RIPRODUZIONE RISERVATA termina 208 milioni di minori per la composizione delle bol- entrate. Somme che arrivano da lette elettriche per le utenze diversi fondi ministeriali a par- non domestiche e del contratto tire da quello sociale per l’occu- Stato-Rfi, l’ampliamento del pe- L’applicazione. Rispetto alla precedente versione gli Oic 15 e 19 introducono per alcune voci il criterio del costo ammortizzato pazione e la formazione per ar- riodo transitorio per i bilanci rivare al Fondo sulle compensa- degli intermediari finanziari e la con interessi bassi, perché non de- pagate tra le parti e ogni differenza zioni dei contributi pluriennali. norma che punta a riportare da rivando da operazioni di scambio tra valore iniziale e valore a scaden- Non è la prima volta che il diffe- quattro a tre anni il periodo di Crediti e debiti finanziari da attualizzare di beni o servizi non vi era un rica- za sono di scarso rilievo: nella nota renziale tra la stima program- prima assegnazione presso gli vo da rettificare. integrativa è contenuta la relativa matica e il consuntivo sull’infla- uffici giudiziari dei magistrati di pIl decreto 139/15 ha introdot- quello nominale: i principi conta- lari. I due principi separano, in dif- vera novità riguarda crediti e debiti Le nuove versioni dei principi informazione. Medesima previ- zione (che si effettua con un de- prima nomina. to nell'articolo 2426 del Codice ci- bili precisano i casi nei quali si ap- ferenti paragrafi, le regole relative finanziari che, in precedenza, non contabili Oic 15 e 19 contengono no- sione per i titoli di debito: il costo creto in novembre) determina Tornando alle votazioni di ie- vile la valutazione al costo am- plica il nuovo criterio e la relativa al costo ammortizzato in assenza e erano oggetto di attualizzazione. vità che riguardano, in particolare, ammortizzato può non essere ap- lo scatto del rimborso. In questo ri spicca poi un emendamento mortizzato per crediti, debiti e ti- metodologia. Per la valutazione di in presenza di attualizzazione: si Per esempio, l'Oic 15 già discipli- proprio crediti e debiti finanziari plicato per i titoli immobilizzati, se lungo periodo di inflazione bas- parlamentare (primi firmatari toli che costituisce una novità e, crediti e debiti, l'articolo 2426 com- deve tenere conto che il concetto nava lo scorporo degli interessi at- che in precedenza non erano sog- costi di transazione, premi/scarti sa tendente al negativo i prece- Sacconi e Parente) che allunga pertanto, occupa spazio in nume- ma 8 del Codice civile prevede la ri- di attualizzazione è parte inte- tivi effettuato in relazione ai crediti getti ad attualizzazione. di sottoscrizione o negoziazione e denti erano maturati nel 2008- da quattro a sette anni «non rin- rosi convegni e articoli. levazione in bilancio secondo il cri- grante del costo ammortizzato e, commerciali, con scadenza oltre 12 Per i crediti (debiti) commercia- ogni altra differenza tra valore ini- 2009 e nel 2012-2013. novabili» la durata degli incari- Il criterio del costo ammortizza- terio del costo ammortizzato, te- pertanto generalmente, quando mesi dal momento della rilevazio- li il criterio del costo ammortizzato ziale e valore a scadenza sono di Ieri, a oltre un mese dal varo chi di commissario della Covip, to, che tiene conto del fattore tem- nendo conto del fattore temporale questo non si applica non si applica ne iniziale, senza corresponsione e della connessa attualizzazione scarso rilievo e, per i titoli iscritti del decreto, la commissione Af- l’autorità che vigila sui fondi porale (attualizzazione, che non ri- e, per quanto riguarda i crediti, del neppure l'attualizzazione. di interessi o con interessi bassi. può non essere applicato a crediti nell'attivo circolante, se detenuti fari costituzionali è entrata fi- pensione e le casse previdenzia- guarda i titoli), prevede la rileva- valore di presumibile realizzo. Tuttavia, se si confrontano i Lo scorporo non riguardava (debiti) con scadenza inferiore a 12 presumibilmente in portafoglio nalmente nel merito votando i li privatizzate. La norma sarà zione degli interessi attivi e passi- L'Oic, nel principio 15 (Crediti) e principi Oic 15 e 19 nella versione crediti finanziari a media e lunga mesi e, nel caso di crediti (debiti) per un periodo inferiore a 12 mesi. primi emendamenti. L’obietti- valida anche per i quattro mem- vi sulla base del rendimento nel 19 (Debiti), declina quanto pre- 2014 ante aggiornamento e nella scadenza concessi a debitori sen- con scadenza superiore, quando F.R.V. vo è incassare l’ok dell’Aula la bri del board attuale.

effettivo dell'operazione e non di vede la norma e detta regole specu- nuova versione si può notare che la za corresponsione d'interessi o costi di transazione, commissioni © RIPRODUZIONE RISERVATA prossima settimana e approda- © RIPRODUZIONE RISERVATA Il Sole 24 Ore 30 Norme e tributi Venerdì 10 Febbraio 2017 - N. 40

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Reddito d’impresa. I contribuenti si misurano con le possibili implicazioni dell’adesione al nuovo sistema di tassazione In sintesi

01 IRRILEVANZA 03 PERDITE REDDITUALE DEL MAGAZZINO IRRECUPERABILI I soggetti in contabilità In fase di prima applicazione semplificata che dal 2017 del regime, il valore delle Regime di cassa con inventario entrano nel “regime per rimanenze finali dell’esercizio cassa” determineranno il precedente (che è l'ultimo in reddito senza tenere conto del cui si è applicato il criterio di Al momento non abrogato l’obbligo di annotare le rimanenze distinte per categoria valore delle rimanenze. competenza) riduce il reddito Tali soggetti, infatti, oltre a determinato con le nuove considerare ricavi e spese (in regole. Pertanto, in caso di 1, comma 18 della legge di bilan- Se così fosse, il regime ac- tà, di determinare le rimanen- terminazione del reddito articolo della legge di bilancio base agli articoli 85 e 89 del eccedenza delle rimanenze FOCUS cio 2017 relativamente al primo quisirebbe maggiore appeal, ze finali e, conseguentemente, d’impresa, sono ammessi al 2017 prevede l’emanazione di Tuir), rispettivamente, rispetto al reddito esercizio successivo a quello in poiché tali forme di ricostru- il costo del venduto. Ma anche regime di contabilità sempli- un apposito decreto ministe- percepiti e sostenute, complessivo si viene a cui, per l’ultima volta, è stato zione indiretta dei ricavi risul- perché, giuridicamente, ci pa- ficata e che non hanno optato riale per l’attuazione delle no- considereranno le altre generare una perdita che non applicato il principio di com- tano attualmente (dopo il “tra- re vi sia differenza tra mancata per il regime ordinario») pre- vità apportate al regime di componenti reddituali, ma potrà essere recuperata. Matteo Balzanelli petenza – ha portato a trarre monto” degli accertamenti da partecipazione di un compo- vede, alla lettera b) del com- contabilità semplificata, non questa volta in base alla L'effetto distorsivo è talmente Giorgio Gavelli conclusioni che non paiono del studi di settore) tra le più uti- nente al reddito del periodo e ma 1, che i soggetti in esame appare scontato che questo competenza economica, “importante” che sarebbe pIl nuovo regime “di cassa” tutto condivisibili. Si sostiene, lizzate nelle verifiche “sul sussistenza di determinati ob- devono riportare «nei registri obbligo contabile non venga senza considerare le necessario un intervento per i contribuenti in contabili- infatti, che, in conseguenza blighi contabili. tenuti ai sensi dell’articolo 18» confermato, evitando così le rimanenze correttivo tà semplificata, previsto dal 1° della citata irrilevanza, l’im- L’articolo 18, comma 1, Dpr del Dpr 600/73, «entro il ter- conseguenze a livello accerta- gennaio 2017 dal nuovo artico- presa in contabilità semplifica- LA NORMA 600/73 continua a prevedere, mine stabilito per la presenta- tivo da alcuni paventate. Del 02 ACCESSO AL REGIME 04 TENUTA DEL MAGAZZINO lo 66 Tuir, pone numerose ta non effettuerebbe più l’in- Sarà un decreto ministeriale anche nel nuovo testo, che i zione della dichiarazione, le resto, in assenza di questi dati, Il regime si applica Dal comma 2 dell’articolo 18 questioni applicative. ventario di fine anno, con con- a stabilire l’attuazione contribuenti ammessi al regi- annotazioni rilevanti ai fini ci pare difficile ipotizzare il automaticamente a tutti i del Dpr 600/1973 non emerge Tra queste spicca un inter- seguente maggiore difficoltà delle novità al regime me di contabilità semplificata della determinazione del red- funzionamento dei nuovi in- soggetti che, avendone i l’obbligo di redazione rogativo circa l’obbligo della negli accertamenti da parte de- «sono esonerati per l’anno suc- dito nonché il valore delle ri- dicatori «sintetici di affidabi- requisiti, adottano la dell'inventario di magazzino. tenuta dell’inventario di ma- gli organi verificatori, in parti- semplificato e a chiarire cessivo dalla tenuta delle scrit- manenze, indicando distinta- lità fiscale cui sono collegati li- contabilità semplificata. Tuttavia, va rilevato che tale gazzino, in cui annotare, ai colare per tutte quelle forme di come rilevare le giacenze ture contabili prescritte dai mente per queste ultime le velli di premialità» che, ai sen- In fase di accesso al regime obbligo è rimasto in altre sensi dell’articolo 15 Dpr accertamento analitico-indut- precedenti articoli, salvi gli ob- quantità e i valori per singole si dell’articolo 7-bis, comma 1, (così come anche di eventuale disposizioni normative. 600/73, «la consistenza dei be- tivo (per le imposte dirette ex blighi di tenuta delle scritture categorie di beni in giacenza Dl 193/2016, dovrebbero, pro- uscita) si dovranno gestire Pertanto, prima di concludere ni raggruppati in categorie articolo 39, comma 1, lettera d, campo” a carico di commer- previste da disposizioni diver- alla fine dell’esercizio» con prio dal 2017 sostituire gli studi opportunamente le che con il nuovo regime non si omogenee per natura e valore e Dpr 600/1973 e per l’Iva ex arti- cianti e pubblici esercizi. se dal presente decreto». l’indicazione dei criteri segui- di settore. componenti che hanno già dovrà più procedere alla il valore attribuito a ciascun colo 54, comma 2 Dpr 633/1972) Presumibilmente, tuttavia, Tuttavia, l’articolo 9 del Dl ti per la valutazione. Il tutto è Meglio, quindi, attendere la concorso alla formazione del redazione dell’inventario gruppo». che si basano in parte sulla consi tratta di una conclusione af- 69/1989 (ossia del provvedi- ribadito all’articolo 2 del Dm 2 disciplina di dettaglio prima di reddito, al fine di evitare salti merci di fine anno è opportuno L’irrilevanza, tra i compo- tabilità aziendale (general- frettata. E non solo perché, mento che disciplina le «mo- maggio 1989, vale a dire del attribuire al nuovo regime “di o duplicazioni di tassazione. attendere il decreto attuativo nenti reddituali, delle giacenze mente proprio sulle giacenze) aziendalmente, nessuna im- dalità per le annotazioni sui decreto attuativo di quanto cassa” vantaggi che forse, in Questo vale sia per i costi che previsto dalla stessa legge di di magazzino – con l’eccezione e in parte su elementi presunti- presa può fare a meno, al fine di registri contabili da parte dei previsto dal Dl 69/1989. concreto, non consente. per i ricavi bilancio di quanto previsto dall’articolo vi (consumi medi, eccetera). verificare la propria redditivi- soggetti che, ai fini della de- Preso atto che il comma 23, © RIPRODUZIONE RISERVATA

Il problema. La gestione dei mancati incassi

gislatore all’articolo 101 del Tuir che si rendono imponibili pur è ancora più “intrigante” se con- non essendo state incassate. E, Il criterio ibrido «salva» le perdite su crediti siderato in combinazione al- LA PAROLA quindi, che ci sia la necessità, a l’opzione concessa dal comma 5, fini sistematici, di ricorrere al articolo 18, Dpr 600/1973, se- CHIAVE meccanismo delle perdite su Giorgio Gavelli lo 53), non “conosce” le perdite dite su crediti? bili. Se i ricavi sono incassati ge- Tuttavia, anche in quest’otti- condo cui i contribuenti posso- crediti. Il problema, a questo Silvia Mezzetti su crediti, perché, in linea di Se si esaminano le nuove di- nerano imponibile (e quindi ca, va ricordato che non tutti i no tenere i soli registri Iva senza Principio di cassa punto, ruota attorno alla locu- pIl criterio “ibrido” tra cassa e principio, non ce n’è alcun biso- sposizioni prendendo in consi- niente crediti), se non sono in- componenti positivi di reddito effettuare annotazioni relative a zione “si presume” utilizzata dal competenza su cui è impostato gno: in attesa dell’incasso, l’im- derazione le “regole base”, oc- cassati (ovvero sorge il credito vanno “per cassa” nel nuovo re- incassi e pagamenti, fermo re- legislatore: si tratta di presun- il nuovo articolo 66, Tuir con ri- porto (anche se fatturato) non corre concludere che – al di là verso il cessionario) essi non gime di contabilità semplificata. stando l’obbligo della separata zione assoluta o relativa? Solo ferimento alle imprese in conta- costituisce compenso imponi- delle possibili perdite su crediti generano imponibile. Anzi, il Ad esempio, come confermato annotazione delle operazioni 7Il principio di cassa rappresenta nel secondo caso, evidentemen- bilità semplificata sta facendo bile ai fini Irpef. derivanti da ricavi contabilizza- rinvio all’articolo 101 potrebbe dall’agenzia delle Entrate nel non soggette a registrazione ai una modalità di determinazione te, ha senso parlare di perdite su sorgere numerose questioni ap- Il problema è, quindi, il se- ti per competenza prima dell’in- ingenerare interpretazioni si- corso di Telefisco plusvalenze, fini della suddetta imposta. In del reddito basata sugli incassi e crediti. Ammettendo che la pre- plicative. Un esempio è costitui- guente: il legislatore, nel rifor- gresso nel regime di cassa - lo curamente errate. Si pensi, ad minusvalenze e sopravvenien- tal caso, prosegue la norma, sui pagamenti e non sulla sunzione sia relativa, tuttavia, to dal riferimento esplicito alle mulare l’articolo 66, si è sbaglia- spazio per questo riferimento è esempio, alle perdite costituite, ze attive/passive vanno consi- «per finalità di semplificazione competenza economica. sorge una nuova, rilevante, per- «perdite su crediti» contenuto to o c’è ancora spazio, nel nuovo assai limitato, se non addirittura ai sensi del comma 5 di tale nor- derate secondo il criterio di si presume che la data di regi- Può essere un regime “puro”, plessità. Se il ricavo, di cui è stato al comma 2 del nuovo testo del- regime semplificato, per le per- contraddittorio. Sia che l’im- ma, dai crediti di modesta entità competenza. Se così è, le perdite strazione dei documenti coinci- quando si rilevano solo i presunto l’incasso con il meto- l’articolo 66, con rinvio alle presa adotti i registri degli in- quando sono decorsi invano al- su crediti tornano ad avere un da con quella in cui è intervenu- movimenti della cassa in entrata do «della registrazione Iva» può usuali regole dettate al successi- cassi e pagamenti (articolo 18, meno sei mesi dalla scadenza loro fondamento logico. Si pen- to il relativo incasso o pagamen- e in uscita, oppure “ibrido” essere stornato con una perdita vo articolo 101. LA SOLUZIONE comma 2, Dpr 600/73), sia che del pagamento. A qualcuno po- si alla cessione di un cespite plu- to». In questa ipotesi, poiché il quando assieme alle su crediti, il costo, registrato ma Come è possibile che un «re- Dei nuovi sistemi introdotti adotti i registri Iva “integrati” trebbe venire in mente di de- svalente (o di un ramo di azien- regime di cassa «rinnega sé stes- movimentazioni finanziarie mai pagato, resta un costo? gime per cassa» sia compatibi- per la tenuta della contabilità, (comma 4), il problema non si durre la perdita anche se, non da), il cui importo non viene in- so» e fa coincidere il momento concorrono a formare il reddito L’unica certezza è che que- le con le perdite su crediti? in almeno uno è necessario pone, non tanto perché in tale essendo stato incassato, l’im- cassato. Se il principio di cassa, i di incasso con quella di registra- imponibile anche altri elementi sto regime non è così “sempli- In effetti, un regime di cassa regime non esistano vendite a porto non ha mai concorso a ge- questi casi, non opera, le perdite zione Iva, è assai prevedibile determinati per competenza, ficato” come il nome lascereb- “puro”, come quello degli eser- prevedere la possibilità credito, quanto perché in tali ca- nerare un ricavo: conclusione su crediti sono rilevanti. che si verificheranno frequen- come ad esempio gli be intendere. centi arti e professioni (artico- di dedurre le sofferenze si non emergono ricavi imponi- certamente non condivisibile. Il riferimento operato dal le- temente vendite o prestazioni ammortamenti © RIPRODUZIONE RISERVATA

Legge di bilancio. Le novità in materia di esenzione a confronto: procedure più snelle senza il requisito della mutualità e pro rata unico Il dibattito. La proposta avanzata al Tax Day di Dla Piper Gruppo Iva «batte» consortili in facilità Pressing per meno sanzioni

muni rispetto alle realtà so- escluse le branch estere, devo- con la compliance allargata Angelo D’Ugo cietarie lucrative; no ricorrere congiuntamente i I punti chiave Alessandro Germani 7 la prevalenza delle attività vincoli finanziario (controllo Alessandro Galimberti azienda - un complemento in flessibilità dell’istituto, adat- pLa legge di bilancio 2017 ha esenti verso i consorziati, pe- societario), economico (tipolo- MILANO più per avere una buona re- to a far ottenere il semaforo introdotto in Italia il gruppo Iva na la perdita tout court di po- gia attività) e organizzativo (di- VINCOLI pEsimente penale e azzera- putazione fiscale, che è un va- verde dell’Agenzia sulle più ai sensi della direttiva 2006/112/ ter operare in esenzione; rezione e coordinamento), an- mento delle sanzioni ammi- lore “alto”. svariate forme e strutture di Ce, inserendo nel Dpr 633/72 il 7 l’addebito del mero costo del- che se sussistendo il primo gli VINCOLO FINANZIARIO in Italia quando fra gli stessi esiste un nistrative per chi accede al re- In questo contesto andreb- investimento in Italia con po- nuovo titolo V-bis (articoli da la prestazione senza applica- altri si presumono. Sussiste quando ai sensi dell’art. coordinamento di diritto (direzione e gime di cooperative com- be quindi portato avanti con sitive ricadute occupaziona- 70-bis a 70-duodecies). La pre- zione di alcun mark up; Va segnalato che il requisito 2359 , c. 1 n. 1 e almeno dal 1 luglio coordinamento) o in via di fatto fra gli pliance “allargato”, cioè im- coerenza il “passo in più” li, rimarcando inoltre come visione di un unico soggetto Iva 7 l’individuazione del criterio del controllo operato da un sog- dell’anno solare precedente fra i organi decisionali degli stessi, plementato con l’interpello normativo di introdurre questo strumento sia la porta dovrebbe prevenire pratiche di addebito dei costi promi- getto residente o da un non resi- soggetti passivi stabiliti in Italia: ancorché lo stesso sia svolto da un sui nuovi investimenti e con il un’esimente totale dall’appli- di accesso per la cooperative abusive attuabili in presenza di scui ai consorziati e ai terzi dente in uno Stato che assicuri 8 esiste, direttamente o altro soggetto. ruling internazionale. È la cazione di sanzioni ammini- compliance. più soggetti solo giuridicamen- (ris. 203/01). un effettivo scambio di infor- indirettamente, un rapporto di proposta che emerge a margi- strative (oggi ridotte alla me- Nel dibattito del Tax Day te separati. Più in generale, poi, Qualora si abbandoni la mazioni consente un notevole controllo; VINCOLO ECONOMICO ne della seconda edizione del tà) e soprattutto quelle penali non poteva mancare ovvia- il gruppo Iva risponde a finalità struttura consortile è ipotizza- ampliamento del perimetro po- 8 gli stessi sono controllati, Sussiste fra soggetti passivi stabiliti Dla Piper Tax Day, cele- (eccettuati evidentemente i mente la questione del gior- di semplificazione ammini- bile una trasformazione etero- tenziale, sulla falsariga di quan- direttamente o indirettamente, in Italia in presenza di almeno una brato ieri nella sede del palaz- casi di frode, che per defini- no, relativa all’emendamento strativa e si presta in particola- genea in società di capitali con to accade ai fini Ires nel consoli- dal medesimo soggetto, purché delle seguenti forme di cooperazione zo nella city milanese della zione presuppongono il do- del Milleproroghe per l’alli- re alle esigenze dei gruppi con necessità di perizia (notariato dato orizzontale. L’opzione do- residente nel territorio dello economica ovvero svolgimento di: global firm. lo) per chi entra nel regime. neamento tra reddito di bilan- prevalente attività esente, quali Milano 20/04). vrebbe rappresentare una pos- Stato ovvero in uno Stato con il a)un’attività principale dello stesso La proposta è stata formu- Nel nuovo mondo fondato cio e reddito fiscale per le im- quelli bancari e assicurativi. Invece il gruppo Iva non ri- sibilità, non potendo il fisco quale l’Italia ha stipulato un genere; lata da Antonio Tomassini sulla lotta ai Beps e alla otti- prese che adottano ancora i In essi, infatti, si è assistito alla “imporre” la costituzione del accordo che assicura un effettivo b)attività complementari o nella tavola rotonda finale mizzazione fiscale deregola- principi contabili civilistici. tendenza a costituire strutture gruppo con finalità antiabuso: scambio di informazioni. interdipendenti; con i dirigenti dell’agenzia Tuttavia non è per nulla societarie che accentravano POSTICIPAZIONE in tal senso, infatti, dispone la c)attività che avvantaggiano, delle Entrate e prendendo chiaro se questo intervento funzioni no core quali It, legale, Il nuovo regime entrerà relazione governativa che sem- VINCOLO ORGANIZZATIVO pienamente o sostanzialmente, spunto anche da un’inedito MANAGER PIÙ ATTENTI correttivo sulla rilevanza dei immobili, sinistri, in genere atti- in vigore dal 2018 bra escluderne l’obbligo laddo- Sussiste fra soggetti passivi stabiliti uno o più di essi. studio svolto dalla Sda della Il 40% dei dirigenti criteri di «qualificazione, im- vità di back office. Chiaramente ve parla di scelta dei soggetti. Bocconi con Afi (Associazio- di grosse aziende putazione temporale e classi- le rifatturazioni infragruppo ma è destinato a operare Non vi è dubbio, invece, che la ne fiscalisti di impresa) pre- ficazione» basti a risolvere i necessitano dell’esenzione Iva, concretamente a partire partecipazione debba essere sentato il giorno prima in Sda. ha già attivato un sistema molti problemi applicativi in quanto l’imposta, essendo in- dal 2019 onnicomprensiva, dovendo ri- ADEMPIMENTI Dall’indagine, condotta su un interno di monitoraggio che la prassi apre, sia in rap- detraibile, costituisce un costo guardare tutti i soggetti nessu- campione di una cinquantina e controllo del rischio fiscale porto all’Ires sia soprattutto per banche e assicurazioni. L’ar- no escluso, secondo il cosiddet- Il rappresentante di gruppo residente il rappresentante di società con fatturato supe- in riferimento al tributo Irap. ticolo 6 della legge 133/99 con- chiede il connotato di mutualità to «all-in, all-out principle». coincide con il soggetto che coincide con il soggetto con volume riore a 100 milioni, emerge L’emendamento in sostanza - sentiva di esentare ai fini Iva le dei partecipanti e non impone Questo aspetto rappresenta esercita il vincolo finanziario. Nel d’affari o ammontare di ricavi più che la maggior parte di tax mentata, l’approccio alla come sottolineato dall’avvo- prestazioni infragruppo riguar- l’applicazione del costo puro al- una forte limitazione del grup- caso di più società sorelle elevato nel periodo precedente alla manager firma la dichiara- questione fiscale diventa cato Giulio Andreani nel suo danti le cosiddette attività ausi- le prestazioni infragruppo. Si po Iva, come già osservato da controllate da una mamma non costituzione del gruppo. zione dei redditi (addossan- nella sostanza un elemento intervento- «mantiene la pre- liarie. Tale regime è stato abro- assiste così ad una notevole Abi e Ania nelle audizioni parla- dosi in tal modo le conse- qualificante non solo della sa sul conto economico esclu- gato e sostituito dal 2009 con semplificazione: nel regime mentari, e meriterebbe un ri- guenti responsabilità), e che reputazione societaria ma dendo soltanto talune com- l’articolo 10, comma 2, del Dpr delle consortili ogni soggetto pensamento per garantire un il 40% del campione stesso ha anche dell’efficacia del- ponenti ritenute estranee al 633/72, che ha esteso l’esenzio- passivo ha un suo pro rata di de- effettivo decollo della misura. TIMING DELL’OPZIONE E DURATA già implementato un sistema l’azione di amministrazione concetto di valore della pro- ne Iva a qualsiasi prestazione traibilità; nel gruppo Iva, inve- In ottica di pianificazione, interno di monitoraggio e aziendale, che comporta duzione netta» (non solo le attività ausiliarie): ce, il pro rata sugli acquisti è uni- poi, occorre considerare che a Se la dichiarazione con cui si al 31 dicembre decorre dal secondo controllo del rischio fiscale; quasi sempre una revisione © RIPRODUZIONE RISERVATA 7 effettuata da strutture con- co e dipende dalle operazioni seguito della sentenza Skan- esercita l’opzione è presentata dal anno successivo. L’opzione è inoltre, il 78% dei tax mana- dell’organizzazione. sortili nei confronti di con- che il gruppo complessivamen- dia (causa C-7/13 del 17 settem- 1 gennaio al 30 settembre l’opzione vincolante per un triennio a partire ger sta affrontando il tema L’approccio al rischio fi- sorziati con diritto alla detra- te effettua verso terzi. Infatti, ai bre 2014) le prestazioni dalla per il gruppo Iva ha effetto a dall'anno di efficacia e si rinnova nell’ambito della governance scale - altra cosa rispetto al- Comunicato sindacale zione non superiore al 10% sensi dell’articolo 70-quinquies mamma alla branch apparte- decorrere dall’anno successivo; se automaticamente per ciascun anno aziendale e che addirittura la l’«incertezza» che finora ha 7 purché ancorate al puro del Dpr 633/72, le operazioni ef- nente ad un gruppo Iva sono ri- viceversa è presentata dal 1 ottobre successivo fino a revoca. totalità del campione consi- tenuto lontano gli investi- costo. fettuate: levanti, con un evidente aggra- dera il tax control framework menti stranieri - è perciò una All’indomani dell’approvazio- Affiancandosi oggi il nuovo 7 fra membri del gruppo Iva so- vio di costi per le realtà con at- un utile strumento da adotta- variabile discriminante. ne del piano di prepensiona- gruppo Iva al regime delle con- no irrilevanti; tività esente. re in azienda. Nel corso della tavola ro- menti il Cdr comunica che la sortili, può essere utile operare 7 da un partecipante verso un Il nuovo regime entrerà in Tomassini ha sottolineato, tonda del pomeriggio in Dla redazione non accetterà alcun un confronto fra i due per ap- terzo si considerano effettua- vigore dal 2018 ma è destinato RESPONSABILITÀ tuttavia, che oggi la coopera- Piper, incentrata sull’inter- piano di riorganizzazione del prezzarne vantaggi e svantaggi. te dal gruppo Iva; ad operare concretamente tive compliance è un istituto pello sui nuovi investimenti e lavoro che non sia preceduto L’utilizzo delle strutture con- 7 da un terzo ad un partecipan- dal 2019 dando il tempo – pa- Il rappresentante di gruppo è soggetti rispondono in solido per le utile più in combinazione con sulla cooperative complian- dal nuovo piano industriale, sortili presenta alcune rigidità te si considerano effettuate radossalmente troppo – ai responsabile per l’adempimento somme dovute a titolo di imposta, altri (dall’interpello sui nuo- ce, la dottoressa Di Bella delle dal nuovo piano editoriale e giacché impone: nei confronti del gruppo. gruppi di fare valutazioni di degli obblighi connessi interessi e sanzioni a seguito delle vi investimenti fino al ruling Entrate ha ribadito il favor dalla ricapitalizzazione del 7 il ricorso a schemi mutualisti- Per la sua costituzione, che ri- convenienza. all’esercizio dell'opzione. Gli altri attività di liquidazione e controllo. internazionale) o - se si ha già dell’Agenzia verso l’interpel- Gruppo Il Sole24Ore. ci, con meccanismi meno co- chiede almeno due soggetti © RIPRODUZIONE RISERVATA un tax control framework in lo sui nuovi investimenti e la Il Cdr Il Sole 24 Ore Venerdì 10 Febbraio 2017 - N. 40 Norme e tributi 31

FISCO www.quotidianofisco.ilsole24ore.com Condominio. Nel software si indicano gli importi singolarmente attribuiti, segnalando quelli non pagati Corte di giustizia. Basta il rispetto delle condizioni sostanziali Morosi, così la comunicazione Cessione intraUe esenti Iva Le Entrate chiariscono i dubbi degli amministratori sui dati da inserire anche senza iscrizione Vies

Anna Abagnale operazioni intracomunitarie), rettiva Iva né la giurisprudenza Saverio Fossati attribuite ai condòmini per lo stes- cherà 20mila euro per i 4 condò- Benedetto Santacroce né la sua iscrizione al sistema della Corte li menzionano tra le pIn condominio arriva un nuo- so intervento». mini in regola e 10mila per il moro- Quotidiano del pNon viene meno la non im- Vies. Questi requisiti, richiesti condizioni sostanziali di una vo ordine contabile. La «comuni- Quando poi si arriva alle scher- so. E indicherà il codice «0» (ze- Fisco ponibilità ai fini Iva della ces- sia dalla norma unionale (arti- cessione intracomunitaria. È cazione» online all’agenzia delle mate “unità immobiliari/sogget- ro) nel campo 21 “Flag Pagamen- sione intracomunitaria lad- colo 17, paragrafo 1, lettera a) del sufficiente pertanto, affinché si Entrate sulle detrazioni fiscali per ti”, come spiegano le Entrate, per to” dato che l’importo attribuito dove l'acquirente, pur essendo regolamento Ue 904/2010) che configuri uno scambio di beni le spese di recupero edilizio e ri- ciascuna unità, nel campo 20 “Im- (in questo caso 10mila euro) è sta- REDDITI PF titolare di un numero di identi- interna (articolo 35 Dpr intraUe, che il potere di dispor- sparmio energetico sulle parti co- porto della spesa attribuita al sog- to interamente versato. Non serve la compilazione del quadro RW ficazione nazionale non sia 633/1972), costituiscono sì ele- re del bene come proprietario muni deve essere fatta tenendo getto” vanno indicate le quote di iscritto al Vies e quindi non abi- menti utili nella disciplina degli sia stato trasmesso all'acquiren- conto dei pagamenti attribuiti ai spesa attribuite al condòmino ri- Più chiarezza per gli immobili all’estero senza variazioni litato a realizzare operazioni scambi intracomunitari, in te; che il venditore provi che tale condòmini, come del resto chiari- spetto al totale pagato dal condo- Tutto questo porterà a una picco- transfrontaliere. Tale assunto quanto consentono agli opera- bene sia stato spedito/traspor- to in più occasioni dall’Agenzia. minio entro il 31 dicembre 2016. la rivoluzione nel mondo condo- di Giovanni Petruzzellis vale a patto che siano soddisfat- tori di monitorare i propri part- tato in un altro Stato membro; I dubbi degli amministratori Quindi, nel nostro caso, 20.000 miniale ma anche a una maggiore te le condizioni sostanziali ner commerciali e alle autorità che lo stesso abbia fisicamente nascono dalla questione dei mo- euro a tutti e 5 i condòmini. trasparenza, perché l’ammini- el modello Redditi 2017 è della specifica operazione e tributarie di tenere sotto con- lasciato il territorio dello Stato rosi, cioè dal mancato pagamento Nella stessa schermata, nel stratore certificherà ai singoli N previsto l’esonero dall’ob- che non sussista alcun indizio trollo le operazioni rilevando le membro di cessione. L'iscrizio- di una parte del denaro destinato a campo 21 “Flag Pagamento” va in- condòmini, anno per anno, solo bligo di compilazione del quadro serio che lasci supporre l'esi- eventuali irregolarità, ma non ne al Vies era e resta solo una pagare chi ha effettuato i lavori. A dicato se tali spese siano state o quanto da loro effettivamente RW in relazione agli immobili stenza di una frode. Inoltre, a hanno altra funzione. Né la Di- condizione formale, che non è in questo punto si possono delineare meno pagate dal singolo condo- versato nell’anno. Insomma, il detenuti all’estero per i quali non nulla rileva il fatto che il forni- grado di incidere sul diritto del due scenari. Partiamo dall’esem- mino entro il 31 dicembre 2016. E principio di questo orientamente siano intervenute variazioni nel tore sia a conoscenza delle cir- venditore alla non applicazione pio di un condominio con 5 condò- in questo caso va indicato il codi- delle Entrate sembra essere «de- corso del periodo d’imposta. La costanze che caratterizzano la REGOLE DIVERGENTI dell'imposta, senza così violare mini, ciascuno con 200 millesimi, ce «1» perché l’importo effettiva- trae chi paga». novità è frutto delle modifiche ri- situazione dell'acquirente, es- Ora è necessario il principio di neutralità. Ovvia- e una spesa preventivata di mente versato dal «soggetto» E nel caso del primo scenario guardanti la fiscalità immobilia- za di modifiche. sendo persuaso che quest'ulti- un allineamento della prassi mente tale discorso vale 100mila euro (20mila a testa), di moroso (10mila euro) risulta in- sarà proprio il codice 1 al campo re introdotte dal Dl 193/2016. Come sottolineato nella relazio- mo successivamente sarebbe nell'ipotesi in cui non vi sia fro- cui, però, nel 2016, solo 90mila so- feriore all’importo attribuito 21 “Flag pagamento” a evitare L’esclusione dalla compilazione ne tecnica, la norma semplifica stato registrato come operato- italiana che va in direzione de. Se così non fosse, infatti, il no state versate sul conto condo- (20mila euro). complicazioni con la precompi- del quadro RW è disciplinata al l’adempimento dichiarativo, re intracomunitario con effetto opposta rispetto mancato rispetto di un requisito miniale perché uno dei condòmi- Il moroso avrà comunque il di- lata perché, come chiarito dalle comma 26 dell’articolo 7-quater consentendo ai contribuenti di retroattivo. alle indicazioni comunitarie formale ben potrebbe determi- ni ha pagato metà quota, cioè ritto di detrarre quanto ancora de- Entrate a Telefisco, «la spesa sa- del decreto fiscale che, modifi- compilare il quadro RW all’atto Sono queste le conclusioni a nare la perdita del diritto 10mila anziché 20mila. Vediamo ve se lo verserà entro il termine di rà indicata esclusivamente nel cando il comma 3 dell’articolo 4 dell’acquisizione dell’immobi- cui è giunta ieri la Corte di giu- all'esenzione dall'Iva. Di con- come inserire correttamente i dati presentazione della dichiarazio- foglio informativo e il contri- della legge 167/90 sancisce l’eso- le senza doverlo ricompilare stizia europea in relazione alla tro, laddove non esistono indizi nella comunicazione online. ne dei redditi relativa. Quindi, con buente, in presenza delle condi- nero dall’indicazione nel citato nelle dichiarazioni degli anni causa C-21/16; in essa l'ammini- che portano in questa direzione, bonifici effettuati dal condominio zioni di detraibilità previste dalla quadro degli immobili in assen- successivi. strazione finanziaria portoghe- LA PAROLA gli Stati membri non possono in L’amministratore paga tutto nel 2016, entro il 24 luglio 2017 per il normativa vigente, potrà modifi- se aveva recuperato a tassazio- alcun modo unilateralmente Il primo scenario vede l’ammini- 730/2017 o entro il 2 ottobre 2017 care la dichiarazione aggiungen- ne le vendite che una società CHIAVE derogare ai principi cardini del stratore attingere a un fondo di ri- per Redditi (ex Unico) 2017. do tale onere qualora pagato en- REDDITI SC aveva realizzato nei confronti di sistema comune dell'Iva, prin- serva o alla liquidità disponibile tro la data di presentazione della Le agevolazioni del patent box trovano posto un soggetto Iva spagnolo non Vies cipi tra cui non figura l'iscrizio- del condominio ed effettuare nel Bonificato solo l’incassato dichiarazione». registrato per la realizzazione di ne al Vies quale elemento fon- 2016 bonifici per complessivi Il secondo scenario è quello del- nel quadro RF della dichiarazione operazioni intraUe e non iscrit- dante la soggettività passiva. 100mila euro (recupererà in se- l’amministratore che sceglie, per La copia è reperibile to al Vies. Così viene di fatto ag- In termini di ripercussioni in- guito dal moroso i 10mila euro ). ragioni di rigore contabile o di Le Entrate hanno anche spiegato di Michele Brusaterra mento, diretto o indiretto, di beni giunto un altro tassello terne della sentenza, si sottoli- In questo caso, nel campo 5, mancanza di liquidità, di bonifica- che, se l’amministratore usa il sof- rientranti in quella che viene de- all'orientamento europeo che 7Il Vat information exchange nea, ancora una volta, la necessi- “Spese effettuate con bonifico” re all’impresa solo quanto ha in- tware sul sito dell’Agenzia, il file a detassazione derivante dal finita la proprietà intellettuale. Si spinge sempre più verso l'affer- system è l'archivio tà di un adeguamento della pras- della schermata “Interventi” indi- cassato, cioè 90mila euro. In que- compilato è salvato con estensio- L patent box va indicata in di- tratta, per la precisione, dello mazione del principio della pre- informatizzato dei soggetti si alla norma e alla giurispru- cherà l’importo di 100mila euro. sto caso, nel campo 5, “Spese effet- ne .amc nella cartella Amc pre- chiarazione dei redditi, attraver- sfruttamento di opere di inge- valenza della sostanza sulla for- autorizzati a porre in essere denza unionale, in quanto la tesi Questo perché, come spiegano le tuate con bonifico” della scher- sente nella cartella di lavoro scel- so un apposito rigo nel quadro gno, di brevetti industriali, di ma. Secondo la consolidata po- operazioni comunitarie. delle Entrate (circolare 39/ Entrate «va indicato l’ammontare mata “Interventi” indicherà ta dall’utente. Anche il file “invia- RF. La legge di Stabilità 2015 al fi- marchi, di disegni e modelli, di sizione dei giudici lussembur- L'archivio rappresenta uno dei E/2011 e risoluzione 42/E/2012) delle spese pagate dal condomi- l’importo di 90mila euro. to”, dopo aver subito il controllo e ne di incentivare lo sfruttamento processi e informazioni, che ri- ghesi (sentenze C-273/11 e C- pilastri fondamentali sui quali circa l'obbligo di iscrizione al nio con bonifico per un determi- Poi, nelle schermate unità im- l’autentica, è salvato nella sotto- in Italia di beni immateriali, ha in- sultano essere giuridicamente 324/11; C-587/10; C-24/15), l'Unione intende rafforzare la Vies per ottenere il riconosci- nato intervento entro il 31/12/2016. mobiliari/soggetti, come spiega- cartella della directory scelta dal- trodotto nel nostro ordinamen- tutelabili, e relativi ad esperienze infatti, non costituiscono condi- lotta alle frodi comunitarie, con mento della soggettività passi- Per ciascun intervento, la somma no le Entrate al Sole 24 Ore con un l’utente come area di lavoro di to tributario un regime di tassa- che risultano essere state acqui- zioni sostanziali per l'esenzione la messa a disposizione degli va negli scambi intraUe sembra delle “Spese effettuate con bonifi- preciso “specchietto” (riportato DesktopTelematico. Inoltre, c’è zione opzionale per i redditi che site nel campo industriale o dall'Iva di una cessione intraco- operatori di una dote andare nella direzione opposta co” e delle “Spese effettuate con su www.quotidianocondomi- la possibilità di effettuare dal me- derivano, appunto, dallo sfrutta- scientifico. munitaria né l'ottenimento da informativa indispensabile per a quella che l'Unione cerca inve- modalità differenti” (es. oneri di nio.ilsole24ore.com), nel campo 20 nu la stampa completa del file in parte dell'acquirente di un nu- conoscere l'esistenza e la serietà ce di affermare, ovvero la preva- urbanizzazione) deve corrispon- “Importo della spesa attribuita al formato pdf. La versione integrale degli articoli mero di identificazione Iva (valenza della sostanza sulla forma. quotidianofisco.ilsole24ore.com del partner con cui si realizzano dere alla somma di tutte le quote soggetto” l’amministratore indi- © RIPRODUZIONE RISERVATA si può trovare all’indirizzo: lido ai fini della realizzazione di le operazioni. © RIPRODUZIONE RISERVATA

Antiriciclaggio Dal Parlamento. Pesano le limitazioni degli enti territoriali

punti vendita del gioco e «molti Mercoledì Comuni della Lombardia hanno Entrate da giochi: assunto iniziative analoghe», ad il «tavolo» esempio Milano e Bergamo. Sen- za intesa tra Stato e territorio la fra Mef allarme del Governo sola certezza è quella che la stretta sui giochi interesserà «quote molto rilevanti dell’attuale offer- e professioni Marco Mobili bilmente un forte ridimensiona- ta gioco». ROMA mento dell’offerta legale», a tutto Con la risposta al question ti- pMercoledì alle 10 al mini- pNel giorno dei grandi numeri vantaggio del mercato illegale. me Casero ha provato anche a far stero dell’Economia saranno sui recuperi della lotta all’Evasio- Dall’altra parte il mancato rag- chiarezza per una corretta lettu- ricevuti i professionisti per il ne, il Governo lancia l’allarme giungimento dell’intesa in Con- ra dei dati sul mercato dei giochi e primo incontro del tavolo sul- sulla tenuta delle entrate eraria- ferenza unificata sulla disciplina in particolare sul contestato vo- l’antiriciclaggio. In quell’occa- li dai giochi. Entrate che nel 2016 del mercato del gioco. E mentre lume della «raccolta» troppo sione il viceministro Luigi Ca- hanno superato i 10 miliardi di l’intesa vive di rinvio in rinvio, sul spesso “confuso” con la «spesa» sero potrebbe risolvere la que- euro (erano 8 nel 2015). Per l’anno territorio diventano operative o sostenuta dai giocatori o con i ri- stione delle buste paga che - 2017 «alcuni elementi inducono a lo saranno a breve le misure re- cavi di concessionari e gestori. secondo il presidente del Con- ritenere probabile una contra- strittive dettate da sindaci e go- Dai 96 miliardi di raccolta 2016 siglio nazionale dei consulenti zione del gettito, ad oggi di diffi- vernatori. «Come ad esempio - vanno sottratte le vincite che nel del lavoro, Marina Calderone - cile quantificazione», ha sottoli- ha precisato Casero - la regione 2015 hanno superato l’80% por- devono essere escluse dalle ve- neato il viceministro all’Econo- Piemonte e il comune di Genova, tando l’asticella della spesa effet- rifiche antiriciclaggio. mia, Luigi Casero rispondendo a che a partire dal 2 maggio 2017 tiva delle famiglie sostenuta lo «Non è comprensibile a li- un question time (Federico Gi- consentiranno l’esercizio di sale scorso anno a 19 miliardi. vello giuridico quale sia il moti- nato del Pd) in commissione Fi- e punti gioco solo a una distanza Sulla piattaforma di gioco vo della ricomprensione degli nanze alla Camera. Più facile indi oltre 300 metri da determinati online utilizzata dal clan dei Ca- adempimenti in materia di la- dividuare le cause. Da una parte (e numerosi) luoghi sensibili salesi , infine, il viceministro Ca- voro tra gli oneri in materia di le «delibere degli enti locali, pre- (scuole, ospedali, cimiteri, stabi- sero ha risposto al quesito di Fer- antiriciclaggio a carico dei pro- se a seguito delle leggi regionali» limenti balneari, istituti di cura, dinando Alberti (M5S) precisan- fessionisti», ha spiegato Calde- con l’introduzione di distanze bancomat, compravendita di do che «non fa parte di quelle au- rone ieri al viceministro, che ha minime da luoghi sensibili e limi- oro)». Ci sono poi Napoli e Firen- torizzate dall’Agenzia delle mostrato la massima attenzio- tazioni dell’orario di esercizio ze che hanno introdotto forti li- Dogane e dei Monopoli».

ne al tema e alle motivazioni dei «che comporteranno presumi- mitazioni orarie all’apertura dei © RIPRODUZIONE RISERVATA consulenti. La nuova disciplina, contenuta nella bozza di decreto legislativo di recepimento della di- Cassazione. Necessario prima l’esame delle disponibilità della società rettiva 849/2015/Ue, estende l’adeguata verifica del titolare tiva ricerca generalizzata. effettivo agli adempimenti in Sul rappresentante La giurisprudenza ha inoltre materia di amministrazione precisato che per i reati tributari del personale. «Ma questi commessi dai legali rappresen- adempimenti - ricorda Calde- tanti della persona giuridica, il se- rone - sono esplicitamente confisca «limitata» questro preventivo finalizzato al- esclusi dall’articolo 12 del de- la confisca per equivalente può es- creto legislativo 231/2007 e dal- Laura Ambrosi rappresentante dell’ente, poiché sere disposto sui beni personali lo stesso ministero dell’Econo- pÈ illegittima la confisca per era onere dell’indagato provare degli amministratori solo nell’ipo- mia nell’interpretazione della equivalente sui beni del legale l’esistenza di beni nella disponi- tesi in cui il profitto (o i beni a esso normativa vigente». rappresentante se non è stata pre- bilità della società su cui disporre direttamente riconducibili) non Di conseguenza, il Consiglio liminarmente eseguita una valu- la confisca diretta. sia più nella disponibilità dell’ente nazionale dei consulenti ha se- tazione sommaria delle disponibi- Gli indagati ricorrevano in (Cassazione n. 30486/2015). A ciò gnalato al viceministro che tale lità della società. A confermarlo è Cassazione, lamentando consegue che il Pm è legittimato previsione «comporterebbe la Corte di cassazione con la sen- un’omessa motivazione. alla richiesta di sequestro per per i professionisti un aggravio tenza n. 6053 depositata ieri. I giudici di legittimità, rite- equivalente solo all’esito di una di lavoro sproporzionato ri- Il Gip disponeva il sequestro nendo fondata la doglianza, han- valutazione allo stato degli atti in spetto al condiviso obiettivo preventivo per equivalente nei no innanzitutto richiamato il ordine alle risultanze relative al della lotta al riciclaggio del de- confronti di due amministratori principio affermato dalle Sezio- patrimonio della società. In tale naro sporco». Si tratterebbe, di una società per il reato di uti- ni unite (n. 10561/2014), secondo contesto, pur non essendo neces- secondo la presidente, di nuovi lizzo di fatture riferite a opera- il quale il sequestro preventivo sario un vero e proprio accerta- oneri inutili. Dall’emissione zioni inesistenti. finalizzato alla confisca per equi- mento, quale presupposto della ri- della busta paga del lavoratore, Il provvedimento veniva con- valente può essere disposto an- chiesta cautelare per equivalente, infatti, prendono il via una serie fermato anche dal Tribunale del che quanto l’impossibilità del re- il Pm non ha in ogni caso la libertà di rapporti debitori con l’erario riesame nel presupposto che non perimento dei beni, costituenti il di scelta tra il sequestro diretto sul- e gli istituti previdenziali com- era necessaria la preventiva ri- profitto del reato, sia transitoria l’ente e quello sui beni del legale petenti che rendono i flussi di chiesta e adozione di un seque- e reversibile, purchè sussistente rappresentante, poichè quest’ulti- denaro sempre tracciabili. stro in capo alla società e, in caso al momento della richiesta e del- mo si può chiedere solo all’esito di Fr.Mi. di esito negativo della ricerca, per l’adozione della misura, non es- una valutazione sommaria.

LAVORO www.quotidianolavoro.ilsole24ore.com

Lavoro. Le prime indicazioni operative per i circa 5mila ispettori che sono distribuiti nei 78 uffici territoriali Adempimenti. A fronte di una doppia erogazione si detassa il massimale inferiore Ispettorato, 200mila controlli Premi di risultato «ridotti» Semplificata la procedura per installare impianti di videosorveglianza nella certificazione unica

Giuseppe Maccarone combinazione dei due massi- sabile non è 2.500 ma 2.000 eu- Claudio Tucci mutati. Così, tra i tanti, «in tema di se da controllare. In futuro, in que- Alessandro Mengozzi mali previsti per applicare la ro, perché a fronte di due pre- ROMA conciliazione delle cause di lavoro sti flussi, si dovrà inserire anche Il raggio d’azione pLa certificazione unica detassazione (2.000 o 2.500 mi con massimale detraibili di pDai voucher (ora con le nuove – ha spiegato Danilo Papa –, la com- l’Ispettorato, chiamato a svolgere 2017 (Cu) comprende, tra l’al- euro). Si pensi a un lavoratore 2.500 e 2.000, si applica il tetto regole sulla tracciabilità) al capo- petenza adesso è in capo agli Ispet- il ruolo di “cabina di regia”. Oltre 01 MEDIAZIONE DELLE CAUSE 03 CONTRIBUTI E LAVORO tro, il quadro che serve per rie- rimasto in forza sino al 31 mar- inferiore. Oppure, se il premio ralato, dal lavoro nero (o irregola- torati territoriali, a cui aziende e la- alla vigilanza previdenziale, su cui Gli ispettorati territoriali Oltre alla vigilanza pilogare le informazioni rela- zo 2016 in un’azienda che non “con coinvolgimento” è supe- re) ai contributi, passando per la voratori possono continuare tran- si continuerà a impegnare ispetto- continueranno a esercitare le previdenziale, su cui si tive alla detassazione dei pre- ha coinvolto i dipendenti nel- riore a 2.000 euro, per esempio mediazione delle controversie di quillamente a rivolgersi per tutte ri Inps e Inail, il faro resterà acceso competenze già assegnate alle continuerà a impegnare ispettori mi di risultato corrisposti nel l’organizzazione e che, nell’ul- 2.200 euro, quest’ultimo im- impiego e la certificazione dei rap- le fattispecie delineate dall’artico- sui profili più prettamente lavori- ex direzioni territoriali del Inps e Inail, il faro 2016 a cui si applica un’impo- timo mese gli ha erogato un porto vale come massimale porti contrattuali: da gennaio è lo 410 del Codice di procedura civi- stici, come l’orario di impiego, i lavoro, e tra queste è dell’Ispettorato resterà acceso sta del 10% sostitutiva dell’Ir- premio di 1.000 euro, detas- detassabile complessivo. operativo l’Ispettorato nazionale le. Del resto, questo compito è trattamenti retributivi in applica- espressamente prevista la sui profili più prettamente pef e delle addizionali locali. sandolo. Successivamente, lo del lavoro, introdotto dal Jobs act, scritto nell’articolo 11, comma 2, del zione dei Ccnl e il corretto utilizzo «mediazione delle controversie lavoristici, come l’orario di Le somme detassate non pos- stesso viene assunto in altra Obbligo di correzione con il compito di semplificare, e, Dlgs 149 del 2015 e ribadito dall’arti- delle tipologie negoziali. di lavoro» impiego, i trattamenti retributivi sono superare i 2.000 euro, azienda in cui i lavoratori so- Il punto è che, in genere, la perché no, far fare quel salto di qua- colo 4 del nostro Dpcm istitutivo, Una novità operativa è che tut- in applicazione dei Ccnl e il elevate a 2.500 euro se i lavorano, invece, coinvolti pariteti- maggioranza dei datori di la- lità all’attività di “intelligence” del- che non sono mai stati modificati». to il personale ispettivo seguirà 02 VIDEOSORVEGLIANZA corretto utilizzo delle tipologie tori sono pariteticamente camente. Nel mese di settem- voro, esegue il conguaglio filo Stato in materia previdenziale e La sfida è rendere tutta l’attività adesso direttive comuni: «In pas- Novità in arrivo sulle negoziali coinvolti nell’organizzazione bre il nuovo datore di lavoro scale entro la fine dell'anno. lavoristica, accorpando compe- ispettiva più semplice: già oggi sato – ha sottolineato Papa – è ca- autorizzazioni per l’installazione del lavoro. I punti da utilizzare eroga, a sua volta, un premio di Quando tali operazioni sono tenze fino a ieri divise tra ministero Inps e Inail hanno processi infor- pitato che in materia di accerta- di impianti di videosorveglianza: 04 SALUTE E SICUREZZA vanno dalla casella 571 alla 591. 1.800 euro su cui applica la de- state effettuate, le regole oggi del Lavoro, Inps e Inail. Una task matizzati per selezionare le impre- mento sui voucher, per esempio, nei casi di aziende con Ci sarà attenzione in materia di tassazione. Poco prima della descritte nelle istruzioni del- force anti-illeciti composta da ispettori Inps punivano determi- stabilimenti in diverse regioni, salute e sicurezza sui luoghi di Sezione mancante fine dell'anno, il lavoratore la Cu non si conoscevano. quasi 5mila ispettori, distribuiti in nate condotte, che per il ministero con l’Ispettorato diventerà tutto lavoro, essenzialmente nei La sezione presente nella Cu si chiede al datore di eseguire il L’impostazione seguita dal- 78 uffici territoriali (prima erano IL QUADRO del Lavoro non erano invece rile- più semplice: sarà sufficiente cantieri edili (il grosso utilizza per rappresentare l’agenzia delle Entrate fa leva 85), di cui quattro interregionali Nel mirino delle verifiche vanti. Ebbene, da oggi questo non una sola richiesta, che, se dell’attività di vigilanza è l’operato dell'unico sostituto sull’ammontare della retribu- (Roma, Milano, Napoli e Venezia). dai voucher al caporalato, potrà più accadere». accolta, consentirà l’immediata rimasto in capo alle Asl). Focus dichiarante ma anche per rie- IL CASO zione assoggettata a detassa- L’obiettivo resta piuttosto am- dai contributi alla sicurezza Ci sarà attenzione, inoltre, in installazione pure sui distacchi pilogare quanto fatto da even- Il problema si pone a fronte zione da cui dipende l’utilizzo bizioso: confermare, almeno in materia di salute e sicurezza sui dell’apparecchiatura, senza altri transnazionali per verificare il tuali precedenti datori di lavo- di un bonus pagato nel 2016 dei codici (appositamente questa fase di avvio, una media an- La conciliazione si svolge luoghi di lavoro, essenzialmente passaggi burocratici rispetto delle nuove direttive ro. La circostanza di riferi- istituiti) e delle righe per nua di 200mila accertamenti, an- all’Ispettorato territoriale nei cantieri edili (il grosso dell’at- mento è quella in cui il lavora- con limite di detassazione esporre le varie situazioni. che se, specie nell’ultimo periodo, tività di vigilanza è rimasto in ca- tore abbia chiesto all’ultimo a 2.500 euro e di uno Il sostituto di imposta, per gli introiti oggetto di ingiunzione po alle Asl); e pure, viste le novità datore di lavoro di eseguire il con limite a 2.000 euro correggere, deve eseguire sono lievemente calati, passando legislative, sui distacchi transna- conguaglio complessivo, con- nuovamente il conguaglio fi- dagli 1,3 miliardi (dato Inps) del zionali (qui si accerterà il rispetto Quotidiano del segnandogli le Cu avute in re- scale entro il 28 febbraio op- 2014 agli 1,1 miliardi del 2015 (e pro- LA PAROLA delle nuove direttive). Lavoro lazione ai precedenti rapporti conguaglio fiscale complessi- pure il lavoratore deve rettifi- babilmente il trend in discesa pro- L’Ispettorato avrà poi una nuo- di lavoro che, peraltro, essen- vo e gli consegna la Cu. care tramite assistenza fiscale seguirà nel 2016). CHIAVE va competenza: sulle autorizza- do redatte sulla base della mo- Tale certificazione, rila- o dichiarazione dei redditi. Le aziende fanno meno irrego- zioni per l’installazione di impian- È il principio ribadito dalla dulistica approvata nel 2016, sciata sulla base del modello Da rilevare, inoltre, che la larità? «Questo è vero in parte – Ispettorato ti di videosorveglianza (la materia Cassazione con la sentenza non presentavano alcuna se- 2016, non reca alcuna sezione stessa problematica si po- spiegano in questo colloquio con Il è stata riformata profondamente 3484/2017 del 9 febbraio. Ad av- zione riferita alla detassazione riferita alla detassazione; sul- trebbe presentare anche nei Sole 24 Ore il capo dell’Ispettorato, dal Jobs act). «Si tratta di una sem- viso della Corte il lavoratore, in quanto non applicabile per la stessa, tuttavia, potrebbe casi di conguaglio riassunti- Paolo Pennesi, e il direttore del- plificazione importante per le im- pur non essendo un rappresen- l'anno 2015. Inoltre, si eviden- essere stata inserita un’anno- vo “automatico” che il sosti- l’Attività ispettiva, Danilo Papa –. 7Previsto dal Jobs act, a gennaio prese – ha aggiunto Papa –. Fino a tante sindacale, era pur sempre zia che la maggiore difficoltà tazione indicante l’ammonta- tuto è tenuto a effettuare a se- Le visite ai datori sono diventate 2017 è ufficialmente in vigore ieri l’ok veniva dato dalle Dtl, e po- un «esperto sindacale», e aveva operativa emerge per effetto re del premio detassato (1.000 guito di operazioni straordi- più mirate e puntano su aspetti l’Agenzia unica per le ispezioni del teva capitare che un’azienda con quindi legittimamente espresso dell’innalzamento a 2.500 euro euro) e, forse, l’ammontare narie, comportanti il passag- particolari. Nelle grandi industrie, stabilimenti a Verona, Firenze, le sue critiche «non per fini per- della fascia detassabile. della franchigia applicabile. Il gio dei dipendenti da un lavoro, denominata «Ispettorato LICENZIAMENTI per esempio, una verifica che fac- nazionale del lavoro», con sede in Salerno, chiedeva tre autorizza- sonali, essendo coinvolto mag- sostituto che esegue il con- datore di lavoro a un altro ciamo è su eventuali risparmi ano- Roma, quattro sedi interregionali zioni diverse, che magari veniva- Critica aspra ammessa giormente nella dialettica sin- Massimali diversi guaglio e che considera appli- senza estinzione oppure a mali su trasferte e trasfertismo, co- e 74 sedi territoriali. L’Ispettorato no date, ma con prescrizioni diffe- in contesto conflittuale dacale aziendale in un momen- Il lavoratore potrebbe, per cabile la fascia di detassazio- fronte di cessione del con- me le esternazioni fittizie di mano- svolge le attività ispettive già renti. Quindi, si perdeva tempo, e to di particolare conflittualità». esempio, essere stato dipen- ne più elevata (2.500 euro), tratto di lavoro dipendente. dopera. Nelle pmi invece è ancora esercitate dal ministero del doveva intervenire il ministero. di Serena Fantinelli Anche il mezzo utilizzato è da dente di un’azienda che non lo stante il coinvolgimento del In questo caso il sostituto presente lavoro nero, purtroppo Lavoro, dall’Inps e dall’Inail, Con l’Ispettorato, diventerà tutto e Uberto Percivalle considerarsi lecito: incensura- aveva coinvolto nell’organiz- lavoratore nell’organizzazio- cessionario dovrà tener con- anche a causa della crisi». coordinando le attività di vigilanza più facile: sarà sufficiente una sola bile, quindi, la decisione circa la zazione e passare poi in quella ne, detassa il premio in misu- to delle erogazioni di premio Il nuovo Ispettorato sta parten- nelle materie di competenza delle richiesta, che, se accolta, consen- l contenuto sindacale e il con- legittimità dell’utilizzo della poche esegue il conguaglio che, ra pari a 1.500 euro (che si di risultato corrisposto ante- do, e arrivano le prime indicazioni citate amministrazioni (vale a tirà l’immediata installazione del- I testo conflittuale legittimano sta elettronica aziendale . invece, lo coinvolge, ma po- sommano ai 1.000 euro prece- riormente al passaggio dei di- operative agli uffici: molti dei com- dire, lavoro, previdenza e l’apparecchiatura, senza altri pas- la critica aspra da parte di un di- trebbe essere accaduto anche dente datore). pendenti ovvero alla cessio- piti svolti dalle ex Direzioni terri- assicurazioni, e, in parte, salute e saggi burocratici». pendente nei confronti del- quotidianolavoro.ilsole24ore.com l’esatto contrario. Questa di- Oggi le istruzioni della Cu ci ne del contratto di lavoro. toriali del lavoro sono rimasti im- sicurezza nei luoghi di lavoro) © RIPRODUZIONE RISERVATA l’azienda. La versione integrale dell’articolo namica comporta una stretta dicono che il massimo detas- © RIPRODUZIONE RISERVATA

Cassazione. Spetta al datore di lavoro dimostrare che il dipendente aveva rilasciato dichiarazioni lesive a un giornale Inail. A copertura del danno, patrimoniale e non, in favore degli eredi

rente e senza spiegare in virtù Licenziamento a prova vincolata di quali elementi quella pro- Vittime di amianto nei porti: duzione fosse idonea a provare l’esistenza dell’intervista». Massimiliano Biolchini la decisione era legittima e cedenti gradi di giudizio, ha Così facendo, «la Corte di via a istanze di risarcimento Serena Fantinelli proporzionata perché «non vi invece rilevato l’illegittimità La vicenda merito, lungi dall’attingere il pLa sezione Lavoro della sarebbe stata da parte del la- del licenziamento, per non proprio convincimento dalle Mauro Pizzin sori alle operazioni stesse. Ulte- zione delle prestazioni relative Corte di cassazione, con la voratore una chiara e pubbli- avere la società fornito ade- 01 L’ACCUSA risultanze probatorie proces- pCon la circolare 7/2017 del- riore requisito per l’accesso alla al risarcimento dei danni liqui- sentenza 3468/2017 deposi- ca smentita sulla paternità di guata prova del fatto che il Il datore di lavoro ha contestato sualmente acquisite, ha attri- l’Inail, pubblicata ieri, arrivano le prestazione è, infine, che l’autori- dati nelle sentenze depositate tata ieri, è intervenuta in me- quelle dichiarazioni»; perché dirigente avesse effettiva- al direttore finanziario di aver buito valore decisivo a una prime istruzioni applicative per tà giudiziaria abbia stabilito con entro il 31 dicembre 2015, quelle rito a un caso di licenziamen- «sarebbe mancata qualsiasi mente rilasciato l’intervista rilasciato un’intervista a un circostanza non presa in esa- l’accesso alle prestazioni del sentenza esecutiva il risarcimen- per l’anno 2017 per le sentenze to intimato al proprio diretto- sua iniziativa volta a contesta- contenente le affermazioni quotidiano lesiva nei confronti me, che il ricorrente aveva Fondo per le vittime del- to del danno, patrimoniale e non, depositate entro il 31 dicembre re finanziario da una società, re la attribuibilità al medesi- contestate. dell’azienda reiteratamente contestato», l’amianto da parte degli eredi dei nei confronti degli aventi diritto. 2016, quelle per il 2018 per le coinvolta in una vicenda di Secondo la Corte di cassa- e ha «omesso di considerare deceduti per patologie absesto- Per gli anni 2017 e 2018 il ter- sentenze depositate entro il 31 bancarotta e aggiotaggio, zione, considerato che il di- 02 IL GIUDIZIO che l’onere della prova delle correlate dovute all’esposizione mine entro cui inviare la ri- dicembre 2017. per avere questi dichiarato, LA DIFESA pendente aveva negato tale In primo e secondo grado il ragioni che giustificano il li- al minerale nell’esecuzione delle chiesta di accesso alla presta- Si ricorda, infine, che alle do- nel corso di una intervista ri- Il lavoratore aveva empre circostanza sin dal primo gra- licenziamento è stato ritenuto cenziamento (e quindi del- operazioni portuali negli scali in zione da parte dei beneficiari mande vanno allegate le sen- lasciata a un quotidiano, che sostenuto di aver fornito do di giudizio, e aveva affer- legittimo e proporzionato in l’avvenuto rilascio di quel- cui hanno trovato applicazione le secondo la modulistica allega- tenze che individuano il sogget- «sì, negli anni sono state reale informazioni al Pm mato che la dichiarazione era quanto la paternità delle l’intervista) era a carico del disposizioni della legge 257/1992. ta alla circolare è il 28 febbraio to debitore e la somma da questi lizzate varie operazioni diret- invece contenuta in un verba- dichiarazioni non è stata datore di lavoro». Nel documento si chiarisce con riferimento alle sentenze dovuta e che gli aventi diritto te a fornire una rappresenta- nel corso di un interrogatorio le di interrogatorio reso al Pm smentita dall’interessato che Solo l’accertamento preli- che hanno diritto alla prestazio- depositate nel corso dell’anno devono impegnarsi a tenere in- zione dei bilanci della società e non direttamente al cronista nel corso del quale erano stati non ha nemmeno presentato minare dell’effettivo rilascio ne gli eredi dei soggetti deceduti precedente. Per quanto con- formato l’Inail sugli sviluppi e diversa dal reale». forniti chiarimenti all’organo querela o richiesto rettifica dell’intervista, quindi, sareb- individuati sulla base degli arti- cerne, invece, l’anno 2016, le sugli esiti del giudizio relativo al Sebbene il direttore finan- inquirente, la Corte di appello be stato idoneo a risolvere la coli 536 e seguenti del codice civi- domande vanno presentate risarcimento dei danni dovuti ziario avesse sempre afferma- mo di quelle espressioni ri- avrebbe giudicato dando per 03 LA CASSAZIONE controversia, a nulla rilevan- le anche se non assicurati Inail entro e non oltre i 60 giorni dalle imprese, nonché a restitu- to di non aver rilasciato al portate tra virgolette»; per- scontata «una circostanza Secondo la Cassazione la Corte do che non vi fosse stata, da (come per esempio gli autono- successivi all’entrata in vigore ire quanto eventualmente ero- giornalista alcuna intervista, ché «non risultava presentata che tale non era (intervista ri- territoriale ha omesso di parte del lavoratore, una pub- mi) e che il deceduto deve avere del decreto ministeriale 27 ot- gato indebitamente sulla base e che quelle pubblicate erano alcuna querela, né era stata lasciata dal ricorrente al gior- esaminare un fatto decisivo blica smentita, o che il mede- contratto la patologia per l’espo- tobre 2016, ossia entro e non ol- di una sentenza successiva- dichiarazioni frutto di un’au- chiesta alcuna rettifica alla re- nalista), sul mero rilievo che oggetto di discussione tra le simo non avesse proposto sizione all’amianto nell’esecu- tre il 18 marzo 2017 con riferi- mente riformata in pejus nei tonoma iniziativa del giorna- dazione del giornale». era stata prodotta in atti una parti, non ha valutato le prove e querela nei confronti del gior- zione delle operazioni portuali mento alle sentenze deposita- confronti del richiedente. lista, nei precedenti gradi di Il direttore finanziario ha copia del quotidiano sul quale non ha considerato che l’onere nalista o non avesse chiesto individuate sulla base dell’artico- te entro il 31 dicembre 2015. Le © RIPRODUZIONE RISERVATA giudizio il licenziamento era presentato ricorso in Cassa- era riportata tale intervista, della prova è in capo una rettifica alla redazione lo 16 della legge 84/1994 o nello risorse disponibili sul fondo stato ritenuto legittimo: a det- zione e la Corte, ribaltando senza tener conto delle difese all’azienda del giornale. svolgimento di servizi portuali in per l’anno 2016 sono destinate www.quotidianolavoro.ilsole24ore.com ta dei giudici di merito, infatti, l’esito conforme dei due pre- spiegate sul punto dal ricor- © RIPRODUZIONE RISERVATA quanto complementari e acces- a coprire le spese per l’eroga- La versione integrale dell’articolo

In Gazzetta Ufficiale. Pubblicato il decreto che proroga i versamenti e attiva sostegni mirati a famiglie e imprese

no cinque imprese) diventa la re- Terremoto, slittano gli adempimenti gola per realizzare le nuove Le principali misure scuole permanenti (già in indicate in una ordinanza del commis- 01 DANNI LIEVI luglio. Questo termine è una Massimo Frontera la scorsa settimana in consiglio una misura di sostegno per il pa- milioni per il sostegno al reddito 2017, se «per effetto dell'evento sario alla ricostruzione Vasco Chi ha effettuato le novità (che supera i termini ROMA dei ministri e pubblicato ieri in gamento dei tributi relativi al pe- di famiglie a maggiore disagio sismico» non si «possiede più al- Errani). La scelta della migliore riparazioni dei danni lievi delle ordinanze finora pProroga delle sospensioni Gazzetta Ufficiale (n. 33). riodo che va dal 1° dicembre 2016 economico nei Comuni del cra- cun apparecchio televisivo». proposta sarà fatta da una appo- deve presentare "le carte" pubblicate) e tiene conto dei per i versamenti tributari e Confermata l’assenza di sgra- al 31 dicembre 2018. Il provvedi- tere. Per aver diritto al sostegno Per gli adempimenti tributari sita commissione sulla base del presso gli uffici speciali entro danni causati dal sisma del 18 contributivi e cartelle di paga- vi fiscali "pesanti". Non c’è trac- mento introduce la possibilità di occorre essere residenti da alme- e contributivi delle imprese, il progetto definitivo. Trattativa il 31 luglio. Questo termine è gennaio. Finora sono state mento (senza sanzioni o interes- cia infatti di "no tax area" e zone un prestito agevolato (da defini- no due anni e avere un reddito termine ultimo dei versamenti è privata a inviti con affidamento una novità (che supera i effettuati circa 100mila si), sostegni mirati per famiglie e franche urbane. Ed è saltato an- re con una convenzione con Isee di massimo 6mila euro (non fissato al 16 dicembre di que- al massimo ribasso anche per af- termini delle ordinanze finora sopralluoghi su edifici aziende agricole e zootecniche, che l’aiuto di 80 milioni per i dan- l’Abi) con garanzia dello Stato. contando abitazione principale e st’anno, senza sanzioni e senza fidare i lavori di urbanizzazione pubblicate) e tiene conto dei danneggiati corsia veloce per gli appalti di ni indiretti. In compenso, il de- L’ammontare massimo dei pre- immobili danneggiati dal sisma). interessi. Per le imprese agrico- dei moduli temporanei (abitati- danni causati dal sisma nuove scuole e per le predisporre creto prevede - per tutte le im- stiti richiedibili è di 560 milioni, Prorogate anche le attuali misure le, agroalimentari e zootecni- vi, per l’impresa o per uffici pub- del 18 gennaio. Finora sono 03 MACERIE le aree per i moduli temporanei; prese e i lavoratori autonomi - di cui 380 riferiti al periodo 1 di- di sostegno al reddito (ma solo fi- che arrivano altri 23 milioni di blici), a cura delle Regioni. state effettuati circa Il piano delle macerie non sarà microzonazione sismica, decen- cembre 2016-1° dicembre 2017 e no ad esaurimento dei fondi). aiuti. E per i danni diretti subiti Novità anche per i progettisti. 100mila sopralluoghi su fatto dal Commissario ma tramento nella gestione delle gli altri 180 milioni per il 2018. La Tra le misure fiscali c’è la pro- dalle imprese agricole vengono Per dare una "scossa" alle ripara- edifici danneggiati dalle Regioni, entro 30 giorni macerie; possibilità per le Regio- SENZA AIUTI IMPORTANTI misura dovrà essere successiva- roga per il pagamento delle car- stanziati 15 milioni. zioni dei danni lievi il decreto a partire dall'entrata in ni di acquistare immobili inven- Il provvedimento mente regolata con un provvedi- telle di pagamento per le persone Per quanto riguarda gli appal- prevede che questi tipi di servizi 02 SPESE TECNICHE vigore della di conversione duti da assegnare ai senza casa. non contiene sgravi fiscali mento delle Entrate. fisiche. Il termine del decreto del ti, si conferma il rafforzamento professionali sono esclusi dal li- Chi ha effettuato le riparazioni del decreto. Più semplice le Sono queste le misure in vigore «pesanti» per le imprese: C’è poi un’altra misura di so- Mef viene esteso di due mesi (dal delle procedure emergenziali. mite massimo di incarichi fissato dei danni lievi deve procedura su trasporto, da oggi, contenute nel terzo de- stegno che dovrà essere attuata 30 settembre al 30 novembre). L’appalto integrato (progetta- per i professionisti coinvolti nel- presentare "le carte" presso selezione e recupero del creto terremoto (decreto legge niente no tax area (con un decreto Lavoro-Mef). Si Niente canone tv per il secon- zione e realizzazione) affidato a la ricostruzione privata. gli uffici speciali entro il 31 materiale 9 febbraio 2017, n. 8), approvato né zone franche urbane tratta dello stanziamento di 41 do semestre 2016 e l’intero anno trattativa privata a inviti (alme- © RIPRODUZIONE RISERVATA Il Sole 24 Ore Venerdì 10 Febbraio 2017 - N. 40 Norme e tributi 33

FISCO www.quotidianofisco.ilsole24ore.com Visite fiscali. Ma la bozza di riforma del pubblico impiego prevede l’armonizzazione verso il basso, cioè a quota quattro ore Appalti. Decreto correttivo in Cdm Opere pubbliche Boeri: «Sette ore di reperibilità per tutti» con costi standard Per il presidente dell’Inps non hanno senso le differenze tra pubblico e privato in caso di malattia e penali per i ritardi

Matteo Prioschi prima del via libera prelimi- possono imporre un cambia- to alla situazione attuale Mauro Salerno versi la sanzione. La penale Gianni Trovati nare in consiglio dei ministri. mento di rotta: per allargare «ma non si può pensare di Camera. In Aula a marzo ROMA giornaliera dovrà essere com- pLa reperibilità a casa nei Le bozze, però, sembrano le fasce orarie di reperibilità agire a risorse date». p Costi standard per i cantieri presa tra lo 0,3 e l’uno per mille giorni di malattia dovrebbe andare nel senso contrario a dei dipendenti privati serve Del passaggio delle compe- e penali per le imprese che non dell’importo netto contrattuale, essere di «almeno sette ore quello indicato ieri dal presi- però un decreto del ministero tenze da Asl all’istituto di pre- Ddl lavoro mantengono gli impegni sui entro un limite massimo del 10 per tutti – ha affermato ieri il dente dell’Inps, anche per una del Lavoro, e non della Fun- videnza, con la creazione del tempi di esecuzione. C’è un nuo- per cento. presidente dell’Inps, Tito ragione di strumenti legislati- zione pubblica, in un contesto cosiddetto “polo unico” per i autonomo, vo sforzo di trovare misure ade- Tutte queste misure, dopo il Boeri, a margine di un con- vi: le bozze prevedono infatti del tutto diverso da quello controlli, si parla da almeno guate al contenimento dei costi primo passaggio a Palazzo Chigi, vegno che si è svolto alla Ca- un decreto del ministro della della legge delega sulla Pub- due anni, e si è ipotizzato un presentati 250 delle opere pubbliche nel decre- saranno aperte ai suggerimenti mera –, non ha senso che ci Funzione pubblica per stabi- blica amministrazione. dimezzamento dei costi da 70 to correttivo della riforma ap- degli operatori. Poi serviranno siano differenze tra pubbli- Al Testo unico sulla Pa a 35 milioni di euro all’anno. palti, varata poco meno di dieci anche i pareri di Consiglio di Sta- co e privato». spetta invece il compito di Attualmente i controlli effet- emendamenti mesi fa, che oggi il ministro delle to, Commissioni parlamentari e Attualmente i dipendenti IL PUNTO CRITICO riaffidare all’Inps le visite fi- tuati dall’Inps prevedono il Infrastrutture Graziano Delrio Conferenza unificata. Ma la fase del settore pubblico devono Attualmente si lavora scali per i dipendenti pubbli- coinvolgimento di 1.300 me- pCirca 250 emendamenti so- porterà in Consiglio dei Mini- di "ascolto" non inizia oggi. In essere raggiungibili per le vi- a un decreto della Funzione ci in malattia, dopo che la QUOTIDIANO DEGLI dici iscritti alle liste speciali no stati depositati in commis- stri per una prima informativa al molti si sono già fatti avanti con ENTI LOCALI E DELLA PA site di controllo dalle 9 alle pubblica ma per intervenire chiamata in causa diretta per le visite fiscali. sione Lavoro alla Camera al Governo. Un passaggio prelimi- proposte di cui si è già tenuto 13 e dalle 15 alle 18. Invece delle singole amministrazio- Pubblico impiego, I numeri sono rilevanti. Se- Ddl sulle tutele per il lavoro au- nare all’apertura di una (rapida) conto per mettere a punto la boz- per i dipendenti del compar- sul settore privato serve ni di appartenenza ha creato condo i dati più recenti pub- tonomo e sulla disciplina dello fase di consultazione del merca- za del provvedimento che si to privato è sufficiente esse- un decreto del Lavoro un lungo contenzioso sulle produttività più «libera» blicati dall’Osservatorio sulla smart working, alla scadenza to sulle misure contenute nel estende su 84 articoli. Oltre che re reperibili dalle 10 alle 12 e risorse e ha di fatto ostacola- con la riforma certificazione di malattia del- fissata per le 17 di ieri. La prossi- provvedimento. dagli operatori di mercato e dal dalle 17 alle 19. to i controlli. l’Inps, nel 2015 sono stati de- ma settimana si deciderà sul- Tra le misure della bozza mes- mondo delle amministrazioni, Di «armonizzazione» delle lire le nuove fasce di reperibi- Da questo punto di vista, lo Un articolo di Gianni Trovati nunciati 8,9 milioni di eventi l’ammissibilità delle proposte sa a punto dai tecnici di Porta Pia idee e proposte sono arrivate an- regole sulla reperibilità fra lità «armonizzate» per i di- stesso Boeri ha affermato sulle novità del decreto in di malattia per 78,4 milioni di di modifica (70 del Pd, 60 da (molte anticipate già ieri da que- che dai "think tank" che si occu- settore pubblico e privato si pendenti pubblici, in un per- che l’Istituto nazione di pre- arrivo sul pubblico impiego e giornate nel settore privato e M5S, 50 da Si, 30 da Lega e 30 da sto giornale), c'è anche l’obietti- pano delle strategie pubbliche. parla anche nelle bozze del corso che sembra indicare la videnza è pronto per effet- sullo slittamento dei tre 5 milioni di eventi e 32,5 milio- Fi), mentre secondo il timing vo di arrivare finalmente a defi- Un dossier molto corposo sulla nuovo Testo unico del pub- riduzione a quattro delle sette tuare i controlli sulle malat- provvedimenti correttivi ni di giornate nel pubblico. I indicato dal presidente della nire un benchmark dei costi del- riforma degli appalti è stato, ad blico impiego, cioè del decre- ore attualmente previste per tie dei dipendenti pubblici, relativi a società partecipa- lavoratori che si sono amma- commissione Lavoro, Cesare le opere pubbliche. Un traguar- esempio, messo a punto dall’os- to attuativo della riforma Ma- chi lavora nello Stato o negli che ora sono in carico alle te, anti assenteismo e diret- lati almeno una volta nell’an- Damiano, il testo è atteso in Au- do previsto anche dal Codice del servatorio sui contratti pubblici dia che dovrebbe arrivare la enti territoriali. Asl, ma a fronte di risorse ag- tori sanitari. no sono stati 4,2 milioni nel la all’inizio di marzo. Gli emen- 2006 su cui aveva mosso i primi promosso da Italiadecide, con prossima settimana al con- Naturalmente si tratta di giuntive. «Si possono fare ri- privato e 1,8 nel pubblico. damenti al testo (approvato ad passi - senza successo - la vec- Aequa, ResPublica e Aperta- fronto finale con i sindacati bozze, e le decisioni politiche sparmi significativi» rispet- www.quotidianoentilocali.ilsole24ore.com © RIPRODUZIONE RISERVATA inizio novembre dal Senato) ri- chia Autorità di vigilanza sui Contrada. Tra i suggerimenti an- guardano in particolare l’abro- contratti pubblici. Ora ci si dovrà che quello di non focalizzare l’at- gazione parziale dell’articolo 5 impegnare l’Anac. La misura tenzione solo sui lavori, facendo con le deleghe al governo in serve ad attuare una previsione più spazio a tutta la fase di pro- province a statuto speciale è le- materia di atti pubblici rimessi della legge che ha delegato il go- grammazione e gestione degli Sanità. Dopo il rifiuto di pagare i 422 milioni quale contributo alla finanza pubblica gato al fatto che non ritengono alle professioni ordinistiche verno a riformare il sistema degli acquisti pubblici.

di dover pagare la loro parte «già oggetto di esame da parte appalti. L’obiettivo non è limita- © RIPRODUZIONE RISERVATA del taglio totale da quasi 4 mi- dei ministeri competenti», nel- to ai lavori. All’Anticorruzione si Le Regioni ordinarie coprono le «speciali» liardi previsto dalla manovra la parte sull’assolvimento di chiede anche di elaborare prezzi per il 2016, con decorrenza da compiti per la «deflazione del di riferimento di beni e servizi quest’anno. Una posizione, contenzioso giudiziario e delle «alle condizioni di maggiore ef- L'anticipazione Roberto Turno lazzo Chigi che comunque il vista per fine gennaio. ri in forte difficoltà, sia da un quella delle “speciali”, che è al semplificazioni in materia di si- ficienza, tra quelli di maggiore ROMA colpo sarà in qualche modo at- Arriva invece, l’intesa con le punto di vista finanziario che da vaglio della Corte costituzio- curezza attraverso il fascicolo impatto in termini di costo a cari- pArriva una nuova tegola per tutito da interventi ad hoc per Regioni ordinarie, nove giorni quello dell’accessibilità sociale. nale. E che sarà affrontata col del fabbricato». Altre due mo- co della pubblica amministra- il finanziamento della sanità. favorire gli investimenti. Ma in- dopo la scadenza. Comunque in Insomma, a soffrire saranno Governo in un altro momento difiche, come spiega Damiano, zione». Compito tutt’altro che Le Regioni ordinarie si devono tanto il taglio da quasi 4 miliardi tempo utile per dispiegare i sui proprio i servizi più in crisi e più in tavoli separati. riguardano l’articolo 6 «con la facile, anche considerando le accollare ben 422 milioni che le va in porto, anche perché l’Eco- effetti. La spalmatura della som- attesi dagli italiani. L’unico Ma la partita non finisce qui e proposta di estendere alle pro- difficoltà organizzative (fondi e speciali si sono rifiutate di pa- nomia, sotto l’assedio dell’Eu- ma dovrebbe colpire in maniera aspetto parzialmente (e appa- soltanto per quest’anno. Sem- fessioni non ordinistiche mec- personale) con cui è ancora co- gare, relativamente alla loro ropa ai conti pubblici italiani, percentualmente molto elevata rentemente) positivo per la sa- pre dalla manovra 2016 potran- canismi di tutela in presenza di stretta a fare i conti l’Authority di quota sui quasi 4 miliardi com- non poteva permettersi di dila- proprio la sanità, con una ridu- nità e per le Regioni, è che a que- no arrivare a tappe altre richie- una significativa riduzione del via Minghetti. plessivi (3,98 per l’esattezza) in zionare ancora un accordo la zione perciò del Fondo da 113 sto punto potrà partire la volata ste pressanti da parte del Go- fatturato» e la disciplina del la- In attesa degli standard nazio- qualità di «contributo alla fi- cui scadenza sulla carta era pre- miliardi per il 2017, che già è ipo- decisiva il riparto del Fondo sa- verno di circostanza, sempre voro agile con «il riferimento nali sui prezzi, le imprese do- nanza pubblica», ereditati dalla tecato per 2 miliardi dalle som- nitario 2017. Ovviamente con il come «contributo alla finanza alle condizioni stabilite dalla vranno comunque fare attenzio- legge di Stabilità per il 2016. Ieri me vincolate per farmaci onco- taglio che risulterà dall’intesa di pubblica», che per le Regioni contrattazione collettiva». Si ne a non sforare sui tempi. Il cor- infatti, dopo un frenetico stop L’INTESA logici e innovativi, Lea, vaccini, ieri. In una situazione politica valgono altri 5,48 miliardi di ta- tratta di vedere quali correttivi rettivo imporrà l’obbligo di pre- Il focus sulle misure and go di rinvii e poi di ripresa Ieri i governatori contratti assunzioni di precari. non esattamente facile e già con gli nel 2018 e nel 2019. Un salasso supereranno il primo esame in vedere penali in tutti i contratti, Sul Sole 24 Ore di ieri del confronto, c’è stata un’inte- delle Regioni ordinarie Il nuovo taglio, secondo le in- la pressione delle forze sociali: a futura memoria che promette Commissione alla Camera, e se proporzionate sia al tempo ag- l’anticipazione dei contenuti sa tra le Regioni ordinarie e il hanno raggiunto l’accordo discrezioni trapelate, colpirà, «I tagli alla sanità vanno evitati, però di creare seri imbarazzi già poi avranno o meno il gradi- giuntivo necessario per conclu- del decreto correttivo della Governo, con il no di Friuli Ve- ma in misura assai minore, an- Lorenzin intervenga», ha di- a medio termine, quanto meno mento al Senato. dere l’attività che al valore del- riforma appalti che andrà nezia Giuslia e Sardegna. E con con il governo sul taglio che il trasporto pubblico locale chiarato ieri la Cgil. con la legge di Bilancio 2018. G.Pog. l’appalto. Stabilita anche la "for- oggi in Consiglio dei ministri la clausola e la promessa di Pa- da quasi 4 miliardi e i servizi sociali, altri due setto- L’opposizione di Regioni e © RIPRODUZIONE RISERVATA © RIPRODUZIONE RISERVATA bice" entro la quale dovrà muo- Il Sole 24 Ore 34 Norme e tributi Venerdì 10 Febbraio 2017 - N. 40

GIUSTIZIA E SENTENZE www.quotidianodiritto.ilsole24ore.com

In breve Tutela della riservatezza. Vanno definite le nozioni di trattamento e comunicazione Confisca. Via libera dopo la condanna Sicurezza. I lupi solitari Riciclaggio comprare Terrorismo, DISCIPLINARE Privacy, sui dati sensibili sì al carcere Odontotecnici, commissione invalida una casa con i soldi per chi parola alle Sezioni unite della bancarotta si addestra pVia libera alla confisca ob- mente ordinata (articolo 648- Enrico Bronzo Banca e Pa indicano nell’indennizzo la legge sui danni da vaccini bligatoria, dopo la condanna quater, comma 1, del Codice pe- pÈ legittima la restrizione in per riciclaggio, dell’apparta- nale) la confisca obbligatoria dei carcere per la persona adde- mento comprato con il denaro beni profitto del reato. Una mi- strata a commettere atti di ter- È nullo il provvedimento Patrizia Maciocchi to conto inviato al cliente. Il ricor- vono evitare la diffusione delle no- una persona giuridica, che opera proveniente dal delitto di ban- sura che scatta nel caso di con- rorismo. Questa la decisione disciplinare di espulsione ROMA so era stato respinto dal Tribunale tizie “sensibili” ricorrendo a tecni- attraverso i suoi organi, non può carotta fraudolenta. La Cassa- danna dopo il patteggiamento, presa dalla Corte di cassazione dall’Albo degli odontoiatri pSaranno le Sezioni unite a sta- di Napoli. La Cassazione ricorda che di cifratura o a codici di identi- esigere che questa identifichi pri- zione (sentenza 6262) respinge per i reati di riciclaggio, impiego con la sentenza 6061 depositata se nella commissione bilire se la banca e la Regione vio- che esiste una nutrita giurispru- ficazione che li rendano tempora- ma la persona a cui indirizzare la il ricorso contro la “scelta” della di denaro o altri beni di prove- ieri. Analizzando la legge centrale dell’Ordine dei lano le norme sulla privacy nel fa- denza di legittimità che, nell’ana- neamente non leggibili a chi è comunicazione. Neppure la Re- Corte d’appello di confermare nienza illecita e autoriciclaggio. 43/2015 sul contrasto al terrori- medici ci sono due re riferimento, nella causale di lizzare molti casi analoghi, è arri- autorizzato ad accedervi. I giudici gione avrebbe violato le norme la sentenza del Giudice del- Nella nozione di profitto del smo, la Corte ricorda che la nor- componenti designati dal pagamento, alla legge sugli in- vata a conclusioni opposte. avevano dunque concluso, trat- sulla privacy, e in particolare l’ar- l’udienza preliminare che ave- reato rientrano anche gli impie- ma (articolo 270-quinquies del ministero della Salute: la dennizzi per i danni da vaccini Con la sentenza 10947 del 2014 tandosi di un caso sovrapponibile ticolo 22 che detta le regole di trat- va condannato la ricorrente, in ghi redditizi del denaro di pro- Cp) equipara ai fini della puni- loro presenza non più obbligatori o da trasfusioni di proprio la Prima sezione, muo- a quello analizzato nell’ordinanza tamento per gli enti pubblici. La sede di patteggiamento, per il venienza delittuosa, in quanto bilità l’addestratore alla perso- prevista dopo la recente sangue infetto. La Prima sezione di rinvio, che sia la Regione sia la norma sarebbe infatti destinata a reato di riciclaggio. «simili trasformazioni o impie- na addestrata (anche online). sentenza della Consulta della Corte di cassazione (ordi- banca avevano - indicando la leg- impedire che, attraverso la con- Alla base della condanna c’era ghi non possono impedire che Nel dettaglio, la Corte ha spe- (215/2016). La vicenda si nanza interlocutoria 3455), pren- IL CONTRASTO ge “fonte” di indennizzo - trattato sultazione di banche dati, possa- un trasferimento, di circa 70mila venga sottratto ciò che rappre- cificato che «l’addestrare e il sviluppa a Milano. Il de atto dell’annoso contrasto del- Per la Prima sezione la tutela il dato illegittimamente. no essere identificati i titolari, ma euro, derivanti dal reato di ban- senta l’obiettivo stesso del reato fornire istruzioni, sul lato del ricorrente ha vinto la giurisprudenza sul punto e del singolo è ampia anche Una scelta dalla quale aveva non applicabile alla Regione che carotta fraudolenta, commesso posto in essere». La “conversio- “docente”, implicano senza in Cassazione richiamando chiede alle Sezioni unite di dare nei confronti degli enti preso le distanze la Terza sezione si era limitata a indicare, per ra- dal fratello e dalla cognata della ne” del denaro in beni di altra dubbio un’immediata strumen- la decisione della Consulta un’interpretazione uniforme, con la sentenza 10280 del 2015 che, gioni di trasparenza ed efficacia ricorrente, in relazione al falli- natura, fungibili o no, non argi- talità delle tecniche insegnate a di illegittimità delle nomine partendo dalla definizione delle pubblici, per la Terza vale in un’identica fattispecie, aveva dell’attività amministrativa, la mento della loro società. Nella ri- na sequestro preventivo e con- realizzare sia atti di violenza dei componenti di nozioni di trattamento e comuni- un’interpretazione più soft escluso la violazione delle norme causale del pagamento. La banca costruzione dei giudici, per “dis- fisca, che possono riguardare il che a perseguire finalità terrori- derivazione ministeriale, cazione dei dati sensibili. sulla privacy. Secondo i giudici inoltre aveva agito nel rispetto del simulare” la provenienza delit- bene oggetto di investimen- stiche, e analogamente è a dirsi disciplinate dall’articolo 17, L’ordinanza prende le mosse non ci sarebbe stata la diffusione, contratto di conto corrente su tuosa del denaro, l’importo per to.E’dunque profitto del reato per l’addestrato stricto sensu, le- 1° e 2° comma, lettere a), b) dal ricorso di un cittadino che la- vendosi sul solco tracciato dal co- che si configura solo quando un mandato dello stesso cliente. An- l’acquisto di un immobile in anche il bene immobile acqui- gato da un rapporto specifico, c), d) ed e) del decreto mentava la diffusione di dati sensi- dice della privacy, (Dlgs dato è conoscibile e messo a di- che se la giurisprudenza ha affer- Trentino era stato versato in dol- stato con somme di denaro ille- anche se non necessariamente legislativo capo bili rivelatori del suo stato di salute 196/2003) aveva precisato il dove- sposizione di soggetti indetermi- mato che non è necessario alcun lari americani con bonifici pro- citamente conseguite, quando stringente, con chi gli imparti- provvisorio 13 settembre perché, nel disporre il pagamento re di trattare i dati personali nel ri- nati e in qualunque forma. Ipotesi consenso da parte del titolare di venienti dal Costarica, Paese in il suo impiego «sia casualmente sce l’addestramento». 1946, numero 233. per via telematica la Regione ave- spetto dei diritti fondamentali, esclusa per la banca, anche consi- dati sensibili, escluso anche dal cui i familiari avevano trasferito i collegabile al reato e sia sogget- La Corte accomuna per rile- Corte di cassazione - va fatto riferimento alla legge con particolare riguardo ai dati derando la pluralità di soggetti codice sulla privacy, quando il loro interessi e con cui l’imputata tivamente attribuibile all’auto- vanza penale anche coloro che Ordinanza 3524 depositata il 210/1992, la stessa usata dall’istitu- sensibili idonei a rivelare lo stato che ne potevano conoscere il dato trattamento è necessario per non aveva mai avuto rapporti. re di quest’ultimo». «si limitano a raccogliere in via 9 febbraio 2017 to di credito per contraddistin- di salute. Anche gli enti pubblici, in ragione del servizio svolto. Per adempiere un obbligo di legge. La ricorrente dal canto suo af- P.Mac. autonoma istruzioni fornite a guere il “movimento” nell’estrat- aveva precisato la Cassazione, de- la Cassazione chi trasmette i dati a © RIPRODUZIONE RISERVATA fermava la provenienza lecita © RIPRODUZIONE RISERVATA incertam personam, vale a dire MINORI del denaro e la violazione dell’ar- destinate a chiunque intenda ticolo 648-quater del Codice pe- avvalersene ... non fosse altro No messa alla prova nale per l’errata individuazione per la potenziale, enorme diffu- se manca il progetto Diritti & web. Drastico provvedimento del Gip di Napoli a carico di una farmacia virtuale che violava la privacy dei beni da confiscare. La Corte Quotidiano del sività di quel bagaglio di cono- Il Tribunale per i minorenni d’appello avrebbe confermato la Diritto scenze, messo a disposizione di non può concedere la messa confisca dell’intero immobile, un numero indeterminato e alla prova se manca un per un valore molto superiore a pressoché infinito di “lupi soli- preventivo progetto di Oscurato sito che clonava le credenziali quello contestato come profitto tari”». Occorre, però, che a intervento elaborato dai del reato ipotizzato, senza questa attività di raccolta di in- servizi sociali. La Corte di Alessandro Longo Ecco perché il giudice ha di- mozione del singolo file con- Insomma, la sentenza prefi- un’adeguata valutazione. formazioni si aggiungano altri cassazione ricorda come un pPer la prima volta in Italia sposto il sequestro dell’intero tenente i dati personali o a gurerebbe questo scenario: un Per la difesa, trattandosi di indizi di voler utilizzare le co- giudice non può, nell’attesa un giudice ha disposto il seque- sito per i reati dall’articolo 167 condannare in sede penale chi sito che viola un diritto della un’ipotesi di confisca per equi- noscenze acquisite. Il ricorso della predisposizione del stro di un intero sito internet, del codice della privacy (trat- li trattava in modo illecito», persona- privacy, anche alla lu- valente,e era necessario far rife- viene quindi rigettato e l’inda- progetto da parte dei servizi in nome della tutela della pri- tamento illecito di dati) e 494 nota Fulvio Sarzana, avvocato ce del diritto all’oblio, o reputa- rimento solo all’importo indica- gato rimane in carcere. competenti, disporre la vacy e della personalità altrui. del codice penale, ossia sosti- specializzato in diritti digitali. zione - può trovarsi sottoposto to nel capo di imputazione. Sem- La Corte di cassazione re- sospensione del processo Il decreto di sequestro pre- tuzione di persona. Si pensi per esempio al caso alla misura più forte di repres- pre in base alla tesi difensiva, sa- TRIBUNALE DI MILANO spinge anche un altro motivo con messa alla prova, ventivo – che segna un nuovo Google-Vividown, che in pri- sione: il sequestro. rebbe contro il diritto del ricorso, in cui si afferma che formulando indicazioni sul livello della repressione dei mo grado si era risolto con una «Agli addetti ai lavori risulta l’affermazione della Corte terri- La sezione famiglia non dà il Tribunale non abbia dedica- contenuto che tale progetto reati sul web – riguarda il sito REATI IN CONCORSO condanna ai vertici di Google chiaro che la giurisprudenza toriale secondo la quale l’acqui- gli alimenti all’ex compagna to un’analisi al tema delle esi- dovrà avere. Inoltre, la Farmaciamerlino.it, da parte Oltre al trattamento illecito Italia, poi assolti in appello. sul web sta cambiando; sta sposizione dell’intero immobile genze cautelari, o che sia man- predisposizione del progetto del tribunale di Napoli. Il di dati personali, contesta ta L’oscuramento finora era stato stando l’ago della bilancia ver- confiscato non era sufficiente a di Giorgio Vaccaro cata una compiuta disanima è riservata alla competenza Gip, con l’atto datato 16 gen- adottato per altri reati: per so un approccio che protegge compensare la grande sottrazio- delle obiezioni difensive (an- naio, rileva che sul sito «ve- la sostituzione di persona: esempio, per siti totalmente meno la libertà di espressione ne di beni contestata con la ban- l diritto, previsto dalla legge che sul possibile ricorso al dei servizi minorili della il negozio «napoletano» amministrazione della nivano commercializzati dediti a reati di vendita prodot- rispetto ad altri diritti. E lo fa in carotta e che dovevano essere ICirinnà (76/2016), per l’ex- “braccialetto elettronico”). giustizia e non al giudice farmaci online sfruttando le era basato in Gran Bretagna ti contraffatti o alla violazione una crescente gamma di casi e “destinati” al fallimento. Alla convivente di richiedere gli Ma per la Corte il provvedi- mentre l’audizione delle credenziali e le immagini del copyright audio-visivo. reati» aggiunge Sarzana. Corte d’appello sarebbe infatti “alimenti” al proprio ex part- mento impugnato chiarisce in- parti sul progetto deve essere della farmacia Merlino» di «Invece, con il provvedi- «Lo stesso Tribunale parte- “sfuggito” che in nessun caso ner non può essere fatto valere vece che l’indagato si era dimo- preventiva rispetto alla Napoli. Il titolare della stessa In quanto il sito è posiziona- mento del giudice di Napoli nopeo (ma in sede civile) l’an- l’”acquisizione” dell’immobile davanti al giudice della sezione strato conoscitore di tecniche decisione sulla messa in ha dichiarato di non avere al- to all'estero, il giudice non può per la prima volta si adotta la te- no scorso ha dato esempio di poteva diminuire o compensare, famiglia, usando allo scopo i ri- utili a eludere intrusioni da prova. Il ricorso, che era stato cun collegamento con quel sequestrarlo fisicamente ma si dell’oscuramento integrale questo nuovo orientamento, anche parzialmente, le distrazio- corsi tipici previsti per instau- parte della forza di polizia. preentato a Bologna, è stato sito, che risulta invece regi- dispone l’oscuramento: ordina del sito che tratta illecitamente molto severo in fatto di rimo- ni societarie, perché il bene con- rare un giudizio di famiglia. Lo Inoltre il ricorrente aveva non accolto. strato a una società inglese e ai provider italiani di impedir- dati personali. Questo decreto zione dei contenuti in rete: fiscato, sarebbe destinato all’era- stabilisce il Tribunale di Mila- solo visionato filmati su come Corte di cassazione - ha riferimenti telefonici ne l’accesso ai propri utenti. potrà avere una forte ricaduta quando ha condannato Face- rio e non alla massa fallimentare. no con decreto del 23 gennaio non essere spiati attraverso il Sentenza 6019 depositata il americani (gli stessi associa- «Si tratta di un provvedi- nel settore del diritto all’oblio book per la vicenda della La Cassazione respinge le ar- 2017 della IX sezione civile. telefono cellulare, ma anche 9 febbraio 2017 ti un altro sito abusivo di ven- mento del tutto inedito: sino e, più in generale nel settore 31enna suicida a causa di video gomentazioni della difesa. scaricato un corso online utile E.B. dita farmaci online, a quanto ad oggi la giurisprudenza si della reputazione on line», ag- hard che la ritraevano». I giudici ricordano che nel ca- quotidianodiritto.ilsole24ore.com a quelle finalità. indica il Gip). era limitata a prescrivere la ri- giunge Sarzana. © RIPRODUZIONE RISERVATA so esaminato è stata corretta- La versione integrale dell’analisi © RIPRODUZIONE RISERVATA

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Frequenze:800-080408 Oggi Gravity Contro gli abusi Per intervenire alle trasmissioni: 800-240024 SMS 349-2386666 ALBA E TRAMONTO: Milano 07:31 17:43 Roma 07:11 17:37 21.10 | CANALE 5 8.15 | 24 MATTINO, ATTENTI A NOI DUE I Gr possono essere ascoltati anche su: Film con Sandra Bullock (nella foto) Papa Francesco (nella foto) non ha dubbi: «La pedofilia è una malattia» MINIMA Nord: www.radio24.it Bolzano 0 molto nuvoloso con deboli piogge e fiocchi di MASSIMA neve a bassa quota al Nordovest, dai 600/800m Roma 16 altrove. Migliora la sera dal Piemonte. Temperature in calo, massime tra 3 e 8. DA NON PERDERE del «Giorno del Ricordo». 6.15 | America 24 15.30 Rosciani 17.05 | Focus economia di Sebastiano Barisoni 21,15 | RAI 5 6.30 | 24 mattino - L’Italia si desta Il falco 12.05 | Melog, cronache meridiane Centro e Sardegna: 21,15 | FOCUS di Alessandro Milan nubi e piogge su Adriatiche ed est Sardegna, in La vera natura di Caravaggio e il gabbiano di Gianluca Nicoletti 18.30 | La zanzara attenuazione; neve dai 1200/1500m. Più Giganti su rotaia soleggiato sui restanti settori. Temperature La Deposizione di Cristo 7.00 | Gr 24 13.00 | Effetto giorno, le notizie in di Giuseppe Cruciani In viaggio per quattro giorni da stazionarie, massime tra 11 e 15. e la Madonna dei Pellegrini: 7.20 | In primo piano 60 minuti 20.55 | Smart city Vancouver a Toronto: un treno BOBBY SANDS, LA RIVOLUZIONE due capolavori analizzati 8.15 | 24 mattino - Attenti a noi di Simone Spetia di Maurizio Melis Sud e Sicilia: davvero speciale. IN CARCERE schiarite su nord Sicilia e Tirreniche, instabile da Tomaso Montanari. due 13.45 | America 24 altrove con piogge sparse in attenuazione e neve Robert Gerard Sands (foto) è un simbolo del 21.00 | Effetto notte, le notizie in di Alessandro Milan e Oscar di Mario Platero 60 minuti dai 1400m. Temperature stazionarie, massime SPETTACOLO Giannino tentativo rivoluzionario e indipendentista tra 12 e 16. 21,15 | SKY ARTE dei nord-irlandesi. Nato a Belfast entra nel 14.05 | Tutti convocati di Roberta Giordano Il ritratto della regina 20,35 | RAIUNO 9.05 | Mix 24 movimento terroristico dell’Ira a 18 anni. con Giovanni Capuano e Pierluigi 22.05 | 2024 Domani Vita e opere di Louise di Giovanni Minoli Arrestato, ma senza mai essere condannato Pardo 67° Festival della canzone 23.05 | Mix 24 R Elisabeth Vigée-Le Brun, italiana 9.05 | Vale la pena per fatti di sangue, guiderà molte proteste 15.30 | Il falco e il gabbiano ALBA E TRAMONTO: Milano 07:29 17:45 Roma 07:10 17:38 la pittrice di corte testimone Quarta serata dal Teatro Ariston 9.30 | Musica e storia carcerarie per ottenere per sè e i suoi di Enrico Ruggeri MINIMA Nord: compagni lo status di prigionieri politici. GR 24: all’ora Aosta -2 qualche parziale schiarita su Liguria e arco dei più grandi mutamenti di Sanremo: sul palco 20 16.30 | La versione di Oscar 10.30 | Cuore e denari Morirà dopo 66 giorni di sciopero della fame STRADE IN DIRETTA: ai 15’ e ai 45’ MASSIMA alpino, cieli molto nuvolosi sulla Val Padana del XVII secolo. Campioni e 4 Nuove Proposte. di Nicoletta Carbone e Debora di Oscar Giannino BORSE IN DIRETTA: alla mezz’ora Catania 15 ma senza fenomeni significativi. Temperature in aumento, massime tra 6 e 10.

ATTUALITÀ 21,15 | RAITRE Centro e Sardegna: nuvolosità variabile con maggiori 15,20 | RAITRE Il cuore nel pozzo addensamenti su Marche e Abruzzo fino a cieli Correva l’anno In fuga dalle truppe di Tito: in coperti, ma senza fenomeni. Temperature stazionarie, massime comprese tra 11 e 15. La tragedia delle foibe Istria, nel 1945, si scatena la ricostruita in occasione pulizia etnica contro gli italiani. Sud e Sicilia: nubi sparse e ampie schiarite; più nuvole sulla Sicilia orientale con locali brevi piovaschi. Temperature stabili o in locale aumento, massime comprese tra 12 e 16. LOTTO Temperature

Italia OGGI DOMANI Europa OGGI DOMANI Parigi -1 4 -1 6 Lotto Estrazione del 9/2/2017 SuperEnalotto Combinazione vincente Ancona 9 11 7 10 Atene 6 11 4 8 Stoccolma -5 -2 -4 -2 Nazionale 33 83 61 80 78 18 25 35 38 45 75 Jolly 20 Bari 10 12 8 14 Berlino -4 -0 -4 -1 Tirana 9 16 8 15 Numero Superstar 44 Bari 5 64 11 89 72 Bologna 3 6 4 7 Bruxelles -2 2 -2 4 Vienna -1 2 -2 3 Montepremi 4.172.541,00 ¤ Cagliari 9 13 9 14 Bucarest -12 -5 -12 -4 Zurigo -3 7 -2 8 Cagliari 10 54 75 67 44 6 punti – – Firenze 6 13 4 14 Copenaghen -1 2 -1 1 Mondo OGGI DOMANI 5+1 – – Firenze 53 78 46 47 80 Genova 6 9 5 9 Dublino -0 5 -1 5 Hong Kong 9 19 10 19 5 punti 2 87.623,36 ¤ Genova 6 69 44 7 18 Milano 3 5 3 7 Francoforte -3 5 -3 7 Los Angeles 11 15 9 17 4 punti 646 275,08 ¤ Milano 28 16 51 34 9 3 punti 18.840 28,47 ¤ Napoli 10 15 9 15 Istanbul 1 7 0 6 New Delhi 7 20 7 21 Roma 10 14 11 15 Lisbona 7 11 6 10 New York -12 -1 -3 4 Napoli 72 43 70 7 22 2 punti 287.349 5,80 ¤ 5 stella – – Palermo 8 16 5 14 Londra 1 3 1 4 Rio de Janeiro 20 33 20 33 Palermo 88 40 33 62 77 4 stella 2 27.508,00 ¤ Torino 2 5 1 7 Madrid -1 9 2 9 Singapore 25 28 26 27 Roma 50 22 78 57 42 3 stella 89 2.847,00 ¤ Venezia 4 7 4 7 Mosca -4 -2 -5 -1 Tokyo -1 7 -3 6 2 stella 1.349 100,00 ¤ Torino 76 83 48 24 51 Debole Moderato Forte 1 stella 9.144 10,00 ¤ Poco Var Venezia 82 24 85 52 61 0 stella 22.638 5,00 ¤ Sole nuvoloso Nuvoloso Coperto Pioggia Pioggia Temporali Neve Nebbia Calmo Mosso Agitato Il Sole 24 Ore Venerdì 10 Febbraio 2017 - N. 40 Norme e tributi 35

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In breve Commissione Ue. Sul piatto 292 milioni per migliorare la competitività delle piccole aziende europee Azioni urbane. Proposte di progetto entro il 14 aprile Sfida tra chi innova EUROPA/1 Pmi, fondi per l’accesso al credito Servizi bancari per gli uffici Ue nelle città europee: Pubblicato il programma di «Cosme» 2017: in arrivo 26 nuovi inviti in pista 50 milioni FOTOLIA PAGINA A CURA DI lo - ad acquisire le competenze nuove imprese nella prima fa- Maria Adele Cerizza necessarie per gestire ed espan- se di sviluppo, insieme allo p È stato aperto il secondo bri, le istituzioni dell’Ue e i pLa Commissione europea dere un’impresa. Il programma strumento di capitale proprio invito per «Azioni urbane portatori d’interesse, come le ha pubblicato il programma di offre loro l’opportunità di re- operativo nel quadro del pro- innovative» (Uia) il cui Ong e i partner commerciali, lavoro per il 2017 di «Cosme», carsi in un altro Paese, per un gramma «Horizon 2020». Lo obiettivo è aiutare le città a potranno collaborare su un lo strumento mirato a stimola- periodo da uno a sei mesi, per la- strumento dovrebbe aiutare fi- identificare e testare solu- piano di parità all’elaborazio- L’Ufficio Ue per la re la competitività delle Pmi, a vorare accanto ad un imprendi- no a 560 Pmi a ricevere tali in- zioni innovative per rispon- ne di soluzioni comuni per mi- proprietà intellettuale, con cui destina un bilancio com- tore esperto. Questo tipo di vestimenti, per un volume in- dere alle crescenti sfide che gliorare le aree urbane nel- sede ad Alicante, ha plessivo di 292 milioni di euro. scambio accresce il know-how vestito complessivo compreso Le chance per le Pmi interesseranno le aree urba- l’Unione europea. lanciato un bando di gara Di questi, il 60% sarà allocato e incoraggia il trasferimento tra i 2,6 e i 4 miliardi di euro. ne nei prossimi anni: immi- I progetti da sostenere do- d’appalto del valore di 13 sugli strumenti finanziari e transfrontaliero di saperi ed Il secondo è lo strumento di grazione, economia circola- vranno proporre soluzioni in- milioni circa per la circa il 20% alle attività che pro- esperienze tra imprenditori. garanzia dei prestiti (Lgf) che re e mobilità sostenibile. Il novative, creative e durature per prestazione di servizi muovono l’accesso ai mercati Il programma di lavoro con- fornirà invece: controgaranzie budget disponibile è di 50 mi- affrontare la sfida scelta e mette- bancari per la gestione di per le imprese. tiene poi una descrizione det- e altri accordi di condivisione LE CALL 2017 lioni e le proposte di progetto re in campo l’expertise dei diver- pagamenti in entrata e in Obiettivi di Cosme per il tagliata delle azioni che ver- dei rischi per i sistemi di garan- possono essere presentate fi- si stakeholder pertinenti. uscita e servizi di carte di 2017 sono facilitare l’accesso ranno finanziate, l’indicazione zia; garanzie dirette e altri ac- no al 14 aprile 2017. Queste le azioni finanziabi- pagamento. Lo scopo del delle Pmi ai finanziamenti sot- degli importi assegnati a cia- cordi di condivisione dei rischi Accesso alla finanza competitività e la crescita Ciascun progetto potrà ave- li: progetti pilota che puntano bando è di stipulare un to forma di capitale proprio o scuna azione e un calendario per altri intermediari finanzia- 8 Tre inviti per un totale di 8 Undici inviti per un totale di re una durata massima di tre a identificare e sperimentare massimo di cinque contratti di debito (tre iniziative per un ri che soddisfano i criteri di am- 173.879.120 euro 32.095.000 euro anni e i progetti selezionati po- idee inedite e innovative per quadro con una durata budget di circa 174 milioni di missibilità. L’Lgf consta di due Accesso al mercato Promuovere la cultura tranno essere cofinanziati fino affrontare questioni destina- iniziale di un anno, più euro), favorire l’accesso ai L’OBIETTIVO azioni: la prima azione (finan- 8 Nove inviti per un totale di imprenditoriale all’80% dei loro costi ammissi- te a divenire di grande impor- quattro possibili rinnovi di mercati in particolare all’inter- Prevista l’accensione ziamento mediante prestiti o 74.643244 euro 8 Tre inviti per un totale di bili. Inoltre ciascun progetto tanza per le aree urbane del- un anno ciascuno, fino a un no dell’Ue ma anche a livello ldi nuovi finanziamenti leasing, inclusi il prestito su- Migliorare le condizioni per la 11.080.000 euro potrà ricevere un contributo l’Unione nel futuro prossimo. massimo di 5 anni. La globale (nove iniziative per tra 14 e 21 miliardi bordinato e il prestito parteci- massimo di 5 milioni di euro. Coerentemente con le priori- scadenza è prevista per il 24 circa 71 milioni), migliorare le pativo) riduce le particolari L’iniziativa è aperta alle au- tà dell’ agenda urbana dell’Ue, febbraio 2017. condizioni quadro per la com- per una platea difficoltà che le Pmi incontra- torità urbane di unità ammini- i temi, e dunque le sfide indivi- petitività e la sostenibilità del- fino a 330mila fruitori no nell’ottenere crediti, perché GLI OBIETTIVI DELLE AZIONI strative locali dell’Ue (grandi duate, su cui dovranno con- EUROPA/2 le imprese, in particolare le gli investimenti sono percepiti città, città o sobborghi) con al- centrarsi i progetti da candi- Gazzetta Ue cerca Pmi (11 azioni per 32 milioni), più rischiosi o perché le impre- 8 Facilitare l’accesso ai 8 Aumentare la competitività meno 50.000 abitanti, oppure dare sono: integrazione dei promuovere l’imprenditoria- indicativo della pubblicazione se non dispongono di garanzie finanziamenti per le Pmi; sostenibile delle imprese associazioni e gruppi di auto- migranti e dei rifugiati; eco- esperti in software lità e la cultura imprenditoriale degli inviti o dei bandi, nonché sufficienti; la seconda azione 8 Creare un ambiente favorevole dell’Ue; rità urbane di unità ammini- nomia circolare; mobilità ur- L’Ufficio delle (tre azioni per 11 milioni). l’indicazione degli indicatori (cartolarizzazione di portafo- alla creazione di imprese e alla 8 Aiutare le piccole imprese ad strative locali che coprono bana sostenibile. pubblicazioni della Ue ha Fanno parte del programma che verranno utilizzati per gli di crediti concessi a Pmi) crescita; operare al di fuori dei loro una popolazione totale di al- Sarà importante inoltre il lanciato un bando di gara Cosme - e quindi continueran- controllare l’efficacia in termi- mobilita risorse supplementa- 8 Incoraggiare una cultura Paesi d’origine e a migliorare il meno 50.000 abitanti; può potenziale di trasferibilità d’appalto del valore di 3,5 no ad essere finanziate - alcune ni di risultati e realizzazione ri per il finanziamento delle imprenditoriale in Europa; loro accesso ai mercati trattarsi anche di associazioni delle soluzioni innovative milioni per la prestazione di iniziative di successo già in atto, degli obiettivi fissati. Pmi mediante il prestito, nel o gruppi transfrontalieri o di proposte. Il primo invito per servizi di sviluppo, come il Centro per la coopera- Sono due gli strumenti fi- quadro di adeguati accordi di diverse regioni e Stati mem- «Azioni urbane innovative» evoluzione e manutenzione zione industriale Ue – Giappo- nanziari previsti da Cosme per condivisione del rischio con le L’INTERVENTO DI COSME bri. Strategico però stringere (budget da 80 milioni di euro) di software utilizzate per la ne e il co-finanziamento della facilitare l’accesso ai finanzia- istituzioni in questione. alleanze tra soggetti diversi. si è chiuso lo scorso 31 marzo pubblicazione del «Rete Enterprise Europe» menti delle Pmi orientate alla Si prevede che Cosme con- Le autorità urbane dovranno 2016 e ha visto la presentazio- supplemento alla Gazzetta (Een). Con oltre 600 uffici in crescita con circa il 60% del sentirà ad un numero di impre- 8 Garantirà la continuità con le la gestione del programma per pertanto stabilire forti part- ne di 378 progetti. ufficiale dell’Unione Europa e nel mondo, Een ha ot- budget complessivo 2017. Il se compreso tra 220mila e iniziative e le azioni già rendere più facile agli nership locali con il giusto Le azioni, sostenute dal Fon- europea serie S . La tenuto risultati tangibili con- primo è lo strumento di capita- 330mila di ottenere finanzia- intraprese nell’ambito del imprenditori e alle piccole mix di partner complementa- do europeo di sviluppo regio- scadenza è prevista per l’ 8 centrandosi sulla promozione le proprio per la crescita (Efg), menti per un totale compreso programma per imprese di beneficiarne; ri, coinvolgendo attivamente nale (Fesr), rappresentano marzo 2017. dell’internazionalizzazione che si concentra su fondi che tra i 14 e i 21 miliardi di euro. l’Imprenditorialità e 8 Sosterrà, integrerà e aiuterà a soggetti quali agenzie, uni- un’opportunità unica per le A CURA DI M.A.C. delle Pmi, nel mercato interno e forniscono capitale di rischio e Sono in corso i lanci dei ban- l’innovazione (Eip), come ad coordinare le azioni dei Paesi versità, Ong, imprese o altre città europee per vedere come al di fuori di esso. finanziamenti mezzanini, codi per l’identificazione degli esempio la rete Enterprise membri dell’Ue. Cosme autorità pubbliche. potenziali soluzioni a proble- APPROFONDIMENTO ONLINE Anche nel 2017 sarà operativa me i prestiti subordinati e i pre- istituti intermediari ( banche , Europe Network, sulla base dei affronterà nello specifico Lo sviluppo di dodici parte- matiche emergenti di sviluppo l’iniziativa «Erasmus per giova- stiti partecipativi, a imprese in istituti di credito, ecc.) che si risultati e degli insegnamenti questioni transnazionali che nariati, uno per ciascuna delle urbano aventi rilevanza a li- Tutti i finanziamenti europei su: ni imprenditori» un sistema di fase di crescita ed espansione, occuperanno di erogare – nei sfide urbane individuate, è in- vello di Unione possano esse- http://www.ilsole24ore.com/dossier/economia/ tratti; possono essere più scambio transfrontaliero per in particolare quelle operanti a vari Stati membri – tali stru- 8 Darà continuità ai molti aspetti efficacemente affrontate a fatti al centro dell’agenda ur- re applicate e rispondere alla osservatorio-finanziamenti-ue/index.shtml aiutare i nuovi imprenditori - e livello transfrontaliero: si avrà menti finanziari. positivi di Eip, semplificando livello europeo bana dell’Ue. Grazie a tali par- complessità della vita reale. quelli che vorrebbero diventar- la possibilità di investire in © RIPRODUZIONE RISERVATA tenariati le città, gli Stati mem- © RIPRODUZIONE RISERVATA Il Sole 24 Ore 36 Venerdì 10 Febbraio 2017 - N. 40