Türkiye | Piyasalar 03 Şubat 2021 Çarşamba Günlük Bülten S&P 500 Brent Petrol USD Endeks %1.39 %0.33 %0.24 Ekonomik Veriler Açıklanacak Veriler Saat Piyasa Yorumu: Türkiye TÜFE 10:00 Türkiye ÜFE 10:00 Avrupa Bölgesi Hizmet PMI 12:00 Bu sabah BIST100’de yukarı yönlü bir açılış bekliyoruz. Küresel Avrupa Bölgesi TÜFE 13:00 piyasalardaki pozitif görüntü göz önüne alındığında BİS100’de de TSİ olumlu seyrin devam edeceği düşüncesindeyiz. Piyasanın gözü bugün Hisse Senedi Piyasası açıklanacak olan enflasyon verisinde olacak. Bu sabah pozitif açılış ve sonrasında 1500 – 1534 arasında işlem 60,000 1,560 aktivitesi bekliyoruz. 50,000 1,540 1,520 40,000 1,500 30,000 1,480 Bugünün Haberleri: 20,000 1,460 10,000 1,440 Piyasa Gelişmesi 0 1,420 25-Oca 26-Oca 27-Oca 28-Oca 29-Oca 01-Şub 02-Şub . IIF Portföy Akımı, Ocak 2021 - Gelişmekte olan ülkelere yönelik İşlem Hacmi, TRY mln BIST 100 yatırımcı ilgisi tüm hızıyla devam ediyor: Odak noktası borçlanma Bono Piyasası senetleri 60.0 13.4 Hisse Senetleri 50.0 13.3 13.2 40.0 . AKBNK; 4Ç20 Finansalları Değerlendirmesi / olumlu 13.1 30.0 13.0 20.0 . Otomotiv Sektörü - Otomobil ve Hafif Ticari Araç Pazarı; 2021 12.9 10.0 12.8 Ocak ayında yıllık %60 arttı / sınırlı olumlu 0.0 12.7 25-Oca 26-Oca 27-Oca 28-Oca 29-Oca 01-Şub 02-Şub Ekonomik Veriler İşlem Hacmi, TRY mln Türkiye 2030 . 10.00 : Türkiye, TÜFE, %1.4-aylık, %14.70-yıllık, Ocak, Endeksler, para piyasaları ve emtia . 10.00 : Türkiye, ÜFE, %1.4-aylık, %24.60-yıllık, Ocak, Kapanış Önceki 1 Gün 1 Ay Yıl Baş. 12.00 : Euro Bölgesi, hizmet PMI, 45.0, Ocak, BIST100 1,511 1,492 1.3% 2.4% 2.4% İşlem Hacmi, TL mln 43,019 37,307 15.3% 17.8% 17.8% . 12.00 : Euro Bölgesi, bileşik PMI, 47.5, Ocak, Turkey 2030 (13.11.2030) 12.93% 12.93% 0 bps 2 bps 2 bps . 12.30 : İngiltere, bileşik PMI, 40.6, Ocak, Turkey 2030 5.32% 5.33% -1 bps -5 bps -5 bps TCMB karışık fonlama mlyt 17.00% 17.00% 0 bps -3 bps -3 bps . 13.00 : Euro Bölgesi, TÜFE, %-0.1-aylık, %0.6-yıllık, Ocak, USD/TRY 7.19 7.19 -0.1% -3.4% -3.4% EUR/TRY 8.66 8.68 -0.2% -4.6% -4.6% . 13.00 : Euro Bölgesi, çekirdek TÜFE, %0.9-yıllık, Ocak, Sepet (50/50) 7.92 7.93 -0.1% -4.1% -4.1% . 16.15 : ABD, ADP özel sektör istihdamı, 50 bin, Ocak, DOW 30,687 30,212 1.6% 0.3% 0.3% . 17.45 : ABD, hizmet PMI, 57.4, Ocak, S&P500 3,826 3,774 1.4% 1.9% 1.9% FTSE 6,517 6,466 0.8% 0.9% 0.9% . 18.00 : ABD, ISM-H endeksi, 56.7, Ocak, MSCI EM 1,381 1,361 1.5% 6.9% 7.0% MSCI EE 162.41 159.02 2.1% -0.2% -0.2% . 21.00 : Fed, Bullard konuşması, Shanghai SE Comp 3,534 3,505 0.8% 1.7% 1.7% 22.00 : Fed, Harker konuşması. Nikkei 28,362 28,091 1.0% 3.3% 3.3% . Petrol (Brent) 57.65 57.46 0.3% 11.3% 11.3% . TOASO 4Ç20 sonuçlarını piyasa kapanışından sonra açıklayacak Altın 1,838 1,861 -1.2% -3.2% -3.2% (Konsensus net kar bekl.:TRY693 mln / Deniz Yatırım net kar En Çok Yükselen & Düşenler bekl.:TRY672 mln) Hisse Kodu Son Kapanış Gün Değ. Hacim, TRY bin . TTKOM 4Ç20 sonuçlarını piyasa kapanışından sonra açıklayacak En çok yükselenler (Konsensus net kar bekl.:TRY995 mln / Deniz Yatırım net kar Goltas Cimento GOLTS 59.40 10.0% 87,672 bekl.:TRY1,073 mln) Bera Holding BERA 24.72 10.0% 39,851 Netas Telekom. NETAS 32.46 10.0% 153,611 . YKBNK 4Ç20 sonuçlarını piyasa kapanışından sonra açıklayacak Eczacibasi Ilac ECILC 8.75 8.3% 940,070 (Konsensus net kar bekl.:TRY778 mln / Deniz Yatırım net kar Dogan Holding DOHOL 4.22 8.2% 3,143,508 Tumosan Motor Ve Traktor TMSN 17.87 7.2% 164,914 bekl.:TRY961 mln) En çok düşenler Turcas Petrol TRCAS 5.35 -3.8% 121,442 Icbc Turkey Bank ICBCT 7.33 -3.4% 20,845 Odas Elektrik ODAS 4.01 -3.1% 859,059 Sinpas G.M.Y.O. SNGYO 5.00 -2.7% 41,839 Halk G.M.Y.O. HLGYO 4.02 -2.7% 254,519 Koza Anadolu Metal KOZAA 15.69 -2.5% 199,564 03 ŞUBAT 2021 ÇARŞAMBA GÜNLÜK BÜLTEN Piyasalarda bugün Piyasalarda Bugün Başta ABD olmak üzere global hisse senedi endekslerinde yaşanan sert dalgalanmaların ardından haftanın ikinci işlem günü de sakinleme arayışı ve pozitif kapanışların etkili olduğu ortamda gerçekleşti. Yatırımcıların kısa pozisyon açılan spekülatif hisse senetlerinden uzaklaşma çabaları normalleşmeyi desteklerken, düzenleyici kurumların aldıkları marj daraltma önlemleri şu aşamada etkili olmakta. Pazartesi günü öne çıkan başlıklardan birisi olan spot gümüş işlemlerinde dün %8’lik kayıp takip edilirken, CME & CFTC’nin attığı adımlar yatırımcıların kısa süre içerisinde varlık grubundan uzaklaşmasını destekledi. Öte yandan tüm bu olan biten içerisinde Amerikan dolarına olan talebin yüksek seyretmesi ve DXY’nin bulunduğu kritik seviyeleri ise göz ardı etmemek gerekiyor. Geride kalan haftanın ortasından bu yana gözlenen volatilite artışı yeni hafta işlemleriyle birlikte yerini kısmen sakinleme ve kayıpların telafi edilmesine bırakmış durumda. Yatırımcılar, spekülatif eğilimlerden ziyade normal trend hisse senetleri ve finansal varlıklara dönüş yaparken, güven ise tam anlamıyla kazanılmış değil. Amerikan dolarına yönelik talep yüksek seyrini korurken, DXY kritik gördüğümüz ve alarm niteliğinde olan 90.70 bölgesi üzerindeki eğilimini güçlendirdi ve günlük bazda düşüş trendini dün itibarıyla yukarı yönde kırdı. Kısa vadeli işlemlerde bu yönde isteğin devamı durumunda endeksin 92.00 bölgesine dek ivmesini devam ettirebileceğini değerlendiriyoruz. Bu nedenle hafta içerisinde açıklanacak olan makro verileri, özellikle de ABD ayağında takip edilecek dataları yakından izlemek elzem. Nitekim bugün Ocak ayına ait açıklanacak olan ADP özel sektör istihdamı ve ISM-H endeksi ABD-EB ayrışmasının makro veriler nezdinde ne durumda olduğunu anlamamıza yardımcı olacak. Hatırlatmak gerekirse, yakın zaman içerisinde açıklanan PMI verilerinin kısmen ivme kaybına rağmen EB’den daha iyi bir resim oluşumuna işaret etmesi Amerikan dolarına yönelik talebi desteklemişti. Ayrıca, geçtiğimiz hafta gözlenen spekülatif/manipülatif yatırımcı davranışlarının yarattığı endişenin de Amerikan doları değerindeki artışa ortamı uygun hale getirdiğini değerlendirmekteyiz. Emtia cephesindeki fiyatlamalar da oldukça dikkat çekici. Bugün gerçekleştirilecek olan OPEC+ izleme komitesi toplantısı öncesinde Brent tipi petrolün ardından WTI cephesinde de $55 seviyesinin üzerine gelindi. ABD ve Çin’deki stok gelişmeleri vefiziki talepteki toparlanma petrol fiyatlarını destekliyor. DXY’nin 91.00 seviyesi üzerini test ettiği 2 Şubat işlemlerinde emtia ihracatçısı ülkelerin para birimlerindeki değer kazancı kısa vadede klasik FX trade eğilimini hatırlamamıza neden oldu. Global cephedeki bu gelişmelerin yanında yurtiçinde ise azalan ülke primi destekli Türk lirasındaki değer kazancı ve günün ikinci yarısındaki eğilime değinmek gerekiyor. USDTRY paritesi 6 Kasım haftasından bu yana öne çıkardığımız kritik 7.24 desteğini aşağı yönde geçtikten sonra yakından izlediğimiz bir diğer bölge olan 7.12’yi de test ederek 7.09 seviyesine dek geriledi. Ancak, gerek primli pozisyonların realize edilme isteği gerekse küresel Amerikan doları talebi eğilimin terse dönmesine zemin hazırladı. DXY cephesindeki seyir ve lokallerin Türk lirasına geçiş isteği kısa vadeli yaklaşımda etkili olmaya devam edecek. [email protected] 2 DENİZBANK YATIRIM HİZMETLERİ GRUBU GÜNLÜK BÜLTEN 03 ŞUBAT 2021 ÇARŞAMBA Piyasalar Piyasalar 1 Şubat haftası işlemlerinde global ve yerel finansal varlık işlemlerinde sakinleme eğilimi/isteği dikkat çekiyor. Hisse senedi endekslerinde gözlenen sert kayıpların oynaklık artışı destekli olması yeni hafta içerisindeki toparlanma eğilimine rağmen Amerikan dolarına yönelik talebin güçlü seyretmesine zemin hazırlıyor. DXY’nin 2 Şubat günü günlük bazda düşüş trendini yukarı yönde geçme çabası potansiyel 92.00 bölgesi yükselişi nedeniyle dikkat çekerken, EUR, GBP ve JPY gibi önemli risk iştahı çaprazlarındaki zayıflık da söz konusu eğilimde etkili oluyor. EURUSD paritesinde 1.2050/40 desteği gün içerisinde aşağı yönde test edilirken, eski ECB Başkanı Draghi’nin bugün İtalya Cumhurbaşkanı ile yapacağı görüşme sonrası geçiş hükümetini kurmak için görevlendirilebileceğine yönelik haberler sınırlı düzeyde iyimserlikle EUR lehine ortamı destekliyor. Her ne kadar Türk lirası ve cinsinden değerlenen varlıklara yönelik pozitif yaklaşımımızda herhangi bir değişiklik olmasa da global Amerikan dolarına yönelik talebi kısa vadede göz ardı etmek gibi bir lüksümüz bulunmuyor. Nitekim dün izlenen işlemlerde USDTRY paritesindeki eğilimi bu kapsamda değerlendirmenin daha sağlıklı bir yaklaşım olduğuna inanıyoruz. Bugün açıklanacak olan Ocak ayı enflasyonunda yıllık değişimde %15 seviyesinin aşağısında kalınması lira pozitif yaklaşımı bir nebze daha destekleyebilir. Global risk iştahı ve Amerikan doları talebi mutlak suretle yakından izlenmeli. Türk lirası Amerikan doları karşısında günü %0.09 değer kazancı ile tamamlarken, BİST 100 endeksi kapanışı %1.27 primlenme sonrasında 1511 puan seviyesinden gerçekleşti. 10y vadeli gösterge tahvilde faizin son düzeyi +12bp ile %13.02 olurken, ülke risk primi kapanışı 302bp seviyesinde izlendi. EMEA bölgesi endekslerinde gün sonu kapanışları genele yayılır şekilde değer kazançlarını işaret etti. Euro Stoxx 50 %1.69, FTSE 100 %0.78, DAX %1.56 ve Rusya (RTS, USD) grubu petrol fiyatlarının da etkisiyle %2.57 düzeyinde performans sergiledi. Bir önceki gün azalış gösteren işlem hacimleri dün itibarıyla da yakın dönem ortalamalarının %10-20 aralığında gerisinde kalma durumlarını devam ettirdiler. Amerika kıtası işlemlerinde Avrupa seansında gözlenen iyimserliğin korunduğu bir tablo izlendi. Majör ABD endekslerinde değer kazançları %1.3-1.5 aralığında değişirken, S&P 500 endeksi kısa vadeli işlemlerde 50 günlük hareketli ortalamasını test etmesinin ardından gösterdiği yükseliş ivmesini korumuş oldu. Bu nedenle olası risk algısı değişiminde endeks açısından öne çıkacak olan ilk kritik noktanın 3725/24 seviyesi olduğunu belirtmek gerekiyor. Öte yandan kıtada yer alan gelişmekte olan ülke varlıklarındaki değer kazançları majör endekslere kıyasla daha sınırlı kaldı.