EQUITY GUIDE Der Beteiligungsmarkt Im Deutschsprachigen Raum
Total Page：16
File Type：pdf, Size：1020Kb
2012/2013 EQUITY GUIDE Der Beteiligungsmarkt im deutschsprachigen Raum 2 EQUITY GUIDE 2012/2013 Das Nachschlagewerk für die deutsche Beteiligungsbranche 3 MAJUNKE Consulting präsentiert als Herausgeber mit dem EQUITY GUIDE 2012/2013 ein /201 umfangreiches Nachschlagewerk über die Segmente Private Equity, Mergers & Acquisitions sowie Venture Capital im deutschsprachigen Raum. 2 Neben einer Darstellung der Marktentwicklung in den einzelnen Segmenten im Jahr 2012 201 enthält der EQUITY GUIDE 2012/2013 Fachbeiträge sowie Unternehmensprofile von Marktteilnehmern, darunter Unternehmenspräsentationen von Private Equity-/Venture Capital- Investoren, Corporate Finance-/M&A-Beratungsunternehmen sowie Wirtschaftskanzleien. Dieses Nachschlagewerk ist für alle Marktteilnehmer in der Beteiligungs- und M&A-Branche unverzichtbar. EQUITY GUIDE . Private Equity . Mergers & Acquisitions . Venture Capital 2012/2013 EQUITY GUIDE Der Beteiligungsmarkt im deutschsprachigen Raum Private Equity Mergers & Acquisitions Venture Capital 2 3 Impressum Equity Guide 2012/2013 3. Ausgabe / Erscheinungstermin Januar 2013 Herausgeber: MAJUNKE Consulting Dipl. Wirt.-Ing. Sven Majunke Lilienstrasse 21a D - 76571 Gaggenau Tel.: 07225-987129, Fax : 07225-987128 Internet: http://www.majunke.com E-Mail: [email protected] Haftung und Hinweise: Den Kommentaren, Grafiken und Tabellen liegen Quellen zugrunde, welche die Redaktion für verlässlich hält. Eine Garantie für die Richtigkeit der Angaben kann allerdings nicht übernommen werden. Die in diesem Jahrbuch enthaltenen Angaben dienen ausschliesslich Informationszwecken. Sie sind nicht als Angebote oder Empfehlungen bestimmter Anlageprodukte zu verstehen. Dies gilt auch dann, wenn einzelne Emittenten oder Wertpapiere genannt werden. Nachdruck: © MAJUNKE Consulting, Gaggenau. Alle Rechte, insbesondere das der Übersetzung in fremde Sprachen, vorbehalten. Ohne schriftliche Genehmigung von MAJUNKE Consulting ist es nicht gestattet, diese Studie oder Teile daraus auf photomechanischem Wege (Photokopie, Mikrokopie) zu vervielfältigen. Unter dieses Verbot fallen auch die Aufnahme in elektronische Datenbanken, Internet und die Vervielfältigung auf CD-ROM. Der Herausgeber macht darauf aufmerksam, dass die im vorliegenden Buch genannten Namen, Marken und Produktbezeichnungen in der Regel namens- und markenrechtlichem Schutz unterliegen. Trotz größter Sorgfalt bei der Veröffentlichung können Fehler im Text nicht ausgeschlossen werden. Der Herausgeber übernimmt deshalb für fehlerhafte Angaben und deren Folge keine Haftung. Wir bitten Unternehmen und Personen, die sich als zu Unrecht berücksicht sehen oder deren Profildarstellung Unstimmigkeiten aufweist, den Verlag entsprechend zu benachrichtigen. Foto Titelseite: © Rainer Sturm / PIXELIO – www.pixelio.de 4 Inhaltsverzeichnis Inhaltsverzeichnis Einleitung................................................................................................................ 13 Kapitel 1: Marktentwicklungen, Studien, Fachbeiträge ........................................... 15 Der Private Equity/M&A-Markt 2012 ...................................................................... 17 Untersuchung zum Zusammenhang von Private Equity & Erwerbslosigkeit ........................................... 18 Markt für Personaldienstleistungen mit erheblichem Potenzial für Wachstum und Konsolidierung ...... 19 Fachbeitrag: Martina Schaaf - Due Diligence richtig vorbereiten ............................................................ 20 Clifford Chance-Umfrage zeigt die aktuellen Trends bei grenzüberschreitenden M&A-Transaktionen .. 21 Rödl & Partner-Studie: Mittelstand finanziert Wachstum immer häufiger mit Beteiligungskapital ........ 24 Bridge imp veröffentlicht Expertentipps zum Einsatz von Interim Managern im Umfeld von M&A und Private Equity ........................................................................................................................................... 26 Wachstumsfinanzierung ohne Bankkredit: Eigenkapitalbasierte Alternativen verschaffen Mittelstand mehr Spielraum ....................................................................................................................................... 27 Studie "Mergers & Acquisitions 2012 - Rückblick, Analyse und Trends" der Luther Rechtsanwaltsgesellschaft ....................................................................................................................... 28 Mittelständische IT-Unternehmen in der Finanzierungsfalle .................................................................. 29 CFO Signals: 56 Prozent erwarten eine Zunahme der M&A-Aktivitäten.................................................. 30 Finanzinvestoren erzielen mit deutschen Unternehmen überdurchschnittliche Wertsteigerungen ...... 32 Erneuerbare Energien heizen globales M&A-Geschäft weiter an / Studie von Mergermarket und Rödl & Partner ..................................................................................................................................................... 34 Ein Plädoyer für ein sensibles Thema - Symposium zum Generationenwechsel in deutschen Familienunternehmen ............................................................................................................................. 35 M&A hoch im Kurs - Deloitte-Studie: Mittelständler suchen nach passenden Target-Unternehmen ..... 38 Studie zeigt signifikante Beschäftigungszunahme in Private Equity finanzierten Unternehmen ............ 40 Fachbeitrag: Fallstricke beim Management-Buyout vermeiden .............................................................. 41 BCG-Studie: Fusionen und Übernahmen schaffen solide Renditen, indem Ausgliederungen von Geschäftseinheiten ebenso wie Akquisitionen gezielt verfolgt werden .................................................. 43 Fachbeitrag: Persönlich-psychologische Sphäre ist ein wichtiger Faktor der Beratung ........................... 45 Studie: Mittelstand verbessert trotz Finanzkrise sein Verhältnis zur Hausbank ...................................... 46 5 Inhaltsverzeichnis Heisse Kursawe Eversheds: M&A-Prozesse auf dem Prüfstand ............................................................... 47 Adveq entlarvt das Märchen von der Heuschrecke: Private Equity nützt Europa und Venture Capital erneuert die globale Wirtschaft ............................................................................................................... 48 Benchmark-Studie M&A-Kommunikation 2012 – Kommunikation bei Fusionen und Übernahmen: Anspruch und Wirklichkeit klaffen vielfach noch weit auseinander ........................................................ 50 Der Venture Capital-Markt 2012 ............................................................................. 53 Venture Capital-Investments: Statistik 2012 ........................................................................................... 54 Kapitel 2: Marktteilnehmer ..................................................................................... 57 Verwahrstelle für Private Equity & Venture Capital Fonds ....................................... 59 BNP Paribas Securities Services S.C.A. ..................................................................................................... 60 Innovativer Mittelstandsfinanzierer ........................................................................ 61 Nord Leasing GmbH ................................................................................................................................. 62 Private Equity-Investoren, Industrieholdings ........................................................... 63 Active Equity Management GmbH ........................................................................................................... 64 Advent International GmbH ..................................................................................................................... 65 Aheim Capital GmbH ................................................................................................................................ 66 Arcadia Beteiligungen Bensel Tiefenbacher & Co. GmbH ........................................................................ 67 Argos GmbH ............................................................................................................................................. 68 BayBG Bayerische Beteiligungsgesellschaft mbH .................................................................................... 69 Bridgepoint GmbH ................................................................................................................................... 70 BWK GmbH Unternehmensbeteiligungsgesellschaft ............................................................................... 71 CAPCELLENCE Mittelstandspartner GmbH .............................................................................................. 72 CBR Management GmbH ......................................................................................................................... 73 CFH Beteiligungsgesellschaft mbH ........................................................................................................... 74 6 Inhaltsverzeichnis DANUBE EQUITY AG ................................................................................................................................. 75 DPE Deutsche Private Equity GmbH ........................................................................................................ 76 Dr. Engelhardt, Kaupp, Kiefer Unternehmensbeteiligungen GmbH .......................................................